公允價值計量對審計費用影響實證研究

1、公允價值計量對審計費用影響實證研究2022年1月26日，財政部發(fā)布了?財政部關(guān)于印發(fā)企業(yè)會計準(zhǔn)那么第39號公允價值計量的通知?，預(yù)示著公允價值計量在將來會得到更加廣泛的運用。但2022年11月1日發(fā)布的注冊會計師審計準(zhǔn)那么中已經(jīng)將有關(guān)公允價值計量披露的審計準(zhǔn)那么廢止，且在2022年會計準(zhǔn)那么發(fā)生重大變化后，并沒有出臺相應(yīng)的審計準(zhǔn)那么與之相匹配，這就使得注冊會計師在審計的工作過程中遇到公允價值相關(guān)問題時沒有相應(yīng)的審計準(zhǔn)那么加以指導(dǎo)。公允價值計量的推廣有許多好處，然而，由于公允價值計量方法較為復(fù)雜，市場直接或間接的觀察值不易獲得，注冊會計師在審計時需要更多的職業(yè)判斷和評估技能進展估值，注冊會計師的

2、審計風(fēng)險和審計本錢大大增加。審計風(fēng)險直接影響著審計質(zhì)量，而審計費用與審計質(zhì)量有著親密的聯(lián)絡(luò)。因此，在高審計風(fēng)險的情況下，注冊會計師需要投入更高的審計本錢以保證審計質(zhì)量，相應(yīng)地，也必然需要上市公司支付更高額的審計費用?；谝陨媳尘?，本文將在國內(nèi)外學(xué)者已有研究成果的根底上，從利潤表相關(guān)工程出發(fā)，研究在沒有相關(guān)配套審計準(zhǔn)那么的情況下，公允價值計量方式的運用將會對審計定價產(chǎn)生怎樣的影響。二、理論分析及研究假設(shè)一審計費用的內(nèi)涵與構(gòu)成審計效勞是會計師事務(wù)所的一種產(chǎn)品，而審計費用那么是提供這種產(chǎn)品的價格，是客戶對于會計師事務(wù)所提供專業(yè)效勞的報酬張繼勛、劉立成，2022。在美國等興旺國家，審計費用一般被認(rèn)為由

3、三個局部組成：一是審計效勞產(chǎn)品本身的消費本錢，二是或有損失費用，最后那么是會計師事務(wù)所提供審計效勞的正常利潤。審計效勞的消費本錢主要受到被審計對象資產(chǎn)規(guī)模、業(yè)務(wù)經(jīng)營的負(fù)責(zé)程度以及內(nèi)部控制的強弱等因素的影響。而或有損失費用那么一般取決于由于法律訴訟帶來的直接損失以及訴訟帶來的聲譽受損進而對將來審計費用可能減少的影響，因此，被訴訟風(fēng)險在一定程度上決定了或有損失費用。國內(nèi)審計市場起步較晚，所以對于審計收費的研究也相對較晚。他們的觀點和國外學(xué)者的研究結(jié)論根本上是保持一致，認(rèn)為審計費用主要由固定審計本錢、預(yù)期風(fēng)險本錢、正常利潤組成趙立三等，2022。二審計費用的影響因素國內(nèi)外學(xué)者對審計費用的研究主要集中

4、其影響因素上，研究成果說明影響審計費用的因素多而且復(fù)雜，總結(jié)起來，它們大致可以分為兩類：公司自身狀況因素和會計師事務(wù)所特征。在公司層次，Siuni1980首次提出了審計費用的定價模型，研究分析了10個可能影響審計收費的因素，發(fā)現(xiàn)上市公司資產(chǎn)規(guī)模、資產(chǎn)負(fù)債率、行業(yè)類型、控股子公司個數(shù)、年度審計意見類型、前兩年的盈余狀況及上市公司內(nèi)部審計本錢是可以影響審計費用的主要因素。arelletal.2002考察了公司董事會特征對會計師事務(wù)所審計費用的影響。結(jié)果發(fā)現(xiàn)董事會的獨立性越強、勤勉度和專業(yè)性越高，事務(wù)所的審計費用也越高，這說明公司董事會特征會顯著影響到審計費用。在國內(nèi)，王振林2002在研究我國審計市

5、場及審計收費影響因素時主要借鑒了Siuni的模型，認(rèn)為影響我國審計收費的最主要因素是被審計單位規(guī)模、客戶審計的負(fù)責(zé)性。羅永等2022以2022年2022年滬深兩市上市公司為樣本，從關(guān)聯(lián)方交易的角度進展了研究，結(jié)果說明關(guān)聯(lián)交易越多的上市公司被索取的審計費用越高。在事務(wù)所層次，審計費用是否受到事務(wù)所規(guī)模和品牌影響顯得尤為復(fù)雜，國內(nèi)學(xué)者在這方面也存在著廣泛的爭論。李爽和吳溪2022的研究說明，十大與非十大之間的審計費用沒有顯著差異。但王善平和李斌2022用2002年深市上市公司的審計費用數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)，二十大具有顯著的審計費用溢價。朱小平和于謙2022也發(fā)現(xiàn)十大的審計費用要明顯高于非十大事務(wù)所。陳平和

6、戴志燕2022針對2022年100家需要雙重審計的上市公司審計費用進展研究，比擬了國際事務(wù)所與外鄉(xiāng)事務(wù)所之間審計費用的差異。他們發(fā)現(xiàn)國際大所，尤其是國際四大的收費遠(yuǎn)高于外鄉(xiāng)所。三公允價值確實認(rèn)方式市場化程度是影響公允價值計量方式的重要因素之一。而相對于西方興旺國家，我國市場化程度相對較低，資產(chǎn)和負(fù)債存在很多非活潑的交易市?；谶@種國情，我國在第39號準(zhǔn)那么?公允價值計量?中將公允價值計量所使用的輸入值劃分為三個層次，并規(guī)定首先使用第一層次輸入值，其次使用第二層次輸入值，最后使用第三層次輸入值。第一層次輸入值是在計量日可以獲得的一樣資產(chǎn)或負(fù)債在活潑市場上未經(jīng)調(diào)整的報價。第二層次輸入值是除第一層次

7、輸入值外相關(guān)資產(chǎn)或負(fù)債直接或間接可觀察的輸入值。第三層次輸入值是相關(guān)資產(chǎn)或負(fù)債不可觀察輸入值?？傮w來講，后兩個層次的輸入值在確定時，受會計人員主觀性影響較強，尤其是第三層次所需要使用的估值技術(shù)會涉及到很多主觀判斷和前提假設(shè)。四公允價值計量對審計費用的影響分析綜上，本文認(rèn)為審計費用主要由消費本錢和風(fēng)險本錢兩局部組成，消費本錢主要由被審計單位的資產(chǎn)規(guī)模、經(jīng)營業(yè)務(wù)的復(fù)雜程度等決定；而風(fēng)險本錢那么主要來自于由于法律訴訟帶來的直接損失以及訴訟所帶來的聲譽受損進而導(dǎo)致的將來審計費用可能的減少。現(xiàn)階段，我國的市場經(jīng)濟還不夠成熟，各種層次的交易還不夠活潑，市場化化程度還有待進步，公允價值計量多數(shù)集中在第二、三

8、層次，企業(yè)多數(shù)無法從市場中直接獲取計量工程的公允價值，只可以依靠市場參數(shù)和估值技本文由論文聯(lián)盟.Ll.搜集整理術(shù)來評估公允價值。一方面，公允價值計量的主觀性和復(fù)雜性、市場的不成熟都導(dǎo)致公允價值計量在一定程度上增加了財務(wù)報表的不確定性。另一方面，信息使用者對會計信息的要求日益嚴(yán)格，公允價值計量運用增加了注冊會計師在審計過程中面臨的重大錯報風(fēng)險和檢查風(fēng)險，進而導(dǎo)致審計工作的審計風(fēng)險程度進步，進而進步了審計工作的風(fēng)險本錢。為此，審計人員必須采取更加細(xì)致的工作來將審計風(fēng)險降低，擴大審計的范圍，搜集更多的審計證據(jù)，進而進步了審計工作的消費本錢。另外，根據(jù)風(fēng)險溢價理論，高風(fēng)險對應(yīng)高收益，因公允價值計量應(yīng)用

9、而增加的審計風(fēng)險最終會表達(dá)為審計費用的增加。由此，提出假設(shè)：H1：公允價值運用程度與審計費用正相關(guān)。三、實證研究一樣本選擇與研究設(shè)計1.樣本選取與數(shù)據(jù)來源本文選所用的樣本是20222022年滬深兩市的A股上市公司，在剔除ST、數(shù)據(jù)缺失以及無法找到變量值的樣本后，最終獲得8869個樣本數(shù)據(jù)。本文所需的數(shù)據(jù)全部來源于國泰安SAR數(shù)據(jù)庫。2.模型設(shè)定基于過去國內(nèi)外學(xué)者的研究，本文參考Siuni審計定價模型，結(jié)合研究假設(shè)構(gòu)建多元回歸模型為：LNAF=+1IPAIR+2FV+3INVEST+4EXREV+iAi+。其中，LNAF是本文的被解釋變量，代表審計費用；本文的解釋變量是公允價值運用程度，借鑒已有

10、文獻(xiàn)的一般做法，選取資產(chǎn)價值損失、公允價值變動損益、投資收益以及營業(yè)外收入4個工程的金額與上年期末資產(chǎn)的比值來衡量企業(yè)公允價值計量的運用程度，分別記為IPAIR、FV、INVEST以及EXREV；Ai表示一系列控制變量，包括公司規(guī)模LNTA，以期末總資產(chǎn)的自然對數(shù)表示；財務(wù)風(fēng)險LEV，以資產(chǎn)負(fù)債率表示；經(jīng)營復(fù)雜程度，以應(yīng)收賬款與存貨占總資產(chǎn)的比例表示，分別記為RE、ST；短期償債風(fēng)險，以流動比率表示，記為RU；盈利才能RE，以凈資產(chǎn)收益率表示；營運才能TURN，以資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率反映；成長性GRTH，以營業(yè)收入增長率反映；股權(quán)性質(zhì)SN；股權(quán)集中度SH1，以第一大股東持股比例反映；股權(quán)制約度SH210

11、0，以第二到第十大股東持股比例表示；審計意見PN；是否大所國際四大與國內(nèi)十大，記為BIG。3.多元回歸結(jié)果分析表3報告了公允價值計量運用對審計費用影響模型回歸結(jié)果。從表中我們可以看出審計費用LNAF與資產(chǎn)減值損失IPAIR、投資收益INVEST以及營業(yè)外收入EXREV均在1%的顯著性程度上正相關(guān)，但沒有發(fā)現(xiàn)公允價值變動損益FV與審計費用LNAF顯著相關(guān)。綜上回歸結(jié)果，認(rèn)為公允價值運用程度越高，審計費用越高，承受原假設(shè)。從控制變量來看，審計費用LNAF與上市公司資產(chǎn)規(guī)模LNAT在1%的顯著性程度上正相關(guān)，這是由于一般來說公司資產(chǎn)規(guī)模越大，審計人員在審計時相應(yīng)地要付出更多的勞動，增加了審計的消費本

12、錢。審計費用LNAF與流動比率RU在1%的顯著性程度上負(fù)相關(guān)，說明流動比率越高，公司風(fēng)險越小，按照風(fēng)險導(dǎo)向理念進展的審計檢查越少，故而審計費用也相應(yīng)降低。審計費用LNAF與是否大所BIG在1%的顯著性程度上正相關(guān)，說明國際四大和國內(nèi)十大會計師事務(wù)相較于其他會計師事務(wù)所傾向于收取較高的審計費用，存在一定的聲譽溢價的現(xiàn)象。四、結(jié)論與政策建議本文基于對公允價值計量方式在我國企業(yè)會計準(zhǔn)那么中詳細(xì)運用的分析，認(rèn)為公允價值計量方式的廣泛運用一方面會增加審計人員的工作量，增加審計工作的消費本錢，另一方面增加會計事務(wù)所的被訴訟風(fēng)險，增加審計工作的風(fēng)險本錢。提出公允價值運用程度與審計費用正相關(guān)的假設(shè)，并根據(jù)我國

13、滬深兩市A股上市公司20222022年五年的財務(wù)報表數(shù)據(jù)，通過多元回歸實證研究得到如下結(jié)論：公允價值計量會對企業(yè)的審計費用產(chǎn)生影響。詳細(xì)來說，對于公允價值計量運用程度越高的上市公司，會計師事務(wù)所會收取更高的審計費用，特別是資產(chǎn)減值損失、投資收益以及營業(yè)外收入三個工程與審計費用有著顯著的正相關(guān)關(guān)系。這是因為公允價值計量運用程度越高，審計師面臨的審計風(fēng)險越大，不得不擴大審計程序的范圍，更細(xì)致地施行審計測試，加大了審計本錢。加大的本錢與進步的風(fēng)險使得審計師在面臨盈余管理情節(jié)嚴(yán)重的上市公司時，必然通過收取更高的審計費用來進展補償。針對實證研究結(jié)果，結(jié)合我國審計工作現(xiàn)狀，本文就如何標(biāo)準(zhǔn)公允價值審計、進步

14、公允價值審計效率提出以下建議：1完善公允價值審計的理論和方法。審計準(zhǔn)那么缺乏相應(yīng)的指南和詳細(xì)的審計程序使得審計從業(yè)人員沒有統(tǒng)一的制度的規(guī)定可遵循，并且注冊會計師在審計中很大程度上要依靠自己的職業(yè)判斷來選擇評估方法。種種這些因素都導(dǎo)致我國如今的公允價值審計有著將槍的主觀性。因此，目前亟待解決的問題之一就是要制定我國的公允價值審計準(zhǔn)那么。2進步審計人員公允價值審計的專業(yè)技能。公允價值計量的審計對于審計人員的專業(yè)素質(zhì)提出了相對較高的要求，不僅審計人員本身要注重自身專業(yè)素質(zhì)的進步，有意識地去積累相關(guān)的知識和才能，會計師事務(wù)所也應(yīng)該定期組織相關(guān)的培訓(xùn)，這種培訓(xùn)一方面有利于進步審計人員的工作效率，另一方面也有助于會計師事務(wù)所削減本錢。3完善公允價值運用的市場條件。在公允價值計量屬性應(yīng)用的三個層次中，存在活潑市場的，活潑市場中的報價應(yīng)當(dāng)用于確定公允價值，這是確認(rèn)相關(guān)工程公允價值的最正確選擇。因此，想要省時省力并且準(zhǔn)確可靠地確定公允價值，相關(guān)工程的活潑交易市場是必須的前提之一。為了讓公允價值計量發(fā)揮其應(yīng)有的積極作用，國家有必要繼續(xù)推進市場經(jīng)濟體制改革，完善法律法規(guī)等監(jiān)管體