2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識真題練習試卷B卷附答案

2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識真題練習試卷B卷附答案單選題（共200題）1、財險公司通常將保費投資于（）資產。A.高風險B.高收益C.低風險D.穩(wěn)健型【答案】C2、場內證券交易結算中，結算參與人與客戶的證券交收，所委托的辦理機構為（）A.證券公司B.證券交易所C.外匯交易中心D.中國結算公司【答案】D3、下列關于房地產投資信托基金特點，描述錯誤的是（）。A.流動性強B.抵補通貨膨脹效應C.風險較低D.信息不對稱程度較高【答案】D4、期權合約中（）是指期權合約所規(guī)定的，期權買方在行使權利時所實際實施的價格。A.期權費B.執(zhí)行價格C.權利費D.交易費【答案】B5、設立證券登記結算機構必須經（）同意。A.證監(jiān)會B.會員大會C.國務院D.國務院證券監(jiān)督管理機構【答案】D6、股票的市場價格由股票的價值決定，但同時受許多其他因素的影響其中最直接的影響因素是（）A.公司組織形式B.公司人員結構C.每股凈資產D.供求關系【答案】D7、目前，（）符合QDII可在境內募集資金進行境外投資管理。A.基金管理公司B.證券公司C.商業(yè)銀行等其他金融機構D.以上選項都正確【答案】D8、投資期限越長，則投資者對()的要求越低。A.利率B.收益C.期限D.流動性【答案】D9、以下不屬于系統(tǒng)性風險的是（）。A.經濟增長B.財務風險C.利率、匯率與物價波動D.政治因素的干擾【答案】B10、關于優(yōu)先股、普通股和債券的表決權和收益分配權，以下表述正確的是（）。A.債券是最后一個被償還的，剩余資產在債券持有人中按比例分配B.優(yōu)先股是股東以不享有表決權為代價而換取的對公司盈利和剩余財產的優(yōu)先分配權C.普通股不可以選舉董事D.優(yōu)先股沒有到期期限，無須歸還股本，每年有一筆固定的股息，相當于永久年金的債券，但其股息一般比債券利息要低一些【答案】B11、關于固定收益證券綜合電子平臺.以下表述錯誤的是（）.A.固定收益平臺的證券現(xiàn)券交易實行凈價申報B.交易商在固定收益平臺申報賣出固定收益證券的數(shù)量，不得超過其賬戶內可交易余額C.交易商T日通過固定收益平臺買入的證券.最早T+1日可以賣出D.固定收益平臺的交易價格實行漲跌幅限制【答案】C12、某企業(yè)2015和2014年比較，銷售利潤率增長10%，總資產周轉率減少10%。在其他條件不變的情況下該企業(yè)2015年的凈資產收益率（）。A.增加B.減少C.不變D.不清楚【答案】B13、下列關于投資組合風險的敘述中,說法錯誤的是（）。A.投資組合的風險可分為系統(tǒng)性風險和非系統(tǒng)性風險B.基金管理人通過構建投資組合，可以將市場上的所有的投資風險分散掉C.投資組合中各只股票自身產生的風險屬于非系統(tǒng)性風險D.基金管理人通過構建投資組合，只能將市場上的非系統(tǒng)風險分敢【答案】B14、QDII基金份額凈值應當至少（）計算并披露一次，如基金投資衍生品，應當在（）計算并披露。A.每月；每周B.每周；每周C.每周；每個工作日D.每日；每個小時【答案】C15、相比個人投資者，機構投資者通常具有的特征不包括（）。A.資金實力雄厚，投資規(guī)模相對較小B.具有比個人投資者更高的風險承受能力C.投資管理專業(yè)D.投資行為規(guī)范【答案】A16、下列不屬于宏觀經濟指標的選項是()。A.國內生產總值是衡量一個國家或地區(qū)的綜合經濟狀況的常用指標B.通貨膨脹的測量主要采用物價指數(shù)，如居民消費價格指數(shù)、生產者物價指數(shù)、商品價格指數(shù)等C.匯率是資金成本的主要決定因素D.匯率的變動直接影響本國產品在國際市場的競爭能力，從而對本國經濟增長造成一定影響【答案】C17、跨境投資的風險管理主要有哪些（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ【答案】D18、按()分類，債券可分為政府債券、金融債券、公司債券等。A.發(fā)行主體B.償還期限C.債券持有人收益方式D.計息與付息方式【答案】A19、夏普比率是用某一時期內投資組合平均（）除以這個時期收益的標準差。A.絕對收益B.相對收益C.部分收益D.超額收益【答案】D20、大多數(shù)資信好的公司發(fā)行商業(yè)票據(jù)的方式是()。A.直接發(fā)行B.間接發(fā)行C.貼現(xiàn)發(fā)行D.溢價發(fā)行【答案】A21、貨幣市場的特點包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】C22、對于不含期權的債券，當債券收益率分別上升和下降相同單位時，以下說法正確的是（）A.債券價格會隨之同向變動，且價格上升幅度等于下降幅度B.債券價格會隨之反向變動，且價格上升幅度大于下降幅度C.債券價格會隨之反向變動，且價格上升幅度等于下降幅度D.債券價格會隨之反向變動，且價格上升幅度小于下降幅度【答案】B23、（）有一定的償還期限，但在期間不支付利息，而在到期日一次性支付利息和本金，一般其值為債券面值。A.通貨膨脹聯(lián)接債券B.可轉換債券C.金融債券D.零息債券【答案】D24、下列關于貨幣市場基金的利潤分配，說法錯誤的是（）。A.每日按照面值進行報價的貨幣市場基金，可在基金合同中將收益分配方式約定為紅利再投資B.每日按照面值進行報價的貨幣市場基金，應當每日進行收益分配C.當日申購的基金份額自下一個工作日起享有基金的分配權益D.當日贖回的基金份額自本日起不享有基金的分配權益【答案】D25、以下屬于影響基金流動性風險因素的有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、ⅤC.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ【答案】B26、房地產有限合伙由（）和（）組成。A.隱名合伙人；出名合伙人B.有限合伙人；出名合伙人C.有限合伙人；普通合伙人D.隱名合伙人；普通合伙人【答案】C27、（）被認為是私募股權投資當中處于高風險領域的戰(zhàn)略。A.私募股權二級市場投資B.風險投資C.成長權益D.并購投資【答案】B28、基金管理費通常按照基金資產凈值的一定比例（）計提。A.逐日B.每周C.每兩周D.每月【答案】A29、相對于期貨合約，下列關于遠期合約缺點的表述錯誤的是（）。A.遠期合約需要按合約價值交納保證金B(yǎng).遠期合約市場的效率偏低C.遠期合約的流動性較差D.遠期合約的違約風險較高【答案】A30、下列不可以從基金財產中列支的費用有（）。A.基金管理費B.基金托管費C.基金合同生效前的驗資費D.基金合同生效后的信息披露費用【答案】C31、基金贖回費率不得超過基金份額贖回金額的（）。A.1.5%B.1%C.3%D.5%【答案】D32、（）一般采用股權形式將資金投入提供具有創(chuàng)新性的專門產品或服務的初創(chuàng)型企業(yè)。A.風險投資戰(zhàn)略B.成長權益戰(zhàn)略C.并購投資戰(zhàn)略D.危機投資戰(zhàn)略【答案】A33、下列不屬于宏觀經濟指標的選項是()。A.國內生產總值是衡量一個國家或地區(qū)的綜合經濟狀況的常用指標B.通貨膨脹的測量主要采用物價指數(shù)，如居民消費價格指數(shù)、生產者物價指數(shù)、商品價格指數(shù)等C.匯率是資金成本的主要決定因素D.匯率的變動直接影響本國產品在國際市場的競爭能力，從而對本國經濟增長造成一定影響【答案】C34、下列選項中屬于權證的基本要素的是()。A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤB.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、ⅤD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】D35、大宗商品的投資方式不包括（）。A.購買大宗商品實物B.購買資源C.購買大宗商品相關債券D.投資大宗商品衍生工具【答案】C36、（）是指投資組合持倉與基準不同的部分。A.波動率B.主動比重C.久期D.凸性【答案】B37、關于通過構建投資組合來分散風險的效果，以下表述正確的是（）A.可以分散系統(tǒng)性風險B.系統(tǒng)性風險和非系統(tǒng)性風險均能被完全分散C.可以分散非系統(tǒng)性風險D.系統(tǒng)性風險和非系統(tǒng)性風險都不可能被分散【答案】C38、根據(jù)發(fā)行主體的不同，債券的分類不包括（）。A.政府債券B.金融債券C.公司債券D.附息債券【答案】D39、為解決不同方法制作出來的業(yè)績報告之間缺乏可比性這個問題，CFA協(xié)會在（）年開始籌備成立全球投資業(yè)績標準委員會，負責發(fā)展并制定單一績效的呈現(xiàn)標準。A.1992B.1995C.1996D.1994【答案】B40、某基金分紅前的總凈值為7,500萬元，份額數(shù)為5000萬份。該基金計劃每10份份額派0.15元紅利，形式為分紅再投資，則本次分紅后，基金的總凈值和份額凈值分別為（）。A.7425萬元，1.5000元B.7500萬元，1.5000元C.7425萬元，1.4850元D.7500萬元，1.4850元【答案】D41、不在QFII基金投資范圍的金融工具是（）。A.股指期貨B.證券投資基金C.新股發(fā)行D.場外市場的固定收益證券【答案】D42、下列不屬于基金利潤來源中利息收入的是()。A.買入返售金融資產收入B.存款利息收入C.債券利息收入D.銀行貸款利息收入【答案】D43、（）是一個（）風險指標。A.波動率；絕對B.波動率；相對C.跟蹤誤差；絕對D.跟蹤誤差；相對【答案】A44、以下選項不屬于債券投資管理中的所得免疫策略的是（）。A.久期配比策略B.空間配比策略C.現(xiàn)金配比策略D.水平配比策略【答案】B45、對于投資收益率，我們用（）來衡量它偏離期望值的程度。A.中位數(shù)B.方差或標準差C.方差D.標準差【答案】B46、下列關于影響期權價格因素的表述，不正確的是（）。A.標的資產的價格越低、執(zhí)行價格越高，看漲期權的價格就越高B.對于美式期權和歐式期權來說，有效期越長，期權價格越高C.波動率越大，對期權多頭越有利，期權價格也應越高D.在期權有效期內，標的資產產生的紅利將使看漲期權價格下降，而使看跌期權價格上升【答案】A47、期貨保證金制度中，繳納資金的比例通常在（）。A.3%～5%B.1%～3%C.5%～10%D.5%～15%【答案】C48、（）為發(fā)行人提供在債券到期前的特定時段以事先約定價格買回債券的權力。A.可贖回債券B.可回售債券C.可轉換債券D.結果化債券【答案】A49、每經過一個計息期，要將所生利息加入本金再計算利息的是（）。A.浮動利率B.單利C.復利D.固定利率【答案】C50、關于基金分紅方式，以下表述錯誤的是（）。A.開放式基金可以采用現(xiàn)金分紅或分紅再投資方式B.基金收益分配默認為采用分紅再投資方式C.分紅再投資方式是指將投資者應分配的凈利潤折算成定的基金份額分配給投資者D.封閉式基金只能采用現(xiàn)金分紅【答案】B51、基金的主要利潤來源是（）。A.基于資產管理規(guī)模的管理費B.交易傭金C.基金所持股票分紅D.投資收益【答案】D52、衡量整體經濟活動的總量指標是()。A.利率B.匯率C.國內生產總值D.財政預算【答案】C53、關于利率互換和貨幣互換的描述，錯誤的是（）。A.利率互換采用凈額支付的方式B.貨幣互換中雙方要以不同貨幣支付利息及本金C.貨幣互換是指互換合約雙方同意在約定期限內按不同的利息計算方式分期向對方支付由幣種相同的名義本金額所確定的利息D.利率互換中互換雙方不交換本金【答案】C54、關于債券基金的利率風險，下列說法不正確的是（）。A.債券基金的久期越長，債券基金的利率風險越低B.當市場利率上升時，大部分債券的價格會下降C.當市場利率下跌時，債券的價格通常會上漲D.債券的價格與市場利率變動密切相關，且呈反方向變動【答案】A55、無論是哪一種衍生工具，都會影響交易者在未來一段時間內或未來某時點上的現(xiàn)金流，這體現(xiàn)了衍生工具的（）特征。A.不確定性或高風險性B.聯(lián)動性C.跨期性D.杠桿性【答案】C56、凈資產收益率是杜邦分析法的核心指標，以下與該指標無關的比率是（）。A.總資產周轉率B.存貨周轉率C.銷售利潤率D.權益乘數(shù)【答案】B57、如果投資者希望以即時的市場價格進行證券交易，就會下達（）。A.限價指令B.止損指令C.市價指令D.觸價指令【答案】C58、證券登記結算機構是（）。A.以營利為目的的法人B.不以營利為目的的法人C.以服務為目的的法人D.合伙企業(yè)【答案】B59、在經合組織國家內部，投資基金又稱作（）。A.集合投資計劃B.證券投資基金C.投資基金計劃D.風險性基金【答案】A60、下列關于不同類型基金風險管理的說法中，錯誤的是（）。A.提前贖回風險是指債券發(fā)行人有可能在債券到期日之前回購債券的風險B.一般而言，偏股型基金、靈活配置型基金的風險較高，但預期收益率也較高C.一般而言，偏債型基金的風險較低，預期收益率也較低D.貨幣基金是風險很小的投資方式，是長期投資的良好選擇【答案】D61、下列關于常見衍生工具的區(qū)別中，說法有誤的是（）。A.最常見的衍生工具包括遠期合約、期貨合約、期權合約和互換合約B.期權合約與遠期合約以及期貨合約的不同之處是其損益的不對稱性C.期貨合約的實物交割比例非常高，遠期合約的實物交割比例非常低D.期貨合約具有杠桿效應【答案】C62、若交割價格高于遠期價格，套利者就可以通過（）并等待交割來獲取無風險利潤。A.買入標的資產現(xiàn)貨、賣出遠期B.賣出標的資產現(xiàn)貨、買入遠期C.同時買進標的資產現(xiàn)貨和遠期D.同時賣出標的資產現(xiàn)貨和遠期【答案】A63、個人投資者從基金分配中獲得的下列收入，目前需要征收個人所得稅的是（）A.買賣股票差價收入B.股利收入C.定期存款利息收入D.國債利息收入【答案】B64、一般來說，定期存款的存期不包括()。A.3個月B.6個月C.1年D.9個月【答案】D65、基金運營過程中發(fā)生的增值稅的繳納主體是（）。A.券商B.基金托管人C.滬深交易所D.基金管理人【答案】D66、為準確、及時進行基金估值和份額凈值計價，下列應制定基金估值和份額凈值計價的業(yè)務管理制度，明確基金估值的程序和技術的是（）。A.托管機構B.中國證券業(yè)協(xié)會C.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會D.基金管理公司【答案】D67、若期貨交易保證金為合約金額的5%，則期貨交易者可以控制的合約資產為所投資金額的（）倍。A.5B.10C.20D.50【答案】C68、一家企業(yè)的應收賬款周轉率為5，那么該家企業(yè)平均需花（）天收回一次賬面上的全部應收賬款。A.5B.73C.30D.70【答案】B69、下列有關我國證券交易所的說法中，正確的是（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ【答案】C70、杜邦分析法的核心指標是（）。A.權益乘數(shù)B.總資產周轉率C.凈資產收益率D.銷售利潤率【答案】C71、根據(jù)市場條件的不同，通常有三種指數(shù)復制方法，即完全復制、抽樣復制和優(yōu)化復制。三種復制方法跟蹤誤差大小的順序為（）。A.完全復制＞優(yōu)化復制＞抽樣復制B.完全復制＜抽樣復制＜優(yōu)化復制C.優(yōu)化復制＞抽樣復制＞完全復制D.優(yōu)化復制＜完全復制＜抽樣復制【答案】B72、上證50指數(shù)期貨的合約乘數(shù)為每個指數(shù)點300元，某投資者賣出了10張上證50指數(shù)期貨合約，保證金比例為20%,當上證50指數(shù)期貸合約的價格為2500點時，他所需要的保證金為（）A.15萬元B.75萬元C.150萬元D.750萬元【答案】C73、某基金的份額凈值在第一年年初時為2元，到了年底基金份額凈值達到3元，但時隔一年，在第二年年末它又跌回到了2元。假定這期間基金沒有分紅，則該基金的算術平均收益率計算的平均收益率為（）%。A.0B.8.5C.5D.10.5【答案】B74、以下關于最大回撤的說法，正確的是（）。A.最大回撤衡量投資管理人對上行風險以及下行風險的控制能力B.最大回撤可以衡量損失發(fā)生的可能頻率C.最大回撤無法衡量損失的大小D.比較不同基金的最大回撤指標時，應盡量控制在同一個評估期間【答案】D75、股票及其他有價證券的()是指以一定利率計算出來的未來收入的現(xiàn)值。A.利率價格B.市場價格C.未來價格D.理論價格【答案】D76、下列不屬于系統(tǒng)性風險特點的是（）。A.大多數(shù)資產價格變動方向往往是相同的B.無法通過分散化投資來回避C.可以通過分散化投資來回避D.由同一個因素導致大部分資產的價格變動【答案】C77、以下衍生工具中買賣雙方只有一方在未來有義務，被稱作單邊合約的是（）A.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ【答案】A78、下列不屬于系統(tǒng)性風險特點的是（）。A.大多數(shù)資產價格變動方向往往是相同的B.無法通過分散化投資來回避C.可以通過分散化投資來回避D.由同一個因素導致大部分資產的價格變動【答案】C79、某日，A投資者在場內申購了B貨幣基金ETF，則該筆交易適用的交收規(guī)則是（）。A.T＋0貨銀對付擔保交收B.T＋1逐筆非擔保交收C.T＋1貨銀對付擔保交收D.T＋0逐筆非擔保交收【答案】C80、投資者張三通過ABC證券公司購買股票，成交額為5000元，其中經手費為5元，印花稅6元，經管費為0.5元，證管費為0.3元。該投資者應交的費用為（）元。A.5011.8B.5005.8C.5000D.5005【答案】B81、下列關于基金費用列支的說法，不正確的有（）。A.在基金管理過程中發(fā)生的費用直接從基金財產中列支B.基金管理費可從基金財產中列支C.基金轉換費可從基金財產中列支D.銷售服務費可從基金財產中列支【答案】C82、為保證多邊凈額清算結果的法律效力，一般需要引入（）安排。A.貨銀對付原則B.分級結算原則C.共同對手方制度D.凈額清算原則【答案】C83、分析預期收益等價值決定因素的分析方法稱為基本面分析，而公司未來的經營業(yè)績和盈利水平正是基本面分析的核心所在。對于公司前景預測來說，“自上而下”的（）是比較適用的。A.基本分析法B.層次分析法C.技術分析法D.行為分析法【答案】B84、（）的引入主要是為克服市盈率等指標的局限性，在評估股票價值時需要對公司的收入質量進行評價。A.市現(xiàn)率B.市凈率C.市銷率D.企業(yè)價值倍數(shù)【答案】C85、有關銀行間債券市場做市商制度，以下表述正確的是（）A.做市商作為中國人民銀行的對手方，與之進行債券交易B.做市商在銀行間債券市場以自有資金和債券與投資者進行交易C.做市商向投資者進行單方保價D.做市商應對市場上所有債券進行報價【答案】B86、主動比重是一個相對于業(yè)績比較基準的風險指標，用來衡量投資組合相對于基準的（）。A.偏離程度B.風險高度C.比重率D.期望收益【答案】A87、不屬于內在價值估值檢驗模型的是（）。A.股利貼現(xiàn)模型B.票據(jù)貼現(xiàn)模型C.自由現(xiàn)金流量貼現(xiàn)模型D.經濟附加值模型【答案】B88、在標的證券價格變化時，融券業(yè)務的維持比例必須大于（）。A.130%B.80%C.50%D.100%【答案】A89、關于基金收益分配的說法中，不正確的有（）。A.開放式基金的分配可以用現(xiàn)金方式B.封閉式基金只能采用現(xiàn)金分紅C.封閉式基金收益分配比例不得低于基金年度已實現(xiàn)收益的90%D.投資者事先未作出開放式基金分紅方式選擇的，基金管理人可以將分紅再投資轉換為基金份額【答案】D90、某基金前一日基金資產總值110,000萬元,基金資產凈值為100,000萬元,基金合同規(guī)定基金管理費的年費率為1.5%（—年按365天計算），則當日應計提的基金管理費為（）萬元。A.3.6B.2.5C.4.2D.4.1【答案】D91、下列關于封閉式基金的利潤分配的說法錯誤的是（）。A.封閉式基金的收益分配，每年不得少于一次B.封閉式基金只能采用現(xiàn)金分紅C.基金收益分配后基金份額凈值不得低于面值D.封閉式基金年度收益分配比例不得高于基金年度可供分配利潤的90%【答案】D92、新興的、快速成長的企業(yè)，由于需要不斷進行資本投資，其經營活動現(xiàn)金流量可能為（），而籌資活動產生的現(xiàn)金流量可能為（）。A.正;正B.負;正C.正;負D.負;負【答案】B93、對公司的不同資本類型，以下說法錯誤的是（）A.債券無投票權B.優(yōu)先股和普通股同屬權益證券C.優(yōu)先股和債券都有現(xiàn)金流量權D.普通股有投票權，但無分紅權【答案】D94、（）是指在交易時每一份衍生工具所規(guī)定的交易數(shù)量。A.標的資產B.結算總量C.交易總量D.交易單位【答案】D95、（）是上市公司總市值第一（2009年數(shù)據(jù)），IPO數(shù)量及市值第一（2009年數(shù)據(jù)），交易量第二（2008年數(shù)據(jù)）的交易所。A.倫敦證券交易所B.泛歐證券交易所C.紐約證券交易所D.納斯達克證券交易所【答案】C96、關于QDII基金的凈值計算及披露，下列說法中，不正確的是（）。A.基金份額凈值應當至少每月計算并披露一次，一些產品則需要每周或每天進行計算和披露B.基金份額凈值應當在估值日后2個工作日內披露C.基金資產的每一買入、賣出交易應當在最近份額凈值的計算中得到反映D.基金份額凈值應當以人民幣或美元等主要外匯貨幣單獨或同時計算并披露【答案】A97、在股價指數(shù)的編制中，按樣本股票在市場上的不同成交金額賦予不同的權數(shù)的編制方法稱為（）。A.其他三項均不是B.算術平均法C.加權平均法D.幾何平均法【答案】C98、關于全球投資業(yè)績標準（GIPS）收益率的相關規(guī)定，下列表述錯誤的是（）。A.所有的收益計算必須扣除期內的實際買賣開支，如果無法得出實際買賣開支，可以使用估計的買賣開支B.投資組合的收益必須以期初資產值加權計算，或采用其他能夠反映期初價值及對外現(xiàn)金流的方法C.若實際的直接買賣開支無法從綜合費用中確定并分離出來，則在計算未扣除費用收益時，從收益中減去全部綜合費用或綜合費用中包含直接買賣開支的部分，而不得使用估計出的買賣開支D.若實際的直接買賣開支無法從綜合費用中確定并分離出來，計算已扣除費用收益時，必須從收益中減去全部綜合費用或綜合費用中包含直接買賣開支及投資管理費用的部分，而不得使用估計的買賣開支【答案】A99、基金管理公司申請到香港特區(qū)設立機構，應滿足最近（）年內沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或者刑事處罰的基本條件。A.1B.2C.3D.4【答案】A100、以下投資對象中，屬于商業(yè)房地產投資的是（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ【答案】B101、中央銀行票據(jù)是一種短期債務憑證，用于調節(jié)商業(yè)銀行的（）。A.風險準備金B(yǎng).法定存款準備金C.超額準備金D.信貸規(guī)模【答案】C102、關于期貨交割，以下表述正確的是（）。A.期貨交易中絕大多數(shù)交易者都以實物交割的方式了結交易B.交割是平倉方式的一種，另一種方式是對沖平倉C.期貨交易賣方在交易前需備有足量的實物以備交割D.股票指數(shù)期貨通常采用實物交割【答案】B103、外資商業(yè)銀行境內分行在境內持續(xù)經營（）年以上，可申請成為托管人，其實收資本數(shù)額條件按其境外總行的計算。A.半B.1C.2D.3【答案】D104、關于可轉債的回售條款，下面說法正確的是（）。A.回售價格根據(jù)回售時標的股票市價確定B.回售條款由發(fā)行人行使C.回售條款由可轉債持有人行使D.股票下跌時可轉債持有人可以行使回售條款【答案】C105、某可轉換債券面值100元，轉換比例為20。2016年3月15日，可轉債的交易價格為126元，而標的股票交易價格為6元。如果標的股票股價繼續(xù)上漲，以下說法錯誤的是（）。A.該可轉債的債券價值將隨之上升B.該可轉債的轉榭又利價值將隨之上升C.該可轉債的價格隨之上漲D.該可轉債價格的權益屬性將進一步增強【答案】A106、（）策略保證投資者有充足的獎金可以滿足預期現(xiàn)金支付的需要。A.價格免疫B.或有免疫C.所得免疫D.總免疫【答案】C107、UCITS五號指令的改革計劃不包括()。A.完善貨幣市場基金的規(guī)則B.完善收益回報政策C.完善信息披露D.加強托管人的責任【答案】A108、當一個行業(yè)技術已經成熟，產品的市場基本形成并不斷擴大，公司利潤開始逐步上升，股價逐步上漲時，表明該行業(yè)處于生命周期的（）。A.成長期B.初創(chuàng)期C.衰退期D.成熟期【答案】A109、關于收益率曲線,以下表述正確的是（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅣD.Ⅱ、IV【答案】A110、標的證券除權、除息的，權證的行權價格、行權比例公式不正確的是（）。A.標的證券除權，新行權價格=原行權價格標的證券除權日參考價/除權前一日標的證券收盤價B.標的證券除權，新行權比例=原行權比例除權前一日標的證券收盤價/標的證券除權日參考價C.標的證券除息，新行權價格=原行權價格標的證券除息日參考價/除息前一日標的證券收盤價D.標的證券除息，新行權比例=原行權比例除息前一日標的證券收盤價/標的證券除息日參考價【答案】D111、（）是一個（）風險指標。A.波動率；絕對B.波動率；相對C.跟蹤誤差；絕對D.跟蹤誤差；相對【答案】A112、投資組合A、B的主動比重分別為30%、60%，且A、B的基準指數(shù)相同，可以得出的結論是（）。A.投資組合B與基準的表現(xiàn)差別可能比投資組合A與基準的表現(xiàn)差別大B.投資組合A與基準的相關性比投資組合B與基準的相關性要低C.市場上漲時，投資組合B一定會跑贏投資組合AD.市場上漲時，投資組合A一定會跑贏投資組合B【答案】A113、資料區(qū)A公司2016年1月面向合格投資者完成發(fā)行公司債券“X6A債”，發(fā)行規(guī)模10億元，因A公司于2015年虧損4．77億元，直接導致“X6A債”發(fā)行完成后不符合上市條件，并觸發(fā)了相關條款。最終，投資者與2016年6月將“X6A債”以預定好的價格（包括本金和期間已發(fā)生的利息）賣給了發(fā)行人A公司。A.可轉換條款B.可贖回條款C.可回售條款D.結構化條款【答案】C114、QDII基金產品起點僅為（）元人民幣，適合更為廣泛的投資者參與。A.1B.10C.100D.1000【答案】D115、評價企業(yè)盈利能力的比率有很多，除了資產收益率和凈資產收益率之外,最常用的還有（）。A.存貨周轉率B.銷售利潤率（ROS）C.流動比率D.資產負債率【答案】B116、下列關于私募股權投資的說法中，錯誤的是（）。A.買殼上市或借殼上市是資本運作的一種方式，屬于間接上市方法B.信托制是指私募股權投資基金以股份公司或有限責任公司形式設立C.私募股權投資基金通常分為有限合伙制、公司制和信托制三種組織結構D.杠桿收購是指籌資過程當中所包含的債權融資比例較高的收購形式【答案】B117、下列對于收益率曲線的說法中，正確的是（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】C118、下列選項不屬于常用的貨幣市場工具的是（）。A.大額可轉讓定期存單B.政府債券C.同業(yè)拆借D.商業(yè)票據(jù)【答案】B119、保證金制度，就是指在期貨交易中，任何交易者必須按其所買入或者賣出期貨合約價值的一定比例交納資金，這個比例通常在()。A.3%～5%B.3%～8%C.5%～10%D.10%～15%【答案】C120、（）是債券價格與到期收益率之間的關系用彎曲程度的表達方式。A.久期B.凸性C.信用利差D.收益率曲線【答案】B121、權益乘數(shù)的計算方法是（）。A.資產除以所有者權益B.負債除以所有者權益C.資產除以負債D.負債除以資產【答案】A122、關于計算VAR值的蒙特卡洛模擬法，下列表述錯誤的是（）。A.蒙特卡洛模擬法計算量較大B.蒙特卡洛模擬法的局限性是VAR計算所選用的歷史樣本期間非常重要C.蒙特卡洛模擬法在估算之前，需要有風險因子的概率分布模型，繼而重復模擬風險因子變動的過程D.蒙特卡洛模擬法被認為是最精準貼近的計算VAR值方法【答案】B123、下列關于回轉交易的說法中，錯誤的是（）。A.權證交易當日不能進行回轉交易B.深圳證券交易所對專項資產管理計劃收益權份額協(xié)議交易實行當日回轉交易C.B股實行次交易日起回轉交易D.債券競價交易實行當日回轉交易【答案】A124、()是指上市公司將其部分資產或附屬公司(子公司或分公司)分離出去，成立新公司的行為。A.股票回購B.剝離C.兼并收購D.權證的行權【答案】B125、下列關于基金系統(tǒng)性風險非系統(tǒng)性風險說法錯誤的是（）。A.非系統(tǒng)性風險則是可以通過分散化投資來降低的風險B.系統(tǒng)風險可以通過分散化投資來降低的風險C.系統(tǒng)性風險的存在是由于某些因素能夠通過多種作用機制同時對市場上大多數(shù)資產的價格或收益造成同向影響D.非系統(tǒng)性風險又被稱為特定風險、異質風險、個體風險等【答案】B126、投資者購買證券、基金等投資產品，關心的是在持有期間所獲得的收益率。持有區(qū)間所獲得的收益通常來源于（）。A.利息收益和價差收益B.股息和紅利C.投資收益和股息收益D.資產回報和收入回報【答案】D127、（）指的是基金投資面臨的基金交易對象無力履約而給基金帶來的風險。A.市場風險B.信用風險C.流動性風險D.系統(tǒng)風險【答案】B128、下列關于所有者權益的觀點中，錯誤的是（）。A.除非發(fā)生減資、清算或分派現(xiàn)金股利，企業(yè)無須償還所有者權益B.企業(yè)清算時，企業(yè)的所有者具有優(yōu)先求償權C.所有者憑借所有者權益能夠參與企業(yè)利潤分配，獲取股息紅利D.盈余公積和未分配利潤統(tǒng)稱為留存收益【答案】B129、基金份額登記機構計算基金申贖數(shù)額的基金價格來自于()A.基金托管人B.基金管理人C.第三方銷售機構網站D.證監(jiān)會網站【答案】B130、根據(jù)債券的期限，可將債券分為長期債券，中期債券和短期債券，其中短期債券的期限是（）。A.3年以下B.6個月以下C.1年以上D.1年以下【答案】D131、下列股票估值方法不屬于內在價值法的是（）。A.股利貼現(xiàn)模型(DDM)B.自由現(xiàn)金流量貼現(xiàn)模型(DCF)C.超額收益貼現(xiàn)模型D.市盈率【答案】D132、（）來源于CAPM理論，表示的是單位系統(tǒng)性風險下的超額收益率。A.夏普比率B.特雷諾比率C.詹森αD.五力模型【答案】B133、按計息與付息方式分類，可以將債券分為息票債券和（）A.貼現(xiàn)債券B.零息債券C.金融債券D.可轉換債券【答案】A134、當境內托管人委托境外托管人負責境外業(yè)務托管時，以下符合境外托管資格規(guī)定的是（）。A.最近一個會計年度托管資產規(guī)模1500億美元B.在中國大陸以外的國家或地區(qū)設立，受當?shù)卣?、金融或證券監(jiān)管機構的監(jiān)管C.最近2年沒有收到監(jiān)管機構的重大處罰D.最近一個會計年度實收資本30億美元【答案】B135、在金融市場上，以股票為例，當沒有任何決定性的消息發(fā)布的時候，股價走勢很多時候呈現(xiàn)出“隨機游走”的特點，這里的“隨機游走”就是指股價的波動值服從（）。A.正態(tài)分布B.分位數(shù)C.中位數(shù)D.隨機變量【答案】A136、關于場內證券交易結算原則,以下表述錯誤的是（）。A.在共同對手方制度下,即使買賣雙方中的一方不能履約,結算機構也要向守約一方先行墊付其應收的證券或資金B(yǎng).根據(jù)中國結算公司深圳分公司的規(guī)定,開立非擔保結算備付金賬戶的機構,交易所場內證券發(fā)行資金通過非擔保結算備付金賬戶完成交收C.根據(jù)貨銀對付原則,一旦結算參與人未能履行對證券登記結算機構的資金交收義務,結算機構就可以暫不向其交付其買入的證券D.根據(jù)分級結算原則,當證券登記結算機構作為共同對手方提供多邊凈額結算服務時,結算機構負責與結算參與人之間的集中清算交收【答案】B137、關于我國推出滬深300指數(shù)期貨的意義，下列描述錯誤的是（）。A.完善我國多層次資本市場結構B.降低投資者的操作成本C.提高資產配置效率D.對債券市場定價和避險具有關鍵作用【答案】D138、按照()的計算方法，每經過一個計息期，要將所生利息加入本金再計利息。A.復利B.單利C.貼現(xiàn)D.現(xiàn)值【答案】A139、不屬于不動產投資的特點的是（）。A.異質性B.不可分性C.可分性D.低流動性【答案】C140、關于QFII主體資格的申請，以下不符合中國證監(jiān)會規(guī)定條件的是()A.資產管理機構經營資產管理業(yè)務2年以上，最近一年會計年度管理的證券資產不于5億美元B.證券公司經營證券業(yè)務5年以上，凈資產不少于5億美元，最近一個會計年度管理的證券資產不少于50億美元C.保險公司成立1年以上，最近一個會計年度持有的證券資產不少于5億美元D.商業(yè)銀行經營銀行業(yè)務10年以上，一級資本不少于3億美元，最近一個會計年度管理的證券資產不少于50億美元【答案】C141、中國人民銀行公開市場業(yè)務操作室確定中央銀行票據(jù)價格的方式采用（）。A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ【答案】A142、在半強有效證券市場中，證券價格所反映的信息不包括（）。A.證券的盈利預、未公開發(fā)布的公司重組信息B.證券的交易量、紅利發(fā)放公告C.證券的交易量、公司并購公告D.證券的盈利預測、公司并購公告【答案】A143、（）年12月，國內第一只真正意義上運用股指期貨工具進行風險對沖的公募基金成立。A.2000B.2001C.2012D.2013【答案】D144、交易所發(fā)行未上市或未掛牌轉讓的債券，對于不存在市場活動或市場活動很少的情況下，則應以（）為其公允價值。A.活躍市場上未經調整的報價B.調整后的市場報價C.估值D.不確定【答案】C145、()認為股票變化表現(xiàn)為三種趨勢，即長期趨勢、中期趨勢和短期趨勢。A.過濾法則B.止損指令C.“量價”理論D.道氏理論【答案】D146、目前，托管資產的場內資金清算主要采用兩種模式，包括（）和（）。A.托管人結算模式；券商結算模式B.共同對手結算模式；逐筆清算模式C.貨銀對付模式；凈額交收模式D.凈額交收模式；全額交收模式【答案】A147、申請QDII資格的機構投資者應當符合的條件不包括（）。A.擁有符合規(guī)定的具有境外投資管理相關經驗的人員，即具有5年以上境外證券市場投資管理經驗和相關專業(yè)資質的中級以上管理人員不少于1名B.具有健全的治理結構和完善的內控制度，經營行為規(guī)范C.最近5年沒有受到監(jiān)管機構的重大處罰D.中國證監(jiān)會根據(jù)審值監(jiān)管原則規(guī)定的其它條件【答案】C148、以下屬于遠期合約標的資產的是（）。A.大宗商品B.農產品C.利率D.以上三種均是【答案】D149、（）是從資產回報相關性的角度分析兩種不同證券表現(xiàn)的聯(lián)動性。A.方差B.標準差C.分位數(shù)D.相關系數(shù)【答案】D150、（）扣除通貨膨脹補償以后的利息率。A.固定利率B.浮動利率C.實際利率D.名義利率【答案】C151、過濾法則又稱百分比穿越法則，是指當某個股票的價格變化突破實現(xiàn)設置的百分比時，投資各就交鉍這種股票，你認為以上說法（）。A.錯誤B.正確C.有時正確D.有時錯誤【答案】B152、下列有關我國證券交易所的說法中，正確的是（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ【答案】C153、2014年5月頒布《國務院關于進一步促進資本市場健康發(fā)展的若干意見》，明確提出我國將推出（）這一新型交易工具。A.黃金投資B.碳排放權C.藝術品D.私募股權【答案】B154、關于中央銀行票據(jù)，以下表述正確的是（）A.中國人民銀行與商業(yè)銀行的票據(jù)交易不改變商業(yè)銀行超額準備金的數(shù)量B.央票以6個月期以下為主C.央票分為普通央行票據(jù)和專項央行票據(jù)D.央票市場的參與者比較廣泛【答案】C155、常用的免疫策略不包括()。A.所得免疫B.價格免疫C.或有免疫D.策略免疫【答案】D156、如果名義利率是4%,通貨膨脹率為1%,那么實際利率為（）。A.4%B.1%C.5%D.3%【答案】D157、（）是指標的證券發(fā)行人或其以外的第三人發(fā)行的，約定在規(guī)定期間內或特定到期日，持有人有權按約定價格向發(fā)行人購買或出售標的證券，或以現(xiàn)金結算方式收取結算差價的有價證券。A.可轉換債券B.權證C.企業(yè)債券D.普通股票【答案】B158、投資者的風險承受能力取決于投資者的境況，不包括（）。A.資產負債狀況B.現(xiàn)金流入情況C.投資期限D.收入狀況【答案】B159、受托人為委托人的利益服務，并且忠實于()的利益。A.受托人B.委托人C.托管人D.管理人【答案】B160、紐約商品交易所的石油合約以（）桶為最小交易單位，芝加哥商品交易所的小麥以（）蒲式耳為最小交易單位。A.500；1000B.1000；5000C.500；5000D.5000；1000【答案】B161、下列關于期權價格的影響因子，說法正確的是（）。A.對看跌期權而言，標的資產的價格越高，執(zhí)行價格越低，其價格就越高B.對買方而言，當無風險利率上升時，看漲期權的價格隨之降低C.波動率越大，對期權多頭越不利，期權價格也應越低D.在期權有效期內，標的資產產生的紅利將使看漲期權價格下降【答案】D162、公司型基金的投資人通過（）選舉產生基金公司的董事會，行使對基金公司的重大事項決策權。A.股東大會B.基金經理C.監(jiān)事會D.基金托管人【答案】A163、下列不屬于股利貼現(xiàn)模型的是（）。A.零增長模型B.不變增長模型C.多元增長模型D.超額收益貼現(xiàn)模型【答案】D164、SWIFT是（）的縮寫。A.環(huán)球市場間通信協(xié)會B.環(huán)球銀行間通信協(xié)會C.環(huán)球銀行間金融通信協(xié)會D.環(huán)球銀行間金融協(xié)會【答案】C165、某基金根據(jù)歷史數(shù)據(jù)計算出來的貝塔系數(shù)為0，則該基金（）A.凈值變化幅度與市場一致B.凈值變化方向與市場一致C.凈值變化幅度比市場大D.屬于市場中性策略【答案】D166、可轉換公司債券享受轉換特權，在轉換前與轉換后的形式分別是（）。A.股票、公司債券B.公司債券、股票C.都屬于股票D.都屬于債券【答案】B167、在我國結算體系下，以下結算方式交收期從T+0到T+N不等的是（）。A.雙邊凈額結算B.分級結算C.多邊凈額結算D.全額結算【答案】D168、對于B股，中國結算公司要收取結算費，在深圳證券交易所，稱為結算登記費，是成交金額的（），但最高不超過（）港元。A.0.5％，500B.0.5‰，500C.0.5％，1000D.0.5‰，1000【答案】B169、有關現(xiàn)金流量表述不正確的有（）。A.現(xiàn)金流量表的編制基礎是權責發(fā)生制B.現(xiàn)金流量表的編制基礎是收付實現(xiàn)制C.現(xiàn)金流量表的作用包括反應企業(yè)的現(xiàn)金流量，評價企業(yè)未來產生現(xiàn)金凈流量的能力D.通過對現(xiàn)金投資與融資、非現(xiàn)金投資與融資的分析，全面了解企業(yè)財務狀況?！敬鸢浮緼170、下列關于銀行承兌匯票的表述，不正確的是（）。A.貼現(xiàn)業(yè)務就是向企業(yè)提供短期貸款B.一般票據(jù)的貼現(xiàn)期超過6個月C.銀行對商業(yè)匯票進行承兌是基于對出票人資信的認可D.承兌業(yè)務由銀行提供，本質是由銀行將信用出借給企業(yè)【答案】B171、某企業(yè)資產總額為600萬元，負債總額為400萬元，則權益乘數(shù)為（）。A.3B.1.5C.2D.1【答案】A172、關于私募股權投資戰(zhàn)略形式，以下表述錯誤的是()A.私募股權二級市場投資通常是指將私募基金投資于二級市場公開交易的上市公司的股權B.風險投資通常是指將資金投資于初創(chuàng)企業(yè)的股權C.危機投資通常是指將資金投資于短期遭遇財務困境的企業(yè)D.成長權益通常是指將資金投資于已經具備穩(wěn)定的商業(yè)模式和客戶群體的公司股權【答案】A173、當股票的市場價格高于買入價格時，股票持有者賣出股票就可以賺取差價收益，這種差價收益稱為（）。A.資本利得B.紅利C.股息D.利差【答案】A174、下列關于證券交易所的說法，錯誤的是()。A.證券交易所的設立和解散，由國務院決定B.證券交易所的組織形式有會員制和公司制兩種C.我國上交所和深交所都采用會員制D.證券交易所的總經理由財政部任免【答案】D175、下列關于零息債券的說法完全正確的是（）。A.零息債券和固定利率債券一樣有一定的償還期限，但在期間不支付利息，而在到期日一次性支付利息和本金，一般其值為債券面值B.零息債券以低于面值的價格發(fā)行，到期日支付的面值和發(fā)行時價格的差額即為投資者的收益C.許多償還期是1年或1年以下的債券以零息債券的方式發(fā)行，償還期在1年以上的零息企業(yè)債券風險較大，投資者通常不愿意購買，發(fā)行人的借款成本也會上升D.以上選項都對【答案】D176、()是金融市場中的基本利率，常用St表示。A.到期利率B.遠期利率C.貼現(xiàn)利率D.即期利率【答案】D177、關于基金公司投資交易流程，以下表述錯誤是（）。A.投資部在投資組合構建及執(zhí)行過程中，無需對投資組合的潛在風險進行充分評估并制作風險預案B.基金公司投資交易包括形成投資策略，構建投資組合，執(zhí)行交易命令，績效評估與組合調整，風險控制等環(huán)節(jié)C.交易員接收到指令后有權根據(jù)自身對市場的判斷選擇合適時機完成交易D.交易系統(tǒng)或相關負責人審核投資指令（價格，數(shù)量）的合法合規(guī)性，違規(guī)指令將被攔截【答案】A178、（）是指通過對基金所擁有的全部資產及所有負債按一定的原則和方法進行估算，進而確定基金資產公允價值的過程。A.基金資產清算B.基金凈資產估值C.基金資產估值D.基金負債清算【答案】C179、基金股票換手率是用基金交易量的一半除以基金()。A.平均現(xiàn)金凈流量B.平均總資產C.平均凈資產D.平均公允價值【答案】C180、根據(jù)《公開募集證券投資基金運作管理辦法》的規(guī)定，封閉式基金年度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利潤的()。A.90%B.80%C.70%D.60%【答案】A181、根據(jù)《公開募集證券投資基金運作管理辦法》規(guī)定的基金分類標準，（）以上的基金資產投資于股票的，為股票基金。A.75%B.80%C.85%D.90%【答案】B182、下列關于基金管理費和托管費的敘述，錯誤的是()。A.衍生工具基金的管理費率最高B.貨幣市場基金的管理費率最低C.基金托管費是支付給基金管理人的管理報酬，其數(shù)額一般按照基金資產凈值的一定比例，從基金資產中提取D.基金托管費是指基金托管人為基金提供托管服務