中國環(huán)衛(wèi)服務(wù)行業(yè)場(chǎng)現(xiàn)狀及發(fā)展前景分析

1、環(huán)衛(wèi)服務(wù)業(yè)是城市公用事業(yè)的一部分， 工作內(nèi)容為對(duì)城市環(huán)境衛(wèi)生和市容市貌進(jìn)行 維護(hù)， 具體包括（ 1）城市道路、廣場(chǎng)等公共區(qū)域的清掃保潔、灑水作業(yè)；（2）居民區(qū)、公共區(qū)域的生活垃圾收集、清運(yùn)；（3）環(huán)衛(wèi)設(shè)施如公廁、廢物箱、垃圾中轉(zhuǎn)站的建設(shè)、維修和保養(yǎng)； （4）城市垃圾、糞便、特種垃圾的終端無害化處理；（5）城市市容景觀綠化的規(guī)劃、建設(shè)和養(yǎng)護(hù)等。環(huán)衛(wèi)服務(wù)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈隨著我國快速的城鎮(zhèn)化發(fā)展， 政府在城鄉(xiāng)基礎(chǔ)建設(shè)和市容環(huán)境衛(wèi)生方面的投入也在 加大。 2013 年城鄉(xiāng)環(huán)境衛(wèi)生建設(shè)的財(cái)政支出達(dá)到了 1000 億元，并且過去三年的環(huán)境衛(wèi)生 支出增速都在 20%左右。我們預(yù)計(jì)未來隨著城市化的發(fā)展， 以及國家對(duì)

2、環(huán)境保護(hù)的重視程度， 城市垃圾清運(yùn)和道路清掃的工作量會(huì)持續(xù)增長(zhǎng)， 同時(shí)對(duì)工作質(zhì)量的要求也會(huì)上升， 在量和價(jià) 值雙重提升下，行業(yè)投資將持續(xù)保持高增長(zhǎng)。全國市容環(huán)境衛(wèi)生固定資產(chǎn)投資完成額城市清掃保潔面積呈增長(zhǎng)趨勢(shì)生活垃圾清運(yùn)量環(huán)衛(wèi)服務(wù)主要收入來自于道路清掃和垃圾清運(yùn)， 道路清掃比例在 70%左右。 根據(jù) 2014 年住建部統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，城市清掃面積為 億平方米，縣城清掃面積為 億平方米，鄉(xiāng)鎮(zhèn) 達(dá)到 55 億平米。按目前的清運(yùn)價(jià)格估算，城市清掃市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到 億元，為最主要部分。 且考慮一、二線城市目前清掃價(jià)格在 10-12 元左右，且城市平均機(jī)械化率仍僅有50%，行業(yè)清掃平均價(jià)格有很大提升空間。同時(shí)，近

3、 10 年來，城市環(huán)衛(wèi)清掃面積年復(fù)合增速為%，縣、鎮(zhèn)層面增速更快， 2014 年縣城清掃面積增速為 %。此外，由于縣、 鎮(zhèn)清掃機(jī)械化率僅 %，所以未來清掃面積和機(jī)械化率有更大的提升空間。因此，我們預(yù)計(jì)未來5年，清掃產(chǎn)業(yè)整體仍將維持15%以上增速繼續(xù)增長(zhǎng)；垃圾清運(yùn)層面，2014年城市垃圾清運(yùn)量為億噸，預(yù)計(jì)總營收規(guī)模在130億元。垃圾清運(yùn)量在過去 5年的復(fù)合增速為 ，預(yù)計(jì)營收體量增速將在5-8%?？h城、鄉(xiāng)鎮(zhèn)增速應(yīng)高于城市。行業(yè)營收體量將呈10-15%的增速發(fā)展。假設(shè)行業(yè)增速為12%，到2020 年若市場(chǎng)化程度達(dá)到 60%，即市場(chǎng)化環(huán)衛(wèi)營收體量有望在十三五期間，從300億元增長(zhǎng)到1200億元。而以海

4、口項(xiàng)目為例，若全國城市均達(dá)到?？跇?biāo)準(zhǔn)，預(yù)計(jì)城市環(huán)衛(wèi)收入體量將達(dá)到1100億元。市場(chǎng)空間測(cè)算區(qū)域報(bào)務(wù)人口（億）項(xiàng)目清掃面積（億平方米/億噸）單價(jià)（元/平米或元/噸）市場(chǎng)規(guī)模（億元）城市道路清掃8垃圾、糞便清運(yùn)量70縣城道路清掃5垃圾、糞便清運(yùn)量55鄉(xiāng)鎮(zhèn)道路清掃553165垃圾、糞便清運(yùn)量-合計(jì)環(huán)衛(wèi)服務(wù)行業(yè)市場(chǎng)空間預(yù)測(cè)環(huán)衛(wèi)服務(wù)外包市場(chǎng)空間預(yù)測(cè)?？谑兴拇髤^(qū)域環(huán)衛(wèi)一體化PPP項(xiàng)目?jī)?nèi)容較于環(huán)保其他領(lǐng)域，環(huán)衛(wèi)產(chǎn)業(yè)有兩大優(yōu)勢(shì)：1）營收體量最大的細(xì)分領(lǐng)域，我們測(cè)算，到2020年生活污水處理量有望達(dá)到 2億噸/日，年?duì)I業(yè)收入接近 1500億元；垃圾焚燒、 填埋預(yù)計(jì)收入體量均僅有383億元、91億元。而到2020

5、年，環(huán)衛(wèi)服務(wù)業(yè)營收體量將達(dá)到1900億元，成為營收體量最大的行業(yè)，2）輕資產(chǎn)，ROA最高。根據(jù)我們的測(cè)算，環(huán)衛(wèi)產(chǎn)業(yè)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率可達(dá)到 2以上，而其他領(lǐng)域均為重資產(chǎn)， 行業(yè)ROA長(zhǎng)期可以做到15%以上 因此，各指標(biāo)比較看，環(huán)衛(wèi)產(chǎn)業(yè)的商業(yè)模式遠(yuǎn)優(yōu)于生活污水、垃圾處理等細(xì)分領(lǐng)域，盈利能力與工業(yè)危廢相當(dāng)。環(huán)衛(wèi)服務(wù)和其他環(huán)保運(yùn)營的比較（產(chǎn)能規(guī)模為2020年預(yù)計(jì)值）生活污水生活垃圾填埋生活垃圾焚燒環(huán)衛(wèi)服務(wù)工業(yè)固廢產(chǎn)能（萬噸/ 日）200005050-5000噸投資（萬兀/噸/日）2040-3000總投資額（億元）40001000200010001500運(yùn)營收入（億元）14609138319001000凈

6、利潤(rùn)（億元）29246134171250凈利率20%50%35%9%25%ROA7%5%7%15%17%固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率2目前，環(huán)衛(wèi)行業(yè)正處于全面推進(jìn)市場(chǎng)化階段，從目前招標(biāo)的幾個(gè)項(xiàng)目和各公司簽項(xiàng)目的進(jìn)度看，行業(yè)已進(jìn)入跑馬圈地階段。 比如，到2016年3月底，啟迪桑德已獲得70多 個(gè)環(huán)衛(wèi)項(xiàng)目，公司規(guī)劃到2016年底環(huán)衛(wèi)項(xiàng)目數(shù)量將突破 150個(gè)，合同金額在30-40 億元； 龍馬環(huán)衛(wèi)2016年已新簽項(xiàng)目年?duì)I收體量達(dá)到億元，且預(yù)計(jì)年底有望突破 10個(gè)億。新安潔、玉禾田也均在擁抱資本市場(chǎng)，借助融資渠道拓寬以加速項(xiàng)目獲取進(jìn)度。環(huán)衛(wèi)服務(wù)和其他環(huán)保運(yùn)營的固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率比較環(huán)衛(wèi)服務(wù)行業(yè)未來競(jìng)爭(zhēng)格局環(huán)衛(wèi)市場(chǎng)需要向

7、智能化、信息化、精細(xì)化、一體化方向發(fā)展，智能化已經(jīng)成為行業(yè)發(fā)展的新趨勢(shì)，業(yè)內(nèi)企業(yè)紛紛推出互聯(lián)網(wǎng)環(huán)衛(wèi)、智慧環(huán)衛(wèi)等模式。智慧化環(huán)衛(wèi)依托物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，實(shí)現(xiàn)了對(duì)環(huán)衛(wèi)工人和環(huán)衛(wèi)設(shè)備的實(shí)時(shí)監(jiān)控，可以及時(shí)分配任務(wù)、 提高突發(fā)事件應(yīng)急能力， 大大提高企業(yè)管理效率，有效降低管理成本。深圳市宏電技術(shù)股份有限公司多年來一直專注車聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域，針對(duì)國內(nèi)環(huán)衛(wèi)行業(yè)現(xiàn)狀及各主管部門需求，推出了“環(huán)衛(wèi)車動(dòng)態(tài)監(jiān)控系統(tǒng)”，目前已經(jīng)在湖北、濟(jì)南以及上海等多個(gè)地方上了近千套設(shè)備，助力當(dāng)?shù)刂鞴懿块T監(jiān)控管理環(huán)衛(wèi)作業(yè)全程，包括清掃、保潔、灑水等環(huán)衛(wèi)作業(yè)車，以便進(jìn)行在線監(jiān)督、管理、調(diào)配、清雪除冰、考核、統(tǒng)計(jì)等工作。系統(tǒng)介紹借助3G/4G無線監(jiān)控系統(tǒng)，管理人員能夠隨時(shí)通過網(wǎng)絡(luò)實(shí)時(shí)了解車輛運(yùn)行的地理位置、運(yùn)行狀態(tài)，當(dāng)在出現(xiàn)意外時(shí)，能把車內(nèi)外的影像全部記錄下來通過3G/4G無線傳輸，及時(shí)發(fā)送到指揮中心，同時(shí)對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行錄制保存。 為處理意外的及時(shí)性以及事故責(zé)任的追溯提供了有力的證據(jù)和支援。系統(tǒng)優(yōu)勢(shì)由于車載設(shè)備運(yùn)行環(huán)境的復(fù)雜性，比如震動(dòng)嚴(yán)重、電源不穩(wěn)定、干擾嚴(yán)重、多塵的等。如果把現(xiàn)場(chǎng)情況都錄制下來，一直是車載錄像設(shè)備的一個(gè)重要難題，而我公司研發(fā)生產(chǎn)的車載硬盤錄像機(jī)的出現(xiàn)，很好的滿足車載監(jiān)控需求。系統(tǒng)價(jià)值通過深圳市宏電技術(shù)股份有限公司的產(chǎn)品及平臺(tái)，車輛在作業(yè)時(shí)如果發(fā)