【余額寶對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行的影響分析14000字（論文）】

余額寶對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行的影響研究TOC\o"1-3"\h\u29899一、緒論 121106（一）研究背景 131817（二）研究目的及意義 117490（三）研究方法及內(nèi)容 112728（四）創(chuàng)新之處 25748二、互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展概述 210534（一）互聯(lián)網(wǎng)金融的產(chǎn)生背景 25966（二）互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展歷程 224392（三）以余額寶為例對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行分析 312823三、余額寶對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行的影響 815221（一）對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行存款業(yè)務(wù)的影響 81609（二）對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行貸款業(yè)務(wù)的影響 924562（三）對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的影響 106077四、互聯(lián)網(wǎng)金融背景下傳統(tǒng)商業(yè)銀行存在的問(wèn)題 102168（一）支付系統(tǒng)不夠完善 1031395（二）信貸業(yè)務(wù)難以滿(mǎn)足客戶(hù)需求 1128922（三）銀行活期存款市場(chǎng)逐漸縮減 126562（四）理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售渠道單一 1326134五、互聯(lián)網(wǎng)金融背景下我國(guó)傳統(tǒng)商業(yè)銀行發(fā)展的建議 1412579（一）完善自身支付系統(tǒng)，大力發(fā)展中間業(yè)務(wù) 1429617（二）轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)模式，注重用戶(hù)滿(mǎn)意度 1525108（三）重視微小型企業(yè)客戶(hù)，拓展盈利空間 1520791（四）拓展?fàn)I銷(xiāo)渠道，加強(qiáng)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)合作 1632667六、結(jié)束與展望 1616626（一）結(jié)論 176038（二）展望 17799參考文獻(xiàn) 18一、緒論（一）研究背景互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的飛快發(fā)展讓其產(chǎn)業(yè)也開(kāi)始走進(jìn)人們生活中的領(lǐng)域。包括電子醫(yī)療、智能家居、現(xiàn)代農(nóng)業(yè)和智能環(huán)保等方面。大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、社交平臺(tái)和在線(xiàn)搜索引擎等信息技術(shù)的激增，促進(jìn)了人們思維和行為模式的不斷革新。2012年，在中國(guó)出現(xiàn)了金融創(chuàng)新浪潮，即互聯(lián)網(wǎng)融資。金融交易活動(dòng)從簡(jiǎn)單的網(wǎng)上商店交易發(fā)展到第三方支付、在線(xiàn)信貸和資產(chǎn)管理，推動(dòng)了互聯(lián)網(wǎng)融資的逐步發(fā)展。2013年以來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)融資的發(fā)展熱度越來(lái)越高。阿里巴巴的金融市場(chǎng)份額持續(xù)增長(zhǎng)，騰訊和京東也實(shí)施了類(lèi)似的策略，為基金和供應(yīng)鏈融資搭建專(zhuān)門(mén)的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)。傳統(tǒng)融資在經(jīng)營(yíng)理念和服務(wù)方式上都與網(wǎng)絡(luò)金融存在一定差距，跟不上時(shí)代發(fā)展。具體表現(xiàn)為客戶(hù)資源流失、存款利率下降、中間業(yè)務(wù)量下降等。與互聯(lián)網(wǎng)融資相比，傳統(tǒng)融資存在信息不對(duì)稱(chēng)、借貸結(jié)構(gòu)過(guò)度、互聯(lián)網(wǎng)融資直接與間接融資關(guān)系不協(xié)調(diào)等問(wèn)題，互聯(lián)網(wǎng)融資的特點(diǎn)是透明、分布、分散、高效、快速、覆蓋面廣，并且能夠隨時(shí)隨地為所有經(jīng)濟(jì)和社會(huì)行為者提供服務(wù)。（二）研究目的及意義互聯(lián)網(wǎng)融資在提高金融效率、降低金融成本方面發(fā)揮著積極作用。當(dāng)前，中國(guó)金融發(fā)展的問(wèn)題是金融效率低、金融成本高。本文分析了我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)融資的發(fā)展?fàn)顩r、結(jié)構(gòu)特征和新興商業(yè)模式，考察了網(wǎng)絡(luò)融資對(duì)傳統(tǒng)融資的影響，并提出了應(yīng)對(duì)網(wǎng)絡(luò)融資影響的方法，包括概念和模式創(chuàng)新的更新、調(diào)整和轉(zhuǎn)換。從而為傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)尋求從資本雄厚的大公司籌集資金，以降低經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)此，本文將以互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的代表——余額寶為例，分析互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的影響，總結(jié)商業(yè)銀行提供針對(duì)性發(fā)展解決方案的現(xiàn)狀。它有助于商業(yè)銀行的發(fā)展，最大限度地配置資金，對(duì)推動(dòng)我國(guó)金融創(chuàng)新和金融改革理論的發(fā)展發(fā)揮了重要作用。（三）研究方法及內(nèi)容本文以互聯(lián)網(wǎng)金融為切入點(diǎn)，通過(guò)查閱文獻(xiàn)、理論研究，首先通過(guò)文獻(xiàn)檢索和學(xué)術(shù)研究分析了網(wǎng)絡(luò)金融的背景和原因，然后具體分析了中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的經(jīng)濟(jì)背景和網(wǎng)絡(luò)背景。接下來(lái)分別對(duì)余額寶和商業(yè)儲(chǔ)蓄存款進(jìn)行了研究。全文共六章，余額寶為例，詳細(xì)分析了我國(guó)在線(xiàn)金融的發(fā)展，對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的發(fā)展和前景進(jìn)行了考察和評(píng)估。另一方面，從營(yíng)銷(xiāo)思想創(chuàng)新和業(yè)務(wù)創(chuàng)新的角度，確定國(guó)有商業(yè)銀行未來(lái)的發(fā)展方向和途徑。（四）創(chuàng)新之處鑒于網(wǎng)絡(luò)金融的新興性，余額寶的工作以對(duì)商業(yè)銀行面臨的危機(jī)進(jìn)行分析研究為例，同時(shí)根據(jù)傳統(tǒng)商業(yè)銀行的特點(diǎn)提出改進(jìn)建議。針對(duì)其缺點(diǎn)的建議。傳統(tǒng)商業(yè)銀行若能順應(yīng)時(shí)代發(fā)展和市場(chǎng)需求，就能進(jìn)一步改善國(guó)家金融體系，支持國(guó)家金融市場(chǎng)長(zhǎng)期穩(wěn)健發(fā)展。二、互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展概述（一）互聯(lián)網(wǎng)金融的產(chǎn)生背景網(wǎng)絡(luò)金融是傳統(tǒng)金融業(yè)和網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展適應(yīng)的結(jié)果。這是一種基于云技術(shù)、在線(xiàn)支付系統(tǒng)、社交網(wǎng)絡(luò)等許多工具為基礎(chǔ)的，實(shí)現(xiàn)融資、在線(xiàn)支付和信息交換等功能的新型金融交易形式。由于網(wǎng)絡(luò)行業(yè)發(fā)展迅速，并逐漸向金融領(lǐng)域進(jìn)軍。網(wǎng)上理財(cái)已成為金融業(yè)發(fā)展的新趨勢(shì)。2013年，新型互聯(lián)網(wǎng)金融模式走進(jìn)中國(guó)人民的視線(xiàn)中，以“余額寶”推出的全新網(wǎng)絡(luò)金融模式，更新了人們的金融知識(shí)。沒(méi)有投資門(mén)檻、6%的合理年利率和T+0交易方式，余額寶進(jìn)入當(dāng)?shù)亟鹑谑袌?chǎng)，吸引了眾多投資者。此外，一些相同的金融產(chǎn)品如雨后春筍般出現(xiàn)。在線(xiàn)金融產(chǎn)品使用廉價(jià)的在線(xiàn)融資平臺(tái)從眾多客戶(hù)那里籌集小額資金并投資于貨幣市場(chǎng)。刺激了我國(guó)的中產(chǎn)階級(jí)和低產(chǎn)階級(jí)的人的興趣，在線(xiàn)金融以便捷的操作方式、定制化的服務(wù)、低廉的交易成本，迅速吸引消費(fèi)者。與此同時(shí)，一些互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，如大數(shù)據(jù)和云計(jì)算，正在改變消費(fèi)者的消費(fèi)模式。消費(fèi)者不再需要通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)或手機(jī)到商店排隊(duì)等候和進(jìn)行簡(jiǎn)單的操作，網(wǎng)上融資給人們帶來(lái)了極大的便利，對(duì)我國(guó)的影響也很大。尤其是國(guó)內(nèi)傳統(tǒng)金融業(yè)和商業(yè)銀行。據(jù)央行數(shù)據(jù)，截至2015年2月末，人民幣存款增加1.99萬(wàn)億元，同比增加1.22萬(wàn)億元。新增存款繼續(xù)大幅減少8339億元。另一方面，自2015年6月以來(lái)，余額寶在短短6個(gè)月內(nèi)就突破5000億元，用戶(hù)數(shù)達(dá)到8100萬(wàn)，高于中國(guó)股市。互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品在我國(guó)金融市場(chǎng)掀起波瀾，不斷觸動(dòng)商業(yè)銀行的脆弱神經(jīng)，也給國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行的發(fā)展帶來(lái)了種種問(wèn)題。如何結(jié)合線(xiàn)上融資支持銀行發(fā)展，已成為眾多商業(yè)銀行亟待解決的問(wèn)題。（二）互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展歷程在我國(guó)，金融電子化的進(jìn)程始于1970年代。經(jīng)過(guò)近二十年的風(fēng)雨和發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)融資所需的基本技術(shù)和行動(dòng)框架最初得以建立。2013年，金融服務(wù)引入互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)的創(chuàng)新產(chǎn)生了巨大的影響。互聯(lián)網(wǎng)融資最早以網(wǎng)上銀行的形式為投資者所知，其易用性和操作便捷性得到投資者的認(rèn)可，網(wǎng)上銀行也隨著時(shí)間的不斷推移而逐漸流行起來(lái)。1997年，中國(guó)銀行線(xiàn)上官方網(wǎng)站開(kāi)通，這也標(biāo)志著中國(guó)第一個(gè)“網(wǎng)上銀行系統(tǒng)”的成功；1998年4月招商銀行在北京、深圳等經(jīng)濟(jì)區(qū)成功開(kāi)通網(wǎng)上銀行；1999年8月，中國(guó)建設(shè)銀行緊隨其后，在北京、廣州等主要城市建立了自己的網(wǎng)上銀行系統(tǒng)；2000年，中國(guó)工商銀行也在天津、廣州、北京、上海等四個(gè)主要城市開(kāi)通網(wǎng)上銀行平臺(tái)，開(kāi)展線(xiàn)上銀行業(yè)務(wù)；2002年4月農(nóng)業(yè)銀行也推出了網(wǎng)上銀行；到2002年底，無(wú)論是國(guó)有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行都相繼建立了屬于自己公司各具特色的獨(dú)立網(wǎng)絡(luò)銀行系統(tǒng)。包括有21家銀行都開(kāi)通了網(wǎng)上銀行交易。目前，各家銀行的網(wǎng)上銀行服務(wù)種類(lèi)繁多，包括賬戶(hù)管理、轉(zhuǎn)賬匯款、投資管理、抵押貸款等。第三方支付的增加為在線(xiàn)金融服務(wù)打開(kāi)了大門(mén)。第三方的支付平臺(tái)是買(mǎi)賣(mài)雙方之間進(jìn)行資金交易的“中介平臺(tái)”，在沒(méi)有信用保護(hù)或法律支持的情況下，買(mǎi)方在對(duì)方平臺(tái)支付費(fèi)用，對(duì)方提供固定現(xiàn)金擔(dān)保服務(wù)。只有在買(mǎi)賣(mài)雙方成功交易后才能確定資產(chǎn)的去向。該業(yè)務(wù)的核心是在付款人和收款人之間創(chuàng)建一個(gè)中介賬戶(hù)，以監(jiān)控管理資產(chǎn)的轉(zhuǎn)移。第三方在支付過(guò)程中具有中介和監(jiān)督作用，但實(shí)際上中介不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，更準(zhǔn)確的說(shuō)，它只是一種支付擔(dān)保，支付擔(dān)保是通過(guò)支付保證金來(lái)實(shí)現(xiàn)的。網(wǎng)絡(luò)融資的發(fā)展順應(yīng)了現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的發(fā)展速度和需求，是傳統(tǒng)融資赤字的必然補(bǔ)充。但是，因?yàn)榫W(wǎng)上融資的發(fā)展即將開(kāi)始。如果監(jiān)管框架不完善，互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域仍需強(qiáng)化自律結(jié)構(gòu)，確保更好、更快、更長(zhǎng)遠(yuǎn)的發(fā)展。（三）以余額寶為例對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行分析1.余額寶的發(fā)展背景（1）余額寶發(fā)展的社會(huì)背景1990年代后期，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)商業(yè)模式逐漸興起，出現(xiàn)了騰訊、網(wǎng)易等眾多知名網(wǎng)站。與此同時(shí)，銀行也在順應(yīng)這一趨勢(shì)，許多銀行也嘗試了網(wǎng)上交易，稱(chēng)為網(wǎng)上銀行。例如，中國(guó)建設(shè)銀行推出了第一家網(wǎng)上銀行?；ヂ?lián)網(wǎng)金融不僅限于銀行業(yè)，中國(guó)移動(dòng)推出了其全球接入WAP服務(wù)，該服務(wù)有權(quán)推薦其新的電子商務(wù)模式，這是我國(guó)發(fā)展移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)的第一個(gè)提議。自2007年以來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)上復(fù)雜的金融模型得到了改善。網(wǎng)絡(luò)金融正逐漸從與企業(yè)的沖突轉(zhuǎn)變?yōu)榕c普通網(wǎng)民的沖突。網(wǎng)絡(luò)容量的增加和光纖技術(shù)的加強(qiáng)，導(dǎo)致信息量和頻率的大幅度增加，刺激了電子商務(wù)和產(chǎn)品團(tuán)購(gòu)的快速發(fā)展。以美團(tuán)為例，根據(jù)美團(tuán)公開(kāi)發(fā)布的2019年調(diào)查顯示，36%的美團(tuán)用戶(hù)在消費(fèi)前會(huì)先去尋找團(tuán)購(gòu)活動(dòng)?？梢?jiàn)，電子商務(wù)的發(fā)展速度非?？臁Ｐ枰⒁獾氖?，2006年中國(guó)有1700萬(wàn)人使用手機(jī)上網(wǎng)，而十幾年以后，2019年我國(guó)網(wǎng)民已有8.29億人。從此之后，通過(guò)手機(jī)平臺(tái)使用互聯(lián)網(wǎng)的人數(shù)越來(lái)越多。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)是利用碎片時(shí)間的好方法。圖12014-2020年中國(guó)網(wǎng)民規(guī)模走勢(shì)資料來(lái)源：智研咨詢(xún)網(wǎng)當(dāng)然隨著互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展和網(wǎng)民數(shù)量的不斷增加。我們?nèi)祟?lèi)更加依賴(lài)互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)，人們對(duì)在線(xiàn)產(chǎn)品有更多的選擇，這也導(dǎo)致了產(chǎn)品范圍的變化。但是與此同時(shí)，人們?cè)絹?lái)越?jīng)]有耐心，無(wú)法忍受長(zhǎng)時(shí)間的等待，只想得到及時(shí)及時(shí)的服務(wù)。美國(guó)研究表明，如果在客戶(hù)輸入谷歌搜索查詢(xún)后0.4秒返回結(jié)果，谷歌每天記錄的搜索量將減少800萬(wàn)次。其次，人們不再致力于一種產(chǎn)品。網(wǎng)絡(luò)的發(fā)達(dá)提供多種服務(wù)選項(xiàng)，由于互聯(lián)網(wǎng)信息的復(fù)雜性和可訪(fǎng)問(wèn)性，人們可以輕松比較兩家公司的優(yōu)缺點(diǎn)并獲得更有效的數(shù)據(jù)。（2）余額寶發(fā)展的經(jīng)濟(jì)背景30年來(lái)中國(guó)經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展讓世界大吃一驚，全國(guó)上下的總財(cái)富有大幅增長(zhǎng)。據(jù)央行2019年數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示，中國(guó)人均國(guó)民總收入達(dá)到8684美元，比1972年增加8564美元。50年來(lái)，中國(guó)總收入翻了100倍。豐富的社會(huì)財(cái)富和持續(xù)的國(guó)民收入的積累，讓中國(guó)公民對(duì)理財(cái)有了更深的認(rèn)識(shí)。圖22015-2020年人均國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值及增速資料來(lái)源：智研咨詢(xún)網(wǎng)余額寶的誕生，讓網(wǎng)絡(luò)理財(cái)產(chǎn)品大行其道。許多移動(dòng)和互聯(lián)網(wǎng)用戶(hù)通過(guò)余額寶進(jìn)行投資，有些人根本不投資資產(chǎn)管理產(chǎn)品，包括基金，也開(kāi)始使用余額寶。由于中國(guó)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，經(jīng)濟(jì)的快速增長(zhǎng)對(duì)市場(chǎng)參與者的需求增加較少。人們也在尋找更方便、更新穎的方式。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，在信息技術(shù)快速發(fā)展的背景下，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)也日趨成熟。人們的生活越來(lái)越依賴(lài)互聯(lián)網(wǎng)，網(wǎng)上購(gòu)物已成為日常生活中不可逆轉(zhuǎn)的消費(fèi)行為?，F(xiàn)金流是電子商務(wù)的核心部分。在電子商務(wù)發(fā)展之前，商業(yè)銀行擁有的技術(shù)無(wú)法為電子商務(wù)公司提供可靠便捷的支付系統(tǒng)。支付寶等第三方支付公司當(dāng)時(shí)就看到了機(jī)會(huì)，大舉涌入市場(chǎng)。2.余額寶的模式介紹（1）余額寶的運(yùn)作模式余額寶是由支付寶和天弘基金共同成立的新增利寶外匯基金。余額寶創(chuàng)新是支付系統(tǒng)和現(xiàn)金業(yè)務(wù)的結(jié)合，這可以在余額寶轉(zhuǎn)機(jī)后2小時(shí)內(nèi)完成。同時(shí)，您也可以直接向余額寶支付日常消費(fèi)，無(wú)需支付任何加工費(fèi)用。余額寶作為一款在線(xiàn)金融產(chǎn)品，用戶(hù)無(wú)需去實(shí)體店即可完成購(gòu)買(mǎi)和申請(qǐng)余額寶（天弘基金）。這讓客戶(hù)能夠克服距離、時(shí)間等障礙，足不出戶(hù)有效實(shí)現(xiàn)24小時(shí)資產(chǎn)處理。在應(yīng)用方面，余額寶的操作也很友好。想要使用余額寶服務(wù)的客戶(hù)，只需通過(guò)手機(jī)注冊(cè)一個(gè)賬號(hào)，并提供包括身份證號(hào)在內(nèi)的關(guān)鍵個(gè)人信息即可完成注冊(cè)和使用，在一定程度上控制了風(fēng)險(xiǎn)。完成注冊(cè)步驟后，用戶(hù)可在T+1天后向余額寶轉(zhuǎn)賬并使用余額寶增值服務(wù)。（2）余額寶的盈利模式余額寶的收益率模型和貨幣基金模型差別不大，都是以貨幣基金為基礎(chǔ)的。與債券和股票基金相比，收益率更穩(wěn)定，也高于銀行的儲(chǔ)蓄存款。如果用戶(hù)支付余額寶，則與購(gòu)買(mǎi)天弘貨幣基金相同，可以使用天弘貨幣基金的增值服務(wù)。天弘貨幣基金募集資金的90%投資于各類(lèi)銀行認(rèn)可的存款，10%的資金投資于股票或債券。其中，90%的存款審批項(xiàng)目是余額寶的主要收入來(lái)源。存款協(xié)議是以人民幣存入具有較大初始存款的基金。接受存款的門(mén)檻很高，但利率也很高。一般來(lái)說(shuō)，合約存款的利率接近實(shí)際市場(chǎng)利率。此外，合同中的大額存款可以通過(guò)投資傳統(tǒng)渠道節(jié)省大量成本，降低成本會(huì)帶來(lái)更大的收益。（3）余額寶的創(chuàng)新點(diǎn)余額寶的核心是貨幣市場(chǎng)基金。從2013年6月開(kāi)始，不到兩個(gè)月就積累了數(shù)百億元。自2013年12月以來(lái)，以每天1億元的速度增長(zhǎng)。2014年初，余額寶創(chuàng)下單日增收100億元的歷史記錄，總計(jì)4000億元。余額寶的影響力和成功取決于他的產(chǎn)品的許多創(chuàng)新。首先，余額寶在兌換模式上進(jìn)行了多次變革。余額寶最重要的創(chuàng)新之一是支付速度更快。和銀行一樣，只是從客戶(hù)注冊(cè)貨幣基金后的第二天開(kāi)始計(jì)算一個(gè)工作日T+1的收入，但贖回基金到賬的時(shí)間完全不同。通過(guò)商業(yè)銀行購(gòu)買(mǎi)的資金在提交購(gòu)買(mǎi)申請(qǐng)兩天后才會(huì)記入客戶(hù)的賬戶(hù)。余額寶很擅長(zhǎng)，余額寶的賬號(hào)訪(fǎng)問(wèn)時(shí)間現(xiàn)在為2小時(shí)，快速訪(fǎng)問(wèn)賬號(hào)的能力給用戶(hù)帶來(lái)了更好的體驗(yàn)。最后，余額寶的銷(xiāo)售思路也很有創(chuàng)意。1元就能買(mǎi)到余額寶，相較于銀行1000元的最低起點(diǎn)，余額寶對(duì)于想要繼續(xù)嘗試?yán)碡?cái)和投資的用戶(hù)來(lái)說(shuō)，更具吸引力。3.余額寶的核心競(jìng)爭(zhēng)力（1）低門(mén)檻余額寶推出了低門(mén)檻的理財(cái)方式。余額寶只能投資1元，上限100萬(wàn)元。余額寶的低門(mén)檻讓人們的資本獲得了附加值。（2）收益高余額寶的T+0商業(yè)模式，流動(dòng)性強(qiáng)，與商業(yè)銀行存款受限無(wú)異。收入高于商業(yè)銀行存款利率和余額寶來(lái)自天鴻增利寶貨幣基金的收入。2019年9月1日，余額寶公布的業(yè)績(jī)顯示，每日最低盈利為1萬(wàn)元，最高為1.82元。而同一時(shí)期，中國(guó)央行公布的現(xiàn)行銀行存款利率為0.35%，即年收入。每萬(wàn)元是35元。年存款利率為3.25%，即每萬(wàn)元年收益在320元，與上述收入相比，余額寶的存款是存款的12.1倍，年存款的1.24倍。由此看來(lái)，余額寶的收益高于商業(yè)銀行存款，甚至超過(guò)了商業(yè)銀行的定期存款。（3）易操作余額寶非常好用。用戶(hù)只需提供身份證明并輸入手機(jī)號(hào)碼即可使用您不必連續(xù)去銀行撥打縮短人們時(shí)間的號(hào)碼，節(jié)約了時(shí)間成本，支付寶的菜單采用文字和圖片進(jìn)行定制，更加人性化。余額寶在登錄后在網(wǎng)站上提供新的月收益、新的周收益、累積收益等，讓用戶(hù)更方便地了解新的投資收益。（4）網(wǎng)絡(luò)支付電子商務(wù)在過(guò)去十年中發(fā)展迅速，其中最著名的是淘寶網(wǎng)，它是許多在線(xiàn)購(gòu)物的用戶(hù)的首選。網(wǎng)購(gòu)的特點(diǎn)是沒(méi)有高昂的中間商成本，人們可以買(mǎi)到物美價(jià)廉的商品?，F(xiàn)在越來(lái)越多人們沉迷于網(wǎng)購(gòu)。電商群體也從以年輕人為主的轉(zhuǎn)變至各個(gè)年齡段。很多中老年顧客也成為網(wǎng)購(gòu)的忠實(shí)粉絲。作為國(guó)內(nèi)最早的第三方支付方式之一，支付寶擁有龐大的客戶(hù)群。在這些優(yōu)勢(shì)的加持下，余額寶這一不僅可以在線(xiàn)支付，還能存款收取利息的業(yè)務(wù)，不僅滿(mǎn)足了用戶(hù)的購(gòu)物需求，還為客戶(hù)提供了投資回報(bào)，這一切都超越了商業(yè)銀行。（5）互聯(lián)網(wǎng)用戶(hù)數(shù)量多根據(jù)CNNIC的報(bào)告顯示，截止到2019年12月，中國(guó)網(wǎng)民規(guī)模已達(dá)8.29億，其中手機(jī)網(wǎng)民6億，這意味著使用手機(jī)上網(wǎng)的人群比例正在增加，超過(guò)80%。據(jù)支付寶官方統(tǒng)計(jì)，自2019年手機(jī)APP上線(xiàn)以來(lái)，60%的余額寶用戶(hù)使用手機(jī)進(jìn)行操作。作為支付寶產(chǎn)品，余額寶從8億注冊(cè)用戶(hù)中獲得了天然的利潤(rùn)。這使得余額寶在用戶(hù)數(shù)量、資金周轉(zhuǎn)速度、交易量等方面具有很大優(yōu)勢(shì)。三、余額寶對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行的影響（一）對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行存款業(yè)務(wù)的影響余額寶在2013年年中才有支付寶推出，但它已經(jīng)產(chǎn)生了相當(dāng)大的影響，因?yàn)樗樟舜罅康馁Y源，在2013年，當(dāng)年的全年活期儲(chǔ)蓄存款波動(dòng)趨勢(shì)來(lái)看，儲(chǔ)蓄在7月和10月出現(xiàn)收縮，但2013年7月商業(yè)銀行個(gè)人存款達(dá)到以往的最低水平，實(shí)際上在10月也是一樣。同時(shí)，銀行9月和12月的存款也高于往年，因此2013年余額寶對(duì)商業(yè)銀行的影響力非常有限。商業(yè)銀行的存款基數(shù)是余額寶的100倍。因此，鑒于商業(yè)銀行的規(guī)模較大，僅比較余額寶對(duì)商業(yè)銀行的重大影響的變化是不夠的。但是，如果我們分析余額寶和商業(yè)銀行儲(chǔ)蓄存款的發(fā)展情況，就會(huì)發(fā)現(xiàn)這對(duì)商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)是否特別重要。圖3余額寶期末凈資產(chǎn)資料來(lái)源：余額寶2013-2020年財(cái)務(wù)年報(bào)如圖3所示，余額寶上線(xiàn)十多天，資產(chǎn)達(dá)到42.44億元，發(fā)展非常迅速。2013年第三季度，余額寶凈資產(chǎn)達(dá)到556.53億元，體量增長(zhǎng)也保持相對(duì)強(qiáng)勁。2013年第四季度，余額寶的交易量翻了一番，達(dá)到1853.42億美元。2014年一季度余額寶規(guī)模達(dá)到5412.750億元，增速驚人。在不到六個(gè)月的時(shí)間里，余額寶的增長(zhǎng)率達(dá)到了233%的高點(diǎn)。2016年以來(lái)，余額寶規(guī)模增長(zhǎng)緩慢，波動(dòng)小。不過(guò)，從2017年前三個(gè)月開(kāi)始，余額寶的增長(zhǎng)開(kāi)始加速。2017年末余額寶規(guī)模為15798.324億元，較2016年末增長(zhǎng)近95%。2018年6月余額寶達(dá)到16891.849億元的峰值，隨后下降趨勢(shì)加劇。2019年末余額寶規(guī)模保持在1萬(wàn)億元左右。2020年上半年，交易量小幅上升至1.2萬(wàn)億左右，然后再次下降。余額寶逐漸進(jìn)入穩(wěn)定期。余額寶的核心是貨幣基金，是基金的一種，因此具有收益高于儲(chǔ)蓄、風(fēng)險(xiǎn)高于儲(chǔ)蓄等基金的主要特點(diǎn)。但是，與其他類(lèi)型的基金相比，有一定的優(yōu)勢(shì)。首先，現(xiàn)金通常被視為現(xiàn)金，因此它比其他類(lèi)型的資產(chǎn)更安全。其次，外匯基金是開(kāi)放式基金，也就是說(shuō)投資者可以根據(jù)自己的條件隨時(shí)投資或提取資金，對(duì)投資者來(lái)說(shuō)更加靈活。三是同類(lèi)資產(chǎn)管理產(chǎn)品中現(xiàn)金回報(bào)率較高。與債券和股票基金相比，共同基金有不同的投資目標(biāo)。最大的特點(diǎn)是24小時(shí)不間斷交易和每日利率計(jì)算，確保貨幣市場(chǎng)投資者可以賺取更多。然而，中國(guó)投資者更喜歡穩(wěn)健的投資方式，不愿將所有資金用于投資。我國(guó)貨幣市場(chǎng)最高限額為1000元。余額寶誕生后，門(mén)檻進(jìn)一步降低到1元人民幣。最重要的是，貨幣基金的收益和股息每日確定，結(jié)算時(shí)立即轉(zhuǎn)入股票基金，貨幣基金的股息免稅。（二）對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行貸款業(yè)務(wù)的影響貸款不僅是商業(yè)銀行金融服務(wù)的主要產(chǎn)品，也是商業(yè)銀行利潤(rùn)和風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品的主要來(lái)源。其貸款對(duì)象主要是大型企業(yè)客戶(hù)。具有門(mén)檻高、手續(xù)繁瑣、成本高的特點(diǎn)，這些特點(diǎn)阻礙了小微型企業(yè)向銀行借貸的渠道。銀行的傳統(tǒng)借貸產(chǎn)品無(wú)法滿(mǎn)足社會(huì)的借貸需求。擁有大數(shù)據(jù)技術(shù)和客戶(hù)數(shù)據(jù)的第三方支付平臺(tái)，會(huì)根據(jù)顧客的資金記錄和交易模式去選擇優(yōu)質(zhì)小商販，開(kāi)發(fā)低成本金融產(chǎn)品，審批簡(jiǎn)單，門(mén)檻低，同時(shí)解決小微融資問(wèn)題。2017年，網(wǎng)上貸款規(guī)模達(dá)到2.8億元，較2016年增長(zhǎng)35.9%。第三方支付受益于便捷、廉價(jià)的網(wǎng)絡(luò)和移動(dòng)支付。除具備受理資格的第三方平臺(tái)外，直接開(kāi)展POS受理業(yè)務(wù)，迅速搶占商業(yè)銀行的線(xiàn)上線(xiàn)下受理市場(chǎng)，給信用卡支付帶來(lái)巨大挑戰(zhàn)。京東白條、螞蟻花白等消費(fèi)信貸產(chǎn)品模仿信用卡“先消費(fèi)后還款”的模式，為消費(fèi)者提供一定的消費(fèi)額度，提高低收入居民的消費(fèi)機(jī)會(huì)，進(jìn)一步刺激市場(chǎng)。與商業(yè)銀行復(fù)雜的信用卡方式相比，京東白條、螞蟻花白等在線(xiàn)信貸項(xiàng)目摒棄了傳統(tǒng)的大數(shù)據(jù)計(jì)算估算模式，按照風(fēng)險(xiǎn)控制模式給予消費(fèi)者一定的貸款額度，線(xiàn)上線(xiàn)下購(gòu)物消費(fèi)都非常方便，在網(wǎng)上很受新人歡迎。（三）對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的影響雖然傳統(tǒng)網(wǎng)上銀行利潤(rùn)主要來(lái)源于存貸款利息差，中間業(yè)務(wù)在其業(yè)務(wù)收入中的占比較低，對(duì)銀行整體利潤(rùn)的影響并不大，但第三方支付、互聯(lián)網(wǎng)金融、互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)管理服務(wù)的出現(xiàn)，繼續(xù)對(duì)其中介活動(dòng)產(chǎn)生一定影響，給銀行中介活動(dòng)帶來(lái)了前所未有的阻力和挑戰(zhàn)。相比于傳統(tǒng)資產(chǎn)管理產(chǎn)品，余額寶等互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品資產(chǎn)管理門(mén)檻低、到期靈活、回報(bào)高，可以更好地滿(mǎn)足用戶(hù)日常轉(zhuǎn)賬和支付的需要。近年來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)資產(chǎn)管理在我國(guó)已經(jīng)有了相當(dāng)大的發(fā)展。據(jù)了解，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)資產(chǎn)管理用戶(hù)數(shù)量從2015年到2020年，由2.4億人快速增長(zhǎng)到6.1億人，增長(zhǎng)了2.54倍。互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)范圍的不斷擴(kuò)展，使得銀行發(fā)展空間不斷縮小，以“余額寶”為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融管理模式對(duì)傳統(tǒng)網(wǎng)上銀行產(chǎn)生了一定的沖擊。其次，支付清算賬戶(hù)在我國(guó)銀行中間業(yè)務(wù)中占比較大的比例，為傳統(tǒng)網(wǎng)上銀行帶來(lái)了大量的手續(xù)費(fèi)收入。第三方平臺(tái)的快速發(fā)展和普及，導(dǎo)致更多的消費(fèi)者選擇第三方平臺(tái)進(jìn)行支付，改變了人們使用pos機(jī)刷卡消費(fèi)的習(xí)慣，減少了傳統(tǒng)網(wǎng)上銀行支付結(jié)算業(yè)務(wù)的收入。目前，我國(guó)第三方綜合支付交易數(shù)據(jù)顯示，移動(dòng)支付用戶(hù)已突破8億人。圖42017-2020年6月中國(guó)網(wǎng)絡(luò)支付用戶(hù)規(guī)模資料來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局四、互聯(lián)網(wǎng)金融背景下傳統(tǒng)商業(yè)銀行存在的問(wèn)題（一）支付系統(tǒng)不夠完善目前的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)具有過(guò)硬的信息整合能力，借助大數(shù)據(jù)和云計(jì)算形成了高效的信息效率工作形式。我國(guó)傳統(tǒng)商業(yè)銀行雖然也有信息和數(shù)據(jù)，但無(wú)法對(duì)這些數(shù)據(jù)進(jìn)行充分利用，絕大部分的數(shù)據(jù)處于不被利用的狀態(tài)。而互聯(lián)網(wǎng)金融憑借著低成本的優(yōu)勢(shì)，推出了多項(xiàng)創(chuàng)新產(chǎn)品，在市場(chǎng)上與傳統(tǒng)商業(yè)銀行展開(kāi)競(jìng)爭(zhēng)，用戶(hù)在面對(duì)更好更高效的選擇時(shí)，會(huì)更多的選擇互聯(lián)網(wǎng)金融，瓜分商業(yè)銀行的市場(chǎng)范圍。傳統(tǒng)上，支付結(jié)算業(yè)務(wù)由商業(yè)銀行壟斷。銀行之間通過(guò)電話(huà)、電報(bào)和互聯(lián)網(wǎng)通過(guò)世界各地的銷(xiāo)售點(diǎn)相互溝通或使用各種均衡工具為客戶(hù)提供支付和結(jié)算服務(wù)。通過(guò)管理支付和結(jié)算業(yè)務(wù)，商業(yè)銀行不僅可以使用大額存款，還可以獲得清算服務(wù)費(fèi)用作為中間業(yè)務(wù)收入。然而，在互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，第三方支付以24小時(shí)服務(wù)、極低的利率和簡(jiǎn)單易學(xué)的操作流程被廣泛接受，削弱了銀行作為主要支付方式的地位。艾瑞咨詢(xún)發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，支付寶也占互聯(lián)網(wǎng)支付的29.2%。互聯(lián)網(wǎng)金融無(wú)疑對(duì)商業(yè)銀行的支付結(jié)算狀況產(chǎn)生了重大影響。圖52020年互聯(lián)網(wǎng)支付市場(chǎng)格局?jǐn)?shù)據(jù)來(lái)源：wind數(shù)據(jù)庫(kù)（二）信貸業(yè)務(wù)難以滿(mǎn)足客戶(hù)需求商業(yè)銀行貸款業(yè)務(wù)的管理和審批制度非常嚴(yán)格，滿(mǎn)足不了客戶(hù)的需求從而失去了很多貸款資源。而互聯(lián)網(wǎng)金融卻為這些小微企業(yè)提供了諸多便利，比如阿里巴巴的阿里巴巴信貸，減少了貸款手續(xù)，足不出戶(hù)的就可以完成貸款。互聯(lián)網(wǎng)營(yíng)銷(xiāo)最重要的是信任問(wèn)題，達(dá)成交易的兩個(gè)人是通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)建立關(guān)系的。我們都認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)是虛擬的，信任是重中之重。而互聯(lián)網(wǎng)金融卻解決了我們的后顧之憂(yōu)。我國(guó)的中小企業(yè)數(shù)量較多，出現(xiàn)融資的次數(shù)也很高，針對(duì)這一特點(diǎn)，我們的小額貸款模式就體現(xiàn)了它較為靈活的一面。每一筆借貸的抵押物都將透明化，做到可查可看，并可對(duì)照實(shí)物。在傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)中，沒(méi)有抵押和無(wú)擔(dān)保就可以從別人那里獲得資金是不可想象的，但這在網(wǎng)絡(luò)融資時(shí)代已經(jīng)成為現(xiàn)實(shí)。再以眾籌為例，暨俊輝認(rèn)為公眾對(duì)此項(xiàng)目有興趣，并且也滿(mǎn)意此項(xiàng)目支付的籌息，便可以進(jìn)行資金支持，實(shí)現(xiàn)社會(huì)資金的合理配置。管理模式上，商業(yè)銀行的信息化共享及傳遞速度可能落后于互聯(lián)網(wǎng)金融，商業(yè)銀行受制于我國(guó)的維穩(wěn)性要求，被政府嚴(yán)格管控，同時(shí)承擔(dān)著維護(hù)人民財(cái)產(chǎn)合法權(quán)益的風(fēng)險(xiǎn)，其管理模式會(huì)與互聯(lián)網(wǎng)金融有本質(zhì)上的區(qū)別。但在風(fēng)險(xiǎn)把控及穩(wěn)定性方面會(huì)優(yōu)于互聯(lián)網(wǎng)金融。（三）銀行活期存款市場(chǎng)逐漸縮減存款是商業(yè)銀行的核心業(yè)務(wù)之一，存款的多少直接影響到其他企業(yè)的發(fā)展，尤其是貸款的發(fā)展。我國(guó)較大的銀行早已對(duì)央行存貸款實(shí)行標(biāo)準(zhǔn)利率，銀行以固定利差獲得政治紅利。自從余額寶等在線(xiàn)金融產(chǎn)品問(wèn)世以來(lái)，“高回報(bào)、高流動(dòng)性”的特點(diǎn)就吸引了眾多用戶(hù)。雖然用戶(hù)可以通過(guò)在線(xiàn)購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品來(lái)滿(mǎn)足個(gè)人投資需求，金融互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品的回報(bào)比銀行存款利率更令人印象深刻。越來(lái)越多的用戶(hù)選擇放棄將存款存入銀行，將空余資金投資于網(wǎng)絡(luò)理財(cái)產(chǎn)品，傳統(tǒng)商業(yè)銀行無(wú)從下手。這對(duì)商業(yè)銀行存款的替代效應(yīng)有一定的影響。可以看出，商業(yè)銀行的存款利率是一樣的，但是隨著存款期限的延長(zhǎng)，利率也會(huì)上升。三年最高利率為1.5%，半年最高利率為1.75%，一年最高利率為2%。只有一家銀行可以分別為三年期和五年期提供3.2%和3.25%的利率。事實(shí)上，根據(jù)2018年3月4日的公告，余額寶的7天年化收益率為4,143%，而余額寶的7天年化收益率在股市開(kāi)盤(pán)時(shí)高達(dá)8%。——同樣在宏觀經(jīng)濟(jì)管理下，余額寶的盈利能力也呈現(xiàn)下滑趨勢(shì)。另一方面，不難得出結(jié)論，余額寶的收益率一直保持在當(dāng)前商業(yè)銀行存款利率的10倍以上。按照現(xiàn)行利率，余額寶利率高于5年期存款利率，低于5年期存款利率。因此，余額寶理論上可以改判這些說(shuō)法。如果你看余額寶的流動(dòng)性收益隨著定期存款的增長(zhǎng)，你會(huì)發(fā)現(xiàn)余額寶在五年內(nèi)也可以在一定程度上改變存款。據(jù)余額寶稱(chēng)，支付寶正在推出招財(cái)寶。就組織而言，該產(chǎn)品類(lèi)似于銀行存款，3個(gè)月的年收益率為4.5%，3個(gè)月至6個(gè)月的年收益率為4.8%，6個(gè)月至12個(gè)月的年收益甚至達(dá)到5.5%。在上述期間，招財(cái)寶的利率相對(duì)于所有銀行存款優(yōu)勢(shì)是非常明顯的。由此結(jié)合了流動(dòng)性、收益和期限對(duì)于余額寶和招財(cái)寶進(jìn)行比較，分析得出，理論上可以完全替代商業(yè)銀行的個(gè)人存款。如果互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品能夠完全取代個(gè)人銀行存款，商業(yè)銀行的私人存款將大幅減少。據(jù)中國(guó)銀行業(yè)個(gè)人存款余額統(tǒng)計(jì)，2020年6月，16家國(guó)有股份制銀行企業(yè)存款余額平均2823.087億元，平均增長(zhǎng)11.22%；個(gè)人存款平均1980.09億元。增加了3.98%。這表明，在線(xiàn)金融產(chǎn)品只是部分替代了商業(yè)銀行的存款活動(dòng)。如今，在線(xiàn)資助的金額仍在增加，對(duì)于大型商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，對(duì)股權(quán)的影響相對(duì)較?。粚?duì)中小商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，存款管理能力有限，線(xiàn)上融資的影響比較大，尤其是對(duì)資金實(shí)力相對(duì)較弱的中小商業(yè)銀行而言，商業(yè)銀行可能遭受重大損失。（四）理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售渠道單一隨著金融資產(chǎn)管理網(wǎng)絡(luò)的出現(xiàn)和逐步發(fā)展，商業(yè)銀行的投資資產(chǎn)管理活動(dòng)不再是投資者購(gòu)買(mǎi)投資資產(chǎn)管理產(chǎn)品的唯一渠道，對(duì)投資經(jīng)營(yíng)和資產(chǎn)管理也產(chǎn)生了重大影響。以支付寶為例，通過(guò)與天弘基金的合作，該基金的主要合作模式是在其網(wǎng)站上為支付寶提供直銷(xiāo)渠道。用戶(hù)可以輕松購(gòu)買(mǎi)貨幣并使用支付寶開(kāi)展業(yè)務(wù)。使用支付寶購(gòu)買(mǎi)和兌換貨幣的利率在0.6%左右，幾乎是商業(yè)銀行利率的40%。由于支付寶客戶(hù)眾多，隨著這種商業(yè)模式的發(fā)展，外部支付工具將對(duì)商業(yè)銀行抵押品的融資和銷(xiāo)售產(chǎn)生重大影響。表1互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品和銀行理財(cái)產(chǎn)品的區(qū)別營(yíng)銷(xiāo)模式和營(yíng)銷(xiāo)渠道收益率流動(dòng)性穩(wěn)定性互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品親民、廣泛較高高較弱銀行理財(cái)產(chǎn)品專(zhuān)業(yè)化、單一逐步提高低高與銀行資管產(chǎn)品相比，在線(xiàn)金融資管產(chǎn)品具有諸多優(yōu)勢(shì)。首先，說(shuō)到市場(chǎng)模式，傳統(tǒng)的銀行資管產(chǎn)品在購(gòu)買(mǎi)時(shí)非常專(zhuān)業(yè)，技術(shù)術(shù)語(yǔ)也很多。沒(méi)有良好金融知識(shí)和知識(shí)的投資者需要銀行員工的幫助來(lái)了解產(chǎn)品。這給用戶(hù)在購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品和投資時(shí)帶來(lái)了很多不便。金融網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)品堅(jiān)持“用戶(hù)為王,產(chǎn)品第一”的概念，把用戶(hù)的感受放在首位，讓用戶(hù)可以清晰的了解產(chǎn)品，直觀的管理收益，在任何時(shí)間和簡(jiǎn)化購(gòu)買(mǎi)過(guò)程只能由用戶(hù)來(lái)進(jìn)行。其次，傳統(tǒng)銀行資管產(chǎn)品通常是線(xiàn)下公司。用戶(hù)只能訪(fǎng)問(wèn)銀行表并獲取有關(guān)產(chǎn)品的信息。另一方面，在線(xiàn)營(yíng)銷(xiāo)金融產(chǎn)品的渠道更多，用戶(hù)可以利用在線(xiàn)技術(shù)實(shí)時(shí)收集產(chǎn)品信息并與相關(guān)社區(qū)進(jìn)行交流。此外，在保證收益的基礎(chǔ)上，用戶(hù)更注重流動(dòng)性和資產(chǎn)靈活性。銀行的傳統(tǒng)資產(chǎn)管理產(chǎn)品一般不能提前終止合同，部分產(chǎn)品可能提前終止或質(zhì)押。一般來(lái)說(shuō)，流動(dòng)性低，管理成本高。另一方面，網(wǎng)上理財(cái)產(chǎn)品通常采用T+0或T+1模式，也就是說(shuō)用戶(hù)可以直接申請(qǐng)使用，并立即使用它們，即使錢(qián)不能被轉(zhuǎn)移到銀行卡在時(shí)間T+1期間，以滿(mǎn)足付款和消費(fèi)者的需求。當(dāng)然，依賴(lài)基金公司利用自己的資源為客戶(hù)預(yù)支資金也存在風(fēng)險(xiǎn)。預(yù)付壓力的大小成正比。如果分期金額超過(guò)基金公司的能力，很可能會(huì)產(chǎn)生負(fù)面影響。銀行一直是最安全的投資和資產(chǎn)管理渠道，可以保證資產(chǎn)的安全和穩(wěn)定。對(duì)于商業(yè)銀行而言，互聯(lián)網(wǎng)的進(jìn)步、更好的金融服務(wù)和金融產(chǎn)品的創(chuàng)新可以在這些挑戰(zhàn)中創(chuàng)造新的機(jī)遇。五、互聯(lián)網(wǎng)金融背景下我國(guó)傳統(tǒng)商業(yè)銀行發(fā)展的建議（一）完善自身支付系統(tǒng)，大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)第三方支付的增加，削弱了商業(yè)銀行作為支付中介的地位，在一定程度上導(dǎo)致商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的收入降低。由此商業(yè)銀行需要通過(guò)積極開(kāi)展中介活動(dòng)，增加收入而不是增加利息，降低了中介的營(yíng)業(yè)收入。商業(yè)銀行可以借鑒網(wǎng)上金融系統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)模式，研發(fā)特色化的支付系統(tǒng)，增加客戶(hù)對(duì)商業(yè)銀行支付系統(tǒng)的依賴(lài)，強(qiáng)化商業(yè)銀行金融經(jīng)紀(jì)人的地位。首先，商業(yè)銀行應(yīng)加快支付業(yè)務(wù)的改革和創(chuàng)新，將互聯(lián)網(wǎng)金融的大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、區(qū)域鏈等技術(shù)融合到商業(yè)銀行的網(wǎng)上銀行、手機(jī)銀行和APP客戶(hù)端中，根據(jù)客戶(hù)消費(fèi)習(xí)慣和個(gè)性化需求，為其量身定做支付快捷方式；其次，商業(yè)銀行需要完善移動(dòng)支付平臺(tái)的建設(shè)，微信支付或者支付寶支付是目前的主流支付方式，而商業(yè)銀行的APP客戶(hù)端的支付功能使用率不高，因此可以考慮將商業(yè)銀行的APP客戶(hù)端關(guān)聯(lián)到流行的聊天軟件或游戲軟件中來(lái)提高使用率，建立一個(gè)成熟的平臺(tái)可以將商業(yè)銀行的存款賬戶(hù)金額有效地提高，進(jìn)而加強(qiáng)商業(yè)銀行的盈利能力；最后，商業(yè)銀行的支付系統(tǒng)在轉(zhuǎn)型過(guò)程中可以融合互聯(lián)網(wǎng)金融的簡(jiǎn)約思維提升服務(wù)效率，商業(yè)銀行在優(yōu)化支付結(jié)算系統(tǒng)過(guò)程中，要簡(jiǎn)化業(yè)務(wù)操作流程，利用特色化的支付手段打造多方共贏的生態(tài)圈。第三方支付主要影響商業(yè)銀行自身的收入，而傳統(tǒng)商業(yè)銀行有許多中間業(yè)務(wù)，包括:外幣結(jié)算、銀行卡、信用證、票據(jù)擔(dān)保、咨詢(xún)服務(wù)等，許多業(yè)務(wù)目前處于“贈(zèng)品”地位，業(yè)務(wù)品種單一，經(jīng)營(yíng)范圍狹窄。商業(yè)銀行為實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)種類(lèi)多元化，需要研發(fā)科技含量大、附加值高、不易模仿的業(yè)務(wù)。首先，加強(qiáng)人力資源開(kāi)發(fā)，培養(yǎng)集金融、管理、信息為一體的高素質(zhì)復(fù)合型人才；其次，加大科技投入，引進(jìn)先進(jìn)的硬件設(shè)施，商業(yè)銀行需要融入大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、區(qū)塊鏈等科技元素提高自身競(jìng)爭(zhēng)力才能應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊；最后，對(duì)中間業(yè)務(wù)的營(yíng)銷(xiāo)加大力度?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的第三方移動(dòng)支付依靠微信、支付寶等渠道極大地拓寬了市場(chǎng)，對(duì)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)造成一定的沖擊。商業(yè)銀行為應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)需要實(shí)行差異化營(yíng)銷(xiāo)，向目標(biāo)客戶(hù)推介新的金融服務(wù)項(xiàng)目和業(yè)務(wù)品種。比如花旗銀行的產(chǎn)品附加值高，客戶(hù)將擁有花旗的產(chǎn)品視為一種身份的象征，高科技、高附加值的中間業(yè)務(wù)有利于提高商業(yè)銀行的盈利能力。（二）轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)模式，注重用戶(hù)滿(mǎn)意度互聯(lián)網(wǎng)金融改變了傳統(tǒng)的業(yè)務(wù)管理，商業(yè)銀行也有義務(wù)面對(duì)這種情況。管理理念的轉(zhuǎn)變是在發(fā)展過(guò)程中實(shí)現(xiàn)的，營(yíng)銷(xiāo)的路徑將逐步拓寬。開(kāi)放和共享是目前互聯(lián)網(wǎng)金融的核心概念。在這些新概念的推動(dòng)下，傳統(tǒng)商業(yè)銀行正在轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)理念，加速融入網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展浪潮。這樣，銀行不僅為客戶(hù)提供了便捷的服務(wù)，還培養(yǎng)了客戶(hù)忠誠(chéng)度。此外，商業(yè)銀行應(yīng)積極利用互聯(lián)網(wǎng)拓展?fàn)I銷(xiāo)方式，發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)營(yíng)銷(xiāo)。互聯(lián)網(wǎng)金融的興起，加快了利率市場(chǎng)化進(jìn)程，深入了供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革。在這樣一個(gè)高度競(jìng)爭(zhēng)的環(huán)境中，商業(yè)銀行要想有一席之地，就必須要轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)理念，拓寬中小企業(yè)的生存空間，贏得市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的主動(dòng)權(quán)。首先，在適應(yīng)網(wǎng)絡(luò)化環(huán)境的同時(shí)，商業(yè)銀行要注意加強(qiáng)自己的基礎(chǔ)管理，提高自己銀行制度的科學(xué)性和有效性。對(duì)各部門(mén)進(jìn)行規(guī)章制度學(xué)習(xí)，補(bǔ)缺之前的管理漏洞，及時(shí)補(bǔ)充新制度，持續(xù)開(kāi)展“全員學(xué)規(guī)章，提高制度執(zhí)行力”活動(dòng)，不能只喊口號(hào)，要切實(shí)做到。各網(wǎng)點(diǎn)之間、各部門(mén)之間都應(yīng)建立相互監(jiān)督和相互制約體系，規(guī)范操作秩序和行為。商業(yè)銀行依然要保持原有的嚴(yán)格和規(guī)范，時(shí)時(shí)刻刻也不能松懈。二是商業(yè)銀行要跟上網(wǎng)上融資的步伐。李晨曦強(qiáng)調(diào)，傳統(tǒng)商業(yè)銀行應(yīng)轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)理念，以“網(wǎng)絡(luò)思維”為先導(dǎo)，而不是固守陳規(guī)，不能循規(guī)蹈矩[10]。例如，優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，能合理的簡(jiǎn)化貸款手續(xù)，但這并不意味著要減小對(duì)新增有效客戶(hù)的考核力度，只是優(yōu)化流程，提高貸款效率。同時(shí)還需要對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行創(chuàng)新，建立健全產(chǎn)品研發(fā)機(jī)制，根據(jù)地方經(jīng)濟(jì)和發(fā)展特色，對(duì)不同的客戶(hù)進(jìn)行分類(lèi)，實(shí)現(xiàn)差別化服務(wù)，能夠?yàn)樾∥⑵髽I(yè)和個(gè)人提供綠色通道，研發(fā)出滿(mǎn)足與客戶(hù)需求的產(chǎn)品。（三）重視微小型企業(yè)客戶(hù)，拓展盈利空間由于許多大中型企業(yè)是商業(yè)銀行的主要客戶(hù)，銀行往往因資產(chǎn)小、資信低而離開(kāi)中小企業(yè)。從持續(xù)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展來(lái)看，商業(yè)銀行必須考慮到小微企業(yè)的客戶(hù)，為這些小微企業(yè)開(kāi)辟新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，截止2017年末，全國(guó)微小型企業(yè)占據(jù)80%以上的市場(chǎng)份額，這對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展發(fā)揮了重要作用。一是商業(yè)銀行在發(fā)展過(guò)程中需要做的是利用移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)和大數(shù)據(jù)技術(shù)，對(duì)中小投資者進(jìn)行信息和資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、信用和資質(zhì)測(cè)試，了解客戶(hù)的資金和資金情況，以及他們所需要的資金要求，結(jié)合這些因素，對(duì)投資和信貸產(chǎn)品進(jìn)行設(shè)計(jì)，使其具有合理性以及個(gè)性化。其次，商業(yè)投資銀行還應(yīng)在該地區(qū)創(chuàng)建和改善投資、金融和服務(wù)領(lǐng)域，以便利這些小企業(yè)的貸款申請(qǐng)和手續(xù)。最后但同樣重要的是，商業(yè)銀行需要與第三方支付工具合作，以提供具有成本效益和回報(bào)的結(jié)果。銀行發(fā)放貸款是為了發(fā)布和完善銀行數(shù)據(jù)庫(kù)，加強(qiáng)網(wǎng)上金融風(fēng)險(xiǎn)防控，協(xié)調(diào)信息流向，管理資金流向，作為一種重要的基礎(chǔ)測(cè)量高質(zhì)量的客戶(hù)，銀行發(fā)放貸款，也為了減少交易成本，實(shí)現(xiàn)信用風(fēng)險(xiǎn)的有效控制。華夏銀行也可以與其他金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行深入合作，共同支持其網(wǎng)貸業(yè)務(wù)的全面改革。另一方面，我們應(yīng)共同建立一個(gè)適合個(gè)人用戶(hù)和中小企業(yè)發(fā)展的網(wǎng)上籌款平臺(tái)。最后，我們借鑒支付寶（中國(guó)）網(wǎng)絡(luò)與銀行的合作經(jīng)驗(yàn)，加強(qiáng)與在線(xiàn)企業(yè)在網(wǎng)上支付和銀行卡即時(shí)支付方面的合作，建立全業(yè)務(wù)流程鏈，讓個(gè)人和企業(yè)都能有更滿(mǎn)意的金融解決方案。（四）拓展?fàn)I銷(xiāo)渠道，加強(qiáng)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)合作傳統(tǒng)商業(yè)銀行需要積極增加營(yíng)銷(xiāo)渠道的數(shù)量，不僅要利用各種傳統(tǒng)媒體，還要利用互聯(lián)網(wǎng)，實(shí)現(xiàn)傳統(tǒng)與網(wǎng)絡(luò)營(yíng)銷(xiāo)模式的結(jié)合?；ヂ?lián)網(wǎng)的發(fā)展和傳播極大地促進(jìn)了傳統(tǒng)金融業(yè)的技術(shù)變革。在技術(shù)變革期間，金融業(yè)的營(yíng)銷(xiāo)渠道被迫改變。傳統(tǒng)的商業(yè)銀行營(yíng)銷(xiāo)渠道已經(jīng)能夠適應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的市場(chǎng)需求。商業(yè)銀行要在新時(shí)代獲得競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，必須改變自己的營(yíng)銷(xiāo)渠道。要開(kāi)展線(xiàn)下?tīng)I(yíng)銷(xiāo)，必須充分建立基于網(wǎng)點(diǎn)的存款、貸款、匯款等業(yè)務(wù)。線(xiàn)下時(shí)，傳統(tǒng)商業(yè)銀行建設(shè)的大量實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)等硬件設(shè)施仍然具有一些獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)，包括可信度較高，而互聯(lián)網(wǎng)金融在可信度方面表現(xiàn)不佳。因此，當(dāng)傳統(tǒng)和累積的信譽(yù)幫助發(fā)展在線(xiàn)業(yè)務(wù)，包括移動(dòng)支付、在線(xiàn)銀行等時(shí)，商業(yè)銀行已經(jīng)成為領(lǐng)先的參與者。媒體建設(shè)也為商業(yè)銀行構(gòu)建網(wǎng)絡(luò)營(yíng)銷(xiāo)渠道創(chuàng)造了平臺(tái)，可以充分利用網(wǎng)絡(luò)渠道的低成本、高效率和高客戶(hù)粘性。互聯(lián)網(wǎng)金融改變了傳統(tǒng)的業(yè)務(wù)管理，商業(yè)銀行也有義務(wù)面對(duì)這種情況。管理理念的轉(zhuǎn)變是在發(fā)展過(guò)程中實(shí)現(xiàn)的，營(yíng)銷(xiāo)的路徑將