《證券投資學》課程教學大綱

《證券投資學》課程教學大綱課程編號：1303008課程總學時/學分：36/2課程類別：學科基礎與專業(yè)選修課程一、課程的目的和任務《證券投資學》課程金融經(jīng)濟運行的整體框架中對證券投資體系進行研究，證券投資體系由證券投資的市場參與者、證券投資對象、證券投資市場、證券投資分析，以及維護投資運作的法律基礎所組成，并由此形成了證券投資活動的實質性內容。二、教學基本要求本課程除了在體系上注重學科的系統(tǒng)性、完整性和科學性外，在內容安排上系統(tǒng)整合了跨學科知識，使管理學、經(jīng)濟學、財務學、金融學、統(tǒng)計學的相關知識互相銜接。三、課程內容及課時分配導言（2學時）第一章 證券投資概述（2學時）本章教學目的與要求：證券伴隨著市場市場經(jīng)濟發(fā)展的內在要求而產(chǎn)生證券具有獨特的功能，從而對市場經(jīng)濟發(fā)展起著推動和促進作用。證券投資是指投資者通過有證券投資的概念以及證券投資學的基本內容。1、證券投資的產(chǎn)生與發(fā)展2、證券投資的基本概念3、證券投資的基本內容與研究方法第二章 股票（2學時）本章教學目的與要求：股票是最重要的證券，股票與其他證券相比既有共同點又有區(qū)別。要求掌握與股票有密切關系的股份公司、股票的基礎知識、我國現(xiàn)行的股票類型及股價指數(shù)等內容。1、股份有限公司2、股票的概念及類型3、我國現(xiàn)行股票類型第三章 債券（4學時）本章教學目的與要求：債券是歷史上最早發(fā)行的證券，而且隨著社會經(jīng)濟的發(fā)展，愈顯其生命力。在現(xiàn)代經(jīng)濟社會中，債券的發(fā)行品種、規(guī)模和交易量都遠遠超過了其他證券，使之成為除股票之外另一類比較重要的證券投資工具。本章要求掌握債券的性質、特征、基本要素及種類。1、債券概述2、政府債券3、金融債券與公司債券4、國際債券第四章 證券投資基金（4學時）本章教學目的與要求：投資基金是適應證券市場的發(fā)展和投資者的需要而產(chǎn)生的。投資基金和股票、債券一樣都是金融投資工具，但它與股票、債券相比，又有著很大的差別。本章要求掌握投資基金的基本理論及我國投資基金的現(xiàn)狀和發(fā)展情況。1、投資基金概述2、投資基金類型3、我國投資基金的發(fā)展第五章金融衍生工具（2學時）本章教學目的與要求：近年來，金融市場發(fā)展最重要、最顯著的特征之一即為金融期權、可轉換證券及存托憑證、認股權證等各種金融衍生工具。1、金融期貨與金融期權2、可轉換證券3、其他衍生工具第六章證券市場（2學時）本章教學目的與要求：證券市場是各類有價證券發(fā)行與流通的場所，商品經(jīng)濟和信用形式的發(fā)展是證券市場產(chǎn)生的重要原因。與借貸市場和商品交易市場相比，證券市場有其自身的特點。隨著證券市場的產(chǎn)生與發(fā)展，其在社會經(jīng)濟生活中的功能和作用日益顯著。證券市場是否成熟、完善，是證券市場發(fā)展水平的重要標志，這就有必要設計定性和定量指標對證券市場的效率進行度量。證券發(fā)行市場是新證券以包銷或者承購方式易手的市場。為了保證新證券的順利發(fā)行，必須解決證券發(fā)行條件、發(fā)行方式、發(fā)行價格等問題。證券流通市場是現(xiàn)有證券買賣的市場，它主要由證券交易所和場外交易市場組成。1、證券市場概述2、證券發(fā)行市場3、證券流通市場4、證券市場管理第七章證券交易（2學時）本章教學目的與要求：證券交易不同于一般的商品交易，它需要有一整套交易程序和方式，在嚴密的組織下實施。隨著經(jīng)濟的發(fā)展，證券市場的功能不斷完善，交易方式也在不斷地變化革新。目前，證券市場從交易地點、合約內容、交易形式、交割方式、交易費用、交割期限、交易目的、參與者身份等方面的區(qū)別，可大致上分成現(xiàn)貨交易、信用交易、遠期交易、期貨交易、期權交易等種類。其中后三種交易20—30生金融工具，成為證券市場發(fā)展最快、影響最為廣泛的交易方式。證券價格是證券在市場上進行交易的一種行市。證券的出售者和買入者進行協(xié)商，形成彼此都能接受的價格成交。證券本身并不具有任何價值(若有的話也只是作為一種印刷品的價形成一定的價格，是由于持有證券者據(jù)此獲得利息或股利收入，買賣證券實際上成了買賣獲得某種收益的證書，因此也就形成一種市場行市，即形成了價格。那么證券的市場價格是如何形成的?證券的買者和賣者以什么為標準來評估證券的價值?這需要一定的理論來解釋。1、證券交易程序2、證券交易方式3、證券價格第八章證券投資收益與風險（4學時）本章教學目的與要求：收益與風險是證券投資的核心問題。人們投資于證券是為了獲得投資收益。證券投資收益一般由兩部分組成：一是債券利息、股利、基金紅利收入；二是資本利得收入。證券投資同樣內涵著風險。證券投資收益是未來的，而且一般情況下難以事先確定，未來收益的不確定性就是證券投資風險。證券投資中收益與風險是并存的，投資者一般應遵循以下原則進行決策：在風險水平相同的證券中，選擇收益較高的證券；在收益水平相同的證券中，選擇風險較小的證券進行投資。1、證券投資的收益2、證券投資的風險3、證券投資的風險的衡量第九章證券投資的基本分析（4學時）本章教學目的與要求：證券投資的基本分析是指對上市公司的經(jīng)營業(yè)績、財務狀況，及影響上市公司生產(chǎn)經(jīng)營的客觀社會經(jīng)濟環(huán)境等要素進行的分。基本分析對于預測整個證券市場的中長期趨勢，選擇具體的投對象具有重要的作用?；痉治鲋饕ń?jīng)濟分析、行業(yè)分析與司分析三個層次。1、宏觀經(jīng)濟分析2、行業(yè)分析3、公司經(jīng)營狀況分析4、公司財務分析第十章 證券投資的技術分析（4學時）本章教學目的與要求：證券投資的技術分析是利用統(tǒng)計學、數(shù)學的方法分析股票價格的運動規(guī)律，把握股票價格的過去變動情況來預測其未來趨勢。技術分析對于分析預測股價的短期走勢，分析選擇投資時機具有重要的作用。技術分析主要包括圖形分析與指標分析。1、圖形分析2、技術指標分析第十一章 現(xiàn)代證券投資理論（4學時）本章教學目的與要求：收益與風險及其兩者關系是證券投資活動中涉及最廣的內容。為解決證券投資活動中收益一風險關系，現(xiàn)代證券投資理論應運而生。這一理論提出了一系列分散投資的思路，幫助投資者選擇一個在收益水平一定狀態(tài)下風險水平最小的投資組合；或一個在風險水平一定狀態(tài)下收益水平最大的投資組合。這一理論主要包括證券投資組合理論、資本資產(chǎn)定價模型與套利定價理論等。1、資產(chǎn)組合理論2、有效市場理論3、資本市場理論四、推薦教材及參考書目：1（第二版，中國人民大學出版社2004，012（第二版，中國人民大學出版社20