淺論信用擔保風險控制、穩(wěn)健經(jīng)營與可持續(xù)發(fā)展

淺論信用擔保風險控制、穩(wěn)健經(jīng)營與可持續(xù)發(fā)展

論文摘要：在我國現(xiàn)階段普遍缺乏信用體系或征信系統(tǒng)的狀況下，中小企業(yè)信用嚴重偏低，逃避債務(wù)、不講信用、惡意拖欠等不誠信行為屢見不鮮，因而造成了擔保機構(gòu)為其融資擔保風險較大的現(xiàn)實。因此，擔保機構(gòu)必須建立健全規(guī)章制度，有效化解風險，實行穩(wěn)健經(jīng)營，優(yōu)化經(jīng)濟發(fā)展環(huán)境，實現(xiàn)擔保行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

中小企業(yè)對貸款的需求具有“急、頻、少、高”的特點。據(jù)調(diào)查，中小企業(yè)的貸款頻率是大中型企業(yè)的5倍左右；戶均貸款數(shù)量大約是大型企業(yè)的5‰左右；其貸款的管理成本平均為大中型企業(yè)的6倍左右。由此可見，中小企業(yè)信用擔保行業(yè)是一個高風險的行業(yè)，是專門從事風險經(jīng)營的機構(gòu)，比保險、金融機構(gòu)承擔的風險還要大、還要多，因此風險防范與控制、穩(wěn)健經(jīng)營、可持續(xù)發(fā)展，對于一個信用擔保機構(gòu)來說，至關(guān)重要，甚至可以說是生死攸關(guān)。在信用擔保機構(gòu)經(jīng)營活動中，效益是核心目標，發(fā)展是基礎(chǔ)目標，安全是前提目標。效益是發(fā)展和安全的出發(fā)點和歸宿點，離開了效益，再快的發(fā)展和最大的安全也毫無意義；發(fā)展是效益最大化的基礎(chǔ)，沒有發(fā)展，也就談不上效益的最大化；安全是發(fā)展和效益的約束性條件，只有安全經(jīng)營，才能確保發(fā)展的可持續(xù)運行和效益的可持續(xù)擴大。在風險控制方面，一般來說，擔保機構(gòu)在經(jīng)營過程中，希望與商業(yè)銀行實行比例擔保，以共擔風險，但是，因為信用擔保機構(gòu)是新生事物，一般資本金不足，自身信用被商業(yè)銀行認識、了解、理解、支持還需要一個過程；另外，它在資金實力、人才素質(zhì)、設(shè)備建設(shè)等方面，也無法與銀行相比，因此，擔保機構(gòu)與銀行“共擔風險”在實際操作中存在很大問題。在我國現(xiàn)階段，普遍缺乏信用體系或征信系統(tǒng)的狀況下，中小企業(yè)信用嚴重偏低，逃避債務(wù)、不講信用、惡意拖欠等不誠信行為屢見不鮮，因而造成了擔保機構(gòu)為其融資擔保風險較大的現(xiàn)實。因此，擔保機構(gòu)必須通過自己審慎的風險評判來認識風險，加強對信用風險的經(jīng)營和管理，以有效的控制風險的發(fā)生。

一、認識、掌握和利用擔保風險的發(fā)生規(guī)律

風險是指客觀事物中客觀存在的、因人們對事物未來發(fā)展狀態(tài)不明確、難把握而出現(xiàn)引發(fā)損失產(chǎn)生的可能性。信用擔保行業(yè)主要存在信用風險、抵押物和質(zhì)押物風險以及第三方信用風險、流動性風險、可持續(xù)發(fā)展風險等。擔保風險最主要的是擔保貸款風險。擔保貸款風險主要是由擔保機構(gòu)、商業(yè)銀行和貸款企業(yè)各方面因素綜合作用而產(chǎn)生和形成的。從擔保機構(gòu)方面來看，客觀上主要是信用體系建設(shè)滯后、風險補償機制不健全、信用評估標準難統(tǒng)一、再擔保體系沒有建立起來、保險公司不愿開展對擔保機構(gòu)的保險等。主觀上主要是缺乏對風險進行專業(yè)經(jīng)營管理的人才隊伍、擔保機構(gòu)內(nèi)部審批制度不健全不完善、內(nèi)設(shè)機構(gòu)缺乏制衡機制、存在行政點保和人情擔?，F(xiàn)象、存在擔保人的道德風險等。從商業(yè)銀行方面來看，擔保貸款風險生長的銀行外部因素主要包括：經(jīng)濟體制、宏觀政策、市場供求、借款人經(jīng)營管理狀況及社會信用狀況等。擔保貸款風險生長的銀行內(nèi)部因素主要包括：貸款政策、貸款方式、貸前調(diào)查、貸時審查、貸后檢查、激勵與約束機制等。從貸款企業(yè)方面來看，主要存在市場風險、財務(wù)風險、政策風險、技術(shù)風險、道德風險、自然風險等等。

防范新增擔保貸款風險，核心環(huán)節(jié)關(guān)鍵在于最大限度地排除或減少外部因素和內(nèi)部因素對擔保貸款風險的綜合作用和助長作用，使擔保貸款風險的“生長”產(chǎn)生“斷路”。具體來說，可以通過采取以下措施來解決：

1．加強項目評估、審核把關(guān)。擔保前期可行性論證必須嚴密，要強化對擔保風險的全面調(diào)查、系統(tǒng)分析、仔細研究、專家論證和科學評估。首先，擔保機構(gòu)要依靠自身擁有的專業(yè)人才、技術(shù)與經(jīng)驗，提高自身的信用調(diào)查與分析能力和對擔保風險的有效識別與控制能力。其次，要善于借助外部專家力量，如探索與專業(yè)信用服務(wù)機構(gòu)共同組建具有高級專業(yè)水平的企業(yè)信用評級機構(gòu)，通過信用評級建立企業(yè)信用檔案，有條件的可以聘請注冊會計師、項目管理專家、投融資分析師等，對擔保貸款項目進行專家論證、科學評估，并使項目審批公正、透明，努力把由于信息不對稱造成的損失減至最低程度。由于申請擔保的企業(yè)主要是中小企業(yè)，其財務(wù)管理規(guī)范性較低，因此應(yīng)重點關(guān)注其財務(wù)信息的真實性、存在的法律風險并對其未來的現(xiàn)金流量進行科學的預(yù)測。再次，完善企業(yè)信用等級評定辦法。一是將現(xiàn)金流量分析引入企業(yè)信用等級評定辦法；二是提高定量指標權(quán)重，降低定性指標權(quán)重；三是提高擔保貸款償還能力相關(guān)指標和信用性指標權(quán)重，降低其它指標權(quán)重；四是適當降低規(guī)模性指標權(quán)重，提高其他指標權(quán)重；五是用以評定信用等級的數(shù)據(jù)必須是經(jīng)過了審計部門審計核實的報表；六是全面分析、系統(tǒng)研究企業(yè)貸款時的政策變化趨勢、社會環(huán)境變化之可能性、企業(yè)市場、技術(shù)變化的可能性和方向幅度、企業(yè)信用等級等等；最后，要建立健全分級審核、審批制度及項目審批責任到人的激勵約束機制。建立健全項目經(jīng)理、部門負責人、擔保機構(gòu)副職分別獨立評審制度。改善貸款審批制度，從平面式審批制度向連環(huán)式審批制度轉(zhuǎn)變。實行分工審批負責制，在擔保信貸審批委員會設(shè)立主任委員、償還性審查委員、合法合規(guī)性審查委員、計劃財務(wù)性審查委員。償還性審查委員負責審查擔保貸款償還能力，論證貸款償還力是否充足，因該方面主觀審查失誤而造成擔保貸款風險損失由該委員負責；合法合規(guī)性審查委員負責審查擔保貸款的合法合規(guī)性，因這方面審查失誤而造成擔保貸款風險損失由該委員負責；計劃財務(wù)性審查委員負責審查擔保貸款的效益性、資金和規(guī)模供給的可能性，因這方面審查失誤而造成擔保貸款風險損失由該委員負責；主任委員負責審批擔保貸款是否同意發(fā)放，因主觀方面原因造成擔保貸款風險損失，由主任委員及相關(guān)委員負責。

2．嚴格控制擔保貸款風險發(fā)生過程和節(jié)點。要加強對擔保貸款風險成長階段的分析研究和預(yù)防控制，把握好擔保貸款從進入關(guān)注類以后到進入損失類整個階段的三個關(guān)鍵節(jié)點：貸款進入次級類時的節(jié)點、貸款進入可疑類時的節(jié)點、貸款進入損失類時的節(jié)點。在擔保貸款進入次級類節(jié)點時，要系統(tǒng)分析原因，尋找對策，預(yù)防、減少和避免風險發(fā)生。借款企業(yè)的還款能力出現(xiàn)明顯問題，依靠正常經(jīng)營收入無法保證足額償還本息的原因是多方面的，主要表現(xiàn)為企業(yè)經(jīng)營嚴重惡化、現(xiàn)金流量嚴重萎縮、財務(wù)虧損巨大。主要防范手段應(yīng)該是呼吁出資人加強對貸款企業(yè)的監(jiān)管，幫助貸款企業(yè)恢復(fù)和加強經(jīng)營管理，隨時掌握企業(yè)財務(wù)動態(tài)，加強財務(wù)監(jiān)控。在擔保貸款進入關(guān)注類節(jié)點時，要全面分析原因，認真研究對策。造成貸款風險從次級類狀態(tài)成長為關(guān)注類狀態(tài)，其原因很多，主要有：國家產(chǎn)業(yè)政策調(diào)整，對借款人已產(chǎn)生或?qū)a(chǎn)生重大的負面影響；產(chǎn)品質(zhì)量下降，產(chǎn)品銷量減少；資金周轉(zhuǎn)速度減慢；企業(yè)盈利水平明顯下降或虧損增加；企業(yè)經(jīng)營難以為繼，資金循環(huán)基本中斷，財務(wù)虧損嚴重，資不抵債明顯等。這時，必須催促貸款銀行加快擔保貸款回收步伐和貸款回收力度，加快抵押品處置。在貸款進入損失類節(jié)點時，采取所有可能的措施和一切必要的法律程序，督促企業(yè)加強貨款回籠，提請財產(chǎn)保全，盡量減少損失。

二、建立健全規(guī)章制度，實行穩(wěn)健經(jīng)營

1．建設(shè)一支高素質(zhì)的職業(yè)管理隊伍。擔保機構(gòu)經(jīng)營的是風險，防范的是風險，要管理和控制的也是風險。但是，經(jīng)營、管理、防范和控制都靠人去執(zhí)行。因此，擔保機構(gòu)控制風險，首要之舉就是造就一支高素質(zhì)的職業(yè)隊伍。擔保風險具有高發(fā)性、離散性、波動性與不確定性。這就要求擔保機構(gòu)管理層和員工必須具有很高的綜合素質(zhì)。擔保機構(gòu)管理團隊知識、性格、技能結(jié)構(gòu)要優(yōu)化，必須由投資專家、融資專家、企業(yè)管理專家、會計師、律師等人員組成。管理層人員要具有一定的風險管理經(jīng)驗，對擔保風險和經(jīng)營環(huán)境須有充分的認知和判斷能力并具有全局性戰(zhàn)略眼光和穩(wěn)健持重的管理風格。同時，要建立一支具有高度責任感和事業(yè)心，并具備財務(wù)、管理、法律、投資等專業(yè)知識與從業(yè)經(jīng)驗的員工隊伍。深圳中小企業(yè)信用擔保中心之所以能持續(xù)快速發(fā)展的關(guān)鍵就在于擁有一支高素質(zhì)的職業(yè)管理隊伍。湖南省中融擔保公司、郴州市中小企業(yè)信用擔保公司業(yè)務(wù)開展順利而有成效，主要原因也是因為擁有一支熟悉、精通業(yè)務(wù)的經(jīng)營管理團隊。

2．建立健全內(nèi)部規(guī)范的管理秩序。首先，擔保機構(gòu)要建立規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)和規(guī)范的領(lǐng)導(dǎo)體制。合理設(shè)置內(nèi)部機構(gòu)，內(nèi)部組織機構(gòu)之間要建立分權(quán)制衡機制，同時具有良好的外部約束和相互牽制機制；健全科學決策體制與程序，建立健全集體決策與個人分工負責、責任落實到人的風險預(yù)防機制，保證決策的透明度和信息傳遞的及時性，加強信息反饋系統(tǒng)的建設(shè)，注意控制擔保決策中可能出現(xiàn)的潛在風險；規(guī)范業(yè)務(wù)操作程序，要按經(jīng)濟規(guī)律自主決策，在項目選擇上必須杜絕“行政點保”和“人情擔?！?，在選擇擔保對象上要體現(xiàn)“扶優(yōu)扶強”原則，不搞扶貧濟困；要重點防范道德風險，要建立監(jiān)督機構(gòu)和內(nèi)部審計機構(gòu)并保持其權(quán)限的獨立性，加強內(nèi)部審計與監(jiān)督；其次，強化擔保行業(yè)的經(jīng)營管理，增強自控能力。一是注重對市場的分析和研究，把握市場需求動態(tài)。要面向市場、了解市場、開拓市場，以市場為核心，才能在經(jīng)營策略、開拓業(yè)務(wù)上不斷創(chuàng)新，才能在經(jīng)營效果上有所突破，同時要確立以效益為中心的經(jīng)營理念，樹立創(chuàng)新求發(fā)展的經(jīng)營意識，培養(yǎng)防范和規(guī)避經(jīng)營風險的管理意識和技能，這樣才能立于不敗之地。二是加強對資產(chǎn)和負債的管理，定期分析自身的資產(chǎn)負債表、現(xiàn)金流量表、資金運用表、損益表等財務(wù)報表，衡定資產(chǎn)和負債合理比例以保證公司有足夠的償付能力。三是完善資金投資組合，保證資金流動性、安全性和效益性，增強自身抵御風險能力。四是合理設(shè)計擔保組合。在嚴格控制每筆擔保風險的基礎(chǔ)上，通過風險管理技術(shù)進一步分散風險。對擔保資產(chǎn)組合的信用質(zhì)量、流動性、多樣化、單一風險、地理分布、期限管理應(yīng)當有周密的規(guī)劃和明確的要求。擔保品種設(shè)計、擔?？蛻舴峙洹ＹY金散布、地域分布、擔保的期限交錯、擔保對象的行業(yè)結(jié)構(gòu)等等都要合理、優(yōu)化。再次，建立風險監(jiān)測指標和監(jiān)控預(yù)警系統(tǒng)。利用監(jiān)測指標對接受擔保企業(yè)進行綜合、全面測評、度量、反映，并在此基礎(chǔ)上，建立健全擔保風險監(jiān)控預(yù)警系統(tǒng)，對可能發(fā)生的擔保風險進行預(yù)測、評估、警示和管理各種風險。同時，加強對擔保企業(yè)財務(wù)因素的分析和對非財務(wù)因素的定性和定量分析，主要包括行業(yè)風險、經(jīng)營風險、管理風險等，實行擔保企業(yè)風險動態(tài)指標管理，要立足于防范于未然，一旦企業(yè)發(fā)出風險警告，保證能及時有效地化解風險。

3．健全完善規(guī)章制度，推行按章規(guī)范操作。擔保機構(gòu)要建立健全各種規(guī)章制度，完善內(nèi)控體系，從嚴治理機構(gòu)，組織、協(xié)調(diào)、制約各部門、各相關(guān)人員，嚴格按照科學、實用的業(yè)務(wù)規(guī)程進行操作：實行審、保、償分離制度，增強擔保行業(yè)操作的透明度和責任制；建立擔保限額審批制度，實行內(nèi)部稽核制度，建立擔保業(yè)務(wù)報告制度，定期報告業(yè)務(wù)運作情況；嚴格執(zhí)行“三查”制度，及時預(yù)警貸款風險，加強過程控制,注重擔保事后的及時性和連續(xù)性監(jiān)督，對已經(jīng)出現(xiàn)的擔保事故要盡早處理；對高風險擔保項目要重點關(guān)注，專人監(jiān)控，提前制訂追索方案，盡力降低代償率和損失率。首先，要全面做好貸前調(diào)查，對借款人有關(guān)資料進行收集、整理、歸納、分析和判斷，通過各種方法驗證借款人有關(guān)信息資料的真實性，重點抓貸款信息資料真實性管理。貸前調(diào)查和擔保項目實行AB角制度。其次，要認真開展貸時審查，重點抓好風險量化預(yù)防控制管理，仔細分析、論證貸款發(fā)放的風險隱患程度，決定貸款與否，選用適當?shù)馁J款方式，增強貸款決策的科學合理性；并嚴格執(zhí)行審貸分離制度，實行貸款審批委員分工負責制，增強貸款審查的準確性和公正性。再次，要及時做好貸后檢查，要重點抓貸款風險生長的預(yù)警和處置管理，理順與政府、執(zhí)法部門、人民銀行之間的關(guān)系，進一步提高依法化解新增貸款風險的工作效果。同時，要學習識別風險、衡量風險、分析損失原因的方法和技巧，要學習國外風險防范操作技能，盡快建立計算機擔保監(jiān)控網(wǎng)絡(luò)，加強對擔保企業(yè)存在問題進行監(jiān)測和分析，嚴防由于管理失嚴和業(yè)務(wù)操作失誤而造成的風險。此外，必須建立健全規(guī)避風險的五項制度，即目標預(yù)警制度，規(guī)定擔保機構(gòu)年度代償總額達到或接近擔保資金總額10％，或代償損失達到或接近擔保資金總額5％時，擔保機構(gòu)運作必須亮“紅燈”，即對擔保條件、程序、方式等進行修訂調(diào)整；信用記錄制度，擔保機構(gòu)建立信用檔案，對受保企業(yè)信用狀況進行跟蹤記錄，連續(xù)三年以上信用優(yōu)良者可逐步實行銀行授信制度，不講信譽者，由擔保機構(gòu)與協(xié)作銀行聯(lián)手，不提供擔保貸款服務(wù)；風險保證和反擔保制度，擔保機構(gòu)規(guī)定一旦發(fā)生代償損失，先用企業(yè)風險保證金抵扣，并要求A級以下企業(yè)，在承保時提供反擔保；運行監(jiān)測制度，擔保機構(gòu)必須對接受擔保企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營，特別是現(xiàn)金流量等財務(wù)狀況進行及時跟蹤監(jiān)測，一旦受保企業(yè)出現(xiàn)信用惡化信號，即聯(lián)手采取防范措施，將風險控制在萌芽狀態(tài)；債權(quán)追償制度，對到期的擔保貸款，擔保機構(gòu)與銀行提前聯(lián)合發(fā)出催款通知書，共同督促企業(yè)按期還款；對逾期擔保貸款或發(fā)生代償，擔保機構(gòu)即可采取讓反擔保人履行代償義務(wù)、處理抵押或質(zhì)押物、提起法律訴訟等一系列措施，依法追償，保障債權(quán)。

4．實行市場化運作，確保擔保工作高效優(yōu)質(zhì)運行。一是擔保審批要始終堅持以市場為導(dǎo)向。對擔保貸款的發(fā)放、對委托貸款的審批及對融資租賃擔保的推進等等，都必須根據(jù)市場需要，堅持市場取向，接受市場檢測，避免行政干預(yù)擔保和實行人情擔保。二是擔保機構(gòu)管理人員、業(yè)務(wù)工作人員的選用及聘用要面向市場，建立能進能出、能上能下、工資能高能低的市場化經(jīng)營管理工作機制。三是建立健全新增擔保貸款等擔保項目管理風險責任抵押金制度，實行項目經(jīng)理和業(yè)務(wù)部門經(jīng)理交叉負責制，并對不同崗位性質(zhì)有差別地確定不同的風險抵押金額度，一旦出現(xiàn)風險首先抵扣風險抵押金。四是建立與承擔擔保項目風險大小相對稱的報酬分配制度。對項目經(jīng)理可以實行年薪制，下?；旧钯M，上不封頂。年薪標準一年一年確定，年薪兌現(xiàn)與項目經(jīng)理工作業(yè)績考核掛鉤。基于有很多擔保貸款的回收具有明顯的跨年度性和貸款風險爆發(fā)的滯后性，項目經(jīng)理年薪分配應(yīng)當分成兩塊，其中一塊約占80%在當年或次年初兌現(xiàn)；另一塊約占20%按當年新增擔保貸款的當年末余額在以后年度的清收進度同比例兌現(xiàn)。五是實行擔保風險清收負責制，誰放貸，誰清收。造成新增貸款損失率超過上級行核定標準的，超過部分，誰放貸、誰賠償；對呆帳壞帳，由擔保追償部門負責追償，并按追收比例進行提成。六是完善新增擔保風險責任稽核監(jiān)督機制。對于因主觀過錯造成新增擔保損失的，要依據(jù)情節(jié)輕重和損失程度，分別從嚴追究相應(yīng)的經(jīng)濟責任和行政責任；情節(jié)嚴重和損失巨大的，要移送司法機關(guān)追究有關(guān)法律責任，促進新增擔保資金的持續(xù)、快速、安全進行。

5．科學合理設(shè)定反擔保措施，有效化解擔保風險。開展擔保業(yè)務(wù)，除了對少數(shù)優(yōu)強型中小企業(yè)、AAA級中小企業(yè)外，一般都要設(shè)定反擔保措施?？茖W、合理、有效設(shè)定反擔保措施，要注意把握好以下幾個原則。一是市場定價原則，即以市場價格而不僅考慮評估價值，且一般要折價進行反擔保；二是閉環(huán)可流通原則，即是指擔保機構(gòu)在其自身能夠掌控的體系和機制內(nèi)，盡可能地在該體系和機制內(nèi)保證反擔保物的可流通性，一般可以在擔保機構(gòu)內(nèi)部建立拍賣典當行，以利反擔保物流通；三是法律可追溯原則，通常以被擔保人的某個關(guān)聯(lián)人承擔無限連帶責任這種形式，實現(xiàn)法律的可追溯性；四是債務(wù)人利益可觸動原則，也即用利益制約機制解決利益問題，確保反擔保設(shè)定的目的能夠順利實現(xiàn)，進而保證擔保機構(gòu)的權(quán)益。

6．加強與銀行的合作，建立戰(zhàn)略伙伴關(guān)系。擔保機構(gòu)能為商業(yè)銀行拓展業(yè)務(wù)、帶來存款、分擔風險，對商業(yè)銀行利大于弊，同時，商業(yè)銀行在資金實力、人員素質(zhì)、網(wǎng)絡(luò)建設(shè)、信用程度、金融經(jīng)驗等方面都明顯優(yōu)于擔保機構(gòu)，擔保機構(gòu)要能更好起到扶持中小企業(yè)的發(fā)展作用，離不開金融機構(gòu)的支持和配合，因此，商業(yè)銀行和政府都要正確認識和對待擔保的經(jīng)濟杠桿作用和乘數(shù)效應(yīng)，慎重研究擔保代償風險和賠付風險的概率，從而限制擔保的最高額度和擔保的比例，以抵御風險，保證信用。信用擔保機構(gòu)應(yīng)該也能與商業(yè)銀行建立戰(zhàn)略合作關(guān)系。擔保機構(gòu)必須與商業(yè)銀行加強聯(lián)系，借助銀行的信用評級、資產(chǎn)評估等方面的優(yōu)勢，為擔保項目提供基本依據(jù)，并與商業(yè)銀行建立“風險共擔、利益共享”的平等合作伙伴關(guān)系，對貸款本息實行比例擔保，合理分擔風險。同時，中小企業(yè)貸款有擔保時，商業(yè)銀行應(yīng)執(zhí)行中國人民銀行發(fā)[1999]379號文關(guān)于“對社會擔保機構(gòu)承諾擔保的中小企業(yè)發(fā)放貸款，貸款利率不得上浮”的規(guī)定。

三、優(yōu)化經(jīng)濟發(fā)展環(huán)境，實現(xiàn)擔保行業(yè)可持續(xù)發(fā)展

1．充分發(fā)揮資金效用,不斷壯大擔保實力。擔保機構(gòu)必須具備必要的資金實力，以抵御風險保證信譽。擔保機構(gòu)經(jīng)營的是風險，承擔的是信用和責任。擔保機構(gòu)必須要有體現(xiàn)一定實力與規(guī)模的注冊資本金。自有資本金是擔保機構(gòu)信用的基礎(chǔ)和抵御風險的主要支柱。壯大擔保實力，才能提高擔保機構(gòu)信用和防范風險能力。根據(jù)國家要求，地市級擔保機構(gòu)擔保資金要在5000萬元以上，縣級擔保機構(gòu)擔保資金要求在500萬元以上。為此，一是要建立“政府引導(dǎo)、社會籌集、市場運作”的資金籌集方式，不斷擴大自有資金數(shù)量、廣泛開辟資金籌措渠道，并發(fā)揮政府引導(dǎo)社會資金增加投入的作用。二是要根據(jù)擔保機構(gòu)實際，優(yōu)化擔保組合，增大擔保資金效用。三是嚴格執(zhí)行財政部有關(guān)自有資本金運作的管理規(guī)定。擔保機構(gòu)除了有對自有資金投資組合的投資策略、投資政策、信用質(zhì)量、流動性、多樣化、單一風險等應(yīng)當明確和嚴謹?shù)囊?guī)定外，應(yīng)當建立健全財務(wù)管理制度和內(nèi)部審計制度，加強內(nèi)部監(jiān)督，并按《擔保機構(gòu)風險管理暫行辦法》規(guī)定比例提足風險準備金，建立健全內(nèi)部風險補償機制。

2．完善風險補償機制，增強抵抗風險能力。建立健全風險補償機制，就是指由于一些不可預(yù)見、不可抵抗的因素，致使擔保機構(gòu)在運用風險控制機制和風險預(yù)警系統(tǒng)后還無法有效地規(guī)避風險，而必須采取一定的措施、建立一定的機制予以補償。一是提取擔保風險準備金。風險準備金是指從擔保收入中提取一定比例的資金，用于代償和壞帳處理的一種補償性資金。提取風險準備金，必須嚴格執(zhí)行財政部于2001年3月26日《中小企業(yè)融資擔保機構(gòu)風險管理暫行辦法》中第十三條“擔保機構(gòu)應(yīng)按當年擔保費的50%提取未到期責任準備金；按不超過當年年未擔保責任余額1%的比例以及所得稅后利潤的一定比例提取風險準備金，用于擔保賠付。風險準備金累計達到擔保責任余額的10%后，實行差額提取”的規(guī)定，足額提取。二是建立政府補償機制。目前我國中小企業(yè)90%以上處于“緩慢成長”階段，在“緩慢成長”階段中的中小企業(yè)又有90%“基本不具有成長性”。因此，廣大中小企業(yè)的生存和發(fā)展面臨著更嚴峻的挑戰(zhàn)。這時，中小企業(yè)更急需資金的支持，不少企業(yè)貸款又不符合銀行規(guī)定條件，于是對信用擔保的需求會更迫切，需求量會更大；但是擔保機構(gòu)收取的保費與其承擔的風險又極不相稱、地位極其尷尬。為了更好支持中小企業(yè)發(fā)展，必須壯大擔保機構(gòu)資金實力，擴大擔保總額，防止擔保機構(gòu)由于可能發(fā)生的大量代償而使擔保機構(gòu)失去擔保能力，因此，政府很有必要建立風險補償機制，減少擔保機構(gòu)的擔保風險，增強抵抗風險能力。政府可以采取財政預(yù)算資金注入增加資本金及優(yōu)惠稅率、利潤返還和給予一定比例風險補償金等方法，在擔保機構(gòu)為企業(yè)擔保出現(xiàn)代償，并經(jīng)調(diào)查符合有關(guān)規(guī)定時，由政府建立的補償機制基金代為賠付一定的比例。據(jù)了解國外專業(yè)性擔保機構(gòu)的代償損失的補償主要依靠政府為主的補償機制。如美國小企業(yè)局的擔保風險納入聯(lián)邦財政預(yù)算，日本信用保征協(xié)會擔保風險損失的70％由政府成立