以風險管理為導向的企業(yè)財務分析方法模式探索

1、    以風險管理為導向的企業(yè)財務分析方法模式探索    【摘 要】財務分析是企業(yè)資金合理運轉(zhuǎn)以及利潤最大化的保障條件之一，企業(yè)在經(jīng)營過程中面臨著各種風險，影響著企業(yè)資金的分配與管理。當前企業(yè)財務分析的方法有多種，但是將風險管理與之結(jié)合的方法卻只有很少企業(yè)運用，主要在于該方法模式存在的問題較多，財務分析中風險管理的缺乏導致企業(yè)在經(jīng)營過程中不能夠迅速有效地響應風險，造成損失。對以風險管理為導向的企業(yè)財務分析方法模式進行研究對企業(yè)的發(fā)展有著重要的現(xiàn)實意義?！娟P(guān)鍵詞】財務分析 ；風險管理； 導向； 方法模式一、引言財務分析顧名思義就是對企業(yè)某一指定時間段內(nèi)的財

2、務報表應用一定方法進行分析，根據(jù)分析結(jié)果判定企業(yè)的經(jīng)營狀況。企業(yè)的財務分析在整個資金流的運轉(zhuǎn)過程中具有重要的意義，可以從中發(fā)現(xiàn)資金流通過程中存在的問題，在后期企業(yè)經(jīng)營中就可避免類似的狀況產(chǎn)生。眾所周知，在企業(yè)運轉(zhuǎn)過程中往往存在著諸多不確定因素，在進行財務預算時候要嚴格考慮這些不確定因素，也就是風險，以保證資金的科學合理分配，保證企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。同樣，風險管理在財務分析中也有著重要的作用，其直接影響著財務分析的結(jié)果，風險管理如果在財務分析中未發(fā)揮其作用，財務分析結(jié)果就會失真。目前，將風險管理科學合理地應用在財務分析中的企業(yè)還較少，主要在于該模式仍有待完善，探索以風險管理為導向的企業(yè)財務分析方法

3、模式對企業(yè)資金運營和管理有著重要的作用。二、風險管理導向的財務分析的概念分析1.風險管理的內(nèi)涵歐美等國在19世紀時候就已經(jīng)開始研究企業(yè)風險管理，研究學者認為企業(yè)風險是利潤由來，往往企業(yè)的大小與風險大小成正比。企業(yè)的風險管理就是對企業(yè)資金流通過程中可能存在的各種風險進行分析、評估以及響應，通過合理的風險響應措施來規(guī)避、轉(zhuǎn)移或者轉(zhuǎn)移風險，通過降低企業(yè)自身所承擔的風險實現(xiàn)資金的使用價值以及其時間價值，實現(xiàn)利潤的最大化。企業(yè)風險與企業(yè)財務之間有著本質(zhì)的聯(lián)系，風險在企業(yè)財務管理中涉及4個最為主要的決策，從籌資到資產(chǎn)的重組，風險管理都占據(jù)著重要的位置。而風險是市場經(jīng)濟環(huán)境下的必然產(chǎn)物，是企業(yè)資金運轉(zhuǎn)過程中

4、不可或缺的一部分，故而企業(yè)風險具有客觀性，另外，企業(yè)風險的產(chǎn)生具有一定的概率，其發(fā)生時間以及其危害性都是不可預計的，具有不確定性，而風險管理就是通過合理的手段來減小這種發(fā)生的概率或者降低風險所造成的損失。2.企業(yè)財務分析發(fā)展現(xiàn)狀企業(yè)財務分析是為了根據(jù)現(xiàn)有企業(yè)資金運轉(zhuǎn)的過程中所產(chǎn)生效果的一些記錄，通過指定科學合理的指標，將各方面定量化之后，得出資金的使用效率以及企業(yè)的經(jīng)營狀況，從而為決策者提供相應的理論依據(jù)，隨著社會的發(fā)展，企業(yè)財務分析的方法也隨之改變。當下，許多企業(yè)財務分析所采用的依據(jù)都是財務報表，使用單向指標或者多項指標進行，根據(jù)資金流通的不同環(huán)境進行合理的選擇。但是，財務報表是根據(jù)會計法制

5、定的，是給外界查閱和檢查的資料，每個公司的經(jīng)營狀況和方法都有其自身特點，僅僅是財務報表不能夠反應其中的問題，財務分析對風險的考慮也比較少，導致財務分析過程中問題考慮不足，財務分析結(jié)果與其根本原因差距較大。另外，當前企業(yè)財務分析中還存在指標缺失、意識薄弱等諸多問題。3.企業(yè)財務分析與風險管理之間的聯(lián)系風險是隨著財務的誕生而出現(xiàn)的，企業(yè)要想實現(xiàn)利潤最大化就必須做好財務分析，同時做好財務分析中風險管理的分析。企業(yè)資金在運營過程中面臨著籌資、投資等重大決策，而籌資與投資過程中都要面臨著金融危機、信任、自然災害等一系列風險，而這些風險的評估與響應方法的確定是決定籌資對象和投資方向的重要因素，所以資金運營

6、所帶來的一系列結(jié)果都有風險管理的作用，風險管理是財務分析不可缺少的一部分。同樣，財務分析可以得出在經(jīng)營過程中所所使用的風險評價方法、風險量大小的估計以及響應措施是否合理，是否在后期資金運營過程中繼續(xù)使用，可以發(fā)現(xiàn)風險管理中存在的問題，并且找出響應的解決措施。風險管理是企業(yè)財務分析內(nèi)容中關(guān)鍵的一項，決定著財務分析結(jié)果的合理性與科學性，企業(yè)財務分析是風險管理是否正確的決策者。三、加強我國企業(yè)風險管理導向財務分析的對策研究1.提升管理人員風險管理導向財務分析的相關(guān)意識當前我國企業(yè)對風險管理導向在于財務分析方法研究還存在很多的不足，其首要原因在于企業(yè)管理層在財務分析中對風險管理的分析意識比較薄弱，風險

7、管理甚至未被納入到財務分析中。要想探索以風險管理為導向的財務分析模式方法，就要加強相關(guān)人員的意識，要讓財會人員以及領(lǐng)導層意識到風險管理這一指標在財務分析中的重要性。要對財會人員尤其是較為傳統(tǒng)保守的一些老員工進行指定時間的培訓，將風險管理在財會分析中的作用以及如何實現(xiàn)該種模式和方法的內(nèi)容灌輸給員工以及領(lǐng)導層，保證相關(guān)人員能夠科學合理地在財務分析中應用風險管理的內(nèi)容。另外，企業(yè)與企業(yè)之間可以通過交流合作來提升風險意識，同時也加強企業(yè)決策者對財務分析過程中風險管理的重視度，在財務分析的會議上將風險管理逐漸作為其討論的一個關(guān)鍵環(huán)節(jié)。2.制定科學合理的風險導向財務分析的程序在加強以風險管理為導向的企業(yè)財

8、務分析方法過程中制定科學合理的程序至關(guān)重要，在制定程序過程中一定要分清楚主次。企業(yè)要制定科學的分析計劃，即如何進行財務分析，在財務分析中采用何種方法，如何進行財務分析中各個風險所占的比例等等。對以風險管理為導向的財務分析方法的確定，因為在飛速發(fā)展的今天，市場狀況隨時變動，信息不及時就可能致使對風險量和風險發(fā)生概率把握不到位。最為關(guān)鍵的環(huán)節(jié)是風險的識別，要對風險識別的內(nèi)容進行設計，保證其完整合理，同時進行風險的評估，其次則是通過風險評估系統(tǒng)將風險量與概率與財務分析中其他相關(guān)內(nèi)容聯(lián)系起來，分析出風險管理對財務分析中一些指標的影響，并提出建議。以風險導向財務分析的方法其程序較為復雜，制定時候一定要綜

9、合考慮各方面因素。 3.完善企業(yè)財務分析中風險管理體制要想建立以風險管理為導向的企業(yè)財務分析方法還要注重體制的完善，要從決策機制、監(jiān)督、全面預算管理等各方面進行。在決策機制建立中，要將風險管理滲透到其中各個方面，決策者要通過一系列方法或者建立相應數(shù)學模型將各種可預見風險控制在一定范圍內(nèi)；加強財務分析中風險管理的監(jiān)督，領(lǐng)導者有責任對財務分析過程中所使用的各項指標進行檢查，對財務分析中風險管理所占的比例以及其合理性進行監(jiān)督，保證財務分析與風險管理能夠很好結(jié)合；同時，要想加強風險管理在財務分析中的作用，就必須要加強全面管理，全面管理是保證風險管理能夠貫穿整個資金運轉(zhuǎn)過程的前提和基礎(chǔ)。企業(yè)財務分析中風

10、險管理涉及方面較多，且不同企業(yè)其涉及的內(nèi)容也不盡相同，所需要完善的內(nèi)容也有著較大差距，企業(yè)決策者要根據(jù)實際情況對其進行及時的完善。4.加強企業(yè)風險管理導向財務分析的信息系統(tǒng)企業(yè)中的風險隨著外界環(huán)境的變化其風險量大小、概率以及種類也無時無刻不在發(fā)生著變化，要想時刻對財務分析中風險管理把握到位，就必須有完整的信息系統(tǒng)。21世紀是信息化時代，外界處于飛速發(fā)展的階段，每時每刻都有大量新的信息出現(xiàn)，如果不能夠整合這些信息，就不能夠準確把握企業(yè)資金運轉(zhuǎn)中的各項風險。企業(yè)應該建立財務分析風險管理預警系統(tǒng)，該系統(tǒng)可以接收外界各種信息，并且能夠及時篩選有效信息，通過整合這些信息得出某項風險的發(fā)生概率以及其大小，當超過某規(guī)定值時候就產(chǎn)生報警信號，這樣決策者在財務分析中就可以重點關(guān)注此類風險。另外，還要構(gòu)建整個企業(yè)的風險管理信息系統(tǒng)，將企業(yè)整個經(jīng)營中的風險都納入該體系，實現(xiàn)財務分析中風險的動態(tài)化管理。四、結(jié)語財務分析在企業(yè)風險管理占據(jù)重要的位置，風險貫穿于整個資金