第十四章：政策性

第十四章：政策性銀行主講教師：張周印中國三大政策性銀行第一節(jié)：政策性銀行概述一、概念

所謂政策性銀行，主要是指由政府創(chuàng)立或擔(dān)保、以貫徹國家產(chǎn)業(yè)政策和區(qū)域發(fā)展政策為目的、具有特殊的融資原則、不以盈利為目標(biāo)的金融機構(gòu)。我國政策性銀行的金融業(yè)務(wù)受中國人民銀行的指導(dǎo)和監(jiān)督。在經(jīng)濟發(fā)展過程中，常常存在一些商業(yè)銀行從盈利角度考慮不愿意融資的領(lǐng)域，或者其資金實力難以達(dá)到的領(lǐng)域。第一節(jié)：政策性銀行概述

這些領(lǐng)域通常包括那些對國民經(jīng)濟發(fā)展、社會穩(wěn)定具有重要意義，投資規(guī)模大、周期長、經(jīng)濟效益見效慢、資金回收時間長的項目，如農(nóng)業(yè)開發(fā)項目、重要基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項目等。

為了扶持這些項目，政府往往實行各種鼓勵措施，各國通常采用的辦法是設(shè)立政策性銀行，專門對這些項目融資。這樣做，不僅是從財務(wù)角度考慮，而且有利于集中資金，支持重大項目的建設(shè)。

二、政策性金融是彌補市場缺陷的有效機制政策性金融的誕生主要是彌補市場的缺陷,在沒有商業(yè)金融的地方發(fā)揮政策銀行的金融作用。三家政策性銀行的設(shè)立章程也明確,政策性金融機構(gòu)不與商業(yè)性金融機構(gòu)相競爭。在一些不發(fā)達(dá)的地方,本身的金融需求很大,而金融產(chǎn)品和金融投入非常稀缺,但一些僅有的商業(yè)性金融機構(gòu)卻在源源不斷地把當(dāng)?shù)氐拇婵钗?在這種情況下,政策性銀行進(jìn)入這些地方正好彌補了市場缺陷。三、政策性金融是政府宏觀協(xié)調(diào)的重要手段

(1)政策性銀行是政府機構(gòu)

(2)政策性銀行是政策機構(gòu)(3)政策性銀行是金融機構(gòu)(4)市場經(jīng)濟有自身的缺陷需要彌補(5)政策金融是政府宏觀協(xié)調(diào)的重要手段；四、政策性銀行的特征

政策性銀行與商業(yè)銀行和其他非銀行金融機構(gòu)相比，有共性的一面，如要對貸款進(jìn)行嚴(yán)格審查，貸款要還本付息、周轉(zhuǎn)使用等。但作為政策性金融機構(gòu)，也有其特征：一是政策性銀行的資本金多由政府財政撥付；四、政策性銀行的特征

二是政策性銀行經(jīng)營時主要考慮國家的整體利益、社會效益，不以盈利為目標(biāo)，但政策性銀行的資金并不是財政資金，政策性銀行也必須考慮盈虧，堅持銀行管理的基本原則，力爭保本微利；

三是政策性銀行有其特定的資金來源，主要依靠發(fā)行金融債券或向中央銀行舉債，一般不面向公眾吸收存款；四是政策性銀行有特定的業(yè)務(wù)領(lǐng)域，不與商業(yè)銀行競爭。

五、政策性銀行的職能(1)倡導(dǎo)性職能.是指政策性金融機構(gòu)以直接的資金投放或間接地吸引民間或私人金融機構(gòu)從事符合政府政策意圖的放款,以發(fā)揮其首倡,引導(dǎo)功能,引導(dǎo)資金的流向.其他金融機構(gòu)就會放寬對這些部門的投資審查,紛紛協(xié)同投資.而一旦某一產(chǎn)業(yè)的投資熱情高漲,政策性銀行就可以減少對該行業(yè)的投資份額,轉(zhuǎn)而扶持其他行業(yè)的發(fā)展.五、政策性銀行的職能(2)選擇性職能.是指政策性金融機構(gòu)對其融資領(lǐng)域或部門是有選擇的,不是不加分別地任意融資.尊重市場機制的選擇是前提,對商業(yè)性金融機構(gòu)不愿融資的領(lǐng)域才有可能得到政策性金融機構(gòu)的支持.如中小企業(yè),住房,農(nóng)業(yè),落后地區(qū)的開發(fā)等,正是商業(yè)性金融機構(gòu)不予選擇或不愿意選擇的領(lǐng)域.政策性金融機構(gòu)只能選擇那些有一定經(jīng)濟效益,貸款能夠回收的項目,其中包括雖不盈利但財政提供擔(dān)保和補貼的項目五、政策性銀行的職能(3)補充性職能.是指政策性金融機構(gòu)的金融活動具有補充和完善以商業(yè)性金融機構(gòu)為主體的金融體系的職能,彌補商業(yè)性金融活動的不足.主要表現(xiàn)在:對技術(shù),市場風(fēng)險較高的領(lǐng)域進(jìn)行倡導(dǎo)性投資,對投資回收期限過長,投資回報率低的項目進(jìn)行融資補充,對于成長中的扶持性產(chǎn)業(yè)給予優(yōu)惠利率放款.五、政策性銀行的職能(4)服務(wù)性職能.政策性金融機構(gòu)的經(jīng)營活動具有相當(dāng)?shù)膶I(yè)性,在其服務(wù)的領(lǐng)域內(nèi)積累了豐富的實踐經(jīng)驗和專業(yè)技能,聚集了一大批精通業(yè)務(wù)的專業(yè)技術(shù)人才。如為企業(yè)分析財務(wù)結(jié)構(gòu),診斷經(jīng)營情況,提供經(jīng)濟信息,溝通外部聯(lián)系;農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行收購農(nóng)副產(chǎn)品,并為農(nóng)業(yè)提供技術(shù)服務(wù);進(jìn)出口銀行為進(jìn)出口信用提供償付保證,提供國際商情,分析匯率風(fēng)險;開發(fā)銀行為各種重大投資項目提供經(jīng)濟及社會效益評估等等.六、中國組建的政策性銀行

1994年，我國組建了三家政策性銀行，即國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出口銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行，均直屬國務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)。設(shè)立國家開發(fā)銀行的主要目的是，一方面為國家重點建設(shè)融通資金，保證關(guān)系國民經(jīng)濟全局和社會發(fā)展的重點建設(shè)順利進(jìn)行；另一方面把當(dāng)時分散管理的國家投資基金集中起來，建立投資貸款審查制度，賦予開發(fā)銀行一定的投資貸款決策權(quán)，并要求其承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任與風(fēng)險，以防止盲目投資，重復(fù)建設(shè)。六、中國組建的政策性銀行

隨著我國對外經(jīng)濟貿(mào)易的擴大，運用補貼以施加特殊保護(hù)、促進(jìn)出口的辦法已經(jīng)過時。為了按國際慣例運用出口信貸、擔(dān)保等通行做法，擴大機電產(chǎn)品，特別是大型成套設(shè)備和高新技術(shù)、高附加值產(chǎn)品的出口，合理促進(jìn)對外貿(mào)易的發(fā)展，創(chuàng)造公平、透明、穩(wěn)定的對外貿(mào)易環(huán)境，我國成立了中國進(jìn)出口銀行。六、中國組建的政策性銀行

農(nóng)業(yè)是國民經(jīng)濟的基礎(chǔ)。我國農(nóng)業(yè)基礎(chǔ)薄弱，比較效益低，地區(qū)差異大。農(nóng)業(yè)的發(fā)展，尤其是落后地區(qū)農(nóng)業(yè)的發(fā)展，糧、棉、油等主要農(nóng)產(chǎn)品的生產(chǎn)、收購、儲備和銷售，在相當(dāng)程度上需要國家的支持。為了集中財力解決農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的合理的政策性資金需要，促進(jìn)主要農(nóng)產(chǎn)品收購資金的封閉運行，國務(wù)院決定成立中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行

（一）、國家開發(fā)銀行

國家開發(fā)銀行于1994年3月正式成立，總行設(shè)在北京，下設(shè)總行營業(yè)部、27家國內(nèi)分行和香港代表處。國家開發(fā)銀行注冊資本金為500億元人民幣，由國家財政全額撥付。

（一）、國家開發(fā)銀行

國家開發(fā)銀行貫徹“既要支持經(jīng)濟建設(shè)，又要防范金融風(fēng)險”的方針。主要任務(wù)是：按照國家有關(guān)法律、法規(guī)和宏觀經(jīng)濟政策、產(chǎn)業(yè)政策、區(qū)域發(fā)展政策，籌集和引導(dǎo)境內(nèi)外資金，重點向國家基礎(chǔ)設(shè)施、基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和支柱產(chǎn)業(yè)項目以及重大技術(shù)改造和高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)化項目發(fā)放貸款；從資金來源上對固定資產(chǎn)投資總量和結(jié)構(gòu)進(jìn)行控制和調(diào)節(jié)。

（一）、國家開發(fā)銀行

國家開發(fā)銀行按照國家宏觀經(jīng)濟政策和開發(fā)銀行信貸原則獨立評審貸款項目、發(fā)放貸款。其資金主要靠以市場方式向國內(nèi)外發(fā)行金融債券籌集，資金運用領(lǐng)域主要包括：制約經(jīng)濟發(fā)展的“瓶頸”項目；直接關(guān)系增強綜合國力的支柱產(chǎn)業(yè)中的重大項目；重大高新技術(shù)在經(jīng)濟領(lǐng)域應(yīng)用的項目；跨地區(qū)的重大政策性項目等。

（一）、國家開發(fā)銀行國家開發(fā)銀行的貸款分為兩部分。一是軟貸款，即國家開發(fā)銀行注冊資本金的運用。其主要按項目配股需要貸給國家控股公司和中央企業(yè)集團，由其對企業(yè)參股、控股。二是硬貸款，即國家開發(fā)銀行借入資金的運用。國家開發(fā)銀行在項目總體資金配置的基礎(chǔ)上，將借入資金直接貸給項目，到期收回本息。目前國家開發(fā)銀行的貸款主要是硬貸款。

（二）、中國進(jìn)出口銀行

中國進(jìn)出口銀行于1994年4月正式成立，總行設(shè)在北京，境內(nèi)設(shè)有9家代表處，境外設(shè)有2家代表處。中國進(jìn)出口銀行注冊資本金為33.8億元，由國家財政全額撥付。中國進(jìn)出口銀行實行自主、保本經(jīng)營和企業(yè)化管理的經(jīng)營方針。主要任務(wù)是：執(zhí)行國家產(chǎn)業(yè)政策和外貿(mào)政策，為擴大我國機電產(chǎn)品和成套設(shè)備等資本性貨物出口提供政策性金融支持。

（二）、中國進(jìn)出口銀行中國進(jìn)出口銀行依據(jù)國家有關(guān)法律、法規(guī)、外貿(mào)政策、產(chǎn)業(yè)政策和自行制定的有關(guān)制度，獨立評審貸款項目。其資金主要靠以市場方式向國內(nèi)外發(fā)行金融債券籌集，業(yè)務(wù)范圍主要是為成套設(shè)備、技術(shù)服務(wù)、船舶、單機、工程承包、其他機電產(chǎn)品和非機電高新技術(shù)的出口提供賣方信貸和買方信貸支持。同時，該行還辦理中國政府的援外貸款及外國政府貸款的轉(zhuǎn)貸款業(yè)務(wù)。

（三）、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行

中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行于1994年4月正式成立，總行設(shè)在北京，國內(nèi)設(shè)有2276家分支機構(gòu)。中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行注冊資本金為200億元人民幣，由國家財政全額撥付。中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行實行獨立核算，自主、保本經(jīng)營，企業(yè)化管理的經(jīng)營方針。主要任務(wù)是：按照國家有關(guān)法律、法規(guī)和方針、政策，以國家信用為基礎(chǔ)，籌集農(nóng)業(yè)政策性信貸資金，承擔(dān)國家規(guī)定的農(nóng)業(yè)政策性金融業(yè)務(wù)，代理財政性支農(nóng)資金的撥付。

（三）、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行

目前，中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行依據(jù)國家有關(guān)法律、法規(guī)、產(chǎn)業(yè)政策，實行“庫貸掛鉤、錢隨糧走，購貸銷還、封閉運行”的信貸原則。即發(fā)放的收購貸款額要與收購的糧棉油庫存值相一致，銷售糧棉油收入中所含貸款要全部收回，防止收購資金被擠占挪用，保證收購資金及時、足額供應(yīng)，保護(hù)農(nóng)民的生產(chǎn)積極性，促進(jìn)糧棉油生產(chǎn)和糧食購、銷、調(diào)、存等方面工作的順利開展。

（三）、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行的資金主要來源于中央銀行的再貸款。其業(yè)務(wù)范圍主要是向承擔(dān)糧棉油收儲任務(wù)的國有糧食收儲企業(yè)和供銷社棉花收儲企業(yè)提供糧棉油收購、儲備和調(diào)銷貸款。此外，還辦理中央和省級政府財政支農(nóng)資金的代理撥付，為各級政府設(shè)立的糧食風(fēng)險基金開立專戶并代理撥付。

第二節(jié)：政策性銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)一、政策性銀行的資金來源（P165)

政策性銀行的資金來源比較特殊，具有期限長，數(shù)額較大，成本低，風(fēng)險大等特點，所以籌資方式和渠道也相對較特殊，不同于商業(yè)銀行。政策性銀行的資金來源主要包括：1)政府供給資金2)中央銀行借款3)社會保障體系及郵政儲蓄系統(tǒng)借款4)金融市場籌資5)國際金融市場籌資開發(fā)銀行金融債券（中）短期金融債券進(jìn)行融資，這與其所承擔(dān)的長期性建設(shè)項目貸款很不對稱。如國家開發(fā)銀行，１９９４年發(fā)行金融債券７５８億元，其中三年期５９３億元，占７８．２％，五年期１６５億元，占２１．８％。金融債券的期限基本上屬于（中）短期，而且最長期限只有５年。１９９５年國家開發(fā)銀行開始發(fā)行了８年期金融債券（２００億元），占年度發(fā)債總額的２５．５％。開發(fā)銀行金融債券１９９６年發(fā)行８年期金融債券４００億元（計劃數(shù)），占年度計劃發(fā)債總額的４８．８％。雖然從１９９５年開始，國家開發(fā)銀行發(fā)行的金融債券期限結(jié)構(gòu)有所改善，但仍屬（中）短期，且還未有１０年期以上的金融債券，由此可見，國家開發(fā)銀行負(fù)債來源的短期性和資產(chǎn)占用的長期性矛盾相當(dāng)突出。開發(fā)銀行金融債券金融債券作為一種特殊的金融商品、上市流通是其內(nèi)在屬性的基本要求，是其生命力之所在。它一方面有利于持有金融債券的商業(yè)銀行靈活擺布其資產(chǎn)，從而提高商業(yè)銀行購買金融債券的積極性。另一方面也是實現(xiàn)金融債券由目前的行政性發(fā)行方式走向市場化發(fā)行方式的關(guān)鍵一步。但是，金融債券上市流通后，政策性銀行是否就能順利地采取市場化招標(biāo)投標(biāo)方式發(fā)行長期限的金融債券呢？開發(fā)銀行金融債券理由有二：一是政策性銀行不以追求利潤為經(jīng)營目標(biāo)，而以執(zhí)行國家的宏觀經(jīng)濟政策、產(chǎn)業(yè)政策和區(qū)域發(fā)展政策為己任。這就從源頭上決定了購買政策性銀行金融債券的回報率低，且風(fēng)險大。二是政策性銀行采取市場化招標(biāo)投標(biāo)方式順利發(fā)行長期限金融債券的一個基本前提是，其利率必須高于同期限國債發(fā)行利率。第三節(jié)：政策性銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)一、政策性銀行的資金運用作為特殊的政府金融機構(gòu)，政策性銀行職能的發(fā)揮，在于合理調(diào)節(jié)融通資金，通過資金的合理高效轉(zhuǎn)移，體現(xiàn)政府的政策意圖。(一)政策性銀行資金運用的目的和方針1．政策性銀行資金運用的主要目的是實現(xiàn)社會經(jīng)濟效益2．政策性銀行資金運用的方針是自主經(jīng)營和保本微利一、政策性銀行的資金運用(二)政策性銀行資金運用的基本原則1．政策性原則政策性銀行的經(jīng)營管理活動必須始終服從和貫徹國家的產(chǎn)業(yè)政策和區(qū)域發(fā)展政策，并為這些政策的實施服務(wù)。政策性銀行通常是通過其貸款投向、貸款期限和貸款利率的安排來具體體現(xiàn)國家政策的要求。2．安全性原則安全性原則即保證政策性銀行資產(chǎn)安全，順利回收本息。一、政策性銀行的資金運用3．流動性原則資金的正常流動，資金循環(huán)正常，資金使用效率提高，才能使政策性銀行發(fā)揮其應(yīng)有的作用，因此政策性銀行在運用資金時，要考慮資產(chǎn)和負(fù)債的合理搭配，保證資金有一定的流動性。4．效益性原則政策性銀行在業(yè)務(wù)經(jīng)營時，應(yīng)該遵循效益性原則。其包括兩層含義：一是追求社會效益，這是由政策性銀行自身的性質(zhì)決定的；二是在追求社會效益的同時，努力提高資金運用的經(jīng)濟效益。(三)政策性銀行的資金運用形式

政策性銀行資金運用主要包括貸款業(yè)務(wù)、投資業(yè)務(wù)和擔(dān)保業(yè)務(wù)等形式。1．政策性銀行的貸款業(yè)務(wù)政策性銀行貸款是政策性銀行把籌集起來的資金，按照國家的產(chǎn)業(yè)政策和社會經(jīng)濟發(fā)展的總體要求，按有借有還的貸款原則，向國民經(jīng)濟相關(guān)部門發(fā)放的貸款。政策性銀行的資金運用中貸款形式占最重要的位置。(三)政策性銀行的資金運用形式

政策性銀行貸款不同于一般商業(yè)貸款，具有自身不同的特點：貸款以社會效益為第一追求的標(biāo)準(zhǔn)；貸款受到國家政策、社會經(jīng)濟總體發(fā)展規(guī)劃和國民經(jīng)濟計劃的約束；貸款的期限長、數(shù)量大和風(fēng)險高；貸款條件特別優(yōu)惠。政策性銀行貸款的種類包括：普通貸款和特別貸款；直接貸款和間接貸款；聯(lián)合貸款和政策性銀行貸款的優(yōu)惠方式。二、貸款業(yè)務(wù)

政策性銀行的貸款業(yè)務(wù)與一般商業(yè)銀行貸款相比，它具有期限較長、風(fēng)險較大、利率較低、條件較嚴(yán)等特點?？捎腥缦路诸悾?1)直接貸款和間接貸款(2)獨家貸款和銀團貸款此外，政策性銀行的貸款還可以按貸款的方式分為信用貸款、抵押貸款和貼現(xiàn)貸款等。（一）、國家開發(fā)銀行貸款國家開發(fā)銀行貸款業(yè)務(wù)的戰(zhàn)略重點主要集中在以下幾個方面：第一，加大對基礎(chǔ)設(shè)施重點行業(yè)的支持包括電力、公路、鐵路、石油石化、煤炭、郵電通信和公共基礎(chǔ)設(shè)施。第二，資金投向進(jìn)一步向中西部和東北等老工業(yè)基地傾斜。第三，加大對農(nóng)村和縣域經(jīng)濟發(fā)展的投入。第四，加大對中小企業(yè)的支持力度。第五，對教育、住房、醫(yī)療衛(wèi)生和環(huán)境保護(hù)等事業(yè)的支持。（二）、國家開發(fā)銀行貸款分類國家開發(fā)銀行貸款分類包括以下內(nèi)容。(1) 硬貸款和軟貸款。(2) 人民幣貸款和外幣貸款國家開發(fā)銀行的外幣貸款主要包括自營外匯貸款和轉(zhuǎn)貸款，其中轉(zhuǎn)貸款包括外國政府貸款轉(zhuǎn)貸款、出口信貸轉(zhuǎn)貸款、境外發(fā)債轉(zhuǎn)貸款、國際銀團貸款轉(zhuǎn)貸款、國際金融組織轉(zhuǎn)貸款等。外幣貸款主要用于為重點項目引進(jìn)外國技術(shù)、原材料、設(shè)備和咨詢服務(wù)。（二）、國家開發(fā)銀行貸款分類國家開發(fā)銀行執(zhí)行中國人民銀行統(tǒng)一頒布的利率規(guī)定，對長期使用開發(fā)銀行貸款并始終保持優(yōu)良信譽的借款人，項目貸款利率可適當(dāng)下浮，下浮的幅度控制在中國人民銀行規(guī)定的幅度之內(nèi)。（二）、國家開發(fā)銀行貸款分類政策性投資貸款的分類按其發(fā)放貸款的資金來源劃分為軟貸款和硬貸款兩大類。1、軟貸款

軟貸款指的是國家開發(fā)銀行以其注冊資本金和中國財政安排的經(jīng)營性建設(shè)基金及專項建設(shè)基金和資金，以長期優(yōu)惠的方式發(fā)放的貸款。包括股本貸款和特別貸款。（二）、國家開發(fā)銀行貸款分類2、硬貸款硬貸款指的是國家開發(fā)銀行利用借入的資金(包括在國外發(fā)行的債券與利用的外資)而發(fā)放的貸款，包括基本的建設(shè)貸款以及技術(shù)改造貸款。

（三）、貸款項目的流程管理

政策性銀行對貸款的項目，可以根據(jù)項目的發(fā)展階段進(jìn)行流程管理。在項目管理中結(jié)合各階段的特點，做好風(fēng)險控制。

(1)對貸款項目的總體論證。貸款項目在申請貸款之前已經(jīng)過相關(guān)部門的論證和立項審查，所以貸款銀行應(yīng)側(cè)重于論證貸款項目與本行資金可貸能力是否相適應(yīng)，以及對項目本身在技術(shù)條件、經(jīng)濟條件、政策條件及組織條件等方面的可行性和必要性進(jìn)行論證。（三）、貸款項目的流程管理(2)貸款項目的效益評估。承貸貸款項目必須進(jìn)行周密的投資成本和預(yù)期效益的比較分析和評估鑒定，以確定貸款項目具有較高的經(jīng)濟效益和社會效益；銀行必須對申請貸款的項目進(jìn)行比較分析、分類排隊。對那些投資少、見效快、效益明顯的項目優(yōu)先考慮，保證供給；而對效益相對較差的項目推后考慮，以促使效益較高的項目順利進(jìn)行。（三）、貸款項目的流程管理

(3)貸款項目的審查。在貸款項目的審查階段，銀行以債權(quán)人身份開展工作，這是區(qū)別于一般項目管理的。一是對貸款對象的經(jīng)營能力(項目承建能力)及必備條件進(jìn)行審查和落實，以保證貸款能夠有效利用，實現(xiàn)預(yù)期的經(jīng)濟效益和社會效益；二是從承貸行方面講，通過貸款項目審查，落實貸款使用條件，以確保貸款本息能按期收回。（三）、貸款項目的流程管理

(4)貸款項目的建設(shè)監(jiān)督。在貸款發(fā)放以后，貸款銀行必須組織相關(guān)人員，及時對貸款進(jìn)行跟蹤檢查，監(jiān)督貸款按規(guī)定用途和合同計劃進(jìn)度合理使用。貸款項目監(jiān)督的直接對象是貸款資金使用的全過程，內(nèi)容包括技術(shù)監(jiān)督、財務(wù)監(jiān)督和效益監(jiān)督3個方面。（三）、貸款項目的流程管理(5)貸款項目的驗收。項目驗收是指銀行隨著工程進(jìn)度進(jìn)行工程每一環(huán)節(jié)、每一部分的質(zhì)量檢驗和驗收，發(fā)現(xiàn)問題，及時解決，銀行的貸款項目負(fù)責(zé)人在有關(guān)專業(yè)人員的協(xié)助下，對項目工程嚴(yán)格驗收，確保工程進(jìn)度合理、質(zhì)量合格，為確保按期收回貸款打下物質(zhì)基礎(chǔ)。（三）、貸款項目的流程管理(6)貸款項目的歸檔。每一筆貸款項目的操作都蘊積著大量的經(jīng)驗和教訓(xùn)。貸款銀行必須對每一筆貸款項目在結(jié)束后及時作出總結(jié)報告，詳細(xì)報告項目運行的全過程，以及在貸款項目中出現(xiàn)的問題和解決方法。（四）申報程序

借款人應(yīng)提供的文件和資料包括：（1）借款申請書；（2）有關(guān)批復(fù)文件，項目可行性研究報告或初步設(shè)計文件；（3）借款人營業(yè)執(zhí)照復(fù)印件、近四年財務(wù)報表及審計報告；（4）擔(dān)保人營業(yè)執(zhí)照復(fù)印件、擔(dān)保意向書、近四年財務(wù)報表及審計報告；（5）項目投資計劃，貸款使用及償還計劃；（6）銀行認(rèn)為必要的其他文件。（五）、項目貸款決策(1)加快政策性銀行的立法步伐，創(chuàng)造良好的外部環(huán)境。根據(jù)世界上政策性銀行產(chǎn)生的歷史來看，比較成功的組建模式一般是“先行立法，后建機構(gòu)”，即先制定頒布專門的政策性金融法規(guī)(尤以美國、日本為代表)；然后根據(jù)專門的政策性金融法規(guī)組建專門的政策性銀行。（五）、項目貸款決策(2)正確選擇政策性貸款項目，在源頭上控制貸款項目風(fēng)險。政策性銀行是政府銀行，必須依照國家政策進(jìn)行資金投放，但它同時也是金融企業(yè)，其貸款作為銀行貸款，可以低息甚至無息，但決不可以放而不收。否則，貸款將成為財政撥款而失去銀行特征。（五）、項目貸款決策對于在政策范圍內(nèi)的貸款項目，政策性銀行必須自主進(jìn)行嚴(yán)格的貸前調(diào)查和評估論證，擇優(yōu)扶植，選擇效益好、盈利或微利、有還款能力的項目。如果政策范圍內(nèi)的項目達(dá)不到評審條件，也不予貸款。（五）、項目貸款決策(3)政策性銀行需要建立現(xiàn)代銀行企業(yè)制度，對貸款建立先進(jìn)的項目管理，并建立貸款風(fēng)險防范機制。政策性銀行要辦成真正的銀行，必須借鑒國外成功的經(jīng)驗，借鑒商業(yè)銀行管理制度，實行貸款風(fēng)險管理，在承擔(dān)必要的貸款風(fēng)險的同時進(jìn)行積極和全面的項目風(fēng)險管理，盡量減少貸款損失；（五）、項目貸款決策完善貸款審貸分離制度，健全貸款經(jīng)營責(zé)任制和內(nèi)部稽核制度，將責(zé)權(quán)利相結(jié)合，督促信貸人員嚴(yán)格按規(guī)章制度辦事；完善銀行監(jiān)控預(yù)警系統(tǒng)，開發(fā)信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險監(jiān)控系統(tǒng)，對借款人和貸款項目進(jìn)行分類管理，建立對借款人、地區(qū)、行業(yè)的信用評級制度，加大對借款人和貸款項目的現(xiàn)場監(jiān)管力度，使監(jiān)管關(guān)口前移，變被動監(jiān)管為主動監(jiān)管。（五）、項目貸款決策政策性銀行貸款由各政策性銀行在人民銀行確定的年度貸款總規(guī)模內(nèi)，根據(jù)申請貸款的項目或企業(yè)情況按照相關(guān)規(guī)定自主審核，確定貸與不貸。效益也是政策性銀行貸款需要考慮的要素之一。政策性貸款是目前中國政策性銀行的主要資產(chǎn)業(yè)務(wù)。（五）、項目貸款決策一方面，它具有指導(dǎo)性、非盈利性和優(yōu)惠性等特殊性，在貸款規(guī)模、期限、利率等方面提供優(yōu)惠；另一方面，它明顯有別于可以無償占用的財政撥款，而是以償還為條件，與其他銀行貸款一樣具有相同的金融屬性——償還性。（五）、項目貸款決策一般來說，政策性銀行貸款利率較低、期限較長，有特定的服務(wù)對象，其放貸支持的主要是商業(yè)性銀行在初始階段不愿意進(jìn)入或涉及不到的領(lǐng)域。例如，國家開發(fā)銀行服務(wù)于國民經(jīng)濟發(fā)展的能源、交通等“瓶頸”行業(yè)和國家需要優(yōu)先扶持領(lǐng)域，包括西部大開發(fā)、振興東北老工業(yè)基地等，這些領(lǐng)域的貸款量占其總量的91％。（五）、項目貸款決策進(jìn)出口銀行則致力于擴大機電產(chǎn)品和高新技術(shù)產(chǎn)品出口以及支持對外承包工程和境外投資項目。中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行則主要承擔(dān)國家政策性農(nóng)村金融業(yè)務(wù)，代理財政性支農(nóng)資金撥付，專司糧棉油收購、調(diào)銷、儲備貸款業(yè)務(wù)等（六）、風(fēng)險識別

(1)政策性的產(chǎn)業(yè)風(fēng)險。政策性銀行的貸款主要投向能源、交通、原材料等“兩基一支”項目和“高科技”項目，這些項目或者具有較好的社會效益而經(jīng)濟效益較差或者是風(fēng)險較高。同時國家將根據(jù)宏觀經(jīng)濟走勢調(diào)整產(chǎn)業(yè)政策、區(qū)域發(fā)展政策，發(fā)展的重點行業(yè)會有所轉(zhuǎn)移，對項目的支持力度可能變化，這直接影響著貸款企業(yè)的經(jīng)濟效益和貸款的償還能力。（六）、風(fēng)險識別(2)宏觀經(jīng)濟周期風(fēng)險。當(dāng)經(jīng)濟處于低潮時，政府需要運用擴張性的貨幣政策、財政政策刺激經(jīng)濟的發(fā)展。政策性銀行必然會受到政府的影響，增加貸款項目，提高貸款數(shù)額。為了完成政府的投資計劃，達(dá)到刺激經(jīng)濟的需要，銀行會放寬對項目的評審條件，對風(fēng)險大的項目也予以承貸，而未認(rèn)真考慮項目的未來進(jìn)展及項目的償還能力。（六）、風(fēng)險識別(3)商業(yè)銀行的代理風(fēng)險。目前，中國政策性銀行的分支機構(gòu)和網(wǎng)點都處于稀缺狀態(tài)，很多貸款都是先撥給其他商業(yè)銀行，由其代理具體的貸款業(yè)務(wù)和對款項回收進(jìn)行管理。但由于對中國政策性銀行的貸款還沒有立法規(guī)定，造成代理行的職責(zé)義務(wù)規(guī)定不具體，約束力不強，甚至有些代理行對項目監(jiān)督管理流于形式，從而使開發(fā)銀行的信貸資產(chǎn)風(fēng)險較大。（六）、風(fēng)險識別(4)政策性銀行和接受貸款項目的企業(yè)之間的信息不對稱風(fēng)險。由于信息不對稱，政策性銀行和銀行內(nèi)部的管理決策人員得不到充足有效的信息來支持決策。這種信息不對稱的決策導(dǎo)致了貸款銀行的“逆向選擇”——選擇錯誤的客戶或資金運作方式。（六）、風(fēng)險識別(5)項目的擔(dān)保風(fēng)險。政策性銀行在與貸款方簽訂的貸款協(xié)議中雖有擔(dān)保條款，是項目貸款數(shù)額一般較大，一般企業(yè)無力擔(dān)保。一部分大額貸款采取以政府信用和企業(yè)信用的保證方式，抵押、質(zhì)押相對偏少。這在法律上缺乏擔(dān)保效力，對貸款方?jīng)]有實際約束力。

（六）、風(fēng)險識別(6)項目建設(shè)中的完工或超概算的風(fēng)險。由于各種原因，項目超工期、超概算、甚至無法完工，這會對銀行的貸款形成“倒逼”，使得銀行形成貸款項目的“路徑依賴”(貸新款才有可能收回舊款)，從而給信貸項目帶來風(fēng)險。

(7)項目完工后產(chǎn)品面臨的市場風(fēng)險。項目完工并不意味著貸款的收回，項目完工后面臨著相應(yīng)的產(chǎn)品和服務(wù)銷售的市場風(fēng)險，這直接決定著投資方的投資效益，從而也影響著貸款本息的回流。（七）、控制貸款風(fēng)險產(chǎn)生堅持擇優(yōu)扶植，選擇效益好、盈利或微利、有還欺能力的項目，或者雖然虧損，但有國家財政貼息或能在政策性銀行自身盈利可填補平衡范圍內(nèi)的項目，如果達(dá)不到評審條件，應(yīng)不予貸款，決不能因其是政策范圍內(nèi)項目而可以選擇。這樣，才能使其維持“保本經(jīng)營”的原則。第四節(jié)：政策性銀行的其它業(yè)務(wù)一、政策性銀行投資業(yè)務(wù)（P168)在政策性銀行資金運用中，投資是一項重要的資產(chǎn)業(yè)務(wù)，但是同貸款業(yè)務(wù)相比，投資業(yè)務(wù)在政策性銀行資金運用中則相對處于次要地位。在政策性金融機構(gòu)中，從事投資活動的主要是開發(fā)性金融機構(gòu)。第四節(jié)：政策性銀行的其它業(yè)務(wù)