第二章建設(shè)項(xiàng)目評(píng)價(jià)經(jīng)濟(jì)要素課件

第二章建設(shè)項(xiàng)目評(píng)價(jià)的

基本經(jīng)濟(jì)要素

建設(shè)項(xiàng)目現(xiàn)金流的構(gòu)成？構(gòu)成建設(shè)項(xiàng)目現(xiàn)金流的基本單元是項(xiàng)目的基本經(jīng)濟(jì)要素，它是進(jìn)行建設(shè)項(xiàng)目費(fèi)用效益度量和進(jìn)行項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)的基本單位。準(zhǔn)確界定經(jīng)濟(jì)要素的內(nèi)涵，把握不同經(jīng)濟(jì)要素各自特征，是做好建設(shè)項(xiàng)目評(píng)價(jià)的基礎(chǔ)和前提。建設(shè)項(xiàng)目評(píng)價(jià)的基本經(jīng)濟(jì)要素投資成本營(yíng)業(yè)收入利潤(rùn)稅金……投資投資就是為了獲得未來(lái)期望收益而預(yù)先墊付的資本。投資是維持建設(shè)項(xiàng)目存在的基礎(chǔ)。通過(guò)投資為項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)性運(yùn)營(yíng)—生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)—搭建平臺(tái)，以支撐其作為投資者及其他相關(guān)各方獲益方式的存在。在項(xiàng)目的存續(xù)期間，資本一直存在于項(xiàng)目中。項(xiàng)目終結(jié)時(shí)，被投資者回收。投資是被項(xiàng)目占用的資源。投資的現(xiàn)金流量特征表現(xiàn)投資殘值回收012……n投資反映了項(xiàng)目對(duì)生產(chǎn)力要素的占用。投資的分類

1.直接投資和間接投資

直接投資:用于經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)——建設(shè)項(xiàng)目的投資，以期通過(guò)投資人對(duì)資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)管理而獲利。

間接投資:又稱證券投資，是指用于金融資產(chǎn)的投資，以期通過(guò)對(duì)金融產(chǎn)品的操作而獲益。2.短期投資和長(zhǎng)期投資

短期投資:能夠隨時(shí)變現(xiàn)、持有時(shí)間不超過(guò)一年的投資。主要指對(duì)現(xiàn)金、應(yīng)收賬款、存貨、短期有價(jià)證券等的投資，長(zhǎng)期有價(jià)證券如能隨時(shí)變現(xiàn)亦可用于短期投資。

長(zhǎng)期投資:不可能或不準(zhǔn)備在一年內(nèi)變現(xiàn)的投資，主要指對(duì)廠房、機(jī)器設(shè)備等固定資產(chǎn)和對(duì)專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)等無(wú)形資產(chǎn)的投資，也包括股權(quán)投資、債券投資和其他投資。3.初創(chuàng)投資和后續(xù)投資

初創(chuàng)投資:建立新企業(yè)時(shí)所進(jìn)行的各種投資。它的特點(diǎn)是投入的資金通過(guò)建設(shè)形成企業(yè)的原始資產(chǎn)，為企業(yè)的生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)創(chuàng)造必備的條件。初創(chuàng)投資是設(shè)立運(yùn)營(yíng)項(xiàng)目的必要條件，通過(guò)初創(chuàng)投資構(gòu)建可以贏得未來(lái)期望收益的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)條件。后續(xù)投資:為鞏固和發(fā)展企業(yè)再生產(chǎn)所進(jìn)行的各種投資，主要包括為維持企業(yè)簡(jiǎn)單再生產(chǎn)所進(jìn)行的更新性投資，為實(shí)現(xiàn)擴(kuò)大再生產(chǎn)所進(jìn)行的追加性投資，為調(diào)整生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)方向所進(jìn)行的轉(zhuǎn)移性投資。建設(shè)項(xiàng)目的投資構(gòu)成

建設(shè)項(xiàng)目總投資建設(shè)投資建設(shè)期利息流動(dòng)資金工程費(fèi)用其他費(fèi)用預(yù)備費(fèi)用建筑工程費(fèi)設(shè)備購(gòu)置費(fèi)安裝工程費(fèi)基本預(yù)備費(fèi)漲價(jià)預(yù)備費(fèi)建設(shè)項(xiàng)目資產(chǎn)的形成建設(shè)項(xiàng)目總投資建設(shè)投資建設(shè)期利息流動(dòng)資金工程費(fèi)用預(yù)備費(fèi)用其他費(fèi)用固定資產(chǎn)其它資產(chǎn)流動(dòng)資產(chǎn)固定資產(chǎn)固定資產(chǎn)是項(xiàng)目賴以運(yùn)營(yíng)獲利的基本條件。其在使用過(guò)程中因磨損而性能不斷劣化，價(jià)值量逐漸貶損。為維持項(xiàng)目的基本生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)——獲利條件，在項(xiàng)目投產(chǎn)運(yùn)營(yíng)后用折舊的方式對(duì)其貶值的價(jià)值量予以彌補(bǔ)。在項(xiàng)目終了時(shí)，固定資產(chǎn)的殘值被回收。固定資產(chǎn)價(jià)值在項(xiàng)目存續(xù)期間的變化，有如下基本等式：固定資產(chǎn)原值=固定資產(chǎn)凈值+固定資產(chǎn)折舊固定資產(chǎn)現(xiàn)金流特征表現(xiàn)固定資產(chǎn)投資固定資產(chǎn)殘值回收012……n流動(dòng)資金流動(dòng)資金是指項(xiàng)目投產(chǎn)運(yùn)營(yíng)后，為維持項(xiàng)目正常生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)所占用的全部周轉(zhuǎn)資金。它是在生產(chǎn)期內(nèi)為了保持生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的永續(xù)性和連續(xù)狀態(tài)而墊付的資金。流動(dòng)資金在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)期間被項(xiàng)目長(zhǎng)期占用，在項(xiàng)目終了時(shí)被全額回收。流動(dòng)資金現(xiàn)金流特征表現(xiàn)流動(dòng)資金投資流動(dòng)資金回收012……n投資估算

固定資產(chǎn)投資估算

1.擴(kuò)大指標(biāo)估算法（1）單位生產(chǎn)能力投資估算法

I2=X2（I1/X1）（2）生產(chǎn)能力指數(shù)估算法

I2=X2（I1/X1）n（3）比例估算法

I=（1/K）∑Qipi2.概算指標(biāo)估算法（國(guó)內(nèi)一般項(xiàng)目）流動(dòng)資金估算

1.擴(kuò)大指標(biāo)估算法（1）按產(chǎn)值（或銷售收入）資金率估算（2）按經(jīng)營(yíng)成本（或總成本）資金率估算（3）按固定資產(chǎn)價(jià)值資金率估算（4）按單位產(chǎn)量資金率估算

2.分項(xiàng)詳細(xì)估算法流動(dòng)資金=流動(dòng)資產(chǎn)-流動(dòng)負(fù)債（1）周轉(zhuǎn)次數(shù)（2）流動(dòng)資產(chǎn)（存貨、應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、現(xiàn)金）估算（3）流動(dòng)負(fù)債（應(yīng)付賬款、預(yù)收賬款）估算建設(shè)期利息估算

估算建設(shè)期利息，在確定投資計(jì)劃和資金籌措方案基礎(chǔ)上進(jìn)行。首先根據(jù)項(xiàng)目進(jìn)度計(jì)劃，確定建設(shè)期分年度的投資計(jì)劃，再依據(jù)資金籌措計(jì)劃，確定建設(shè)資金的債務(wù)資金比例和具體債務(wù)資金的籌資條件。在建設(shè)項(xiàng)目評(píng)價(jià)實(shí)務(wù)中，計(jì)算建設(shè)期利息時(shí)，為簡(jiǎn)化計(jì)算，通常假定借款均發(fā)生在年中，借款當(dāng)年按半年計(jì)息。即，某年應(yīng)計(jì)利息為某年應(yīng)計(jì)利息=（年初借款資金累計(jì)+當(dāng)年借款/2）×借款年利率注意：建設(shè)期利息即資本化利息，僅發(fā)生在建設(shè)期！折舊與攤銷

折舊（攤銷）是固定（其他）資產(chǎn)價(jià)值磨損的補(bǔ)償金。將固定（其他）資產(chǎn)因磨損而失去的價(jià)值逐漸轉(zhuǎn)移到產(chǎn)品成本中去，而后再?gòu)漠a(chǎn)品銷售收入中回收的財(cái)務(wù)處理方法。這種通過(guò)計(jì)入產(chǎn)品成本而回收的資產(chǎn)的轉(zhuǎn)移價(jià)值稱為折舊費(fèi)。影響折舊的主要因素

1.固定資產(chǎn)原值:取得固定資產(chǎn)的原始成本。

2.固定資產(chǎn)凈殘值:預(yù)計(jì)資產(chǎn)報(bào)廢時(shí)可以回收的殘余價(jià)值扣除預(yù)計(jì)清理費(fèi)用后的余額。

3.折舊年限。

4.折舊的計(jì)算方法。

折舊的計(jì)算方法：線性折舊法

線性折舊法（1）平均年限法

D=K0*RR=（1－fs）/TD—年折舊額，K0—原值，R—折舊率，fs—凈殘值率，

T—折舊年限。（2）工作量法

D=S*RR＝K0（1－fs）/SS—工作量

案例

某設(shè)備原值120萬(wàn)元，折舊年限20年。預(yù)計(jì)凈殘值為4.8萬(wàn)元，試計(jì)算該設(shè)備年、月折舊額。

R=（1－fs）/T=（1-4.8/120）/20D=K0*R

=120*

（1-4.8/120）/20

（1）年數(shù)和法

Rn＝2（T－Tn）/T（T+1）

Dn＝K0（1－fs）*RnRn—第n年的折舊率，Tn—已經(jīng)過(guò)的年限，Dn—第n年的折舊額折舊的計(jì)算方法：加速折舊法

案例某設(shè)備的原值為40萬(wàn)元，預(yù)計(jì)使用5年，預(yù)計(jì)凈殘值1.6萬(wàn)元，試用年數(shù)和法計(jì)算各年的折舊額。

年份

RnDn110/3038.4*10/3028/3038.4*8/3036/3038.4*6/3044/3038.4*4/3052/3038.4*2/30（2）雙倍余額遞減法

R＝2／T

Dn＝Kn×RKn—第n年的賬面凈值案例某設(shè)備的原值為40萬(wàn)元，預(yù)計(jì)使用5年，預(yù)計(jì)凈殘值1.6萬(wàn)元，試用雙倍余額遞減法計(jì)算各年的折舊額。年份

RnDn12/540*2/522/5(40-40*2/5)2/532/5（40-D1-D2)2/542/5(40-D1-D2-D3)/252/5(40-D1-D2-D3)/2D1成本成本是為了獲得未來(lái)收益而付出的代價(jià)。是指以貨幣形式表現(xiàn)的消耗在產(chǎn)品（服務(wù)）中的物化勞動(dòng)價(jià)值和活勞動(dòng)價(jià)值之和。成本是使產(chǎn)品（服務(wù)）得以實(shí)現(xiàn)而消耗的生產(chǎn)力要素。所以成本必須在商品銷售中得到補(bǔ)償，得以維持再生產(chǎn)過(guò)程。成本的現(xiàn)金流特征表現(xiàn)成本反映了項(xiàng)目對(duì)勞動(dòng)的消耗。

成本012……n成本的分類

要素成本

1.外購(gòu)原材料

2.外購(gòu)燃料、動(dòng)力

3.工資及福利

4.折舊及攤銷

5.修理費(fèi)

6.財(cái)務(wù)費(fèi)用

7.其他費(fèi)用經(jīng)營(yíng)成本

經(jīng)營(yíng)成本是工程經(jīng)濟(jì)分析中的特定概念。

經(jīng)營(yíng)成本是現(xiàn)金流概念下的成本，所以，非現(xiàn)金支出的項(xiàng)目不包含在經(jīng)營(yíng)成本中。

經(jīng)營(yíng)成本=總成本－折舊、攤銷費(fèi)－財(cái)務(wù)費(fèi)用或，經(jīng)營(yíng)成本=外購(gòu)原材料、燃料、動(dòng)力費(fèi)+工資及福利費(fèi)+修理費(fèi)+其他費(fèi)用案例某項(xiàng)目使用1000萬(wàn)元建設(shè)投資（含其他資產(chǎn)200萬(wàn)元）進(jìn)行建設(shè).其中，借款300萬(wàn)元。借款利率為8%。利息照付，本金從第三年開(kāi)始還，3年內(nèi)等額償還。固定資產(chǎn)凈殘值率2%，其他資產(chǎn)無(wú)殘值，均5年內(nèi)線性折舊和攤銷。求，年總成本。年份1234567建設(shè)投資800200其中:貸款300經(jīng)營(yíng)成本100140140140140案例解析經(jīng)營(yíng)成本=總成本－折舊、攤銷費(fèi)－財(cái)務(wù)費(fèi)用總成本=經(jīng)營(yíng)成本+折舊、攤銷費(fèi)+財(cái)務(wù)費(fèi)用折舊、攤銷費(fèi)：原值、年限、方法原值：建設(shè)投資+建設(shè)期利息財(cái)務(wù)費(fèi)用：本金、利率、還款方式

0123457建設(shè)期運(yùn)營(yíng)期第1年利息：300*8%=24第2年利息：300*8%=24第3年利息：300*8%=24第4年利息：200*8%=16第5年利息：100*8%=8固定資產(chǎn)原值=固定資產(chǎn)投資+建設(shè)期利息

=（1000-200）+24+24=848其他資產(chǎn)原值=其他資產(chǎn)投資

=200固定資產(chǎn)殘值=848*2%=17固定資產(chǎn)年折舊額=（原值-殘值）/年限

=（848-17）/5其他資產(chǎn)攤銷=原值/年限

=200/5年份1234567經(jīng)營(yíng)成本100140140140140折舊166166166166166攤銷4040404040財(cái)務(wù)費(fèi)用總成本24168

330322314306306機(jī)會(huì)成本又稱擇一成本，擇機(jī)代價(jià)。是指在經(jīng)濟(jì)決策過(guò)程中，因選擇某一方案而放棄其余方案所付出的代價(jià)或喪失的潛在利益。機(jī)會(huì)成本的概念確立在資源稀缺性基本原理的框架下。基于資源的稀缺性，項(xiàng)目或企業(yè)中的某種資源常常有多種用途，即有多種使用的“機(jī)會(huì)”。而任何一個(gè)投放機(jī)會(huì)的選定必然意味著其他所有機(jī)會(huì)即被放棄，并因而放棄與之相伴的潛在收益。那么在該選定機(jī)會(huì)上的所付出的代價(jià)，即機(jī)會(huì)成本，就是諸多其他投資機(jī)會(huì)中可能收益的最大值——最佳替代用途價(jià)值。

沉沒(méi)成本沉沒(méi)成本是發(fā)生在決策之前，與決策問(wèn)題無(wú)關(guān)的費(fèi)用。沉沒(méi)成本發(fā)生在決策以前，是決策事項(xiàng)的歷史成本，不論對(duì)目前的決策事項(xiàng)做何抉擇，它都是一筆“已然”狀態(tài)的支出，因而對(duì)目前的決策不構(gòu)成影響。所以在進(jìn)行方案優(yōu)選時(shí)，對(duì)沉沒(méi)成本不予考慮。變動(dòng)成本與固定成本

變動(dòng)成本指其大小與工作量成正比例變化的成本要素。固定成本指其大小與工作量無(wú)關(guān)的成本要素。變動(dòng)成本和固定成本是客觀存在的成本性態(tài)。它們對(duì)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況的影響是不同的。固定成本與產(chǎn)品或服務(wù)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模無(wú)關(guān)，是項(xiàng)目或企業(yè)必須承擔(dān)的最低代價(jià)。只有通過(guò)營(yíng)銷活動(dòng)將項(xiàng)目的全部固定成本都補(bǔ)償完畢后，項(xiàng)目的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)才開(kāi)始進(jìn)入可盈利狀態(tài)。變動(dòng)成本與產(chǎn)品或服務(wù)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模密切相關(guān)，其大小是確定營(yíng)銷價(jià)格的基本依據(jù)。只有營(yíng)銷價(jià)格能夠補(bǔ)償變動(dòng)成本時(shí)，項(xiàng)目或企業(yè)才具有可盈利性。綜上所述，固定成本通過(guò)分擔(dān)其總量的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模，變動(dòng)成本通過(guò)其具有的價(jià)格補(bǔ)償能力，使項(xiàng)目具有盈利能力。成本的估算

1.生產(chǎn)要素法

總成本費(fèi)用=外購(gòu)原材料+外購(gòu)燃料動(dòng)力+工資及福利費(fèi)+固定資產(chǎn)折舊+無(wú)形和其他資產(chǎn)攤銷+修理費(fèi)+利息支出+其他費(fèi)用

2.生產(chǎn)成本加期間費(fèi)用估算法

總成本費(fèi)用

=生產(chǎn)成本+期間費(fèi)用生產(chǎn)成本=直接材料+直接燃料、動(dòng)力+直接工資+其他直接費(fèi)+制造費(fèi)用期間費(fèi)用=管理費(fèi)用+營(yíng)業(yè)費(fèi)用+財(cái)務(wù)費(fèi)用

成本估算中，應(yīng)注意價(jià)格體系的選擇，價(jià)格體系和價(jià)格時(shí)點(diǎn)應(yīng)與營(yíng)業(yè)收入估算所選定的一致。

稅收及稅金

稅收是國(guó)家為了實(shí)現(xiàn)其職能，憑借政治權(quán)利參與國(guó)民收入分配和再分配，按照法律規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)，無(wú)償取得財(cái)政收入的一種形式。

1.強(qiáng)制性。

2.無(wú)償性。

3.固定性。

建設(shè)項(xiàng)目評(píng)價(jià)的主要稅種

建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)中涉及的稅種主要有關(guān)稅、增值稅、營(yíng)業(yè)稅、所得稅、城市維護(hù)建設(shè)稅和教育費(fèi)附加。特殊項(xiàng)目，比如房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)項(xiàng)目土地增值稅，特定消費(fèi)品項(xiàng)目消費(fèi)稅，資源開(kāi)采項(xiàng)目資源稅。

關(guān)稅關(guān)稅是以進(jìn)出口的應(yīng)稅貨物為納稅對(duì)象的稅種，在應(yīng)稅貨物進(jìn)口、出口或過(guò)境環(huán)節(jié)征收。目前我國(guó)主要征收進(jìn)口環(huán)節(jié)關(guān)稅，對(duì)大多數(shù)貨物出口免征關(guān)稅。按計(jì)稅標(biāo)準(zhǔn)不同，關(guān)稅可分為從價(jià)關(guān)稅、從量關(guān)稅、復(fù)合關(guān)稅和滑動(dòng)關(guān)稅。從價(jià)關(guān)稅，即以貨物的價(jià)格作為計(jì)稅依據(jù)而計(jì)算征收的關(guān)稅。我國(guó)對(duì)進(jìn)口商品基本上都實(shí)行從價(jià)稅。案例某企業(yè)通過(guò)我國(guó)口岸向我國(guó)進(jìn)口小汽車配件，貨物進(jìn)口時(shí)價(jià)值2300萬(wàn)人民幣，小汽車配件的關(guān)稅稅率為12%。請(qǐng)問(wèn)，該企業(yè)應(yīng)繳納多少進(jìn)口環(huán)節(jié)關(guān)稅？從價(jià)稅關(guān)稅稅金=貨值*稅率

=2300*12%該貨物進(jìn)口后的價(jià)值是多少？關(guān)稅壁壘增值稅

增值稅是指以應(yīng)稅產(chǎn)品所增加的價(jià)值，即增值額為征稅對(duì)象的一種稅。增值額就是一個(gè)生產(chǎn)環(huán)節(jié)的銷售收入額，扣除同期消耗了的外購(gòu)原材料、燃料動(dòng)力和計(jì)入成本的包裝物金額后的數(shù)額。增值稅納稅主體是在我國(guó)境內(nèi)銷售貨物或者提供加工修理修配勞務(wù)以及進(jìn)口貨物的單位和個(gè)人。增值稅實(shí)行價(jià)外征收，根據(jù)發(fā)票注明稅金進(jìn)行稅款抵扣的制度。即

增值稅額=銷項(xiàng)稅額－進(jìn)項(xiàng)稅額

=銷售額（不含稅）×增值稅率－進(jìn)項(xiàng)額（不含稅）×增值稅率案例某企業(yè)年產(chǎn)某產(chǎn)品2.3萬(wàn)噸，銷售價(jià)格為15400元。外購(gòu)原材料15748萬(wàn)元、燃料動(dòng)力2052萬(wàn)元。產(chǎn)品征收增值稅，稅率為17%。年繳納增值稅金為多少？

銷項(xiàng)稅=銷售額（不含稅）×增值稅率

=[銷售額（含稅）/（1+增值稅率）]×增值稅率

=[2.3*15400/(1+17%)]*17%

進(jìn)項(xiàng)稅=進(jìn)項(xiàng)額（不含稅）×增值稅率

=[進(jìn)項(xiàng)額（含稅）/（1+增值稅率）]×增值稅率

=[(15748+2052)/(1+17)]*17%

增值稅=銷項(xiàng)稅-進(jìn)項(xiàng)稅增值稅在建設(shè)項(xiàng)目評(píng)價(jià)中須注意，在建設(shè)期進(jìn)行投資估算時(shí)應(yīng)采用含（增值）稅價(jià)格；在項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)期，銷售收入（營(yíng)業(yè)收入）和外購(gòu)原材料、外購(gòu)燃料動(dòng)力等成本要素的估算可以采用含（增值）稅價(jià)，也可以采用不含（增值）稅價(jià)。不論采用哪種價(jià)格，效益估算和費(fèi)用估算所采用的價(jià)格體系應(yīng)一致。在采用含（增值）稅價(jià)時(shí)，在現(xiàn)金流量表和利潤(rùn)與利潤(rùn)分配表中應(yīng)相應(yīng)增加增值稅科目。營(yíng)業(yè)稅營(yíng)業(yè)稅是指對(duì)在我國(guó)境內(nèi)從事提供應(yīng)稅勞務(wù)、轉(zhuǎn)讓無(wú)形資產(chǎn)或者銷售不動(dòng)產(chǎn)的單位和個(gè)人就其營(yíng)業(yè)收入額征收的一個(gè)稅種。營(yíng)業(yè)稅是價(jià)內(nèi)稅，營(yíng)業(yè)稅稅金包含在項(xiàng)目的營(yíng)業(yè)收入中。營(yíng)業(yè)稅額=營(yíng)業(yè)額×營(yíng)業(yè)稅率應(yīng)稅勞務(wù)：建筑業(yè)、郵電通信、金融保險(xiǎn)、娛樂(lè)、文化體育等案例某房產(chǎn)商以60萬(wàn)成本建得一處物業(yè)，2年后因故將該物業(yè)以58萬(wàn)價(jià)款賣出。問(wèn)房產(chǎn)商該需繳納多少營(yíng)業(yè)稅？營(yíng)業(yè)稅=營(yíng)業(yè)額×營(yíng)業(yè)稅率

=58*5%城市建設(shè)維護(hù)稅和教育費(fèi)附加

城市維護(hù)建設(shè)稅是基于特定目的在流轉(zhuǎn)稅（包括增值稅、營(yíng)業(yè)稅和消費(fèi)稅）基礎(chǔ)上開(kāi)征的一個(gè)地方附加稅種，現(xiàn)行稅制條件下，實(shí)行地域差別稅率：納稅人在市區(qū)為7%，在縣城、鎮(zhèn)的為5%，其他為1%。教育費(fèi)附加是基于特定目的以流轉(zhuǎn)稅為依據(jù)由地方征收的專項(xiàng)費(fèi)用。稅率由地方確定。企業(yè)所得稅企業(yè)所得稅是對(duì)在我國(guó)境內(nèi)的企業(yè)和其他取得收入組織的應(yīng)稅所得開(kāi)征的一個(gè)稅種。在境內(nèi)的企業(yè)和其他取得應(yīng)稅收入的組織，不論出資人國(guó)籍身份、企業(yè)形態(tài)統(tǒng)一適用《企業(yè)所得稅法》。個(gè)人獨(dú)資企業(yè)、合伙企業(yè)不適用本法。企業(yè)所得稅的稅率為25％。企業(yè)所得稅應(yīng)稅所得額：應(yīng)納稅所得額的簡(jiǎn)稱，是納稅人在一定期間所取得的應(yīng)稅所得中減去稅法允許扣除的必要成本、費(fèi)用、稅金和損失以后的余額，是據(jù)以計(jì)算企業(yè)所應(yīng)當(dāng)繳納的企業(yè)所得稅稅款的基數(shù)。為納稅人每一納稅年度的營(yíng)業(yè)總額扣減準(zhǔn)予扣除的與納稅人取得利潤(rùn)有關(guān)的成本、費(fèi)用、稅金和損失后的余額。案例

某企業(yè)某年?duì)I業(yè)收入為500萬(wàn)元，生產(chǎn)總成本420萬(wàn)元，企業(yè)繳納營(yíng)業(yè)稅，營(yíng)業(yè)稅率5%。該企業(yè)去年虧損20萬(wàn)元。問(wèn)，該企業(yè)應(yīng)繳納多少所得稅？所得稅=（營(yíng)業(yè)收入-總成本-流轉(zhuǎn)稅金-虧損）*稅率

=（500-420-500*5%-20）*25%營(yíng)業(yè)收入營(yíng)業(yè)收入是指以貨幣形式表示的項(xiàng)目銷售產(chǎn)品或提供服務(wù)取得的收入。它是反映項(xiàng)目總量勞動(dòng)成果的效益類指標(biāo)。營(yíng)業(yè)收入估算應(yīng)確立合理的價(jià)格體系和選擇合理的價(jià)格基點(diǎn)。

市場(chǎng)價(jià)格和影子價(jià)格在對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行國(guó)民經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)時(shí)，基于社會(huì)資源合理配置的原則，從國(guó)民經(jīng)濟(jì)角度考察項(xiàng)目的效益和費(fèi)用，價(jià)格采用完全市場(chǎng)條件下的價(jià)格體系——實(shí)務(wù)中用影子價(jià)格模擬。在對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)時(shí)，基于考察項(xiàng)目自身的財(cái)務(wù)盈利能力、清償能力和財(cái)務(wù)生存能力的目的，采用現(xiàn)行市場(chǎng)價(jià)格體系，即市場(chǎng)價(jià)格基礎(chǔ)上的預(yù)測(cè)價(jià)格。絕對(duì)價(jià)格和相對(duì)價(jià)格絕對(duì)價(jià)格是指用貨幣的絕對(duì)值表示的商品的價(jià)值。絕對(duì)價(jià)格變動(dòng)是所有商品價(jià)格普遍的上漲或下跌。絕對(duì)價(jià)格變動(dòng)是由于通貨膨脹或通貨緊縮的原因。相對(duì)價(jià)格是指用一種商品表示另一種商品的價(jià)值，即商品之間的比價(jià)關(guān)系。引起相對(duì)價(jià)格變化的主要因素是：勞動(dòng)生產(chǎn)效率的變化、供求關(guān)系的變化、價(jià)格政策的變化等?；鶅r(jià)、實(shí)價(jià)和時(shí)價(jià)基價(jià)是基年的絕對(duì)價(jià)格，指以基年價(jià)格水平表示的不變價(jià)格?；鶅r(jià)是進(jìn)行投資估算和確定各種預(yù)測(cè)價(jià)格的基礎(chǔ)。時(shí)價(jià)是指某時(shí)點(diǎn)的市場(chǎng)價(jià)格，包含了相對(duì)價(jià)格變動(dòng)和絕對(duì)價(jià)格變動(dòng)的影響。即

Pcn=Pb（1+c1）（1+c2）…（1+cn）

Pb—基價(jià)；cj—第j年的時(shí)價(jià)變動(dòng)率。顯然，cj取決于市場(chǎng)相對(duì)價(jià)格變動(dòng)（實(shí)價(jià)變動(dòng)）和物價(jià)總水平變動(dòng)（絕對(duì)價(jià)格變動(dòng)）?；鶅r(jià)、實(shí)價(jià)和時(shí)價(jià)實(shí)價(jià)是指以基價(jià)水平表示的，只考慮相對(duì)價(jià)格變動(dòng)因素影響的價(jià)格