射頻前端行業(yè)在新技術(shù)未來發(fā)展趨勢分析

射頻前端行業(yè)在新技術(shù)未來發(fā)展趨勢分析顧客忠誠高度滿意是達到顧客忠誠的重要條件。不過，在不同行業(yè)和不同的競爭環(huán)境下，顧客滿意和顧客忠誠之間的關(guān)系會有差異。所有市場的共同點是，隨著滿意度的提高，忠誠度也在提高。但是，在高度競爭市場（如汽車和個人電腦市場），滿意的顧客和完全滿意的顧客之間的忠誠度有巨大差異；而在非競爭市場（如管制下的壟斷市場——本地電話市場），無論顧客滿意與否都保持高度忠誠。盡管在某些場合，顧客不滿意并不妨礙顧客忠誠，但企業(yè)最終仍會為顧客的不滿付出高昂代價。企業(yè)如果沒有贏得高水平的顧客滿意度，是難以留住顧客和得到顧客忠誠的。除了簡單地吸引和保留住顧客，許多公司還希望不斷提高其顧客占有率。他們的目標不再是贏得大量顧客的部分業(yè)務(wù)，而是爭取現(xiàn)有顧客的全部業(yè)務(wù)。例如，通過成為顧客購買產(chǎn)品的獨家供應(yīng)商，或說服顧客購買更多的本公司產(chǎn)品，或向現(xiàn)有產(chǎn)品和服務(wù)的顧客交叉銷售別的產(chǎn)品和服務(wù)，以獲得所屬產(chǎn)品類別中更大的顧客購買量。年度計劃控制主要用于檢查營銷效果是否達到年度計劃預(yù)期，對銷售額、市場占有率、費用等指標進行控制，確保年度計劃所規(guī)定的銷售、利潤和其他目標能夠?qū)崿F(xiàn)。（一）銷售分析銷售分析衡量并評估實際銷售額與計劃銷售額的差距。具體有兩種方法：1、銷售差距分析主要用來衡量造成銷售差距的不同因素的影響程度。當中既有售價下降的原因，也有銷量減少的原因。沒有完成計劃銷售量是造成差距的主要原因。企業(yè)還要進一步分析銷售量減少的原因。2、地區(qū)銷售量分析用來衡量導(dǎo)致銷售差距的具體產(chǎn)品和地區(qū)。有必要進一步查明原因，加強該地區(qū)的營銷管理。（二）市場占有率分析銷售分析一般不反映企業(yè)在競爭中的地位。因此還要分析市場占有率或市場份額，揭示企業(yè)與競爭者之間的相對關(guān)系。比如一家企業(yè)銷售額的增長，可能是它的績效較競爭者有所提高，也可能是整個宏觀環(huán)境得到改善，市場上所有的企業(yè)都從中受益，而這家企業(yè)和對手之間的相對關(guān)系并無實質(zhì)變化。企業(yè)和營銷人員應(yīng)當密切關(guān)注市場占有率的變化情況。造成市場占有率波動的原因很多，需要具體的問題具體分析：（1）市場占有率的下降，有可能出于企業(yè)戰(zhàn)略的考慮。有時候企業(yè)調(diào)整其經(jīng)營戰(zhàn)略、營銷戰(zhàn)略，主動減少一些不能盈利的產(chǎn)品，導(dǎo)致總銷售額下降，影響了市場占有率。如果利潤反而有所增長，這種市場占有率的下降就是可接受的。（2）市場占有率的下降，也可能是新競爭者的進入所致。通常新競爭者的加入，會引發(fā)其他企業(yè)的市場占有率一定程度下降。（3）外界環(huán)境因素對參與競爭的各個企業(yè)，影響方式和程度往往不同，產(chǎn)生的影響也不一樣。如原材料價格上漲，會對同一行業(yè)各個企業(yè)都發(fā)生影響，但不一定所有企業(yè)及同類產(chǎn)品都受到同樣程度的影響。有些企業(yè)推出創(chuàng)新的產(chǎn)品設(shè)計，在市場上爭取到較多的客戶，市場占有率反而可能上升。（4）分析市場占有率，要結(jié)合營銷機會。機會好的企業(yè)，市場占有率一般應(yīng)高于機會程度低的競爭者，否則其效率就有問題。正常情況下，市場占有率上升表示績效提高，在競爭中處于優(yōu)勢；反之，說明在競爭中不利。（三）營銷費用率分析年度計劃控制還要確保企業(yè)在完成計劃指標時，費用沒有超支。因此要分析各項費用率，并控制在一定的限度。如果費用率變化不大，在安全范圍內(nèi)，可暫不采取任何的措施；如果變化幅度太大，上升速度過快，接近或超出上限，就必須采取相應(yīng)的措施。年度計劃控制的過程一般分為四個步驟：確定年度計劃中的月份目標或季度目標；監(jiān)督營銷計劃的實施；如果營銷計劃執(zhí)行中出現(xiàn)不可接受的偏差，一定要找出原因；采取補救或調(diào)整措施，以縮小計劃與實際之間的差距。具體措施包括調(diào)整計劃指標，使之更切合實際；或調(diào)整營銷戰(zhàn)略，以利于計劃指標實現(xiàn)。如果指標和戰(zhàn)略、措施等沒有問題，那就要從營銷計劃的實施查找原因。射頻前端行業(yè)發(fā)展狀況1、全球射頻前端行業(yè)發(fā)展情況射頻前端模塊是基于無線通訊協(xié)議對射頻信號進行處理的芯片組，其功能系為無線電磁波信號的發(fā)送、接收、放大和濾波，是移動終端設(shè)備實現(xiàn)網(wǎng)絡(luò)連接的基礎(chǔ)?，F(xiàn)行通用的無線通訊協(xié)議包括蜂窩網(wǎng)絡(luò)（2G、3G、4G、5G）、WiFi、藍牙、NB-IoT等，射頻前端模塊需兼容相應(yīng)的無線通信協(xié)議。隨著移動通信技術(shù)的不斷革新，手機需要支持的通信頻段和頻道數(shù)量在不斷增多，通信速率指數(shù)級提升，帶寬要求也相應(yīng)變大，對射頻前端模塊的性能要求不斷增加。射頻前端市場規(guī)模主要受移動終端需求的驅(qū)動。近年來，隨著移動終端功能的逐漸完善，手機、平板電腦和筆記本電腦等移動終端的出貨量保持穩(wěn)定。根據(jù)QYResearch的數(shù)據(jù)，2016年至2021年，全球射頻前端市場規(guī)模從125.67億美元增長至204.59億美元，預(yù)計至2027年，市場規(guī)模將達370.27億美元，2021至2027年的復(fù)合增長率為10.39%。根據(jù)Yole對2020~2025年全球不同通信制式對應(yīng)的手機射頻前端市場規(guī)模的預(yù)測，3G/4G射頻前端市場預(yù)計會保持當前規(guī)模，5G、Wi-Fi6射頻前端市場規(guī)模將保持快速增長，其中5G（Sub6GHz）、5G毫米波射頻前端市場規(guī)模復(fù)合增速分別為41%、48%，Wi-Fi6連接芯片市場規(guī)模復(fù)合增速達到13%。2、中國射頻前端行業(yè)發(fā)展情況射頻前端芯片是集成電路行業(yè)的重要組成部分，關(guān)系到我國通信系統(tǒng)關(guān)鍵零部件的自主可控戰(zhàn)略，屬于國家高度重視和鼓勵發(fā)展的行業(yè)。中國智能手機射頻前端行業(yè)已逐漸進入快速發(fā)展階段。射頻前端芯片技術(shù)難度高、研發(fā)時間長，尤其是射頻PA技術(shù)長時間被國外所壟斷，國內(nèi)射頻前端企業(yè)發(fā)展時間較短，從2G-5G時代大致發(fā)展歷程如下：1）在2G、3G時代，國產(chǎn)射頻前端企業(yè)剛剛起步，相關(guān)企業(yè)數(shù)量少，經(jīng)營規(guī)模也較小，產(chǎn)品和技術(shù)遠遠落后于國際知名廠商。中國移動在1995年正式開通GSM網(wǎng)絡(luò)，開啟了2G通訊時代，但到2004年銳迪科（RDA）成立才開啟國產(chǎn)射頻2GPA設(shè)計，實現(xiàn)零的突破。2008年國內(nèi)3G牌照發(fā)放，無錫中普微電子有限公司2011年推出國內(nèi)第一顆量產(chǎn)3GPA產(chǎn)品，量產(chǎn)時間和產(chǎn)品競爭力均落后于國際廠商。2）4G時代，國內(nèi)射頻前端產(chǎn)業(yè)在國家產(chǎn)業(yè)政策和市場環(huán)境的共同推動下發(fā)展迅速，開始涌現(xiàn)出一批優(yōu)秀的射頻芯片公司，與國際廠商的差距在縮小，相關(guān)人才及技術(shù)水平出現(xiàn)較大的增長。3）5G時代，國產(chǎn)射頻前端企業(yè)在推出新產(chǎn)品的速度、產(chǎn)品性能與國際廠商差距進一步減小，并且開始逐步導(dǎo)入主流手機終端客戶，例如華為、榮耀、三星、小米、vivo、OPPO、Realme、聯(lián)想（摩托羅拉）等品牌。在國際貿(mào)易摩擦不斷的背景下，射頻前端行業(yè)迎來關(guān)鍵發(fā)展期。2019年以來，國內(nèi)主要智能終端廠商基于供應(yīng)鏈安全及成本可控角度考慮，逐漸向國內(nèi)射頻前端企業(yè)開放其供應(yīng)鏈體系，國產(chǎn)射頻芯片企業(yè)迎來難得的發(fā)展窗口期。從的路徑來看，國產(chǎn)射頻器件首先從中低端機型以及2G、3G及4G產(chǎn)品展開，再逐步向中高端機型以及5G產(chǎn)品滲透。在此背景下，國內(nèi)射頻前端產(chǎn)業(yè)鏈涌現(xiàn)出一批快速發(fā)展的企業(yè)，除本企業(yè)以外，射頻功率放大器領(lǐng)域有唯捷創(chuàng)芯、慧智微、昂瑞微等，在射頻開關(guān)及LNA領(lǐng)域有卓勝微、艾為電子等，在濾波器領(lǐng)域有好達電子、德清華瑩等。目前射頻前端領(lǐng)域國產(chǎn)化率依然不高，未來的空間還較大。以國內(nèi)射頻前端芯片主要企業(yè)卓勝微、唯捷創(chuàng)芯、慧智微為例，2021年營業(yè)收入分別為46.34億元、35.09億元、9.16億元和5.14億元，合計95.72億元，按QYResearch發(fā)布的2021年全球射頻前端市場規(guī)模204.59億美元規(guī)模來計算（按2021年平均匯率6.4512計算），上述企業(yè)的全球市場份額合計僅為7.25%。而中國是全球最大的智能手機生產(chǎn)國和消費國，根據(jù)IDC數(shù)據(jù)，中國2021年手機出貨量為3.51億部，占全球手機出貨量的25.91%，小米、OPPO、vivo、Realme、華為、榮耀、傳音等國產(chǎn)智能終端廠商出貨量排名前列，市場份額合計接近50%。未來隨著本土射頻前端企業(yè)關(guān)鍵器件及5G模組設(shè)計能力的提升，國產(chǎn)射頻企業(yè)在智能手機供應(yīng)鏈體系中的市場份額有望持續(xù)上升，國產(chǎn)射頻前端產(chǎn)業(yè)發(fā)展空間較大。集成電路行業(yè)概況1、集成電路行業(yè)發(fā)展概況集成電路行業(yè)作為現(xiàn)代信息產(chǎn)業(yè)的基礎(chǔ)和核心產(chǎn)業(yè)之一，是關(guān)系國民經(jīng)濟和社會發(fā)展全局的基礎(chǔ)性、先導(dǎo)性和戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)，在推動國家經(jīng)濟發(fā)展、社會進步、提高人們生活水平以及保障國家安全等方面發(fā)揮著廣泛而重要的作用，已成為當前國際競爭的焦點和衡量一個國家或地區(qū)現(xiàn)代化程度以及綜合國力的重要標志。根據(jù)世界半導(dǎo)體貿(mào)易統(tǒng)計組織，全球集成電路行業(yè)2021年市場規(guī)模達到4,630億美元，同比上漲約28.2%。過去五年，隨著智能手機、平板電腦為代表的新興消費電子市場的快速發(fā)展，以及汽車電子、工業(yè)控制、物聯(lián)網(wǎng)等科技產(chǎn)業(yè)的興起，強力帶動了整個集成電路行業(yè)規(guī)模迅速增長。我國本土集成電路行業(yè)起步較晚。伴隨著我國制造業(yè)智能化升級的趨勢以及電子信息產(chǎn)業(yè)的快速擴張，高端芯片需求日益擴大，加上政策支持、市場拉動及資本推動等因素合力下，中國集成電路行業(yè)得以快速發(fā)展壯大。根據(jù)中國半導(dǎo)體行業(yè)協(xié)會統(tǒng)計，中國集成電路行業(yè)市場銷售額在2021年規(guī)模達10,458億元，比上年增長18.20%。2012-2021年中國集成電路市場銷售額的復(fù)合增長率達19.16%，顯著高于同期全球集成電路市場銷售額的增長率。2、集成電路設(shè)計行業(yè)概況全球集成電路行業(yè)可分為IDM模式和Fabless模式，集成電路行業(yè)發(fā)展初期主要為IDM模式，但隨著全球集成電路行業(yè)技術(shù)的發(fā)展及制造工藝日趨成熟，F(xiàn)abless模式逐漸成為集成電路行業(yè)的重要分支，涌現(xiàn)出高通、博通、英偉達、聯(lián)發(fā)科、AMD等一批全球知名IC設(shè)計公司，進而推動全球集成電路行業(yè)長足發(fā)展。集成電路設(shè)計是我國集成電路產(chǎn)業(yè)發(fā)展的源頭和驅(qū)動力量。根據(jù)中國半導(dǎo)體行業(yè)協(xié)會統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2021年，設(shè)計、制造和封裝測試在中國集成電路市場占比分別為43.21%、30.37%和26.42%，集成電路設(shè)計行業(yè)占據(jù)最大份額。近年來，在國家政策支持及國產(chǎn)自主可控的趨勢下，我國集成電路設(shè)計行業(yè)快速發(fā)展。根據(jù)中國半導(dǎo)體行業(yè)協(xié)會統(tǒng)計，我國集成電路設(shè)計業(yè)銷售規(guī)模在2012年至2021年間持續(xù)保持高速增長，復(fù)合增長率達到24.65%。2021年，我國集成電路設(shè)計行業(yè)銷售額已達到4,519億元，同比增長19.6%。行業(yè)競爭格局全球射頻前端市場集中度較高，美國、日本的廠商占據(jù)大部分市場份額。射頻前端領(lǐng)域設(shè)計及制造工藝復(fù)雜、門檻較高，國際領(lǐng)先廠商起步較早，在相關(guān)技術(shù)、專利和工藝上底蘊較深，并通過兼并收購形成完善的產(chǎn)品線。大部分國際廠商以IDM模式經(jīng)營，擁有設(shè)計、制造和封測的全產(chǎn)業(yè)鏈能力，綜合實力突出。根據(jù)Yole數(shù)據(jù)，2020年，思佳訊（Skyworks）市場份額排名第一，占比21%；村田（Murata）市場份額排名第二，占比17%；博通（Broadcom）市場份額排名第三，占比16%；科沃（Qorvo）與高通（Qualcomm）市場份額相當，均為15%；其他廠商合計占16%。我國射頻前端芯片廠商仍處于快速發(fā)展階段，市場占有率有限。雖然國內(nèi)集成電路設(shè)計行業(yè)實現(xiàn)了快速發(fā)展，技術(shù)水平和產(chǎn)業(yè)規(guī)模都有所提升，但由于基礎(chǔ)薄弱，在研發(fā)資金投入和技術(shù)積累方面與美國、日本、歐洲等廠商仍存在較大差距，基礎(chǔ)性技術(shù)方面容易受制于國外企業(yè)。在集成電路行業(yè)面臨全球范圍內(nèi)充分競爭的背景下，國內(nèi)廠商在與國際領(lǐng)先企業(yè)競爭的過程中仍會在未來一段時間內(nèi)處于總體弱勢的地位。行業(yè)在新技術(shù)未來發(fā)展趨勢1、通信技術(shù)變革推動射頻前端芯片需求和價值提升移動終端從4G向5G演進的過程中，射頻前端產(chǎn)品復(fù)雜度提升，器件數(shù)量大幅增加。在4G時代，射頻前端由兩顆PA模組（TxM&MMMBPA）即可完成所有的蜂窩通信。但在5G時代，除原有的4G頻段向5G重耕以外，還新增了若干新頻段，稱之為5GNR（NewRadio），包括N77、N78、N79、N41等頻段，毫米波頻段還將增加N257、N258、N260、N261等頻段。由于通訊協(xié)議必須向下兼容，5G手機除支持新增的5G頻段外，還需同時支持2G/3G/4G頻段，同時原有通信能力的協(xié)同升級（支持更多4G頻段），MIMO與載波聚合技術(shù)深度應(yīng)用，都使得5G單機射頻器件需求量大幅增加，對PA的線性度、功耗指標等提出更高的要求，使得PA的設(shè)計難度和價值量增加。此外，隨著5G工作頻率的增加，為提升信號接收質(zhì)量，減少信號相互干擾，還需增加大量的分集接收模組（DiFEM或者L-FEM）。以上變化帶動功率放大器、低噪聲放大器、射頻開關(guān)和濾波器等射頻器件的數(shù)量和價值快速增加。隨著5G時代帶來的單機射頻價值提升，全球的射頻前端市場規(guī)模也有望進一步提升。根據(jù)招商證券研究所發(fā)布的《射頻前端千億藍海，國產(chǎn)化東風(fēng)漸起》，2020年5G手機射頻前端單機價值量約為30美元，考慮到2020年5G主要應(yīng)用在高端機中，預(yù)計未來5G手機射頻前端平均單機價值量約25美元（參考Qorvo、Skyworks數(shù)據(jù)），和4G全球通手機17~18美金相比，大約增長40%。2、5G時代射頻前端模組化將成為長期趨勢射頻前端模組將射頻開關(guān)、低噪聲放大器、濾波器、雙工器、功率放大器等兩種或者兩種以上射頻器件集成為一顆模組，從而提高集成度與性能并使體積小型化。4GLTE通信時代射頻前端既可以采用分立方案，也可以采用模組方案，一般而言采用模組方案可以獲得更高的集成度和更優(yōu)的性能，主要用于高端手機，而采用分立方案亦能滿足需求，成本更低，搭配更加靈活，主要用于中低端手機。隨著5G智能終端的射頻前端器件用量大幅增長，射頻前端模組化、集成化、小型化的趨勢明顯。5G全球已授權(quán)的頻段數(shù)量從4G時期的40+增長到60+，5G頻段調(diào)制帶寬和傳輸帶寬相較于4G均大幅增加。為滿足5G通信需求，射頻前端器件的數(shù)量大幅上升，在有限的智能手機空間下采用分立方案的難度越來越高，且手機終端廠商采用分立方案將帶來較長的終端調(diào)試周期和調(diào)試成本。在5G新頻段（3GHz～6GHz）領(lǐng)域，一般都采用L-PAMiF、L-FEM等模組形式；在5G重耕頻段(3GHz以下)，中低端機型的射頻前端方案還是主要采用Phase5N構(gòu)架，即接收端以分集模組為主，發(fā)射端以分立的濾波器和多模多頻PA模組為主，而5G旗艦機的射頻前端方案則主要采用Phase7L和Phase7LE構(gòu)架，分集和主集都以模塊化產(chǎn)品（LNABank、L-PAMiD）為主，分立式的器件較少。根據(jù)Yole預(yù)測，2019-2026年，全球射頻前端市場規(guī)模將保持持續(xù)增長，年復(fù)合增長率達到8.3%，2026年射頻前端市場將達到216.7億美元。射頻前端模組市場規(guī)模將達到155.38億美元，約占射頻前端市場總?cè)萘康?1.70%，分集接收模組市場規(guī)模將達到33.39億美元，發(fā)射或收發(fā)模組市場規(guī)模將達到94.82億美元。3、5G方案的復(fù)雜度提升推動新材料與新工藝應(yīng)用射頻前端芯片與數(shù)字芯片不同，數(shù)字芯片主要依靠不斷縮小線寬的制程實現(xiàn)技術(shù)升級，而射頻電路的技術(shù)升級主要依靠新工藝和新材料的結(jié)合。第一代射頻材料以硅（Si）為主要原料，工藝以RFCMOS為代表，包括Bulk-Si和SOI工藝；第二代射頻材料以砷化鎵（GaAs）為代表，在高頻領(lǐng)域有著較好的性能，是目前射頻芯片主流應(yīng)用材料；第三代射頻材料工藝以氮化鎵（GaN）和碳化硅（SiC）為代表，其禁帶寬度更寬，擊穿電壓更高，飽和電子速率更快，能承受更高的工作溫度（熱導(dǎo)率高）。進入5G時代，手機射頻功率放大器所需的調(diào)制帶寬從4G時代的20MHz提升至160MHz，對線性度和效率的要求也相應(yīng)提升，對PA的材料提出更高的要求。硅基功率放大器主要用于低端的2G手機和通信模塊中，GaAs主要用于智能手機、路由器和5G小基站中；GaN則是一種相對較新的技術(shù)，能實現(xiàn)更高的電壓，大幅簡化輸出合成器、減少損耗，因而可以提高效率，減小芯片尺寸，但由于開啟電壓較高和成本較高，GaN目前還主要用于5G基站中。下一代材料GaN在工作頻率、輸出功率等方面優(yōu)勢顯著，隨著其生產(chǎn)成本降低和低壓技術(shù)進一步完善，未來有望逐步滲入終端市場。射頻前端下游應(yīng)用領(lǐng)域的發(fā)展情況1、移動智能終端設(shè)備領(lǐng)域移動智能終端包括智能手機、平板電腦、可穿戴設(shè)備等，因智能手機具有在無線環(huán)境下復(fù)雜的通信應(yīng)用功能，使其成為射頻前端芯片的主要應(yīng)用市場。受功能機向智能手機轉(zhuǎn)換及全球主要國家經(jīng)濟持續(xù)增長等因素影響，根據(jù)IDC統(tǒng)計數(shù)據(jù)，智能手機出貨量在2010-2015年經(jīng)歷了快速增長的發(fā)展階段，由2010年的3.54億臺增長到2015年的14.33億臺，年復(fù)合增長率達到32.27%。從2016年開始，全球智能手機產(chǎn)業(yè)進入到平穩(wěn)發(fā)展階段，手機出貨量穩(wěn)中有降。隨著5G在全球主要國家的逐漸普及，全球智能手機出貨量在2021年達到13.55億部，同比增長4.88%。隨著5G手機普及帶來的技術(shù)創(chuàng)新和全新用戶體驗，移動手機行業(yè)也將迎來新的增長點。IDC預(yù)測，2022年全球5G手機出貨量預(yù)計將達到7億臺，同比增長25.5%，5G手機滲透率達到53%。5G手機出貨量持續(xù)增長將帶動全球智能手機出貨量保持增長，IDC預(yù)測2021-2026年全球智能手機出貨量年復(fù)合增長率達到1.9%，全球5G手機滲透率于2026年將達到78%。2、Wi-Fi領(lǐng)域Wi-Fi被廣泛應(yīng)用于智能手機、平板電腦等智能終端、路由器、智能家居、物聯(lián)網(wǎng)等領(lǐng)域，Wi-Fi射頻前端器件及模組受益于Wi-Fi市場持續(xù)增長及結(jié)構(gòu)變化。根據(jù)國金證券發(fā)布的《全球Wi-Fi芯片的競爭格局及市場潛力》：2021年全球Wi-Fi芯片市場規(guī)模超過200億美元，2021-2028年，預(yù)計年均復(fù)合成長率為2.5%。到2025年，全球Wi-Fi芯片市場規(guī)模將達到220億美元，Wi-Fi6將占到52%左右。國內(nèi)Wi-Fi芯片市場2018-2025年將實現(xiàn)10.2%的復(fù)合增長率，到2025年，國內(nèi)Wi-Fi芯片市場規(guī)模將超過320億元，其中Wi-Fi6/7的市場規(guī)模將超過209億元，占全部Wi-Fi市場的64%，實現(xiàn)56.9%的復(fù)合增長率。3、車聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域5G技術(shù)的迅速推廣帶動物聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用的落地和普及，車聯(lián)網(wǎng)作為物聯(lián)網(wǎng)高速領(lǐng)域行業(yè)成熟度最高且連接數(shù)量最多的領(lǐng)域，車聯(lián)網(wǎng)行業(yè)快速滲透，行業(yè)規(guī)模不斷擴大。車載通信模塊是車聯(lián)網(wǎng)的聯(lián)網(wǎng)接口，涵蓋了數(shù)據(jù)安全、人身安全、導(dǎo)航、娛樂和內(nèi)容增值等多個環(huán)節(jié)。2021年12月，中國網(wǎng)絡(luò)安全信息化委員會頒布了《“十四五”國家信息化規(guī)劃》，提出要“加快智能網(wǎng)聯(lián)汽車道路基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、5G-V2X車聯(lián)網(wǎng)示范網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，提升車載智能設(shè)備、路側(cè)通信設(shè)備、道路基礎(chǔ)設(shè)施和智能管控設(shè)施的‘人、車、路、云、網(wǎng)’協(xié)同能力，實現(xiàn)L3級以上高級自動駕駛應(yīng)用?！备鶕?jù)《中國互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展報告（2021）》和IHS的研究數(shù)據(jù)，2020年，我國智能網(wǎng)聯(lián)汽車銷量達303.2萬輛，同比增長107%，滲透率保持在15%左右，預(yù)計2025年銷量將接近2,000萬輛，市場滲透率超過75%；全球滲透率將達到60%。根據(jù)洞見研報發(fā)布的《汽車行業(yè)知識報告系列：車聯(lián)網(wǎng)》，2025年全球車聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模將超過1.5萬億元。隨著5G和人工智能技術(shù)的快速發(fā)展，全球汽車網(wǎng)聯(lián)化滲透率將持續(xù)提升，并持續(xù)帶動車載通信芯片模組需求的增長。行業(yè)面臨的機遇與挑戰(zhàn)1、行業(yè)面臨的機遇（1）5G大規(guī)模商用提升射頻前端市場需求伴隨智能手機的普及和全球5G商用，未來全球5G手機的滲透率有望進一步提升。從4G發(fā)展到5G，智能手機支持頻段的提升將推動射頻前端需求快速增長。整體來看，隨著5G器件數(shù)量的增長，模組化集成程度越來越高，射頻前端的單機價值量相應(yīng)提升，未來射頻行業(yè)的成長空間廣闊，為國內(nèi)廠商提供了更多發(fā)展機會。（2）品牌手機廠商向國產(chǎn)射頻公司開放供應(yīng)鏈射頻前端領(lǐng)域設(shè)計及制造工藝復(fù)雜、門檻較高，國際領(lǐng)先廠商起步較早，在相關(guān)技術(shù)、專利和工藝上底蘊較深，并通過多年的兼并收購形成完善的產(chǎn)品線。Qorvo、Skyworks等國際領(lǐng)先廠商基于品牌優(yōu)勢，能夠更早更快對接下一代智能手機及射頻芯片的定義方案，能更快推出應(yīng)用于更新通信協(xié)議的產(chǎn)品；該等廠商采用IDM模式，在新產(chǎn)品量產(chǎn)及供應(yīng)方面具有更好地保證。基于上述優(yōu)勢，全球射頻前端市場依然被國際知名廠商占據(jù)著，根據(jù)Yole數(shù)據(jù)，2020年射頻前端市場全球前五大廠商Skyworks（思佳訊）、Qorvo（科沃）、Broadcom（博通）、Qualcomm（高通）、Murata（村田）合計市場份額合計為84%，國產(chǎn)廠商份額較低。近年來國際貿(mào)易紛爭持續(xù)不斷，各大手機品牌廠商出于供應(yīng)鏈安全及成本優(yōu)化考慮逐步向國產(chǎn)射頻前端廠商開放，市場空間巨大。由于射頻器件及模組性能及穩(wěn)定性決定了手機終端的通信質(zhì)量，手機廠商優(yōu)先選擇技術(shù)優(yōu)秀并有大量出貨記錄的射頻廠商合作。從產(chǎn)品角度來看，射頻廠商通常將4G產(chǎn)品作為突破口進到品牌手機廠商或ODM廠的供應(yīng)鏈體系中，經(jīng)大量4G產(chǎn)品穩(wěn)定供貨記錄后再滲透到高附加值的5G產(chǎn)品。國產(chǎn)射頻產(chǎn)業(yè)鏈日趨完善，有望加速。從2019年以來，國產(chǎn)射頻產(chǎn)業(yè)鏈取得了快速的發(fā)展：在PA器件及模組領(lǐng)域出現(xiàn)了唯捷創(chuàng)芯、慧智微、昂瑞微等主要參與者；在射頻開關(guān)及LNA領(lǐng)域有卓勝微、艾為電子等；在濾波器領(lǐng)域有麥捷科技、好達電子、德清華瑩等；在上游晶圓代工平臺有三安集成等；在封裝測試領(lǐng)域，有長電科技、華天科技、通富微電等。國產(chǎn)射頻前端產(chǎn)業(yè)鏈的持續(xù)發(fā)展，有利于提高整體工藝技術(shù)的成熟度，加快的發(fā)展趨勢。（3）產(chǎn)業(yè)政策的有力支持集成電路是如今電子信息產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重要基礎(chǔ)支撐，被運用在社會的各行各業(yè)，從移動通信、制造業(yè)，再到新能源與計算機，集成電路已然成為國家重要的戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)之一，而只有做到集成電路芯片底層技術(shù)與架構(gòu)的自主可控才能保證國家信息系統(tǒng)的獨立與安全。為鼓勵國產(chǎn)集成電路產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，國家陸續(xù)出臺多項重大產(chǎn)業(yè)政策。2014年，國務(wù)院發(fā)布《國家集成電路產(chǎn)業(yè)發(fā)展推進綱要》，圍繞重點領(lǐng)域產(chǎn)業(yè)鏈，強化集成電路設(shè)計、軟件開發(fā)、系統(tǒng)集成、內(nèi)容與服務(wù)協(xié)同創(chuàng)新，以設(shè)計業(yè)的快速增長帶動制造業(yè)的發(fā)展；2015年，國務(wù)院印發(fā)《中國制造2025》，著力提升集成電路設(shè)計水平；2021年，十三屆全國人大四次會議審議通過《中華人民共和國國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十四個五年規(guī)劃和2035年遠景目標綱要》強調(diào)集中優(yōu)勢資源攻關(guān)包括集成電路領(lǐng)域在內(nèi)的核心技術(shù)。未來，隨著國家和地方政府一系列政策的扶持與相關(guān)配套資金的支持，我國集成電路行業(yè)將迎來新一輪的快速發(fā)展。2、行業(yè)面臨的挑戰(zhàn)（1）美日企業(yè)積累深厚，國內(nèi)射頻企業(yè)尚有差距射頻前端行業(yè)歷史經(jīng)過多次并購整合，最后形成Skyworks、Qorvo、Murata、Broadcom、Qualcomm為代表的龍頭廠商。這些射頻廠商通過合并拓寬產(chǎn)品組合、更新工藝技術(shù)、整合客戶資源，以實現(xiàn)強強聯(lián)合。例如RFMD和TriQuint合并成立Qorvo，前者擅長PA研發(fā)，后者擅長SAW和BAW濾波器，二者實現(xiàn)技術(shù)互補；2015年，Murata收購Peregrine半導(dǎo)體，獲得射頻開關(guān)和SOI技術(shù)，兩者聯(lián)合推出首個全集成射頻前端方案。并且大部分國際廠商以IDM模式經(jīng)營，擁有設(shè)計、制造和封測的全產(chǎn)業(yè)鏈能力，綜合實力突出。大部分中國射頻廠商采用Fabless模式，雖然能提供整體解決方案和部分器件，但缺乏配套的工廠，在技術(shù)驗證的速度和銷售規(guī)模上都落后于IDM廠商。國外領(lǐng)先廠商通過長期的資金投入、研發(fā)積累已在企業(yè)規(guī)模、技術(shù)能力、工藝經(jīng)驗、客戶資源和人才儲備等方面形成較高的市場進入壁壘。（2）國產(chǎn)射頻前端行業(yè)競爭激烈現(xiàn)階段，目前主流手機終端廠商向國產(chǎn)射頻企業(yè)開放的市場主要是性價比要求高的領(lǐng)域，對采購價格較為敏感。為爭搶市場份額，部分行業(yè)新進入者主動發(fā)起價格戰(zhàn)，在當前宏觀經(jīng)濟受疫情等因素影響增長放緩的情況下，國產(chǎn)射頻市場競爭變得較為激烈。為確保在核心客戶的市場份額或進入到新客戶的供應(yīng)鏈體系，國產(chǎn)射頻前端企業(yè)需要被動接受市場降價，這對于行業(yè)參與者的盈利能力造成較大負面影響。關(guān)系營銷的主要目標關(guān)系營銷更為關(guān)注的是維系現(xiàn)有顧客，喪失老主顧無異于失去市場、失去利潤的來源。關(guān)系營銷的重要性就在于爭取新顧客的成本大大高于保持老顧客的成本。有的企業(yè)推行“零顧客叛離”計劃，目標是讓顧客沒有離去的機會。這就要求及時掌握顧客的信息，隨時與顧客保持聯(lián)系，并追蹤顧客動態(tài)。因此，僅僅維持較高的顧客滿意度和忠誠度還不夠，必須分析顧客產(chǎn)生滿意感和忠誠度的根本原因。由于對企業(yè)行為績效的感知和理解不同，表示滿意的顧客，原因可能不同，只有找出顧客滿意的真實原因，才能有針對性地采取措施來維系顧客。滿意的顧客會對產(chǎn)品、品牌乃至公司保持忠誠，忠誠的顧客會重復(fù)購買某一產(chǎn)品或服務(wù)，不為其他品牌所動搖，不僅會重復(fù)購買已買過的產(chǎn)品，而且會購買企業(yè)的其他產(chǎn)品。同時顧客的口頭宣傳，有助于樹立企業(yè)的良好形象。此外，滿意的顧客還會高度參與和介入企業(yè)的營銷活動過程，為企業(yè)提供廣泛的信息、意見和建議?？蛻舴诸惻c客戶分類管理（一）客戶分類客戶分類指按照客戶對于供應(yīng)商的重要性分為不同等級。等級劃分有三級制，如A類、B類、C類；有五級制，如A類、B類、C類、D類、E類；也有六級及以上的分類。有的企業(yè)將不同等級客戶稱為鉆石級、白金級、黃金級、白銀級、普通級等，客戶分類的目的是識別客戶重要性并給予不同的待遇。如果客戶分類錯誤，就有可能將重要客戶作為次要客戶對待，而將次要客戶作為重要客戶對待，降低企業(yè)營銷效益：正確的客戶分類需要正確的分類標準，有的企業(yè)僅僅以客戶購買量（額）作為分類標準，這是比較片面的，客戶分類依據(jù)有客戶關(guān)系價值、客戶忠誠度、客戶信用度等因素。1、客戶關(guān)系價值客戶關(guān)系價值簡稱為客戶價值，指客戶為供應(yīng)商帶來的價值或客戶在供應(yīng)商眼中的價值。長期客戶總收益指一定時期內(nèi)客戶持續(xù)購買為企業(yè)帶來的收益?？蛻糍徺I量、購買頻率、購買持續(xù)時間是長期客戶總收益的主要影響因素，獲取客戶的成本指企業(yè)為使?jié)撛诳蛻舫蔀楝F(xiàn)實客戶而耗費的成本。保留客戶的成本指企業(yè)為加強或維持客戶關(guān)系而耗費的成本，如人員訪問成本、設(shè)立俱樂部的成本等。在獲取及保持客戶關(guān)系的成本不易計算時，可以近似地用銷售量（額）來代替。測定客戶關(guān)系價值可以使供應(yīng)商集中有限的資源服務(wù)于重要客戶，收到更高的效益。調(diào)查表明，許多企業(yè)的利潤主要來自中等規(guī)模的客戶，因為大客戶，般要求周到的服務(wù)和最大限度的折扣，小客戶零星購買產(chǎn)生較多的交易費用，這些都降低了公司的利潤率。中等規(guī)模的客戶既沒有大客戶那么多的要求，又沒有小客戶那么多的交易成本?？蛻絷P(guān)系價值應(yīng)當綜合考慮現(xiàn)實價值和潛在價值兩個方面，現(xiàn)實價值指客戶當前購買為供應(yīng)商帶來的價值，潛在價值指客戶今后可能追加購買為供應(yīng)商帶來的價值，有些客戶實力雄厚，產(chǎn)品需要量大，但是對供應(yīng)商還不了解或不放心，因而購買量??；如果增加了解或提高滿意度則可能大幅度追加購買，成為大客戶。2、客戶忠誠度客戶忠誠的判斷標準主要有產(chǎn)品購買因素、成本因素、價格因素和態(tài)度因素等。在產(chǎn)品購買方面，忠誠客戶會長期購買，高頻率購買，追加購買，交叉購買與原產(chǎn)品相關(guān)的其他產(chǎn)品與服務(wù)，向上購買升級產(chǎn)品，向他人推薦供應(yīng)商產(chǎn)品等等，在成本方面，忠誠客戶與供應(yīng)商保持長期的交易關(guān)系，形成常規(guī)性購買，減少交易談判而降低了交易成本；供應(yīng)商了解忠誠客戶的服務(wù)需求，能夠及時有效地提供服務(wù)而降低了服務(wù)成本，在價格方面，忠誠客戶降低了價格敏感性，基于一貫的信任而對供應(yīng)商的價格變動給予理解。在態(tài)度方面，忠誠客戶關(guān)心和維護供應(yīng)商的品牌，較少受到競爭性產(chǎn)品的影響，關(guān)心供應(yīng)商企業(yè)的發(fā)展，為供應(yīng)商提供廣泛的信息與建議。3、客戶信用度客戶以往交易的信用情況考察主要有總欠款率和貨款延期支付平均天數(shù)兩個指標。其中，統(tǒng)計期內(nèi)總欠款率=逾期未付貨款總額/總購買金額，貨款延付平均天數(shù)指超出合同規(guī)定時間拖延支付貨款的平均天數(shù)。根據(jù)客戶貨款實際支付情況，分月結(jié)30天、月結(jié)60天、月結(jié)90天、現(xiàn)金客戶和國外客戶五種情況進行信用度評分。對新開發(fā)客戶以及客戶未來信用狀況變化趨勢的考察，