第十章 財務(wù)報告PART5

Section7ApplicationofAccountingRate1會計資料的分析利用：根據(jù)會計報表的有關(guān)指標(biāo)資料，對企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營過程和結(jié)果進行分析的一種方法，它是財務(wù)報告的重要組成局部。2一、會計資料分析的作用A為企業(yè)管理者提供財務(wù)狀況信息，促進企業(yè)內(nèi)部管理。

B為企業(yè)外部投資者提供策略依據(jù)

C為社會提供企業(yè)財務(wù)信息，促進證券市場正常運行。

3二、財務(wù)報表分析方法趨勢分析法——通常分為橫向比較法和縱向比較法兩種。比率分析法構(gòu)成比率分析相關(guān)比率分析效率比率分析應(yīng)注意的問題又稱結(jié)構(gòu)比率分析，它以某項經(jīng)濟指標(biāo)的各個組成局部占總體的比重為依據(jù)，分析局部與總體的關(guān)系，了解工程結(jié)構(gòu)上的變化。以某經(jīng)濟指標(biāo)與其他經(jīng)濟指標(biāo)進行比照，求出兩者的比率，反映有關(guān)經(jīng)濟活動的相互關(guān)系，可以深入了解企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動情況。通過計算某一項經(jīng)濟活動的所費與所得的比率，反映投入與產(chǎn)出的關(guān)系，考察企業(yè)的經(jīng)營成果，評價企業(yè)的經(jīng)濟效益。

〔1〕比率指標(biāo)中比照指標(biāo)要有相關(guān)性；〔2〕比照指標(biāo)的計算口徑要一致；〔3〕衡量標(biāo)準(zhǔn)要有科學(xué)性。4三會計資料分析的指標(biāo)資金營運償債能力獲利能力開展能力5一、營運能力分析營運能力：企業(yè)經(jīng)營的效率上下，即資金周轉(zhuǎn)的速度及其有效性?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率〔次數(shù)〕流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率〔次數(shù)〕衡量資產(chǎn)投資規(guī)模與銷售水平之間配比情況的指標(biāo)?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入凈額/平均資產(chǎn)總額銷售收入凈額=當(dāng)期銷售總額-銷售折扣平均資產(chǎn)總額=〔期初余額+期末余額〕/2總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率高，說明全部資產(chǎn)的經(jīng)營效率高，取得的收入多；該周轉(zhuǎn)率低，說明全部資產(chǎn)的經(jīng)營效率低，取得的收入少，最終會影響企業(yè)的盈利能力。流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入凈額/平均流動資產(chǎn)總額流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期=〔平均流動資產(chǎn)總額/日銷售收入凈額〕流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率一般用來分析企業(yè)的經(jīng)營效率和利用效率。流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，利用效率那么越高。6一、營運能力分析應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率應(yīng)收款項周轉(zhuǎn)率〔次數(shù)〕=賒銷收入凈額÷平均應(yīng)收款項余額賒銷收入凈額=銷售收入－現(xiàn)銷收入－銷售退回－銷售折讓－銷售折扣應(yīng)收款項平均余額=〔期初應(yīng)收款項＋期末應(yīng)收款項〕÷2應(yīng)收款項周轉(zhuǎn)天數(shù)=計算期天數(shù)/應(yīng)收款項周轉(zhuǎn)率=應(yīng)收款項平均余額×計算期天數(shù)/賒銷收入凈額應(yīng)收款項周轉(zhuǎn)率高，說明企業(yè)應(yīng)收款項的回收速度快，壞賬的可能性小，資產(chǎn)流動性強，短期償債能力強。7一、營運能力分析存貨周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)率〔次數(shù)〕=銷售本錢/平均存貨余額存貨平均余額=〔期初存貨+期末存貨〕/2存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=計算期天數(shù)/存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)=存貨平均余額×計算期天數(shù)/銷售本錢存貨周轉(zhuǎn)速度快慢，不僅反映了企業(yè)流動資產(chǎn)變現(xiàn)能力的大小，而且也反映了企業(yè)經(jīng)營管理工作的好壞及盈利能力的大小。存貨周轉(zhuǎn)率高，存貨占用水平低，存貨積壓的風(fēng)險就越小，企業(yè)的變現(xiàn)能力以及資金使用效率就越好。但是存貨周轉(zhuǎn)率分析中，應(yīng)注意剔除存貨計價方法不同所產(chǎn)生的影響。8二、償債能力分析償債能力是指企業(yè)對這種債務(wù)償付的能力。1.短期償債能力分析流動比率速動比率流動比率=流動資產(chǎn)/流動負債，流動比率越高，反映企業(yè)短期償債能力越強.流動比率維持在2：1是比較合理的。速動比率=速動資產(chǎn)/流動負債速動比率=〔流動資產(chǎn)－存貨－預(yù)付賬款－待攤費用〕/流動負債經(jīng)驗認為，速動比率維持在1：1較為正常速動比率過低，企業(yè)的短期償債風(fēng)險較大速動比率過高，企業(yè)在速動資產(chǎn)上占用資金過多，會增加企業(yè)投資的時機本錢。9二、償債能力分析2.長期償債能力分析資產(chǎn)負債率產(chǎn)權(quán)比率資產(chǎn)負債率=〔負債總額÷資產(chǎn)總額〕×100%企業(yè)負債經(jīng)營規(guī)模應(yīng)控制在一個合理的水平，負債比重應(yīng)掌握在一定的標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)。如果負債比率過高，企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險將越來越大，對債權(quán)人和所有者都會產(chǎn)生不利的影響。資產(chǎn)負債率以0.5左右為好。產(chǎn)權(quán)比率=負債總額÷所有者權(quán)益總額該比率反映了所有者權(quán)益對債權(quán)人權(quán)益的保障程度，即在企業(yè)清算時債權(quán)人權(quán)益的保障程度。產(chǎn)權(quán)比率越低，表示企業(yè)的長期償債能力越強，債權(quán)人就越有平安感。產(chǎn)權(quán)比率一般應(yīng)該小于1.10二、償債能力分析2.長期償債能力分析已獲利息倍數(shù)已獲利息保障倍數(shù)=〔利潤總額+利息費用〕÷利息費用利息費用是指本期發(fā)生的全部應(yīng)付利息，包括流動負債的利息費用，長期負債中進入損益的利息費用以及進入固定資產(chǎn)原價中的資本化利息。利息保障倍數(shù)越高，說明企業(yè)支付利息費用的能力越強，該比率越低，說明企業(yè)難以保證用經(jīng)營所得來及時足額地支付負債利息。11三、盈利能力分析總資產(chǎn)收益率資本收益率總資產(chǎn)報酬率=〔稅前利潤＋利息支出〕/平均資產(chǎn)余額資產(chǎn)平均余額=〔期初資產(chǎn)總額＋期末資產(chǎn)總額〕÷2總資產(chǎn)收益率越高，說明企業(yè)資產(chǎn)利用的效率越好，盈利能力強。該指標(biāo)又是企業(yè)綜合分析的起點。資本收益率=凈利潤額÷實收資本額資本收益額是衡量投資者投入資本的獲利能力與企業(yè)管理水平的綜合指標(biāo)。12三、盈利能力分析銷售利潤率銷售利潤率=銷售利潤額/銷售收入凈額×100%企業(yè)的利潤分為：營業(yè)利潤、利潤總額、凈利潤。所以，銷售利潤率指標(biāo)一般要計算經(jīng)營利潤率，稅前利潤率和凈利潤率。銷售利潤率指標(biāo)反映了每元銷售收入凈額給企業(yè)帶來的利潤。該指標(biāo)越大，說明企業(yè)經(jīng)營活動的盈利水平較高。13四企業(yè)開展能力分析的指標(biāo)1銷售增長率2資本積累率3總資產(chǎn)增長率銷售增長率是分析企業(yè)成長狀況和開展能力的根本指標(biāo)。銷售增長率=〔本年銷售增長額÷上年銷售收入總額〕×100%本年銷售增長額=本年銷售收入-上年銷售收入銷售增長率越大，銷售收入增長速度越快，市場前景越好。資本積累率=〔本年所有者權(quán)益增長額÷年初所有者權(quán)益總額〕×100%本年所有者權(quán)益增長額=本年所有者權(quán)益年末數(shù)-年初數(shù)資本累積率指標(biāo)表達了企業(yè)當(dāng)年資本累積情況及資本的保全性和增長性。資本累積率小于零，說明資本流失?？傎Y產(chǎn)增長率=〔本年總資產(chǎn)增長額÷年初資產(chǎn)總額〕×100%本年總資產(chǎn)增長額=資產(chǎn)總額年末數(shù)-資產(chǎn)總額年初數(shù)總資產(chǎn)增長率指標(biāo)說明了企業(yè)本年內(nèi)資產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模的擴張速度?？傎Y產(chǎn)增長率越高，說明擴張速度越快，如果該指標(biāo)小于0，那么表示資產(chǎn)規(guī)模減小。14四、會計資料分析評價指標(biāo)及其計算分析評價指標(biāo)計算公式分析作用評價標(biāo)準(zhǔn)（參考）流動比率流動資產(chǎn)流動負債衡量短期償債能力2∶1速動比率速動資產(chǎn)流動負債衡量近期償債能力1∶1資產(chǎn)負債率負債總額資產(chǎn)總額衡量企業(yè)清算時保護債權(quán)人利益程度0.5產(chǎn)權(quán)比率負債總額所有者權(quán)益衡量企業(yè)財務(wù)結(jié)構(gòu)與債權(quán)人投入資本受所有者權(quán)益保障程度一般應(yīng)小于115分析評價指標(biāo)計算公式分析作用評價標(biāo)準(zhǔn)（參考）總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）銷售收入凈額平均資產(chǎn)總額衡量企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模與銷售水平之間的配比情況次數(shù)多投資效益好流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）銷售收入平均流動資產(chǎn)衡量流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度快慢次數(shù)多、速度快、利用效率高存貨周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）銷售成本平均存貨衡量存貨周轉(zhuǎn)速度快慢次數(shù)多、速度快、利用效率高應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）賒銷收入凈額平均應(yīng)收賬款余額衡量應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度快慢和管理效率次數(shù)多、收回貨款速度快1617第八節(jié)財務(wù)會計報告的報送和匯總

18一、財務(wù)會計報告的報送報告報送前，應(yīng)復(fù)核報告全部內(nèi)容，包括報表工程、補充資料、編制說明是否正確、齊全、完整、銜接。報告審核后，應(yīng)編頁加封，裝訂成冊加蓋公章。19股份、外資企業(yè)、局部國有企業(yè)報告需經(jīng)注冊會計師審計鑒證。報告報送上級主管、財政、開戶銀行及董事會等有關(guān)部門。報告報送時間，月報于月度終了后6天報出，半年度報告在年度中期60天后報出，年報報告于年度結(jié)束后4個月報出。20二、財務(wù)報告的審核

審核內(nèi)容：審核“報告〞種類、份數(shù)是否按規(guī)定填制。報告內(nèi)工程指標(biāo)填制是否齊全、真實，金額是否相符，工程之間勾稽關(guān)系是否相銜接一致。有關(guān)人員