鋼鐵需求及其發(fā)展趨勢(shì)分析課件

鋼鐵需求及其發(fā)展趨勢(shì)分析

楊建龍國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心鋼鐵需求及其發(fā)展趨勢(shì)分析楊建龍1第一部分：

中國(guó)經(jīng)濟(jì)與產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望第一部分：

中國(guó)經(jīng)濟(jì)與產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望2中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析3中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析第一輪增長(zhǎng)周期上升階段：改革開(kāi)放釋放的巨大能量農(nóng)村體制改革——農(nóng)業(yè)生產(chǎn)快速增長(zhǎng)國(guó)有企業(yè)改革，尤其是非國(guó)有企業(yè)發(fā)展推動(dòng)工業(yè)生產(chǎn)快速增長(zhǎng)對(duì)外開(kāi)放促進(jìn)勞動(dòng)密集型產(chǎn)品出口增長(zhǎng)居民解決溫飽問(wèn)題對(duì)日用消費(fèi)品需求增長(zhǎng)的巨大推動(dòng)作用能源原材料基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)在“瓶頸”壓力下形成建設(shè)高潮，為滿(mǎn)足國(guó)內(nèi)工業(yè)需要，以引進(jìn)為主的裝備工業(yè)快速增長(zhǎng)，等等帶有一定的“補(bǔ)課”性質(zhì)。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析第一輪增長(zhǎng)周期上升階段：改4第一產(chǎn)業(yè)群：農(nóng)業(yè)、食品工業(yè)、紡織服裝業(yè)、商業(yè)飲食業(yè)第三產(chǎn)業(yè)群：建筑業(yè)、建材工業(yè)第二產(chǎn)業(yè)群：機(jī)械工業(yè)，化學(xué)工業(yè)、鋼鐵工業(yè)居民消費(fèi)需求基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)

80~85年第一產(chǎn)業(yè)群：農(nóng)業(yè)、食品工業(yè)、紡織服裝業(yè)、商業(yè)飲食業(yè)第三產(chǎn)業(yè)群586~90年消費(fèi)品產(chǎn)業(yè)群：服裝、家具、文教體育用品等能源及基礎(chǔ)設(shè)施產(chǎn)業(yè)群：電力、煤炭、石油天然氣、交通運(yùn)輸重化工業(yè)產(chǎn)業(yè)群：機(jī)械工業(yè)，化學(xué)工業(yè)、鋼鐵工業(yè)、建材工業(yè)居民消費(fèi)需求86~90年消費(fèi)品產(chǎn)業(yè)群：服裝、家具、文教體育用品等能源及基690~95年消費(fèi)性產(chǎn)業(yè)群：食品工業(yè)、紡織業(yè)、服裝皮革業(yè)、木材家具制造業(yè)、文體用品行業(yè)第三產(chǎn)業(yè)群：建筑業(yè)、建材工業(yè)重化工業(yè)產(chǎn)業(yè)群：機(jī)械工業(yè)，化學(xué)工業(yè)、鋼鐵工業(yè)居民消費(fèi)需求固定資產(chǎn)投資出口

90~95年消費(fèi)性產(chǎn)業(yè)群：食品工業(yè)、紡織業(yè)、服裝皮革業(yè)、木材795~00年金融保險(xiǎn)、公共服務(wù)、交通運(yùn)輸、郵電電信能源工業(yè)：電力、石油、天然氣等、煤炭

重化工業(yè)產(chǎn)業(yè)群：機(jī)械工業(yè)，化學(xué)工業(yè)、鋼鐵工業(yè)居民消費(fèi)需求

95~00年金融保險(xiǎn)、公共服務(wù)、交通運(yùn)輸、郵電電信能源工業(yè)：8中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（2）第一輪增長(zhǎng)周期的回落改革開(kāi)放的前期成果基本釋放，深層體制問(wèn)題開(kāi)始凸現(xiàn)；“溫飽層次”的“補(bǔ)課式”消費(fèi)需求基本滿(mǎn)足，新的消費(fèi)需求增長(zhǎng)熱點(diǎn)尚未形成，進(jìn)一步導(dǎo)致企業(yè)投資熱情較低，工業(yè)增長(zhǎng)放慢，“缺乏增長(zhǎng)熱點(diǎn)”，高增長(zhǎng)行業(yè)轉(zhuǎn)變中的“斷檔”。例外的是全球信息技術(shù)的發(fā)展帶動(dòng)國(guó)內(nèi)電子信息產(chǎn)業(yè)的增長(zhǎng)明顯加速，成為不多的亮點(diǎn)之一。但不足以扭轉(zhuǎn)大局。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（2）第一輪增長(zhǎng)周期的回落9中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（3）第二輪高增長(zhǎng)的到來(lái)

消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)是最關(guān)鍵的驅(qū)動(dòng)力量：01年到03的增長(zhǎng)回顧消費(fèi)是啟動(dòng)力量消費(fèi)升級(jí)是行業(yè)增長(zhǎng)格局變化的決定性因素投資“加速”了消費(fèi)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的帶動(dòng)作用，投資是第二位的因素

中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（3）第二輪高增長(zhǎng)的到來(lái)10中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（4）第二輪高增長(zhǎng)的動(dòng)力消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)：以汽車(chē)住房為主，規(guī)模大帶動(dòng)力強(qiáng)城市化和城市結(jié)構(gòu)升級(jí)加快全球產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移、制造業(yè)基地和出口競(jìng)爭(zhēng)力投資增長(zhǎng)的“加速”驅(qū)動(dòng)第二輪增長(zhǎng)周期的特征增長(zhǎng)空間更大，規(guī)模更大，延續(xù)時(shí)間更長(zhǎng)需求驅(qū)動(dòng)特征突出，比較平穩(wěn)，內(nèi)在持續(xù)性更強(qiáng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（4）第二輪高增長(zhǎng)的動(dòng)力11中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（5）基本趨勢(shì)：高增長(zhǎng)階段至少延續(xù)10到15年，整個(gè)周期將延續(xù)25到30年重化工業(yè)特征突出（參見(jiàn)“十一五”產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃課題報(bào)告）服務(wù)業(yè)將在周期回落階段突出表現(xiàn)，并引導(dǎo)經(jīng)濟(jì)逐步進(jìn)入以服務(wù)業(yè)增長(zhǎng)為主導(dǎo)力量的“工業(yè)化后期”階段。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（5）基本趨勢(shì)：12主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)群消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)行業(yè)：汽車(chē)（參見(jiàn)大眾預(yù)測(cè)報(bào)告）、房地產(chǎn)業(yè)、消費(fèi)類(lèi)電子產(chǎn)品和其他適應(yīng)居民日常消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)的行業(yè)，如乳制品、醫(yī)藥、旅游、教育、娛樂(lè)、大型超市和連鎖商業(yè)等裝備工業(yè)（機(jī)械）及鋼鐵和化工等重化工行業(yè)（參見(jiàn)“十一五”產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃課題報(bào)告）能源、交通基礎(chǔ)設(shè)施行業(yè)（適當(dāng)超前）技術(shù)進(jìn)步導(dǎo)向性行業(yè)：電子信息等（一定需要與前面三個(gè)層次的發(fā)展結(jié)合起來(lái)才有可能）主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)群消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)行業(yè)：汽車(chē)（參見(jiàn)大眾預(yù)測(cè)報(bào)告）、房地產(chǎn)13中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（7）投資：將保持23%以上的增長(zhǎng)水平第一類(lèi)行業(yè)的設(shè)別和投資需求第二類(lèi)行業(yè)自身“加速原理”形成的需求城市化和能源、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)促成的投資需求價(jià)格水平：3-5%的水平波動(dòng)

其中，能源價(jià)格有長(zhǎng)期上升趨勢(shì)，糧食價(jià)格在穩(wěn)步上升到一定水平后將保持平穩(wěn)，但由于居民日常消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)等原因，CPI居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)有長(zhǎng)期穩(wěn)步上漲趨勢(shì)，工業(yè)消費(fèi)品價(jià)格有長(zhǎng)期下降趨勢(shì)

中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（7）投資：將保持23%以14中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（8）企業(yè)與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局爆發(fā)式增長(zhǎng)回歸持續(xù)穩(wěn)定增長(zhǎng)，促使競(jìng)爭(zhēng)加劇，企業(yè)重組頻繁，市場(chǎng)結(jié)構(gòu)漸進(jìn)穩(wěn)定，利潤(rùn)率平均化趨勢(shì)日益明顯，制造環(huán)節(jié)利潤(rùn)逐步向上游基礎(chǔ)工業(yè)轉(zhuǎn)移（資源不可再生導(dǎo)致的壟斷），向服務(wù)業(yè)轉(zhuǎn)移（附加價(jià)值高），向高技術(shù)環(huán)節(jié)轉(zhuǎn)移，產(chǎn)業(yè)鏈的利潤(rùn)率結(jié)構(gòu)從拋物線型向U型轉(zhuǎn)移。汽車(chē)的例子中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（8）企業(yè)與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局15中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（7）國(guó)際經(jīng)濟(jì)中國(guó)制造業(yè)基地形成規(guī)模和競(jìng)爭(zhēng)力，部分產(chǎn)品在全球占有重要地位，出口導(dǎo)向特征日益突出（汽車(chē)的出口潛力）中國(guó)企業(yè)對(duì)外投資將成為趨勢(shì)（貿(mào)易壁壘、全球范圍整合資源等）匯率機(jī)制的逐步市場(chǎng)化、人民幣走強(qiáng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（7）國(guó)際經(jīng)濟(jì)16中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（8）能源和原材料短缺——不會(huì)制約發(fā)展，但會(huì)影響結(jié)構(gòu)供應(yīng)能力的短缺被擴(kuò)大了，將短期問(wèn)題長(zhǎng)期化，隨著全球各原料生產(chǎn)基地生產(chǎn)能力的擴(kuò)充，短缺問(wèn)題會(huì)逐步下降；國(guó)際經(jīng)濟(jì)一體化實(shí)質(zhì)上提高了解決資源短缺瓶頸的機(jī)會(huì)，提高了能源的安全程度替代技術(shù)和節(jié)約技術(shù)的發(fā)展速度值得期待能源彈性在工業(yè)化的不同階段將發(fā)生規(guī)律性的變化（如廢鋼的積累、高耗能行業(yè)增長(zhǎng)速度的減慢等等）。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（8）能源和原材料短缺——17中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（9）能源和原材料短缺問(wèn)題的關(guān)鍵：認(rèn)識(shí)上：中國(guó)現(xiàn)階段工業(yè)化發(fā)展的必然要求政策導(dǎo)向：逐步放開(kāi)能源價(jià)格，刺激和鼓勵(lì)各領(lǐng)域發(fā)展節(jié)能技術(shù)和替代能源、提高能源使用效率，同時(shí)鼓勵(lì)各方面在高價(jià)格的驅(qū)使下，通過(guò)國(guó)際資源流動(dòng)來(lái)緩解國(guó)內(nèi)短缺。政府應(yīng)將政策重點(diǎn)放在通過(guò)法規(guī)促使節(jié)能、通過(guò)核心節(jié)能技術(shù)的集中研發(fā)造福于整個(gè)社會(huì)，協(xié)調(diào)各部門(mén)之間在節(jié)能和環(huán)保方面的協(xié)作程度。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（9）能源和原材料短缺問(wèn)題1802年以來(lái)的景氣周期與波動(dòng)分析0203040506070889.19.38.5~8.88.8~9.09.0~9.28.8~9.002年以來(lái)的景氣周期與波動(dòng)分析02031902年以來(lái)的行業(yè)景氣周期與波動(dòng)分析市場(chǎng)力量與宏觀政策之間的博弈行業(yè)增長(zhǎng)格局出現(xiàn)復(fù)雜的分化局面四類(lèi)行業(yè)的走勢(shì)分析受宏觀調(diào)控影響較小的周期性行業(yè)受宏觀調(diào)控影響較大的周期性行業(yè)能源、原材料和交通運(yùn)輸?shù)绕款i行業(yè)消費(fèi)品類(lèi)行業(yè)02年以來(lái)的行業(yè)景氣周期與波動(dòng)分析市場(chǎng)力量與宏觀政策之間的博202005年產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望（1）第一類(lèi)行業(yè)：趨穩(wěn)回升，形成景氣谷底（汽車(chē)）第二類(lèi)行業(yè)：短期回升后，回穩(wěn)趨降，并先后筑底，尋找新的增長(zhǎng)通道（鋼鐵）第三類(lèi)行業(yè)：形成平緩的拋物線型增長(zhǎng)通道（電力、煤炭、石化）第四類(lèi)行業(yè)：自我軌道平穩(wěn)發(fā)展前三類(lèi)行業(yè)基本走勢(shì)將從2005年下半年或年底開(kāi)始，形成新一輪增長(zhǎng)的梯次格局

2005年產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望（1）第一類(lèi)行業(yè)：趨穩(wěn)回升，形成景氣谷212005年產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望（2）第三類(lèi)行業(yè)第一類(lèi)行業(yè)2004年2005年2006年2005年產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望（2）第三類(lèi)行業(yè)第一類(lèi)行業(yè)2004年222關(guān)于中國(guó)經(jīng)濟(jì)第二波景氣周期的中長(zhǎng)期展望第二次的景氣周期預(yù)計(jì)將延續(xù)較長(zhǎng)時(shí)期，景氣峰頂估計(jì)出現(xiàn)在“十一五”中后期，即2008~2010年間。這一事件判斷的依據(jù)：第一，是消費(fèi)周期的可持續(xù)性；第二是以?shī)W運(yùn)為代表的建設(shè)高潮；第三是“十一五”規(guī)劃的重大項(xiàng)目建設(shè)將在此時(shí)期達(dá)到最高潮后，出現(xiàn)回落。周期特點(diǎn)第一，延續(xù)時(shí)間較長(zhǎng)，驅(qū)動(dòng)力量與第一次景氣周期沒(méi)有大的差別，但持續(xù)性要強(qiáng)；第二，市場(chǎng)力量將取代宏觀政策成為主導(dǎo)型力量第三，平穩(wěn)回升，短期波動(dòng)少而小。關(guān)于中國(guó)經(jīng)濟(jì)第二波景氣周期的中長(zhǎng)期展望第二次的景氣周期預(yù)計(jì)將23第二部分：2005-2010中國(guó)鋼鐵需求分析第二部分：24第三部分：中國(guó)鋼鐵工業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局分析第三部分：251、需求增長(zhǎng)速度放慢的必然性需求增長(zhǎng)的相對(duì)速度更有意義3億噸的總量控制影響長(zhǎng)遠(yuǎn)鋼鐵工業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的必然性需求彈性的階段性變化1、需求增長(zhǎng)速度放慢的必然性需求增長(zhǎng)的相對(duì)速度更有意義262、供給能力的快速擴(kuò)張國(guó)有企業(yè)資金積累創(chuàng)造了充裕的投資增長(zhǎng)動(dòng)力民營(yíng)企業(yè)自我投資能力較強(qiáng)鋼鐵工業(yè)階段性的高利潤(rùn)刺激投資的短期擴(kuò)張國(guó)家政策的控制能力減弱目前已經(jīng)形成了一定的供給能力過(guò)剩，而且將加劇。2、供給能力的快速擴(kuò)張國(guó)有企業(yè)資金積累創(chuàng)造了充裕的投資增長(zhǎng)動(dòng)273、競(jìng)爭(zhēng)加劇是必然趨勢(shì)利潤(rùn)率水平的長(zhǎng)期下降生產(chǎn)集中程度逐步提高技術(shù)水平和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)將成為競(jìng)爭(zhēng)力的核心所在分工局面將日益明顯3、競(jìng)爭(zhēng)加劇是必然趨勢(shì)利潤(rùn)率水平的長(zhǎng)期下降284、鋼鐵工業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局的幾點(diǎn)看法國(guó)有企業(yè)的主導(dǎo)性地位仍將在較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)得到保持和強(qiáng)化少數(shù)已經(jīng)形成規(guī)模和較強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力的民營(yíng)鋼鐵企業(yè)將形成與國(guó)有企業(yè)并駕齊驅(qū)的發(fā)展態(tài)勢(shì)。部分民營(yíng)企業(yè)將在部分差異化特征突出的產(chǎn)品領(lǐng)域，形成競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，并長(zhǎng)期保持優(yōu)勢(shì)。4、鋼鐵工業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局的幾點(diǎn)看法國(guó)有企業(yè)的主導(dǎo)性地位仍將在較長(zhǎng)295、出口增長(zhǎng)的可能的變局低端產(chǎn)品出口隨著我國(guó)可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略的逐步貫徹，以及能源和原材料短缺的制約，將逐步弱化中高端產(chǎn)品的出口有可能形成氣候國(guó)內(nèi)裝備技術(shù)水平、產(chǎn)品質(zhì)量檔次都將可能提高，并逐步實(shí)現(xiàn)從進(jìn)口替代向出口導(dǎo)向的轉(zhuǎn)變5、出口增長(zhǎng)的可能的變局低端產(chǎn)品出口隨著我國(guó)可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略的306、技術(shù)進(jìn)步將成為中國(guó)鋼鐵工業(yè)發(fā)展生命線能源原材料短缺的壓力將日益增大國(guó)外生產(chǎn)能力的轉(zhuǎn)移和競(jìng)爭(zhēng)壓力不斷增強(qiáng)國(guó)內(nèi)需求檔次不斷提高資源環(huán)保壓力不斷提出新的要求技術(shù)進(jìn)步將成為核心競(jìng)爭(zhēng)力的核心6、技術(shù)進(jìn)步將成為中國(guó)鋼鐵工業(yè)發(fā)展生命線能源原材料短缺的壓力317、鋼鐵工業(yè)裝備水平需要不斷提高國(guó)外進(jìn)口設(shè)備仍然會(huì)保持一定市場(chǎng)國(guó)內(nèi)自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)和國(guó)產(chǎn)設(shè)備快速成長(zhǎng)取代國(guó)外設(shè)別并逐步形成出口競(jìng)爭(zhēng)力國(guó)產(chǎn)設(shè)備競(jìng)爭(zhēng)力提升的多方面有利因素，如貼近市場(chǎng)，配套條件不斷改善，成本低廉，多元化，等等7、鋼鐵工業(yè)裝備水平需要不斷提高國(guó)外進(jìn)口設(shè)備仍然會(huì)保持一定市32謝謝謝謝33演講完畢，謝謝觀看！演講完畢，謝謝觀看！34鋼鐵需求及其發(fā)展趨勢(shì)分析

楊建龍國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心鋼鐵需求及其發(fā)展趨勢(shì)分析楊建龍35第一部分：

中國(guó)經(jīng)濟(jì)與產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望第一部分：

中國(guó)經(jīng)濟(jì)與產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望36中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析37中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析第一輪增長(zhǎng)周期上升階段：改革開(kāi)放釋放的巨大能量農(nóng)村體制改革——農(nóng)業(yè)生產(chǎn)快速增長(zhǎng)國(guó)有企業(yè)改革，尤其是非國(guó)有企業(yè)發(fā)展推動(dòng)工業(yè)生產(chǎn)快速增長(zhǎng)對(duì)外開(kāi)放促進(jìn)勞動(dòng)密集型產(chǎn)品出口增長(zhǎng)居民解決溫飽問(wèn)題對(duì)日用消費(fèi)品需求增長(zhǎng)的巨大推動(dòng)作用能源原材料基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)在“瓶頸”壓力下形成建設(shè)高潮，為滿(mǎn)足國(guó)內(nèi)工業(yè)需要，以引進(jìn)為主的裝備工業(yè)快速增長(zhǎng)，等等帶有一定的“補(bǔ)課”性質(zhì)。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析第一輪增長(zhǎng)周期上升階段：改38第一產(chǎn)業(yè)群：農(nóng)業(yè)、食品工業(yè)、紡織服裝業(yè)、商業(yè)飲食業(yè)第三產(chǎn)業(yè)群：建筑業(yè)、建材工業(yè)第二產(chǎn)業(yè)群：機(jī)械工業(yè)，化學(xué)工業(yè)、鋼鐵工業(yè)居民消費(fèi)需求基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)

80~85年第一產(chǎn)業(yè)群：農(nóng)業(yè)、食品工業(yè)、紡織服裝業(yè)、商業(yè)飲食業(yè)第三產(chǎn)業(yè)群3986~90年消費(fèi)品產(chǎn)業(yè)群：服裝、家具、文教體育用品等能源及基礎(chǔ)設(shè)施產(chǎn)業(yè)群：電力、煤炭、石油天然氣、交通運(yùn)輸重化工業(yè)產(chǎn)業(yè)群：機(jī)械工業(yè)，化學(xué)工業(yè)、鋼鐵工業(yè)、建材工業(yè)居民消費(fèi)需求86~90年消費(fèi)品產(chǎn)業(yè)群：服裝、家具、文教體育用品等能源及基4090~95年消費(fèi)性產(chǎn)業(yè)群：食品工業(yè)、紡織業(yè)、服裝皮革業(yè)、木材家具制造業(yè)、文體用品行業(yè)第三產(chǎn)業(yè)群：建筑業(yè)、建材工業(yè)重化工業(yè)產(chǎn)業(yè)群：機(jī)械工業(yè)，化學(xué)工業(yè)、鋼鐵工業(yè)居民消費(fèi)需求固定資產(chǎn)投資出口

90~95年消費(fèi)性產(chǎn)業(yè)群：食品工業(yè)、紡織業(yè)、服裝皮革業(yè)、木材4195~00年金融保險(xiǎn)、公共服務(wù)、交通運(yùn)輸、郵電電信能源工業(yè)：電力、石油、天然氣等、煤炭

重化工業(yè)產(chǎn)業(yè)群：機(jī)械工業(yè)，化學(xué)工業(yè)、鋼鐵工業(yè)居民消費(fèi)需求

95~00年金融保險(xiǎn)、公共服務(wù)、交通運(yùn)輸、郵電電信能源工業(yè)：42中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（2）第一輪增長(zhǎng)周期的回落改革開(kāi)放的前期成果基本釋放，深層體制問(wèn)題開(kāi)始凸現(xiàn)；“溫飽層次”的“補(bǔ)課式”消費(fèi)需求基本滿(mǎn)足，新的消費(fèi)需求增長(zhǎng)熱點(diǎn)尚未形成，進(jìn)一步導(dǎo)致企業(yè)投資熱情較低，工業(yè)增長(zhǎng)放慢，“缺乏增長(zhǎng)熱點(diǎn)”，高增長(zhǎng)行業(yè)轉(zhuǎn)變中的“斷檔”。例外的是全球信息技術(shù)的發(fā)展帶動(dòng)國(guó)內(nèi)電子信息產(chǎn)業(yè)的增長(zhǎng)明顯加速，成為不多的亮點(diǎn)之一。但不足以扭轉(zhuǎn)大局。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（2）第一輪增長(zhǎng)周期的回落43中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（3）第二輪高增長(zhǎng)的到來(lái)

消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)是最關(guān)鍵的驅(qū)動(dòng)力量：01年到03的增長(zhǎng)回顧消費(fèi)是啟動(dòng)力量消費(fèi)升級(jí)是行業(yè)增長(zhǎng)格局變化的決定性因素投資“加速”了消費(fèi)需求對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的帶動(dòng)作用，投資是第二位的因素

中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（3）第二輪高增長(zhǎng)的到來(lái)44中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（4）第二輪高增長(zhǎng)的動(dòng)力消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)：以汽車(chē)住房為主，規(guī)模大帶動(dòng)力強(qiáng)城市化和城市結(jié)構(gòu)升級(jí)加快全球產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移、制造業(yè)基地和出口競(jìng)爭(zhēng)力投資增長(zhǎng)的“加速”驅(qū)動(dòng)第二輪增長(zhǎng)周期的特征增長(zhǎng)空間更大，規(guī)模更大，延續(xù)時(shí)間更長(zhǎng)需求驅(qū)動(dòng)特征突出，比較平穩(wěn)，內(nèi)在持續(xù)性更強(qiáng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（4）第二輪高增長(zhǎng)的動(dòng)力45中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（5）基本趨勢(shì)：高增長(zhǎng)階段至少延續(xù)10到15年，整個(gè)周期將延續(xù)25到30年重化工業(yè)特征突出（參見(jiàn)“十一五”產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃課題報(bào)告）服務(wù)業(yè)將在周期回落階段突出表現(xiàn)，并引導(dǎo)經(jīng)濟(jì)逐步進(jìn)入以服務(wù)業(yè)增長(zhǎng)為主導(dǎo)力量的“工業(yè)化后期”階段。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（5）基本趨勢(shì)：46主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)群消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)行業(yè)：汽車(chē)（參見(jiàn)大眾預(yù)測(cè)報(bào)告）、房地產(chǎn)業(yè)、消費(fèi)類(lèi)電子產(chǎn)品和其他適應(yīng)居民日常消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)的行業(yè)，如乳制品、醫(yī)藥、旅游、教育、娛樂(lè)、大型超市和連鎖商業(yè)等裝備工業(yè)（機(jī)械）及鋼鐵和化工等重化工行業(yè)（參見(jiàn)“十一五”產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃課題報(bào)告）能源、交通基礎(chǔ)設(shè)施行業(yè)（適當(dāng)超前）技術(shù)進(jìn)步導(dǎo)向性行業(yè)：電子信息等（一定需要與前面三個(gè)層次的發(fā)展結(jié)合起來(lái)才有可能）主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)群消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)行業(yè)：汽車(chē)（參見(jiàn)大眾預(yù)測(cè)報(bào)告）、房地產(chǎn)47中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（7）投資：將保持23%以上的增長(zhǎng)水平第一類(lèi)行業(yè)的設(shè)別和投資需求第二類(lèi)行業(yè)自身“加速原理”形成的需求城市化和能源、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)促成的投資需求價(jià)格水平：3-5%的水平波動(dòng)

其中，能源價(jià)格有長(zhǎng)期上升趨勢(shì)，糧食價(jià)格在穩(wěn)步上升到一定水平后將保持平穩(wěn)，但由于居民日常消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)等原因，CPI居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)有長(zhǎng)期穩(wěn)步上漲趨勢(shì)，工業(yè)消費(fèi)品價(jià)格有長(zhǎng)期下降趨勢(shì)

中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（7）投資：將保持23%以48中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（8）企業(yè)與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局爆發(fā)式增長(zhǎng)回歸持續(xù)穩(wěn)定增長(zhǎng)，促使競(jìng)爭(zhēng)加劇，企業(yè)重組頻繁，市場(chǎng)結(jié)構(gòu)漸進(jìn)穩(wěn)定，利潤(rùn)率平均化趨勢(shì)日益明顯，制造環(huán)節(jié)利潤(rùn)逐步向上游基礎(chǔ)工業(yè)轉(zhuǎn)移（資源不可再生導(dǎo)致的壟斷），向服務(wù)業(yè)轉(zhuǎn)移（附加價(jià)值高），向高技術(shù)環(huán)節(jié)轉(zhuǎn)移，產(chǎn)業(yè)鏈的利潤(rùn)率結(jié)構(gòu)從拋物線型向U型轉(zhuǎn)移。汽車(chē)的例子中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（8）企業(yè)與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局49中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（7）國(guó)際經(jīng)濟(jì)中國(guó)制造業(yè)基地形成規(guī)模和競(jìng)爭(zhēng)力，部分產(chǎn)品在全球占有重要地位，出口導(dǎo)向特征日益突出（汽車(chē)的出口潛力）中國(guó)企業(yè)對(duì)外投資將成為趨勢(shì)（貿(mào)易壁壘、全球范圍整合資源等）匯率機(jī)制的逐步市場(chǎng)化、人民幣走強(qiáng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（7）國(guó)際經(jīng)濟(jì)50中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（8）能源和原材料短缺——不會(huì)制約發(fā)展，但會(huì)影響結(jié)構(gòu)供應(yīng)能力的短缺被擴(kuò)大了，將短期問(wèn)題長(zhǎng)期化，隨著全球各原料生產(chǎn)基地生產(chǎn)能力的擴(kuò)充，短缺問(wèn)題會(huì)逐步下降；國(guó)際經(jīng)濟(jì)一體化實(shí)質(zhì)上提高了解決資源短缺瓶頸的機(jī)會(huì)，提高了能源的安全程度替代技術(shù)和節(jié)約技術(shù)的發(fā)展速度值得期待能源彈性在工業(yè)化的不同階段將發(fā)生規(guī)律性的變化（如廢鋼的積累、高耗能行業(yè)增長(zhǎng)速度的減慢等等）。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（8）能源和原材料短缺——51中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（9）能源和原材料短缺問(wèn)題的關(guān)鍵：認(rèn)識(shí)上：中國(guó)現(xiàn)階段工業(yè)化發(fā)展的必然要求政策導(dǎo)向：逐步放開(kāi)能源價(jià)格，刺激和鼓勵(lì)各領(lǐng)域發(fā)展節(jié)能技術(shù)和替代能源、提高能源使用效率，同時(shí)鼓勵(lì)各方面在高價(jià)格的驅(qū)使下，通過(guò)國(guó)際資源流動(dòng)來(lái)緩解國(guó)內(nèi)短缺。政府應(yīng)將政策重點(diǎn)放在通過(guò)法規(guī)促使節(jié)能、通過(guò)核心節(jié)能技術(shù)的集中研發(fā)造福于整個(gè)社會(huì)，協(xié)調(diào)各部門(mén)之間在節(jié)能和環(huán)保方面的協(xié)作程度。中國(guó)經(jīng)濟(jì)的中長(zhǎng)周期的機(jī)制與趨勢(shì)分析（9）能源和原材料短缺問(wèn)題5202年以來(lái)的景氣周期與波動(dòng)分析0203040506070889.19.38.5~8.88.8~9.09.0~9.28.8~9.002年以來(lái)的景氣周期與波動(dòng)分析02035302年以來(lái)的行業(yè)景氣周期與波動(dòng)分析市場(chǎng)力量與宏觀政策之間的博弈行業(yè)增長(zhǎng)格局出現(xiàn)復(fù)雜的分化局面四類(lèi)行業(yè)的走勢(shì)分析受宏觀調(diào)控影響較小的周期性行業(yè)受宏觀調(diào)控影響較大的周期性行業(yè)能源、原材料和交通運(yùn)輸?shù)绕款i行業(yè)消費(fèi)品類(lèi)行業(yè)02年以來(lái)的行業(yè)景氣周期與波動(dòng)分析市場(chǎng)力量與宏觀政策之間的博542005年產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望（1）第一類(lèi)行業(yè)：趨穩(wěn)回升，形成景氣谷底（汽車(chē)）第二類(lèi)行業(yè)：短期回升后，回穩(wěn)趨降，并先后筑底，尋找新的增長(zhǎng)通道（鋼鐵）第三類(lèi)行業(yè)：形成平緩的拋物線型增長(zhǎng)通道（電力、煤炭、石化）第四類(lèi)行業(yè)：自我軌道平穩(wěn)發(fā)展前三類(lèi)行業(yè)基本走勢(shì)將從2005年下半年或年底開(kāi)始，形成新一輪增長(zhǎng)的梯次格局

2005年產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望（1）第一類(lèi)行業(yè)：趨穩(wěn)回升，形成景氣谷552005年產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望（2）第三類(lèi)行業(yè)第一類(lèi)行業(yè)2004年2005年2006年2005年產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望（2）第三類(lèi)行業(yè)第一類(lèi)行業(yè)2004年256關(guān)于中國(guó)經(jīng)濟(jì)第二波景氣周期的中長(zhǎng)期展望第二次的景氣周期預(yù)計(jì)將延續(xù)較長(zhǎng)時(shí)期，景氣峰頂估計(jì)出現(xiàn)在“十一五”中后期，即2008~2010年間。這一事件判斷的依據(jù)：第一，是消費(fèi)周期的可持續(xù)性；第二是以?shī)W運(yùn)為代表的建設(shè)高潮；第三是“十一五”規(guī)劃的重大項(xiàng)目建設(shè)將在此時(shí)期達(dá)到最高潮后，出現(xiàn)回落。周期特點(diǎn)第一，延續(xù)時(shí)間較長(zhǎng)，驅(qū)動(dòng)力量與第一次景氣周期沒(méi)有大的差別，但持續(xù)性要強(qiáng)；第二，市場(chǎng)力量將取代宏觀政策成為主導(dǎo)型力量第三，平穩(wěn)回升，短期波動(dòng)少而小。關(guān)于中國(guó)經(jīng)濟(jì)第二波景氣周期的中長(zhǎng)期展望第二次的景氣周期預(yù)計(jì)將57第二部分：2005-2010中國(guó)鋼鐵需求分析第二部分：58第三部分：中國(guó)