對外投資會計(jì)實(shí)務(wù)(一)

企業(yè)對外投資的形式比較多，本章僅從交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資、可供出售金融資產(chǎn)和長期股權(quán)投資幾個方面進(jìn)行介紹。第一節(jié)對外投資概述

一、對外投資的概念及目的

（一）對外投資的概念

所謂企業(yè)對外投資，就是企業(yè)在其本身經(jīng)營的主要業(yè)務(wù)以外，以現(xiàn)金、實(shí)物、無形資產(chǎn)方式，或者以購買股票、債券等有價證券方式向境內(nèi)外的其他單位進(jìn)行投資，在未來獲得投資收益的經(jīng)濟(jì)行為。

（二）對外投資的目的

企業(yè)對外投資往往有不同的目的，其主要目的可概括為以下幾個方面：

（1）有效的利用閑置資金。

（2）對主要原材料供應(yīng)企業(yè)投資，以間接支持本企業(yè)的經(jīng)營發(fā)展。

（3）控制或影響其他企業(yè)的經(jīng)營決策。如購入并持有某相關(guān)企業(yè)的大部分股票，以配合本企業(yè)自身的經(jīng)營需要，同時還取得投資收益。

（4）積累資金用于擴(kuò)大企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)?；蚯鍍旈L期債務(wù)。

企業(yè)對外投資主要有上述幾個目的，實(shí)際上可以歸結(jié)為一個目的，即有效的使用企業(yè)暫時閑置的資金，為企業(yè)帶來更大的經(jīng)濟(jì)效益，也就是取得更多的投資收益。

二、對外投資的分類

企業(yè)的對外投資可以依據(jù)不同的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行分類，其分類方法主要有以下三種：

（一）按照擁有權(quán)益的不同分類

按對外投資形成的企業(yè)擁有權(quán)益的不同，企業(yè)的對外投資可以分為以下三類：

1.權(quán)益性投資

權(quán)益性投資的主要特點(diǎn)是投資者有權(quán)參與接受投資企業(yè)的經(jīng)營管理，投資收益不確定，投資者不能隨意收回投資，投資風(fēng)險(xiǎn)較高。

2.債權(quán)性投資

債權(quán)性投資的主要特點(diǎn)是有固定的期限和約定的利率，投資者可以定期取得利息和到期收回本金，投資者無權(quán)參與接受投資企業(yè)的經(jīng)營管理，投資風(fēng)險(xiǎn)較小。

3.混合性投資

混合性投資是指同時具有權(quán)益性和債權(quán)性雙重性質(zhì)的投資?？赊D(zhuǎn)換公司債券，在未轉(zhuǎn)換之前是純粹的債券，債權(quán)人到期領(lǐng)取本金和利息，利息收入是固定的，不受債券發(fā)行企業(yè)經(jīng)營狀況好壞的影響，因而屬于債權(quán)性投資；在轉(zhuǎn)換之后，持券人就變成了接受投資企業(yè)的股東，其投資收益的大小就要受到接受投資企業(yè)經(jīng)營狀況的影響，因而屬于權(quán)益性投資。（二）按照投資的目的和意圖分類

按照企業(yè)管理層持有投資的目的和意圖不同，企業(yè)的對外投資可以分為以下四類：

1.以公允價值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)投資

以公允價值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，可以進(jìn)一步分為交易性金融資產(chǎn)和直接指定為以公允價值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)。

2.持有至到期投資

持有至到期投資，是指到期日固定、回收金額固定或可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。3.可供出售金融資產(chǎn)投資

可供出售金融資產(chǎn)是指初始確認(rèn)時即被指定為可供出售的非衍生金融資產(chǎn)，以及除下列各類資產(chǎn)以外的金融資產(chǎn)：貸款和應(yīng)收款項(xiàng)；持有至到期投資；以公允價值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)。

4.長期股權(quán)投資

長期股權(quán)投資是指通過投資取得被投資單位的股權(quán)、期限在一年以上的投資，包括股票投資和其他股權(quán)投資。

（三）按照投資對象的變現(xiàn)能力分類

按照投資對象的變現(xiàn)能力不同，企業(yè)的對外投資可以分為以下兩類：

（1）易于變現(xiàn)的投資。是指企業(yè)能夠在證券市場上隨時變現(xiàn)的投資。

（2）不易變現(xiàn)的投資。是指企業(yè)不能輕易在證券市場上變現(xiàn)的投資。

三、對外投資決策應(yīng)考慮的因素

要進(jìn)行對外投資決策，要周密地研究影響對外投資的各種因素。這些因素主要包括：

（1）對外投資的盈利與增值水平。對外投資的收益與增值提高超過對內(nèi)投資的收益、增值水平是進(jìn)行對外投資的先決條件。

（2）對外投資風(fēng)險(xiǎn)。對外投資的風(fēng)險(xiǎn)主要有利率風(fēng)險(xiǎn)、物價風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、外匯風(fēng)險(xiǎn)、決策風(fēng)險(xiǎn)等五種。

（3）對外投資成本。對外投資成本是從分析、決策對外投資開始到收回全部投資整個過程的全部開支。包括：

①前期費(fèi)用，指從提出投資項(xiàng)目開始進(jìn)行的可行性分析費(fèi)用，到作出抉擇期間發(fā)生的調(diào)查費(fèi)用、評估費(fèi)用、準(zhǔn)備費(fèi)用等；

②實(shí)際投資額，即用于投資的資金，如聯(lián)營投資額、股票債券的購買價格；

③資金成本，籌措對外投資所需資金而開支的籌資成本，如籌資手續(xù)費(fèi)、利息、股利等；

④投資回收費(fèi)用。

對外投資的盈利和回收額必須大于投資成本。出售交易性金融資產(chǎn)時轉(zhuǎn)出的公允價值變動金額；借方登記期末企業(yè)持有的交易性金融資產(chǎn)的公允價值低于賬面余額的差額和出售交易性金融資產(chǎn)時轉(zhuǎn)出的公允價值變動金額；期末應(yīng)將本科目的余額轉(zhuǎn)入“本年利潤”科目，結(jié)轉(zhuǎn)后本科目無余額。

3.“投資收益”科目

它屬于損益類科目，用來核算企業(yè)對外投資所取得的收益或發(fā)生的損失。

（二）交易性金融資產(chǎn)的賬務(wù)處理

交易性金融資產(chǎn)的賬務(wù)處理主要包括以下內(nèi)容：

（1）企業(yè)取得交易性金融資產(chǎn)時，應(yīng)當(dāng)按其公允價值作為初始確認(rèn)金額，借記“交易性金融資產(chǎn)——成本”科目，按發(fā)生的交易費(fèi)用，借記“投資收益”科目，按已到付息期但尚未領(lǐng)取的利息或已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利，借記“應(yīng)收利息”或“應(yīng)收股利”科目，按實(shí)際支付的款項(xiàng)，貸記“銀行存款”或“其他貨幣資金”科目。（2）交易性金融資產(chǎn)持有期間被投資單位宣告發(fā)放的現(xiàn)金股利，或在資產(chǎn)負(fù)債表日按分期付息、一次還本債券投資的票面利率計(jì)算的利息，借記“應(yīng)收股利”或“應(yīng)收利息”科目，貸記“投資收益”科目。實(shí)際收到現(xiàn)金股利或債券利息時，借記“其他貨幣資金”或“銀行存款”科目，貸記“應(yīng)收股利”或“應(yīng)收利息”科目。

（3）在資產(chǎn)負(fù)債表日，交易性金融資產(chǎn)以公允價值計(jì)量，企業(yè)應(yīng)比較交易性金融資產(chǎn)的公允價值和賬面余額，如果交易性金融資產(chǎn)的公允價值高于其賬面余額，應(yīng)按差額借記“交易性金融資產(chǎn)——公允價值變動”科目，貸記“公允價值變動損益”科目；如果交易性金融資產(chǎn)的公允價值低于其賬面余額，則應(yīng)按差額作相反的會計(jì)分錄。

（4）企業(yè)出售交易性金融資產(chǎn)時，應(yīng)按實(shí)際收到的金額，借記“銀行存款”、“其他貨幣資金”等科目，按交易性金融資產(chǎn)的賬面余額，貸記“交易性金融資產(chǎn)”科目，按其差額貸記或借記“投資收益”科目。同時，將原計(jì)入該金融資產(chǎn)的公允價值變動轉(zhuǎn)出，借記或貸記“公允價值變動損益”科目，貸記或借記“投資收益”科目。

另外，根據(jù)《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》的要求，企業(yè)處置交易性金融資產(chǎn)時，其賬面余額應(yīng)根據(jù)不同情況予以結(jié)轉(zhuǎn)：（1）全部處置某項(xiàng)交易性金融資產(chǎn)時，其賬面余額全部結(jié)轉(zhuǎn)；（2）部分處置某項(xiàng)交易性金融資產(chǎn)時，應(yīng)按處置的比例和該項(xiàng)交易性金融資產(chǎn)的總平均成本確定處置部分的成本?！纠?-1】某房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)2×11年5月10日從證券交易所購入甲公司發(fā)行的股票10萬股準(zhǔn)備短期持有，以銀行存款支付投資款458000元，其中含有3000元相關(guān)交易費(fèi)用。其賬務(wù)處理如下：

借：交易性金融資產(chǎn)——成本455000

投資收益3000

貸：銀行存款458000

2×11年9月10日，甲公司宣告發(fā)放現(xiàn)金股利4000元，編制會計(jì)分錄如下：

借：應(yīng)收股利4000

貸：投資收益4000

收到現(xiàn)金股利時：

借：銀行存款4000

貸：應(yīng)收股利4000

2×11年12月31日該股票的市價為5元/股，編制會計(jì)分錄如下：

借：交易性金融資產(chǎn)——公允價值變動45000

貸：公允價值變動損益45000

2×12年6月18日，該企業(yè)將所持的甲公司