新資本協(xié)議與資本監(jiān)管課件

資本監(jiān)管與《新資本協(xié)議》1資本監(jiān)管與《新資本協(xié)議》1內容第一部分銀行與銀行風險第二部分銀行資本第三部分新資本協(xié)議巴塞爾委員會與巴塞爾協(xié)議的性質1988年資本協(xié)議新資本協(xié)議主要內容我國銀行業(yè)的實施安排2內容第一部分銀行與銀行風險2第一部分銀行與銀行風險銀行存在的原因

和其他企業(yè)一樣，銀行存在的原因不外乎以下兩個原因：它們可以提供其他企業(yè)無法提供的服務；它們在提供這些服務時具有比較優(yōu)勢。

3第一部分銀行與銀行風險銀行存在的原因它們可以提供其他企銀行經(jīng)營的最顯著特征

負債經(jīng)營，即利用客戶的各種存款及其他借入資金作為主要的營運資金，通過發(fā)放貸款及投資獲取收益，自有資本占資產總額比率遠低于其他行業(yè)。這一經(jīng)營特點決定了商業(yè)銀行本身即是一種具有內在風險的特殊企業(yè)。4銀行經(jīng)營的最顯著特征4商業(yè)銀行是“經(jīng)營風險”的金融機構

銀行把兩種“原材料”――資金和風險――轉化為銀行的產品。沒有風險等于在資金成本之上沒有回報，即無盈利。從某種意義講，商業(yè)銀行就是“經(jīng)營風險”的金融機構，以“經(jīng)營風險”為其盈利的根本手段。5商業(yè)銀行是“經(jīng)營風險”的金融機構5風險的多種含義

風險是一個常用而寬泛的詞匯，在經(jīng)濟學中指一種不確定性，即經(jīng)濟主體的決策結果帶來收益或損失的可能性。6風險的多種含義6銀行面臨的主要風險

信用風險市場風險操作風險

7銀行面臨的主要風險信用風險7三大風險的主要區(qū)別就信用風險和市場風險而言，風險是個中性概念，既包含潛在的損失，也意味著潛在的盈利機會，金融機構必須通過承擔風險獲取收益。但操作風險純粹意味著損失，是一種管理成本，而非利潤來源。就信用風險和市場風險而言，銀行可以借助業(yè)務產品組合的多樣化效果降低整體風險，改善風險回報分布。但多樣化不僅不能降低操作風險，反而會放大整體風險，因為業(yè)務越復雜，操作難度越大，發(fā)生損失的可能性就越大。8三大風險的主要區(qū)別8第二部分銀行資本資本的分類及功能資本監(jiān)管的重要性

資本充足程度的衡量

9第二部分銀行資本9資本的分類及功能會計資本、監(jiān)管資本、經(jīng)濟資本會計資本，也就是帳面資本，等于商業(yè)銀行資產負債表中資產減去負債后的所有者權益部分，包括實收資本或普通股、優(yōu)先股等。監(jiān)管資本是監(jiān)管當局為了滿足監(jiān)管的要求促進銀行審慎經(jīng)營維持金融體系的穩(wěn)定而規(guī)定的商業(yè)銀行必須持有的資本。經(jīng)濟資本是指商業(yè)銀行在一定的置信水平下，為了應對未來一定期限內非預期損失而應該持有的資本金10資本的分類及功能會計資本、監(jiān)管資本、經(jīng)濟資本10預期損失、非預期損失的經(jīng)濟學意義

一般情況下，銀行風險可能造成的損失按發(fā)生概率的相對大小可分為預期損失、非預期損失和異常損失，對這三類損失銀行要安排資金來抵御。11預期損失、非預期損失的經(jīng)濟學意義1112121313資本的作用為商業(yè)銀行提供資金來源吸收和消化損失約束銀行擴張，增強銀行系統(tǒng)的穩(wěn)定性維持市場信心14資本的作用14資本監(jiān)管的重要性

資本監(jiān)管是審慎銀行監(jiān)管的核心資本監(jiān)管是提升銀行體系穩(wěn)定性、維護銀行業(yè)公平競爭的重要手段資本監(jiān)管是促使商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展的有效監(jiān)管手段15資本監(jiān)管的重要性資本監(jiān)管是審慎銀行監(jiān)管的核心15資本充足程度的衡量

資本充足率是一個綜合監(jiān)管指標，并且能夠動態(tài)地反映商業(yè)銀行資產擴張、風險狀況、盈利水平以及風險管理能力，可以持續(xù)地約束商業(yè)銀行行為16資本充足程度的衡量16第三部分新資本協(xié)議巴塞爾委員會及巴塞爾協(xié)議的性質1988年資本協(xié)議新資本協(xié)議的主要內容我國銀行業(yè)的實施安排17第三部分新資本協(xié)議巴塞爾委員會及巴塞爾協(xié)議的性質17巴塞爾委員會及巴塞爾協(xié)議的性質

巴塞爾委員會是十國集團國家的銀行監(jiān)管組織，1975年成立成員包括比利時、加拿大、法國、德國、意大利、日本、盧森堡、荷蘭、瑞典、瑞士、英國、美國和西班牙不是一個嚴格意義上的銀行監(jiān)管國際組織，也不具備任何凌駕于國家之上的正式監(jiān)管權限秘書處設在國際清算銀行18巴塞爾委員會及巴塞爾協(xié)議的性質巴塞爾委員會是十國集團國家的國際清算銀行

主要任務是促進世界各國中央銀行的合作，為國際金融活動提供更多的便利，在國際金融清算業(yè)務方面充當受托人和委托人。目前世界上絕大多數(shù)國家都是它的正式會員，被稱為“中央銀行俱樂部”19國際清算銀行19巴塞爾協(xié)議的性質

巴塞爾新資本協(xié)議——

非強制但不得不實施的金融監(jiān)管框架文件20巴塞爾協(xié)議的性質201988年資本協(xié)議

主要內容包括資本的組成資產的風險權重資本充足率的標準

211988年資本協(xié)議主要內容包括21存在的缺陷過于簡單不合理的“經(jīng)合組織法”資本套利22存在的缺陷22新資本協(xié)議的主要內容新資本協(xié)議的目標促進安全穩(wěn)健性（保持總體資本水平不變）更全面地反映風險更敏感地反映風險重點放在“國際活躍銀行”，基本原則適用于所有銀行23新資本協(xié)議的主要內容新資本協(xié)議的目標促進安全穩(wěn)健性（保持總體新協(xié)議簡表–基本結構三大基礎支柱最低資本要求監(jiān)督檢查過程市場紀律風險加權資產資本定義信用風險操作風險市場風險標準法內部評級法基本指標法標準法高級計量法標準法內部模型法核心資本附屬資本24新協(xié)議簡表–基本結構三大基礎最低資本監(jiān)督檢查市場紀律風險新資本協(xié)議關鍵變化添加了兩個新支柱，即監(jiān)管檢查和市場紀律在確定監(jiān)管資本時，更多依靠銀行對風險的自我評估對風險緩釋技術給予更多的認定對操作風險的明確資本要求對于銀行和監(jiān)管者有多項選擇

提高了資本要求的風險敏感度，有助于大幅改善銀行的風險管理25新資本協(xié)議關鍵變化添加了兩個新支柱，即監(jiān)管檢查和市場紀律25第一支柱：最低資本要求保持資本定義不變，計算最低資本充足率的方法：資本金/風險加權資產8%式中風險加權資產為信用風險、操作風險和市場風險的確定權重中所導出總風險加權資產=信用風險風險加權資產總和＋12.5*（市場風險＋操作風險）26第一支柱：最低資本要求保持資本定義不變，計算最低資本充足率的處理信用風險的方法（原來的方法不同）標準法初級內部評級法高級內部評級法處理市場風險的方法：標準法和內部模型法處理操作風險的方法：基本指標法、標準法和內部計量法特點：由簡到繁，逐步提高計量風險及資本的準確性27處理信用風險的方法（原來的方法不同）27信用風險的標準法28信用風險的標準法28新協(xié)議為什么給出標準法？提高資本要求的風險敏感性，但兼顧簡單性與準確性。是一種比老協(xié)議風險敏感度更高，但比內部評級法相對簡單、實施成本相對較低的方法。給銀行更多的選擇，使新協(xié)議適用于不同國家、復雜程度不同的銀行。29新協(xié)議為什么給出標準法？29信用風險標準法的主要特點比老協(xié)議的風險敏感性增強取消OECD成員標準，改按外部評級確定風險權重給予高風險資產超過100％的風險權重對逾期貸款按照撥備情況給予不同的風險權重（50％、100％或150％）對合格的零售、住房抵押貸款降低風險權重更廣泛地認可風險緩釋工具30信用風險標準法的主要特點比老協(xié)議的風險敏感性增強30對標準法的評述信用風險標準法與老協(xié)議相比是進步。比內部評級法簡單，實施成本也相對較低。適用于復雜程度不高的銀行。使新資本協(xié)議能夠在大多數(shù)國家的銀行業(yè)全面實施。但實施起來并不簡單，也有一定難度。31對標準法的評述信用風險標準法與老協(xié)議相比是進步。31信用風險的內部評級法內部評級與內部評級法內部評級法（IRB）配套制度內部評級系統(tǒng)監(jiān)管當局確認內部評級體系（IRS）數(shù)據(jù)支持內部評級模型信息披露系統(tǒng)驗證巴塞爾標準資本充足率32信用風險的內部評級法內部評級與內部評級法內部評級法配套制度內部評級法的風險參數(shù)PD違約概率LGD違約損失率EAD風險敞口EL預期損失率UL非預期損失率33內部評級法的風險參數(shù)33風險參數(shù)之間的關系XX=3.預期風險暴露中的多少將會成為損失？“嚴重程度”(違約條件下的損失)LGD=1.貸款人違約的概率是多少？“違約概率”PD=2.顧客如果違約將欠銀行多少錢？(預期風險暴露)“貸款等價物”(違約時的暴露)EaD=

預期損失大小“預期損失”數(shù)額EL

=34風險參數(shù)之間的關系XX=“嚴重程度”LGD=1.貸款人違約的兩個層次的內部評級法

初級內評法：銀行只需要使用自己的數(shù)據(jù)計算PD，套用監(jiān)管當局規(guī)定的其他參數(shù)。高級內評法：銀行計算上述各項風險要素。35兩個層次的內部評級法35內部評級法的資本充足率計算資本+（貸款損失準備-信用風險預期損失）∕信用風險非預期損失*12.5+(操作風險資本要求*12.5)+(市場風險資本要求*12.5)≥8%

36內部評級法的資本充足率計算內部評級法的最低要求評級體系的結構評級體系的運作風險的量化公司治理和監(jiān)督37內部評級法的最低要求評級體系的結構37評級體系的結構必須由2個不同的評級維度以反映信用風險水平，一維是客戶評級，另一維是債項評級?？蛻粼u級主要針對交易主體，其等級主要由債務人的信用水平?jīng)Q定；債項評級是在假設客戶已經(jīng)違約的情況下，針對每筆債項本身的特點預測債項可能的損失率。

38評級體系的結構38評級體系的運作

評級的覆蓋范圍：所有借款人和保證人評級過程的公正：獨立性否決權：高端否決、低端否決數(shù)據(jù)維護：重要特征數(shù)據(jù)、評級歷史數(shù)據(jù)、違約數(shù)據(jù)壓力測試：經(jīng)濟/行業(yè)下滑、市場風險事件、流動性狀況39評級體系的運作

評級的覆蓋范圍：所有借款人和保證人39風險的量化：數(shù)據(jù)質量要求數(shù)據(jù)準確性數(shù)據(jù)代表性數(shù)據(jù)一致性數(shù)據(jù)的歷史長度40風險的量化：數(shù)據(jù)質量要求數(shù)據(jù)準確性40公司，主權國家和銀行PDEAD基本要求基本要求過渡期過渡期5年5年5年5年

2年

2年

2年

2年7年7年7年7年LGD零售41公司，主權國家和銀行PDEAD基本要求基本要求過渡期過渡期5公司治理和內部控制銀行董事會和高級管理層的責任清晰的報告體系：以便董事會和高級管理層能夠確認銀行內部評級法連續(xù)適用，并且證實有關評級系統(tǒng)的控制措施得力。風險控制部門的責任：銀行必須設置風險控制部門，負責銀行內部評級系統(tǒng)的設計或選擇、實施和運轉。內部和外部審計：每年至少一次審計銀行的評級系統(tǒng)及其操作。內部評級體系的驗證：數(shù)據(jù)驗證、過程驗證、結果驗證42公司治理和內部控制銀行董事會和高級管理層的責任42內部評級法和標準法、老資本協(xié)議的比較例如，公司貸款A的違約概率為0.03%，其評級為AAA，而公司貸款B的違約概率為10%，其評級為B-。根據(jù)銀行評估風險的方法的不同，這些貸款的處理方法也不同。43內部評級法和標準法、老資本協(xié)議的比較例如，公司貸款A的違約概操作風險的計量方法基本指標法

44操作風險的計量方法基本指標法44對基本指標法的評述簡單、線性收入越高，操作風險資本要求越大

對風險缺乏敏感性

對改進風險管理作用不大國際活躍銀行不應采取這種辦法

45對基本指標法的評述45標準法8個出品線總收入金額B資本要求公司金融10018％18交易和銷售10018％18零售銀行30012％36商業(yè)銀行30015％45支付和結算10018％18代理服務10015％15資產管理10012％12零售經(jīng)紀10012％12加總120017446標準法8個出品線總收入金額B資本要求公司金融10018％18對標準法的評述與基本指標法類似的特征簡單、線性收入越高，操作風險資本要求越大風險敏感程度比基本指標法有一定提高對操作風險管理提出較高的要求（需要收集損失數(shù)據(jù)進行分析，采用操作風險管理工具：自我評估、關鍵風險指標分析等）47對標準法的評述47新協(xié)議的第二支柱：監(jiān)督檢查第二支柱涵蓋的風險

第一支柱雖涉及但未完全涵蓋的風險：信用風險貸款集中度風險單個或一組關聯(lián)交易對手同一行業(yè)或地域交易對手財務狀況依賴于同類業(yè)務或商品的交易對手單一類抵質押品、保證人風險使用緩釋技術產生的風險不能及時獲取抵押品不能及時變現(xiàn)擔保人拒絕或延遲支付文檔未檢驗的風險操作風險BIA、SA下銀行收益低第一支柱未涉及的風險銀行賬戶利率風險流動性風險戰(zhàn)略風險聲譽風險業(yè)務風險外部因素經(jīng)濟周期效應第二支柱48新協(xié)議的第二支柱：監(jiān)督檢查第二支柱涵蓋的風險第一支柱未涉及第二支柱的四個原則原則一銀行對資本充足率的自我評價銀行應具備一整套程序，用于評估與其風險狀況相適應的總體資本水平，并制定出維持資本水平的戰(zhàn)略原則二：監(jiān)管當局的檢查程序監(jiān)管當局應對商業(yè)銀行進行檢查和評價：內部資本充足率的評估情況和有關戰(zhàn)略監(jiān)測并確保規(guī)定的資本比率的能力若對最終結果不滿意，監(jiān)管當局應采取適當?shù)谋O(jiān)管措施原則三：資本高于最低要求監(jiān)管當局鼓勵銀行的資本水平高于最低監(jiān)管資本比率，并應有能力要求銀行持有高于最低標準的資本原則四：監(jiān)管措施監(jiān)管當局應爭取及早采取干預措施，防止銀行的資本降至抵御風險所需的最低水平若銀行不能保持或恢復到最低水平資本要求，監(jiān)管當局則需要求銀行速采取補救措施49第二支柱的四個原則原則一銀行對資本充足率的自我評價49新協(xié)議的第三支柱：市場紀律源于市場需求，為市場提供信息促進市場紀律的建立，有助于確保市場參與者了解銀行的風險狀況了解銀行的資本充足率提高透明度，有助于強化監(jiān)管，提高穩(wěn)健性第一支柱和第二支柱的補充50新協(xié)議的第三支柱：市場紀律50披露內容四個方面：適用范圍（并表范圍）資本結構風險和評估資本充足率51披露內容51市場紀律的結構圖52市場紀律的結構圖52對監(jiān)管當局的要求對不遵守披露建議的銀行，采取措施：反應力度取決于違規(guī)情況的嚴重性對銀行財務穩(wěn)定和清償能力的影響持續(xù)時間的長短干預措施，如道義勸說、批評、罰款特別措施，如對使用較低權重的限制，對采用內部評級法的限制，但不做額外的資本要求53對監(jiān)管當局的要求對不遵守披露建議的銀行，采取措施：53我國銀行業(yè)的實施安排國際銀行業(yè)實施情況

巴塞爾委員會成員國于2007年開始實施新資本協(xié)議，其他82個國家明確表示將實施新資本協(xié)議，全球近100個國家將實施新資本協(xié)議。54我國銀行業(yè)的實施安排國際銀行業(yè)實施情況54部分國家和地區(qū)

新協(xié)議實施安排一覽表55部分國家和地區(qū)

新協(xié)議實施安排一覽表55《中國銀行業(yè)實施新資本協(xié)議指導意見》

新協(xié)議實施的目標（一）——促使商業(yè)銀行全面提升風險管理能力改進風險計量手段高級計量法及其最低資本要求有助于構建全面風險管理體系第一支柱：信用風險、市場風險、操作風險第二支柱：銀行經(jīng)濟資本管理體系（ICAAP)第一支柱未完全覆蓋的：剩余風險、資產證券化風險、模型風險第一支柱未涉及的風險：銀行賬戶利率風險、集中度風險、流動性風險、清算風險、戰(zhàn)略風險、聲譽風險等銀行的外部因素：經(jīng)濟周期效應56《中國銀行業(yè)實施新資本協(xié)議指導意見》新協(xié)議實施的目標（一）新協(xié)議實施的目標（二）——提高監(jiān)管有效性完善商業(yè)銀行資本監(jiān)管制度體現(xiàn)了風險監(jiān)管的導向：一套基于數(shù)據(jù)和模型的資本計算方法，更加精細不僅如此，體現(xiàn)了原則監(jiān)管的導向：支持金融市場創(chuàng)新57新協(xié)議實施的目標（二）57實施新資本協(xié)議的原則分類指導分層推進分步達標58實施新資本協(xié)議的原則58分類指導：實施范圍新資本協(xié)議銀行：在海外設有經(jīng)營性機構、國際業(yè)務占相當比例的大型商業(yè)銀行，必須實施新資本協(xié)議其它商業(yè)銀行：自愿選擇實施59分類指導：實施范圍59分層推進：時間表要求實施新資本協(xié)議的商業(yè)銀行應從2010年底起開始新資本協(xié)議經(jīng)銀監(jiān)會批準可暫緩實施新資本協(xié)議，但不得遲于2013年底其它自愿實施新資本協(xié)議的商業(yè)銀行可以從2011年后提出申請

60分層推進：時間表60分步達標：實施方法（一）信用風險目標：高級內部評級法初期：可以采用初級內部評級法允許商業(yè)銀行分階段實施IRB，初期IRB資產覆蓋面應不低于50％，實施3年內達到80％市場風險目標：內部模型法過渡期：可采用標準法操作風險銀監(jiān)會另行規(guī)定61分步達標：實施方法（一）61分步達標：實施方法（二）新資本協(xié)議對商業(yè)銀行使用敏感性高的資本計量方法規(guī)定了許多條件，涉及資產分類、風險量化、風險管理組織框架和政策流程等許多方面，全面達標是一個漸進和長期的過程在信用風險、市場風險、操作風險三類風險中，國內大型銀行應先開發(fā)信用風險、市場風險的計量模型就信用風險而言，現(xiàn)階段應以信貸業(yè)務（包括公司風險暴露、零售風險暴露）為重點推進內部評級體系建設62分步達標：實施方法（二）62銀行業(yè)面臨的挑戰(zhàn)

挑戰(zhàn)（一）強化組織領導新資本協(xié)議項目領導小組成立相應的工作機構63銀行業(yè)面臨的挑戰(zhàn)挑戰(zhàn)（一）63挑戰(zhàn)（二）制定實施規(guī)劃開展差距分析制定實施規(guī)劃實施方法時間表子項目階段性重點工作機制64挑戰(zhàn)（二）64挑戰(zhàn)（三）配備充足的資源人才資源財政資源65挑戰(zhàn)（三）65挑戰(zhàn)（四）數(shù)據(jù)基礎：實施內部評級法對數(shù)據(jù)質量、完整性、歷史觀察期都有明確的要求。重要特征數(shù)據(jù)、評級歷史數(shù)據(jù)、違約數(shù)據(jù)歷史觀察期：估計PD（5年）、LGD（7年）國際經(jīng)驗表明，大多數(shù)銀行在內部評級體系建設中，將主要精力花費在數(shù)據(jù)清洗和數(shù)據(jù)整合上。為保證在2013年底前實施新資本協(xié)議，商業(yè)銀行要加快數(shù)據(jù)清洗和補錄工作，建立完整、嚴格、一致的數(shù)據(jù)標準和相應的數(shù)據(jù)處理平臺，制定數(shù)據(jù)質量管理規(guī)章，確保數(shù)據(jù)的及時性、準確性和全面性。

66挑戰(zhàn)（四）66挑戰(zhàn)（五）內部評級體系建設評級維度、評級結構、評級標準、評級方法、評級時間跨度風險計量模型開發(fā)調查結果表明，目前商業(yè)銀行開發(fā)的風險計量模型主要是針對公司客戶。商業(yè)銀行一方面要對已開發(fā)的風險計量模型應進行返回檢驗，提高模型預測能力和穩(wěn)健性，并盡快投入使用；另一方面盡快開發(fā)零售風險暴露的計量模型，提高模型覆蓋面。67挑戰(zhàn)（五）67挑戰(zhàn)（六）風險管理組織框架和流程董事會和高級管理層的參與、獨立的風險控制部門、審計監(jiān)督機制內部評級結果須經(jīng)過嚴格的、獨立的評審加以最終確認，以保證內部評級的獨立性、公正性和一致性為實施操作風險標準法，商業(yè)銀行應將全部業(yè)務劃分為8個產品線商業(yè)銀行應結合內部機構重組，建立符合新資本協(xié)議的要求的業(yè)務流程和組織體系

68挑戰(zhàn)（六）68挑戰(zhàn)（七）管理信息系統(tǒng)管理信息系統(tǒng)是實施新資本協(xié)議最重要的基礎設施，沒有強大的管理信息系統(tǒng)（MIS）支持，再先進的風險評級系統(tǒng)也無法發(fā)揮作用，風險計量模型效力很大程度上依賴信息系統(tǒng)的穩(wěn)定性和運行高效。國際經(jīng)驗表明，IT系統(tǒng)需要巨額的投資，信息技術支出是最主要的成本。商業(yè)銀行要將實施新資本協(xié)議相關的數(shù)據(jù)倉庫和信息系統(tǒng)開發(fā)納入整體IT藍圖，以節(jié)約成本，少走彎路。69挑戰(zhàn)（七）69挑戰(zhàn)（八）文檔基礎新資本協(xié)議對內部風險管理體系文檔化提出了很高要求，銀行必須用書面文件，說明內部評級體系設計和操作細節(jié)，并證明銀行遵守有關最低標準的情況。書面文件既是商業(yè)銀行持續(xù)改進內部風險管理的基礎，也是監(jiān)管當局審批、驗證和檢查商業(yè)銀行內部評級法的依據(jù)。各行要按照新資本協(xié)議的有關規(guī)定，對內部風險管理體系開發(fā)建設中形成的文件進行嚴格管理。

70挑戰(zhàn)（八）70結論資本監(jiān)管的重大進步提升銀行業(yè)體系的安全性和穩(wěn)健性實施過程中會遇到很多挑戰(zhàn)實施新資本協(xié)議不是簡單的合規(guī)，而是要提升風險管理能力更有效把資本與風險緊密地結合起來減少監(jiān)管套利激勵交易可能更多的是由融資和信用風險管理需求而產生改進風險管理和機構定價更為有效地配置資本71結論資本監(jiān)管的重大進步71資本監(jiān)管與《新資本協(xié)議》72資本監(jiān)管與《新資本協(xié)議》1內容第一部分銀行與銀行風險第二部分銀行資本第三部分新資本協(xié)議巴塞爾委員會與巴塞爾協(xié)議的性質1988年資本協(xié)議新資本協(xié)議主要內容我國銀行業(yè)的實施安排73內容第一部分銀行與銀行風險2第一部分銀行與銀行風險銀行存在的原因

和其他企業(yè)一樣，銀行存在的原因不外乎以下兩個原因：它們可以提供其他企業(yè)無法提供的服務；它們在提供這些服務時具有比較優(yōu)勢。

74第一部分銀行與銀行風險銀行存在的原因它們可以提供其他企銀行經(jīng)營的最顯著特征

負債經(jīng)營，即利用客戶的各種存款及其他借入資金作為主要的營運資金，通過發(fā)放貸款及投資獲取收益，自有資本占資產總額比率遠低于其他行業(yè)。這一經(jīng)營特點決定了商業(yè)銀行本身即是一種具有內在風險的特殊企業(yè)。75銀行經(jīng)營的最顯著特征4商業(yè)銀行是“經(jīng)營風險”的金融機構

銀行把兩種“原材料”――資金和風險――轉化為銀行的產品。沒有風險等于在資金成本之上沒有回報，即無盈利。從某種意義講，商業(yè)銀行就是“經(jīng)營風險”的金融機構，以“經(jīng)營風險”為其盈利的根本手段。76商業(yè)銀行是“經(jīng)營風險”的金融機構5風險的多種含義

風險是一個常用而寬泛的詞匯，在經(jīng)濟學中指一種不確定性，即經(jīng)濟主體的決策結果帶來收益或損失的可能性。77風險的多種含義6銀行面臨的主要風險

信用風險市場風險操作風險

78銀行面臨的主要風險信用風險7三大風險的主要區(qū)別就信用風險和市場風險而言，風險是個中性概念，既包含潛在的損失，也意味著潛在的盈利機會，金融機構必須通過承擔風險獲取收益。但操作風險純粹意味著損失，是一種管理成本，而非利潤來源。就信用風險和市場風險而言，銀行可以借助業(yè)務產品組合的多樣化效果降低整體風險，改善風險回報分布。但多樣化不僅不能降低操作風險，反而會放大整體風險，因為業(yè)務越復雜，操作難度越大，發(fā)生損失的可能性就越大。79三大風險的主要區(qū)別8第二部分銀行資本資本的分類及功能資本監(jiān)管的重要性

資本充足程度的衡量

80第二部分銀行資本9資本的分類及功能會計資本、監(jiān)管資本、經(jīng)濟資本會計資本，也就是帳面資本，等于商業(yè)銀行資產負債表中資產減去負債后的所有者權益部分，包括實收資本或普通股、優(yōu)先股等。監(jiān)管資本是監(jiān)管當局為了滿足監(jiān)管的要求促進銀行審慎經(jīng)營維持金融體系的穩(wěn)定而規(guī)定的商業(yè)銀行必須持有的資本。經(jīng)濟資本是指商業(yè)銀行在一定的置信水平下，為了應對未來一定期限內非預期損失而應該持有的資本金81資本的分類及功能會計資本、監(jiān)管資本、經(jīng)濟資本10預期損失、非預期損失的經(jīng)濟學意義

一般情況下，銀行風險可能造成的損失按發(fā)生概率的相對大小可分為預期損失、非預期損失和異常損失，對這三類損失銀行要安排資金來抵御。82預期損失、非預期損失的經(jīng)濟學意義1183128413資本的作用為商業(yè)銀行提供資金來源吸收和消化損失約束銀行擴張，增強銀行系統(tǒng)的穩(wěn)定性維持市場信心85資本的作用14資本監(jiān)管的重要性

資本監(jiān)管是審慎銀行監(jiān)管的核心資本監(jiān)管是提升銀行體系穩(wěn)定性、維護銀行業(yè)公平競爭的重要手段資本監(jiān)管是促使商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展的有效監(jiān)管手段86資本監(jiān)管的重要性資本監(jiān)管是審慎銀行監(jiān)管的核心15資本充足程度的衡量

資本充足率是一個綜合監(jiān)管指標，并且能夠動態(tài)地反映商業(yè)銀行資產擴張、風險狀況、盈利水平以及風險管理能力，可以持續(xù)地約束商業(yè)銀行行為87資本充足程度的衡量16第三部分新資本協(xié)議巴塞爾委員會及巴塞爾協(xié)議的性質1988年資本協(xié)議新資本協(xié)議的主要內容我國銀行業(yè)的實施安排88第三部分新資本協(xié)議巴塞爾委員會及巴塞爾協(xié)議的性質17巴塞爾委員會及巴塞爾協(xié)議的性質

巴塞爾委員會是十國集團國家的銀行監(jiān)管組織，1975年成立成員包括比利時、加拿大、法國、德國、意大利、日本、盧森堡、荷蘭、瑞典、瑞士、英國、美國和西班牙不是一個嚴格意義上的銀行監(jiān)管國際組織，也不具備任何凌駕于國家之上的正式監(jiān)管權限秘書處設在國際清算銀行89巴塞爾委員會及巴塞爾協(xié)議的性質巴塞爾委員會是十國集團國家的國際清算銀行

主要任務是促進世界各國中央銀行的合作，為國際金融活動提供更多的便利，在國際金融清算業(yè)務方面充當受托人和委托人。目前世界上絕大多數(shù)國家都是它的正式會員，被稱為“中央銀行俱樂部”90國際清算銀行19巴塞爾協(xié)議的性質

巴塞爾新資本協(xié)議——

非強制但不得不實施的金融監(jiān)管框架文件91巴塞爾協(xié)議的性質201988年資本協(xié)議

主要內容包括資本的組成資產的風險權重資本充足率的標準

921988年資本協(xié)議主要內容包括21存在的缺陷過于簡單不合理的“經(jīng)合組織法”資本套利93存在的缺陷22新資本協(xié)議的主要內容新資本協(xié)議的目標促進安全穩(wěn)健性（保持總體資本水平不變）更全面地反映風險更敏感地反映風險重點放在“國際活躍銀行”，基本原則適用于所有銀行94新資本協(xié)議的主要內容新資本協(xié)議的目標促進安全穩(wěn)健性（保持總體新協(xié)議簡表–基本結構三大基礎支柱最低資本要求監(jiān)督檢查過程市場紀律風險加權資產資本定義信用風險操作風險市場風險標準法內部評級法基本指標法標準法高級計量法標準法內部模型法核心資本附屬資本95新協(xié)議簡表–基本結構三大基礎最低資本監(jiān)督檢查市場紀律風險新資本協(xié)議關鍵變化添加了兩個新支柱，即監(jiān)管檢查和市場紀律在確定監(jiān)管資本時，更多依靠銀行對風險的自我評估對風險緩釋技術給予更多的認定對操作風險的明確資本要求對于銀行和監(jiān)管者有多項選擇

提高了資本要求的風險敏感度，有助于大幅改善銀行的風險管理96新資本協(xié)議關鍵變化添加了兩個新支柱，即監(jiān)管檢查和市場紀律25第一支柱：最低資本要求保持資本定義不變，計算最低資本充足率的方法：資本金/風險加權資產8%式中風險加權資產為信用風險、操作風險和市場風險的確定權重中所導出總風險加權資產=信用風險風險加權資產總和＋12.5*（市場風險＋操作風險）97第一支柱：最低資本要求保持資本定義不變，計算最低資本充足率的處理信用風險的方法（原來的方法不同）標準法初級內部評級法高級內部評級法處理市場風險的方法：標準法和內部模型法處理操作風險的方法：基本指標法、標準法和內部計量法特點：由簡到繁，逐步提高計量風險及資本的準確性98處理信用風險的方法（原來的方法不同）27信用風險的標準法99信用風險的標準法28新協(xié)議為什么給出標準法？提高資本要求的風險敏感性，但兼顧簡單性與準確性。是一種比老協(xié)議風險敏感度更高，但比內部評級法相對簡單、實施成本相對較低的方法。給銀行更多的選擇，使新協(xié)議適用于不同國家、復雜程度不同的銀行。100新協(xié)議為什么給出標準法？29信用風險標準法的主要特點比老協(xié)議的風險敏感性增強取消OECD成員標準，改按外部評級確定風險權重給予高風險資產超過100％的風險權重對逾期貸款按照撥備情況給予不同的風險權重（50％、100％或150％）對合格的零售、住房抵押貸款降低風險權重更廣泛地認可風險緩釋工具101信用風險標準法的主要特點比老協(xié)議的風險敏感性增強30對標準法的評述信用風險標準法與老協(xié)議相比是進步。比內部評級法簡單，實施成本也相對較低。適用于復雜程度不高的銀行。使新資本協(xié)議能夠在大多數(shù)國家的銀行業(yè)全面實施。但實施起來并不簡單，也有一定難度。102對標準法的評述信用風險標準法與老協(xié)議相比是進步。31信用風險的內部評級法內部評級與內部評級法內部評級法（IRB）配套制度內部評級系統(tǒng)監(jiān)管當局確認內部評級體系（IRS）數(shù)據(jù)支持內部評級模型信息披露系統(tǒng)驗證巴塞爾標準資本充足率103信用風險的內部評級法內部評級與內部評級法內部評級法配套制度內部評級法的風險參數(shù)PD違約概率LGD違約損失率EAD風險敞口EL預期損失率UL非預期損失率104內部評級法的風險參數(shù)33風險參數(shù)之間的關系XX=3.預期風險暴露中的多少將會成為損失？“嚴重程度”(違約條件下的損失)LGD=1.貸款人違約的概率是多少？“違約概率”PD=2.顧客如果違約將欠銀行多少錢？(預期風險暴露)“貸款等價物”(違約時的暴露)EaD=

預期損失大小“預期損失”數(shù)額EL

=105風險參數(shù)之間的關系XX=“嚴重程度”LGD=1.貸款人違約的兩個層次的內部評級法

初級內評法：銀行只需要使用自己的數(shù)據(jù)計算PD，套用監(jiān)管當局規(guī)定的其他參數(shù)。高級內評法：銀行計算上述各項風險要素。106兩個層次的內部評級法35內部評級法的資本充足率計算資本+（貸款損失準備-信用風險預期損失）∕信用風險非預期損失*12.5+(操作風險資本要求*12.5)+(市場風險資本要求*12.5)≥8%

107內部評級法的資本充足率計算內部評級法的最低要求評級體系的結構評級體系的運作風險的量化公司治理和監(jiān)督108內部評級法的最低要求評級體系的結構37評級體系的結構必須由2個不同的評級維度以反映信用風險水平，一維是客戶評級，另一維是債項評級?？蛻粼u級主要針對交易主體，其等級主要由債務人的信用水平?jīng)Q定；債項評級是在假設客戶已經(jīng)違約的情況下，針對每筆債項本身的特點預測債項可能的損失率。

109評級體系的結構38評級體系的運作

評級的覆蓋范圍：所有借款人和保證人評級過程的公正：獨立性否決權：高端否決、低端否決數(shù)據(jù)維護：重要特征數(shù)據(jù)、評級歷史數(shù)據(jù)、違約數(shù)據(jù)壓力測試：經(jīng)濟/行業(yè)下滑、市場風險事件、流動性狀況110評級體系的運作

評級的覆蓋范圍：所有借款人和保證人39風險的量化：數(shù)據(jù)質量要求數(shù)據(jù)準確性數(shù)據(jù)代表性數(shù)據(jù)一致性數(shù)據(jù)的歷史長度111風險的量化：數(shù)據(jù)質量要求數(shù)據(jù)準確性40公司，主權國家和銀行PDEAD基本要求基本要求過渡期過渡期5年5年5年5年

2年

2年

2年

2年7年7年7年7年LGD零售112公司，主權國家和銀行PDEAD基本要求基本要求過渡期過渡期5公司治理和內部控制銀行董事會和高級管理層的責任清晰的報告體系：以便董事會和高級管理層能夠確認銀行內部評級法連續(xù)適用，并且證實有關評級系統(tǒng)的控制措施得力。風險控制部門的責任：銀行必須設置風險控制部門，負責銀行內部評級系統(tǒng)的設計或選擇、實施和運轉。內部和外部審計：每年至少一次審計銀行的評級系統(tǒng)及其操作。內部評級體系的驗證：數(shù)據(jù)驗證、過程驗證、結果驗證113公司治理和內部控制銀行董事會和高級管理層的責任42內部評級法和標準法、老資本協(xié)議的比較例如，公司貸款A的違約概率為0.03%，其評級為AAA，而公司貸款B的違約概率為10%，其評級為B-。根據(jù)銀行評估風險的方法的不同，這些貸款的處理方法也不同。114內部評級法和標準法、老資本協(xié)議的比較例如，公司貸款A的違約概操作風險的計量方法基本指標法

115操作風險的計量方法基本指標法44對基本指標法的評述簡單、線性收入越高，操作風險資本要求越大

對風險缺乏敏感性

對改進風險管理作用不大國際活躍銀行不應采取這種辦法

116對基本指標法的評述45標準法8個出品線總收入金額B資本要求公司金融10018％18交易和銷售10018％18零售銀行30012％36商業(yè)銀行30015％45支付和結算10018％18代理服務10015％15資產管理10012％12零售經(jīng)紀10012％12加總1200174117標準法8個出品線總收入金額B資本要求公司金融10018％18對標準法的評述與基本指標法類似的特征簡單、線性收入越高，操作風險資本要求越大風險敏感程度比基本指標法有一定提高對操作風險管理提出較高的要求（需要收集損失數(shù)據(jù)進行分析，采用操作風險管理工具：自我評估、關鍵風險指標分析等）118對標準法的評述47新協(xié)議的第二支柱：監(jiān)督檢查第二支柱涵蓋的風險

第一支柱雖涉及但未完全涵蓋的風險：信用風險貸款集中度風險單個或一組關聯(lián)交易對手同一行業(yè)或地域交易對手財務狀況依賴于同類業(yè)務或商品的交易對手單一類抵質押品、保證人風險使用緩釋技術產生的風險不能及時獲取抵押品不能及時變現(xiàn)擔保人拒絕或延遲支付文檔未檢驗的風險操作風險BIA、SA下銀行收益低第一支柱未涉及的風險銀行賬戶利率風險流動性風險戰(zhàn)略風險聲譽風險業(yè)務風險外部因素經(jīng)濟周期效應第二支柱119新協(xié)議的第二支柱：監(jiān)督檢查第二支柱涵蓋的風險第一支柱未涉及第二支柱的四個原則原則一銀行對資本充足率的自我評價銀行應具備一整套程序，用于評估與其風險狀況相適應的總體資本水平，并制定出維持資本水平的戰(zhàn)略原則二：監(jiān)管當局的檢查程序監(jiān)管當局應對商業(yè)銀行進行檢查和評價：內部資本充足率的評估情況和有關戰(zhàn)略監(jiān)測并確保規(guī)定的資本比率的能力若對最終結果不滿意，監(jiān)管當局應采取適當?shù)谋O(jiān)管措施原則三：資本高于最低要求監(jiān)管當局鼓勵銀行的資本水平高于最低監(jiān)管資本比率，并應有能力要求銀行持有高于最低標準的資本原則四：監(jiān)管措施監(jiān)管當局應爭取及早采取干預措施，防止銀行的資本降至抵御風險所需的最低水平若銀行不能保持或恢復到最低水平資本要求，監(jiān)管當局則需要求銀行速采取補救措施120第二支柱的四個原則原則一銀行對資本充足率的自我評價49新協(xié)議的第三支柱：市場紀律源于市場需求，為市場提供信息促進市場紀律的建立，有助于確保市場參與者了解銀行的風險狀況了解銀行的資本充足率提高透明度，有助于強化監(jiān)管，提高穩(wěn)健性第一支柱和第二支柱的補充121新協(xié)議的第三支柱：市場紀律50披露內容四個方面：適用范圍（并表范圍）資本結構風險和評估資本充足率122披露內容51市場紀律的結構圖123市場紀律的結構圖52對監(jiān)管當局的要求對不遵守披露建議的銀行，采取措施：反應力度取決于違規(guī)情況的嚴重性對銀行財務穩(wěn)定和清償能力的影響持續(xù)時間的長短干預措施，如道義勸說、批評、罰款特別措施，如對使用較低權重的限制，對采用內部評級法的限制，但不做額外的資本要求124對監(jiān)管當局的要求對不遵守披露建議的銀行，采取措施：53我國銀行業(yè)的實施安排國際銀行業(yè)實施情況

巴塞爾委員會成員國于2007年開始實施新資本協(xié)議，其他82個國家明確表示將實施新資本協(xié)議，全球近100個國家將實施新資本協(xié)議。125我國銀行業(yè)的實施安排國際銀行業(yè)實施情況54部分國家和地區(qū)

新協(xié)議實施安排一覽表126部分國家和地區(qū)

新協(xié)議實施安排一覽表55《中國銀行業(yè)實施新資本協(xié)議指導意見》

新協(xié)議實施的目標（一）——促使商業(yè)銀行全面提升風險管理能力改進風險計量手段高級計量法及其最低資本要求有助于構建全面風險管理體系第一支柱：信用風險、市場風險、操作風險第二支柱：銀行經(jīng)濟資本管理體系（ICAAP)第一支柱未完全覆蓋的：剩余風險、資產證券化風險、模型風險第一支柱未涉及的風險：銀行賬戶利率風險、集中度風險、流動性風險、清算風險、戰(zhàn)略風險、聲譽風險等銀行的外部因素：經(jīng)濟周期效應127《中國銀行業(yè)實施新資本協(xié)議指導意見》新協(xié)議實施的目標（一）新協(xié)議實施的目標（二）——提高監(jiān)管有效性完善商業(yè)銀行資本監(jiān)管制度體現(xiàn)了風險監(jiān)管的導向：一套基于數(shù)據(jù)和模型的資本計算方法，更加精細不僅如此，體現(xiàn)了原則監(jiān)管的導向：支持金融市場創(chuàng)新128新協(xié)議實施的目標（二）57實施新資本協(xié)議的原則分類指導分層推進分步達標129實施新資本協(xié)議的原則58分類指導：實施范圍新資本協(xié)議銀行：在海外設有經(jīng)營性機構、國際業(yè)務占相當比例的大型商業(yè)銀行，必須實