交易費(fèi)用經(jīng)濟(jì)學(xué)課件

交易費(fèi)用經(jīng)濟(jì)學(xué)：

契約關(guān)系的規(guī)制奧利弗——威廉姆森經(jīng)濟(jì)系0721班時英交易費(fèi)用經(jīng)濟(jì)學(xué)：

契約關(guān)系的規(guī)制奧利弗——威廉姆森1作者簡介：奧利弗·伊頓·威廉姆森(Oliver·Eaton·Williamson1932.9.27—“新制度經(jīng)濟(jì)學(xué)”的命名者。自1998年以來在美國加州大學(xué)伯克利分校擔(dān)任“愛德華·F·凱澤”名譽(yù)企業(yè)管理學(xué)教授、經(jīng)濟(jì)學(xué)教授和法學(xué)教授。曾任美國政治學(xué)與社會學(xué)學(xué)院院士（1997年）；美國國家科學(xué)院院士（1994年）；美國藝術(shù)與科學(xué)院院士（1983年）；計量經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)會會員（1977年）。2009年諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎獲得者之一。威廉姆森因其“在經(jīng)濟(jì)管理方面的分析，特別是對公司邊界問題的分析”而獲獎。

作者簡介：奧利弗·伊頓·威廉姆森(Oliver·Ea2導(dǎo)言：首先本文對交易費(fèi)用的存在加以了肯定，并在此基礎(chǔ)上進(jìn)一步闡述交易的主要規(guī)制結(jié)構(gòu)，指出了交易如何和為何能以各自特有的方式與組織制度相匹配。作者主要關(guān)心中間產(chǎn)品市場交易。并分析為何存在如此之多的市場（或準(zhǔn)市場）中間交易問題

，解釋哪些交易存在以及何以存在的理由。

作者的目的主要是：在對某項交易作了概述后，指出最經(jīng)濟(jì)的規(guī)制結(jié)構(gòu)，作者曾通過規(guī)制結(jié)構(gòu)討論了決定交易一體化的制度框架。導(dǎo)言：首先本文對交易費(fèi)用的存在加以了肯定，并在此3第一節(jié)簡要回顧了對交易進(jìn)行研究的一些法律背景。主要是麥克內(nèi)爾的理論。

第二節(jié)有關(guān)特質(zhì)的經(jīng)濟(jì)學(xué)內(nèi)容。主要論述特質(zhì)投資的內(nèi)容，并舉例說明。

第三節(jié)敘述了契約的一般原則，并將其應(yīng)用于商業(yè)契約。

第四節(jié)簡述不同的規(guī)制結(jié)構(gòu)在勞動、管制、家庭交易及資本市場的應(yīng)用。

第五節(jié)歸納了作者的主要觀點和從文中得到的啟示。

第六節(jié)是結(jié)束語。文章的基本框架：第一節(jié)簡要回顧了對交易進(jìn)行研究的一些法律背景。主要是麥克內(nèi)爾4一、若干締約背景

主要是麥克內(nèi)爾所提出的契約的三個分類，即將契約法分為古典的、新古典的和關(guān)系的三大類。（一）、古典契約法

任何一種契約法體系都具有有利于交換的目的，古典契約法的特點是試圖通過增加分散性和強(qiáng)化“現(xiàn)實性”來實現(xiàn)此目的。這里現(xiàn)實性是指活動“在時間或空間上存在或不存在，使之現(xiàn)實能被覺察到或意識到”。要實現(xiàn)這種現(xiàn)實性就要求進(jìn)行隨機(jī)應(yīng)變的契約，這種契約非常錯綜復(fù)雜。

一、若干締約背景主要是麥克內(nèi)爾所提出的契約5古典契約法貫徹分散性和現(xiàn)實性的途徑主要有以下幾種：第一，它認(rèn)為，當(dāng)事人與交易可以分而視之，在此意義上其完全相應(yīng)與經(jīng)濟(jì)學(xué)中“理想的”交易市場。第二，詳細(xì)限定了協(xié)議的本質(zhì)，且當(dāng)正式（如成文的）條款與非正式的（如口頭的）條款發(fā)生爭議時，以較正式的為準(zhǔn)。第三，補(bǔ)救辦法僅限于“如果最初的現(xiàn)實性由于不履約而實行不了，那么，結(jié)果在開始時是能預(yù)料到的，且結(jié)果也不是無限的”。此外，不考慮第三方參與。因此，古典契約法對應(yīng)于經(jīng)濟(jì)學(xué)中理想的交易市場，強(qiáng)調(diào)法制、正式文件及交易自行清算，不涉及第三方，與其他交易無關(guān)。古典契約法貫徹分散性和現(xiàn)實性的途徑主要有以下幾種：第一，它認(rèn)6（二）、新古典契約法對契約實行的現(xiàn)實性提出了質(zhì)疑，尤其是那些在不確定性條件下執(zhí)行的長期契約，威廉姆森認(rèn)為契約實行的充分的現(xiàn)實性即使并非不可能至少也會使成本高的難以令人接受。對于以上情形下，威廉姆森更傾向于麥克內(nèi)爾的分析，即可以通過設(shè)計一種不同的締約關(guān)系來維持交易活動，但還要外加一種規(guī)制結(jié)構(gòu)。麥克內(nèi)爾強(qiáng)調(diào)了契約的靈活性，威廉姆森則提到了第三方介入的重要性。因此，新古典契約法對應(yīng)于不完整的長期契約，有第三方介入來解決爭端和實現(xiàn)契約靈活性，但作為參照點的初始契約是不變的；

（二）、新古典契約法對契約實行的現(xiàn)實性提出了質(zhì)疑，尤其是那7（三）、關(guān)系性契約活動由于契約的“延續(xù)期和復(fù)雜性”的日益增長，使新古典調(diào)整程序被更為特殊的調(diào)整程序所取代，且這種調(diào)整程序要適應(yīng)現(xiàn)行管理。作者還認(rèn)為由于關(guān)系具備了“帶有除交易及其中間程序之外的大量規(guī)范的小社會”的特性，因此，關(guān)于分散性的假定也完全被取代了。

關(guān)系性締約活動對應(yīng)于比新古典契約更長期和復(fù)雜的契約，其參照點由于貫穿始終因而完全是關(guān)聯(lián)的，它可能包括也可能不包括“初始協(xié)議”。

（三）、關(guān)系性契約活動由于契約的“延續(xù)期和復(fù)雜性”的日益增長8古典契約法關(guān)系性契約活動新古典契約法對應(yīng)于經(jīng)濟(jì)學(xué)中“理想的”市場交易，每次交易自行清算，不涉及第三方，與其他交易無關(guān)。對應(yīng)于不完整的長期契約，有第三方介入來解決爭端和實現(xiàn)契約靈活性，但作為參照點的初始契約是不變的；

對應(yīng)于比新古典契約更長期和復(fù)雜的契約其參照點由于貫穿始終因而完全是關(guān)聯(lián)的，它可能包括也可能不包括“初始協(xié)議”

分散性長期契約利于交易古典契約法關(guān)系性契約活動新古典契約法對應(yīng)于經(jīng)濟(jì)學(xué)中“理想的”9二、特質(zhì)交易的經(jīng)濟(jì)學(xué)在這里作者主要闡述了交易特征的三個基本方面是：（1）不確定性，不確定性被公認(rèn)為關(guān)鍵的屬性。（2）交易重復(fù)的頻率。（3）耐用交易專用性投資發(fā)生的程度。影響締約活動的關(guān)鍵因素在規(guī)制研究中，由于大量的“行動’是起因于投資差異，且最難理解的也是這部分，因此還需要對交易專用性投資進(jìn)行詳細(xì)說明。二、特質(zhì)交易的經(jīng)濟(jì)學(xué)在這里作者主要闡述了交易特征的三個基本方10（一）、專用性投資概述當(dāng)事人專用性同一的結(jié)果便是要承擔(dān)高額成本，這樣便產(chǎn)生了非市場性問題，這種交易就是特質(zhì)交易。我們通過以下論述來簡單認(rèn)識一下這種特質(zhì)交易：假如，有一個廠商想生產(chǎn)一種特殊的商品，他就需要購進(jìn)特殊的生產(chǎn)設(shè)備，此時他要尋找賣者對交易專用性方面的專用物質(zhì)資本進(jìn)行投資。由于這種投資用于其他方面的價值按定義比其原定的特殊用途小得多賣者就被緊緊地“捆”在這筆交易上了，買賣雙方任意一方退出成本都非常巨大。接下來我們主要論述：專用性物質(zhì)資本投資（如特有的機(jī)器和廠房）和專用性人力資本投資（如專業(yè)培訓(xùn)和邊干邊學(xué)）背后的特質(zhì)交換。而這種交換關(guān)系必然離不開特質(zhì)物品和勞務(wù)。（一）、專用性投資概述當(dāng)事人專用性同一的結(jié)果便是要承擔(dān)高額成11特質(zhì)物品和勞務(wù)就是指業(yè)已進(jìn)行了交易專用性的人力資本和物質(zhì)資本的投資，且投資隨執(zhí)行條件而變，收益已經(jīng)實現(xiàn)的那類物品和勞務(wù)。例：需要具有專業(yè)技能工人的企業(yè)對其新近員工的特殊培訓(xùn)（這種培訓(xùn)會使新近員工的專業(yè)技能提高，而且這種提高會隨企業(yè)投資的情況而變，其會該企業(yè)帶來收益）特質(zhì)關(guān)系主要包括以下幾個方面：對交易事務(wù)的熟悉、專用的語言的使用、制度和人的信任關(guān)系、個人信譽(yù)等。這些資本對契約關(guān)系的重要性后有舉例說明。作者認(rèn)為正是以上交易專用性成本的存在，使重復(fù)發(fā)生的特質(zhì)交易（作者主要強(qiáng)調(diào)重復(fù)交易）在買賣雙方之間的關(guān)系轉(zhuǎn)變?yōu)殡p邊壟斷，這種轉(zhuǎn)變的結(jié)果就是出現(xiàn)了牢固的締約。但作者強(qiáng)調(diào)由于機(jī)會主義（有限理性）的存在這種契約關(guān)系仍然是不完善的。因此，減少機(jī)會主義影響或提高信任度的規(guī)制結(jié)構(gòu)是需要的。特質(zhì)物品和勞務(wù)就是指業(yè)已進(jìn)行了交易專用性的人力資本和物質(zhì)資本12雙邊壟斷：就是市場上只有一個賣者和一個買者。有限理性：有限理性(boundedrationality)的概念最初是阿羅提出的，他認(rèn)為有限理性就是人的行為“即是有意識地理性的，但這種理性又是有限的”。一是環(huán)境是復(fù)雜的，在非個人交換形式中，人們面臨的是一個復(fù)雜的、不確定的世界，而且交易越多，不確定性就越大，信息也就越不完全；二是人對環(huán)境的計算能力和認(rèn)識能力是有限的，人不可能無所不知。機(jī)會主義：也稱投機(jī)主義(Opportunism)，就是為了達(dá)到自己的目標(biāo)就可以不擇手段，突出的表現(xiàn)是不按規(guī)則辦事，其追求是實現(xiàn)自己的目標(biāo)。雙邊壟斷：就是市場上只有一個賣者和一個買者。13（二）、具體實例專用性物質(zhì)資本的實例例一、是從外部供給者購買專用零部件（買賣雙方停止交易成本巨大）。例二、是按照唯一和最近的原則關(guān)于向生產(chǎn)流水線提供關(guān)鍵原材料的專用工廠的選址問題（建立專用工廠和選定廠址，轉(zhuǎn)變費(fèi)用高昂）。專用性人力資本的實例主要包括：1、匈牙利的一臺全新的進(jìn)口燈泡吹制機(jī)，在德國運(yùn)行良好，而在匈牙利整整一年卻沒有生產(chǎn)出一個合格的燈泡（難以明確定義的知識或內(nèi)部知識的問題）。2、復(fù)制200多年前制作的小提琴（專業(yè)技能）（二）、具體實例專用性物質(zhì)資本的實例143、信息的發(fā)送者與接受者之間的默契，如師徒之間的交流、口頭交談（專用性語言）4、英國制造商在歐洲大陸對其進(jìn)口管制時，仍照常接到訂單，并這些訂單照樣能實施兌現(xiàn)，并且付款中也從未出現(xiàn)過任何差錯{“現(xiàn)有品格”（信用）的價值}。

以上例子充分強(qiáng)調(diào)了特質(zhì)關(guān)系的重要性，且讓我們很好的理解了什么是特質(zhì)關(guān)系，作者還在最后還強(qiáng)調(diào)了一個重要的論點。那就是，當(dāng)存在特質(zhì)關(guān)系時，強(qiáng)制的法律措施和其他的強(qiáng)制行為，會使這種特質(zhì)關(guān)系瓦解，從而使雙方承受高額成本，當(dāng)交易專用性價值較大時，特殊的規(guī)制結(jié)構(gòu)應(yīng)取代典型的古典市場契約交換。3、信息的發(fā)送者與接受者之間的默契，如師徒之間的交流、口頭交15三、商業(yè)契約（一）、經(jīng)濟(jì)化（節(jié)約）前提假設(shè)：組織商業(yè)交易的準(zhǔn)則是一種節(jié)約成本的嚴(yán)格的工具性準(zhǔn)則，它基本上可分為生產(chǎn)支出的節(jié)約和交易費(fèi)用的節(jié)約。目標(biāo)：盡量減少生產(chǎn)成本和交易費(fèi)用的總和具體分析：在交易費(fèi)用忽略不計的時候，寧買勿造一般是節(jié)約成本的好方法，其強(qiáng)調(diào)了外購的重要性。但事實上交易費(fèi)用是一直存在的，雖然外購的生產(chǎn)成本低，但交易費(fèi)用高，這時其他供給安排是值得考慮的。交易費(fèi)用的節(jié)約本質(zhì)上是有限理性的經(jīng)濟(jì)化，交易中同時還須提防機(jī)會主義（利己）的干擾。三、商業(yè)契約（一）、經(jīng)濟(jì)化（節(jié)約）16

作者認(rèn)為如果規(guī)制結(jié)構(gòu)不變，生產(chǎn)成本減少與交易費(fèi)用的降低往往是對立的。所以為了實現(xiàn)總體目標(biāo)，規(guī)制結(jié)構(gòu)的調(diào)整是必要的，某些交易的一種結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)向另一種結(jié)構(gòu)的同時不僅會降低簽約一份復(fù)雜契約的支出（有限理性的節(jié)約），還會減少按連續(xù)性適應(yīng)方式有效執(zhí)行契約的支出（減弱機(jī)會主義的影響），而專用規(guī)制結(jié)構(gòu)的設(shè)置成本則則會因契約的重復(fù)使用而降低。這確實正是內(nèi)部供給對于重復(fù)出現(xiàn)的特質(zhì)交易的吸引力所在。作者認(rèn)為如果規(guī)制結(jié)構(gòu)不變，生產(chǎn)成本減少與17（二）、交易的刻畫假設(shè)前提：（1）、不確定性程度適中，主要研究頻率和投資，在這里頻率分為：一次、數(shù)次和經(jīng)常。投資分為：非專用、混合和特質(zhì)；（2）、供給者有保持持久業(yè)務(wù)關(guān)系的意向，由此不考慮哪類無信用的企業(yè)造成的特殊危害；（3）、存在大量可以滿足任何需要的潛在供給者——也就是說假定可以不考慮對專用資源所有權(quán)的事前壟斷；（4）、頻率維度僅指買者在市場中的活動；（5）、投資維度只涉及賣者的投資特點。（二）、交易的刻畫18投資特點非專用混合特質(zhì)頻率次數(shù)購買標(biāo)準(zhǔn)設(shè)備購買定制設(shè)備營造廠房經(jīng)常購買標(biāo)準(zhǔn)材料購買定制材料各道工序中間產(chǎn)品的現(xiàn)場交接商業(yè)交易圖示投資特點非專用混合特質(zhì)頻次購買標(biāo)準(zhǔn)設(shè)備購19（三）、規(guī)制結(jié)構(gòu)三大規(guī)制結(jié)構(gòu)：非交易專用性、半專用性和高度專用性的規(guī)制結(jié)構(gòu)作者對三大結(jié)構(gòu)的界定提出的幾點主張：（1）、高度標(biāo)準(zhǔn)化的交易不宜要求專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)；（2）、只有經(jīng)常性交易才需要高度專用性的規(guī)制結(jié)構(gòu)；（3）、非標(biāo)準(zhǔn)化的數(shù)次交易雖然不需要交易專用性的規(guī)制結(jié)構(gòu)，但仍須特別予以重視。根據(jù)麥克內(nèi)爾關(guān)于契約的三種分類有如下對應(yīng)關(guān)系：古典契約活動所有標(biāo)準(zhǔn)化交易數(shù)次性非標(biāo)準(zhǔn)化交易新古典契約活動關(guān)系性契約活動經(jīng)常性和非標(biāo)準(zhǔn)化交易（三）、規(guī)制結(jié)構(gòu)古典契約活動所有標(biāo)準(zhǔn)化交易數(shù)次性非標(biāo)準(zhǔn)化交易201、市場規(guī)制：古典契約活動市場規(guī)制是針對具有數(shù)次性締約活動和經(jīng)常性締約活動的非專用性交易的主要規(guī)制結(jié)構(gòu)。在市場規(guī)制下，交易發(fā)生在一定的法律框架下，當(dāng)事人完全可以根據(jù)已存在的正式契約條款和前人的經(jīng)驗來進(jìn)行交易，這種交易是完全可以信賴的。2、三方規(guī)制：新古典契約活動這種三方規(guī)制的結(jié)構(gòu)主要針對混合型和高度特質(zhì)型的數(shù)次交易。其屬于半專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)。在交易趨向于特質(zhì)交易，產(chǎn)生了專用性投資，供給者轉(zhuǎn)移存在困難時。市場調(diào)節(jié)不盡如人意，雙邊規(guī)制的成本又過高，這就需要一種介于兩者中間的制度形式，那就是通過第三方的幫助來解決爭端、評價績效。1、市場規(guī)制：古典契約活動213、交易專用性規(guī)制：關(guān)系性契約活動這種交易專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)主要針對混合型和高度特質(zhì)型的經(jīng)常性交易。這種交易具有非標(biāo)準(zhǔn)化的性質(zhì)，他若主要依賴市場規(guī)制則反而會受到干擾，且由于交易具有經(jīng)常性，所以可以抵消專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)的設(shè)置成本。中間產(chǎn)品市場交易的交易專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)主要分為兩種：保持當(dāng)事人自主權(quán)的雙邊結(jié)構(gòu)和使交易脫離市場并根據(jù)一種權(quán)威關(guān)系（縱向一體化）在企業(yè)內(nèi)部進(jìn)行組織的一元結(jié)構(gòu)。3、交易專用性規(guī)制：關(guān)系性契約活動22（1）、雙邊規(guī)制（責(zé)任性契約活動）高度特質(zhì)的交易是生產(chǎn)所需的人力資產(chǎn)和物質(zhì)資產(chǎn)具有高度的專用性。個人理解：在混合型交易的情況下，資產(chǎn)的專用性較不完全，通過企業(yè)間貿(mào)易并不能實現(xiàn)明顯的規(guī)模經(jīng)濟(jì)，即買者（或賣者）通過縱向一體化不能實現(xiàn)其利益，因此出于此種考慮，當(dāng)事人可能更傾向于外購零部件。

從可適應(yīng)性和契約費(fèi)用方面考慮，內(nèi)部適應(yīng)會受行政命令影響，外部則通過市場界面影響適應(yīng)，而市場界面上契約適應(yīng)性問題的設(shè)置成本高昂，就只能以雙方補(bǔ)充協(xié)議的形式實現(xiàn)，這必然就產(chǎn)生了雙邊規(guī)制結(jié)構(gòu)，但出于自身利益的考慮雙方適應(yīng)仍較為困難。（1）、雙邊規(guī)制（責(zé)任性契約活動）23主要困難在于對于契約調(diào)整的適應(yīng)：契約調(diào)整主要包括：數(shù)量調(diào)整和價格調(diào)整

一方面，本文認(rèn)為數(shù)量調(diào)整比價格調(diào)整更容易被雙方接受，因為價格調(diào)整一般會導(dǎo)致契約雙方利益不均等，從而影響交易的持續(xù)性。而數(shù)量調(diào)整一般會因交易雙方尋找其他貨源或?qū)Ｓ眯再Y本挪為他用的成本高昂，而被交易雙方所接受。所以一般會經(jīng)常進(jìn)行數(shù)量調(diào)整。另一方面，本文還認(rèn)為并不是所有的價格調(diào)整都不被接受，當(dāng)遇到一種會危及到雙方關(guān)系的生存性危機(jī)時，價格允許有適當(dāng)松動。但存在兩個條件：第一，價格調(diào)整提議必須起因于外生的、密切相關(guān)的、易于核實的事件；第二，必須明確的定量性說明由此造成的成本。以上條件很難達(dá)到，所以價格調(diào)整很難被接受。主要困難在于對于契約調(diào)整的適應(yīng)：24（2）、統(tǒng)一規(guī)制（內(nèi)部組織）因為交易逐漸變得更具特質(zhì)性，專用性人力資產(chǎn)和物質(zhì)資產(chǎn)的使用更趨于單一，買者內(nèi)部也能實現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)，在此環(huán)境下總是產(chǎn)生縱向一體化。責(zé)任性契約活動則為由通過行政管理實現(xiàn)的更為綜合的適應(yīng)能力所取代。投資特點非專用混合特質(zhì)頻率次數(shù)市場規(guī)制三方規(guī)制（新古典締約活動）經(jīng)常（古典締約活動）雙邊規(guī)制統(tǒng)一規(guī)制（關(guān)系性締約活動）規(guī)制結(jié)構(gòu)與商業(yè)交易的匹配（2）、統(tǒng)一規(guī)制（內(nèi)部組織）投資特點非專25（四）、不確定性不確定性程度的增加并不會對非專用性交易產(chǎn)生多大影響，無論不確定性如何，市場交換依舊繼續(xù)。交易專用性投資的情形則有所不同，不確定性程度的增加一般會使之更迫切的要求當(dāng)事人設(shè)計一種“應(yīng)變機(jī)制”——因為當(dāng)不確定性增加時，契約的余地會更大，且在次數(shù)上和重要性上對連續(xù)性適應(yīng)的要求就會更大。由于經(jīng)常性交易不確定性增加，雙邊規(guī)制結(jié)構(gòu)常常會被統(tǒng)一規(guī)制結(jié)構(gòu)所取代（企業(yè)會選擇并購），反之交易則依賴責(zé)任性締約活動（為了節(jié)約成本）。（四）、不確定性26四、其他應(yīng)用本節(jié)主要簡述該框架在研究勞動市場、管制、家庭法和資本市場等方面的應(yīng)用。（一）、勞動數(shù)次性勞動市場的典型形式是修理性勞動——如管子工、電工等。而本文主要研究的交易是非專用的、混合型的及特質(zhì)性的經(jīng)常性勞動市場交易。1、非專用性交易這種交易的每一方基本上都是在市場上當(dāng)場拍案成交的，勞動者的工資和職業(yè)都是可變的，適合用市場交易。四、其他應(yīng)用272、混合型交易作者認(rèn)為在勞動市場最值得討論的就是那些具備中等程度企業(yè)技能的勞動者。在這里其強(qiáng)調(diào)特質(zhì)是一種設(shè)計變量，如果企業(yè)不能設(shè)計出有效的規(guī)制結(jié)構(gòu)來防止其與雇員之間產(chǎn)生敵對，那就重新設(shè)置崗位。作者還肯定了集體協(xié)議的重要性，其認(rèn)為當(dāng)集體談判與通常的商業(yè)談判相差甚遠(yuǎn)時，集體協(xié)議仍是“契約主流”的一部分。但同時作者也承認(rèn)了倫奎斯特法官的觀點，那就是判決性評論（包括集體談判協(xié)議）將破壞制度內(nèi)部現(xiàn)有的關(guān)系。為了說明這一點，作者舉例為阿奇珀爾格-考克斯的論述：

個人不能強(qiáng)迫他所在的行會將其不滿的意見付諸仲裁

2、混合型交易28考克斯所述賦予了行會對仲裁要求的控制權(quán)清楚地承認(rèn)整體利益高于個人利益，因而制約了少數(shù)人的機(jī)會主義。在集體談判協(xié)議中，工資是保持不變的，但仍然得經(jīng)常進(jìn)行適應(yīng)性修正。這種修正主要包括：數(shù)量調(diào)整、任務(wù)調(diào)整和根據(jù)不滿意見修訂工作章程。3、高度特質(zhì)的交易特質(zhì)交易不僅要求專一性，而且還要求交易專用方面的專一性。即雖然存在許多具有專門技能的個人（如藝術(shù)家、研究人員、行政管理人員等），但其專門技能很少是交易專用性的。也就是說這些人被用于一個部門的專業(yè)性生產(chǎn)，如果不用企業(yè)將承擔(dān)一定的成本（如那些收益受經(jīng)驗和協(xié)同效應(yīng)影響很大的生產(chǎn)）?？伎怂顾鲑x予了行會對仲裁要求的控制29在此，長期維系雙方關(guān)系的復(fù)雜契約是以談判的方式達(dá)成的。（二）、對自然壟斷的管制作者認(rèn)為對于那些自然壟斷性質(zhì)嚴(yán)重的服務(wù)，需要專用規(guī)制結(jié)構(gòu)，因為買賣雙方具有連續(xù)性的雙邊關(guān)系。規(guī)制的目標(biāo)就是：保護(hù)有關(guān)雙方的利益和修正關(guān)系以適應(yīng)變化的環(huán)境。定期評議的收益率具備以上特點。（三）、家庭法家庭關(guān)系是極具特質(zhì)性的，這點在之前也論述過。對于家庭關(guān)系的規(guī)制，其主要規(guī)制方式必然是專用的規(guī)制結(jié)構(gòu)。在此，長期維系雙方關(guān)系的復(fù)雜契約是以談判的方式達(dá)成的。30在此，雖然談判作為一種重要的調(diào)節(jié)手段確實能夠并經(jīng)常對維持家庭關(guān)系起著有益的作用，但隨著談判關(guān)系的擴(kuò)展，對于內(nèi)部結(jié)構(gòu)的信賴會減弱，即家庭成員之間變的冷淡了，所以不到逼不得已，一般都拒絕判決。這也就是之前倫奎斯特法官的論述。（四）、資本市場交易易于證實是資本市場運(yùn)行的關(guān)鍵，越容易做到證實市場就運(yùn)行的更好，反之，則需要附加規(guī)制。當(dāng)商業(yè)交易中狀態(tài)變量“投資的交易專用性程度”被資本市場的“易于證實”所取代，資本市場的規(guī)制結(jié)構(gòu)也就可以根據(jù)商業(yè)交易的規(guī)制結(jié)構(gòu)來分析了。分析如下表：在此，雖然談判作為一種重要的調(diào)節(jié)手段確實能夠并經(jīng)常對維持家庭31信息的掌握程度完全較不完全非常不完全頻率次數(shù)市場規(guī)制三方規(guī)制（新古典締約活動）經(jīng)常（古典締約活動）雙邊規(guī)制統(tǒng)一規(guī)制（關(guān)系性締約活動）規(guī)制結(jié)構(gòu)與資本市場交易的匹配信息的掌握程度完全較不完全非常不完全頻次市場規(guī)制32五、啟示（一）概述1、無論是數(shù)次的還是經(jīng)常性的非專用交易，用市場來組織是很有效率的。2、非標(biāo)準(zhǔn)化的數(shù)次性交易最能從判決中獲益。3、當(dāng)交易是經(jīng)常性的，需要特質(zhì)投資，以及在較不確定性的條件下執(zhí)行時，交易專用的規(guī)制結(jié)構(gòu)能得到較充分的發(fā)展。（二）、商業(yè)交易1、商業(yè)交易的優(yōu)化需要同時注意：生產(chǎn)節(jié)約、交易費(fèi)用節(jié)約以及零部件設(shè)計。2、麥考利之所以很少提到商業(yè)訴訟案例，是因為適于非專用交易的市場運(yùn)行良好，而經(jīng)常性和非標(biāo)準(zhǔn)化的交易則由雙邊結(jié)構(gòu)或統(tǒng)一結(jié)構(gòu)來進(jìn)行規(guī)制五、啟示（一）概述333、隨著不確定性的增加，責(zé)任性市場締約方式不能用于具有混合型投資特點的經(jīng)常性交易。這種交易只能標(biāo)準(zhǔn)化后轉(zhuǎn)向市場，或者在內(nèi)部交易。4、隨著一般需求的增長和貨源數(shù)目的增加，原來是交易專用性的交換就失去了這種特點，就必須更依賴于市場中介的管理。于是，縱向一體化會讓位于責(zé)任市場締約活動，接著又為市場所取代。5、在庫存和相關(guān)的流程經(jīng)濟(jì)較大時，應(yīng)面向現(xiàn)場供貨和交易專用的規(guī)制結(jié)構(gòu)（通常是縱向一體化）。一般需求在此影響甚微。6、在制造與分配之間分界面的組織反映了類似的投資考慮，不會因出售而引起交易專用性投資的物品和勞務(wù)可以通過常規(guī)市場渠道分配，而那些這類投資較大的物品和勞務(wù)則使用專用規(guī)制結(jié)構(gòu)（主要是雙邊規(guī)制結(jié)構(gòu)，如特許權(quán)，或統(tǒng)一規(guī)制結(jié)構(gòu)，如前向一體化）。3、隨著不確定性的增加，責(zé)任性市場締約方式不能用于具有混合型347、對技術(shù)變化的規(guī)制有其特殊的困難，經(jīng)常提及的市場有限常常為更復(fù)雜的規(guī)制關(guān)系所替代，其通常理由和通常線路仍與本文所述的相同。（三）、其它交易1、對于非專用勞動，集體組織的效率收益可以忽略不計。因此這種勞動稍后組織，并且常常只有借助于政治程序才能實現(xiàn)。2、隨著工作崗位變得種類繁多和更為特質(zhì)，內(nèi)部勞動市場也就變得更高度個性化了。3、管制可以部分地解釋為自然壟斷所產(chǎn)生的交易困境的反應(yīng)。4、從交易費(fèi)用方面考慮，對缺乏交易專用性投資的活動（如易貨產(chǎn)業(yè)）的管制是正當(dāng)合理的；其理由并不充分。政治原因可能是這類產(chǎn)業(yè)出現(xiàn)的原動力。7、對技術(shù)變化的規(guī)制有其特殊的困難，經(jīng)常提及的市場有限常常為355、在家庭法領(lǐng)域中，動用判決要慎重，以免影響有價值的交易專用性投資。6、易于證實是資本市場對交易專用性投資的補(bǔ)充，在進(jìn)行這種替代時，資本市場和中間產(chǎn)品市場的組織基本相似。六、結(jié)束語本文試圖彌補(bǔ)交易費(fèi)用問題缺乏文字定義的缺陷，并將不確定性、交易頻率及投資的交易專用性程度作為描述交易的基本方面。經(jīng)濟(jì)活動的有效組織必然要求根據(jù)交易特性有區(qū)別地使用規(guī)制結(jié)構(gòu)。本文雖然主要研究商業(yè)契約活動，但文中所提出的方法很容易推廣到勞動契約的研究，還有部分內(nèi)容可用于對公用事業(yè)管制和家庭關(guān)系的理解。因此，文中提出了分析契約的統(tǒng)一方法。5、在家庭法領(lǐng)域中，動用判決要慎重，以免影響有價值的交易專用36謝謝大家！謝謝大家！37交易費(fèi)用經(jīng)濟(jì)學(xué)：

契約關(guān)系的規(guī)制奧利弗——威廉姆森經(jīng)濟(jì)系0721班時英交易費(fèi)用經(jīng)濟(jì)學(xué)：

契約關(guān)系的規(guī)制奧利弗——威廉姆森38作者簡介：奧利弗·伊頓·威廉姆森(Oliver·Eaton·Williamson1932.9.27—“新制度經(jīng)濟(jì)學(xué)”的命名者。自1998年以來在美國加州大學(xué)伯克利分校擔(dān)任“愛德華·F·凱澤”名譽(yù)企業(yè)管理學(xué)教授、經(jīng)濟(jì)學(xué)教授和法學(xué)教授。曾任美國政治學(xué)與社會學(xué)學(xué)院院士（1997年）；美國國家科學(xué)院院士（1994年）；美國藝術(shù)與科學(xué)院院士（1983年）；計量經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)會會員（1977年）。2009年諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎獲得者之一。威廉姆森因其“在經(jīng)濟(jì)管理方面的分析，特別是對公司邊界問題的分析”而獲獎。

作者簡介：奧利弗·伊頓·威廉姆森(Oliver·Ea39導(dǎo)言：首先本文對交易費(fèi)用的存在加以了肯定，并在此基礎(chǔ)上進(jìn)一步闡述交易的主要規(guī)制結(jié)構(gòu)，指出了交易如何和為何能以各自特有的方式與組織制度相匹配。作者主要關(guān)心中間產(chǎn)品市場交易。并分析為何存在如此之多的市場（或準(zhǔn)市場）中間交易問題

，解釋哪些交易存在以及何以存在的理由。

作者的目的主要是：在對某項交易作了概述后，指出最經(jīng)濟(jì)的規(guī)制結(jié)構(gòu)，作者曾通過規(guī)制結(jié)構(gòu)討論了決定交易一體化的制度框架。導(dǎo)言：首先本文對交易費(fèi)用的存在加以了肯定，并在此40第一節(jié)簡要回顧了對交易進(jìn)行研究的一些法律背景。主要是麥克內(nèi)爾的理論。

第二節(jié)有關(guān)特質(zhì)的經(jīng)濟(jì)學(xué)內(nèi)容。主要論述特質(zhì)投資的內(nèi)容，并舉例說明。

第三節(jié)敘述了契約的一般原則，并將其應(yīng)用于商業(yè)契約。

第四節(jié)簡述不同的規(guī)制結(jié)構(gòu)在勞動、管制、家庭交易及資本市場的應(yīng)用。

第五節(jié)歸納了作者的主要觀點和從文中得到的啟示。

第六節(jié)是結(jié)束語。文章的基本框架：第一節(jié)簡要回顧了對交易進(jìn)行研究的一些法律背景。主要是麥克內(nèi)爾41一、若干締約背景

主要是麥克內(nèi)爾所提出的契約的三個分類，即將契約法分為古典的、新古典的和關(guān)系的三大類。（一）、古典契約法

任何一種契約法體系都具有有利于交換的目的，古典契約法的特點是試圖通過增加分散性和強(qiáng)化“現(xiàn)實性”來實現(xiàn)此目的。這里現(xiàn)實性是指活動“在時間或空間上存在或不存在，使之現(xiàn)實能被覺察到或意識到”。要實現(xiàn)這種現(xiàn)實性就要求進(jìn)行隨機(jī)應(yīng)變的契約，這種契約非常錯綜復(fù)雜。

一、若干締約背景主要是麥克內(nèi)爾所提出的契約42古典契約法貫徹分散性和現(xiàn)實性的途徑主要有以下幾種：第一，它認(rèn)為，當(dāng)事人與交易可以分而視之，在此意義上其完全相應(yīng)與經(jīng)濟(jì)學(xué)中“理想的”交易市場。第二，詳細(xì)限定了協(xié)議的本質(zhì)，且當(dāng)正式（如成文的）條款與非正式的（如口頭的）條款發(fā)生爭議時，以較正式的為準(zhǔn)。第三，補(bǔ)救辦法僅限于“如果最初的現(xiàn)實性由于不履約而實行不了，那么，結(jié)果在開始時是能預(yù)料到的，且結(jié)果也不是無限的”。此外，不考慮第三方參與。因此，古典契約法對應(yīng)于經(jīng)濟(jì)學(xué)中理想的交易市場，強(qiáng)調(diào)法制、正式文件及交易自行清算，不涉及第三方，與其他交易無關(guān)。古典契約法貫徹分散性和現(xiàn)實性的途徑主要有以下幾種：第一，它認(rèn)43（二）、新古典契約法對契約實行的現(xiàn)實性提出了質(zhì)疑，尤其是那些在不確定性條件下執(zhí)行的長期契約，威廉姆森認(rèn)為契約實行的充分的現(xiàn)實性即使并非不可能至少也會使成本高的難以令人接受。對于以上情形下，威廉姆森更傾向于麥克內(nèi)爾的分析，即可以通過設(shè)計一種不同的締約關(guān)系來維持交易活動，但還要外加一種規(guī)制結(jié)構(gòu)。麥克內(nèi)爾強(qiáng)調(diào)了契約的靈活性，威廉姆森則提到了第三方介入的重要性。因此，新古典契約法對應(yīng)于不完整的長期契約，有第三方介入來解決爭端和實現(xiàn)契約靈活性，但作為參照點的初始契約是不變的；

（二）、新古典契約法對契約實行的現(xiàn)實性提出了質(zhì)疑，尤其是那44（三）、關(guān)系性契約活動由于契約的“延續(xù)期和復(fù)雜性”的日益增長，使新古典調(diào)整程序被更為特殊的調(diào)整程序所取代，且這種調(diào)整程序要適應(yīng)現(xiàn)行管理。作者還認(rèn)為由于關(guān)系具備了“帶有除交易及其中間程序之外的大量規(guī)范的小社會”的特性，因此，關(guān)于分散性的假定也完全被取代了。

關(guān)系性締約活動對應(yīng)于比新古典契約更長期和復(fù)雜的契約，其參照點由于貫穿始終因而完全是關(guān)聯(lián)的，它可能包括也可能不包括“初始協(xié)議”。

（三）、關(guān)系性契約活動由于契約的“延續(xù)期和復(fù)雜性”的日益增長45古典契約法關(guān)系性契約活動新古典契約法對應(yīng)于經(jīng)濟(jì)學(xué)中“理想的”市場交易，每次交易自行清算，不涉及第三方，與其他交易無關(guān)。對應(yīng)于不完整的長期契約，有第三方介入來解決爭端和實現(xiàn)契約靈活性，但作為參照點的初始契約是不變的；

對應(yīng)于比新古典契約更長期和復(fù)雜的契約其參照點由于貫穿始終因而完全是關(guān)聯(lián)的，它可能包括也可能不包括“初始協(xié)議”

分散性長期契約利于交易古典契約法關(guān)系性契約活動新古典契約法對應(yīng)于經(jīng)濟(jì)學(xué)中“理想的”46二、特質(zhì)交易的經(jīng)濟(jì)學(xué)在這里作者主要闡述了交易特征的三個基本方面是：（1）不確定性，不確定性被公認(rèn)為關(guān)鍵的屬性。（2）交易重復(fù)的頻率。（3）耐用交易專用性投資發(fā)生的程度。影響締約活動的關(guān)鍵因素在規(guī)制研究中，由于大量的“行動’是起因于投資差異，且最難理解的也是這部分，因此還需要對交易專用性投資進(jìn)行詳細(xì)說明。二、特質(zhì)交易的經(jīng)濟(jì)學(xué)在這里作者主要闡述了交易特征的三個基本方47（一）、專用性投資概述當(dāng)事人專用性同一的結(jié)果便是要承擔(dān)高額成本，這樣便產(chǎn)生了非市場性問題，這種交易就是特質(zhì)交易。我們通過以下論述來簡單認(rèn)識一下這種特質(zhì)交易：假如，有一個廠商想生產(chǎn)一種特殊的商品，他就需要購進(jìn)特殊的生產(chǎn)設(shè)備，此時他要尋找賣者對交易專用性方面的專用物質(zhì)資本進(jìn)行投資。由于這種投資用于其他方面的價值按定義比其原定的特殊用途小得多賣者就被緊緊地“捆”在這筆交易上了，買賣雙方任意一方退出成本都非常巨大。接下來我們主要論述：專用性物質(zhì)資本投資（如特有的機(jī)器和廠房）和專用性人力資本投資（如專業(yè)培訓(xùn)和邊干邊學(xué)）背后的特質(zhì)交換。而這種交換關(guān)系必然離不開特質(zhì)物品和勞務(wù)。（一）、專用性投資概述當(dāng)事人專用性同一的結(jié)果便是要承擔(dān)高額成48特質(zhì)物品和勞務(wù)就是指業(yè)已進(jìn)行了交易專用性的人力資本和物質(zhì)資本的投資，且投資隨執(zhí)行條件而變，收益已經(jīng)實現(xiàn)的那類物品和勞務(wù)。例：需要具有專業(yè)技能工人的企業(yè)對其新近員工的特殊培訓(xùn)（這種培訓(xùn)會使新近員工的專業(yè)技能提高，而且這種提高會隨企業(yè)投資的情況而變，其會該企業(yè)帶來收益）特質(zhì)關(guān)系主要包括以下幾個方面：對交易事務(wù)的熟悉、專用的語言的使用、制度和人的信任關(guān)系、個人信譽(yù)等。這些資本對契約關(guān)系的重要性后有舉例說明。作者認(rèn)為正是以上交易專用性成本的存在，使重復(fù)發(fā)生的特質(zhì)交易（作者主要強(qiáng)調(diào)重復(fù)交易）在買賣雙方之間的關(guān)系轉(zhuǎn)變?yōu)殡p邊壟斷，這種轉(zhuǎn)變的結(jié)果就是出現(xiàn)了牢固的締約。但作者強(qiáng)調(diào)由于機(jī)會主義（有限理性）的存在這種契約關(guān)系仍然是不完善的。因此，減少機(jī)會主義影響或提高信任度的規(guī)制結(jié)構(gòu)是需要的。特質(zhì)物品和勞務(wù)就是指業(yè)已進(jìn)行了交易專用性的人力資本和物質(zhì)資本49雙邊壟斷：就是市場上只有一個賣者和一個買者。有限理性：有限理性(boundedrationality)的概念最初是阿羅提出的，他認(rèn)為有限理性就是人的行為“即是有意識地理性的，但這種理性又是有限的”。一是環(huán)境是復(fù)雜的，在非個人交換形式中，人們面臨的是一個復(fù)雜的、不確定的世界，而且交易越多，不確定性就越大，信息也就越不完全；二是人對環(huán)境的計算能力和認(rèn)識能力是有限的，人不可能無所不知。機(jī)會主義：也稱投機(jī)主義(Opportunism)，就是為了達(dá)到自己的目標(biāo)就可以不擇手段，突出的表現(xiàn)是不按規(guī)則辦事，其追求是實現(xiàn)自己的目標(biāo)。雙邊壟斷：就是市場上只有一個賣者和一個買者。50（二）、具體實例專用性物質(zhì)資本的實例例一、是從外部供給者購買專用零部件（買賣雙方停止交易成本巨大）。例二、是按照唯一和最近的原則關(guān)于向生產(chǎn)流水線提供關(guān)鍵原材料的專用工廠的選址問題（建立專用工廠和選定廠址，轉(zhuǎn)變費(fèi)用高昂）。專用性人力資本的實例主要包括：1、匈牙利的一臺全新的進(jìn)口燈泡吹制機(jī)，在德國運(yùn)行良好，而在匈牙利整整一年卻沒有生產(chǎn)出一個合格的燈泡（難以明確定義的知識或內(nèi)部知識的問題）。2、復(fù)制200多年前制作的小提琴（專業(yè)技能）（二）、具體實例專用性物質(zhì)資本的實例513、信息的發(fā)送者與接受者之間的默契，如師徒之間的交流、口頭交談（專用性語言）4、英國制造商在歐洲大陸對其進(jìn)口管制時，仍照常接到訂單，并這些訂單照樣能實施兌現(xiàn)，并且付款中也從未出現(xiàn)過任何差錯{“現(xiàn)有品格”（信用）的價值}。

以上例子充分強(qiáng)調(diào)了特質(zhì)關(guān)系的重要性，且讓我們很好的理解了什么是特質(zhì)關(guān)系，作者還在最后還強(qiáng)調(diào)了一個重要的論點。那就是，當(dāng)存在特質(zhì)關(guān)系時，強(qiáng)制的法律措施和其他的強(qiáng)制行為，會使這種特質(zhì)關(guān)系瓦解，從而使雙方承受高額成本，當(dāng)交易專用性價值較大時，特殊的規(guī)制結(jié)構(gòu)應(yīng)取代典型的古典市場契約交換。3、信息的發(fā)送者與接受者之間的默契，如師徒之間的交流、口頭交52三、商業(yè)契約（一）、經(jīng)濟(jì)化（節(jié)約）前提假設(shè)：組織商業(yè)交易的準(zhǔn)則是一種節(jié)約成本的嚴(yán)格的工具性準(zhǔn)則，它基本上可分為生產(chǎn)支出的節(jié)約和交易費(fèi)用的節(jié)約。目標(biāo)：盡量減少生產(chǎn)成本和交易費(fèi)用的總和具體分析：在交易費(fèi)用忽略不計的時候，寧買勿造一般是節(jié)約成本的好方法，其強(qiáng)調(diào)了外購的重要性。但事實上交易費(fèi)用是一直存在的，雖然外購的生產(chǎn)成本低，但交易費(fèi)用高，這時其他供給安排是值得考慮的。交易費(fèi)用的節(jié)約本質(zhì)上是有限理性的經(jīng)濟(jì)化，交易中同時還須提防機(jī)會主義（利己）的干擾。三、商業(yè)契約（一）、經(jīng)濟(jì)化（節(jié)約）53

作者認(rèn)為如果規(guī)制結(jié)構(gòu)不變，生產(chǎn)成本減少與交易費(fèi)用的降低往往是對立的。所以為了實現(xiàn)總體目標(biāo)，規(guī)制結(jié)構(gòu)的調(diào)整是必要的，某些交易的一種結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)向另一種結(jié)構(gòu)的同時不僅會降低簽約一份復(fù)雜契約的支出（有限理性的節(jié)約），還會減少按連續(xù)性適應(yīng)方式有效執(zhí)行契約的支出（減弱機(jī)會主義的影響），而專用規(guī)制結(jié)構(gòu)的設(shè)置成本則則會因契約的重復(fù)使用而降低。這確實正是內(nèi)部供給對于重復(fù)出現(xiàn)的特質(zhì)交易的吸引力所在。作者認(rèn)為如果規(guī)制結(jié)構(gòu)不變，生產(chǎn)成本減少與54（二）、交易的刻畫假設(shè)前提：（1）、不確定性程度適中，主要研究頻率和投資，在這里頻率分為：一次、數(shù)次和經(jīng)常。投資分為：非專用、混合和特質(zhì)；（2）、供給者有保持持久業(yè)務(wù)關(guān)系的意向，由此不考慮哪類無信用的企業(yè)造成的特殊危害；（3）、存在大量可以滿足任何需要的潛在供給者——也就是說假定可以不考慮對專用資源所有權(quán)的事前壟斷；（4）、頻率維度僅指買者在市場中的活動；（5）、投資維度只涉及賣者的投資特點。（二）、交易的刻畫55投資特點非專用混合特質(zhì)頻率次數(shù)購買標(biāo)準(zhǔn)設(shè)備購買定制設(shè)備營造廠房經(jīng)常購買標(biāo)準(zhǔn)材料購買定制材料各道工序中間產(chǎn)品的現(xiàn)場交接商業(yè)交易圖示投資特點非專用混合特質(zhì)頻次購買標(biāo)準(zhǔn)設(shè)備購56（三）、規(guī)制結(jié)構(gòu)三大規(guī)制結(jié)構(gòu)：非交易專用性、半專用性和高度專用性的規(guī)制結(jié)構(gòu)作者對三大結(jié)構(gòu)的界定提出的幾點主張：（1）、高度標(biāo)準(zhǔn)化的交易不宜要求專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)；（2）、只有經(jīng)常性交易才需要高度專用性的規(guī)制結(jié)構(gòu)；（3）、非標(biāo)準(zhǔn)化的數(shù)次交易雖然不需要交易專用性的規(guī)制結(jié)構(gòu)，但仍須特別予以重視。根據(jù)麥克內(nèi)爾關(guān)于契約的三種分類有如下對應(yīng)關(guān)系：古典契約活動所有標(biāo)準(zhǔn)化交易數(shù)次性非標(biāo)準(zhǔn)化交易新古典契約活動關(guān)系性契約活動經(jīng)常性和非標(biāo)準(zhǔn)化交易（三）、規(guī)制結(jié)構(gòu)古典契約活動所有標(biāo)準(zhǔn)化交易數(shù)次性非標(biāo)準(zhǔn)化交易571、市場規(guī)制：古典契約活動市場規(guī)制是針對具有數(shù)次性締約活動和經(jīng)常性締約活動的非專用性交易的主要規(guī)制結(jié)構(gòu)。在市場規(guī)制下，交易發(fā)生在一定的法律框架下，當(dāng)事人完全可以根據(jù)已存在的正式契約條款和前人的經(jīng)驗來進(jìn)行交易，這種交易是完全可以信賴的。2、三方規(guī)制：新古典契約活動這種三方規(guī)制的結(jié)構(gòu)主要針對混合型和高度特質(zhì)型的數(shù)次交易。其屬于半專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)。在交易趨向于特質(zhì)交易，產(chǎn)生了專用性投資，供給者轉(zhuǎn)移存在困難時。市場調(diào)節(jié)不盡如人意，雙邊規(guī)制的成本又過高，這就需要一種介于兩者中間的制度形式，那就是通過第三方的幫助來解決爭端、評價績效。1、市場規(guī)制：古典契約活動583、交易專用性規(guī)制：關(guān)系性契約活動這種交易專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)主要針對混合型和高度特質(zhì)型的經(jīng)常性交易。這種交易具有非標(biāo)準(zhǔn)化的性質(zhì)，他若主要依賴市場規(guī)制則反而會受到干擾，且由于交易具有經(jīng)常性，所以可以抵消專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)的設(shè)置成本。中間產(chǎn)品市場交易的交易專用性規(guī)制結(jié)構(gòu)主要分為兩種：保持當(dāng)事人自主權(quán)的雙邊結(jié)構(gòu)和使交易脫離市場并根據(jù)一種權(quán)威關(guān)系（縱向一體化）在企業(yè)內(nèi)部進(jìn)行組織的一元結(jié)構(gòu)。3、交易專用性規(guī)制：關(guān)系性契約活動59（1）、雙邊規(guī)制（責(zé)任性契約活動）高度特質(zhì)的交易是生產(chǎn)所需的人力資產(chǎn)和物質(zhì)資產(chǎn)具有高度的專用性。個人理解：在混合型交易的情況下，資產(chǎn)的專用性較不完全，通過企業(yè)間貿(mào)易并不能實現(xiàn)明顯的規(guī)模經(jīng)濟(jì)，即買者（或賣者）通過縱向一體化不能實現(xiàn)其利益，因此出于此種考慮，當(dāng)事人可能更傾向于外購零部件。

從可適應(yīng)性和契約費(fèi)用方面考慮，內(nèi)部適應(yīng)會受行政命令影響，外部則通過市場界面影響適應(yīng)，而市場界面上契約適應(yīng)性問題的設(shè)置成本高昂，就只能以雙方補(bǔ)充協(xié)議的形式實現(xiàn)，這必然就產(chǎn)生了雙邊規(guī)制結(jié)構(gòu)，但出于自身利益的考慮雙方適應(yīng)仍較為困難。（1）、雙邊規(guī)制（責(zé)任性契約活動）60主要困難在于對于契約調(diào)整的適應(yīng)：契約調(diào)整主要包括：數(shù)量調(diào)整和價格調(diào)整

一方面，本文認(rèn)為數(shù)量調(diào)整比價格調(diào)整更容易被雙方接受，因為價格調(diào)整一般會導(dǎo)致契約雙方利益不均等，從而影響交易的持續(xù)性。而數(shù)量調(diào)整一般會因交易雙方尋找其他貨源或?qū)Ｓ眯再Y本挪為他用的成本高昂，而被交易雙方所接受。所以一般會經(jīng)常進(jìn)行數(shù)量調(diào)整。另一方面，本文還認(rèn)為并不是所有的價格調(diào)整都不被接受，當(dāng)遇到一種會危及到雙方關(guān)系的生存性危機(jī)時，價格允許有適當(dāng)松動。但存在兩個條件：第一，價格調(diào)整提議必須起因于外生的、密切相關(guān)的、易于核實的事件；第二，必須明確的定量性說明由此造成的成本。以上條件很難達(dá)到，所以價格調(diào)整很難被接受。主要困難在于對于契約調(diào)整的適應(yīng)：61（2）、統(tǒng)一規(guī)制（內(nèi)部組織）因為交易逐漸變得更具特質(zhì)性，專用性人力資產(chǎn)和物質(zhì)資產(chǎn)的使用更趨于單一，買者內(nèi)部也能實現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)，在此環(huán)境下總是產(chǎn)生縱向一體化。責(zé)任性契約活動則為由通過行政管理實現(xiàn)的更為綜合的適應(yīng)能力所取代。投資特點非專用混合特質(zhì)頻率次數(shù)市場規(guī)制三方規(guī)制（新古典締約活動）經(jīng)常（古典締約活動）雙邊規(guī)制統(tǒng)一規(guī)制（關(guān)系性締約活動）規(guī)制結(jié)構(gòu)與商業(yè)交易的匹配（2）、統(tǒng)一規(guī)制（內(nèi)部組織）投資特點非專62（四）、不確定性不確定性程度的增加并不會對非專用性交易產(chǎn)生多大影響，無論不確定性如何，市場交換依舊繼續(xù)。交易專用性投資的情形則有所不同，不確定性程度的增加一般會使之更迫切的要求當(dāng)事人設(shè)計一種“應(yīng)變機(jī)制”——因為當(dāng)不確定性增加時，契約的余地會更大，且在次數(shù)上和重要性上對連續(xù)性適應(yīng)的要求就會更大。由于經(jīng)常性交易不確定性增加，雙邊規(guī)制結(jié)構(gòu)常常會被統(tǒng)一規(guī)制結(jié)構(gòu)所取代（企業(yè)會選擇并購），反之交易則依賴責(zé)任性締約活動（為了節(jié)約成本）。（四）、不確定性63四、其他應(yīng)用本節(jié)主要簡述該框架在研究勞動市場、管制、家庭法和資本市場等方面的應(yīng)用。（一）、勞動數(shù)次性勞動市場的典型形式是修理性勞動——如管子工、電工等。而本文主要研究的交易是非專用的、混合型的及特質(zhì)性的經(jīng)常性勞動市場交易。1、非專用性交易這種交易的每一方基本上都是在市場上當(dāng)場拍案成交的，勞動者的工資和職業(yè)都是可變的，適合用市場交易。四、其他應(yīng)用642、混合型交易作者認(rèn)為在勞動市場最值得討論的就是那些具備中等程度企業(yè)技能的勞動者。在這里其強(qiáng)調(diào)特質(zhì)是一種設(shè)計變量，如果企業(yè)不能設(shè)計出有效的規(guī)制結(jié)構(gòu)來防止其與雇員之間產(chǎn)生敵對，那就重新設(shè)置崗位。作者還肯定了集體協(xié)議的重要性，其認(rèn)為當(dāng)集體談判與通常的商業(yè)談判相差甚遠(yuǎn)時，集體協(xié)議仍是“契約主流”的一部分。但同時作者也承認(rèn)了倫奎斯特法官的觀點，那就是判決性評論（包括集體談判協(xié)議）將破壞制度內(nèi)部現(xiàn)有的關(guān)系。為了說明這一點，作者舉例為阿奇珀爾格-考克斯的論述：

個人不能強(qiáng)迫他所在的行會將其不滿的意見付諸仲裁

2、混合型交易65考克斯所述賦予了行會對仲裁要求的控制權(quán)清楚地承認(rèn)整體利益高于個人利益，因而制約了少數(shù)人的機(jī)會主義。在集體談判協(xié)議中，工資是保持不變的，但仍然得經(jīng)常進(jìn)行適應(yīng)性修正。這種修正主要包括：數(shù)量調(diào)整、任務(wù)調(diào)整和根據(jù)不滿意見修訂工作章程。3、高度特質(zhì)的交易特質(zhì)交易不僅要求專一性，而且還要求交易專用方面的專一性。即雖然存在許多具有專門技能的個人（如藝術(shù)家、研究人員、行政管理人員等），但其專門技能很少是交易專用性的。也就是說這些人被用于一個部門的專業(yè)性生產(chǎn)，如果不用企業(yè)將承擔(dān)一定的成本（如那些收益受經(jīng)驗和協(xié)同效應(yīng)影響很大的生產(chǎn)）。考克斯所述賦予了行會對仲裁要求的控制