互聯(lián)網(wǎng)金融六大模式詳細(xì)介紹

1、互聯(lián)網(wǎng)金融六大模式紹詳細(xì)介作者:日期:文/北京軟件和信息效勞交易所羅明雄丁玲【摘要】互聯(lián)網(wǎng)金融持續(xù)火爆的今天,為了對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的模式做一個(gè)清楚的界定,軟交所互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)驗(yàn)室從 2021年開始,通過(guò)持續(xù)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域企業(yè)進(jìn)行調(diào)研走訪,深度解析互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)資訊, 并對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新產(chǎn)品、現(xiàn)象進(jìn)行認(rèn)真研究, 最終系統(tǒng)梳理出了第三方支付、P2P網(wǎng)貸、大數(shù)據(jù)金融、眾籌、信息化金融機(jī)構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)金融門戶等六大互聯(lián)網(wǎng) 金融模式,本文將逐一為您解析.【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)金融 第三方支付 P 2 P網(wǎng)貸 大數(shù)據(jù)金融 眾籌 互聯(lián)網(wǎng)金融門戶當(dāng)“互聯(lián)網(wǎng)與“金融這兩個(gè)當(dāng)下社會(huì)最熱、 幾乎平均薪酬最高的行業(yè)結(jié)合在一起的時(shí)候

2、, 將發(fā)出何種火星撞地球的碰撞這是筆者在2021年下半年時(shí)的思考,但是當(dāng)進(jìn)入2021年秋季之時(shí),才發(fā)現(xiàn)金融已經(jīng)完全從一個(gè)高貴、專業(yè)、遠(yuǎn)離群眾的行業(yè),隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的迅猛開展,已經(jīng)成為街頭巷尾熱議的話題,并持續(xù)占據(jù)著諸多媒體重要版面.“展絲理財(cái)神器 余額寶上市兩周就吸金 66. 01億元；互聯(lián)網(wǎng)門戶巨頭新浪也已獲得第 三方支付牌照,開始發(fā)行“微博錢包；京東商城剛對(duì)外宣布經(jīng)成立金融集團(tuán),融3 6 0的3 000萬(wàn)美金融資案例讓互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的創(chuàng)業(yè)者心動(dòng)不已,蘇寧銀行、阿里銀行或真或假的 傳聞一再牽動(dòng)人們的神經(jīng)一個(gè)未來(lái)金融的新格局正隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的開展壯大逐漸成型.互聯(lián)網(wǎng)金融來(lái)勢(shì)洶洶,幾乎各大金融網(wǎng)

3、站、雜志、金融論壇都在談它的前世今生,都在猜測(cè)它會(huì)何去何從.互聯(lián)網(wǎng)金融,是利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和移動(dòng)通信技術(shù)等一系列現(xiàn)代信息科技技術(shù)實(shí)現(xiàn)資金融通的 一種新興金融模式.在此種模式下,市場(chǎng)信息不對(duì)稱程度非常低,資金供需雙方能夠通過(guò)網(wǎng)絡(luò)直接對(duì)接,交易本錢大大減少.對(duì)于這樣一個(gè)新興概念的出現(xiàn) ,大多數(shù)人是沖動(dòng)的、狂喜的,以至于把任何帶點(diǎn)互聯(lián)網(wǎng)和金 融表象的事物都稱之為互聯(lián)網(wǎng)金融,對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的討論很多,卻很少有人站出來(lái)將其做一個(gè)系統(tǒng)的分類.雖然中國(guó)投資副總經(jīng)理謝平在其201 2年8月主筆的?互聯(lián)網(wǎng)金融模式研究?中對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的定義及支付方式、信息處理和資源配置三個(gè)核心局部進(jìn)行詳細(xì)分析,但也僅主要分析了 銀行

4、和P2P融資模式.最近業(yè)內(nèi)也有人將眾籌、比特幣、余額寶等都作為互聯(lián)網(wǎng)金融單獨(dú)的模式,并有不同的分類說(shuō)明.但隨著互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的不斷創(chuàng)新,以及社會(huì)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的熟悉不斷加深,目前社會(huì)上的一些定義及模式分類還是難 以全面覆蓋當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融的開展?fàn)顟B(tài).為了對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的模式做一個(gè)清楚的界定,軟交所互聯(lián)網(wǎng)金鬲實(shí)驗(yàn)室從2 01 2年開始,通過(guò)持續(xù)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域企業(yè)進(jìn)行調(diào)研走訪,深度解析互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)資訊,并對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新產(chǎn)品、現(xiàn)象進(jìn)行認(rèn)真研究 ,最終系統(tǒng)梳理出了第三方支付、P 2 P網(wǎng)貸、大數(shù)據(jù)金融、眾籌、信息化金融機(jī)構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)金融門戶等六大互聯(lián)網(wǎng)金融模式,并由羅明雄于 20 1 3年4月2 1日舉

5、辦的“清華金融周互聯(lián)網(wǎng)金融論壇上首次提出.基于最近互聯(lián)網(wǎng)金融火爆現(xiàn)象,為了更好的將軟交所互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)驗(yàn)室研究成果與業(yè)界進(jìn)行 交流探討,筆者將基于互聯(lián)網(wǎng)金融并有一定商業(yè)模式下的現(xiàn)象分為六大模式,并逐一進(jìn)行簡(jiǎn) 要解析,以饗讀者.1、第三方支付第三方支付T h i r d-Part y P aym e n t狹義上是指具備一定實(shí)力和信譽(yù)保證的非銀行 機(jī)構(gòu),借助通信、計(jì)算機(jī)和信息平安技術(shù),采用與各大銀行簽約的方式,在用戶與銀行支付結(jié)算系統(tǒng)間建立連接的電子支付模式.根據(jù)央行2021年在?非金融機(jī)構(gòu)支付效勞治理方法?中給出的非金融機(jī)構(gòu)支付效勞的定義,從廣義上講第三方支付是指非金融機(jī)構(gòu)作為收、付款人的支付中

6、介所提供的網(wǎng)絡(luò)支付、預(yù)付卡、銀行卡收單以及中國(guó)人民銀行確定的其他支付效勞.第三支付已不僅僅局限于最初的互聯(lián)網(wǎng)支付,而是成為線上線下全面覆蓋,應(yīng)用場(chǎng)景更為豐富的綜合支付工具.從開展路徑與用戶積累途徑來(lái)看 ,目前市場(chǎng)上第三方支付公司的運(yùn)營(yíng)模式可以歸為兩大類：一類是獨(dú)立第三方支付模式,是指第三方支付平臺(tái)完全獨(dú)立于電子商務(wù)網(wǎng)站,不負(fù)有擔(dān)保功能,僅僅為用戶提供支付產(chǎn)品和支付系統(tǒng)解決方案,以快錢、易寶支付、匯付天下、拉卡拉等為典型代表.以易寶支付為例,其最初憑借網(wǎng)關(guān)模式立足,針對(duì)行業(yè)做垂直支付,而后以傳統(tǒng)行業(yè)的信息化轉(zhuǎn)型為契機(jī),憑借自身對(duì)具體行業(yè)的深刻理解,量身定制全程電子支付解決方案.另一類是以支付寶、

7、財(cái)付通為首的依托于自有B2C、C2c電子商務(wù)網(wǎng)站提供擔(dān)保功能的第三方支付模式.貨款暫由平臺(tái)托管并由平臺(tái)通知賣家貨款到達(dá)、進(jìn)行發(fā)貨；在此類支付模式中,買方在電商網(wǎng)站選購(gòu)商品后,使用第三方平臺(tái)提供的賬戶進(jìn)行貨款支付,待買方檢驗(yàn)物品后進(jìn)行確認(rèn)后,就可以通知平臺(tái)付款給賣家,這時(shí)第三方支付平臺(tái)再將款項(xiàng)轉(zhuǎn)至賣方賬戶.第三方支付公司主要有交易手續(xù)費(fèi)、行業(yè)用戶資金信貸利息及效勞費(fèi)收入和沉淀資金利息等 收入來(lái)源.比擬而言,獨(dú)立第三方支付立身于B企業(yè)端,擔(dān)保模式的第三方支付平臺(tái)那么立身于C個(gè)人消費(fèi)者端,前者通過(guò)效勞于企業(yè)客戶間接覆蓋客戶的用戶群,后者那么憑借用戶資源的優(yōu)勢(shì)滲 入行業(yè).第三方支付的興起,不可防止的給

8、銀行在結(jié)算費(fèi)率及相應(yīng)的電子貨幣/虛擬貨幣領(lǐng)域給銀行帶來(lái)挑戰(zhàn).第三方支付平臺(tái)與商業(yè)銀行的關(guān)系由最初的完全合作逐步轉(zhuǎn)向了競(jìng)爭(zhēng)與合作并存.隨著第三方支付平臺(tái)走向支付流程的前端,并逐步涉及基金、保險(xiǎn)等個(gè)人理財(cái)?shù)冉鹑跇I(yè)務(wù),銀行的中間業(yè)務(wù)正在被其不斷蠶食. 另外,第三方支付公司利用其系統(tǒng)中積累的客戶的采購(gòu)、支付、結(jié)算等完整信息,可以以非常低的本錢聯(lián)合相關(guān)金融機(jī)構(gòu)為其客戶提供優(yōu)質(zhì)、便捷的信貸等金融效勞.同時(shí),支付公司也開始滲透到信用卡和消費(fèi)信貸領(lǐng)域.第三方支付機(jī)構(gòu)與商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)重疊范圍不斷擴(kuò)大,逐漸對(duì)商業(yè)銀行形成了一定的競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系.未來(lái) ,當(dāng)?shù)谌?支付機(jī)構(gòu)能夠在金融監(jiān)管進(jìn)一步放開 ,其能擁有目前銀行獨(dú)特?fù)?/p>

9、有的“賬戶權(quán)益時(shí) ,那么帶 給銀行的就不僅僅是“余額寶的試點(diǎn)式競(jìng)爭(zhēng),而是全方位的行業(yè)競(jìng)爭(zhēng).2021年7月份央行又頒發(fā)了新一批支付牌照,持有支付牌照的企業(yè)已到達(dá)2 50家.在牌照監(jiān)管下,第三方支付領(lǐng)域今后更多的是巨頭們的競(jìng)爭(zhēng),一方面是類似支付寶、快錢、易寶支付等市場(chǎng)化形成的巨頭, 另一方面是依托自身巨大資源的新浪支付、電信運(yùn)營(yíng)商支付以及可能的中石化、中石油的支付平臺(tái).隨著支付行業(yè)參與者不斷增多,在銀行渠道、網(wǎng)關(guān)產(chǎn)品以及市場(chǎng)效勞等方面的差異性越來(lái)越小,支付公司的產(chǎn)品會(huì)趨于同質(zhì)化,這意味著第三方支付企業(yè)需要不斷尋找新的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)點(diǎn).移動(dòng)支付、細(xì)分行業(yè)的深度定制化效勞、跨境支付、便民生活效勞將成為新的競(jìng)

10、爭(zhēng)領(lǐng)域,擁有自己獨(dú)特競(jìng)爭(zhēng)力及特色渠道資源成為眾多第三方支付 企業(yè)生存及競(jìng)爭(zhēng)的籌碼.2、P 2P網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)P 2 P(P eer- to-Pee r lending),即點(diǎn)對(duì)點(diǎn)信貸.P 2 P網(wǎng)絡(luò)貸款是指通過(guò)第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)進(jìn) 行資金借、貸雙方的匹配,需要借貸的人群可以通過(guò)網(wǎng)站平臺(tái)尋找到有出借水平并且愿意基 于一定條件出借的人群,幫助貸款人通過(guò)和其他貸款人一起分擔(dān)一筆借款額度來(lái)分散風(fēng)險(xiǎn),也幫助借款人在充分比擬的信息中選擇有吸引力的利率條件.P2P平臺(tái)的盈利主要是從借款人收取一次性費(fèi)用以及向投資人收取評(píng)估和治理費(fèi)用.貸款 的利率確定或者是由放貸人競(jìng)標(biāo)確定或者是由平臺(tái)根據(jù)借款人的信譽(yù)情況和銀行的利

11、率水 平提供參考利率.由無(wú)準(zhǔn)入門檻、無(wú)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、無(wú)機(jī)構(gòu)監(jiān)管,對(duì)P2P網(wǎng)貸還沒有嚴(yán)格意義上的概念界定,其運(yùn)營(yíng)模式尚未完全定型.目前已經(jīng)出現(xiàn)了以下幾種運(yùn)營(yíng)模式,一是純線上模式,此類模式典型的平臺(tái)有拍拍貸、合力貸、人人貸(局部業(yè)務(wù))等淇特點(diǎn)是資金借貸活動(dòng)都通過(guò)線上進(jìn)行,不結(jié)合線下的審核.通常這些企業(yè)采取的審核借款人資質(zhì)的舉措有通過(guò)視頻認(rèn)證、查看銀行流水賬單、身份認(rèn)證等；第二種是線上線下結(jié)合的模式,此類模式以翼龍貸為代表.借款人在線上提交借款申請(qǐng)后,平臺(tái)通過(guò)所在城市的代理商采取入戶調(diào)查的方式審核借款人的資信、 還款水平等情況.另外,以宜信為代表的債權(quán)轉(zhuǎn)讓模式現(xiàn)在還處于質(zhì)疑之中,這種模式是公司作為中間人

12、對(duì)借款人進(jìn)行篩選,以個(gè)人名義進(jìn)行借貸之后再將債權(quán)轉(zhuǎn)讓給理財(cái)投資者.從P2P的特點(diǎn)來(lái)看,其在一定程度上降低了市場(chǎng)信息不對(duì)稱程度,對(duì)利率市場(chǎng)化將起到一定的推動(dòng)作用.由于其參與門檻低、渠道本錢低,在一定程度上拓展了社會(huì)的融資渠道.但從目前來(lái)看,P2P網(wǎng)貸暫時(shí)很難撼動(dòng)銀行在信貸領(lǐng)域的霸主地位,無(wú)法對(duì)銀行造成根本性沖擊.P2P針對(duì)的主要還是小微企業(yè)及普通個(gè)人用戶,這些大都是被銀行“拋棄的客戶,資信相對(duì)較差、貸款額度相對(duì)較低、抵押物缺乏,并且由于央行個(gè)人征信系統(tǒng)暫時(shí)沒有對(duì)P2P企業(yè)開放等原因,造成P2 P審貸效率低、客戶單體奉獻(xiàn)率小,以及批貸概率低等現(xiàn)狀,并且很 多異地的信用貸款,由于信貸審核及催收本錢高

13、的原因,不少P2P平臺(tái)壞債率一直居高不下.據(jù)網(wǎng)貸之家不完全統(tǒng)計(jì),目前全國(guó)活潑的P2 P網(wǎng)貸平臺(tái)大約在 800家左右,根據(jù)了解的最近平臺(tái)相關(guān)規(guī)劃、建設(shè)情況 ,預(yù)計(jì)在2021年底將到達(dá)1500家左右.從目前整體 P2P行業(yè)來(lái) 看,先進(jìn)入者由于有一定的知名度及投資者積累,相對(duì)大量的投資者來(lái)說(shuō),更多的是缺乏優(yōu)質(zhì)的信貸客戶；而對(duì)于一些新上線的平臺(tái),由于缺少品牌知名度及投資者的信任,或者被迫選擇一些虛擬的高利率的標(biāo)的來(lái)吸引投資者,或者是依托線下合作的小貸、擔(dān)保公司資源將一些規(guī)模標(biāo)的進(jìn)行資金規(guī)?；蛘邥r(shí)間段的分拆,以便盡快形成一定的交易量,爭(zhēng)取形成良性循環(huán).P2P網(wǎng)貸平臺(tái)還處于培育期,用戶認(rèn)知程度缺乏、風(fēng)控體

14、系不健全,是P2P行業(yè)開展的主要障礙.少數(shù)平臺(tái)跑路的信息也給行業(yè)帶來(lái)了不好的影響,其大都是抱著撈一把就跑的心態(tài) ,在平臺(tái)上線不長(zhǎng)的時(shí)間內(nèi)依靠高回報(bào)率騙取投資人的資金,而很少是由于真正的經(jīng)營(yíng)不善而倒閉的.因此,不能由于少數(shù)害群之馬的惡劣行為來(lái)徹底否認(rèn)一個(gè)行業(yè),而是要在逐步建立備案制以及相關(guān)資金監(jiān)管的同時(shí),加大對(duì)真正違法詐騙的行為進(jìn)行嚴(yán)厲打擊.隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的火爆,創(chuàng)業(yè)熱情的高漲,眾多的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)假設(shè)想在競(jìng)爭(zhēng)中取勝,一方面是要積累足夠的借、貸群體 ,另一方面建立良好的信譽(yù) ,保證客戶的資金平安.隨著對(duì) P2 P平臺(tái)的監(jiān)管增強(qiáng),平臺(tái)資金交由銀行托管,平臺(tái)本身不參與資金的流動(dòng)是必然趨勢(shì).另外, 與

15、第三方支付平臺(tái)和電商平臺(tái)合作利用互聯(lián)網(wǎng)積攢的大數(shù)據(jù)來(lái)識(shí)別風(fēng)險(xiǎn),以及各家P2P網(wǎng)貸平臺(tái)共享借貸人信息,建立一個(gè)全國(guó)性的借款記錄及個(gè)人征信都將是P2 P網(wǎng)貸的開展方向,并將進(jìn)一步加快利率市場(chǎng)化的步伐.3、大數(shù)據(jù)金融大數(shù)據(jù)金融是指集合海量非結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù),通過(guò)對(duì)其進(jìn)行實(shí)時(shí)分析,可以為互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)提供客戶全方位信息,通過(guò)分析和挖掘客戶的交易和消費(fèi)信息掌握客戶的消費(fèi)習(xí)慣,并準(zhǔn)確預(yù)測(cè)客戶行為,使金融機(jī)構(gòu)和金融效勞平臺(tái)在營(yíng)銷和風(fēng)控方面有的放矢.基于大數(shù)據(jù)的金融效勞平臺(tái)主要指擁有海量數(shù)據(jù)的電子商務(wù)企業(yè)開展的金融效勞.大數(shù)據(jù)的關(guān)鍵是從大量數(shù)據(jù)中快速獲取有用信息的水平,或者是從大數(shù)據(jù)資產(chǎn)中快速變現(xiàn)的水平,因此,大數(shù)

16、據(jù)的信息處理往往以云計(jì)算為根底.目前,大數(shù)據(jù)效勞平臺(tái)的運(yùn)營(yíng)模式可以分為以阿里小額信貸為代表的平 臺(tái)模式和京東、蘇寧為代表的供給鏈金融模式.阿里小貸以“封閉流程十大數(shù)據(jù)的方式開展金融效勞,憑借電子化系統(tǒng)對(duì)貸款人的信用狀況進(jìn)行核定,發(fā)放無(wú)抵押的信用貸款及應(yīng)收賬款抵押貸款,單筆金額在5萬(wàn)元以內(nèi),與銀行的信貸形成了非常好的互補(bǔ).阿里金融目前只統(tǒng)計(jì)、使用自己的數(shù)據(jù),并且會(huì)對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行真?zhèn)涡宰R(shí)別、虛假信息判斷.阿里金融通過(guò)其龐大的云計(jì)算水平及數(shù)十位優(yōu)秀建模團(tuán)隊(duì)的多種模 型,為阿里集團(tuán)的商戶、 店主時(shí)時(shí)計(jì)算其信用額度及其應(yīng)收賬款數(shù)量,依托電商平臺(tái)、支付寶和阿里云,實(shí)現(xiàn)客戶、資金和信息的封閉運(yùn)行,一方面有效降低

17、了風(fēng)險(xiǎn)因素,同時(shí)真正的做到了一分鐘放貸.京東商城、蘇寧的供給鏈金融模式是以電商作為核心企業(yè),以未來(lái)收益的現(xiàn)金流作為擔(dān)保,獲得銀行授信,為供貨商提供貸款.大數(shù)據(jù)能夠通過(guò)海量數(shù)據(jù)的核查和評(píng)定,增加風(fēng)險(xiǎn)的可控行和治理力度,及時(shí)發(fā)現(xiàn)并解決可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn),對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的規(guī)律性有精準(zhǔn)的把握,將推動(dòng)金融機(jī)構(gòu)對(duì)更深入和透徹的 數(shù)據(jù)的分析需求.雖然銀行有很多支付流水?dāng)?shù)據(jù),但是各部門不交叉,數(shù)據(jù)無(wú)法整合,大數(shù)據(jù)金融的模式促使銀行開始對(duì)沉積的數(shù)據(jù)進(jìn)行有效利用.大數(shù)據(jù)將推動(dòng)金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新品牌和效勞,做到精細(xì)化效勞,對(duì)客戶進(jìn)行個(gè)性定制,利用數(shù)據(jù)開發(fā)新的預(yù)測(cè)和分析模型,實(shí)現(xiàn)對(duì) 客戶消費(fèi)模式的分析以提升客戶的轉(zhuǎn)化率.大數(shù)據(jù)

18、金融模式廣泛應(yīng)用于電商平臺(tái),以對(duì)平臺(tái)用戶和供給商進(jìn)行貸款融資,從中獲得貸款利 息以及流暢的供給鏈所帶來(lái)的企業(yè)收益.隨著大數(shù)據(jù)金融的完善,企業(yè)將更加注重用戶個(gè)人的體驗(yàn),進(jìn)行個(gè)性化金融產(chǎn)品的設(shè)計(jì).未來(lái),大數(shù)據(jù)金融企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)將存在于對(duì)數(shù)據(jù)的 采集范圍、數(shù)據(jù)真?zhèn)涡缘蔫b別以及數(shù)據(jù)分析和個(gè)性化效勞等方面.4、眾籌眾籌大意為群眾籌資或群眾籌資,是指用團(tuán)購(gòu)+預(yù)購(gòu)的形式,向網(wǎng)友募集工程資金的模式.本意眾籌是利用互聯(lián)網(wǎng)和 SNS傳播的特性,讓創(chuàng)業(yè)企業(yè)、藝術(shù)家或個(gè)人對(duì)公眾展示他們的創(chuàng) 意及工程,爭(zhēng)取大家的關(guān)注和支持,進(jìn)而獲得所需要的資金援助.眾籌平臺(tái)的運(yùn)作模式大同小 異一一需要資金的個(gè)人或團(tuán)隊(duì)將工程籌劃交給眾籌

19、平臺(tái),經(jīng)過(guò)相關(guān)審核后,便可以在平臺(tái)的網(wǎng)站上建立屬于自己的頁(yè)面,用來(lái)向公眾介紹工程情況. 眾籌的規(guī)那么有三個(gè)： 一是每個(gè)工程必須設(shè)定籌資目標(biāo)和籌資天數(shù) ；二是在設(shè)定天數(shù)內(nèi),到達(dá)目標(biāo)金額即成功,發(fā)起人即可獲得 資金；工程籌資失敗那么已獲資金全部退還支持者；三是眾籌不是捐款,所有支持者一定要設(shè)有相應(yīng)的回報(bào).眾籌平臺(tái)會(huì)從募資成功的工程中抽取一定比例的效勞費(fèi)用.此前不斷有人預(yù)測(cè)眾籌模式將會(huì)成為企業(yè)融資的另一種渠道,對(duì)于國(guó)內(nèi)目前IPO閘門緊閉,企業(yè)上市融資之路愈走愈難的現(xiàn)狀會(huì)提供另一種解決方案,即通過(guò)眾籌的模式進(jìn)行籌資.但從目前國(guó)內(nèi)實(shí)際眾籌平臺(tái)來(lái)看,由于股東人數(shù)限制及公開募資的規(guī)定,國(guó)內(nèi)更多的是以“點(diǎn)名時(shí)

20、間為代表的創(chuàng)新產(chǎn)品的預(yù)售及市場(chǎng)宣傳平臺(tái),還有以“淘夢(mèng)網(wǎng)、“追夢(mèng)網(wǎng)等為代表的人文、影視、音樂(lè)和出版等創(chuàng)造性工程的夢(mèng)想實(shí)現(xiàn)平臺(tái),以及一些微公益募資平臺(tái).互聯(lián)網(wǎng)知識(shí)型社群試水者一一羅振宇作為自媒體視頻脫口秀?羅輯思維?主講人,其2 0 13年8月9日,5 0 0 0個(gè)200元/人的兩年有效期會(huì)員賬號(hào),在6小時(shí)內(nèi)一售而空,也稱得上眾籌模式的成功案例之一,但很難具有一定的復(fù)制性.自2021年年中以來(lái),以創(chuàng)投圈、天使匯為代表的一批針對(duì)種子期、天使期的創(chuàng)業(yè)效勞平臺(tái),以一種“眾投的模式進(jìn)入的人們的視野,并很好的承接了對(duì)眾籌本意的理解 ,但是由于工程優(yōu)劣評(píng)判的困難、回報(bào)率的極為不確定性,目前僅僅停留在少量天使投

21、資人、投資機(jī)構(gòu)及少數(shù)投資玩票的人當(dāng)中,涉及金額也相對(duì)較小.與熱鬧的P2P相對(duì),眾籌尚處于一個(gè)相對(duì)靜悄悄的階段.目前國(guó)內(nèi)對(duì)公開募資的規(guī)定及特別 容易踩到非法集資的紅線使得眾籌的股權(quán)制在國(guó)內(nèi)開展緩慢,很難在國(guó)內(nèi)難以做大做強(qiáng),短期內(nèi)對(duì)金融業(yè)和企業(yè)融資的影響非常有限.從行業(yè)開展來(lái)看,目前眾籌網(wǎng)站的開展要防止出現(xiàn)當(dāng)年團(tuán)購(gòu)網(wǎng)站由于運(yùn)營(yíng)模式和內(nèi)容上的千 篇一律,呈現(xiàn)出一窩蜂的興起,而又一大片的倒下的局面.這就要求眾籌網(wǎng)站的運(yùn)營(yíng)表達(dá)出自 身的差異化,凸顯出自身的垂直化特征.5、信息化金融機(jī)構(gòu)所謂信息化金融機(jī)構(gòu),是指通過(guò)采用信息技術(shù),對(duì)傳統(tǒng)運(yùn)營(yíng)流程進(jìn)行改造或重構(gòu),實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)、治理全面電子化的銀行、證券和保險(xiǎn)等金融

22、機(jī)構(gòu).金融信息化是金融業(yè)開展趨勢(shì)之一,而信息化金融機(jī)構(gòu)那么是金融創(chuàng)新的產(chǎn)物.從金融整個(gè)行業(yè)來(lái)看,銀行的信息化建設(shè)一直處于業(yè)內(nèi)領(lǐng)先水平,不僅具有國(guó)際領(lǐng)先的金融信息技術(shù)平臺(tái),建成了由自助銀行、 銀行、 銀行和網(wǎng)上銀行構(gòu)成的電子銀行立體效勞體系,而且以信息化的大手筆一一數(shù)據(jù)集中工程在業(yè)內(nèi)獨(dú)領(lǐng)風(fēng)騷.目前,一些銀行都在自建電商平臺(tái) ,從銀行的角度來(lái)說(shuō),電商的核心價(jià)值在于增加用戶粘性 ,積 累真實(shí)可信的用戶數(shù)據(jù), 從而銀行可以依靠自身數(shù)據(jù)去開掘用戶的需求.建行推出“善融商務(wù)、交行推出“交博匯等金融效勞平臺(tái)都是銀行信息化的有力表達(dá).工行的電商平臺(tái)也 預(yù)計(jì)在2021年元旦前后上線,作為沒有互聯(lián)網(wǎng)基因的銀行一擁

23、而上推廣電商平臺(tái),目的何 在從經(jīng)營(yíng)模式上來(lái)說(shuō),傳統(tǒng)的銀行貸款是流程化、固定化,銀行從節(jié)約本錢和風(fēng)險(xiǎn)限制的角度 更傾向于針對(duì)大型機(jī)構(gòu)進(jìn)行效勞,通過(guò)信息技術(shù),可以緩解甚至解決信息不對(duì)稱的問(wèn)題,為銀行和中小企業(yè)直接的合作搭建了平臺(tái),增強(qiáng)了金融機(jī)構(gòu)為實(shí)體經(jīng)濟(jì)效勞的職能.但更為重要的是,銀行通過(guò)建設(shè)電商平臺(tái),積極打通銀行內(nèi)各部門數(shù)據(jù)孤島,形成一個(gè)“網(wǎng)銀+金融 超市+電商的三位一體的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái),以應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的浪潮及挑戰(zhàn).信息化金融機(jī)構(gòu)從另外一個(gè)非常直觀的角度來(lái)理解,就是通過(guò)金融機(jī)構(gòu)的信息化,讓我們匯款不用跑銀行、炒股不用去營(yíng)業(yè)廳、 或上網(wǎng)可以買保險(xiǎn),雖然這是咱們大家現(xiàn)在已經(jīng)習(xí)以為常的生活了 ,但這些都

24、是金融機(jī)構(gòu)建立在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)開展根底上,并進(jìn)行信息化改造之后帶來(lái)的便利.未來(lái),傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)在互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代,更多的是,如何更快、更好的充分利用互聯(lián)網(wǎng)等信息化技術(shù),并依托自身資金實(shí)力雄厚、品牌信任度高、人才聚焦、風(fēng)控體系 完善等優(yōu)勢(shì),作為互聯(lián)網(wǎng)金融模式的一類來(lái)應(yīng)對(duì)非傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)帶來(lái)的沖擊,尤其是思維上、速度上的沖擊.6、互聯(lián)網(wǎng)金融門戶互聯(lián)網(wǎng)金融門戶是指利用互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行金融產(chǎn)品的銷售以及為金融產(chǎn)品銷售提供第三方效勞 的平臺(tái).它的核心就是“搜索+比價(jià)的模式,采用金融產(chǎn)品垂直比價(jià)的方式,將各家金融機(jī)構(gòu)的產(chǎn)品放在平臺(tái)上,用戶通過(guò)比照挑選適宜的金融產(chǎn)品.互聯(lián)網(wǎng)金融門戶多元化創(chuàng)新發(fā) 展,形成了提供高端理財(cái)投資

25、效勞和理財(cái)產(chǎn)品的第三方理財(cái)機(jī)構(gòu),提供保險(xiǎn)產(chǎn)品咨詢、比價(jià)、 購(gòu)置效勞的保險(xiǎn)門戶網(wǎng)站等.這種模式不存在太多政策風(fēng)險(xiǎn),由于其平臺(tái)既不負(fù)責(zé)金融產(chǎn)品的實(shí)際銷售,也不承當(dāng)任何不良的風(fēng)險(xiǎn),同時(shí)資金也完全不通過(guò)中間平臺(tái).目前在互聯(lián)網(wǎng)金融 門戶領(lǐng)域針對(duì)信貸、理財(cái)、保險(xiǎn)、P2P等細(xì)分行業(yè)分布有融3 60、9 1金融超市、好貸網(wǎng)、銀率網(wǎng)、格上理財(cái)、大童網(wǎng)、網(wǎng)貸之家等.互聯(lián)網(wǎng)金融門戶最大的價(jià)值就在于它的渠道價(jià)值.互聯(lián)網(wǎng)金融分流了銀行業(yè)、 信托業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)的客戶,加劇了上述行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng).隨著利率市場(chǎng)化的逐步到來(lái),隨著互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代的來(lái)臨,對(duì)于資金的需求方來(lái)說(shuō),只要能夠在一定的時(shí)間內(nèi),在可接受的本錢范圍內(nèi),具體的錢是來(lái)自工行也好、建行也罷,還是P2P平臺(tái)還是小貸公司,抑或是信托基金、私募債等,已經(jīng)不是那么重要.融資方到了融 360、好貸網(wǎng)或軟交所科技金融超市時(shí),用戶甚至勿須