無(wú)錫小天鵝股份有限企業(yè)單位

1、無(wú)錫小天鵝股份有限公司資產(chǎn)負(fù)債表初步分析、無(wú)錫小天鵝股份有限公司資產(chǎn)負(fù)債表水平分析（一）資產(chǎn)負(fù)債表水平分析表資產(chǎn)負(fù)債表（單位：人民幣元）科目2013-12-312012-12-31增減額比重貨幣資金1,617, 373, 088.501,404,291,094.65213, 081, 993. 8515. 17%交易性金融資產(chǎn)15,016, 740. 001, 224, 590. 0013, 792, 150. 001126.27%應(yīng)收票據(jù)2, 449, 770, 225.412,262,814, 443.87186, 955, 781. 548. 26%應(yīng)收賬款777, 744, 132.

2、32722, 198, 904. 6655, 545, 227. 667. 69%預(yù)付款項(xiàng)140, 841,924. 0697, 188, 434. 2143, 653, 489. 8544. 92%其他應(yīng)收款26, 163, 524. 1316, 984, 517. 499, 179, 006. 6454. 04%應(yīng)收關(guān)聯(lián)公司款應(yīng)收利息應(yīng)收股利存貨798, 141,838. 58952, 747, 860. 68-154, 606, 022. 10-16. 23%其中：消耗性生物資產(chǎn)一年內(nèi)到期的非流動(dòng)資產(chǎn)其他流動(dòng)資產(chǎn)1, 791,28& 539.621,201, 171,819.72590,

3、 116, 719. 9049. 13%流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)7,616, 340, 012.626, 658, 621, 665.28957,718, 347. 3414. 38%可供岀售金融資產(chǎn)312,816. 00286, 944. 0025, 872. 009.02%持有至到期投資長(zhǎng)期應(yīng)收款長(zhǎng)期股權(quán)投資4, 579,148. 885, 695, 850. 80-1, 116, 701.92-19. 61%投資性房地產(chǎn)9,466, 777. 105, 049, 500. 734,417,276. 3787. 48%固定資產(chǎn)1, 194, 244, 286.861, 297, 298, 526.31

4、-103, 054, 239. 45-7. 94%在建工程工程物資固定資產(chǎn)清理生產(chǎn)性生物資產(chǎn)油氣資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn)219, 445, 532. 87308, 714, 119. 44-89, 268, 586. 57-28. 92%開發(fā)支岀商譽(yù)長(zhǎng)期待攤費(fèi)用7, 147, 835. 7427, 729,917.87-20, 582, 082. 13-74. 22%遞延所得稅資產(chǎn)170, 990, 970. 67100, 30& 918. 8670, 682, 051.8170. 46%其他非流動(dòng)資產(chǎn)非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)1, 606, 187, 368.121, 745, 083, 778.01-13& 89

5、6, 409. 89-7. 96%資產(chǎn)總計(jì)9, 222, 527, 380.718, 403, 705, 443.29818, 821,937. 459. 74%科目2013-12-312012-12-31增減額比重短期借款交易性金融負(fù)債應(yīng)付票據(jù)385, 673, 110. 341,003, 090, 693.95-617,417, 583.61-61. 55%應(yīng)付賬款2, 768, 046, 095.462, 129, 979, 583.30638, 066, 512. 1629. 96%預(yù)收款項(xiàng)1,057, 952, 597.52804, 441,642. 84253, 510, 954.

6、 6831. 51%應(yīng)付職工薪酬207, 323, 619. 92125, 902, 663. 0981,420, 956. 8364. 67%應(yīng)交稅費(fèi)199, 203, 856. 56-3, 821,048.41203, 024, 904. 97-5313.33%應(yīng)付利息應(yīng)付股利3, 740, 152. 333, 710, 206. 2129, 946. 120.81%其他應(yīng)付款50, 021, 093. 6671,726, 352. 37-21, 705, 258. 71-30. 26%應(yīng)付關(guān)聯(lián)公司款一年內(nèi)到期的非流動(dòng)負(fù)債其他流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)負(fù)債合計(jì)4, 671,960, 525.794, 1

7、35, 030, 093.35536, 930, 432. 4412. 98%長(zhǎng)期借款應(yīng)付債券長(zhǎng)期應(yīng)付款專項(xiàng)應(yīng)付款2, 073, 957. 302, 607, 427. 30-533, 470. 00-20. 46%預(yù)計(jì)負(fù)債11, 310, 523. 5914,041,361.41-2, 730, 837. 82-19. 45%遞延所得稅負(fù)債2, 284, 388. 40211, 685. 102, 072, 703. 30979. 14%其他非流動(dòng)負(fù)債568, 600. 001,271,800. 00-703, 200. 00-55. 29%非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)16, 237, 469. 2918

8、, 132,273.81-1, 894, 804. 52-10. 45%負(fù)債合計(jì)4, 688, 197, 995.084,153, 162, 367.16535, 035, 627. 9212. 88%實(shí)收資本（或股本）632, 487, 764. 00632, 487, 764. 000. 000. 00%資本公積1, 129,431, 304.911, 129, 409, 313.7121,991. 200. 00%盈余公積290, 958, 368. 49270,617,248. 9320, 341, 119. 567. 52%減:庫(kù)存股未分配利潤(rùn)1,859, 579, 931.101,

9、656,317, 300.32203, 262, 630. 7812. 27%少數(shù)股東權(quán)益625, 431,730. 92564, 332, 580. 2661,099, 150.6610. 83%外幣報(bào)表折算價(jià)差-3, 559,713.76-2, 621, 131. 09-938, 582. 6735. 81%非正常經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目收益調(diào)整所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）合計(jì)4, 534, 329, 385.664, 250, 543, 076.13283, 786, 309. 536. 68%負(fù)債和所有者（或 股東權(quán)益）合計(jì)9, 222, 527, 380.748, 403, 705, 443.29818

10、, 821,937. 459. 74%（二）資產(chǎn)負(fù)債表變動(dòng)情況的分析評(píng)價(jià)根據(jù)圖表可以看出無(wú)錫小天鵝股份有限公司2013年的總資產(chǎn)比年初增加9. 74%,從資產(chǎn)分布來(lái)看，主要表現(xiàn)為交易性金融資產(chǎn)增加1126.27%和投資性 房地產(chǎn)增加87. 48%,從資金來(lái)源來(lái)看，主要是通過(guò)負(fù)債增加12. 88%來(lái)實(shí)現(xiàn)，實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)使得所有者權(quán)益比年初增加6. 68%o在流動(dòng)資產(chǎn)中，交易性金融資產(chǎn)增加1126.27%,大部分用于衍生金融資產(chǎn)，（包括股票、債券和基金等），與年初相比增幅較大，投資規(guī)模的擴(kuò)大可能導(dǎo)致 企業(yè)生產(chǎn)經(jīng) 營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的增加，還應(yīng)注意可能把可供出售金融資產(chǎn)、持有至到期投資等劃分為交易性金融資 產(chǎn)，目

11、的是為了提高企業(yè)資金流動(dòng)比率。預(yù)付賬款增加44.92%,主要是用于原材料的購(gòu)買， 能源供應(yīng)緊張和原材料價(jià)格上漲是重大影響因素。其他應(yīng)收款增加54.04%,原因在于有關(guān)政 府部門的相關(guān)費(fèi)用。存貨減少16. 23%,表明存貨管理的加強(qiáng)和存貨占用資金的減少。其他流 動(dòng)資產(chǎn)增加了49.13%,主要是企業(yè)利用閑置資金購(gòu)買銀行理財(cái)產(chǎn)品和使用年限在一年以內(nèi)的 模具。在非流動(dòng)資產(chǎn)中，投資性房地產(chǎn)增加87.48%,主要是最近這些年來(lái)連續(xù)高漲的房?jī)r(jià)能夠 帶來(lái)較大的收益，以及可能為將來(lái)企業(yè)為建立生產(chǎn)基地，擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模而購(gòu)買土地，目的是 為了減少將來(lái)土地使用資本的增加。長(zhǎng)期待攤費(fèi)用減少74.22%,表明企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)持

12、續(xù)轉(zhuǎn)好，遞延所得稅資產(chǎn)增加購(gòu)買交易性金融資產(chǎn)和其他衍生理財(cái)產(chǎn)品以及投資性房地產(chǎn)等導(dǎo)致其大幅上漲。從負(fù)債所有者權(quán)益來(lái)看，應(yīng)付票據(jù)減少61.55%,主要是銀行承兌匯票，表明企業(yè)資金良 好。應(yīng)交稅費(fèi)明顯減少5313.41%,主要是投資性房地產(chǎn)等大幅增 長(zhǎng)導(dǎo)致年度抵繳稅金增加。 遞延所得稅負(fù)債增加979. 14%,主要是公司購(gòu)買大量的金融產(chǎn)品所致，同期大度增加的交易性金融資產(chǎn)等可以證明?？傮w來(lái)說(shuō)，負(fù)債本期增加12. 88%,所有者權(quán)益增加6. 68%,兩者共同促使負(fù)債和所有者權(quán)益同期 增加9. 74%o從整體來(lái)看，公司今年擴(kuò)大了金融理財(cái)投資和投資性房地產(chǎn)方面投資，所需資金可能主要通過(guò)負(fù)債來(lái)實(shí)現(xiàn)，但是同

13、時(shí)應(yīng)該注意的是負(fù)債增長(zhǎng)幅度比較平穩(wěn)，且流動(dòng)資產(chǎn) 大于流動(dòng)負(fù)債，公司償債能力較強(qiáng)。公司整體上是屬于中等型籌資結(jié)構(gòu)，負(fù)債和自有資金保 持合理比重。二、無(wú)錫小天鵝股份有限公司資產(chǎn)負(fù)債表垂直分析（一）資產(chǎn)負(fù)債表垂直分析表資產(chǎn)負(fù)債表（單位：人民幣元）科目2013-12-312012-12-31結(jié)構(gòu)變化差異2013年2012年貨幣資金1,617, 373, 088.501,404,291,094.6517. 54%16. 71%0. 83%交易性金融資產(chǎn)15,016, 740.001,224, 590. 000. 16%0. 01%0. 15%應(yīng)收票據(jù)2, 449, 770, 225.412,262,81

14、4,443.8726. 56%26. 93%-0. 36%應(yīng)收賬款777, 744, 132. 32722, 198, 904. 668. 43%8. 59%-0. 16%70. 46%,主要是預(yù)付款項(xiàng)140, 841,924. 0697, 188, 434.211. 53%1. 16%0. 37%其他應(yīng)收款26, 163, 524. 1316, 984, 517. 490. 28%0. 20%0. 08%應(yīng)收關(guān)聯(lián)公司款0. 00%0. 00%0. 00%應(yīng)收利息0. 00%0. 00%0. 00%應(yīng)收股利0. 00%0. 00%0. 00%存貨798, 141,838. 58952, 747

15、, 860. 688. 65%11. 34%-2. 68%其中：消耗性生物資產(chǎn)0. 00%0. 00%0. 00%一年內(nèi)到期的非流動(dòng)資產(chǎn)0. 00%0. 00%0. 00%其他流動(dòng)資產(chǎn)1,791,288, 539.621,201, 171,819.7219. 42%14. 29%5. 13%流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)7,616, 340, 012.626, 65& 621, 665.2882. 58%79. 23%3. 35%可供岀售金融資產(chǎn)312,816. 00286, 944. 000. 00%0. 00%0. 00%持有至到期投資0. 00%0. 00%0. 00%長(zhǎng)期應(yīng)收款0. 00%0. 00%0

16、. 00%長(zhǎng)期股權(quán)投資4, 579, 148. 885, 695, 850. 800. 05%0. 07%-0. 02%投資性房地產(chǎn)9, 466, 777. 105, 049, 500. 730. 10%0. 06%0. 04%固定資產(chǎn)1, 194, 244, 286.861, 297, 298, 526.3112. 95%15. 44%-2. 49%在建工程0. 00%0. 00%0. 00%工程物資0. 00%0. 00%0. 00%固定資產(chǎn)清理0. 00%0. 00%0. 00%生產(chǎn)性生物資產(chǎn)0. 00%0. 00%0. 00%油氣資產(chǎn)0. 00%0. 00%0. 00%無(wú)形資產(chǎn)219,

17、445, 532. 87308, 714, 119. 442. 38%3. 67%-1. 29%開發(fā)支岀0. 00%0. 00%0. 00%商譽(yù)0. 00%0. 00%0. 00%長(zhǎng)期待攤費(fèi)用7, 147, 835. 7427, 729,917.870. 08%0. 33%-0. 25%遞延所得稅資產(chǎn)170, 990, 970. 67100, 308, 918. 861. 85%1. 19%0. 66%其他非流動(dòng)資產(chǎn)0. 00%0. 00%0. 00%非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)1, 606, 187, 368.121, 745, 083, 778.0117. 42%20. 77%-3. 35%資產(chǎn)總計(jì)9,

18、 222, 527, 380.74& 403, 705, 443.29100. 00%100. 00%0. 00%科丨12013-12-312012-12-31結(jié)構(gòu)變化差異2013年2012年短期借款0. 00%0. 00%0. 00%交易性金融負(fù)債0. 00%0. 00%0. 00%應(yīng)付票據(jù)385, 673, 110. 341, 003, 090, 693.951. 18%11.94%-7. 75%應(yīng)付賬款2, 768, 046, 095.462, 129, 979, 583.3030. 01%25. 35%4. 67%預(yù)收款項(xiàng)1, 057, 952, 597.52804, 441,642.

19、 8411.47%9. 57%1. 90%應(yīng)付職工薪酬207, 323, 619. 92125, 902, 663. 092. 25%1.50%0. 75%應(yīng)交稅費(fèi)199, 203, 856. 56-3,821,048.412. 16%-0. 05%2. 21%應(yīng)付利息0. 00%0. 00%0. 00%應(yīng)付股利3, 740, 152. 333, 710, 206. 210. 04%0. 04%0. 00%其他應(yīng)付款50,021,093.6671,726, 352. 370. 54%0. 85%-0. 31%應(yīng)付關(guān)聯(lián)公司款0. 00%0. 00%0. 00%一年內(nèi)到期的非流動(dòng)負(fù)債0. 00%0

20、. 00%0. 00%其他流動(dòng)負(fù)債0. 00%0. 00%0. 00%流動(dòng)負(fù)債合計(jì)4, 671,960, 525.794, 135, 030, 093.3550. 66%49. 20%1. 45%長(zhǎng)期借款0. 00%0. 00%0. 00%應(yīng)付債券0. 00%0. 00%0. 00%長(zhǎng)期應(yīng)付款0. 00%0. 00%0. 00%專項(xiàng)應(yīng)付款2, 073, 957. 302, 607, 427. 300. 02%0. 03%-0. 01%預(yù)計(jì)負(fù)債11,310, 523. 5914, 041,361.410. 12%0. 17%-0. 04%遞延所得稅負(fù)債2, 284, 388. 40211, 68

21、5. 100. 02%0. 00%0. 02%其他非流動(dòng)負(fù)債568, 600. 001,271,800. 000. 01%0. 02%-0. 01%非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)16, 237, 469. 2918, 132, 273.810. 18%0. 22%-0. 04%負(fù)債合計(jì)4, 688, 197, 995.034, 153, 162, 367.1650. 83%49. 42%1.41%實(shí)收資本（或股本）632, 487, 764. 00632, 487, 764. 006. 86%7. 53%-0. 67%資本公積1, 129, 431, 304.911, 129, 409, 313.7112.

22、25%13. 44%-1. 19%盈余公積290, 958, 368. 49270,617,248. 933. 15%3. 22%-0. 07%減:庫(kù)存股0. 00%0. 00%0. 00%未分配利潤(rùn)1, 859, 579, 931.101,656,317, 300.3220. 16%19. 71%0. 45%少數(shù)股東權(quán)益625, 431,730. 92564, 332, 580. 266. 78%6. 72%0. 07%外幣報(bào)表折算價(jià)差-3, 559, 713. 76-2,621, 131.09-0. 04%-0. 03%-0. 01%非正常經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目收益調(diào)整0. 00%0. 00%0. 00

23、%所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）合計(jì)4, 534, 329, 385.664, 250, 543, 076.1349. 17%50. 58%-1. 41%負(fù)債和所有者（或股東權(quán)益）合計(jì)9, 222, 527, 380.74& 403, 705, 443.29100. 00%100. 00%0. 00%（二）資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu)變動(dòng)情況的分析評(píng)價(jià)從上表可以看書，無(wú)錫小天鵝股份有限公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)方面，流動(dòng)資產(chǎn)所占比重由上年的79. 23%升為82. 58%,非流動(dòng)資產(chǎn)由上年的20. 77%下降為17. 42%企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)所占比重與上年相比增加了3.35% ,主要是因?yàn)榇尕浰急戎嘏c上年相比減少了2. 68% ,

24、表明存貨管理的加強(qiáng)和存貨占用資金的減少。其他流動(dòng)資產(chǎn)所占比重與上年 相比增加了5.13% ,主要是企業(yè)利用閑置資金購(gòu)買銀行理財(cái)產(chǎn)品和使用年限在一年以內(nèi)的模 具。企業(yè)應(yīng)該注意合理進(jìn)行金融理財(cái)投 資，防范風(fēng)險(xiǎn)。非流動(dòng)資產(chǎn)所占比重與上年相比下降3. 35% ,主要是固定資產(chǎn) 與上年相比下降2.49%和無(wú)形資產(chǎn)所占比重與上年相比下降1.29%所致，固定資產(chǎn)構(gòu)成比重的下降使得企業(yè)減少了固定資產(chǎn)的閑置和提高了生產(chǎn)能力。從無(wú)錫小天鵝股份有限公司資本結(jié)構(gòu)來(lái)看， 流動(dòng)負(fù)債所占比重由2012年的49.20%上 升為50.66% ,幾乎占據(jù)負(fù)債籌資的全部，應(yīng)付賬款所占比重由2012年25. 35%上升為30.01%

25、 ,預(yù)收賬款的由2012年的9. 57%上升為11.47% ,表明企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金短缺。流 動(dòng)負(fù)債的增加使得企業(yè)對(duì)短期資金依賴性越強(qiáng)，企業(yè)在償債能力壓力巨大，短期償債風(fēng)險(xiǎn) 大，易造成企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的困境。非流動(dòng)負(fù) 債所占比重較小。無(wú)錫小天鵝公司主權(quán)資本融 資結(jié)構(gòu)相對(duì)穩(wěn)定，股本融資兩年相比減少了0.63% ,資本公積也是減少了0. 07 ,變化微 小。這印證了公司未發(fā)生大規(guī)模的產(chǎn)權(quán)變動(dòng)或其他變動(dòng)的情況。公司未分配利潤(rùn)占所有者權(quán) 益總額的比重 從19.71%上升到20. 16 %,表明企業(yè)投資者、債權(quán)人等收益保障較為良 好，公司信用高。整體而言，負(fù)債所占比重由2012年的49.42%上升為50. 83%

26、 ,兩年變化不大。所有 者權(quán)益所占比重兩年相比，只減少了1.41%,幾乎沒(méi)有較大變化。通 過(guò)負(fù)債和所有者所占比 重比較，兩者各占據(jù)資產(chǎn)總額的一半左右，由此可知，無(wú) 錫小天鵝主要是屬于中等型籌資 結(jié)構(gòu)，權(quán)益資本籌資和負(fù)債籌資的比重根據(jù)資金的使用用途來(lái)確定三、資產(chǎn)負(fù)債表無(wú)錫小天鵝股份有限公司2012年的資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表（單位：人民幣元）科目2012-12-31科目2012-12-31貨幣資金1,404,291,094.65短期借款交易性金融資產(chǎn)1, 224, 590. 00交易性金融負(fù)債應(yīng)收票據(jù)2, 262,814, 443.87應(yīng)付票據(jù)1,003,090, 693. 95應(yīng)收賬款722, 1

27、98, 904. 66應(yīng)付賬款2, 129, 979, 583. 30預(yù)付款項(xiàng)97, 188,434.21預(yù)收款項(xiàng)804, 441,642. 84其他應(yīng)收款16, 984, 517. 49應(yīng)付職工薪酬125, 902, 663. 09應(yīng)收關(guān)聯(lián)公司款應(yīng)交稅費(fèi)-3, 821,048.41應(yīng)收利息應(yīng)付利息應(yīng)收股利應(yīng)付股利3,710,206.21存貨952, 747, 860. 68其他應(yīng)付款71,726, 352. 37其中：消耗性生物資產(chǎn)應(yīng)付關(guān)聯(lián)公司款一年內(nèi)到期的非流動(dòng)資產(chǎn)一年內(nèi)到期的非流動(dòng)負(fù)債其他流動(dòng)資產(chǎn)1,201, 171,819.72其他流動(dòng)負(fù)債流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)6, 658, 621, 665.

28、 28流動(dòng)負(fù)債合計(jì)4, 135, 030, 093. 35可供岀售金融資產(chǎn)286, 944. 00長(zhǎng)期借款持有至到期投資應(yīng)付債券長(zhǎng)期應(yīng)收款長(zhǎng)期應(yīng)付款長(zhǎng)期股權(quán)投資5, 695, 850. 80專項(xiàng)應(yīng)付款2, 607, 427. 30投資性房地產(chǎn)5, 049, 500. 73預(yù)計(jì)負(fù)債14,041,361.41固定資產(chǎn)1,297, 298, 526. 31遞延所得稅負(fù)債211, 685. 10在建工程其他非流動(dòng)負(fù)債1,271,800. 00工程物資非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)18, 132, 273. 81固定資產(chǎn)清理負(fù)債合計(jì)4, 153, 162, 367. 16生產(chǎn)性生物資產(chǎn)實(shí)收資本（或股本）632, 487

29、, 764. 00油氣資產(chǎn)資本公積1, 129, 409, 313. 71無(wú)形資產(chǎn)30& 714, 119. 44盈余公積270,617,248. 93開發(fā)支岀減:庫(kù)存股商譽(yù)未分配利潤(rùn)1,656,317, 300. 32長(zhǎng)期待攤費(fèi)用27, 729,917.87少數(shù)股東權(quán)益564, 332, 580. 26遞延所得稅資產(chǎn)100, 30&918. 86外幣報(bào)表折算價(jià)差-2,621, 131.09其他非流動(dòng)資產(chǎn)非正常經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目收益調(diào)整非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)1, 745, 083, 778. 01所有者權(quán)益（或股東權(quán)益）合計(jì)4, 250, 543, 076. 13資產(chǎn)總計(jì)& 403, 705, 443. 29負(fù)債和所有者（或股東權(quán)益）合計(jì)& 403, 705, 443. 29無(wú)錫小天鵝股份有限公司2013年的資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表（單位：人民幣元）科II2013-12-31科目2013-12-31貨幣資金1,617,373, 088. 50短期借款交易性金融資產(chǎn)15,016, 740. 00交易性金融負(fù)債應(yīng)收票據(jù)2, 449, 770, 2