鐵礦石加工行業(yè)發(fā)展前景預(yù)測(cè)與投資戰(zhàn)略規(guī)劃報(bào)告

鐵礦石加工行業(yè)發(fā)展前景預(yù)測(cè)與投資戰(zhàn)略規(guī)劃報(bào)告

構(gòu)建產(chǎn)業(yè)間耦合發(fā)展的資源循環(huán)利用體系，80%以上鋼鐵產(chǎn)能完成超低排放改造，噸鋼綜合能耗降低2%以上，水資源消耗強(qiáng)度降低10%以上，確保2030年前碳達(dá)峰。統(tǒng)籌供給保障、綠色低碳、資源安全和行業(yè)發(fā)展，遵循鋼鐵工業(yè)發(fā)展規(guī)律，保持去產(chǎn)能政策的穩(wěn)定性和前瞻性，提高供需的適配性、有效性。提高資源保障能力充分利用國內(nèi)國際兩個(gè)市場(chǎng)兩種資源，建立穩(wěn)定可靠的多元化原料供應(yīng)體系。強(qiáng)化國內(nèi)礦產(chǎn)資源的基礎(chǔ)保障能力，推進(jìn)國內(nèi)重點(diǎn)礦山資源開發(fā)，支持智能礦山、綠色礦山建設(shè)，加強(qiáng)鐵礦行業(yè)規(guī)范管理，建立鐵礦產(chǎn)能儲(chǔ)備和礦產(chǎn)地儲(chǔ)備制度。促進(jìn)難選礦綜合選別和利用技術(shù)應(yīng)用，推進(jìn)釩鈦磁鐵礦綜合開發(fā)利用。鼓勵(lì)企業(yè)開展港口混礦業(yè)務(wù)，增加港口庫存，發(fā)揮港口庫存對(duì)資源保障的緩沖作用。按照市場(chǎng)化原則，加強(qiáng)國際鐵礦石資源開發(fā)合作。完善鐵礦石期貨市場(chǎng)建設(shè)，加強(qiáng)期貨市場(chǎng)監(jiān)管，完善鐵礦石合理定價(jià)機(jī)制。嚴(yán)禁新增鋼鐵產(chǎn)能堅(jiān)決遏制鋼鐵冶煉項(xiàng)目盲目建設(shè)，嚴(yán)格落實(shí)產(chǎn)能置換、項(xiàng)目備案、環(huán)評(píng)、排污許可、能評(píng)等法律法規(guī)、政策規(guī)定，不得以機(jī)械加工、鑄造、鐵合金等名義新增鋼鐵產(chǎn)能。嚴(yán)格執(zhí)行環(huán)保、能耗、質(zhì)量、安全、技術(shù)等法律法規(guī)，利用綜合標(biāo)準(zhǔn)依法依規(guī)推動(dòng)落后產(chǎn)能應(yīng)去盡去，嚴(yán)防地條鋼死灰復(fù)燃和已化解過剩產(chǎn)能復(fù)產(chǎn)。研究落實(shí)以碳排放、污染物排放、能耗總量、產(chǎn)能利用率等為依據(jù)的差別化調(diào)控政策。健全防范產(chǎn)能過剩長效機(jī)制，加大違法違規(guī)行為查處力度。鐵礦石行業(yè)利潤水平變動(dòng)趨勢(shì)鐵礦采選行業(yè)的利潤水平受國家宏觀調(diào)控政策以及上下游供需情況的影響。近年來，經(jīng)過供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的一系列調(diào)整之后，我國鐵礦石采選行業(yè)的毛利率逐步提升，自2016年起，各大鐵礦石采選企業(yè)的盈利能力和經(jīng)濟(jì)效益亦有所加強(qiáng)和提升，毛利率水平維持在15%-20%水平，2021年上半年，受益于鐵礦產(chǎn)品價(jià)格上漲，因鐵礦采選行業(yè)生產(chǎn)技術(shù)處于大規(guī)模應(yīng)用階段，國內(nèi)產(chǎn)量較為穩(wěn)定，鐵礦產(chǎn)品價(jià)格的快速上漲并未導(dǎo)致開采成本大幅增加，由此導(dǎo)致國內(nèi)鐵礦開采企業(yè)的毛利率水平大幅提升，但隨著2021年下半年鐵礦產(chǎn)品價(jià)格的回落，各企業(yè)毛利率水平亦隨之下降。我國鐵礦石的價(jià)格情況2010年開始，全球鐵礦石市場(chǎng)的定價(jià)機(jī)制開始實(shí)施現(xiàn)貨價(jià)格機(jī)制。主要是參考普氏指數(shù)以品位62%的鐵礦石價(jià)格指數(shù)作為定價(jià)依據(jù)，以合同簽署之前一個(gè)月內(nèi)該指數(shù)的月度平均價(jià)格，或合同簽署當(dāng)月的前半個(gè)月平均價(jià)格為簽訂合同的價(jià)格基礎(chǔ)。2011年9月，由中國鋼協(xié)牽頭正式推出中國鐵礦石價(jià)格指數(shù)（CIOPI），包括進(jìn)口鐵礦石價(jià)格和國內(nèi)鐵礦石價(jià)格兩個(gè)分項(xiàng)價(jià)格指數(shù)，經(jīng)過近三年的實(shí)際運(yùn)行和改進(jìn)完善，逐步得到了鋼鐵業(yè)界的認(rèn)可，對(duì)國際鐵礦石定價(jià)機(jī)制的影響越來越大。2014年，中國鐵礦石價(jià)格指數(shù)開始按日發(fā)布，給中國鋼鐵企業(yè)和鐵礦石生產(chǎn)企業(yè)提供的價(jià)格信息更加及時(shí)準(zhǔn)確，使鐵礦石交易更加透明、規(guī)范。鐵礦石價(jià)格主要受全球經(jīng)濟(jì)周期的影響。從2003年開始，國際鐵礦石供應(yīng)商與我國大型鋼鐵企業(yè)關(guān)于鐵礦石的長協(xié)價(jià)逐年提高，此外，受海上運(yùn)費(fèi)成本上升的影響，我國進(jìn)口鐵礦石價(jià)格明顯上漲。2008年下半年，受全球金融危機(jī)影響，主要鋼鐵生產(chǎn)國鋼鐵產(chǎn)量顯著下降，并直接影響對(duì)國際鐵礦石的需求，導(dǎo)致2009年國際鐵礦石長協(xié)價(jià)平均降幅超過35%，我國進(jìn)口鐵礦石平均價(jià)格亦隨之降至79．87美元/噸，同比降幅為39．95%。隨著各國陸續(xù)出臺(tái)經(jīng)濟(jì)刺激政策，全球經(jīng)濟(jì)開始逐步復(fù)蘇，國際鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)格于2009年下半年起觸底反彈并一路走高，2010年我國進(jìn)口鐵礦石均價(jià)升至128美元/噸，同比漲幅達(dá)59．66%。2011年我國進(jìn)口鐵礦石均價(jià)進(jìn)一步升至164美元/噸，同比漲幅27．58%。2012年開始，受我國經(jīng)濟(jì)增速放緩的影響以及鋼鐵行業(yè)面臨下游需求減弱，庫存增加等困境，我國進(jìn)口鐵礦石價(jià)格持續(xù)震蕩下行，直至2016年跌至56美元/噸，為近15年來的最低年均價(jià)，相較于2011年的最高點(diǎn)跌幅達(dá)65．85%。為化解鋼鐵產(chǎn)能過剩問題，我國自2015年下半年提出供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革以來，鋼鐵行業(yè)的經(jīng)營狀況開始好轉(zhuǎn)，進(jìn)口鐵礦石價(jià)格也得以回升。2020年以來，進(jìn)口鐵礦石價(jià)格持續(xù)上漲，截至2021年6月末，進(jìn)口鐵礦石價(jià)格已達(dá)到190美元/噸，處于近10年的最高水平。2021年下半年以來，受全球鐵礦石價(jià)格走低、市場(chǎng)供需等因素影響，我國進(jìn)口鐵礦石價(jià)格亦呈現(xiàn)整體下降趨勢(shì)，截至2022年6月末，進(jìn)口鐵礦石均價(jià)已回落至約120美元/噸。整體來看，由于我國鐵礦石開采企業(yè)的供給量與鋼鐵企業(yè)的需求量之間存在較大差額，因此國內(nèi)鐵礦石開采企業(yè)不具備定價(jià)能力，國產(chǎn)鐵礦石價(jià)格主要受國際價(jià)格指數(shù)、國際鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)格、鐵礦石期貨價(jià)格等因素的影響。2006年初至2008年中期，由于國內(nèi)鋼鐵產(chǎn)量的較快增長引起對(duì)鐵礦石的需求明顯放大，加上同期國際鐵礦石長協(xié)價(jià)和現(xiàn)貨價(jià)格的大幅上漲，導(dǎo)致國內(nèi)鐵礦石價(jià)格的快速上漲，最高漲至1，600元/噸左右。2008年下半年，受市場(chǎng)對(duì)鐵礦石需求疲軟以及鐵礦石價(jià)格過高導(dǎo)致供應(yīng)量大幅增加等因素影響，國內(nèi)鐵礦石價(jià)格明顯下降。2009年5月，國產(chǎn)鐵礦石價(jià)格跌破650元/噸。隨著國內(nèi)鋼鐵行業(yè)景氣程度的恢復(fù)及國際鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)格的反彈，國產(chǎn)鐵礦石價(jià)格從2009年下半年開始明顯回升直至2011年第三季度，2011年第四季度受宏觀經(jīng)濟(jì)及行業(yè)景氣程度的不利影響鐵礦石價(jià)格進(jìn)入下行通道，2012年第四季度有所回升，至2013年3月再次出現(xiàn)回調(diào)，其后呈波動(dòng)下行趨勢(shì)。2014年以來，我國經(jīng)濟(jì)增速放緩，房地產(chǎn)行業(yè)進(jìn)入調(diào)整階段，鋼鐵產(chǎn)量增速大幅降低，鐵礦石價(jià)格持續(xù)下行。2016年2月，我國開始實(shí)施供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，鋼鐵行業(yè)的經(jīng)營狀況開始好轉(zhuǎn)，呈量價(jià)齊升的發(fā)展態(tài)勢(shì)，國產(chǎn)鐵礦石價(jià)格得以走出歷史低谷，并持續(xù)呈現(xiàn)上行走勢(shì)。2020年以來，國產(chǎn)鐵礦石價(jià)格持續(xù)上漲，截至2021年6月末，國產(chǎn)鐵礦石價(jià)格已超過1，500元/噸。2021年下半年以來，與國際鐵礦石價(jià)格變動(dòng)一致，我國國產(chǎn)鐵礦石價(jià)格亦出現(xiàn)下跌走勢(shì)，并回落至2020年下半年水平，截至2022年6月末，我國國產(chǎn)鐵礦石價(jià)格約為960元/噸。我國鋼鐵行業(yè)發(fā)展情況新中國成立以前，我國鋼鐵工業(yè)基礎(chǔ)十分薄弱，約有80%-90%產(chǎn)能集中在東北地區(qū)。建國以后，為了改變這種不合理的布局，我國提出了鋼鐵工業(yè)建設(shè)實(shí)行大、中、小相結(jié)合的方針，并制定了三大、五中、十八小的方案，即在建設(shè)好既定的鞍山、武漢、包頭三大鋼鐵基地的同時(shí)，在北京、山西、安徽、湖南、四川5省市各發(fā)展一個(gè)中型鋼鐵廠，在河北、江蘇、廣東、新疆等18個(gè)省、區(qū)各發(fā)展一個(gè)小型鋼鐵廠，鋼鐵工業(yè)開始逐步得到恢復(fù)和發(fā)展。上世紀(jì)60年代，我國從加速三線建設(shè)的角度出發(fā)，在西南、西北地區(qū)重點(diǎn)建設(shè)了攀枝花鋼鐵廠、擴(kuò)建或新建了重慶鋼鐵等14家鋼鐵廠，至此，我國鋼鐵工業(yè)的布局又進(jìn)行了一次較大規(guī)模的變更。改革開放以后，我國進(jìn)入經(jīng)濟(jì)高速增長期，每年需要數(shù)億噸鋼材為基礎(chǔ)建設(shè)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供支持，這為鋼鐵產(chǎn)業(yè)提供了巨大的市場(chǎng)，鋼鐵工業(yè)實(shí)現(xiàn)了跨越式發(fā)展，鋼鐵企業(yè)數(shù)量呈現(xiàn)井噴式增長，同時(shí)，我國鋼鐵工業(yè)發(fā)展重心亦逐漸由北向南轉(zhuǎn)移，東北地區(qū)鋼產(chǎn)量占全國鋼產(chǎn)量的比重相應(yīng)下降，西南、華北、華東地區(qū)鋼產(chǎn)量占全國鋼產(chǎn)量比重明顯上升。2010年至2016年期間，由于產(chǎn)能過剩，國家出臺(tái)一系列宏觀調(diào)控措施和規(guī)范達(dá)到了一定的成效，鋼鐵產(chǎn)量增長率有所下降，特別是2015年，受市場(chǎng)需求不足和政策預(yù)期等因素影響，生鐵、粗鋼、鋼材等主要鋼鐵產(chǎn)品產(chǎn)量首次出現(xiàn)下降。2017年以來，隨著供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的逐步推進(jìn)，以及受益于我國固定資產(chǎn)投資增加以及基礎(chǔ)建設(shè)快速發(fā)展等有利因素影響，下游市場(chǎng)對(duì)鋼鐵產(chǎn)品需求量亦不斷增加，國內(nèi)鋼鐵企業(yè)產(chǎn)能利用率和鋼鐵產(chǎn)品價(jià)格開始回升。2020年，雖然全球新冠疫情對(duì)各行各業(yè)帶來了不同程度影響，但是我國粗鋼產(chǎn)量仍首次突破10億噸大關(guān)，在世界鋼產(chǎn)量占比提升至57%。自1996年鋼產(chǎn)量突破1億噸開始，我國已連續(xù)25年保持世界鋼產(chǎn)量第一，特別是近10年以來，中國鋼產(chǎn)量始終保持在世界鋼鐵產(chǎn)量一半以上。2020年，中國粗鋼和鋼材產(chǎn)量達(dá)10．65億噸和13．25億噸，同比分別增長7．04%和10．00%。2021年，隨著國內(nèi)雙碳、雙控政策措施逐步落實(shí)，我國鋼鐵產(chǎn)業(yè)綜合水平呈現(xiàn)下降態(tài)勢(shì)，其中，生鐵、粗鋼和鋼材產(chǎn)量分別為8．69億噸、10．33億噸和13．37億噸，同比變動(dòng)為-2．14%、-3．00%和0．91%。2022年1-6月，在雙碳政策背景下，我國生鐵、粗鋼、鋼材產(chǎn)量進(jìn)一步放緩，分別為4．39億噸、5．27億噸和6．67億噸，同比變動(dòng)為-3．82%、-6．47%和-4．46%。維護(hù)公平市場(chǎng)秩序加強(qiáng)鋼鐵企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)范管理，強(qiáng)化質(zhì)量、裝備、環(huán)保、能耗、安全的要素約束作用，強(qiáng)化事中事后監(jiān)管，實(shí)現(xiàn)有進(jìn)有出動(dòng)態(tài)調(diào)整。加強(qiáng)企業(yè)誠信體系建設(shè)、營造公平誠信的市場(chǎng)環(huán)境，依法依規(guī)懲處擅自新增產(chǎn)能、假冒偽劣、違法排污等行為，并納入聯(lián)合懲戒機(jī)制。發(fā)揮行業(yè)組織作用，增強(qiáng)企業(yè)社會(huì)責(zé)任意識(shí)和行業(yè)自律精神，避免無序惡性競爭，維護(hù)行業(yè)平穩(wěn)運(yùn)行。建立企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展評(píng)價(jià)體系，推進(jìn)鋼鐵企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)范分級(jí)分類管理，支持開展對(duì)標(biāo)挖潛、技改升級(jí)，打造若干家在新材料、智能制造、綠色低碳等領(lǐng)域具有代表性成果、發(fā)展質(zhì)量高的鋼鐵示范企業(yè)。推進(jìn)企業(yè)兼并重組鼓勵(lì)行業(yè)龍頭企業(yè)實(shí)施兼并重組，打造若干世界一流超大型鋼鐵企業(yè)集團(tuán)。依托行業(yè)優(yōu)勢(shì)企業(yè)，在不銹鋼、特殊鋼、無縫鋼管、鑄管等領(lǐng)域分別培育1～2家專業(yè)化領(lǐng)航企業(yè)。鼓勵(lì)鋼鐵企業(yè)跨區(qū)域、跨所有制兼并重組，改變部分地區(qū)鋼鐵產(chǎn)業(yè)小散亂局面，增強(qiáng)企業(yè)發(fā)展內(nèi)生動(dòng)力。有序引導(dǎo)京津冀及周邊地區(qū)獨(dú)立熱軋和獨(dú)立焦化企業(yè)參與鋼鐵企業(yè)兼并重組。對(duì)完成實(shí)質(zhì)性兼并重組的企業(yè)進(jìn)行冶煉項(xiàng)目建設(shè)時(shí)給予產(chǎn)能置換政策支持。鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)按照風(fēng)險(xiǎn)可控、商業(yè)可持續(xù)原則，積極向?qū)嵤┘娌⒅亟M、布局調(diào)整、轉(zhuǎn)型升級(jí)的鋼鐵企業(yè)提供綜合性金融服務(wù)。妥善做好鋼鐵企業(yè)兼并重組中的職工安置。鐵礦石行業(yè)與上下游行業(yè)之間的關(guān)系鐵礦石采選行業(yè)位于產(chǎn)業(yè)鏈最前端，在鐵礦石的開采及生產(chǎn)過程中需要購置的輔助物資主要有：碎礦選礦用的鋼球、選礦襯板、采礦用炸藥等民用爆破品等。鐵礦石產(chǎn)品的下游主要為各類鋼鐵企業(yè)，鋼鐵產(chǎn)品的消費(fèi)量、產(chǎn)量直接決定對(duì)鐵礦石產(chǎn)品的需求量，因此，本行業(yè)景氣程度與下游鋼鐵行業(yè)景氣度的關(guān)聯(lián)性較高。而鋼材消費(fèi)與宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)、固定資產(chǎn)投資規(guī)模以及建筑與房地產(chǎn)市場(chǎng)興衰都有較大關(guān)聯(lián)性。我國鐵礦石供應(yīng)嚴(yán)重不足，進(jìn)口占比常年維持在80%左右。我國鐵礦石生產(chǎn)企業(yè)主要有三類：一是大型鋼鐵企業(yè)自有礦山；二是地方重點(diǎn)國企獨(dú)立礦山；三是地方民營小規(guī)模鐵礦開采企業(yè)。國內(nèi)主要鋼鐵企業(yè)雖然大多數(shù)自身擁有礦山，但普遍不能滿足自身需求，很少單獨(dú)對(duì)外銷售鐵精粉。此外，國內(nèi)獨(dú)立鐵礦采選企業(yè)和地方民營鐵礦開采企業(yè)多為小型礦山企業(yè)，鐵礦石生產(chǎn)集中度較低，所產(chǎn)鐵礦石、鐵精粉等產(chǎn)品主要就近銷