招啤酒公司招股說明書

青島啤酒股份招股說明書(概要)100000000股單位：人民幣元面值發(fā)行價發(fā)行費用募集資金每股： 1.00 6.38 0.13 6.25合計:100000000 6380000001300000062500000019937241993820日。1993831日在上海證券交易所掛牌交易。主承銷機構(gòu)：上海申銀證券公司推舉人：上海申銀證券公司一、緒言〔以下簡公司的根本狀況和股票發(fā)行認(rèn)購手續(xù)行經(jīng)國務(wù)院證券委員會證委發(fā)〔1993〕28號文批準(zhǔn)、中國證會發(fā)審字〔1993〕14號文復(fù)審?fù)?。二、釋義在本招股說明書概要中，以下簡稱具有如下意義：1、發(fā)起人：指原青島啤酒廠2、公司：指青島啤酒股份，亦稱為發(fā)行人3、發(fā)行人內(nèi)部職工：指青島啤酒股份的在冊職工及在冊治理的離退休職工4、承銷機構(gòu)：指上海申銀證券公司為主承銷商的承銷團51〔A股〕6、主承銷商：指上海申銀證券公司7、推舉人：指上海申銀證券公司8、元：指人民幣元三、出售股的有關(guān)當(dāng)事人1、發(fā)行人：青島啤酒股份法定代表人：張亞東56號：(0532)324916發(fā)行人負(fù)債本次股票發(fā)行的聯(lián)系人：程衍俊嚴(yán)文明2、財務(wù)參謀：海問證券投資詢問事務(wù)所法定代表人：韓家樂62307：(010)46640383、主承銷商：上海申銀證券公司法定代表人：闞治東681號：(021)2154974副主承銷商：青島萬通證券公司98號：(0532)326094青島市工商銀行信托投資股份法定代表人：湯自強8號：(0532)224679山東省國際信托投資公司法定代表人：宋國文227號：(0531)614830山東省工商銀行信托投資公司法定代表人：張志遠(yuǎn)2275樓：(0531)612376山東省證券公司法定代表人：張宗厚176號：(0531)610992山東省中國銀行信托投資公司法定代表人：楊克平11號：(0532)235974青島市建設(shè)銀行信托投資公司法定代表人：周廣祿7號：(0532)272849青島市農(nóng)業(yè)銀行信托投資公司法定代表人：王文禮13號：(0532)237121：(0532)237273濟南市國際信托投資公司法定代表人：鞠洪云23號：(0531)614095分銷商：中國銀行青島分行證券交易營業(yè)部法定代表人：曲維年26號：(0532)261135海通證券公司青島營業(yè)部法定代表人：沈德高24號：(0532)330480中信實業(yè)銀行青島分行證券交易營業(yè)部法定代表人：遲存國2號：(0532)272475青島市國際信托投資公司法定代表人：王正林5號：(0532)2760084、推舉人：上海申銀證券公司5、法律事務(wù)所：北京海問律師事務(wù)所法定代表人：何斐62307：(010)4662148(010)4664039經(jīng)辦律師：周衛(wèi)平何斐佟忠6、會計師事務(wù)所：安達(dá)信〔華強〕會計師事務(wù)所。法定代表人：張本廉1000041號2526-2529：(010)5053333：(010)5051828經(jīng)辦注冊會計師：封和平姜鳳芝7、資產(chǎn)評估機構(gòu)：中華會計師事務(wù)所法定代表人：張澤元住宅：中國北京市首都體育館內(nèi)：(010)8328119經(jīng)辦評估人員：傅繼軍崔勁8、資產(chǎn)評估確認(rèn)機構(gòu)：中國國有資產(chǎn)治理局法定代表人：湯丙午66號：(010)25677449、收款銀行：青島市工商銀行信托投資股份法定代表人：湯自強8號：(0532)22467910、股票登記機構(gòu)：上海證券交易所法定代表人：尉文淵15號：(021)3060678四、發(fā)行狀況1、本次發(fā)行的股票類型：記名一般股2、發(fā)行日期：1993724日3、發(fā)行地區(qū)：青島市為公開發(fā)行地區(qū)，濟南市辦理團體預(yù)約登記4、發(fā)行對象：持有中華人民共和國居民身份證的自然人5、承銷期起止日：1993724日－1993820日6、上市時間及上市交易所名稱：1993831日在上海證券交易所掛牌交易7、每股發(fā)行價：6.38元人民幣8、每股面值：1元人民幣9、發(fā)行量〔股〕：10000000010、發(fā)行總市值：63800萬元199362972日在香港發(fā)行的H31760萬股，股權(quán)構(gòu)造為：股份類型 股數(shù)〔萬股〕占總股本％總股本90000100國家股3998244.42國內(nèi)法人股53335.93外資法人股29253.25國內(nèi)公眾股1000011.11〔其中內(nèi)部職工股〕1000 1.11境外公眾股 31760 35.29五、風(fēng)險因素與對策投資者在評價發(fā)行人此次出售的股票時，除本招股說明書供給的各項資料外，應(yīng)特別認(rèn)真考慮下述各項風(fēng)險因素。1、經(jīng)營風(fēng)險：重要原材料本錢的上漲。A、發(fā)行人所需大麥由于國內(nèi)市場貨源缺乏，近幾年主要從國際市場上選購。國外大麥質(zhì)量較好，但價格高。改制后，發(fā)行人將實行以下措施削減風(fēng)險：a、進口承受信用證結(jié)算方式，每年幾次進貨，以削減進貨本錢。b、通過廣泛詢價，以求購既優(yōu)質(zhì)但價格適中的大麥。B、發(fā)行人所需大米主要在國內(nèi)市場上自由選購。現(xiàn)今中國大米市場興旺，供給較能保證，但大米價格屢次上調(diào)，本錢有所增加，改制C、酒花本錢雖然占原材料本錢比例不高，但為主要原料。其價格進貨本錢的下降，并盡量縮短資金占用時間。包裝容器本錢的上漲包裝容器本錢占總銷售本錢比例較大，且本錢均有不同程度上漲，鑒于此，發(fā)行人將實行一系列措施，消化因本錢上漲而增大的風(fēng)險。貨，進貨時驗貨付款的方式。在盡可能范圍內(nèi)，降低啤酒瓶的進貨價并多方詢價，以求其價廉質(zhì)優(yōu)。能源消耗發(fā)行人所用能源為原煤、重油和電，其本錢約占啤酒銷售本錢的4％，一九九二年國家取消了對原煤、重油的打算供給，并放開能源價格，故發(fā)行人必需從市場選購所需的原煤、重油，價格有肯定程度的上漲。由于經(jīng)濟進展快速，電力供給日趨緊急。但發(fā)行人所需電力由青島市電力供給局供給，并擁有應(yīng)急設(shè)備以防臨時不測的大事。外匯的風(fēng)險人民幣為不行自由兌換的貨幣，我國政府對外匯實行管制政策，構(gòu)，其匯率主要由市場供求雙方打算，并不時變化。同時并不保證可以隨時兌換，這就可能產(chǎn)生匯兌的損失。發(fā)行人H股上市后，經(jīng)批30多個國家和地區(qū)，全部收入均用外幣支付，加上國內(nèi)銷售于涉外而造成的損失。2、行業(yè)風(fēng)險與國內(nèi)消費者對啤酒需求相適應(yīng)，啤酒工業(yè)在近幾年進展較為快速樣名稱的啤酒，這增加了行業(yè)內(nèi)部的競爭。對于此，發(fā)行人認(rèn)為，只有在保持質(zhì)量的根底上，不斷制造產(chǎn)品，才能保持青啤在國內(nèi)啤酒業(yè)中的龍頭地位。發(fā)行人募集資金后，將有效地實施技改工程，并著力于啤酒生產(chǎn)技術(shù)和產(chǎn)品的開發(fā)研究，增加產(chǎn)品的競爭力。3、市場風(fēng)險本公司的市場風(fēng)險主要來自于國際市場。青島啤酒出口量占全國56％，且青啤的國外銷售市場比較集中，70％銷往香港、美國和澳門等地。一旦上述地區(qū)的市場發(fā)生不利變化，將會增大市場風(fēng)險。對此，發(fā)行人將在連續(xù)提高產(chǎn)品質(zhì)量、承受多種促銷手段的同時，不斷擴大國內(nèi)、國際市場，努力提高市場占有率。4、政策性風(fēng)險：“關(guān)稅與貿(mào)易總協(xié)定”締約國地位后可加競爭對手。但是對發(fā)行人說，這既是一種風(fēng)險，也是一種機遇。發(fā)復(fù)關(guān)后進口原料和進口包裝材料關(guān)稅降低的機遇，盡量降低生產(chǎn)成本，使本公司產(chǎn)品在價格上更有競爭力。六、募集資金的運用本次公開發(fā)行股票所籌資金〔扣除發(fā)行費用后〕連同H股募股所得資金，除歸還局部貸款外，主要用于以下方面：329602574萬美元于青島啤酒一廠進1230萬噸。139502270萬平均于青島啤酒二廠進展1020萬噸。此3947萬美元歸還二廠所欠美元貸款。217683040萬美元，建設(shè)青島啤酒三廠，10萬噸啤酒的生產(chǎn)力量。投資人民幣40382萬元對現(xiàn)有的青島啤酒四廠進展技術(shù)改造和210萬噸。發(fā)行人與鵬兆進展已訂立協(xié)議，成立青島啤酒深圳有5802萬噸。10906012411萬元，資金使用19931995年期間。七、股利政策1、股利安排的一般政策：發(fā)行人股票收益的安排實行同股同利政策。稅后利潤的安排必需按以下挨次進展：彌補上年度虧損；提取法定盈余公積金；(3)提取公益金；提取任意盈余公積金；支付股利。關(guān)于彌補虧損的數(shù)額，公積金、公益金的計提比例，以及股利率經(jīng)營狀況提出安排方案經(jīng)股東大會批準(zhǔn)后實施。董事會估量每一年度的股利將于次年六月或之前派付。2、1993年度股利推測：董事會估量，發(fā)行人截止1993123128萬3017284萬元?；谝陨嫌茰y，假設(shè)無不行預(yù)見之意外狀況發(fā)生，董事會估量19930.03361994630日或之前派發(fā)。八、發(fā)行人狀況1、發(fā)行人根本狀況：(1)發(fā)行人名稱：青島啤酒股份英文名稱:TSINGTAOBREWERYCOMPANYLIMITED〔2〕發(fā)行人登記注冊日期:1993616日〔3〕營業(yè)執(zhí)照編號：魯青16361566-756號發(fā)行人歷史狀況介紹：發(fā)行人前身青島啤酒廠，始建于1903年，由英德商人創(chuàng)辦，當(dāng)時名為“日爾曼啤酒青島股份”。建廠初期年生產(chǎn)力量為2023”將青島啤酒廠購置下來，更名為“大日本麥酒株式會社青島工場?！?94510月，工廠由當(dāng)時的青島市政府“青島啤酒公司”?！蚕陆拥谄甙妗?947614日，被“齊魯企業(yè)股份”購置，定名為“青島啤酒廠”。194962日，青島解放。工廠由青島市人民政府接收，工廠名稱為“國營青島啤酒廠”50島飲料進出口公司。19874月青島飲料進出口公司撤消。青島啤酒廠成為青島市直屬企業(yè)，擁有自營進出口權(quán)。1993616日，由青島啤酒廠作為獨家發(fā)起人，并在吸取合并中外合資青島啤酒其次、中外合作青島啤酒第三、國營青島啤酒四廠的根底上發(fā)起設(shè)立青島啤酒股份。發(fā)行人已于一九九三年七月上旬，成功地在香港完成H31760某些優(yōu)待政策。2、董事、監(jiān)事、高級治理人員及重要職員簡介董事張亞東先生，男，現(xiàn)年50歲，本公司之董事長兼總經(jīng)理。張先生1987年加盟青島啤酒廠前曾任青島食品廠副廠長之職，有近30年企業(yè)治理閱歷。張先生畢業(yè)于無錫輕工學(xué)院，爭論生文化程度，擁有高級工程師職稱。邵瑞琦先生，男，現(xiàn)年52歲，本公司副董事長兼副總經(jīng)理。邵先19791984年升任青島市飲料進出口公司副總經(jīng)理，1987年始任青島啤酒廠副廠長，青島啤酒其次董事、總經(jīng)理。在技術(shù)生產(chǎn)經(jīng)營方面積30年之閱歷。邵先生畢業(yè)于無錫輕工學(xué)院食品發(fā)酵專業(yè)，擁有高級工程師職稱。程衍俊先生，男，現(xiàn)年33歲，本公司副董事長、副總經(jīng)理兼總工19821985年升任副廠長。1年，擁有工程師職稱。3719821985年升任副廠長。劉先生畢業(yè)于山東1董兆溫先生，男，現(xiàn)年55歲，本公司董事兼一廠副廠長。董先生自青島紡織學(xué)校畢業(yè)后就任職于青島啤酒廠，歷任技術(shù)員、工程師、1982年提升為副廠長。董先生擁有高級工程師職稱。梁同為先生，男，現(xiàn)年52歲，本公司董事兼二廠廠長。梁先生自1958年始任職于青島啤酒廠，并于1978年升任副廠長，從1989年稱。張振鐸先生，男，現(xiàn)年52歲，本公司董事。張先生長期任職于中30多年金融治理閱歷，張先生畢業(yè)于山東財經(jīng)學(xué)院財政金融系，擁有高級經(jīng)濟師職稱。阮北耀先生，男，現(xiàn)年57歲，本公司獨立董事，香港最高法院律19621965年創(chuàng)辦公司翁余阮律師行，現(xiàn)為該行首席股東和主要負(fù)責(zé)人。1986年被中國司法部委任為首批公證國內(nèi)文件的香港律師。阮先生從事法律工作多達(dá)30多年，現(xiàn)擔(dān)當(dāng)多項與中國有關(guān)的職務(wù)。于福忠先生，現(xiàn)年60歲，本公司獨立董事，中國工商銀行青島市分行行長。曾任中國人民銀行青島市分行副行長，自1984年起出任40年金融機構(gòu)治理閱歷。于先生有高級經(jīng)濟師職稱。監(jiān)事周有倫先生，男，現(xiàn)年55歲，本公司監(jiān)事長。周先生曾任青島晶華玻璃廠打算、財務(wù)、勞工科副科長、生產(chǎn)辦公室副主任、副廠長，周先生畢業(yè)于煙臺工業(yè)打算學(xué)校，擁有高級經(jīng)濟師職稱。李華洪先生，男，現(xiàn)年54歲，本公司監(jiān)事。李先生曾任青島啤酒四廠副廠長、黨委副書記、黨委書記。朱駿騏先生，男，現(xiàn)年51歲，本公司監(jiān)事。朱先生曾任青島啤酒廠計量室技術(shù)員、副主任、主任，計量處處長，擁有工程師職稱。高級治理人員及重要職員嚴(yán)文明先生，男，現(xiàn)年55歲，本公司總會計師。嚴(yán)先生長期任職于青島啤酒廠＊＊曾任財務(wù)科科長，財務(wù)處處長，總會計師等職。嚴(yán)先生畢業(yè)于輕工業(yè)部南京＊＊會計統(tǒng)計學(xué)校，擁有高級會計師職稱。46歲，青島啤酒一廠廠長。劉先生曾任青島啤酒＊＊＊設(shè)備科科長，廠工會主席、副廠長。有長期的生產(chǎn)治理閱歷。具有大專文化程度。趙元海先生，男，現(xiàn)年50歲，青島啤酒三廠籌建處主任。趙先生1958年進＊青島啤酒廠工作，曾任科長、處長等職。36197511年，后升任經(jīng)營副經(jīng)理，19931月任青島啤酒廠廠長。趙學(xué)敏先生，男，現(xiàn)年40歲，青島啤酒麥芽廠副廠長。趙先生自1970年開頭任＊＊青島啤酒廠副廠長。3、公司的內(nèi)部治理機構(gòu)：419935313960名。2547名；306名；670名；437名。5、公司的商標(biāo)：①公司已申請成為其前身－－青島啤酒廠在八個國家的商標(biāo)注冊標(biāo)。②由于青島啤酒商標(biāo)在香港并非以本公司名義注冊〔商標(biāo)注冊權(quán)在青＊＊香港經(jīng)銷商－－中國啤酒〔香港〕手中〕，現(xiàn)公司正與中國啤酒〔＊＊〕進展協(xié)商。依據(jù)以往閱歷以及公司與〔香港的貿(mào)易＊董事會預(yù)料上述問題可以雙方滿足的方式解決。九、發(fā)行人經(jīng)營業(yè)績1、生產(chǎn)經(jīng)營的一般狀況公司的主要業(yè)務(wù)為生產(chǎn)及銷售啤酒。生產(chǎn)的啤酒種類依據(jù)包裝形式不＊＊分為瓶裝啤酒、罐裝啤酒和桶裝啤酒〔純生啤〕1992年，24＊＊居全國啤酒行業(yè)之冠。在出口方面，青島啤酒3250-75％，國內(nèi)銷售則遍布城鄉(xiāng)各地。2、1990年-1992年公司銷售營業(yè)額和利潤總額的狀況單位：人民幣元時間 1990 1991 1992銷售總額337050862497897070809391751營業(yè)利潤1765544461854166126077987稅后利潤2464130278431551046149143、產(chǎn)品的開發(fā)與爭論發(fā)行人針對國內(nèi)外消費者不同的品嘗口味，進展產(chǎn)品的開發(fā)和研＊＊技術(shù)、材料，研制成功了低熱量啤酒、淡啤酒，并在此根底上，進展干啤酒、白啤酒、低醇和無醇啤酒的開發(fā)。4、由于青島啤酒廠重視質(zhì)量治理，其產(chǎn)品青島牌啤酒曾先后屢次獲國家級、部級、行業(yè)協(xié)會的金質(zhì)獎，19804月青島牌商標(biāo)獲國家工商行政治理局“國家著名商標(biāo)”稱號，19919月被評為中國大19811985年兩次在美國華盛頓進展的國際評酒會上獲得冠軍。19875月，在美國密西西比州杰克遜市進展的國際啤酒評比中名列榜首。19919月，在比利時布魯塞爾進展的蒙頓國際評比大賽中獲金質(zhì)獎。十、資產(chǎn)評估主要狀況發(fā)行人各類資產(chǎn)、負(fù)債增減值表金額單位：萬元人民幣工程 帳面凈值評估值評估增減值增減幅度％流淌資產(chǎn) 37022.9226986.76-10036.16-27.11長期投資固定資產(chǎn)其中：525.76589.0963.3312.05房屋建筑11648.0019011.507363.5063.22機器設(shè)備25642.3648495.3722853.0189.12在建工程10832.8341192.96360.100.88固定資產(chǎn)小計 78123.19108699.8330576.6139.14土地使用權(quán) -20545.5520545.55商標(biāo)及其他無形資產(chǎn) -20911.0220911.02資產(chǎn)合計 115671.87177735.2562063.3853.65負(fù)債其中：流淌負(fù)債 28664.2740871.1812206.9142.59長期負(fù)債 58083.1157850.00-233.11-0.40負(fù)債小計86747.4198721.1811973.7713.80凈資產(chǎn)28924.1679014.0750089.61173.17148240萬股〔1元〕。2、公司于設(shè)立時，凈資產(chǎn)評估調(diào)整值為557951.16元。3、本次增A62500萬元人民幣。4H股和本次增A90000萬股〔1元〕。5A180802萬元。6、本次增A2.01元十一、主要會計資料1、資產(chǎn)負(fù)債表的主要數(shù)據(jù)〔單位：人民幣元〕1990 1991 1992流淌資產(chǎn)現(xiàn)金 124081676135295489126113031應(yīng)收帳款及其他應(yīng)收帳款 741040588251441073809166預(yù)付款及保證金 122588675980873657831431存貨 75362031128493319172180986預(yù)付稅金13145021341968流淌資產(chǎn)合計287121134407453922429934614非流淌資產(chǎn)其他單位投資- - 3699999證券投資固定資產(chǎn)302701030270102757600固定資產(chǎn)原值155275460426956462545279439減：累計折舊-43177696-61745682-88342635固定資產(chǎn)凈值112097764365210780456936804在建工程402779799253631558198413932遞延支出340019782877218922147749非流淌資產(chǎn)合計551906551650641537683956084資產(chǎn)總計83902768510580954591113890698流淌負(fù)債短期銀行借款107225610171697246271971276應(yīng)付帳款及其他應(yīng)付款840040106982792069508588預(yù)收貨款26680792 83642858 43872134應(yīng)付稅金- - 3401136職工福利基金2894244 4694666 6941712應(yīng)付股利- - 16750000流淌負(fù)債合計220804656329862690412444846長期貸款415492058520238516438116445負(fù)債合計636296714850001206850561291累積盈余及撥款 202730971208094253263329407負(fù)債及投資人權(quán)益總計839027685105809545911138906982、利潤表主要數(shù)據(jù)單位：人民幣元1990 1991 1992營業(yè)收入 337050862497897070809391751減：營業(yè)稅金 -21619503-39779874 84600672價風(fēng)格整稅 -10311469-11646534-11401278營業(yè)本錢 -259915315-337798973-501356544營業(yè)毛利 45204575108671689212033257減：銷售費和行政治理費-26662499-48319073-86472544加：其他業(yè)務(wù)收入〔支出〕-8866321501550517274營業(yè)利潤1765544461854166126077987加：營業(yè)外收入20982323 734071027333113減：營業(yè)外支出-4767450-49062099-36132551稅前利潤3387031720232777117278549減：所得稅-9229015-12289622-12663635稅后利潤246413027843155104614914股利 - - 16750000說明：①1991年度稅前利潤較其他兩個會計年度為低，是由于考29840000元。②1992年度稅前利潤大幅度增加是由于二啤全年投產(chǎn)。十二、盈利推測.華強會計師事務(wù)所驗證，1993年盈利推測如下：單位：萬元人民幣營業(yè)收入115126.2營業(yè)稅金-19616.6凈營業(yè)收入95509.6營業(yè)本錢-74433.6營業(yè)毛利21076.0費用：銷售費-2023.4行政治理費-3968.7財務(wù)費-2750.8合計-8731.9營業(yè)利潤12344.1營業(yè)外收入〔注1〕 9891.4營業(yè)外支出-293.9稅前利潤21941.6所得稅-4657.6稅后利潤〔注2〕 17284.01：其中包括在香港發(fā)行H股股票訂金中產(chǎn)生格外常性利息收4571萬元。21993629日在香港登載的H股招股說明書199319300A股稅后利H股的盈利是1993年估量平均美元兌人民幣外匯調(diào)劑價折算外匯銷售收入，A股的盈利推測則是按國家外匯治理局公布的外匯牌價折算外匯銷售收入。199364403.7萬股，則每股盈利為17284.0萬元÷64403.7萬股＝0.2684元。6.38元/股÷0.2684元/股＝23.7705十三、重要合同及重大訴訟事項1、重要合同以下為發(fā)行各成員公司于本招股說明書登載日期前兩年內(nèi)所訂立的重要合同〔非因日常業(yè)務(wù)訂立的合同〕：于一九九二年四月十六日由青島啤酒廠及PT.SantaMasaranPT.SanSinarMurniAriadi公司訂立的經(jīng)銷協(xié)議。據(jù)PT.SantaMasaran公司和PT.SanSinarMurniAriadiPT.Sa