專業(yè)第三方冷鏈網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)與運(yùn)營(yíng)

1、 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.專業(yè)第三方冷鏈網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)與運(yùn)營(yíng)專業(yè)第三方冷鏈網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)與運(yùn)營(yíng)演講者：招商美冷高級(jí)副總裁演講者：招商美冷高級(jí)副總裁 王洪源王洪源2 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.內(nèi)容內(nèi)容l行業(yè)分析行業(yè)分析l機(jī)遇與挑戰(zhàn)機(jī)遇與挑戰(zhàn)l區(qū)域整合的必要性區(qū)域整合的必要性l建議建議l招商美冷戰(zhàn)略招商美冷戰(zhàn)略3 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.行業(yè)分析行業(yè)分析國(guó)內(nèi)冷鏈現(xiàn)狀及發(fā)展

2、分析國(guó)內(nèi)冷鏈現(xiàn)狀及發(fā)展分析面臨巨大市場(chǎng)空間的中國(guó)冷鏈面臨巨大市場(chǎng)空間的中國(guó)冷鏈過(guò)去十年，雖然我國(guó)易腐品冷藏運(yùn)輸量增長(zhǎng)了5倍，但整體冷藏比率依然很低，我國(guó)的冷鏈行業(yè)還有著巨大的發(fā)展空間。根據(jù)農(nóng)產(chǎn)品發(fā)展規(guī)劃，到2015年，推動(dòng)全社會(huì)通過(guò)改造、擴(kuò)建和新建，增加冷庫(kù)庫(kù)容1000萬(wàn)噸。n城鎮(zhèn)化進(jìn)程是冷鏈發(fā)展的原動(dòng)力城鎮(zhèn)化進(jìn)程是冷鏈發(fā)展的原動(dòng)力依照我國(guó)城市化進(jìn)程，未來(lái)30年，將有3億人口進(jìn)入城市。隨著中國(guó)城鎮(zhèn)化率的不斷提升，人們對(duì)易腐產(chǎn)品的需求將快速增長(zhǎng)；從而推動(dòng)與之相關(guān)的食品加工、銷售、運(yùn)輸倉(cāng)儲(chǔ)的需求。n不斷提升的食品安全和質(zhì)量要求不斷提升的食品安全和質(zhì)量要求大眾消費(fèi)的食品安全和衛(wèi)生一直都是值得特別關(guān)注

3、的問(wèn)題，中國(guó)食品質(zhì)量安全形勢(shì)嚴(yán)峻，尤其是在流通環(huán)節(jié)存在嚴(yán)重問(wèn)題。大力發(fā)展冷鏈物流、提高冷藏設(shè)備使用率，將使得我國(guó)食品安全事件得到有效的控制。數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒近兩年國(guó)內(nèi)主要冷鏈產(chǎn)品產(chǎn)量及增長(zhǎng)情況4 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.行業(yè)分析行業(yè)分析主要冷鏈產(chǎn)品主要冷鏈產(chǎn)品數(shù)據(jù)來(lái)源：據(jù)統(tǒng)計(jì)年鑒整理 注：以上冷鏈產(chǎn)品包括肉類、水果及水產(chǎn)品注：2015年數(shù)據(jù)根據(jù)0509年復(fù)合增長(zhǎng)率預(yù)測(cè)得到冷鏈產(chǎn)品保持穩(wěn)定增長(zhǎng)趨勢(shì)，其中水果、水產(chǎn)品、肉類三大類09年產(chǎn)量達(dá)33162萬(wàn)噸，0509的CAGR分別達(dá)到6.1%、3.7%、2.5%。其

4、他冷鏈產(chǎn)品（奶類、速凍食品）方面，目前國(guó)內(nèi)人均消費(fèi)量遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國(guó)家，而隨著人們生活水平的提高的生活方式的改變，未來(lái)一段時(shí)間對(duì)速凍食品的需求將大幅增長(zhǎng)(0609速凍米面CAGR達(dá)20.7%)。就產(chǎn)品結(jié)構(gòu)而言，水果產(chǎn)量較大，同時(shí)所占比重呈增長(zhǎng)趨勢(shì)，而肉類和水產(chǎn)品均略有下降。數(shù)據(jù)來(lái)源：據(jù)統(tǒng)計(jì)年鑒整理 注：以上冷鏈產(chǎn)品包括肉類、水果及水產(chǎn)品注：2015年數(shù)據(jù)根據(jù)0509年復(fù)合增長(zhǎng)率預(yù)測(cè)得到主要冷鏈產(chǎn)品結(jié)構(gòu)變化主要冷鏈產(chǎn)品結(jié)構(gòu)變化442535 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.行業(yè)分析行業(yè)分析設(shè)施設(shè)備狀況設(shè)施設(shè)備狀況CAGR 8.9

5、%CAGR10.3%冷鏈行業(yè)設(shè)施設(shè)備保有量情況分析冷鏈行業(yè)設(shè)施設(shè)備保有量情況分析資料來(lái)源：根據(jù)中國(guó)冷鏈物流發(fā)展報(bào)告、農(nóng)產(chǎn)品冷鏈物流發(fā)展規(guī)劃整理國(guó)內(nèi)目前的冷庫(kù)、冷藏車保有量低于發(fā)達(dá)國(guó)家。由于當(dāng)前冷鏈流通率偏低，冷庫(kù)、冷藏車在近一兩年均呈現(xiàn)爆發(fā)式增長(zhǎng)(深圳地區(qū)的冷鏈由2008年底的12萬(wàn)噸，增長(zhǎng)到當(dāng)前25萬(wàn)噸以上)。國(guó)內(nèi)08年以前冷庫(kù)多以批發(fā)市場(chǎng)、肉聯(lián)廠擁有的傳統(tǒng)、陳舊冷庫(kù)為主，隨著冷鏈水平的提高，將不斷被升級(jí)和替代。當(dāng)前不太規(guī)范的冷鏈?zhǔn)袌?chǎng)，油價(jià)上漲等因素，不利于冷藏運(yùn)輸?shù)慕】蛋l(fā)展。冷鏈行業(yè)冷鏈行業(yè)2009年設(shè)施設(shè)備及相關(guān)經(jīng)營(yíng)者情況年設(shè)施設(shè)備及相關(guān)經(jīng)營(yíng)者情況資料來(lái)源：中國(guó)冷鏈物流發(fā)展報(bào)告及網(wǎng)上收集

6、整理全國(guó)規(guī)模以上食品工業(yè)實(shí)現(xiàn)工業(yè)總產(chǎn)值6.3萬(wàn)億，同比增長(zhǎng)27.5%。冷鏈?zhǔn)袌?chǎng)機(jī)會(huì)貫穿農(nóng)批市場(chǎng)、食品生產(chǎn)商、連鎖超市等各環(huán)節(jié)。國(guó)內(nèi)食品生產(chǎn)廠（如雙匯、思念）、果蔬產(chǎn)銷分布等存現(xiàn)較明顯的區(qū)域性特點(diǎn)。由于看好冷鏈?zhǔn)袌?chǎng)，制冷設(shè)備、冷藏車生產(chǎn)及其他相關(guān)投資和競(jìng)爭(zhēng)不斷加強(qiáng)。6 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.機(jī)遇與挑戰(zhàn)機(jī)遇與挑戰(zhàn)總體概況總體概況蔬果肉禽蛋類水產(chǎn)品花卉產(chǎn)品加工食品醫(yī)藥、電子儀器主要冷鏈產(chǎn)品：主要冷鏈產(chǎn)品：主要服務(wù)對(duì)象：主要服務(wù)對(duì)象：批發(fā)市場(chǎng)連鎖超市/賣場(chǎng)食品生產(chǎn)/服務(wù)廠商醫(yī)院冷鏈物冷鏈物流行業(yè)流行業(yè)特征分特征分析析冷鏈

7、物流所服務(wù)的新鮮食品以及加工食品為居民生活消費(fèi)的必需品，受經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的影響相對(duì)較?。焕滏溛锪鬟M(jìn)入門檻較普通物流更高，初期投入大，具有重資產(chǎn)的特性；冷鏈業(yè)對(duì)系統(tǒng)性服務(wù)的要求更高，需要建立端到端的冷鏈服務(wù)網(wǎng)絡(luò)；近一兩年冷鏈物流發(fā)展迅猛，冷庫(kù)和冷藏車數(shù)量及規(guī)模呈爆發(fā)式增長(zhǎng)，但行業(yè)集中度不高；冷鏈物流發(fā)展水平將不斷得到提升；冷鏈物流行業(yè)從分散到集中的過(guò)程預(yù)計(jì)需要35年；行業(yè)缺乏大型、專業(yè)的冷鏈物流服務(wù)商；冷鏈物流服務(wù)商將在上游生產(chǎn)商和下游經(jīng)銷商中充當(dāng)更重要的角色。發(fā)展趨勢(shì)發(fā)展趨勢(shì)7 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.機(jī)遇與挑戰(zhàn)機(jī)遇與挑

8、戰(zhàn)冷鏈產(chǎn)業(yè)格局冷鏈產(chǎn)業(yè)格局產(chǎn)業(yè)集中度低產(chǎn)業(yè)集中度低 中國(guó)冷鏈產(chǎn)業(yè)空間雖然廣闊，但目前該行業(yè)的產(chǎn)業(yè)集中度不高，以單一（豬肉）制品行業(yè)而言，即使雙匯的生產(chǎn)量是第三名金鑼的四倍左右，但其自有產(chǎn)量仍不足全國(guó)肉制品行業(yè)的5%，市場(chǎng)集中度仍處于三點(diǎn)市場(chǎng)狀態(tài)；雙匯眾品金鑼雨潤(rùn)散點(diǎn)市場(chǎng)塊狀同質(zhì)化市場(chǎng)團(tuán)狀異質(zhì)化市場(chǎng)肉類行業(yè)集中度較低的市場(chǎng)集中度前三名和前十名的市場(chǎng)集中度迅速上升前三名市場(chǎng)份額有所下降，但前十名的市場(chǎng)集中度繼續(xù)上升集中度曲線地方品牌林立，缺乏行業(yè)領(lǐng)導(dǎo)品牌部分有進(jìn)取心的企業(yè)迅速擴(kuò)張，擠占了眾多地方品牌的市場(chǎng)，市場(chǎng)呈寡頭壟斷結(jié)構(gòu)部分行業(yè)“黑馬”以其特色產(chǎn)品，獨(dú)特賣點(diǎn)以及市場(chǎng)細(xì)分化策略蠶食市場(chǎng)，部分程度

9、地削減了領(lǐng)先企業(yè)的份額含義區(qū)域市場(chǎng)擴(kuò)張，渠道擴(kuò)張較強(qiáng)的市場(chǎng)投入，迅速的銷售擴(kuò)張市場(chǎng)細(xì)分化，特色經(jīng)營(yíng)，基于差別化消費(fèi)的特賣點(diǎn)訴求策略意義8 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.區(qū)域整合的必要性區(qū)域整合的必要性以深圳為例以深圳為例冷庫(kù)名稱截止2007年底2008年2009年2010年筍崗37000370003700037000招商冷鏈20000200002000035000成業(yè)8000800080008000奧昌7000700070007000海吉星5000500050005000曙光10000100001000015000嘉鳴2

10、60002600026000瑞源1000010000中糧2900029000?；?4000友信15000西部物流3000030000合計(jì)合計(jì)8700087000 113000 113000 152000152000 221000 221000深圳地區(qū)近幾年冷庫(kù)庫(kù)容變化情況統(tǒng)計(jì)（單位：噸）深圳地區(qū)近幾年冷庫(kù)庫(kù)容變化情況統(tǒng)計(jì)（單位：噸）u深圳地區(qū)近幾年冷庫(kù)增長(zhǎng)迅猛，總庫(kù)容由2007年的不足10萬(wàn)噸到2010年的20萬(wàn)噸以上，年平均增長(zhǎng)率高達(dá)36.4%。冷庫(kù)供給明顯大于市場(chǎng)需求。u如果繼續(xù)按照該趨勢(shì)發(fā)展，必將進(jìn)一步加劇區(qū)域冷鏈行業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)，導(dǎo)致利潤(rùn)（各項(xiàng)費(fèi)率降低）下降。同時(shí)也不利于高端、先進(jìn)的冷鏈

11、運(yùn)營(yíng)商的發(fā)展。u因此，若想改變深圳地區(qū)內(nèi)的冷鏈產(chǎn)業(yè)格局，則必須選擇2-3家具有實(shí)力的冷鏈物流運(yùn)營(yíng)商進(jìn)行合作，打擊不規(guī)范、惡性競(jìng)爭(zhēng)的冷庫(kù)。9 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.全國(guó)范圍冷鏈網(wǎng)絡(luò)建設(shè)全國(guó)范圍冷鏈網(wǎng)絡(luò)建設(shè)Hub & Spoke模式模式區(qū)域冷鏈物流中心區(qū)域冷鏈物流中心區(qū)域冷鏈物流終端區(qū)域冷鏈物流終端 在6-8個(gè)人口密集、上游生產(chǎn)商集中的省份內(nèi)選擇合適的城市作為區(qū)域冷鏈物流中心； 區(qū)域冷鏈物流中心應(yīng)當(dāng)體現(xiàn)冷鏈倉(cāng)儲(chǔ)配送功能、車輛調(diào)度功能、交易中心功能、供應(yīng)鏈金融功能； 區(qū)域冷鏈物流中心作為重要的物流節(jié)點(diǎn)，應(yīng)當(dāng)依托干線運(yùn)輸

12、與其它區(qū)域冷鏈物流中心相連接，形成冷鏈網(wǎng)絡(luò)的主干。 圍繞每個(gè)區(qū)域冷鏈物流中心，在周邊的3-4個(gè)重要城市建設(shè)小型的冷鏈物流倉(cāng)儲(chǔ)配送中心； 依托區(qū)域冷鏈物流中心相周邊進(jìn)行輻射； 實(shí)現(xiàn)端到端的冷鏈物流服務(wù)。10 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.建議建議合作合作 與上游生產(chǎn)廠商進(jìn)行合作成立合資公司，以合資公司名義建造冷庫(kù)為上游生產(chǎn)廠商提供專業(yè)的全程冷鏈物流服務(wù)；上游生產(chǎn)廠商上游生產(chǎn)廠商各區(qū)域內(nèi)冷鏈物流商各區(qū)域內(nèi)冷鏈物流商 與區(qū)域內(nèi)的有實(shí)力的冷鏈物流商合作，強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)手規(guī)范地區(qū)冷鏈物流市場(chǎng)，打壓惡性競(jìng)爭(zhēng)維護(hù)市場(chǎng)秩序； 通過(guò)全國(guó)范圍內(nèi)的冷

13、鏈網(wǎng)絡(luò)與區(qū)域內(nèi)的合作伙伴形成優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)。終端銷售商終端銷售商 與連鎖餐飲、大型商超合作，為其提供配送中心、中央廚房等服務(wù)，實(shí)現(xiàn)端到端的全程冷鏈物流。11 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.建議建議產(chǎn)業(yè)基金產(chǎn)業(yè)基金 普洛斯以不足20億美元的資本金投入撬動(dòng)了200億美元的基金資產(chǎn)，使實(shí)際控制資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到350億美元，同時(shí)表內(nèi)資產(chǎn)的年均增速僅為14%，顯著低于實(shí)際控制資產(chǎn)的增長(zhǎng)，從而實(shí)現(xiàn)了輕資產(chǎn)的擴(kuò)張。普洛斯模式普洛斯模式 運(yùn)作方式運(yùn)作方式發(fā)起私募基金收購(gòu)現(xiàn)有自身成熟的冷鏈物流物業(yè)；與基金簽訂簽定管理協(xié)議，仍負(fù)責(zé)物業(yè)的長(zhǎng)期運(yùn)營(yíng)并收取

14、適當(dāng)管理費(fèi)用，同時(shí)作為基金的發(fā)起人和一般合伙人，獲取業(yè)績(jī)提成；利用出售物業(yè)所獲得的資金進(jìn)行快速擴(kuò)張。優(yōu)劣勢(shì)優(yōu)劣勢(shì)優(yōu)勢(shì)優(yōu)勢(shì)擴(kuò)張速度快，輕資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)，資金占用低。劣勢(shì)劣勢(shì)受宏國(guó)際經(jīng)濟(jì)發(fā)展的影響較大，對(duì)金融風(fēng)暴抵抗能力較弱。12 2011 China Merchants AmeriCold, All rights reserved.招商美冷發(fā)展戰(zhàn)略招商美冷發(fā)展戰(zhàn)略CMAC戰(zhàn)略實(shí)戰(zhàn)略實(shí)施路徑施路徑2.冷鏈上游采冷鏈上游采購(gòu)渠道的介購(gòu)渠道的介入入提供提供基礎(chǔ)貨源基礎(chǔ)貨源保障保障1.以以全國(guó)冷鏈不動(dòng)全國(guó)冷鏈不動(dòng)產(chǎn)和冷鏈運(yùn)輸網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)和冷鏈運(yùn)輸網(wǎng)絡(luò)布局布局為主線為主線3.通過(guò)通過(guò)“訂單訂單租賃租賃”提升提升冷冷鏈物業(yè)資產(chǎn)價(jià)鏈物業(yè)資產(chǎn)價(jià)值值4.通過(guò)通過(guò)產(chǎn)業(yè)基產(chǎn)業(yè)基金金&租賃金融租賃金融模式模式發(fā)揮財(cái)務(wù)發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)杠桿效應(yīng)5.通過(guò)產(chǎn)業(yè)基金獲通過(guò)產(chǎn)業(yè)基金獲得初始資金的套現(xiàn)得初始資金的套現(xiàn)及資產(chǎn)管理權(quán)，從及資產(chǎn)管理權(quán)，從而整合區(qū)域內(nèi)冷鏈而整合區(qū)域內(nèi)冷鏈資源資源&交易中心交易中