企業(yè)融資難問(wèn)題探析

1、1 / 6作者：ZHANGJIAN僅供個(gè)人學(xué)習(xí)，勿做商業(yè)用途【摘要】筆者對(duì)我國(guó)改革開放前沿陣地一一廣東省的中小企業(yè)進(jìn)行了觀察，并 對(duì)廣東省政府制定的中小企業(yè)融資政策進(jìn)行了分析。研究發(fā)現(xiàn)，政府制定的中 小企業(yè)融資政策對(duì)中小企業(yè)的融資產(chǎn)生了重要的影響，而政策的執(zhí)行效果，決 定著中小企業(yè)能否緩解融資難這個(gè)問(wèn)題。本文通過(guò)研究增進(jìn)了對(duì)政府制定的中 小企業(yè)融資政策的認(rèn)識(shí)與理解，為該政策的實(shí)施提供了新的視角。【關(guān)鍵詞】 廣東省中小企業(yè)；融資政策；有效性一、引言廣東省作為我國(guó)改革開放的前沿陣地之一，國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展迅速，其中中小 企業(yè)所起的作用很大。但中小企業(yè)在我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)中受到的重視程度不夠，特 別是國(guó)內(nèi)的金融

2、機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)缺乏信心，造成了中小企業(yè)融資的困難，在一 定程度上影響了我國(guó)中小企業(yè)的發(fā)展。當(dāng)前，世界經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)的政府通過(guò)成立專門的中小企業(yè)機(jī)構(gòu)和制 定專門的法律來(lái)支持中小企業(yè)的發(fā)展，例如美國(guó)政府在19531953 年制定了小企業(yè)法，并根據(jù)此法律成立了中小企業(yè)局（SBASBA ;日本也在戰(zhàn)后成立了中小企業(yè) 局，并相繼成立了三家由其直接控制的中小企業(yè)金融機(jī)構(gòu)；歐盟各經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的 成員國(guó)政府也在 2020 世紀(jì) 6060 年代左右制定了專門的法律來(lái)支持中小企業(yè)發(fā)展， 相繼成立了專門的中小企業(yè)管理機(jī)構(gòu)，并根據(jù)法律制定相應(yīng)的政策來(lái)促進(jìn)中小 企業(yè)的發(fā)展。我國(guó)在 19991999 年成立了發(fā)改委中小企

3、業(yè)司，全國(guó)人大在 20022002 年制定了中 華人民共和國(guó)中小企業(yè)促進(jìn)法。國(guó)務(wù)院在 20052005 年制定了關(guān)于鼓勵(lì)支持和引 導(dǎo)個(gè)體私營(yíng)等非公有制經(jīng)濟(jì)發(fā)展的若干意見，國(guó)家銀監(jiān)局也在20052005 年制定了銀行開展小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)指導(dǎo)意見。全國(guó)各省市和自治區(qū)政府也在中小 企業(yè)促進(jìn)法的基礎(chǔ)上制定了相應(yīng)的政策來(lái)促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展，其中廣東省人 民政府在20032003 年制定了關(guān)于加快民營(yíng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的決定及與此配套的1212 個(gè)政策文件，20042004 年制定了關(guān)于加快我省中小企業(yè)信用擔(dān)保體系建設(shè)的意 見，2002005 5年制定了關(guān)于優(yōu)化中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)開展業(yè)務(wù)的政務(wù)環(huán)境的 若干意見、廣東省

4、中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)登記備案辦法 等政策條例， 并 將在 20072007 年著手制定 廣東省促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展條例。政府制定的以上政策是否得到貫徹實(shí)施？實(shí)施如何？這既是政府制定政策 者所要考慮的問(wèn)題，也是本文作為社會(huì)監(jiān)督所關(guān)注的問(wèn)題之一。二、廣東省現(xiàn)有的中小企業(yè)融資政策效果分析（一）融資現(xiàn)狀分析中小企業(yè)是廣東國(guó)民經(jīng)濟(jì)的生力軍。近二十多年來(lái)，廣東省經(jīng)濟(jì)一直保持 強(qiáng)勁增長(zhǎng)勢(shì)頭，與大量成長(zhǎng)型中小企業(yè)的涌現(xiàn)密切相關(guān)，是廣東經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長(zhǎng) 的重要推動(dòng)力。與同期其他主要指標(biāo)的比較顯示，廣東省成長(zhǎng)型中小工業(yè)企業(yè) 明顯超過(guò)全國(guó)2 / 6平均水平。 在 2002005 5 年全國(guó)“成長(zhǎng)型中小工業(yè)企業(yè) 50500

5、0 強(qiáng)”評(píng)比 中， 廣東省占 14.7714.77 %，達(dá)到 7474 家，成為成長(zhǎng)型中小工業(yè)企業(yè)最多的省份。廣 東的中小企業(yè)在近兩三年來(lái)發(fā)展更為迅速，其發(fā)展速度遠(yuǎn)遠(yuǎn)快于全國(guó)的平均水 平，中小企業(yè)在 20052005 年底達(dá)到 44.44.6 6萬(wàn)家， 固定資產(chǎn)投資 2428.82428.8 億元， 中小企 業(yè)的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值在 20062006 年達(dá)到 15840.815840.82 2億人民幣，位列全國(guó)第一。從以上 可以看出中小企業(yè)在我省國(guó)民經(jīng)濟(jì)中起著舉足輕重的作用。但中小企業(yè)在發(fā)展 過(guò)程中并非一帆風(fēng)順，曾遇到許多問(wèn)題，例如管理水平較低、抵抗風(fēng)險(xiǎn)能力 弱、融資困難等，這些問(wèn)題不解決將會(huì)在相當(dāng)

6、長(zhǎng)的時(shí)間里困擾著中小企業(yè)。與國(guó)內(nèi)其他地區(qū)的中小企業(yè)一樣，資金短缺是廣東中小企業(yè)發(fā)展所面臨的主要問(wèn)題之一。根據(jù)廣東省中小企業(yè)局公布的調(diào)查結(jié)果顯示，在20062006 年調(diào)查的企業(yè)中，資金缺口較大，急需融資的企業(yè)占調(diào)查企業(yè)總數(shù)的13.13%,13.13%,資金略有缺口，需要融資的企業(yè)數(shù)量的比例為 61.88%61.88%。81%81%勺中小企業(yè)認(rèn)為 1 1 年內(nèi)的流 動(dòng)資金不能得到滿足，60.5%60.5%的中小企業(yè)沒有 1 1 3 3 年的中長(zhǎng)期貸款，只有 11.88%11.88%被調(diào)查的企業(yè)認(rèn)為有富余資金，在尋找新的投資機(jī)會(huì)。而現(xiàn)有金融機(jī)構(gòu) 對(duì)中小企業(yè)的放款只能滿足我省中小企業(yè)3030%左右的

7、資金需求。金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)放款只能滿足其 3030%左右的需要。根據(jù)我國(guó)現(xiàn)時(shí)的經(jīng) 濟(jì)發(fā)展速度，到 20102010 年，廣東省中小企業(yè)的貸款余額將會(huì)達(dá)到 40004000 億元人民 幣，中小企業(yè)融資缺口也將突破 10001000 億元人民幣。未來(lái)國(guó)家對(duì)中小企業(yè)的資 金扶持力度和政策傾斜度將會(huì)決定中小企業(yè)的發(fā)展前途。廣東省政府近年來(lái)安 排的促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的財(cái)政撥款數(shù)量及擔(dān)保機(jī)構(gòu)為中小企業(yè)提供的擔(dān)保資 金，如下圖 3 3、圖 4 4 所示：（二）融資政策效果分析國(guó)家在2002年6月頒布了中華人民共和國(guó)中小企業(yè)促進(jìn)法。實(shí)施五年來(lái)，廣東省政府制定了相應(yīng)的政策支持中小企業(yè)的發(fā)展。特別是民營(yíng)中小企業(yè)，

8、無(wú)論從企業(yè)的數(shù)量、 國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值都有大的發(fā)展，對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展起到了重大推動(dòng)作用。從數(shù)量的增長(zhǎng)情況 來(lái)看，2003年至2006年，各年的增長(zhǎng)速度分別為：20%、20.64%、15.22%、12%，其中2003年比2002中增長(zhǎng)20%，這與國(guó)家頒布中小企業(yè)促進(jìn)法有很大關(guān)系；而在國(guó)內(nèi)生 產(chǎn)總值方面，2003年至2006年，各年的增長(zhǎng)速度分別是：22.53%、20.76%、42.54%、23.72%，其中2005年比2004年增長(zhǎng)四成多，這與省人民政府成立中小企業(yè)局，加大對(duì)中 小企業(yè)的政策扶持力度有很大關(guān)系。從以上方面來(lái)看廣東省政府制定的中小企業(yè)政策是有 效的。廣東省近五年來(lái)中小企業(yè)的發(fā)展情況如下圖

9、5、圖6、圖7所示：（三）政策未能預(yù)期解決中小企業(yè)融資問(wèn)題原因分析1.中小企業(yè)自身特點(diǎn)制約了政策的執(zhí)行效果首先，從中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況方面看，廣東省中小企業(yè)在全國(guó)經(jīng)濟(jì)浪潮中發(fā)展最早，但經(jīng)營(yíng)規(guī)模與浙江、江蘇的中小企業(yè)規(guī)模相比仍顯得較小。根據(jù)各省2006年統(tǒng)計(jì)年鑒，廣東省中小企業(yè)的平均注冊(cè)資本為135.50萬(wàn)元，（浙江省為142.06萬(wàn)元，江蘇省為135.89萬(wàn)3 / 6元；）中小企業(yè)人力資源缺乏管理，技術(shù)人才不足，缺乏系統(tǒng)教育培訓(xùn)，員工綜合素質(zhì)總 體不高，中小企業(yè)員工中具有大專學(xué)歷的員工人數(shù)比例，廣東為11.78%、（浙江省為12.31%、江蘇省為11.89%；）中小企業(yè)組織形式多不規(guī)范，企業(yè)經(jīng)營(yíng)管

10、理不健全，管理運(yùn) 行效率較低，經(jīng)營(yíng)管理水平較低，廣東省中小企業(yè)總資產(chǎn)貢獻(xiàn)率為10.7%、（浙江省為12.5%、江蘇省為11.3%，）廣東省中小企業(yè)員工勞動(dòng)生產(chǎn)率為85193元/人、（浙江省為86989元/人、江蘇省為119879元/人。）從總體上看，與世界發(fā)達(dá)國(guó)家、地區(qū)的中小企業(yè) 相比較，廣東省的中小企業(yè)仍處在一個(gè)剛起步的、規(guī)模較小的狀態(tài)。它們主要依靠自身的 資金和小部分的金融機(jī)構(gòu)貸款來(lái)開展經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，而對(duì)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信用擔(dān)保工具的運(yùn)用 沒有得到重視，也缺乏了解。其次，從廣東省中小企業(yè)所處在的人文環(huán)境來(lái)看，大部分的 中小企業(yè)沒有建立現(xiàn)代先進(jìn)的企業(yè)管理體系，大多依靠自身的資金和一部分銀行貸款來(lái)開

11、 展經(jīng)營(yíng)，不愿通過(guò)社會(huì)股權(quán)形式來(lái)籌集資金，怕分散企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理權(quán)，崇尚全資控制，所以生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)上不去。信用擔(dān)保等金融機(jī)構(gòu)對(duì)其缺乏信任，難以利用政府政策獲得生產(chǎn)所 需資金，影響了企業(yè)的發(fā)展。最后，從中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理者的素質(zhì)來(lái)看，大部分的中小企 業(yè)管理者的文化水平不高，75%以上的管理者是高中以下的文化水平，沒有現(xiàn)代企業(yè)管理方面的專業(yè)知識(shí)和相關(guān)經(jīng)驗(yàn)，經(jīng)營(yíng)決策欠缺前瞻性，也沒有給企業(yè)訂立科學(xué)的管理制度，特別是資金使用的內(nèi)部控制制度，由此造成資金的使用效率不高，企業(yè)發(fā)展不夠迅速，從而 影響到信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)和金融機(jī)構(gòu)的信任，也難以具備資格向政府申請(qǐng)專項(xiàng)發(fā)展基金，且很 多中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)者更不知道可以通過(guò)信用擔(dān)

12、保機(jī)構(gòu)去獲得貸款，更不懂得如何獲得政府 的專項(xiàng)資金補(bǔ)助。綜上三個(gè)方面影響了政府中小企業(yè)融資政策的執(zhí)行效果。2中小企業(yè)所面臨的社會(huì)環(huán)境中小企業(yè)所面臨的社會(huì)環(huán)境也產(chǎn)生了深遠(yuǎn)的影響：法規(guī)方面。到目前為止，全省只在中小企業(yè)促進(jìn)法、擔(dān)保法、公司法的 基礎(chǔ)上制定了一些促進(jìn)中小企業(yè)融資的政策條例。而這些政策條例的穩(wěn)定性又較差，同時(shí) 由于中小企業(yè)自身經(jīng)營(yíng)狀況不夠穩(wěn)定，政策條例也沒有強(qiáng)制性地規(guī)定為何加大對(duì)中小企業(yè) 融資的支持力度。信用、擔(dān)保和銀行方面。由于中小企業(yè)自身經(jīng)營(yíng)規(guī)模較小，自身的經(jīng)營(yíng)資金較少，處 在社會(huì)信用環(huán)境不很理想的情況下，抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力很低。加上中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理者的素 質(zhì)參差不齊，違反信用的代價(jià)不

13、高，他們的信用處在一個(gè)較低的水平。另一方面，全省擔(dān) 保業(yè)仍是以政府為主導(dǎo)，擔(dān)保體系不夠完善，很多擔(dān)保機(jī)構(gòu)的擔(dān)保業(yè)務(wù)偏向?qū)嵙π酆竦拇?企業(yè)，而對(duì)急需發(fā)展資金的中小企業(yè)缺乏支持。銀行等金融機(jī)構(gòu)由于自身經(jīng)營(yíng)方針問(wèn)題，它們主要考慮保證貸款的安全性和收益性，不敢加大對(duì)中小企業(yè)的資金支持力度，政府的政策也難以使銀行產(chǎn)生對(duì)中小企業(yè)保持足夠的信任。綜合三方面的因素，影響了政府促進(jìn)中小 企業(yè)融資的政策執(zhí)行效果。三、建議為解決廣東省中小企業(yè)融資難這個(gè)問(wèn)題，應(yīng)著力改善中小企業(yè)信用環(huán)境，盡快完善中小企業(yè)信用檔案的管理，成立獨(dú)立的中小企業(yè)信譽(yù)評(píng)價(jià)中心，對(duì)那些恪守信用的中小企業(yè) 提供貸款、稅收政策等支持；完善金融體系和信

14、用擔(dān)保體系，成立專門扶持中小企業(yè)發(fā)展 的、非營(yíng)利性的、地區(qū)性的政策性銀行，弓I入民間資本力量來(lái)多方面解決中小企業(yè)融資問(wèn) 題，規(guī)范擔(dān)保體系的建設(shè)與運(yùn)行，建立健全風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制；進(jìn)一步完善對(duì)中小企業(yè)融資的立法支持 并加大財(cái)政資金的支持力度，建立更多的為中小企業(yè)融資服務(wù)的專門機(jī)構(gòu) 間融資的發(fā)展，同時(shí)加強(qiáng)金融監(jiān)管，這樣才能更好地使廣東省的中小企業(yè)健康、快速成 長(zhǎng)。文檔來(lái)源網(wǎng)絡(luò)及個(gè)人整理，勿用作商業(yè)用途，推動(dòng)4 / 6版權(quán)申明 本文部分內(nèi)容，包括文字、圖片、以及設(shè)計(jì)等在網(wǎng)上搜集整理。版權(quán)為張儉個(gè)人所有This article includes some parts, including text, pic

15、tures, anddesign. Copyright is Zhang Jians personal ownership.用戶可將本文的內(nèi)容或服務(wù)用于個(gè)人學(xué)習(xí)、研究或欣賞，以及其他非商業(yè)性或非盈利 性用途，但同時(shí)應(yīng)遵守著作權(quán)法及其他相關(guān)法律的規(guī)定，不得侵犯本網(wǎng)站及相關(guān)權(quán)利人的 合法權(quán)利。除此以外，將本文任何內(nèi)容或服務(wù)用于其他用途時(shí)，須征得本人及相關(guān)權(quán)利人 的書面許可，并支付報(bào)酬。Users may use the contents or services of this article for personal study, research orappreciation, and othe

16、r non-commercial or non-profit purposes, but at the same time, they shallabide by the provisions of copyright law and other relevant laws, and shall not infringe upon thelegitimate rights of this website and its relevant obligees. In addition, when any content or service ofthis article is used for other purposes, written permission and remuneration shall be obtained fromthe person concerned and the relevant obligee.5 / 6轉(zhuǎn)載或引用本文內(nèi)容必須是以新聞性或資料性公共免費(fèi)信息為使用目的的合理、善意 引用，不得對(duì)本文內(nèi)容原意進(jìn)行曲解、修改，并自負(fù)版權(quán)等法律責(zé)任。Reproduction or quotation of the