保險(xiǎn)學(xué)第2講參考講義保險(xiǎn)制度ppt課件.ppt

保險(xiǎn)學(xué)第二講參考講義,1,第二講保險(xiǎn)制度,2,一、保險(xiǎn)的本質(zhì)二、保險(xiǎn)制度的產(chǎn)生與發(fā)展三、保險(xiǎn)的基本分類,第一節(jié)保險(xiǎn)概述,3,（一）保險(xiǎn)的定義（二）保險(xiǎn)與其他相似制度（或行為）的比較,一、保險(xiǎn)的本質(zhì),4,（一）保險(xiǎn)的定義,保險(xiǎn)是一種以經(jīng)濟(jì)保障為基礎(chǔ)的金融制度安排。它通過(guò)對(duì)不確定事件發(fā)生的數(shù)理預(yù)測(cè)和收取保險(xiǎn)費(fèi)的方法，建立保險(xiǎn)基金；以合同的形式，由大多數(shù)人來(lái)分擔(dān)少數(shù)人的損失，實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)購(gòu)買者風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和理財(cái)計(jì)劃的目標(biāo)。,5,核心要點(diǎn)：（1）經(jīng)濟(jì)保障是保險(xiǎn)的本質(zhì)特征；（2）經(jīng)濟(jì)保障的基礎(chǔ)是數(shù)理預(yù)測(cè)和合同關(guān)系；（3）經(jīng)濟(jì)保障的費(fèi)用來(lái)自于由投保人繳納的保險(xiǎn)費(fèi)所形成的保險(xiǎn)基金；（4）經(jīng)濟(jì)保障的結(jié)果是風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移和損失的共同分擔(dān)；（5）保險(xiǎn)由經(jīng)濟(jì)保障的作用衍生出資金融通的功能。,（一）保險(xiǎn)的定義,6,都存在共同點(diǎn)，但區(qū)別也是明顯的比較的目的是為了更好地理解保險(xiǎn)的本質(zhì),（二）保險(xiǎn)與其他相似制度（或行為）的比較,1、保險(xiǎn)與賭博2、保險(xiǎn)與救濟(jì)3、保險(xiǎn)與儲(chǔ)蓄,7,1、保險(xiǎn)與賭博,都存在一定的偶然性，但是：(1)在賭博場(chǎng)合，風(fēng)險(xiǎn)是由交易本身創(chuàng)造出來(lái)的；而在保險(xiǎn)場(chǎng)合，風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的，不論你投保與否。(2)賭博所面臨的風(fēng)險(xiǎn)是投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)；而保險(xiǎn)所面臨的風(fēng)險(xiǎn)是純粹風(fēng)險(xiǎn)。,8,（1）保險(xiǎn)是一種合同行為，救濟(jì)不是合同行為；（2）保險(xiǎn)是以投保人繳費(fèi)為前提，是對(duì)價(jià)交易；救濟(jì)是單方行為，沒(méi)有對(duì)價(jià)作基礎(chǔ)。所以，保險(xiǎn)實(shí)質(zhì)上是一種以自助的跨期融資行為，救濟(jì)是純粹的他助。,2、保險(xiǎn)與救濟(jì),都是補(bǔ)償災(zāi)害事故損失的經(jīng)濟(jì)制度，但是：,9,都體現(xiàn)了一種“有備無(wú)患”的思想，但是：,（1）儲(chǔ)蓄是一種自助行為，保險(xiǎn)是一種自助與他助相結(jié)合的行為；（2）儲(chǔ)蓄的本利給付是確定的，保險(xiǎn)的保險(xiǎn)金給付是不確定的。,3、保險(xiǎn)與儲(chǔ)蓄,10,關(guān)于“保險(xiǎn)與儲(chǔ)蓄投資”的思考,專欄,非典期間，銀行、證券公司的營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)可以說(shuō)門(mén)可羅雀，而相比之下，保險(xiǎn)公司的營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)卻一度門(mén)庭若市，這種景象差異看似表面現(xiàn)象，實(shí)際上卻從某個(gè)角度折射出保險(xiǎn)與銀行證券等金融部門(mén)的重要差異。銀行證券的主要功能是儲(chǔ)蓄投資，保險(xiǎn)也具有儲(chǔ)蓄投資的功能，但其更主要的或者說(shuō)最基本的功能是“保障”，保險(xiǎn)之所以稱為“保險(xiǎn)”，是因?yàn)樗哂斜Ｕ瞎δ埽皇且驗(yàn)樗哂袃?chǔ)蓄或投資功能。,11,專欄,關(guān)于“保險(xiǎn)與儲(chǔ)蓄投資”的思考,如果僅僅具有儲(chǔ)蓄或投資功能，那么它就不是什么保險(xiǎn)產(chǎn)品而異化為別的金融產(chǎn)品了。這個(gè)關(guān)于保險(xiǎn)產(chǎn)品多種功能主次關(guān)系以及保險(xiǎn)與銀行證券產(chǎn)品本質(zhì)差異的認(rèn)識(shí)對(duì)于消費(fèi)者、保險(xiǎn)公司和監(jiān)管機(jī)構(gòu)都具有重要意義。,12,二、保險(xiǎn)制度的產(chǎn)生與發(fā)展,（一）古代保險(xiǎn)思想和原始形態(tài)保險(xiǎn)（二）近代保險(xiǎn)的起源與發(fā)展,13,（一）古代保險(xiǎn)思想和原始形態(tài)保險(xiǎn),1、中國(guó)2、外國(guó),14,1、中國(guó),公元前3000年，中國(guó)一些商人在揚(yáng)子江的危險(xiǎn)水域運(yùn)輸貨物時(shí)就采用了一種分散風(fēng)險(xiǎn)的辦法，即把每人的貨分裝在幾條船上，以免貨物裝在一條船上有遭受全部損失的風(fēng)險(xiǎn)，這是水險(xiǎn)起源的最早實(shí)例。這種分散風(fēng)險(xiǎn)的方法體現(xiàn)了現(xiàn)代保險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理的一些基本原理。,15,公元前2500年，我國(guó)的禮記禮運(yùn)中有這樣一段話：“大道之行也，天下為公；選賢與能，講信修睦，故人不獨(dú)親其親，不獨(dú)子其子；使老有所終，壯有所用，幼有所長(zhǎng)；矜（同鰥）、寡、孤、獨(dú)、廢、疾者皆有所養(yǎng)?！边@一記載足以證明我國(guó)古代早有謀求經(jīng)濟(jì)生活之安定的強(qiáng)烈愿望，實(shí)為最古老的社會(huì)保險(xiǎn)思想。,1、中國(guó)(續(xù)),16,春秋時(shí)期，孔子的“耕三余一”思想是頗有代表性的見(jiàn)解。孔子認(rèn)為，每年如能將收獲糧食的1/3積儲(chǔ)起來(lái)，這樣連續(xù)積儲(chǔ)3年，便可存足1年的糧食，即“余一”。,1、中國(guó)(續(xù)),17,盡管我國(guó)保險(xiǎn)思想產(chǎn)生很早，但因中央集權(quán)的封建制度和重農(nóng)抑商的傳統(tǒng)觀念，商品經(jīng)濟(jì)發(fā)展緩慢，所以，在中國(guó)古代社會(huì)沒(méi)有產(chǎn)生商業(yè)性的保險(xiǎn)。,1、中國(guó)(續(xù)),18,外國(guó)最早產(chǎn)生保險(xiǎn)思想的并不是現(xiàn)代保險(xiǎn)業(yè)發(fā)達(dá)的資本主義大國(guó)，而是處在東西方貿(mào)易要道上的文明古國(guó)，如古代的巴比倫、埃及和歐洲的希臘和羅馬。據(jù)一英國(guó)學(xué)者考證，“保險(xiǎn)思想起源于巴比倫，傳至腓尼基（今黎巴嫩境內(nèi)），再傳入希臘”。公元前2000多年的古巴比倫的漢謨拉比法典有類似保險(xiǎn)的規(guī)定。,2、外國(guó),19,公元前4500年，古埃及石匠中盛行一種互助基金組織，通過(guò)收繳會(huì)費(fèi)來(lái)支付會(huì)員死亡后的喪葬費(fèi)用。在古希臘，一些政治哲學(xué)或宗教組織由會(huì)員攤提形成一筆公共基金，專門(mén)用于意外情況下的救濟(jì)補(bǔ)償。在古羅馬歷史上曾出現(xiàn)喪葬互助會(huì)，還出現(xiàn)一種繳付會(huì)費(fèi)的士兵團(tuán)體，在士兵調(diào)職或退役時(shí)發(fā)給旅費(fèi)，在死亡時(shí)發(fā)給繼承人撫恤金。,2、外國(guó)(續(xù)),20,中世紀(jì)歐洲，城市中陸續(xù)出現(xiàn)各種行會(huì)組織，這些行會(huì)具有互助性質(zhì)，其共同出資救濟(jì)的互助范圍包括死亡、疾病、傷殘、年老、火災(zāi)、盜竊、沉船、監(jiān)禁、訴訟等不幸的人身和財(cái)產(chǎn)損失事故。這種行會(huì)制度在1316世紀(jì)特別盛行，并在此基礎(chǔ)上產(chǎn)生了相互合作的保險(xiǎn)組織。歐洲中世紀(jì)時(shí)宗教統(tǒng)治的黑暗年代，許多教會(huì)人士反對(duì)保險(xiǎn)方式的安排，在他們看來(lái)，任何天災(zāi)都是天罰，減輕災(zāi)難和不幸是違反上帝的意志。教會(huì)勢(shì)力對(duì)保險(xiǎn)的發(fā)展起了阻礙作用。,2、外國(guó)(續(xù)),21,（二）近代保險(xiǎn)的起源與發(fā)展,1、海上保險(xiǎn)2、火災(zāi)保險(xiǎn)3、人壽保險(xiǎn)本部分主要介紹近代保險(xiǎn)制度產(chǎn)生與發(fā)展過(guò)程中的重要事件。,22,1、海上保險(xiǎn),近代保險(xiǎn)制度的發(fā)展是從海上保險(xiǎn)開(kāi)始的共同海損是海上保險(xiǎn)的萌芽冒險(xiǎn)借貸與船舶貨物抵押借款是海上保險(xiǎn)的雛形約定：若發(fā)生損失，借款不用還；若未發(fā)生損失，則要還高額利息加本金。與現(xiàn)代保險(xiǎn)制度的比較,23,放款人,借款人,船舶或貨物,高出普通利息的差額（溢價(jià)）,若船舶沉沒(méi),借款（不必歸還）,保險(xiǎn)人,被保險(xiǎn)人,保險(xiǎn)標(biāo)的,保險(xiǎn)費(fèi),預(yù)付的保險(xiǎn)賠款,1、海上保險(xiǎn)(續(xù)),24,意大利是近代海上保險(xiǎn)的發(fā)源地?，F(xiàn)在世界上發(fā)現(xiàn)的最古老的保險(xiǎn)單是一個(gè)名叫喬治勒克維倫的熱那亞商人在1347年10月23日出立的一張承保從熱那亞到馬喬卡的船舶保險(xiǎn)單，這張保險(xiǎn)單現(xiàn)在仍保存在熱那亞國(guó)立博物館。第一家海上保險(xiǎn)公司于1424年在熱那亞出現(xiàn)。,1、海上保險(xiǎn)(續(xù)),25,1、海上保險(xiǎn)(續(xù)),地中海曾是保險(xiǎn)的襁褓和搖籃，隨著貿(mào)易重心的轉(zhuǎn)移，大西洋沿岸特別是英國(guó)很快成為保險(xiǎn)的“競(jìng)技場(chǎng)”。由于英國(guó)的優(yōu)勢(shì)地位和當(dāng)時(shí)迅速膨脹的對(duì)外擴(kuò)張，這里先后很快形成兩大保險(xiǎn)中心：一個(gè)是倫巴第商人聚居的倫敦“倫巴第街”的保險(xiǎn)活動(dòng)中心；另一個(gè)是英國(guó)保險(xiǎn)業(yè)者自己發(fā)展而形成的倫敦勞埃德咖啡館【1683年，愛(ài)德華勞埃德(EdwardLloyd)在倫敦泰晤士河畔開(kāi)設(shè)了一家咖啡館】,26,1、海上保險(xiǎn)(續(xù)),當(dāng)今世界上最大的保險(xiǎn)組織之一英國(guó)勞合社是從1683年的勞埃德咖啡館演變而來(lái)的，其演變史是英國(guó)海上保險(xiǎn)發(fā)展的一個(gè)縮影。1691年，勞埃德咖啡館由倫敦塔街遷往金融中心倫巴第街，并于1696年創(chuàng)辦了專門(mén)報(bào)道海事航運(yùn)消息的小報(bào)勞埃德新聞。注意，勞合社不一家保險(xiǎn)公司，而是一個(gè)保險(xiǎn)市場(chǎng)。,27,2、火災(zāi)保險(xiǎn),火災(zāi)保險(xiǎn)是財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)的前身火災(zāi)保險(xiǎn)的歷史可以追溯到中世紀(jì)，那時(shí)候歐洲的手工業(yè)行業(yè)組織內(nèi)部就開(kāi)展了火災(zāi)相互保險(xiǎn)，會(huì)員在遭受火災(zāi)損失后，行會(huì)給予一定的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償。但真正的火災(zāi)保險(xiǎn)制度，卻起源于近代的德國(guó)和英國(guó)。典型國(guó)家德國(guó)英國(guó)美國(guó),28,典型國(guó)家德國(guó),1591年，德國(guó)釀造業(yè)發(fā)生了一起大火。災(zāi)后，為了籌集重建釀造廠所需資金和保證不動(dòng)產(chǎn)的信用而成立了“火災(zāi)保險(xiǎn)合作社”。1676年，為了充實(shí)火災(zāi)保險(xiǎn)的資金力量，由46家火災(zāi)保險(xiǎn)合作社聯(lián)合成立了公營(yíng)的“火災(zāi)保險(xiǎn)局”?；馂?zāi)保險(xiǎn)便在德國(guó)得到確立和發(fā)展。,29,典型國(guó)家英國(guó),1666年倫敦大火,燒毀全城一半，火災(zāi)持續(xù)5天，13,000幢房屋和90個(gè)教堂被燒毀，20萬(wàn)人無(wú)家可歸，造成了不可估量的財(cái)產(chǎn)損失。次年牙醫(yī)巴蓬建立了第一家火災(zāi)保險(xiǎn)公司,實(shí)行差別費(fèi)率制磚石結(jié)構(gòu)房屋費(fèi)率為年房租的2.5%木結(jié)構(gòu)的房屋費(fèi)率為年房租的5%這種差別費(fèi)率的方法被沿用至今巴蓬因此贏得了“現(xiàn)代保險(xiǎn)之父”的美譽(yù)。,30,1752年由本杰明富蘭克林在費(fèi)城創(chuàng)辦了第一家火災(zāi)保險(xiǎn)社。1871年10月芝加哥一場(chǎng)大火造成1.5億美元損失，其中大量損失是被保損失。據(jù)相關(guān)統(tǒng)計(jì)，這場(chǎng)大火燒毀了17,450間房屋，燒死250300人，90,000人無(wú)家可歸，財(cái)產(chǎn)損失高達(dá)1.96億美元。其中，被保損失為1億美元。美國(guó)的消防周是為了紀(jì)念芝加哥大火而創(chuàng)立。這場(chǎng)大火從1871年10月8日開(kāi)始燃燒，但10月9日是破壞最嚴(yán)重的一日。為提醒人們時(shí)刻牢記這場(chǎng)大火帶來(lái)的教訓(xùn)，1920年美國(guó)總統(tǒng)威爾遜宣布每年的10月9日為美國(guó)的全國(guó)消防日，1922年更改為每年10月9日所在的一周為全國(guó)消防周。,典型國(guó)家美國(guó),31,典型國(guó)家美國(guó),左圖：芝加哥大火記，1937年電影，以傷亡慘重的1871年芝加哥大火為背景的故事。兩項(xiàng)奧斯卡獎(jiǎng)得主。右圖：芝加哥大火紀(jì)念碑（ChicagoFireMemorial）,32,3、人壽保險(xiǎn),早期互助形式：支付喪葬費(fèi)用、遺屬救濟(jì)費(fèi)用。15、16世紀(jì)：海上運(yùn)輸中的奴隸人身保險(xiǎn)、船長(zhǎng)船員保險(xiǎn)、乘客人身保險(xiǎn)等。1693年英國(guó)著名的數(shù)學(xué)家和天文學(xué)家埃德蒙哈雷根據(jù)德國(guó)布雷斯勞市16871691年間的市民按年齡分類的死亡統(tǒng)計(jì)資料，用數(shù)學(xué)方法編制了世界上第一張生命表，為現(xiàn)代人壽保險(xiǎn)制度的形成奠定了科學(xué)的數(shù)理基礎(chǔ)。,33,3、人壽保險(xiǎn),1762年，英國(guó)成立了世界上第一家人壽保險(xiǎn)公司倫敦公平保險(xiǎn)公司。該公司以生命表為依據(jù)，采用均衡保費(fèi)的理論來(lái)計(jì)算保險(xiǎn)費(fèi)，并且對(duì)不符合標(biāo)準(zhǔn)的保戶另行收費(fèi)。對(duì)于繳納保險(xiǎn)費(fèi)的寬限期、保單失效后的復(fù)效等也作出了具體規(guī)定。倫敦公平保險(xiǎn)公司的成立，標(biāo)志著現(xiàn)代人壽保險(xiǎn)制度的形成。,34,三、保險(xiǎn)的基本分類,根據(jù)保險(xiǎn)標(biāo)的的不同:人壽健康保險(xiǎn)（lifeandhealthinsurance）財(cái)產(chǎn)責(zé)任保險(xiǎn)（propertyandliabilityinsurance）,35,三、保險(xiǎn)的基本分類（續(xù)）,根據(jù)被保險(xiǎn)人的不同個(gè)人保險(xiǎn)（personalinsurance）商務(wù)保險(xiǎn)（commercialinsurance）,36,三、保險(xiǎn)的基本分類（續(xù)）,根據(jù)實(shí)施形式的不同自愿保險(xiǎn)（voluntaryinsurance）強(qiáng)制保險(xiǎn)（compulsoryinsurance）,37,三、保險(xiǎn)的基本分類（續(xù)）,根據(jù)業(yè)務(wù)承保方式的不同原保險(xiǎn)（directinsurance）再保險(xiǎn)（reinsurance）,38,根據(jù)是否盈利的標(biāo)準(zhǔn)商業(yè)保險(xiǎn)（privateinsurance）社會(huì)保險(xiǎn)（socialinsurance）,三、保險(xiǎn)的基本分類（續(xù)）,39,一、保險(xiǎn)需求二、保險(xiǎn)供給三、保險(xiǎn)市場(chǎng)的供求規(guī)律四、道德風(fēng)險(xiǎn)五、逆向選擇,第二節(jié)保險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)學(xué)基礎(chǔ),40,一、保險(xiǎn)需求,（一）含義（二）影響因素,41,保險(xiǎn)需求是指消費(fèi)者在一定時(shí)期內(nèi)，在一定保險(xiǎn)價(jià)格下，愿意并且能夠購(gòu)買的保險(xiǎn)商品的數(shù)量。,（一）含義,42,風(fēng)險(xiǎn)因素消費(fèi)者的效用函數(shù)風(fēng)險(xiǎn)喜好風(fēng)險(xiǎn)中立風(fēng)險(xiǎn)厭惡,價(jià)格因素經(jīng)濟(jì)因素收入利率,（二）影響因素,43,人文社會(huì)環(huán)境因素中國(guó)小農(nóng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)：重實(shí)物輕貨幣、重個(gè)人情感輕法律契約、重近期輕長(zhǎng)遠(yuǎn)。中國(guó)文化信奉“富貴在天、生死由命”，信奉“養(yǎng)兒防老”。政策因素社會(huì)保障、稅收政策等,（二）影響因素(續(xù)),44,二、保險(xiǎn)供給,（一）含義（二）影響因素（三）可保風(fēng)險(xiǎn)的理想條件,45,保險(xiǎn)供給是指生產(chǎn)者在一定時(shí)期內(nèi)，在一定保險(xiǎn)價(jià)格下，愿意并且能夠提供的保險(xiǎn)商品的數(shù)量。,（一）含義,46,（二）影響因素,資本因素價(jià)格因素互補(bǔ)品與替代品的數(shù)量保險(xiǎn)公司的經(jīng)營(yíng)管理水平制度政策環(huán)境監(jiān)管制度、稅收政策等保險(xiǎn)從業(yè)人員的數(shù)量和質(zhì)量,47,（三）可保風(fēng)險(xiǎn)的理想條件,1、有大量獨(dú)立相似（同質(zhì)）的風(fēng)險(xiǎn)載體（1）大量：大數(shù)定律這里的“數(shù)”指險(xiǎn)位數(shù)（2）獨(dú)立：損失相關(guān)性與風(fēng)險(xiǎn)集合能否發(fā)揮作用、發(fā)揮多大作用有密切關(guān)系。（3）相似：若將不相似的風(fēng)險(xiǎn)載體集合在一組，難以合理定價(jià)，并且難以避免逆選擇。,48,（三）可保風(fēng)險(xiǎn)的理想條件（續(xù)）,2、損失的概率分布是可確定的提供保費(fèi)厘定和保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的數(shù)理基礎(chǔ)用過(guò)去資料預(yù)測(cè)未來(lái)時(shí)要謹(jǐn)慎3、損失在時(shí)間、地點(diǎn)和金額等方面是易確定的否則無(wú)法確定損失是否在保險(xiǎn)人的賠償范圍之內(nèi)痛苦、傷殘、死亡,49,（三）可保風(fēng)險(xiǎn)的理想條件（續(xù)）,4、損失的發(fā)生具有偶然性防止道德風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，避免人為操縱大數(shù)定律以隨機(jī)（偶然）事件為前提5、巨災(zāi)一般不會(huì)發(fā)生巨災(zāi)發(fā)生的條件所有或大部分保險(xiǎn)標(biāo)的面臨同樣風(fēng)險(xiǎn)單一或幾個(gè)保險(xiǎn)標(biāo)的價(jià)值巨大,50,（三）可保風(fēng)險(xiǎn)的理想條件（續(xù)）,6、經(jīng)濟(jì)上的可行性保險(xiǎn)對(duì)于低頻率、大幅度的損失風(fēng)險(xiǎn)是最適合的。大幅度的損失使得被保險(xiǎn)人自身無(wú)法承擔(dān)，低頻率使得保費(fèi)與可能損失相比相對(duì)較低。,51,風(fēng)險(xiǎn)管理矩陣圖（回顧）,（三）可保風(fēng)險(xiǎn)的理想條件（續(xù)）,52,（三）可保風(fēng)險(xiǎn)的理想條件（續(xù)）,補(bǔ)充說(shuō)明以上所列六個(gè)條件是“理想”條件，現(xiàn)實(shí)中往往難以完全符合；有些雖然不符合理想條件，但仍可承保，因?yàn)榭赏ㄟ^(guò)再保險(xiǎn)或保險(xiǎn)證券化等方式來(lái)解決。此外，隨著時(shí)間的推移、環(huán)境的改變、技術(shù)的進(jìn)步，不可保風(fēng)險(xiǎn)也可能會(huì)成為可保風(fēng)險(xiǎn)。,53,三、保險(xiǎn)市場(chǎng)的供求規(guī)律,（一）一般供求規(guī)律（二）期望效用與保險(xiǎn)需求,54,（一）一般供求規(guī)律,供求影響價(jià)格價(jià)格影響供求,55,（二）期望效用與保險(xiǎn)需求,伯努利定理（BernoulliPrinciple）通常情況下，若保險(xiǎn)是按照公平精算保費(fèi)（actuariallyfairpremium）提供的，那么投保后的期望效用總是大于不投保時(shí)的期望效用。伯努利定理成立的前提是“簡(jiǎn)森不等式”。,56,簡(jiǎn)森不等式（JensensInequality）對(duì)于任何隨機(jī)變量X和任何嚴(yán)格凹函數(shù)f(X)，f(X)的期望值總是嚴(yán)格小于X的期望值的函數(shù)值，即：Ef(X)EUNC，所以張三會(huì)選擇小心駕駛，也就是說(shuō)，對(duì)于張三而言，在沒(méi)有保險(xiǎn)的情況下，理性選擇是小心駕駛。,69,再假設(shè)張三將以精算公平保費(fèi)購(gòu)買全額保險(xiǎn)。假設(shè)張三是小心的，則精算公平保費(fèi)應(yīng)為FPC,等于800元（0.24,000元），如果假設(shè)張三是不小心的，則精算公平保費(fèi)應(yīng)為FPNC,等于2,000元（0.54,000元）。根據(jù)過(guò)去的情況看，張三是一個(gè)小心駕駛的人，因此保險(xiǎn)公司向張三收取800元保費(fèi)。,3、有保險(xiǎn)情形,70,3、有保險(xiǎn)情形（續(xù)）,現(xiàn)在讓我們來(lái)看一看張三投保之后行為是否會(huì)發(fā)生變化，欲知結(jié)果就必須比較投保之后張三小心駕駛與不小心駕駛的期望效用。投保之后小心駕駛的期望效用為：EUIC=0.8U(16,000-1,000-800)+0.2U(16,000-1,000-800)=119.16投保之后不小心駕駛的期望效用為：EUINC=0.5U(16,000-800)+0.5U(16,000-800)=123.29因?yàn)镋UINCEUIC,所以張三會(huì)選擇不小心駕駛。,71,3、有保險(xiǎn)情形（續(xù)）,可見(jiàn)，投保之后，原來(lái)小心駕駛的張三變得愿意不小心駕駛了，原因是他從不小心駕駛中獲得的期望效用大于小心駕駛的期望效用。這就是一個(gè)保險(xiǎn)市場(chǎng)中發(fā)生道德風(fēng)險(xiǎn)的例子。博弈并未就此結(jié)束，因?yàn)楸ｋU(xiǎn)公司也是理性的。保險(xiǎn)公司知道原來(lái)小心駕駛的張三在繳納800元保費(fèi)獲得全額保險(xiǎn)之后一定會(huì)選擇不小心駕駛，所以保險(xiǎn)公司一開(kāi)始就會(huì)向張三收取2,000元的保費(fèi)。此時(shí)，張三小心駕駛與不小心駕駛的期望效用發(fā)生了一定的變化。,72,3、有保險(xiǎn)情形（續(xù)）,小心駕駛的期望效用為：EUIC=0.8U(16,000-1,000-2,000)+0.2U(16,000-1,000-2,000)=114.02不小心駕駛的期望效用為：EUINC=0.5U(16,000-2,000)+0.5U(16,000-2,000)=118.32因?yàn)镋UINCEUIC，所以張三仍選擇不小心駕駛，但期望效用的數(shù)值大小發(fā)生了變化。,73,4、對(duì)比,由以上分析我們發(fā)現(xiàn)：EUNINCEUINCEUNIC，這意味著雖然張三在“有保險(xiǎn)時(shí)不小心駕駛”優(yōu)于“無(wú)保險(xiǎn)時(shí)不小心駕駛”，但不如“無(wú)保險(xiǎn)時(shí)小心駕駛”。所以相比而言，張三的最優(yōu)選擇是：小心駕駛不買保險(xiǎn)。這是不是違背了伯努利定理？這個(gè)結(jié)論與前文提到的伯努利定理不同。伯努利定理說(shuō)在精算公平保費(fèi)條件下，投保時(shí)的期望效用總比不投保時(shí)的期望效用高，而此處卻說(shuō)不投保時(shí)的期望效用高。為什么？,74,（三）保險(xiǎn)人對(duì)道德風(fēng)險(xiǎn)的反應(yīng),分析正是由于保險(xiǎn)把謹(jǐn)慎行事的利益從被保險(xiǎn)人那里轉(zhuǎn)移給了保險(xiǎn)人，而被保險(xiǎn)人承擔(dān)了額外的謹(jǐn)慎行事的成本，才出現(xiàn)了道德風(fēng)險(xiǎn)。解決思路使謹(jǐn)慎行事的邊際收益和/或不謹(jǐn)慎行事的邊際成本為正值。例：車險(xiǎn)無(wú)賠款優(yōu)待例：經(jīng)驗(yàn)費(fèi)率例：免賠額條款,75,五、逆向選擇,（一）逆向選擇的含義（二）逆向選擇對(duì)保險(xiǎn)市場(chǎng)的影響（三）保險(xiǎn)人對(duì)逆向選擇的反應(yīng),76,（一）逆向選擇的含義,逆選擇，是指由于交易雙方對(duì)產(chǎn)品的類型和質(zhì)量等信息的不對(duì)稱而導(dǎo)致次貨驅(qū)趕良貨的一種現(xiàn)象。逆選擇其實(shí)是一個(gè)過(guò)程。在保險(xiǎn)市場(chǎng)上，保險(xiǎn)購(gòu)買者運(yùn)用其優(yōu)勢(shì)信息以獲取更低價(jià)格上的保險(xiǎn)產(chǎn)品的傾向被稱為逆選擇。例如，知道自己越可能生病的個(gè)人越愿意投保健康險(xiǎn)；越不熟練和不負(fù)責(zé)任的醫(yī)師越愿意投保責(zé)任保險(xiǎn)。這種選擇可能導(dǎo)致市場(chǎng)萎縮的結(jié)果出現(xiàn)。,77,（二）逆向選擇對(duì)保險(xiǎn)市場(chǎng)的影響,1、基本假設(shè)2、分離定價(jià)3、混同定價(jià),78,1、基本假設(shè),假設(shè)兩名投保人具有相同的效用函數(shù)，效用函數(shù)均為財(cái)富的平方根，屬于風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避型；假設(shè)兩位投保人具有相同的初始財(cái)富（125,000元）；兩位投保人風(fēng)險(xiǎn)不同，一個(gè)是“低風(fēng)險(xiǎn)”個(gè)人，一個(gè)是“高風(fēng)險(xiǎn)”個(gè)人。在接下來(lái)的一年中，他們每人都有可能承受100,000元的經(jīng)濟(jì)損失，其中低風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人的損失概率是25%，高風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人的損失概率是75%。,79,2、分離定價(jià),如果保險(xiǎn)人能夠區(qū)分不同投保人的高風(fēng)險(xiǎn)與低風(fēng)險(xiǎn)，就可以在精算公平保費(fèi)的基礎(chǔ)上提供保單。,80,2、分離定價(jià)（續(xù)）,81,2、分離定價(jià)（續(xù)）,以上分析符合伯努利定理：如果投保人是風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避型的，而且保費(fèi)是精算公平保費(fèi)，那么每個(gè)人都會(huì)選擇投保。因此，如果保險(xiǎn)人能夠區(qū)分不同投保人的高風(fēng)險(xiǎn)與低風(fēng)險(xiǎn)，在精算公平保費(fèi)的基礎(chǔ)上提供保單，那么高風(fēng)險(xiǎn)與低風(fēng)險(xiǎn)的人于是都能夠買到保險(xiǎn)。,82,3、混同定價(jià),如果保險(xiǎn)人無(wú)法區(qū)分投保人的高風(fēng)險(xiǎn)與低風(fēng)險(xiǎn)，則保險(xiǎn)人為了保證收支相抵，會(huì)向兩個(gè)投保人收取同樣的聯(lián)合保費(fèi)，即每個(gè)投保人精算公平保費(fèi)的平均值。在這個(gè)例子中，所謂的聯(lián)合保費(fèi)是：50元=(75元+25元)/2如果收取聯(lián)合保費(fèi)，那么將會(huì)出現(xiàn)什么情況？,83,3、混同定價(jià)（續(xù)）,84,3、混同定價(jià)（續(xù)）,由于高風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人支付的保費(fèi)低于其期望損失，投保的期望效用高于不投保的情形，他會(huì)很樂(lè)意購(gòu)買保險(xiǎn)。而低風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人，則相當(dāng)于對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人進(jìn)行了補(bǔ)貼，他投保的期望效用低于不投保的情形，因此不會(huì)參加保險(xiǎn)。,85,3、混同定價(jià)（續(xù)）,潛在投保人的這些行為造成的直接后果就是，在保險(xiǎn)市場(chǎng)上充斥了高風(fēng)險(xiǎn)投保人，保險(xiǎn)人將發(fā)生虧損。如果保險(xiǎn)人了解到低風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人不愿投保這一情況，就會(huì)取消聯(lián)合保費(fèi)，直接代之以高的精算公平保費(fèi)，因此，市場(chǎng)上將只剩下高風(fēng)險(xiǎn)保單。,86,（三）保險(xiǎn)人對(duì)逆向選擇的反應(yīng),分析原因在于保險(xiǎn)人和潛在的被保險(xiǎn)人之間的信息不對(duì)稱。解決思路保險(xiǎn)人從投保人處獲取更多的信息，并對(duì)投保人進(jìn)行更準(zhǔn)確的分類。（保險(xiǎn)公司核保部職責(zé)）設(shè)計(jì)不同的合同，鼓勵(lì)風(fēng)險(xiǎn)類型不同的個(gè)人選擇最適合自己的風(fēng)險(xiǎn)種類的合同，并使其符合保險(xiǎn)人的意圖。即，設(shè)計(jì)巧妙的保險(xiǎn)合同使投保人進(jìn)行自我風(fēng)險(xiǎn)揭示。（保險(xiǎn)公司產(chǎn)品開(kāi)發(fā)部職責(zé)）,87,第三節(jié)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展概況,一、世界保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展概況二、中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)簡(jiǎn)史三、中國(guó)保險(xiǎn)法律制度四、中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展概況,本章作業(yè)：請(qǐng)登錄保監(jiān)會(huì)網(wǎng)站，完成后面的表格,88,一、世界保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展概況,（一）19802009年世界保費(fèi)（二）2009年各洲保費(fèi)（三）2009年保費(fèi)收入“世界前十”（四）2009年保險(xiǎn)密度“世界前十”（五）2009年保險(xiǎn)深度“世界前十”,89,（一）19802006年世界保費(fèi),90,（一）19802006年世界保費(fèi)（續(xù)）,91,（二）2006年各洲保費(fèi),92,（三）2006年保費(fèi)收入“世界前十”,93,（四）2006年保險(xiǎn)密度“世界前十”,94,（五）2006年保險(xiǎn)深度“世界前十”,95,二、中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)簡(jiǎn)史,1805年：中國(guó)第一家保險(xiǎn)公司廣東保險(xiǎn)會(huì)社成立1865年：中國(guó)第一家華商保險(xiǎn)公司義和保險(xiǎn)公司成立1949年：新中國(guó)第一家保險(xiǎn)公司中國(guó)人民保險(xiǎn)公司（PICC）成立,96,1958年：全面停辦國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)1979年：恢復(fù)國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)1988年：平安保險(xiǎn)公司成立，打破人保壟斷市場(chǎng)格局1992年：第一家外資保險(xiǎn)公司美國(guó)友邦進(jìn)入上海1995年：保險(xiǎn)法頒布1996年：人保改組為中保集團(tuán)，下設(shè)三家子公司,二、中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)簡(jiǎn)史（續(xù)）,97,二、中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)簡(jiǎn)史（續(xù)）,1996年：第一家中外合資保險(xiǎn)公司中宏人壽成立1998年：中國(guó)保監(jiān)會(huì)成立1998年：中保集團(tuán)撤銷，三家子公司分立2001年：中國(guó)入世，保險(xiǎn)業(yè)對(duì)外開(kāi)放進(jìn)入新階段2003年：人保、國(guó)壽股改并海外上市，中再股改2006年：國(guó)務(wù)院關(guān)于保險(xiǎn)業(yè)改革發(fā)展的若干意見(jiàn)發(fā)布,98,三、中國(guó)保險(xiǎn)法律制度,（一）保險(xiǎn)法律制度的含義（二）現(xiàn)行保險(xiǎn)法律體系（三）保險(xiǎn)法簡(jiǎn)介,99,（一）保險(xiǎn)法律制度的含義,概念：保險(xiǎn)法是以保險(xiǎn)關(guān)系為調(diào)整對(duì)象的一切法律規(guī)范的總稱。調(diào)整對(duì)象調(diào)整政府與保險(xiǎn)人、保險(xiǎn)中介人之間的關(guān)系，這一關(guān)系主要通過(guò)保險(xiǎn)業(yè)法進(jìn)行調(diào)整。調(diào)整保險(xiǎn)當(dāng)事人之間的關(guān)系，這一關(guān)系主要通過(guò)保險(xiǎn)合同法進(jìn)行調(diào)整。,100,（二）現(xiàn)行保險(xiǎn)法律體系,1、法律2、行政法規(guī)3、部門(mén)規(guī)章,101,1、法律,中華人民共和國(guó)保險(xiǎn)法1995年6月30日通過(guò)，1995年10月1日起施行；2002年10月28日通過(guò)修正案，2003年1月1日起施行；司法解釋于2009年9月21日公布，2009年10月1日起施行中華人民共和國(guó)合同法（總則部分）1999年3月15日通過(guò)，1999年10月1日起施行。中華人民共和國(guó)公司法1993年12月29日通過(guò)，1994年7月1日起施行；1999年12月25日第一次修正，公布之日起施行；2004年8月28日第二次修正，公布之日起施行；2005年10月27日修訂，2006年1月1日起施行。中華人民共和國(guó)海商法（第十二章海上保險(xiǎn)合同）1992年11月7日通過(guò)，1993年7月1日起施行,102,2、行政法規(guī),外資保險(xiǎn)公司管理?xiàng)l例2002年2月1日起施行。配套：外資保險(xiǎn)公司管理?xiàng)l例實(shí)施細(xì)則（2004）,103,3、部門(mén)規(guī)章,保險(xiǎn)公司管理規(guī)定（2004）再保險(xiǎn)公司設(shè)立規(guī)定（2002）保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司管理暫行規(guī)定（2004）保險(xiǎn)代理機(jī)構(gòu)管理規(guī)定（2005）保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)管理規(guī)定（2005）保險(xiǎn)公估機(jī)構(gòu)管理規(guī)定（2001）保險(xiǎn)公司償付能力額度及監(jiān)管指標(biāo)管理規(guī)定（2003）保險(xiǎn)保障基金管理辦法（2004）更多內(nèi)容請(qǐng)參見(jiàn)：“中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)現(xiàn)行有效規(guī)章目錄（37項(xiàng)）”，2007年11月。,104,（三）保險(xiǎn)法簡(jiǎn)介,第一章總則；第二章保險(xiǎn)合同，屬于保險(xiǎn)合同法的內(nèi)容，包括：保險(xiǎn)合同的一般規(guī)定財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)合同的規(guī)定人身保險(xiǎn)合同的規(guī)定第三、四、五、六章是保險(xiǎn)業(yè)法的內(nèi)容，包括：保險(xiǎn)公司保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)則保險(xiǎn)業(yè)的監(jiān)督管理保險(xiǎn)代理人與保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人；第七章法律責(zé)任；第八章附則。,105,四、中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展概況,（一）19802009年中國(guó)保費(fèi)（二）19802009年中國(guó)保險(xiǎn)密度（三）19802009年中國(guó)保險(xiǎn)深度（四）中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)（五）中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)現(xiàn)狀,106,（一）19802007年中國(guó)保費(fèi),107,（一）19802007年中國(guó)保費(fèi)(續(xù)),108,圖：保費(fèi)實(shí)際增長(zhǎng)率,109,圖：占世界份額,110,（二）19802007年中國(guó)保險(xiǎn)密度,111,圖：保險(xiǎn)密度,112,（三）19802007年中國(guó)保險(xiǎn)深度,113,圖：保險(xiǎn)深度,114,（四）中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu),1、險(xiǎn)種結(jié)構(gòu)2、地區(qū)結(jié)構(gòu)3、產(chǎn)險(xiǎn)公司市場(chǎng)份額4、壽險(xiǎn)公司市場(chǎng)份額5、保險(xiǎn)投資結(jié)構(gòu),115,1、險(xiǎn)種結(jié)構(gòu),116,2、地區(qū)結(jié)構(gòu),117,2、地區(qū)結(jié)構(gòu)（續(xù)）,118,3、產(chǎn)險(xiǎn)公司市場(chǎng)份額,119,4、壽險(xiǎn)公司市場(chǎng)份額,120,5、保險(xiǎn)投資結(jié)構(gòu),121,（五）中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)現(xiàn)狀,1、保費(fèi)和資產(chǎn)2、市場(chǎng)主體3、人才建設(shè),122,1、保費(fèi)和資產(chǎn),2007年實(shí)現(xiàn)保費(fèi)收入7035.8億元，同比增長(zhǎng)25%財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)保費(fèi)收入1997.7億元，同比增長(zhǎng)32.6%壽險(xiǎn)保費(fèi)收入4463.8億元，同比增長(zhǎng)24.5%健康險(xiǎn)保費(fèi)收入384.2億元，同比增長(zhǎng)2.4%意外險(xiǎn)保費(fèi)收入190.1億元，同比增長(zhǎng)17.4%截至2007年底，保險(xiǎn)資金運(yùn)用余額2.7萬(wàn)億元保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)2.9萬(wàn)億元,123,2、市場(chǎng)主體,全國(guó)共有保險(xiǎn)公司110家保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司9家