《證券投資學(xué)》課程教學(xué)大綱

《證券投資學(xué)》課程教學(xué)大綱課程編號：1303008課程總學(xué)時/學(xué)分：36/2課程類別：學(xué)科基礎(chǔ)與專業(yè)選修課程一、課程的目的和任務(wù)《證券投資學(xué)》課程金融經(jīng)濟(jì)運行的整體框架中對證券投資體系進(jìn)行研究，證券投資體系由證券投資的市場參與者、證券投資對象、證券投資市場、證券投資分析，以及維護(hù)投資運作的法律基礎(chǔ)所組成，并由此形成了證券投資活動的實質(zhì)性內(nèi)容。二、教學(xué)基本要求本課程除了在體系上注重學(xué)科的系統(tǒng)性、完整性和科學(xué)性外，在內(nèi)容安排上系統(tǒng)整合了跨學(xué)科知識，使管理學(xué)、經(jīng)濟(jì)學(xué)、財務(wù)學(xué)、金融學(xué)、統(tǒng)計學(xué)的相關(guān)知識互相銜接。三、課程內(nèi)容及課時分配導(dǎo)言（2學(xué)時）第一章 證券投資概述（2學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：證券伴隨著市場市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的內(nèi)在要求而產(chǎn)生證券具有獨特的功能，從而對市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展起著推動和促進(jìn)作用。證券投資是指投資者通過有證券投資的概念以及證券投資學(xué)的基本內(nèi)容。1、證券投資的產(chǎn)生與發(fā)展2、證券投資的基本概念3、證券投資的基本內(nèi)容與研究方法第二章 股票（2學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：股票是最重要的證券，股票與其他證券相比既有共同點又有區(qū)別。要求掌握與股票有密切關(guān)系的股份公司、股票的基礎(chǔ)知識、我國現(xiàn)行的股票類型及股價指數(shù)等內(nèi)容。1、股份有限公司2、股票的概念及類型3、我國現(xiàn)行股票類型第三章 債券（4學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：債券是歷史上最早發(fā)行的證券，而且隨著社會經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，愈顯其生命力。在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)社會中，債券的發(fā)行品種、規(guī)模和交易量都遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過了其他證券，使之成為除股票之外另一類比較重要的證券投資工具。本章要求掌握債券的性質(zhì)、特征、基本要素及種類。1、債券概述2、政府債券3、金融債券與公司債券4、國際債券第四章 證券投資基金（4學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：投資基金是適應(yīng)證券市場的發(fā)展和投資者的需要而產(chǎn)生的。投資基金和股票、債券一樣都是金融投資工具，但它與股票、債券相比，又有著很大的差別。本章要求掌握投資基金的基本理論及我國投資基金的現(xiàn)狀和發(fā)展情況。1、投資基金概述2、投資基金類型3、我國投資基金的發(fā)展第五章金融衍生工具（2學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：近年來，金融市場發(fā)展最重要、最顯著的特征之一即為金融期權(quán)、可轉(zhuǎn)換證券及存托憑證、認(rèn)股權(quán)證等各種金融衍生工具。1、金融期貨與金融期權(quán)2、可轉(zhuǎn)換證券3、其他衍生工具第六章證券市場（2學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：證券市場是各類有價證券發(fā)行與流通的場所，商品經(jīng)濟(jì)和信用形式的發(fā)展是證券市場產(chǎn)生的重要原因。與借貸市場和商品交易市場相比，證券市場有其自身的特點。隨著證券市場的產(chǎn)生與發(fā)展，其在社會經(jīng)濟(jì)生活中的功能和作用日益顯著。證券市場是否成熟、完善，是證券市場發(fā)展水平的重要標(biāo)志，這就有必要設(shè)計定性和定量指標(biāo)對證券市場的效率進(jìn)行度量。證券發(fā)行市場是新證券以包銷或者承購方式易手的市場。為了保證新證券的順利發(fā)行，必須解決證券發(fā)行條件、發(fā)行方式、發(fā)行價格等問題。證券流通市場是現(xiàn)有證券買賣的市場，它主要由證券交易所和場外交易市場組成。1、證券市場概述2、證券發(fā)行市場3、證券流通市場4、證券市場管理第七章證券交易（2學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：證券交易不同于一般的商品交易，它需要有一整套交易程序和方式，在嚴(yán)密的組織下實施。隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，證券市場的功能不斷完善，交易方式也在不斷地變化革新。目前，證券市場從交易地點、合約內(nèi)容、交易形式、交割方式、交易費用、交割期限、交易目的、參與者身份等方面的區(qū)別，可大致上分成現(xiàn)貨交易、信用交易、遠(yuǎn)期交易、期貨交易、期權(quán)交易等種類。其中后三種交易20—30生金融工具，成為證券市場發(fā)展最快、影響最為廣泛的交易方式。證券價格是證券在市場上進(jìn)行交易的一種行市。證券的出售者和買入者進(jìn)行協(xié)商，形成彼此都能接受的價格成交。證券本身并不具有任何價值(若有的話也只是作為一種印刷品的價形成一定的價格，是由于持有證券者據(jù)此獲得利息或股利收入，買賣證券實際上成了買賣獲得某種收益的證書，因此也就形成一種市場行市，即形成了價格。那么證券的市場價格是如何形成的?證券的買者和賣者以什么為標(biāo)準(zhǔn)來評估證券的價值?這需要一定的理論來解釋。1、證券交易程序2、證券交易方式3、證券價格第八章證券投資收益與風(fēng)險（4學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：收益與風(fēng)險是證券投資的核心問題。人們投資于證券是為了獲得投資收益。證券投資收益一般由兩部分組成：一是債券利息、股利、基金紅利收入；二是資本利得收入。證券投資同樣內(nèi)涵著風(fēng)險。證券投資收益是未來的，而且一般情況下難以事先確定，未來收益的不確定性就是證券投資風(fēng)險。證券投資中收益與風(fēng)險是并存的，投資者一般應(yīng)遵循以下原則進(jìn)行決策：在風(fēng)險水平相同的證券中，選擇收益較高的證券；在收益水平相同的證券中，選擇風(fēng)險較小的證券進(jìn)行投資。1、證券投資的收益2、證券投資的風(fēng)險3、證券投資的風(fēng)險的衡量第九章證券投資的基本分析（4學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：證券投資的基本分析是指對上市公司的經(jīng)營業(yè)績、財務(wù)狀況，及影響上市公司生產(chǎn)經(jīng)營的客觀社會經(jīng)濟(jì)環(huán)境等要素進(jìn)行的分?；痉治鰧τ陬A(yù)測整個證券市場的中長期趨勢，選擇具體的投對象具有重要的作用?；痉治鲋饕ń?jīng)濟(jì)分析、行業(yè)分析與司分析三個層次。1、宏觀經(jīng)濟(jì)分析2、行業(yè)分析3、公司經(jīng)營狀況分析4、公司財務(wù)分析第十章 證券投資的技術(shù)分析（4學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：證券投資的技術(shù)分析是利用統(tǒng)計學(xué)、數(shù)學(xué)的方法分析股票價格的運動規(guī)律，把握股票價格的過去變動情況來預(yù)測其未來趨勢。技術(shù)分析對于分析預(yù)測股價的短期走勢，分析選擇投資時機具有重要的作用。技術(shù)分析主要包括圖形分析與指標(biāo)分析。1、圖形分析2、技術(shù)指標(biāo)分析第十一章 現(xiàn)代證券投資理論（4學(xué)時）本章教學(xué)目的與要求：收益與風(fēng)險及其兩者關(guān)系是證券投資活動中涉及最廣的內(nèi)容。為解決證券投資活動中收益一風(fēng)險關(guān)系，現(xiàn)代證券投資理論應(yīng)運而生。這一理論提出了一系列分散投資的思路，幫助投資者選擇一個在收益水平一定狀態(tài)下風(fēng)險水平最小的投資組合；或一個在風(fēng)險水平一定狀態(tài)下收益水平最大的投資組合。這一理論主要包括證券投資組合理論、資本資產(chǎn)定價模型與套利定價理論等。1、資產(chǎn)組合理論2、有效市場理論3、資本市場理論四、推薦教材及參考書目：1（第二版，中國人民大學(xué)出版社2004，012（第二版，中國人民大學(xué)出版社20