投資集合資金信托計(jì)劃(共28頁).ppt

1、1中融-金僑天津熙府股權(quán)投資集合資金信托計(jì)劃中融國際信托有限公司中融國際信托有限公司 2012013 3年年1 1月月 免責(zé)聲明：本推介材料僅作推介之用，不構(gòu)成對客戶的要約及收益的保障，各項(xiàng)條款最終以信托文件為準(zhǔn)免責(zé)聲明：本推介材料僅作推介之用，不構(gòu)成對客戶的要約及收益的保障，各項(xiàng)條款最終以信托文件為準(zhǔn)信托計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)概述信托計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)概述信托產(chǎn)品簡介信托產(chǎn)品簡介1 1信托計(jì)劃募集資金的投向信托計(jì)劃募集資金的投向信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制2 23 34 4目錄2 信托計(jì)劃基本要點(diǎn)名名 稱：稱：中融中融- -金僑天津熙府股權(quán)投資集合資金信托計(jì)劃金僑天津熙府股權(quán)投資集合資金信托計(jì)劃信托份額

2、：信托份額：58,000萬元，其中，優(yōu)先級信托單位為約3億元，次級信托單位為2.8億元。投資方式：投資方式：股權(quán)投資信托期限：信托期限：2年，優(yōu)先級委托人可贖回。如不選擇贖回，則可能延長至3年。資金投向：資金投向：中融信托將運(yùn)用優(yōu)先級信托資金向天津金僑置地房地產(chǎn)開發(fā)有限公司（“項(xiàng)目公司”）進(jìn)行投資，并取得項(xiàng)目公司99%的股權(quán)；運(yùn)用次級信托資金受讓金僑房地產(chǎn)開發(fā)（集團(tuán)）有限公司（“金僑集團(tuán)”）對項(xiàng)目公司的債權(quán)合計(jì)2.8億元。中融信托將通過取得項(xiàng)目公司的分紅、要求項(xiàng)目公司償還借款、處置持有項(xiàng)目公司股權(quán)等方式實(shí)現(xiàn)獲利退出，以使委托人取得良好的收益。信托結(jié)構(gòu)信托結(jié)構(gòu)次級受益人（金僑集團(tuán)）信托計(jì)劃（58

3、,000萬，2年）受托人（中融信托）項(xiàng)目公司90%股權(quán)股權(quán)“熙府項(xiàng)目”國土局優(yōu)先級受益人優(yōu)先級受益人交納地價(jià)款次級受益人（金僑集團(tuán)）信托計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)概述信托計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)概述信托產(chǎn)品簡介信托產(chǎn)品簡介1 1信托計(jì)劃募集資金的投向信托計(jì)劃募集資金的投向 信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制2 23 34 4目錄56計(jì)劃名稱計(jì)劃名稱中融中融- -金僑天津熙府股權(quán)投資集合資金信托計(jì)劃金僑天津熙府股權(quán)投資集合資金信托計(jì)劃受益人受益人 本信托計(jì)劃委托人受托人受托人中融國際信托有限公司信托規(guī)模信托規(guī)模 本信托計(jì)劃規(guī)模預(yù)計(jì)為5.8億元，以實(shí)際募集的資金金額為準(zhǔn)。 中信銀行股份有限公司天津分行2年，優(yōu)先級委托人同意的

4、情況下，可延長至3年。 保管人保管人信托期限信托期限信托產(chǎn)品簡介67信托計(jì)劃成立時(shí)信托單位年化預(yù)期收益率為： （1）100萬元人民幣每一優(yōu)先級受益人委托的信托資金金額300萬元人民幣，年化預(yù)期收益率為9.5%；（2）300萬元人民幣每一優(yōu)先級受益人委托的信托資金金額600萬元人民幣，年化預(yù)期收益率為10.5%；（3）600萬元人民幣每一優(yōu)先級受益人委托的信托資金金額，年化預(yù)期收益率為11%；（4）次級受益人無預(yù)期收益率。 信托計(jì)劃存續(xù)期間，自信托計(jì)劃成立日起滿兩個(gè)信托年度，受托人可調(diào)整信托單位的年化預(yù)期收益率。調(diào)整后的信托單位的年化預(yù)期收益率以受托人網(wǎng)站（）上通知為準(zhǔn)。預(yù)期年化收益率預(yù)期年化收

5、益率信托產(chǎn)品簡介信托產(chǎn)品簡介7收益分配方式收益分配方式自本信托計(jì)劃成立之日起每滿一年，本信托計(jì)劃將分配一次信托收益。自信托計(jì)劃成立之日起滿兩年時(shí)，所有優(yōu)先級受益人均可按照信托合同約定的方式要求贖回其持有的信托計(jì)劃份額。信托計(jì)劃到期后，受托人將按照信托合同的約定分配信托財(cái)產(chǎn)。信托計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)概述信托計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)概述信托產(chǎn)品簡介信托產(chǎn)品簡介1 1信托計(jì)劃募集資金的投向信托計(jì)劃募集資金的投向信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制2 23 34 4目錄9 受托人已與金僑集團(tuán)及項(xiàng)目公司簽署了合作協(xié)議，本信托計(jì)劃募集的優(yōu)先級信托資金專門用于向項(xiàng)目公司進(jìn)行 投資，并取得項(xiàng)目公司99%的股權(quán)。 受托人已與金僑集團(tuán)簽

6、署了債權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，約定將以次級信托資金受讓金僑集團(tuán)對項(xiàng)目公司擁有的債權(quán)人民幣2.8億元。 股權(quán)及債權(quán)投資股權(quán)及債權(quán)投資 項(xiàng)目優(yōu)勢項(xiàng)目優(yōu)勢本信托計(jì)劃項(xiàng)下資金將用于金僑天津熙府項(xiàng)目（“本項(xiàng)目”）開發(fā)建設(shè)。本項(xiàng)目位于天津市紅橋區(qū)紀(jì)念館路延長線與竹山路交口東北側(cè)。本項(xiàng)目系純住宅項(xiàng)目，總用地面積為3.35萬平方米，建筑面積為10萬平方米，地上可售面積為8萬平方米。投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制11 項(xiàng)目優(yōu)勢項(xiàng)目優(yōu)勢本項(xiàng)目地理位置優(yōu)越，市場前景良好。相對于周邊房價(jià)而言，本項(xiàng)目成本優(yōu)勢明顯。項(xiàng)目擔(dān)保人金僑集團(tuán)實(shí)力雄厚，具備較強(qiáng)的經(jīng)濟(jì)實(shí)力，為本信托計(jì)劃實(shí)現(xiàn)收益提供了充足的保證。投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介

7、紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制12 區(qū)位優(yōu)勢區(qū)位優(yōu)勢本項(xiàng)目位于天津市中心六區(qū)之一的紅橋區(qū)區(qū)政府及天津西站附近，距離天津市中心的五大道、天津火車站等地標(biāo)車程均不超過半小時(shí)，區(qū)位優(yōu)勢明顯。投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制13 區(qū)位優(yōu)勢區(qū)位優(yōu)勢投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制14 區(qū)位優(yōu)勢區(qū)位優(yōu)勢本項(xiàng)目周邊公共交通便利，擁有622、634、673、700、837、850等眾多公交線路，規(guī)劃的M11號地鐵在本地塊西南角設(shè)有車站。投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制15 區(qū)位優(yōu)勢區(qū)位優(yōu)勢本項(xiàng)目周邊的幼兒園、中小學(xué)眾多，可滿足剛需業(yè)主家庭子女入學(xué)的需要。投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制16

8、 區(qū)位優(yōu)勢區(qū)位優(yōu)勢投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制17 區(qū)位優(yōu)勢區(qū)位優(yōu)勢本項(xiàng)目周邊超市、銀行眾多，生活十分方便。相關(guān)情況如下圖所示：投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制18 區(qū)位優(yōu)勢區(qū)位優(yōu)勢投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制19 成本優(yōu)勢成本優(yōu)勢根據(jù)金僑集團(tuán)摘得本項(xiàng)目的價(jià)格，本項(xiàng)目土地使用權(quán)出讓價(jià)格折合為樓面價(jià)約8000元/平方米，而本項(xiàng)目周邊房價(jià)已超過15000元/平方米。因此，本項(xiàng)目具有較大的利潤空間。投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制20 交易對手實(shí)力較好交易對手實(shí)力較好金僑集團(tuán)成立于2000年，是一家實(shí)力較強(qiáng)的房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)，其直接或間接控制的子公司擁有中國馳名

9、商標(biāo)、國家一級房地產(chǎn)開發(fā)資質(zhì)、國家一級建筑總承包資質(zhì)和國家一級物業(yè)服務(wù)資質(zhì)，具有較強(qiáng)的房地產(chǎn)開發(fā)、建設(shè)和經(jīng)營能力。投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制21 交易對手實(shí)力較好交易對手實(shí)力較好金僑集團(tuán)歷經(jīng)十幾年的發(fā)展，一直堅(jiān)持著穩(wěn)健甚至保守的經(jīng)營策略無負(fù)債運(yùn)營，資產(chǎn)負(fù)債率極低，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)低。投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制22 交易對手實(shí)力較好交易對手實(shí)力較好金僑集團(tuán)倡導(dǎo)環(huán)保、節(jié)能、科技等人居理念，并正在以商業(yè)地產(chǎn)、文化地產(chǎn)、總部經(jīng)濟(jì)形式打造大型城市綜合體，向商業(yè)地產(chǎn)運(yùn)營商邁進(jìn)。金僑集團(tuán)曾連續(xù)多年獲得“湖南省誠信企業(yè)”、“湖南省銀行業(yè)系統(tǒng)守信用企業(yè)”、“湖南省重信用守合同企業(yè)”等多項(xiàng)榮譽(yù)

10、稱號。金僑集團(tuán)過往開發(fā)的項(xiàng)目多次被評為“中國湘潭國際人居環(huán)境小區(qū)”、“湖南名盤”等。投資項(xiàng)目介紹投資項(xiàng)目介紹信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制23信托計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)概述信托計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)概述信托產(chǎn)品簡介信托產(chǎn)品簡介1 1信托計(jì)劃募集資金的投向信托計(jì)劃募集資金的投向信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制2 23 34 4目錄24 結(jié)構(gòu)化設(shè)計(jì)結(jié)構(gòu)化設(shè)計(jì) 本信托計(jì)劃為結(jié)構(gòu)化集合資金信托計(jì)劃，優(yōu)先級信托資金為約3億元，次級信托資金2.8億元，優(yōu)先:次級=1.07:1。金僑集團(tuán)以其合法持有的對項(xiàng)目公司的債權(quán)人民幣2.8億元認(rèn)購次級，從結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)上為優(yōu)先級委托人的資金添加安全墊。信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制信托計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)控制25 股權(quán)質(zhì)押股權(quán)質(zhì)押 金僑集團(tuán)的子公司將其持有項(xiàng)目公司的全部股權(quán)質(zhì)押