供應鏈管理中的委托代理問題及其對策

1、供應鏈管理中的委托代理問題及其對策?摘要：在供應鏈管理中，由于非對稱信息的存在，在核心與各 合作伙伴的委托代理關(guān)系中，有可能發(fā)生合作伙伴的逆選擇、 合作伙伴的道德風險等委托代理。為減少委托代理問題對供 應鏈競爭力的，核心企業(yè)有必要運用信號傳遞機制優(yōu)選合作 伙伴，通過完善供應鏈協(xié)議實現(xiàn)對合作伙伴的有效激勵及節(jié) 點企業(yè)之間的信息共享。？?關(guān)鍵詞：供應鏈管理；委托代理問 題;信號傳遞機制；供應鏈協(xié)議？?一、供應鏈管理中的委托代理 問題？?通過構(gòu)建包括從原材料采購開始，到制成中間產(chǎn)品再到制成最終產(chǎn)品，最后到銷售給最終消費者的所有參與者，即供應商、制造商、銷售商、最終消費者、物流服務提供商乃 至供應商的

2、供應商、銷售商的銷售商等的網(wǎng)鏈結(jié)構(gòu)，供應鏈管理(Supply Chain Management ,SCM) 從系統(tǒng)觀點、合作觀點 出發(fā),最大限度地減少內(nèi)耗和浪費，通過整體最優(yōu)來實現(xiàn)全體節(jié)點企業(yè)的共贏。供應鏈管理由于不涉及產(chǎn)權(quán)交易，能夠快速響應復雜多變的市場需求，具有柔性高、風險低、優(yōu)勢互補等 優(yōu)點,降低了整體交易費用，而日益受到企業(yè)界的重視。？?雖然 供應鏈管理使得各節(jié)點企業(yè)形成了一個利益共同體，但由于各節(jié)點企業(yè)都是具有獨立法人地位的利益?zhèn)€體，不可避免會產(chǎn)生一定程度的委托代理問題。節(jié)點企業(yè)之間合作博弈機制 的實現(xiàn)，只是減少了委托代理問題發(fā)生的可能性，但不可能完全消除委托代理問題。況且，供應鏈中

3、信任關(guān)系的建立與鞏固 是一個漸進的過程，因此,在供應鏈構(gòu)建的過程中及供應鏈運 作的磨合期間，委托代理問題可能并不少見。？?在供應鏈管理中,核心企業(yè)作為供應鏈的組織、協(xié)調(diào)、控制者，與其他節(jié)點企業(yè)在信息上是非對稱的，其他節(jié)點企業(yè)的履約能力如何、是否努力配合以及努力程度如何，核心企業(yè)很難做到完全掌握。 在以制造企業(yè)為核心企業(yè)的供應鏈中，制造企業(yè)處于委托人的地位,供應商、經(jīng)銷商、物流服務提供商等處于代理人的地 位,由于后者擁有制造企業(yè)所難以掌握的私人信息，在制造企業(yè)構(gòu)建供應鏈的過程中，就可能會出現(xiàn)合作伙伴的逆選擇(Adverse Selection);在供應鏈構(gòu)建之后，可能會遭遇合作伙伴 的道德風險(

4、Moral Hazard)。?1.供應鏈委托代理問題I:合作伙伴的逆選擇 ？?在選擇供應鏈合作伙伴的過程中，作為核心企業(yè)的制造企業(yè)一般都能清楚地掌握各合作伙伴候選 人的報價，包括供應商中間產(chǎn)品的供應價格、經(jīng)銷商的服務價格、物流服務商的服務價格等，但對各合作伙伴候選人的質(zhì) 量，包括供應商中間產(chǎn)品的質(zhì)量及供貨及時性、送貨等相應服務的質(zhì)量、經(jīng)銷商的銷售能力及售后服務質(zhì)量、物流服務提 供商運輸、倉儲、配送等方面的服務質(zhì)量等缺乏足夠的了解,因此,經(jīng)常出現(xiàn) 劣品驅(qū)逐良品”的情況，將質(zhì)量水平較高的候 選人排除在供應鏈之外，而將質(zhì)量水平較低的候選人納入到 供應鏈之中。？?以下我們以供應商為例，具體討論這種逆選

5、擇是如何實現(xiàn)的。？?假設(shè)市場上共有n個供應商可以向制造企 業(yè)供應中間產(chǎn)品，所有的供應商分成高質(zhì)量和低質(zhì)量兩種類 型,它們具有不同的供給曲線 ：如果制造企業(yè)對供應商的質(zhì)量 水平具有充分的信息，則不同類型的供應商面臨著不同的需 求曲線。如圖1a所示,高質(zhì)量供應商產(chǎn)品的供給曲線和需求 曲線分別為S高和D高，兩者相交于A點，均衡價格和均衡數(shù) 量分別為80和100 ;如圖1b所示，低質(zhì)量供應商產(chǎn)品的供給 曲線和需求曲線分別為 S低和D低，兩者相交于B點,均衡價 格和均衡數(shù)量分別為 40和100。如果制造企業(yè)只知道市場 上存在著高質(zhì)量和低質(zhì)量兩類供應商，但由于信息的非對稱卻無法辨認哪些供應商是高質(zhì)量的供應

6、商，哪些供應商是低質(zhì)量的供應商。由于在信息對稱情況下不同質(zhì)量的供應商產(chǎn) 品的銷售數(shù)量均是 100，在信息非對稱的情況下，制造企業(yè)認 為自己選擇高質(zhì)量供應商和低質(zhì)量供應商的概率各為50%。?假定制造企業(yè)是中性風險者，那么它會將所有的供應商看作 是中等質(zhì)量的供應商，此時，需求曲線（D中）相對于D高向左 下方移動，而相對于D低向右上方移動，而無論是高質(zhì)量供應 商還是低質(zhì)量供應商，其供給曲線都不變,S高與D中相交于E 點，其均衡價格和均衡數(shù)量分別為60和50 ; S低與D中相交于F點，其均衡價格和均衡數(shù)量分別為60和150。這樣,高質(zhì)量供應商的一部分市場已被低質(zhì)量供應商擠占。一旦制造 企業(yè)意識到供應商

7、所提供的低質(zhì)量產(chǎn)品已提高到75%，它們會進一步降低對供應商平均質(zhì)量水平的期望，中間產(chǎn)品的需求曲線調(diào)整到D中低。高質(zhì)量供應商產(chǎn)品的均衡價格和均衡 數(shù)量分別為50和25,低質(zhì)量供應商產(chǎn)品的均衡價格和均衡數(shù) 量分別為50和125。直至需求曲線被調(diào)整到D低的位置,高質(zhì)量供應商被完全排擠出市場，市場上只有低質(zhì)量供應商 存在。？?合作伙伴的逆選擇，對供應鏈管理造成極大的危害：首先，它導致當前供應鏈競爭力的下降。如1992年英特爾將日本NMB半導體公司確定為快速記憶芯片供應商，但由于NMB公司在生產(chǎn)線的安裝和運轉(zhuǎn)方面出了一些問題，不能按時生產(chǎn)出合格的芯片，導致在該產(chǎn)品市場啟動時，英特爾的 市場占有率一年下降

8、了將近20力。其次，重新更換合作伙伴將導致交易費用的提高 ，包括與原有合作伙伴解除協(xié)議可 能造成的違約損失、重新尋找合作伙伴并達成合作協(xié)議需要 花費的費用、合作伙伴更換過程中的機會損失等。？?2.供應鏈委托代理問題口 ：合作伙伴的道德風險 ？?在完成供應鏈的 構(gòu)建之后，以制造企業(yè)為委托人與以供應商、經(jīng)銷商、物流服務提供商等合作伙伴為代理人的委托一代理關(guān)系即告確立，信息的非對稱可能誘發(fā)合作伙伴的道德風險。尤其是在供應 鏈構(gòu)建之初或外部環(huán)境發(fā)生重大變化的情況下，合作伙伴的道德風險發(fā)生的頻率會更高一些。？?根據(jù)信息非對稱的劃分，供應鏈中的道德風險主要包括以下兩類:?(1)隱藏行動的道德風險。引發(fā)這種

9、道德風險的前提是：代理人行動的努力程度和一系列不受委托人和代理人控制的外生變量，如環(huán)境、環(huán)境、環(huán)境、技術(shù)環(huán)境、市場環(huán)境等共同決定代理行動的結(jié)果。 如果在供應鏈協(xié)議簽訂以后，委托人只能觀測到結(jié)果，而不能 直接觀測到代理人的行動和外生變量，代理人就可能實施對委托人不利的行動，一旦委托人追究責任，代理人往往將結(jié)果 的不理想歸咎于外生變量（見圖2）。如供應商將供貨的延誤 歸咎于國家經(jīng)濟政策的變化造成原材料供應緊張，而不是自身生產(chǎn)組織不力；經(jīng)銷商將銷售業(yè)績的不理想歸咎于市場環(huán) 境的變化,而不是自己促銷不到位；物流服務提供商將中間產(chǎn) 品配送的延誤歸咎于氣候條件的影響，而不是配送計劃與實施的不合理等。？?（

10、2）隱藏知識的道德風險。引發(fā)這種道德 風險的前提是：外生變量首先決定代理人的行動選擇，代理人不同的行動選擇決定不同的行動結(jié)果。如果在供應鏈協(xié)議簽 訂之后，委托人不但能夠觀測到代理人的行動結(jié)果，而且能夠觀測到代理人的行動，但卻不能觀測到外生變量的實際發(fā)生 情況，代理人就可能截留有關(guān)外生變量的知識，選擇有利于己乃至有損于委托人的行動（見圖3）。例如,制造企業(yè)制訂了針 對最終顧客的促銷贈品政策，即顧客購買超過一定的數(shù)量即 可獲得相應的贈品，并向經(jīng)銷商配發(fā)了足夠數(shù)量的贈品，以擴大產(chǎn)品的市場占有率。由于制造企業(yè)不清楚每一位最終顧客 的實際購買量，經(jīng)銷商就可能利用一些顧客的不知情而不按 要求向它們發(fā)放贈品

11、，從而影響促銷效果。制造企業(yè)派駐在經(jīng)銷商處的代表看到的是贈品都已發(fā)放的事實，卻不清楚有一部分贈品已被挪作他用。？?二、信號傳遞機制與供應鏈合作伙伴的選擇？?針對供應鏈管理中的逆選擇問題，核心企業(yè)需要在供應鏈構(gòu)建過程中充分發(fā)揮信號傳遞機制的作用，實現(xiàn)對供應鏈合作伙伴的有效選擇。？1.信號傳遞機制的提出？?斯賓塞(Spence ,1974)以勞動力市場為例,提出信號傳遞(Signaling)機制這一解決逆選擇問題的辦法。斯賓塞認為，不同能力的雇員受程度是不同的，原因在于：一般而言，教育通過提供對工作有用的信息、技能及各種基礎(chǔ)性知識能夠直接 或間接地改進人的工作能力；退一步來講，即使教育不能改進 人

12、的工作能力，但由于工作能力較高的人更容易達到較高的 教育水平，因而,受教育程度與工作能力仍存在很強的正相關(guān) 性。雖然雇主在錄用雇員之前并不直接知道雇員的能力，但卻可以通過雇員的受教育程度判斷其能力的大小。在這里，受教育程度具有強信號的性質(zhì)，承擔了有效信息傳遞的職能；而其 他一些信號，如雇員應聘時的著裝，由于與雇員的工作能力關(guān) 系不大,屬于弱信號，無法擔當起有效信息傳遞的職能。？?2.供應鏈合作伙伴選擇的信號傳遞機制？?信號傳遞機制對于優(yōu)選供應鏈合作伙伴很有幫助。對于高質(zhì)量的潛在合作伙伴而 言，有必要借助各種信號向制造企業(yè)傳遞自己的質(zhì)量優(yōu)勢；對于制造企業(yè)而言，要善于對接收到的各種信號進行判斷和，

13、首先區(qū)分出哪些信號屬于強信號，哪些信號屬于弱信號，借助各種強信號判斷各潛在合作伙伴的屬性，以便擇優(yōu)選擇出供應鏈合作伙伴。在選擇供應鏈合作伙伴時，以下一些有關(guān)潛在合 作伙伴的變量可以充當質(zhì)量水平的強信號：？?(1)質(zhì)量承諾。質(zhì)量承諾是指潛在合作伙伴以今后將承擔維修費用或賠償 費用為代價，傳遞產(chǎn)品與服務的高質(zhì)量特性。如供應商承諾,如果所加工的零部件不能達到樣品的要求，制造企業(yè)可以拒絕收貨，由此造成的零部件缺貨損失由供應商按照所加工零 部件貨款的一定比例承擔；經(jīng)銷商承諾，如果在一定時間內(nèi)在 特定區(qū)域內(nèi)不能完成一定的銷售數(shù)量，制造企業(yè)可以取消對其所給予的促銷支持；物流服務提供商承諾，配送不及時將按 照

14、貨款的一定比例向制造企業(yè)按照滯后天數(shù)交納罰款等。這 種信號傳遞機制必須借助較為健全的法規(guī)以確保其兌 現(xiàn)。？?(2)企業(yè)聲譽。企業(yè)聲譽有助于鑒別潛在合作伙伴的 質(zhì)量水平。企業(yè)聲譽的機會成本包括沉淀成本和未來成本,其中,沉淀成本是指企業(yè)為建立自己良好的聲譽所花費的成 本，包括先期品牌推廣成本、確保產(chǎn)品及服務質(zhì)量水平的額外費用支出等；未來成本是指一旦企業(yè)被發(fā)現(xiàn)所傳遞的信息與 事實不符而將蒙受的損失，包括政府有關(guān)部門的管制、市場機會的喪失而導致的損失等。由于破壞聲譽的機會成本巨大,一般企業(yè)都傾向于維護自己的聲譽。通常而言，聲譽較好的企業(yè)意味著較高的質(zhì)量水平，尤其是當良好的企業(yè)聲譽與明確的質(zhì)量承諾結(jié)合使

15、用時更是如此。？?(3)第三方認可。政府有關(guān)部門、各種中介組織等的認可可以較為有效地傳達企業(yè) 的質(zhì)量信息。如果某個潛在合作伙伴被政府有關(guān)部門或行業(yè) 協(xié)會評為先進企業(yè)或信得過企業(yè)，其產(chǎn)品被評為名優(yōu)產(chǎn)品；或者通過了相關(guān)認證機構(gòu)，如國際標準化組織 IS09000質(zhì)量管 理體系、IS014000環(huán)境管理體系的認證，則無疑向制造企業(yè) 發(fā)出了質(zhì)量水平較高的強信號。？?(4)被優(yōu)秀供應鏈接納。如果潛在合作伙伴已經(jīng)被某一世界知名企業(yè)接納為其供應 鏈成員企業(yè)，則意味著它在質(zhì)量方面有較強的可信度。?三、供應鏈協(xié)議與合作伙伴的激勵及信息共享？?為了有效防范合作伙伴的道德風險，核心需要在完善供應鏈協(xié)議上下功夫，可以從

16、以下兩方面進行重點突破：第一,對各供應鏈合作伙伴進行有效激勵，以利益弱化這些代理人發(fā)生道德風 險的動機；第二,建立并強化供應鏈的信息共享機制，通過弱化信息的非對稱基礎(chǔ)減少道德風險發(fā)生的概率。？1.有效激勵:弱化道德風險發(fā)生的動機？?在供應鏈協(xié)議設(shè)計的過程中，核心企業(yè)必須貫徹激勵兼容原則，即核心企業(yè)希望各合作伙伴 所采取的行動只能通過使各合作伙伴利益最大化的行動來 實現(xiàn),使各合作伙伴有足夠的激勵按照核心企業(yè)的意愿去行 動。(1)針對隱藏行動的道德風險的激勵機制。首先,根據(jù)合作伙伴的行動結(jié)果確定其收益。由于合作伙伴的行動結(jié)果受 其行動努力程度的，核心企業(yè)在擬訂供應鏈協(xié)議的時候，首先應努力確保各合作

17、伙伴的收益與其行動結(jié)果的對應關(guān)系，即行動結(jié)果越有利，收益就越高。假設(shè)Gi、Vi分別表示第i個 合作伙伴的行動結(jié)果及其收益，則有:?其次，考慮到外生變量對行動結(jié)果的影響確定合作伙伴的收益。由于行動結(jié)果還取 決于外生變量的影響，因此應對外生變量所引起的風險在核 心企業(yè)與合作伙伴之間進行分攤。由于外生變量對于委托人 與代理人雙方都是不可控因素，因此,在擬訂供應鏈協(xié)議時，核心企業(yè)應事先預估出自己與合作伙伴各自的風險系數(shù)。風險 系數(shù)的確定，可以依據(jù)核心企業(yè)以往的經(jīng)驗，也可以以本行業(yè)的平均風險水平為參照系。在考慮外生變量可能導致的風險 的情況下，即使合作伙伴的行動結(jié)果較好，但如果它承受的風險較低，收益也不

18、能確定得太高；即使合作伙伴的行動結(jié)果一 般，但只要這一結(jié)果是在風險較大的情況下獲得的，則該合作伙伴的收益也不能確定得太低。假設(shè)Ri表示第i個合作伙伴的風險系數(shù)，則有:?(2)針對隱藏知識的道德風險的激勵 機制。首先,以合作伙伴的行動努力程度作為其收益確定的主 要變量。由于合作伙伴的行動努力程度能夠被容易地觀察到 ， 則核心企業(yè)首先應根據(jù)合作伙伴的努力程度確定它們的收 益。各合作伙伴努力程度越高，所獲得的收益越多。？?假設(shè)Ai表示第i個合作伙伴的行動努力程度，則有:?其次，以合作伙伴的行動結(jié)果作為其收益確定的輔助變量。由于合作伙 伴的行動結(jié)果同樣可以觀測到，核心企業(yè)就可以對合作伙伴的行動努力程度

19、與行動結(jié)果進行比較，如果發(fā)現(xiàn)行動努力程度與行動結(jié)果出現(xiàn)明顯的非對稱，則要追究其中的原因。在前面所提到的例子中，如果經(jīng)銷商所有的促銷贈品都已發(fā)放完 畢，但促銷期間產(chǎn)品銷售數(shù)量并不見增加，則制造企業(yè)就應認真查一查其中的原因了。為了杜絕這種道德風險的發(fā)生，核心企業(yè)有必要進一步將合作伙伴的行動結(jié)果作為考察的輔助 變量,使合作伙伴的行動結(jié)果與其收益呈現(xiàn)出較強的正相關(guān) 性（見公式1） O這樣，促使合作伙伴確實根據(jù)外生變量的實際 發(fā)生情況，選擇核心企業(yè)所希望的行動。？?2.信息共享：弱化道德風險發(fā)生的信息非對稱基礎(chǔ)在供應鏈管理環(huán)境下，可以通過建立和完善供應鏈節(jié)點企業(yè)之間的信息共享機制，以減少供應鏈節(jié)點企業(yè)之間的信息非對稱現(xiàn)象，動搖道德風險發(fā)生的基礎(chǔ)。？?對于制造企業(yè)而言，通過建立 ERP （ Enterprise Resource Planning，企業(yè)資源計劃）系統(tǒng)，在注重對企業(yè)內(nèi)部 包括物料、設(shè)備、人力、資金、信息在內(nèi)的所有制造資源進行總體計劃和優(yōu)化管理的同時，通過 EDI（ Electronic DataInterchange，數(shù)據(jù)交換）或互聯(lián)網(wǎng)，實現(xiàn)與供應商、經(jīng)銷商、物 流服務提供商乃至最終顧客的信息共享。ERP系統(tǒng)通過定義事務處理相關(guān)的核算科目與核算方式，使得在事務處