證券投資基金模擬試題及參考答案1

1、2008年最新證券投資基金模擬試題及參考答案一、選擇題1。 按照對(duì)未來(lái)股利支付的不同假定，股利貼現(xiàn)模型可以分為很多類型。下列表述中不屬于股利貼現(xiàn)模型的 是（）。A :現(xiàn)值增長(zhǎng)模型對(duì)B :固定增長(zhǎng)模型錯(cuò)C:三階段股利貼現(xiàn)模型錯(cuò)D:隨機(jī)股利貼現(xiàn)模型錯(cuò)2。以下關(guān)于基金管理公司辦事處說(shuō)法正確的是（）。A:辦事處不得從事經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)對(duì)B :辦事處經(jīng)公司授權(quán)可以從事公司經(jīng)營(yíng)范圍以內(nèi)的經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)錯(cuò)C :辦事處經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)可以從事公司經(jīng)營(yíng)范圍以內(nèi)的經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)錯(cuò)D:辦事處的法律責(zé)任有公司承擔(dān)對(duì)3。利率期限結(jié)構(gòu)的完全預(yù)期理論認(rèn)為（）。A :流動(dòng)溢價(jià)是對(duì)投資者承擔(dān)額外的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)償錯(cuò)B:遠(yuǎn)期利率是對(duì)未來(lái)短期利

2、率的無(wú)偏差的估計(jì)值對(duì)C:市場(chǎng)對(duì)未來(lái)利率變動(dòng)方向的預(yù)期會(huì)反映在利率曲線的斜率上對(duì)D:利率曲線的斜率為負(fù)時(shí)，市場(chǎng)預(yù)期短期利率會(huì)下降對(duì)4。關(guān)于基金托管人的內(nèi)部控制，下列哪項(xiàng)說(shuō)法是錯(cuò)誤的（）。A :基金托管人必須將自有資產(chǎn)與基金資產(chǎn)嚴(yán)格分開(kāi)錯(cuò)B :基金托管人應(yīng)以自己名義代基金開(kāi)立賬戶對(duì)C :基金托管人應(yīng)行嚴(yán)格的崗位分離制度錯(cuò)D:基金托管人應(yīng)建立會(huì)計(jì)復(fù)核制度錯(cuò)5。 假設(shè)上證A:股指數(shù)上周上漲了 10%，本周下跌了 10%，下列說(shuō)法正確的是（）。A :兩周累計(jì)收益率為零錯(cuò)B :兩周累計(jì)上漲1% 錯(cuò)C :周累計(jì)下跌1% 對(duì)D:兩周累計(jì)收益率無(wú)法計(jì)算錯(cuò)6。證券投資基金資產(chǎn)依其形態(tài)的不同分為（）。A :現(xiàn)金類資

3、產(chǎn)對(duì)B :證券類資產(chǎn)對(duì)C :其他類資產(chǎn)對(duì)D:固定資產(chǎn)錯(cuò)7。基金托管人內(nèi)部控制的目標(biāo)是（）。A :保證基金保值增值錯(cuò)B :保證托管資產(chǎn)的安全完整對(duì)C :維護(hù)持有人的權(quán)益對(duì)D:保障基金托管業(yè)務(wù)安全、有效、穩(wěn)健運(yùn)行對(duì)8。依照證券投資基金法的規(guī)定，封閉式基金轉(zhuǎn)為開(kāi)放式基金應(yīng)當(dāng)召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)審議，并取 得參加大會(huì)的基金份額持有人所持表決權(quán)的（）以上通過(guò)。A : 30% 錯(cuò)B : 50% 錯(cuò)C : 1/3 錯(cuò)D : 2/3 對(duì)9。根據(jù)證券投資基金法的規(guī)定，封閉式基金成立的條件包括（）。A :基金份額總額超過(guò)核準(zhǔn)的最低募集份額總額錯(cuò)B :基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的60%以上錯(cuò)C :基金份額總額達(dá)到核

4、準(zhǔn)規(guī)模的80%以上對(duì)D:基金份額持有人人數(shù)達(dá)到 10000人以上錯(cuò)10。如果證券市場(chǎng)是有效市場(chǎng)，那么這個(gè)市場(chǎng)的特征是（）。A:未來(lái)事件能夠被準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)錯(cuò)B:價(jià)格能夠反映所有相關(guān)信息對(duì)C :證券價(jià)格由于不可辨別的原因而變化錯(cuò)D:價(jià)格不起伏錯(cuò)11。在預(yù)測(cè)到股票市場(chǎng)將進(jìn)入繁榮期時(shí)，基金經(jīng)理通常會(huì)（）。A :降低基金的現(xiàn)金持有比例 對(duì)B:提高基金組合的貝塔值對(duì)C :提高基金組合的貝塔值 對(duì)D:降低基金組合的貝塔值 錯(cuò)12。發(fā)達(dá)國(guó)家的證券投資基金分類包括（）。A :股票基金對(duì)B :債券基金對(duì)C :混合基金對(duì)D:貨幣市場(chǎng)基金對(duì)13。關(guān)于證券投資組合的方差，以下描述中正確的是（）。A :投資組合的方差等于組

5、合中各證券的方差的加權(quán)平均數(shù)。錯(cuò)B:方差等于組合中各證券的方差的加權(quán)平均數(shù)。錯(cuò)C :投資組合的方差與組合中各證券的方差和權(quán)重均有關(guān)。對(duì)D:投資組合的方差與組合中各證券間的相關(guān)系數(shù)有關(guān)。對(duì)14。戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置與戰(zhàn)略性配置相比（）。A:對(duì)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)偏好的認(rèn)識(shí)和假設(shè)不同對(duì)B:對(duì)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)偏好的認(rèn)識(shí)和假設(shè)相同錯(cuò)C :對(duì)資產(chǎn)管理人把握資產(chǎn)投資權(quán)益變化的能力要求相同錯(cuò)D:對(duì)資產(chǎn)管理人把握資產(chǎn)投資收益變化的能力要求不同對(duì)15。根據(jù)證券投資基金法的規(guī)定，“復(fù)核、審查基金資產(chǎn)凈值和單位基金資產(chǎn)凈值”的職責(zé)應(yīng)該由（） 承擔(dān)。A :基金管理人錯(cuò)B :基金注冊(cè)登記人錯(cuò)C :基金托管人對(duì)

6、D:基金代銷人錯(cuò)16。證券投資基金會(huì)計(jì)核算計(jì)量屬性為（）。A :加權(quán)成本錯(cuò)B :非歷史成本錯(cuò)C :公允價(jià)值對(duì)D:最近的交易成本錯(cuò)17。下列關(guān)于封閉式基金的募集、交易的陳述正確的有（）。A :封閉式基金的募集是一次性的對(duì)B :一般由證券公司作為承銷機(jī)構(gòu)對(duì)C :造交易所上市交易對(duì)D:通過(guò)證券公司進(jìn)行委托買賣對(duì)18。其他情況不變時(shí)，當(dāng)基金的分散程度提高時(shí)，基金的特瑞諾指數(shù)會(huì)（）。A :變大錯(cuò)B :變小錯(cuò)C :不變對(duì)D:無(wú)法判斷錯(cuò)19。內(nèi)部控制必須隨著有關(guān)法律、法規(guī)的調(diào)整、經(jīng)營(yíng)方針、經(jīng)營(yíng)理念等外部環(huán)境的變化及時(shí)修改或完善體 現(xiàn)的是制定內(nèi)部控制制度的（）原則。A :合法合規(guī)性錯(cuò)B :全面性錯(cuò)C :審慎性

7、錯(cuò)D:適時(shí)性對(duì)20。積極型股票投資戰(zhàn)略的重要標(biāo)志之一是（）。A :指數(shù)化投資錯(cuò)B :長(zhǎng)期持有錯(cuò)C :時(shí)機(jī)抉擇對(duì)D:以上都不是錯(cuò)21。證券投資組合的期望收益率等于組合中各證券期望收益率的加權(quán)平均值，其中對(duì)權(quán)數(shù)的描述正確的是 （）。A :所使用的權(quán)數(shù)是組合中各證券的期望收益率錯(cuò)B :所使用的權(quán)數(shù)是組合中各證券未來(lái)收益率的概率分布錯(cuò)C :所使用的權(quán)數(shù)是組合中各證券的投資比例對(duì)D:所使用的權(quán)數(shù)可以是正，也可以為負(fù)對(duì)22。上市公告書(shū)中的基金財(cái)務(wù)資料報(bào)告期間終止日距上市交易日不得超過(guò)（）日。A : A5 錯(cuò)B : 30 對(duì)C: 60錯(cuò)D: 90 錯(cuò)23。投資風(fēng)險(xiǎn)控制措施基金公司內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制制度包含內(nèi)容（）

8、A :按規(guī)定的投資比例進(jìn)行投資對(duì)B :堅(jiān)持獨(dú)立性原則對(duì)C :堅(jiān)持集中交易制度對(duì)D:內(nèi)部信息控制制度對(duì)24。屬于風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益率的指標(biāo)包括（）。A :夏普指數(shù)對(duì)B :詹森指數(shù)對(duì)C :特瑞諾指數(shù)對(duì)D:信息比率對(duì)25。影響各類資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)收益狀況以及相關(guān)關(guān)系的資本市場(chǎng)環(huán)境因素包括（）。A :通貨膨脹對(duì)B :利率變化對(duì)C :經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)對(duì)D:監(jiān)管對(duì)26。深證基金指數(shù)的發(fā)布日為（）。A : 2000年5月8日錯(cuò)B : 2000年6月9日錯(cuò)C : 2000年6月30日錯(cuò)D : 2000年7月3日對(duì)27。依據(jù)證券投資基金法的規(guī)定，封閉式基金招募說(shuō)明書(shū)應(yīng)當(dāng)包括下列（）內(nèi)容。A :基金募集申請(qǐng)的核準(zhǔn)文件名稱和核準(zhǔn)日

9、期對(duì)B:基金份額的發(fā)售日期和期限對(duì)C :基金份額的發(fā)售方式和發(fā)售機(jī)構(gòu)對(duì)D:基金合同和基金托管協(xié)議的主要內(nèi)容對(duì)28。下列（）情形不可以暫停基金估值。A :法定節(jié)假日錯(cuò)B :證券交易所暫停營(yíng)業(yè)錯(cuò)C :因不可抗力導(dǎo)致基金管理人和托管人無(wú)法準(zhǔn)確評(píng)估基金資產(chǎn)價(jià)值錯(cuò)D:基金公布年報(bào)對(duì)29。以下關(guān)于封閉式基金和開(kāi)放式基金說(shuō)法正確的是（）。A :封閉式基金一般有固定的存續(xù)期限對(duì)B:開(kāi)放式基金一般沒(méi)有固定的存續(xù)期限對(duì)C:封閉式基金投資人少錯(cuò)D:開(kāi)放式基金投資人多錯(cuò)30。在我國(guó)，對(duì)（）從證券市場(chǎng)中取得的收入，包括買賣股票、債券的差價(jià)收入，股票的股息、紅利收入, 債券利息收入及其他收入，暫不懲上企業(yè)所得稅。A :非

10、銀行金融機(jī)構(gòu)錯(cuò)B :企業(yè)錯(cuò)C :基金對(duì)D:基金公司錯(cuò)31。 假設(shè)某基金第一收益率為5%，第二年的收益率也是 5%，其年幾何平均收益率（）。A :小于5% 對(duì)B :等于5% 錯(cuò)C :大于5% 錯(cuò)D:無(wú)法判斷錯(cuò)32。證券投資基金份額持有人大會(huì)形成的決議須按規(guī)定報(bào)送有關(guān)機(jī)構(gòu)備案或批準(zhǔn)，這個(gè)機(jī)構(gòu)是（）。A :中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)B :持有人大會(huì)錯(cuò)C :主要發(fā)起人錯(cuò)D:基金管理公司錯(cuò)33。下列關(guān)于成長(zhǎng)型、收入型和平衡型基金的陳述正確的是（）。A:成長(zhǎng)型基金風(fēng)險(xiǎn)大、收益高對(duì)B :收入型基金風(fēng)險(xiǎn)小、收益較低對(duì)C :平衡型基金風(fēng)險(xiǎn)收益介于成長(zhǎng)型，收入型基金之間對(duì)D:成長(zhǎng)型基金的收益可能低于收入型基金對(duì)34。上證基金指

11、數(shù)的發(fā)布日為（）。A : 2000年5月8日錯(cuò)B : 2000年6月9日對(duì)C : 2000年6月30日錯(cuò)D : 2000年7月3日錯(cuò)35。主動(dòng)型基金和波動(dòng)型基金劃分的主要依據(jù)是（）。A :依據(jù)基金的組織形式不同錯(cuò)B :依據(jù)基金的投資對(duì)象不同錯(cuò)C:依據(jù)基金的投資目標(biāo)不同錯(cuò)D :依據(jù)基金的投資理念不同對(duì)36。影響封閉式基金交易價(jià)格的因素有（）。A:基金名稱錯(cuò)B :利率變化對(duì)C :基金資產(chǎn)凈值對(duì)D:市場(chǎng)供求關(guān)系對(duì)37。根據(jù)有關(guān)規(guī)定，形式主義式證券投資基金在（）要公布一次基金資產(chǎn)的凈值。A :每個(gè)交易日對(duì)B :每周錯(cuò)C :每個(gè)月錯(cuò)D:每個(gè)季度錯(cuò)38。基金管理公司必須以（）為會(huì)計(jì)核算主體。A :所管理基

12、金總體錯(cuò)B :所管理的每個(gè)基金對(duì)C :所投資的上市公司錯(cuò)D:公司自身資產(chǎn)錯(cuò)39。以下符合證券投資基金基本內(nèi)涵的有（）。A :通過(guò)發(fā)行基金單位向投資人募集資金對(duì)B :有規(guī)定的投資組合和投資限制對(duì)C:投資操作與財(cái)產(chǎn)保管相互分離對(duì)D:基金資產(chǎn)按照規(guī)定的投資方向進(jìn)行投資對(duì)40。市場(chǎng)時(shí)機(jī)選擇者試圖維持資產(chǎn)組合的（）。A :貝塔值固定錯(cuò)B :貝塔值變動(dòng)對(duì)C :阿爾法值變動(dòng)錯(cuò)D:貝塔值為零錯(cuò)41。從資產(chǎn)配置的角度看，恒定混合策略適用于有長(zhǎng)期計(jì)劃水平并滿足于戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置的投資者，在市場(chǎng)行情發(fā)生變化時(shí)通常調(diào)整資產(chǎn)配置的比例。錯(cuò)42。 債券投資者的稅收狀況將影響其稅后收益率，其中包括所得稅收和資本利得稅。對(duì)43

13、。 目前我國(guó)的基金直接在中國(guó)證券登記結(jié)算公司開(kāi)立清算備付金賬戶并進(jìn)行資金結(jié)算。錯(cuò)44。 過(guò)去的表現(xiàn)并不代表未來(lái)的表現(xiàn)，因此對(duì)基金績(jī)效的事后衡量是無(wú)用的。對(duì)45。 基金管理公司崗位分離制度包括投資與交易、交易與清算、基金會(huì)計(jì)與公司會(huì)計(jì)等重要崗位的分離。對(duì)46。 跟蹤誤差是衡量資產(chǎn)管理人管理績(jī)效的指標(biāo)。對(duì)47。證券投資基金監(jiān)管是指監(jiān)管部門運(yùn)用法律的、經(jīng)濟(jì)的以及必要的行政手段，對(duì)基金參與者的行為進(jìn)行 的監(jiān)督和管理。對(duì)48。 基金托管費(fèi)是托管人在投資人申購(gòu)基金時(shí)向投資人直接收取的。錯(cuò)49。 證券組合管理就是力爭(zhēng)將期望收益率最大的一組證券組合在一起，以實(shí)現(xiàn)投資組合的優(yōu)化。錯(cuò)50。 對(duì)投資者從基金分配中獲

14、得的儲(chǔ)蓄存款利息以及買賣股票價(jià)差收入征收所得稅。錯(cuò)51。買賣雙方對(duì)價(jià)格的認(rèn)同程度可以通過(guò)成交量的大小來(lái)確認(rèn)。成交量大，則認(rèn)同程度大；成交量小，則 認(rèn)同程度小。對(duì)52?；鸸芾砉?、基金代銷機(jī)構(gòu)向投資人提供專業(yè)基金投資咨詢服務(wù)的工作人員應(yīng)該具備相應(yīng)的投資咨 詢和基金從業(yè)資格?！惧e(cuò)53。 根據(jù)規(guī)定，更換基金管理人須經(jīng)持有人大會(huì)通過(guò)，但更換基金托管人無(wú)須經(jīng)持有人大會(huì)通過(guò)。錯(cuò)54。 反映任意證券組合的期望收益率和總風(fēng)險(xiǎn)水平之間均衡關(guān)系的模型是證券市場(chǎng)線。對(duì)55。 目前，我國(guó)對(duì)商業(yè)銀行所從事的基金業(yè)務(wù)的監(jiān)管職責(zé)僅由中國(guó)證監(jiān)會(huì)行使。錯(cuò)56。 完全預(yù)期理論認(rèn)為，利率期限結(jié)構(gòu)完全取決于未來(lái)即期利率的市場(chǎng)預(yù)期。對(duì)57。 我國(guó)開(kāi)放式基金的申購(gòu)金額為凈申購(gòu)金額。錯(cuò)58。 確定資產(chǎn)類別預(yù)期收益的主要方法包括歷史數(shù)據(jù)法和情景綜合分析法。對(duì)59。根據(jù)我國(guó)證券投資基金法規(guī)定，在投資基金運(yùn)作中，如一只基金的基金管理人不能按契約或合同的規(guī)定履行職責(zé)，那么，監(jiān)管機(jī)構(gòu)、投資人都有權(quán)按規(guī)定的程序取消或建義取消基