關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題

關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)

創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題天津銀監(jiān)局郭明奇2011年8月天津關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第1頁(yè)!

融資租賃業(yè)作為我國(guó)經(jīng)濟(jì)改革開(kāi)放的產(chǎn)物，近幾年來(lái)得到了快速發(fā)展，本講從租賃的歷史發(fā)展出發(fā)，重點(diǎn)介紹融資租賃的基本特征和我國(guó)目前融資租賃業(yè)的現(xiàn)狀，對(duì)我國(guó)租賃業(yè)的創(chuàng)新發(fā)展問(wèn)題談一些體會(huì)和看法，供大家參考。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第2頁(yè)!本次講座準(zhǔn)備談三個(gè)方面的內(nèi)容：

一、融資租賃的基本特征與作用二、融資租賃業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)與監(jiān)管三、關(guān)于租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展問(wèn)題關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第3頁(yè)!一、融資租賃的基本特征與作用

●租賃業(yè)的歷史演進(jìn)●租賃的法律分類和非法律分類●融資租賃的基本特征●融資租賃的作用

關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第4頁(yè)!■近代租賃：

伴隨著工業(yè)革命的發(fā)展,出現(xiàn)了批量化產(chǎn)品的生產(chǎn)，出現(xiàn)了由生產(chǎn)需求催生的資本物品租賃；

租賃物主要是動(dòng)產(chǎn)而非不動(dòng)產(chǎn)；主要是生產(chǎn)資料而非生活資料；主要是可以批量生產(chǎn)的種類物而非特定物；主要是可以長(zhǎng)期使用的高價(jià)值產(chǎn)品而非低值用品；出現(xiàn)了專業(yè)的租賃經(jīng)營(yíng)和經(jīng)營(yíng)型租賃方式。

關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第5頁(yè)!

●租賃的法律分類和非法律分類■租賃的法律分類：民事租賃租賃經(jīng)營(yíng)性租賃商業(yè)租賃融資租賃關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第6頁(yè)!

■租賃的非法律分類（一）

按照租賃安排的經(jīng)濟(jì)效果在英、美區(qū)分節(jié)稅租賃（真實(shí)租賃）和銷售式租賃（廠商租賃）；

按照出租人的構(gòu)成和出資方式可分為單一投資租賃和杠桿租賃（兩個(gè)以上出租人）；

按照租賃當(dāng)事人的關(guān)系和租賃操作方式不同可分為直接租賃、轉(zhuǎn)租賃、委托租賃和售后回租；

按照租賃當(dāng)事人所處的地域和租賃適用法律的角度考慮，可分為國(guó)內(nèi)租賃和國(guó)際租賃；國(guó)際租賃又可分為出口租賃和進(jìn)口租賃；關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第7頁(yè)!●融資租賃的基本特征■融資和融物相結(jié)合，在融物的表象下更重要的是體現(xiàn)融資的功能；

■同時(shí)具有商業(yè)特征和金融特征，交易活動(dòng)一般包含三方當(dāng)事人、兩個(gè)合同；

■出租人按照承租人的要求購(gòu)買租賃物、選擇供貨商，變“有什么租什么”為“需要什么租什么”；關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第8頁(yè)!

●融資租賃的作用

■對(duì)承租人的作用對(duì)承租人除了提供融資便利以外，更重要的是改善企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)：實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)輕量化；租賃物由出租人購(gòu)買，減少資本占?jí)汉妥杂匈Y本要求，推動(dòng)企業(yè)抓住商機(jī)、快速發(fā)展；租金的分期支付，可以用租賃所帶來(lái)的收益抵償，避免一次性購(gòu)買帶來(lái)的資金負(fù)擔(dān)和現(xiàn)金流的過(guò)大起伏；獲得稅收方面的優(yōu)惠；推動(dòng)企業(yè)快速引進(jìn)先進(jìn)技術(shù)和設(shè)備，提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第9頁(yè)!■對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)的作用擴(kuò)大融資渠道，滿足企業(yè)各種不同的資金需求，完善金融市場(chǎng)功能；推進(jìn)投資品的供需銜接，實(shí)現(xiàn)宏觀經(jīng)濟(jì)平衡；有利于推動(dòng)技術(shù)進(jìn)步和設(shè)備更新；有利于降低金融活動(dòng)的信用風(fēng)險(xiǎn)；有利于盤活資金、為資產(chǎn)轉(zhuǎn)換提供有效的工具；在我國(guó)當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，有利于資金進(jìn)入實(shí)體經(jīng)濟(jì)、推進(jìn)中小企業(yè)融資、改善國(guó)際收支順差過(guò)多，有利于國(guó)內(nèi)企業(yè)參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第10頁(yè)!■改革開(kāi)放以來(lái)租賃業(yè)發(fā)展的成敗得失改革開(kāi)放初期以發(fā)展多樣化融資方式為目的的引進(jìn)與探索。1981年中信、北京機(jī)電設(shè)備公司、日本東方租賃合資成立東方租賃有限公司30年來(lái)，商務(wù)部、金融當(dāng)局各自核準(zhǔn)成立了一些租賃公司。市場(chǎng)接受程度的局限造成需求不足；租賃業(yè)缺乏行業(yè)認(rèn)知，創(chuàng)新意識(shí)不強(qiáng)，差異化服務(wù)能力不夠；經(jīng)營(yíng)主體選擇失當(dāng)，經(jīng)營(yíng)資金缺乏，發(fā)展緩慢；最終原因在于缺乏體制基礎(chǔ)。改革深化帶來(lái)社會(huì)資金構(gòu)成的變化和資金需求的多樣化，催生了對(duì)租賃新的需求；監(jiān)管法規(guī)突破、銀行辦租賃打開(kāi)了新的局面。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第11頁(yè)!■銀監(jiān)會(huì)新的《金融租賃公司管理辦法》頒布與金融租賃業(yè)的規(guī)范發(fā)展2007年1月銀監(jiān)會(huì)在人民銀行2000年制定的《金融租賃公司管理辦法》的基礎(chǔ)上，頒布了新的管理辦法，允許三類主要出資人申請(qǐng)?jiān)O(shè)立金融租賃公司；最低資本金由5億降低為1億，增強(qiáng)資本充足率管理的作用，按金融機(jī)構(gòu)實(shí)施審慎監(jiān)管：如集中度、拆借比例等；可吸收股東一年期以上定期存款、向商業(yè)銀行轉(zhuǎn)讓應(yīng)收租賃款；可從事同業(yè)拆借、向金融機(jī)構(gòu)借款、境外外匯借款；經(jīng)批準(zhǔn)發(fā)行金融債券；租賃物殘值變賣；經(jīng)濟(jì)咨詢等。把金融租賃公司打造成為經(jīng)營(yíng)融資租賃業(yè)務(wù)的專業(yè)非銀行金融機(jī)構(gòu)。2007年以來(lái)新批設(shè)10家。由于銀行系金融租賃公司的迅速發(fā)展，改變了民族租賃業(yè)的面貌，增強(qiáng)了租賃業(yè)的話語(yǔ)權(quán)。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第12頁(yè)!

■兩類不同融資租賃監(jiān)管體系與《融資租賃法草案》

我國(guó)融資租賃企業(yè)的監(jiān)管體系源于特許經(jīng)營(yíng)，審批機(jī)關(guān)自然而然地成為自己核準(zhǔn)成立的機(jī)構(gòu)的監(jiān)管部門，并且為此制定了符合自己原有權(quán)限的融資租賃監(jiān)管規(guī)則；最高人民法院司法解釋規(guī)定，未經(jīng)批準(zhǔn)注冊(cè)開(kāi)展業(yè)務(wù)而簽訂的融資租賃合同無(wú)效，從而確認(rèn)了商務(wù)部和銀監(jiān)會(huì)的監(jiān)管權(quán)。兩個(gè)體系各自發(fā)展沒(méi)有形成交叉和矛盾，近幾年來(lái)反而在稅收、司法實(shí)踐方面相互促進(jìn)。兩種類型的融資租賃公司由于經(jīng)營(yíng)范圍、能力、監(jiān)管程度的差異，在公平競(jìng)爭(zhēng)方面屢受質(zhì)疑。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第13頁(yè)!融資租賃是一個(gè)行業(yè)還是一種業(yè)務(wù)？

對(duì)融資租賃這種資金密集型業(yè)務(wù)要不要監(jiān)管？重點(diǎn)是管業(yè)務(wù)還是管機(jī)構(gòu)？監(jiān)管的目標(biāo)是什么？管到什么程度？

《融資租賃法草案》要不要統(tǒng)一兩個(gè)體系？

關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第14頁(yè)!●關(guān)于租賃業(yè)的市場(chǎng)定位與發(fā)展方向

走特色經(jīng)營(yíng)之路，以差異化的服務(wù)和經(jīng)營(yíng)優(yōu)勢(shì)滿足不同的資金需求，不斷拓展市場(chǎng)。

突出特色、樹(shù)立品牌中間做實(shí)、兩頭放開(kāi)內(nèi)外兼攻、放眼未來(lái)

關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第15頁(yè)!●關(guān)于租賃業(yè)務(wù)創(chuàng)新的幾點(diǎn)意見(jiàn)堅(jiān)持以經(jīng)營(yíng)融資租賃業(yè)務(wù)為主的市場(chǎng)定位與發(fā)展方向，圍繞融資租賃關(guān)系創(chuàng)新產(chǎn)品和經(jīng)營(yíng)機(jī)制；積極研究租賃資金的內(nèi)外循環(huán)機(jī)制、融資與融物相統(tǒng)一的風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制、不斷提高融資租賃的融資效率和經(jīng)濟(jì)效益；積極探索租賃業(yè)務(wù)融入資本市場(chǎng)的途徑，為市場(chǎng)拓展、風(fēng)險(xiǎn)分散做好理論和實(shí)踐準(zhǔn)備；科學(xué)發(fā)展、和諧發(fā)展、經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變，為租賃業(yè)發(fā)展拓展了新的空間。抓住濱海新區(qū)金融創(chuàng)新先行先試的歷史機(jī)遇。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第16頁(yè)!●租賃業(yè)的歷史演進(jìn)

■原始的租賃行為：

以特定的自有財(cái)產(chǎn)為標(biāo)的的出租活動(dòng)；

已有的資料認(rèn)為，租賃起源于公元前2000年左右的古巴比倫，當(dāng)時(shí)雖處于奴隸社會(huì)，但已形成了較成熟的土地租賃制度；公元前1400年地中海西岸的腓尼基人開(kāi)展了船舶租賃；我國(guó)西周晚期已出現(xiàn)土地租賃契約，一直延續(xù)至今，土地、房屋等財(cái)產(chǎn)租賃仍然普遍存在。

關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第17頁(yè)!■現(xiàn)代租賃：

現(xiàn)代租賃是以融資租賃為主要形式、以專業(yè)化的公司經(jīng)營(yíng)為載體、具有獨(dú)立的行業(yè)特征的租賃業(yè)態(tài)。

其標(biāo)志在于租賃與融資的結(jié)合以及專門從事租賃業(yè)務(wù)的公司的產(chǎn)生；現(xiàn)代租賃誕生于于20世紀(jì)50年代的美國(guó)；融資租賃成為租賃的主要形式，促進(jìn)了金融資本與產(chǎn)業(yè)資本的結(jié)合。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第18頁(yè)!

租賃是指出租人將租賃物交付承租人使用，承租人支付租金的行為；

民事租賃是指用于個(gè)人和家庭目的的安排；

商業(yè)租賃是指用于商業(yè)使用目的追逐盈利的租賃安排；可分為經(jīng)營(yíng)性租賃、融資租賃；

經(jīng)營(yíng)性租賃也可稱為不完全收回式租賃，是指出租人將租賃物出租給承租人使用并提供全面服務(wù)，承租人支付租金，租期結(jié)束租賃物歸還給出租人。

融資租賃也可稱為完全收回式租賃，是指出租人根據(jù)承租人對(duì)出賣人、租賃物的選擇，購(gòu)買租賃物提供給承租人使用,租期結(jié)束一般把租賃物轉(zhuǎn)讓給承租人，出租人不取回租賃物。

關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第19頁(yè)!■租賃的非法律分類(二)

按照出租人對(duì)租賃物所承擔(dān)的義務(wù)不同，可分為干式租賃和濕式租賃；

按租賃物的財(cái)產(chǎn)類別劃分，可分為不動(dòng)產(chǎn)租賃和動(dòng)產(chǎn)租賃；

按租金數(shù)額是否固定可分為固定租金租賃和特定條件租賃（如抽成或百分比租賃）。

關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第20頁(yè)!■租期內(nèi)消耗租賃物的大部分或全部?jī)r(jià)值，出租人通過(guò)租金方式收回對(duì)租賃物的投資和投資收益；

■承租人以分期付租金的方式獲得對(duì)租賃物的長(zhǎng)期占有、使用和收益的權(quán)利，并擁有對(duì)剩余殘值的優(yōu)先購(gòu)買權(quán)；

■出租人擁有租賃物的所有權(quán)，可以用租賃物及收益權(quán)作為擔(dān)保和抵押，取得借款或其他融資。

關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第21頁(yè)!■對(duì)設(shè)備生產(chǎn)廠商的作用加速產(chǎn)品的銷售，迅速擴(kuò)大市場(chǎng)占有率；與租賃公司合作，能快速取得銷貨款；提高產(chǎn)品的知名度，增加品牌價(jià)值；有利于吸收用戶意見(jiàn)，改進(jìn)產(chǎn)品設(shè)計(jì)。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第22頁(yè)!二、融資租賃業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)與監(jiān)管改革開(kāi)放以來(lái)租賃業(yè)發(fā)展的成敗得失商務(wù)部《外商投資租賃業(yè)管理辦法》頒布與融資租賃公司的發(fā)展銀監(jiān)會(huì)新的《金融租賃公司管理辦法》頒布與金融租賃公司的規(guī)范發(fā)展兩類不同融資租賃企業(yè)的區(qū)別與監(jiān)管差異兩類不同融資租賃監(jiān)管體系與《融資租賃法草案》關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第23頁(yè)!

■商務(wù)部《外商投資租賃業(yè)管理辦法》頒布與融資租賃公司的發(fā)展

商務(wù)部在原外經(jīng)貿(mào)部2001年第3號(hào)令《外商投資租賃公司審批管理暫行辦法》基礎(chǔ)上，于2005年以5號(hào)令頒布了《外商投資租賃業(yè)管理辦法》，規(guī)范從事租賃業(yè)務(wù)、融資租賃業(yè)務(wù)的外商投資企業(yè)；2004年下半年，商務(wù)部、國(guó)家稅務(wù)總局聯(lián)合開(kāi)展內(nèi)資租賃企業(yè)從事融資租賃業(yè)務(wù)的試點(diǎn)工作，以《關(guān)于從事融資租賃業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》（商建發(fā)【2004】560號(hào)）規(guī)定了試點(diǎn)企業(yè)的審批條件和上報(bào)文件；2009年底前，商務(wù)部、國(guó)家稅務(wù)總局聯(lián)合審批的內(nèi)資融資租賃試點(diǎn)企業(yè)合計(jì)6批45家。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第24頁(yè)!■兩類不同融資租賃企業(yè)的區(qū)別與監(jiān)管差異

機(jī)構(gòu)類別不同：商務(wù)部核準(zhǔn)的稱為融資租賃公司，銀監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)的稱為金融租賃公司；后者是金融機(jī)構(gòu)；籌資能力不同：不僅表現(xiàn)在業(yè)務(wù)范圍，而且所需遵從的借貸規(guī)定和信譽(yù)度也不相同；業(yè)務(wù)范圍不同：金融租賃公司的經(jīng)營(yíng)性租賃業(yè)務(wù)雖未明文禁止，但未列入業(yè)務(wù)范圍，在實(shí)際操作中有許多困難；融資租賃公司基本沒(méi)有限制；對(duì)出資人的要求不同：金融租賃公司限制嚴(yán)格。監(jiān)管的程度不同：融資租賃公司監(jiān)管主要集中在市場(chǎng)準(zhǔn)入，風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)不得超過(guò)凈資產(chǎn)的10倍；金融租賃公司要按照金融機(jī)構(gòu)全方位監(jiān)管。關(guān)于我國(guó)融資租賃業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的幾個(gè)問(wèn)題共29頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第25頁(yè)!

第十屆全國(guó)人大常