2023-2028年電氣化鐵路接觸網(wǎng)市場現(xiàn)狀與前景調(diào)研報告

盛世華研·2008-2010年鋼行業(yè)調(diào)研報告PAGE2服務(wù)熱線圳市盛世華研企業(yè)管理有限公司2028年電氣化鐵路接觸網(wǎng)市場2023-2028年電氣化鐵路接觸網(wǎng)市場現(xiàn)狀與前景調(diào)研報告報告目錄TOC\o"1-3"\u第1章電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)監(jiān)管情況及主要政策法規(guī) 41.1電氣化鐵路接觸網(wǎng)所屬行業(yè)分類 41.2行業(yè)主管部門及監(jiān)管體制 5（1）行業(yè)主管部門 5（2）行業(yè)協(xié)會 61.3行業(yè)主要法律法規(guī)及政策 6（1）行業(yè)主要法律法規(guī) 6（2）行業(yè)主要政策 7（2）對企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的影響 10第2章電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)進入壁壘 112.1市場準入壁壘 112.2研發(fā)和技術(shù)壁壘 122.3資金壁壘 132.4品牌與聲譽壁壘 13第3章2022-2023年中國電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)發(fā)展情況分析 143.1電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品制造業(yè)概述 143.2城市軌道交通供電設(shè)備制造業(yè)概述 153.3近三年的發(fā)展情況和未來發(fā)展趨勢 16（1）鐵路專用設(shè)備 16（2）城市軌道交通設(shè)備 17第4章2022-2023年我國電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)競爭格局分析 184.1行業(yè)競爭格局 18（1）電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè) 18（2）城市軌道交通供電設(shè)備行業(yè) 204.2主要企業(yè)的基本情況 22第5章企業(yè)案例分析：高鐵電氣 245.1高鐵電氣的市場地位 245.2高鐵電氣的技術(shù)水平及特點 255.3高鐵電氣的競爭優(yōu)勢 265.4高鐵電氣的競爭劣勢 29第6章2023-2028年下游需求應用行業(yè)發(fā)展分析及趨勢預測 306.1鐵路行業(yè) 306.2城市軌道交通行業(yè) 32第7章2023-2028年我國電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)面臨的機遇與挑戰(zhàn) 337.1行業(yè)發(fā)展面臨的機遇 34（1）國家政策支持行業(yè)發(fā)展 34（2）鐵路高速化有利于技術(shù)領(lǐng)先企業(yè) 34（3)城市軌道交通步入發(fā)展快車道 357.2行業(yè)發(fā)展面臨的挑戰(zhàn) 36（1）鐵路、城市軌道投資受國家政策影響較大 36（2）行業(yè)快速發(fā)展，公司需要持續(xù)保持高水平研發(fā)能力 36第1章電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)監(jiān)管情況及主要政策法規(guī)1.1電氣化鐵路接觸網(wǎng)所屬行業(yè)分類根據(jù)中國證監(jiān)會發(fā)布的《上市公司行業(yè)分類指引（2012年修訂）》電氣化鐵路接觸網(wǎng)所處行業(yè)歸屬于“制造業(yè)（C）”中的“鐵路、船舶、航空航天和其他運輸設(shè)備制造業(yè)（C37）”。根據(jù)國家統(tǒng)計局《國民經(jīng)濟行業(yè)分類》（GB/T4754-2017）,電氣化鐵路接觸網(wǎng)所屬行業(yè)為“制造業(yè)（C）”中的“鐵路、船舶、航空航天和其他運輸設(shè)備制造業(yè)（C37）”，細分行業(yè)為“鐵路專用設(shè)備及器材、配件制造（C3716）”及“城市軌道交通設(shè)備制造（C3720）”。根據(jù)國家統(tǒng)計局《戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)分類（2018）》（國家統(tǒng)計局令第23號），電氣化鐵路接觸網(wǎng)屬于戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)之“高端裝備制造產(chǎn)業(yè)（代碼：2）”項下的“軌道交通裝備產(chǎn)業(yè)（代碼：2.4）”中的“鐵路高端裝備制造（代碼：4.1）”及“城市軌道裝備制造（代碼：4.2）”。根據(jù)《上海證券交易所科創(chuàng)板企業(yè)發(fā)行上市申報及推薦暫行規(guī)定》，電氣化鐵路接觸網(wǎng)屬于“高端裝備領(lǐng)域”之“先進軌道交通”類科技創(chuàng)新企業(yè)。?1.2行業(yè)主管部門及監(jiān)管體制電氣化鐵路接觸網(wǎng)業(yè)務(wù)主要受國家發(fā)改委、交通運輸部及國家鐵路局等部門的監(jiān)管和指導，而城市軌道供電設(shè)備業(yè)務(wù)主要受中國城市軌道交通協(xié)會進行自律規(guī)范。（1）行業(yè)主管部門主管部門主要職責中華人民共和國國家發(fā)改委負責擬訂并組織實施國民經(jīng)濟和社會發(fā)展戰(zhàn)略、中長期規(guī)劃和年度計劃，統(tǒng)籌提出國民經(jīng)濟和社會發(fā)展主要目標，監(jiān)測預測預警宏觀經(jīng)濟和社會發(fā)展態(tài)勢趨勢，提出宏觀調(diào)控政策建議。綜合協(xié)調(diào)宏觀經(jīng)濟政策，牽頭研究宏觀經(jīng)濟應對措施。調(diào)節(jié)經(jīng)濟運行，協(xié)調(diào)解決經(jīng)濟運行中的重大問題。負責投資綜合管理，擬訂全社會固定資產(chǎn)投資總規(guī)模、結(jié)構(gòu)調(diào)控目標和政策，會同相關(guān)部門擬訂政府投資項目審批權(quán)限和政府核準的固定資產(chǎn)投資項目目錄。安排中央財政性建設(shè)資金，按國務(wù)院規(guī)定權(quán)限審批、核準、審核重大項目。規(guī)劃重大建設(shè)項目和生產(chǎn)力布局。統(tǒng)籌交通運輸發(fā)展規(guī)劃與國家發(fā)展規(guī)劃的銜接平衡。綜合分析交通運輸運行狀況，協(xié)調(diào)有關(guān)重大問題，提出統(tǒng)籌綜合交通發(fā)展有關(guān)政策建議。提出重大基礎(chǔ)設(shè)施布局建議并協(xié)調(diào)實施。中華人民共和國交通運輸部交通運輸部負責管理國家鐵路局、中國民用航空局、國家郵政局，并按有關(guān)規(guī)定管理國家鐵路局、中國民用航空局、國家郵政局機關(guān)黨的工作；負責推進綜合交通運輸體系建設(shè)，統(tǒng)籌規(guī)劃鐵路、公路、水路、民航以及郵政行業(yè)發(fā)展，建立與綜合交通運輸體系相適應的制度體制機制，優(yōu)化交通運輸主要通道和重要樞紐節(jié)點布局，促進各種交通運輸方式融合；負責組織擬訂綜合交通運輸發(fā)展戰(zhàn)略和政策，組織編制綜合交通運輸體系規(guī)劃，擬訂鐵路、公路、水路發(fā)展戰(zhàn)略、政策和規(guī)劃，指導綜合交通運輸樞紐規(guī)劃和管理；負責組織起草綜合交通運輸法律法規(guī)草案，統(tǒng)籌鐵路、公路、水路、民航、郵政相關(guān)法律法規(guī)草案的起草工作；負責擬訂綜合交通運輸標準，協(xié)調(diào)銜接各種交通運輸方式標準。國家鐵路局起草鐵路監(jiān)督管理的法律法規(guī)、規(guī)章草案，參與研究鐵路發(fā)展規(guī)劃、政策和體制改革工作，組織擬訂鐵路技術(shù)標準并監(jiān)督實施；負責鐵路安全生產(chǎn)監(jiān)督管理，制定鐵路運輸安全、工程質(zhì)量安全和設(shè)備質(zhì)量安全監(jiān)督管理辦法并組織實施，組織實施依法設(shè)定的行政許可；組織或參與鐵路生產(chǎn)安全事故調(diào)查處理；負責擬訂規(guī)范鐵路運輸和工程建設(shè)市場秩序政策措施并組織實施，監(jiān)督鐵路運輸服務(wù)質(zhì)量和鐵路企業(yè)承擔國家規(guī)定的公益性運輸任務(wù)情況；負責組織監(jiān)測分析鐵路運行情況，開展鐵路行業(yè)統(tǒng)計工作；負責開展鐵路的政府間有關(guān)國際交流與合作；承辦國務(wù)院及交通運輸部交辦的其他事項。中國國家認證認可監(jiān)督管理委員會負責研究起草并貫徹執(zhí)行國家認證認可、安全質(zhì)量許可、衛(wèi)生注冊和合格評定方面的法律、法規(guī)和規(guī)章，制定、發(fā)布并組織實施認證認可和合格評定的監(jiān)督管理制度、規(guī)定等。中鐵檢驗認證中心有限公司經(jīng)國家認證認可監(jiān)督管理委員會批準成立并受其領(lǐng)導的國有獨資企業(yè)，是實施鐵路產(chǎn)品和城市軌道交通裝備認證、管理體系認證及產(chǎn)品檢驗檢測/校準等(CRCC)技術(shù)服務(wù)的第三方機構(gòu)。（2）行業(yè)協(xié)會協(xié)會名稱主要職責中國城市軌道交通協(xié)會中國城市軌道交通協(xié)會系經(jīng)民政部報國務(wù)院批準成立的我國城市軌道交通領(lǐng)域的國家一級協(xié)會。負責宣傳、貫徹國家有關(guān)政策，開展對我國城市軌道交通領(lǐng)域的調(diào)查研究，為政府和企業(yè)提供建議；制訂并組織實施城市軌道交通行業(yè)的相關(guān)行規(guī)行約；開展行業(yè)統(tǒng)計工作，建立行業(yè)發(fā)展統(tǒng)計監(jiān)測機制，定期發(fā)布分析報告；建立團體標準體系，參與國家標準和行業(yè)標準的制定，推動標準的實施；開展城軌裝備認證等。中國鐵道學會開展國內(nèi)鐵道學術(shù)交流活動，開展鐵道科技決策咨詢，提供政策建議，接受委托，開展技術(shù)開發(fā)、技術(shù)轉(zhuǎn)讓、技術(shù)咨詢、技術(shù)服務(wù)、技術(shù)中介等工作；接受政府有關(guān)部門委托，開展科技成果鑒定、技術(shù)資格認證、技術(shù)政策和技術(shù)標準制定及課題研究等工作；積極開展廠會協(xié)作，促進鐵道企業(yè)技術(shù)進步和產(chǎn)品開發(fā)。1.3行業(yè)主要法律法規(guī)及政策（1）行業(yè)主要法律法規(guī)序號發(fā)布時間文件名稱主要內(nèi)容11991年發(fā)布、2015年修正《中華人民共和國鐵路法》（中華人民共和國主席令第25號）對鐵路運輸和鐵路建設(shè)的監(jiān)管部門進行了規(guī)定，并對鐵路運輸、鐵路建設(shè)、鐵路安全與保護及法律責任進行規(guī)定。22012年《鐵路產(chǎn)品認證管理辦法》（鐵科技（2012）95號）對直接關(guān)系鐵路運輸安全的鐵路專用產(chǎn)品的認證管理工作進行規(guī)范。32013年《鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)審批辦法》（中華人民共和國交通運輸部令2013年第21號）對鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備（鐵路道岔及其轉(zhuǎn)轍設(shè)備、鐵路信號控制軟件和控制設(shè)備、鐵路通信設(shè)備、鐵路牽引供電設(shè)備）生產(chǎn)企業(yè)行政許可工作進行規(guī)范。在中華人民共和國境內(nèi)生產(chǎn)鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備的企業(yè)，應當向國家鐵路局提出申請，經(jīng)審查合格取得“鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)許可證”。42013年《鐵路安全管理條例》（國務(wù)院令第639號）對鐵路建設(shè)質(zhì)量安全、鐵路專用設(shè)備質(zhì)量安全、鐵路線路安全、鐵路運營安全、法律責任進行規(guī)范。52014年《鐵道行業(yè)技術(shù)標準管理辦法》（國鐵科法[2014]23號）對鐵道行業(yè)技術(shù)標準的管理工作進行規(guī)范，主要任務(wù)是研究建立并不斷完善鐵路技術(shù)標準體系，并以技術(shù)標準體系為指導，組織起草鐵道國家標鐵道行業(yè)標準（不含工程建設(shè)標準），組織實施標準和對實施情況進行監(jiān)督檢查。準，制定62018年《鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)審批實施細則》（國鐵設(shè)備監(jiān)〔2018）80號）對鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備（鐵路道岔及其轉(zhuǎn)轍設(shè)備、鐵路信號控制軟件和控制設(shè)備、鐵路通信設(shè)備、鐵路牽引供電設(shè)備）生產(chǎn)企業(yè)的審批細則進行規(guī)范。國家鐵路局依法審查鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)許可，核發(fā)鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)許可證，并公布取得生產(chǎn)許可證的企業(yè)名錄。（2）行業(yè)主要政策序號發(fā)布時間相關(guān)政策主要相關(guān)內(nèi)容12021年《中華人民共和國國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十四個五年規(guī)劃和2035年遠景目標綱要》建設(shè)現(xiàn)代化綜合交通運輸體系，推進各種運輸方式一體化融合發(fā)展；完善綜合運輸大通道，加強出疆入藏、中西部地區(qū)、沿江沿海沿邊戰(zhàn)略骨干通道建設(shè)，有序推進能力緊張通道升級擴容；構(gòu)建快速網(wǎng)，基本貫通“八縱八橫”高速鐵路，提升國家高速公路網(wǎng)絡(luò)質(zhì)量；完善干線網(wǎng)，加快普速鐵路建設(shè)和既有鐵路電氣化改造；推進城市群都市圈交通一體化，加快城際鐵路、市域（郊）鐵路建設(shè)，構(gòu)建高速公路環(huán)線系統(tǒng)，有序推進城市軌道交通發(fā)展。22021年《國家綜合立體交通網(wǎng)規(guī)劃綱要》到2035年，基本建成便捷順暢、經(jīng)濟高效、綠色集約、智能先進、安全可靠的現(xiàn)代化高質(zhì)量國家綜合立體交通網(wǎng)，實現(xiàn)國際國內(nèi)互聯(lián)互通、全國主要城市立體暢達、縣級節(jié)點有效覆蓋，有力支撐“全國123出行交通圈”（都市區(qū)1小時通勤、城市群2小時通達、全國主要城市3小時覆蓋）和“全球123快貨物流圈”（國內(nèi)1天送達、周邊國家2天送達、全球主要城市3天送達）。交通基礎(chǔ)設(shè)施質(zhì)量、智能化與綠色化水平居世界前列。交通運輸全面適應人民日益增長的美好生活需要，有力保障國家安全，支撐我國基本實現(xiàn)社會主義現(xiàn)代化。到2035年，國家綜合立體交通網(wǎng)實體線網(wǎng)總規(guī)模合計70萬公里左右，其中鐵路20萬公里左右，高速鐵路7萬公里（含部分城際鐵路），普速鐵路13萬公里（含部分市域鐵路）。形成由“八縱八橫”高速鐵路主通道為骨架、區(qū)域性高速鐵路銜接的高速鐵路網(wǎng)；由若干條縱橫普速鐵路主通道為骨架、區(qū)域性普速鐵路銜接的普速鐵路網(wǎng)；京津冀、長三角、粵港澳大灣區(qū)、成渝地區(qū)雙城經(jīng)濟圈等重點城市群率先建成城際鐵路網(wǎng)，其他城市群城際鐵路逐步成網(wǎng)。32020年中共中央政治局常務(wù)會議加快5G網(wǎng)絡(luò)、數(shù)據(jù)中心等新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)進度?！靶禄ā敝饕婕捌叽箢I(lǐng)域，包括5G基建、特高壓、城際高速鐵路和城際軌道交通、新能源汽車充電樁、大數(shù)據(jù)中心、人工智能、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)。42020年中央財經(jīng)委員會會議鍛造一些“殺手銅”技術(shù)，持續(xù)增強高鐵、電力裝備、新能源、通信設(shè)備等領(lǐng)域的全產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢，提升產(chǎn)業(yè)質(zhì)量，拉緊國際產(chǎn)業(yè)鏈對我國的依存關(guān)系，形成對外方人為斷供的強有力反制和威懾能力。52020年《中國城市軌道交通智慧城軌發(fā)展綱要》智慧城軌建設(shè)是交通強國建設(shè)的重要路徑和戰(zhàn)略突破口。智能基礎(chǔ)設(shè)施：2035年目標：建立完善的軌道、橋隧狀態(tài)壽命及維護關(guān)鍵參數(shù)評估體系；建成智能化橋隧維護保障體系與管控平臺和振動噪聲仿真平臺；建成安防智能化檢測平臺；建成高度集成的接觸網(wǎng)（軌）、軌道、橋隧及環(huán)境多元耦合的綜合評價分析平臺，智能基礎(chǔ)設(shè)施關(guān)鍵技術(shù)應用進入國際領(lǐng)先行列。62020年《2020年新型城鎮(zhèn)化建設(shè)和城鄉(xiāng)融合發(fā)展重點任務(wù)》（發(fā)改規(guī)劃〔2020）532號）以軌道交通為重點健全都市圈交通基礎(chǔ)設(shè)施，有序規(guī)劃建設(shè)城際鐵路和市域（郊）鐵路，推進中心城市軌道交通向周邊城鎮(zhèn)合理延伸，實施“斷頭路”暢通工程和“瓶頸路”拓寬工程。支持重點都市圈編制多層次軌道交通規(guī)劃。72019年《產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導目錄（2019年本）》第一類鼓勵類，十五、城市軌道交通裝備：9、城市軌道交通牽引供電系統(tǒng)（基于25kV交流牽引供電制式的城軌線路）；二十三鐵路：8、時速200公里及以上鐵路接觸網(wǎng)、道岔、扣配件、牽引供電設(shè)備82019年《交通強國建設(shè)綱要》到2035年，基本建成交通強國，基本形成“全國123出行交通圈”（都市區(qū)1小時通勤、城市群2小時通達、全國主要城市3小時覆蓋）和“全球123快貨物流圈”（國內(nèi)1天送達、周邊國家2天送達、全球主要城市3天送達）。到本世紀中葉，全面建成人民滿意、保障有力、世界前列的交通強國。推進裝備技術(shù)升級，推廣新能源、清潔能源、智能化、數(shù)字化、輕量化、環(huán)保型交通裝備及成套技術(shù)裝備。92017年《鐵路“十三五”發(fā)展規(guī)劃》（發(fā)改基礎(chǔ)〔2017）1996號）在全面貫通“四縱四橫”高速鐵路主骨架的基礎(chǔ)上，推進“八縱八橫”主通道建設(shè)，實施一批客流支撐、發(fā)展需要、條件成熟的高速鐵路項目，構(gòu)建便捷、高效的高速鐵路網(wǎng)絡(luò)，拓展服務(wù)覆蓋范圍，縮短區(qū)域間的時空距離。加快建設(shè)與新型城鎮(zhèn)化發(fā)展相適應、服務(wù)城市群間及內(nèi)部旅客運輸?shù)某请H鐵路，重點建設(shè)京津冀、長江三角洲、珠江三角洲等地區(qū)城際鐵路，為構(gòu)建軌道上的城市和城市群打好基礎(chǔ)。統(tǒng)籌干線、城際鐵路和城市交通的有效銜接及合理分工，鼓勵適宜地區(qū)盤活存量資產(chǎn)、優(yōu)先利用既有鐵路提供城際、城市運輸服務(wù)，有序新建市域（郊）鐵路，強化城市群內(nèi)部便捷高效連接。102017年《“十三五”現(xiàn)代綜合交通運輸體系發(fā)展規(guī)劃》中國要構(gòu)建橫貫東西、縱貫南北、內(nèi)暢外通的“十縱十橫”綜合運輸大通道,加快實施重點通道連通工程和延伸工程，強化中西部和東北地區(qū)通道建設(shè)。做好國內(nèi)綜合運輸通道對外銜接。規(guī)劃建設(shè)環(huán)繞我國陸域的沿邊通道。112017年《增強制造業(yè)核心競爭力三年行動計劃（2018-2020年）》持續(xù)提升軌道交通裝備現(xiàn)代化水平，進一步增強產(chǎn)業(yè)核心競爭力，有利于鞏固和提高在國際競爭中的優(yōu)勢地位。122017年《軌道交通裝備關(guān)鍵技術(shù)產(chǎn)業(yè)化實施方案》重點圍繞高速智能綠色鐵路裝備、先進適用城市軌道交通裝備、新型技術(shù)裝備研發(fā)試驗檢測平臺等領(lǐng)域，組織實施一批產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)好、掌握一定核心技術(shù)、市場潛力大、帶動能力強的關(guān)鍵技術(shù)研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項目，進一步完善多樣化、系列化的軌道交通裝備體系；搭建滿足自主化、簡統(tǒng)化、互聯(lián)互通要求的動車組平臺，推進車體、轉(zhuǎn)向架、牽引傳動、制動、網(wǎng)絡(luò)控制、自主控制受電弓等系統(tǒng)和部件的開發(fā)。132016年《中長期鐵路網(wǎng)規(guī)劃》（2016-2030）（發(fā)改基礎(chǔ)〔2016）1536號）高速鐵路網(wǎng)在原規(guī)劃“四縱四橫”主骨架基礎(chǔ)上，增加客流支撐、標準適宜、發(fā)展需要的高速鐵路，形成以“八縱八橫”主通道為骨架、區(qū)域連接線銜接、城際鐵路補充的高速鐵路網(wǎng)。普速鐵路網(wǎng)重點圍繞擴大中西部路網(wǎng)覆蓋，完善東部網(wǎng)絡(luò)布局，提升既有路網(wǎng)質(zhì)量，推進周邊互聯(lián)互通。形成系統(tǒng)配套、一體便捷、站城融合的現(xiàn)代化綜合交通樞紐，實現(xiàn)客運換乘“零距離”、物流銜接“無縫化”、運輸服務(wù)“一體化”。到2020年，一批重大標志性項目建成投產(chǎn)，鐵路網(wǎng)規(guī)模達到15萬公里，其中高速鐵路3萬公里，覆蓋80%以上的大城市。到2025年，鐵路網(wǎng)規(guī)模達到17.5萬公里左右，其中高速鐵路3.8萬公里左右，網(wǎng)絡(luò)覆蓋進一步擴大。到2030年，遠期鐵路網(wǎng)規(guī)模將達到20萬公里左右，其中高速鐵路4.5萬公里左右。展望到2030年，基本實現(xiàn)內(nèi)外互聯(lián)互通、區(qū)際多路暢通、省會高鐵連通、地市快速通達、縣域基本覆蓋。142016年“十三五”國家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃強化軌道交通裝備領(lǐng)先地位。推進軌道交通裝備產(chǎn)業(yè)智能化、綠色化、輕量化、系列化、標準化、平臺化發(fā)展，加快新技術(shù)、新工藝、新材料的應用，研制先進可靠的系列產(chǎn)品，完善相關(guān)技術(shù)標準體系，構(gòu)建現(xiàn)代軌道交通裝備產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新體系，打造覆蓋干線鐵路、城際鐵路、市域（郊）鐵路、城市軌道交通的全產(chǎn)業(yè)鏈布局。152016年國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十三個五年規(guī)劃綱要構(gòu)建橫貫東西、縱貫南北、內(nèi)暢外通的綜合運輸大通道，加強進出疆、出入藏通道建設(shè)，構(gòu)建西北、西南、東北對外交通走廊和海上絲綢之路走廊。打造高品質(zhì)的快速網(wǎng)絡(luò)，加快推進高速鐵路成網(wǎng)，市域（郊）鐵路實行公共交通優(yōu)先，加快發(fā)展城市軌道交通、快速公交等大容量公共交通，鼓勵綠色出行。162015年《關(guān)于進一步鼓勵和擴大社會資本投資建設(shè)鐵路的實施意見》（發(fā)改基礎(chǔ)[2015]1610號）進一步鼓勵和擴大社會資本對鐵路的投資，拓寬投融資渠道，完善投資環(huán)境，合理配置資源，促進市場競爭，推動體制機制創(chuàng)新，促進鐵路事業(yè)加快發(fā)展。（2）對企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的影響目前，國家、行業(yè)法律、法規(guī)及政策有利于高鐵電氣的經(jīng)營發(fā)展。鐵路交通和城市軌道交通是關(guān)系國計民生的重大基礎(chǔ)設(shè)施，我國對行業(yè)相關(guān)企業(yè)實行較為嚴格的監(jiān)管措施,特別是對直接關(guān)系鐵路運輸安全的鐵路專用產(chǎn)品采取認證制度。行業(yè)相關(guān)的法律法規(guī)對促進行業(yè)內(nèi)企業(yè)增強研發(fā)能力和生產(chǎn)工藝、提升行業(yè)規(guī)范性、保障行業(yè)有序競爭起到了重要作用。我國始終注重發(fā)展鐵路和軌道交通，近年來多項產(chǎn)業(yè)政策均強調(diào)發(fā)展高速鐵路和城市軌道交通的重要性。電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品、城市軌道交通供電設(shè)備是鐵路和城市軌道建設(shè)的必備產(chǎn)品，行業(yè)政策直接推動了公司下游客戶的鐵路、城軌建設(shè)，進而對提升了公司產(chǎn)品的市場需求。第2章電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)進入壁壘2.1市場準入壁壘電氣化鐵路接觸網(wǎng)所處行業(yè)的產(chǎn)品與鐵路及城市軌道交通的運輸安全密切相關(guān)，與運營安全、旅客安全等密切相關(guān)。相關(guān)產(chǎn)品的可靠性要求較高，目前國家鐵路局等相關(guān)機構(gòu)對電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品生產(chǎn)企業(yè)有著嚴格的資質(zhì)行政許可和質(zhì)量認證要求。擬進入企業(yè)需要根據(jù)《鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)審批辦法》（交通運輸部令2013年第21號）及國家鐵路局《鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)審批實施細則》（國鐵設(shè)備監(jiān)（2018）80號）的規(guī)定取得《鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)認定證書》。另外，中鐵檢驗認證中心作為第三方認證機構(gòu)，根據(jù)《鐵路產(chǎn)品認證管理辦法》（鐵科技[2012]95號）對電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品進行認證，雖不屬于強制認證，是企業(yè)的自愿行為，但是在招投標過程中，招標人通常在招標文件中明確要求投標人必須擁有中鐵檢驗認證中心的認證證書。目前城市軌道交通供電設(shè)備雖未實施強制性的行政許可，但是在招投標時大都需要相關(guān)產(chǎn)品過往的業(yè)績以及一定時間的安全運行經(jīng)驗，只有已經(jīng)成功進入該行業(yè)并有經(jīng)營業(yè)績的企業(yè)才有可能達到此項要求，新進入者由于缺乏相關(guān)業(yè)績，很難將產(chǎn)品打入市場。綜上，電氣化鐵路接觸網(wǎng)所處行業(yè)的市場準入壁壘較高。2.2研發(fā)和技術(shù)壁壘電氣化鐵路接觸網(wǎng)所處行業(yè)屬于技術(shù)密集型行業(yè)，需要掌握材料科學、機械制造等專業(yè)。同時鐵路、城市軌道交通行業(yè)專業(yè)性強，擁有眾多專用設(shè)備，產(chǎn)品開發(fā)中還需要深厚的行業(yè)知識。鐵路和城軌對安全性、可靠性要求高，在產(chǎn)品設(shè)計中需要特殊考慮。上述技術(shù)要求共同構(gòu)成了鐵路行業(yè)特殊的研發(fā)和技術(shù)壁壘。隨著鐵路不斷提速以及除地鐵外的城市軌道交通運營制式的不斷發(fā)展，市場對產(chǎn)品生產(chǎn)企業(yè)的研發(fā)和制造能力提出更高要求，同時工程建設(shè)領(lǐng)域的應用需求升級將拉動電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品及城市軌道供電設(shè)備技術(shù)水平的迭代、研發(fā)創(chuàng)新和技術(shù)升級。產(chǎn)品制造商在整體的研發(fā)技術(shù)能力、工藝技術(shù)保障、品質(zhì)技術(shù)控制和生產(chǎn)技術(shù)管理等各個環(huán)節(jié)需要與行業(yè)發(fā)展相匹配，為此需要在產(chǎn)品設(shè)計、零部件加工、產(chǎn)品生產(chǎn)及安裝檢測等過程中具備較高的技術(shù)儲備并持續(xù)不斷的進行研發(fā)投入，以保證其產(chǎn)品能夠充分保障安全和滿足客戶的需求。研發(fā)能力和技術(shù)水平成為新企業(yè)進入該行業(yè)的重要門檻。2.3資金壁壘目前鐵路及城市軌道交通行業(yè)的建設(shè)施工多采取招標形式，業(yè)主單位或者總承包方在進行招標時通常對公司的資產(chǎn)規(guī)模、注冊資本等都有較高的要求。另外，由于項目標的普遍較大，實施周期長，供應商需預先投入大量資金用于項目執(zhí)行，對供應商的資金實力要求較高。由于電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品及城市軌道供電設(shè)備的專業(yè)性強，產(chǎn)品技術(shù)穩(wěn)定性要求較高，前期調(diào)研及開發(fā)需要投入大量的研發(fā)人員，以保證產(chǎn)品的正常運行。產(chǎn)品被使用之后也需要持續(xù)維護以及研發(fā)更優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品，因此研發(fā)階段企業(yè)也具有較大的資金需求。因此，投資規(guī)模較小、資金實力不強的企業(yè)通常較難參與市場競爭。2.4品牌與聲譽壁壘目前電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品及城市軌道交通供電設(shè)備供應商的綜合品牌與聲譽是重要的核心競爭力。行業(yè)下游客戶主要通過招投標方式選取供應商，供應商的技術(shù)水平、產(chǎn)品質(zhì)量、供貨業(yè)績、市場信譽及售后服務(wù)等所形成的綜合品牌是影響其是否中標的關(guān)鍵因素。電氣化鐵路接觸網(wǎng)所處行業(yè)對產(chǎn)品的安全性、可靠性及穩(wěn)定性要求較高，客戶往往選擇在此領(lǐng)域已經(jīng)有良好運行業(yè)績的企業(yè)，品牌與聲譽是客戶選擇供應商時考慮的一個很重要的因素。良好的品牌形象建設(shè)及獲得客戶的高認可度需要較長時間的積累。新進入者很難在短時間內(nèi)建立良好的企業(yè)形象和積累聲譽，因此較難參與本行業(yè)的市場競爭。第3章2022-2023年中國電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)發(fā)展情況分析3.1電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品制造業(yè)概述鐵路是供火車等交通工具行駛的軌道線路，運輸能力大、節(jié)約資源、有利環(huán)保，是國家重要的基礎(chǔ)設(shè)施，也是國民經(jīng)濟的大動脈、交通運輸體系的骨干。根據(jù)牽引動力來源不同，鐵路分非電氣化鐵路和電氣化鐵路。電氣化鐵路是用電力機車作基本牽引力的鐵路，由于具有運輸能力大、行駛速度快、消耗能源少、運營成本低等優(yōu)點，電氣化鐵路成為鐵路的主流發(fā)展方向。電氣化鐵路由電力機車和牽引供電系統(tǒng)兩個主要部分組成，列車牽引動力由電力機車實現(xiàn)，機車本身不帶能源，所需能源由牽引供電系統(tǒng)提供。牽引供電系統(tǒng)主要是由牽引變電所和牽引網(wǎng)兩大部分構(gòu)成。牽引變電所將從電力系統(tǒng)經(jīng)高壓輸電線送來的電能送到鐵路上空的牽引網(wǎng)上。牽引網(wǎng)由饋線、接觸網(wǎng)及回流網(wǎng)等組成。接觸網(wǎng)是牽引網(wǎng)的核心，負責向電力機車直接輸送電能，可以看作是電氣化鐵路的動脈。電力機車利用車頂?shù)氖茈姽瓘慕佑|網(wǎng)獲得電能，牽引列車運行。接觸網(wǎng)由接觸網(wǎng)線材及接觸網(wǎng)產(chǎn)品組成，由于接觸網(wǎng)產(chǎn)品種類較多，涉及輸變電、機械制造等多個細分行業(yè)，而接觸網(wǎng)產(chǎn)品中的關(guān)鍵產(chǎn)品是接觸網(wǎng)系統(tǒng)的核心，其質(zhì)量和性能直接決定了接觸網(wǎng)系統(tǒng)的穩(wěn)定性，因此我國對重要接觸網(wǎng)產(chǎn)品實行許可生產(chǎn)和銷售。電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品主要以懸掛方式置于鐵道兩側(cè)，懸掛方式主要分為柔性懸掛、剛性懸掛兩種。目前行業(yè)內(nèi)以柔性懸掛中的鏈形懸掛方式為主流方式。鏈形懸掛減小了接觸線在跨距中間的弛度，改善了彈性，增加了懸掛重量，提高了穩(wěn)定性，可以滿足電力機車高速運行取流的要求。除了鏈形懸掛方式外，在隧道等環(huán)境下，電氣化鐵路亦會使用匯流排等剛性懸掛接觸網(wǎng)產(chǎn)品。電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品需適應不同速度的電氣化鐵路行車要求，可分為運用于高速鐵路的接觸網(wǎng)產(chǎn)品以及其他線路的接觸網(wǎng)產(chǎn)品。高速鐵路運行速度高、張力大，對接觸網(wǎng)產(chǎn)品技術(shù)水平及性能穩(wěn)定性要求高、產(chǎn)品制造工藝復雜，檢驗嚴格，因此高速鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品代表著行業(yè)最高技術(shù)水平。3.2城市軌道交通供電設(shè)備制造業(yè)概述城市軌道交通為采用軌道結(jié)構(gòu)進行承重和導向的車輛運輸系統(tǒng)，依據(jù)城市交通總體規(guī)劃的要求，設(shè)置全封閉或部分封閉的專用軌道線路，以列車或單車形式，運送相當規(guī)?？土髁?。城市軌道交通是城市公共交通的骨干，具有節(jié)能、節(jié)省土地、運量大、全天候、低污染、安全性高等特點，系綠色環(huán)保的公共交通方式，特別適合具有一定人口規(guī)模的城市。根據(jù)《城市公共交通分類標準》，城市軌道交通的制式結(jié)構(gòu)包括：地鐵系統(tǒng)、輕軌系統(tǒng)、單軌系統(tǒng)、現(xiàn)代有軌電車、磁浮系統(tǒng)、自動導向軌道系統(tǒng)、市域快速軌道系統(tǒng)。城市軌道交通同樣為牽引供電模式又分為柔性懸掛接觸網(wǎng)、剛性懸掛接觸網(wǎng)以及接觸軌三大模式。由于城市軌道交通中存在建設(shè)于地下、建設(shè)于全封閉空間等情況，城市軌道交通的牽引供電模式以剛性懸掛接觸網(wǎng)、接觸軌為主。城市軌道交通所用的柔性懸掛接觸網(wǎng)與電氣化鐵路的產(chǎn)品相似度較高，主要適于高架、地面的城市軌道交通線路；剛性懸掛接觸網(wǎng)適于城市軌道交通地下隧道區(qū)域；接觸軌適用于城市軌道交通中的地鐵，全封閉的城市鐵路和輕軌等線路，因其牽引供電線路中的導電軌沿線路在車輛的走行軌旁設(shè)置而被形象地稱為“第三軌”。剛性懸掛接觸網(wǎng)相當于在隧道頂部安置接觸軌，且最高運行速度已能滿足城市軌道交通需求，因此，剛性懸掛方式同時具有接觸軌和接觸網(wǎng)的優(yōu)點。剛性懸掛方式己被許多國內(nèi)外城市軌道交通線路采用。3.3近三年的發(fā)展情況和未來發(fā)展趨勢（1）鐵路專用設(shè)備近三年我國保持著大規(guī)模的高速鐵路建設(shè)，對包括電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品在內(nèi)的專用設(shè)備提出了更高的要求，技術(shù)標準的提升和產(chǎn)品的升級迭代將是企業(yè)發(fā)展的方向，產(chǎn)品的高質(zhì)量、高可靠性、對特殊環(huán)境的適應性等將成為行業(yè)競爭的核心關(guān)鍵。隨著高鐵里程的增加，預計將有更多的項目位于復雜環(huán)境中，包括高寒、強風、多山、潮濕、高腐蝕性等特殊環(huán)境對產(chǎn)品均有著不同程度的影響。這些使用環(huán)境要求產(chǎn)品做出針對性的設(shè)計和改進，企業(yè)需要具備較強的研發(fā)能力，更高的生產(chǎn)工藝水平，以及持續(xù)的新產(chǎn)品、新型號研發(fā)能力。同時，隨著我國倡導的“一帶一路”戰(zhàn)略的實施，高速鐵路成為我國對外交流的重要組成部分?！耙粠б宦贰苯ㄔO(shè)極大推動了我國鐵路專用設(shè)備企業(yè)的“走出去”，我國鐵路專用設(shè)備企業(yè)向海外市場輸出產(chǎn)品、技術(shù)、標準成為行業(yè)新的機會。目前，我國高鐵對外輸出不斷取得新進展，中國首個海外高鐵項目“雅萬高鐵”已進入全面施工階段。（2）城市軌道交通設(shè)備城市軌道交通是城市公共交通的骨干，具有節(jié)能、節(jié)省土地、運量大、全天候、低污染、安全性高等特點，系綠色環(huán)保的公共交通方式，特別適合具有一定人口規(guī)模的城市。自2010年以來城市軌道交通步入高速發(fā)展的快車道，地鐵、輕軌、有軌電車、磁懸浮、單軌、市域快軌、旅客捷運系統(tǒng)等新式軌道交通制式在各地鋪開。隨著新型軌道交通制式的出現(xiàn)，多種制式并存的立體化城市軌道交通綜合體系正在逐步形成、并肩發(fā)展，對新式城市軌道交通設(shè)備提出了更高要求，需要企業(yè)具備更強的技術(shù)能力、擁有持續(xù)的研發(fā)能力。2017年國家發(fā)改委印發(fā)《增強制造業(yè)核心競爭力三年行動計劃》中指出，要“加快研制時速160公里中速磁懸浮列車、跨座式單軌列車等自主化產(chǎn)品及核心系統(tǒng)部件，滿足多樣化市場需求”。城市軌道交通設(shè)備的國產(chǎn)化、自主化也是行業(yè)未來發(fā)展的重要支撐。第4章2022-2023年我國電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)競爭格局分析4.1行業(yè)競爭格局電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品、城市軌道交通供電設(shè)備，分別面向電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)、城市軌道交通供電設(shè)備行業(yè)。兩個行業(yè)的部分供電模式產(chǎn)品具有類似性、重疊性，但下游客戶和具體產(chǎn)品的技術(shù)要求存在明顯差異。（1）電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)1985年起，我國開始大規(guī)模引進并推廣來自國外的先進電氣化鐵路供電技術(shù)及相關(guān)設(shè)備，鐵路供電系統(tǒng)主要使用日本產(chǎn)品。隨著公司及行業(yè)內(nèi)其他企業(yè)的共同努力，國內(nèi)電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)在研發(fā)能力、生產(chǎn)設(shè)備、加工工藝和產(chǎn)品性能上都已有了長足進步，國產(chǎn)產(chǎn)品成為國內(nèi)電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)的主導產(chǎn)品，電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)也已經(jīng)成為中國高鐵核心技術(shù)競爭力的重要組成部分。關(guān)鍵產(chǎn)品認證制度和較高的技術(shù)門檻，使得行業(yè)內(nèi)的競爭格局較為穩(wěn)定。電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)實行嚴格的行業(yè)準入政策，資質(zhì)管理嚴格。我國對直接關(guān)系鐵路運輸安全的鐵路專用產(chǎn)品采取認證制度，由國家鐵路局負責鐵路產(chǎn)品認證采信和認證產(chǎn)品在鐵路使用領(lǐng)域的監(jiān)督管理，中鐵檢驗認證中心負責認證。同時，電氣化鐵路接觸網(wǎng)涉及多種部件，產(chǎn)品體系復雜，部分核心產(chǎn)品技術(shù)難度較高，需要企業(yè)擁有較強的研發(fā)能力。由于我國鐵路建設(shè)持續(xù)推進，電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)前景良好，未來不排除部分具有資金和規(guī)模實力的相關(guān)領(lǐng)域廠商逐步進入電氣化鐵路接觸網(wǎng)市場，從而導致該行業(yè)市場競爭加劇。電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)取得鐵路部門業(yè)務(wù)許可、CRCC認證的企業(yè)較多，產(chǎn)品競爭較為充分。根據(jù)國家鐵路局2020年10月22日公布的《鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)審批名錄》，國內(nèi)持有《鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)許可證》且與高鐵電氣許可證類型重合并且證書仍在有效期的企業(yè)共23家。經(jīng)查詢CRCC網(wǎng)站，截至2021年2月21日，除高鐵電氣及子公司外，取得電氣化鐵路接觸網(wǎng)零部件且認證有效的企業(yè)有18家。整體而言，非高鐵領(lǐng)域使用的電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品技術(shù)含量相對較低，生產(chǎn)企業(yè)眾多，因此非高鐵市場競爭更為激烈，一般以價格競爭為主，非高鐵項目的毛利率也較低。前述23家與高鐵電氣許可證類型重合的企業(yè)中，14家企業(yè)不具備300-350km/h適用范圍的產(chǎn)品生產(chǎn)許可證，難以參與高技術(shù)水平的市場競爭。高鐵市場的競爭更注重競標企業(yè)的同類型產(chǎn)品是否在同類項目上有豐富的歷史業(yè)績，因此歷史較長、產(chǎn)品線較廣的領(lǐng)先企業(yè)在高鐵市場中的優(yōu)勢較為明顯，高鐵市場的競爭相對較小，龍頭企業(yè)的優(yōu)勢比較穩(wěn)固。（2）城市軌道交通供電設(shè)備行業(yè)我國的城市軌道交通是伴隨我國城市化水平不斷提升而持續(xù)發(fā)展。隨著“國產(chǎn)化”政策的推行，國內(nèi)生產(chǎn)廠商已在軌道交通供電設(shè)備領(lǐng)域積累了豐富的經(jīng)驗，相關(guān)技術(shù)已經(jīng)接近或達到國際先進水平。同時，與國外同行業(yè)企業(yè)相比，國內(nèi)企業(yè)更加熟悉和了解我國城市軌道交通發(fā)展的模式及技術(shù)特點，技術(shù)和產(chǎn)品的適應性更強，售后反饋更加及時，因此本行業(yè)的競爭主要是國內(nèi)企業(yè)之間的競爭。城市軌道交通的投入大、關(guān)系城市發(fā)展與人民生活，對國民經(jīng)濟發(fā)展影響巨大。這一特殊性使得客戶對建設(shè)中選用的產(chǎn)品具有較高的要求，因此行業(yè)存在較大的進入門檻。此外，在城市內(nèi)施工具有一定的限制條件，需要企業(yè)提供更有針對性的產(chǎn)品，因此對企業(yè)的研發(fā)實力也有較高要求。綜上所述，城市軌道交通供電設(shè)備行業(yè)進入壁壘較高，行業(yè)的競爭格局較為穩(wěn)定。城市軌道交通持續(xù)發(fā)展，未來不排除部分具有資金和規(guī)模實力的相關(guān)領(lǐng)域廠商看好行業(yè)發(fā)展，逐步進入城市軌道交通供電設(shè)備行業(yè)，從而導致行業(yè)內(nèi)市場競爭加劇。城市軌道交通項目分為多種軌道交通模式，適用剛性懸掛、柔性懸掛、接觸軌三種制式，不同模式及制式對產(chǎn)品的性能要求各有不同，加之城市軌道交通供電設(shè)備行業(yè)缺少完備的標準體系，因此城市軌道交通供電設(shè)備行業(yè)的產(chǎn)品復雜度高，能夠形成豐富產(chǎn)品體系的城軌供電設(shè)備企業(yè)較少。CRCC對于城軌供電設(shè)備的認證范圍較小，大量城軌供電設(shè)備不屬于認證范圍，因此眾多企業(yè)均可以參與城軌項目的投標。但鑒于城軌供電設(shè)備的復雜度，能夠參與各類制式及交通模式的企業(yè)較少。我國城市軌道交通建設(shè)在2000年前后逐步提速，發(fā)展時間顯著晚于鐵路行業(yè)，城軌行業(yè)企業(yè)的技術(shù)積累、歷史項目業(yè)績積累等較鐵路行業(yè)更短，因此龍頭企業(yè)的競爭優(yōu)勢突出。具體而言，經(jīng)查詢CRCC網(wǎng)站，截至2021年4月29日，除公司外取得城市軌道交通牽引供電產(chǎn)品中匯流排及附件認證且認證有效的企業(yè)有3家，分別為中鐵建電氣化局集團軌道交通器材有限公司、衡水寶力鐵路電氣化器材有限公司和保定朝雄電氣化電力器材有限公司。市場內(nèi)大量企業(yè)未取得CRCC認證，公司具有認證優(yōu)勢。競爭對手方面，同行業(yè)可比公司中的中鐵建電氣化局集團軌道交通器材有限公司、益昌電氣為城市軌道交通供電設(shè)備領(lǐng)域的競爭對手。比威（天津）電氣化系統(tǒng)有限責任公司等經(jīng)營接觸軌產(chǎn)品的企業(yè)，衡水寶力鐵路電氣化器材有限公司、保定朝雄電氣化電力器材有限公司、南京金城軌道交通設(shè)備有限公司經(jīng)營公司同類城軌供電設(shè)備且具有一定規(guī)模，也是高鐵電氣的競爭對手，但該四家企業(yè)無公開數(shù)據(jù)，因此未列入可比公司。與上述企業(yè)相比，公司的市場地位具有顯著優(yōu)勢。公司2018-2020年城市軌道交通供電設(shè)備收入分別為53,123.04萬元、45,836.92萬元和58,844.95萬元，報告期內(nèi)均在5億元左右。根據(jù)益昌電氣的年度報告，該競爭對手年營業(yè)收入在3,000萬元左右，與公司差距明顯；根據(jù)公司統(tǒng)計的中標數(shù)據(jù)，公司以中標額計算的城軌市場占有率約50%，顯著高于中鐵建電氣化局集團軌道交通器材有限公司、比威（天津）電氣化系統(tǒng)有限責任公司等經(jīng)營接觸軌產(chǎn)品的企業(yè)，衡水寶力鐵路電氣化器材有限公司、保定朝雄電氣化電力器材有限公司和南京金城軌道交通設(shè)備有限公司等競爭對手。公司系行業(yè)內(nèi)的龍頭企業(yè)，市場地位突出。4.2主要企業(yè)的基本情況行業(yè)內(nèi)經(jīng)營同類產(chǎn)品的企業(yè)主要包括：中鐵建電氣化局集團軌道交通器材有限公司、陜西飛輪高鐵裝備股份有限公司（以下簡稱“飛輪股份”）、凱發(fā)電氣（300407）、中國通號（688009）、交控科技（688015）、電工合金（300697）、益昌電氣（871619）及經(jīng)緯電力。中鐵建電氣化局集團軌道交通器材有限公司與飛輪股份的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)與公司類似，均主營鐵路接觸網(wǎng)部件產(chǎn)品和城市軌道交通產(chǎn)品，且產(chǎn)品體系齊全。上述企業(yè)與公司均為國內(nèi)少數(shù)能夠提供完整產(chǎn)品體系的生產(chǎn)企業(yè)。凱發(fā)電氣、電工合金、益昌電氣、經(jīng)緯電力均生產(chǎn)接觸網(wǎng)產(chǎn)品中的某些類別，業(yè)務(wù)與公司相關(guān)，但產(chǎn)品的重合度較低。中國通號（688009）、交控科技（688015）主營軌道交通控制及信號系統(tǒng)，中國通號系國內(nèi)領(lǐng)先的高鐵及城軌交通控制系統(tǒng)企業(yè)，交控科技在城軌市場有較強的競爭力，二者與高鐵電氣面向的市場相近，在其產(chǎn)品領(lǐng)域的競爭地位與高鐵電氣相近。上述企業(yè)的具體情況如下：可比公司主營業(yè)務(wù)介紹可比產(chǎn)品/業(yè)務(wù)與發(fā)行人產(chǎn)品/業(yè)務(wù)的關(guān)系中鐵建電氣化局集團軌道交通器材有限公司主營業(yè)務(wù)為鐵路接觸網(wǎng)部件產(chǎn)品、城市軌道交通產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售鐵路接觸網(wǎng)部件產(chǎn)品、城市軌道交通產(chǎn)品業(yè)務(wù)領(lǐng)域相關(guān)，產(chǎn)品存在相似性飛輪股份主營業(yè)務(wù)為電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品的研發(fā)、設(shè)計、生產(chǎn)、銷售電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品業(yè)務(wù)領(lǐng)域相關(guān)，產(chǎn)品存在相似性凱發(fā)電氣（300407）專注于軌道交通牽引供電及其自動化領(lǐng)域，主營業(yè)務(wù)為電氣化鐵路及城市軌道交通牽引供電系統(tǒng)核心產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售接觸網(wǎng)產(chǎn)品業(yè)務(wù)領(lǐng)域相關(guān)，產(chǎn)品存在相似性，主要來自收購的德國RPS公司中國通號（688009）全球領(lǐng)先的軌道交通控制系統(tǒng)解決方案提供商，在高鐵、城軌市場處于領(lǐng)先地位無直接可比產(chǎn)品業(yè)務(wù)領(lǐng)域相關(guān)交控科技（688015）專業(yè)從事城市軌道交通信號系統(tǒng)的研發(fā)、關(guān)鍵設(shè)備的研制、系統(tǒng)集成以及信號系統(tǒng)總承包無直接可比產(chǎn)品業(yè)務(wù)領(lǐng)域相關(guān)電工合金（300697）主營業(yè)務(wù)為銅及銅合金產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，主要產(chǎn)品按大類分為電氣化鐵路接觸網(wǎng)系列產(chǎn)品以及銅母線系列產(chǎn)品，其中，電氣化鐵路接觸網(wǎng)系列產(chǎn)品包括電氣化鐵路用接觸線和承力索，銅母線系列產(chǎn)品包括銅母線及其深加工銅制零部件無直接可比產(chǎn)品業(yè)務(wù)領(lǐng)域相關(guān)益昌電氣（871619）主營業(yè)務(wù)為軌道交通輸電系統(tǒng)，包括接觸軌系統(tǒng)、受流器、受電弓及各種高端軌道交通輸電設(shè)備的研發(fā)、制造和銷售。接觸軌系統(tǒng)業(yè)務(wù)領(lǐng)域相關(guān)，產(chǎn)品存在相似性經(jīng)緯電力主營業(yè)務(wù)為金具和復合絕緣子的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售，金具主要向客戶提供復合絕緣子金具和電氣化鐵路接觸網(wǎng)金具無直接可比產(chǎn)品業(yè)務(wù)領(lǐng)域相關(guān)第5章企業(yè)案例分析：高鐵電氣5.1高鐵電氣的市場地位公司是行業(yè)內(nèi)的龍頭企業(yè)，行業(yè)地位主要體現(xiàn)在廣泛的產(chǎn)品布局和強大的研發(fā)能力。高鐵電氣及其前身成立60余年來，累計為包括我國首條電氣化鐵路在內(nèi)的多條電氣化鐵路生產(chǎn)供應接觸網(wǎng)產(chǎn)品，部分產(chǎn)品填補了我國軌道交通供電系統(tǒng)關(guān)鍵零件國產(chǎn)化的空白，多項產(chǎn)品達到國際領(lǐng)先水平。公司產(chǎn)品布局全面，是行業(yè)內(nèi)的領(lǐng)軍企業(yè)。公司在電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品、城市軌道交通供電設(shè)備領(lǐng)域全面布局，產(chǎn)品覆蓋電氣化鐵路市場和城市軌道交通市場的不同供電系統(tǒng)需求，形成了完備的產(chǎn)品體系。電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品可以根據(jù)懸掛方式分為剛性懸掛、柔性懸掛，以柔性懸掛為主；城軌的供電制式分為柔性懸掛、剛性懸掛、接觸軌三種，剛性懸掛和接觸軌是主要的供電制式。電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品和城市軌道交通供電設(shè)備大部分相似，鐵路產(chǎn)品可以分為定位類、懸吊類、支撐類、電連接類、錨固類、中心錨結(jié)類、補償類、連接類、匯流排、附加導線零件、分段絕緣器和隔離開關(guān)等12類，城軌產(chǎn)品中的剛性懸掛、柔性懸掛的產(chǎn)品與鐵路產(chǎn)品的分類相同，接觸軌的產(chǎn)品可以按供電模式分為地鐵第三軌系統(tǒng)、磁浮供電系統(tǒng)、超級電容充電軌供電系統(tǒng)、跨座式單軌供電系統(tǒng)、APM（三相交流600V接觸軌）、空中懸掛列車等類型?；诠緩姶蟮募夹g(shù)實力，公司產(chǎn)品的市場競爭力強、適應性廣，多次應用于國家重大鐵路、城市軌道交通建設(shè)項目，多個項目為國內(nèi)第一。公司為世界上運營里程最長、標準最高的京滬高鐵、國內(nèi)極寒地區(qū)設(shè)計建設(shè)標準最高的哈大高鐵、第一條全國產(chǎn)化的鄭西高鐵、第一條運用簡統(tǒng)化制式的京沈高鐵等高速鐵路供應產(chǎn)品；為第一條國產(chǎn)化輕軌上海明珠線一期，第一條剛性接觸網(wǎng)國產(chǎn)化地鐵廣州地鐵二號線，國內(nèi)首次采用全國產(chǎn)化的鋼鋁復合接觸軌供電系統(tǒng)的廣州地鐵四號線等城市軌道交通線路供應產(chǎn)品。城市軌道交通項目分為多種軌道交通模式，適用剛性懸掛、柔性懸掛、接觸軌三種制式，不同模式及制式對產(chǎn)品的性能要求各有不同，加之城市軌道交通供電設(shè)備行業(yè)缺少完備的標準體系，因此城市軌道交通供電設(shè)備行業(yè)的產(chǎn)品復雜度高，能夠形成豐富產(chǎn)品體系的城軌供電設(shè)備企業(yè)較少。CRCC對于城軌產(chǎn)品的認證范圍較小，大量城軌產(chǎn)品不屬于認證范圍，因此眾多企業(yè)均可以參與城軌項目的投標。但鑒于城軌的供電產(chǎn)品的復雜度，能夠參與各類制式及交通模式的企業(yè)較少。我國城市軌道交通建設(shè)在2000年前后逐步提速，發(fā)展時間顯著晚于鐵路行業(yè)，城軌行業(yè)企業(yè)的技術(shù)積累、歷史項目業(yè)績積累等較鐵路行業(yè)更短，因此龍頭企業(yè)的競爭優(yōu)勢突出。5.2高鐵電氣的技術(shù)水平及特點公司的技術(shù)水平在行業(yè)內(nèi)處于龍頭地位。公司堅持科技興企、創(chuàng)新驅(qū)動的理念，獲包括國家科學技術(shù)進步二等獎在內(nèi)的28項獎項，先后被授予國家級企業(yè)技術(shù)中心、國家知識產(chǎn)權(quán)優(yōu)勢企業(yè)及中國軌道交通自主創(chuàng)新50強企業(yè)等稱號，公司是電氣化鐵路接觸網(wǎng)行業(yè)標準的主要起草單位之一。公司的研發(fā)范圍廣、堅持走在行業(yè)前沿。公司在電氣化鐵路市場和城市軌道交通市場形成了完備的產(chǎn)品體系，在研發(fā)中形成了186項專利，其中發(fā)明專利25項，PCT專利3項，研發(fā)形成的專利覆蓋了公司多項研發(fā)成果。公司多次實現(xiàn)國內(nèi)首創(chuàng)的研發(fā)成果，包括：國內(nèi)首家研發(fā)350km/h以上高速鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品；國內(nèi)首家研發(fā)250km/h低凈空隧道弓形腕臂系統(tǒng)產(chǎn)品；國內(nèi)首次參與研究簡統(tǒng)化接觸網(wǎng)零部件，形成了系列產(chǎn)品和行業(yè)規(guī)范。國內(nèi)首家實現(xiàn)鋼鋁復合接觸軌（第三軌）供電系統(tǒng)的國產(chǎn)化；國內(nèi)首家采用接觸軌作為磁浮供電系統(tǒng)載體；國內(nèi)首創(chuàng)有軌電車超級電容充電軌系統(tǒng)產(chǎn)品等。5.3高鐵電氣的競爭優(yōu)勢1）產(chǎn)品體系完整公司是國內(nèi)從事電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品和城市軌道供電設(shè)備研發(fā)、設(shè)計、生產(chǎn)、銷售的專業(yè)化企業(yè)之一，公司產(chǎn)品體系完善，在高速鐵路、普速鐵路、城市軌道交通供電設(shè)備中具有先進的技術(shù)、成熟的產(chǎn)品以及大型項目的成功運作經(jīng)驗，先后參與了國內(nèi)多個重點線路項目的建設(shè)。經(jīng)過多年的完善和發(fā)展，公司形成了完整的高速鐵路、普速鐵路、城市軌道交通系列接觸網(wǎng)和供電設(shè)備產(chǎn)品體系，擁有國家鐵路局頒發(fā)的鐵路運輸基礎(chǔ)設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)許可證以及中鐵檢驗認證中心頒發(fā)的鐵路產(chǎn)品認證證書。公司完整的產(chǎn)品體系和部分核心產(chǎn)品形成較強的協(xié)同效應，公司核心產(chǎn)品的競爭優(yōu)勢可以帶動其他產(chǎn)品銷售的增長，同時公司完整產(chǎn)品體系有助于推動核心產(chǎn)品的市場影響力。2）產(chǎn)品技術(shù)領(lǐng)先公司的核心競爭力來源于技術(shù)和產(chǎn)品開發(fā)能力，公司自從成立起就十分重視技術(shù)創(chuàng)新，通過自主研發(fā)與聯(lián)合研發(fā)相結(jié)合的方式完成了多項技術(shù)創(chuàng)新項目，部分產(chǎn)品生產(chǎn)技術(shù)與工藝達到行業(yè)領(lǐng)先水平。公司研發(fā)實力雄厚，產(chǎn)品技術(shù)領(lǐng)先，所研發(fā)的產(chǎn)品多次應用于國家重大鐵路、城市軌道交通建設(shè)項目，多個項目為國內(nèi)第一。公司為世界上運營里程最長、標準最高的京滬高鐵、國內(nèi)極寒地區(qū)設(shè)計建設(shè)標準最高的哈大高鐵、第一條全國產(chǎn)化的鄭西高鐵、第一條運用簡統(tǒng)化制式的京沈高鐵等高速鐵路供應產(chǎn)品；為第一條國產(chǎn)化輕軌上海明珠線一期，第一條剛性接觸網(wǎng)國產(chǎn)化地鐵廣州地鐵二號線，國內(nèi)首次采用全國產(chǎn)化的鋼鋁復合接觸軌供電系統(tǒng)的廣州地鐵四號線等城市軌道交通線路供應產(chǎn)品。3）產(chǎn)品質(zhì)量優(yōu)勢電氣化鐵路接觸網(wǎng)沿鐵路設(shè)置，不僅要經(jīng)受溫度、風霜、覆冰和環(huán)境污染等嚴峻環(huán)境的考驗，還要經(jīng)受住受電弓對接觸網(wǎng)的沖擊。接觸網(wǎng)產(chǎn)品作為接觸網(wǎng)的重要組成部件,其質(zhì)量性能的穩(wěn)定性和安全可靠性對接觸網(wǎng)系統(tǒng)起到至關(guān)重要的作用。公司設(shè)立以來專注于產(chǎn)品質(zhì)量的提高，公司具有行業(yè)先進的生產(chǎn)檢測設(shè)備，接觸網(wǎng)產(chǎn)品嚴格按照國家、原鐵道部等質(zhì)量標準進行生產(chǎn)檢驗，核心產(chǎn)品還按照國外發(fā)達國家質(zhì)量標準進行檢驗,實行雙重標準驗收，以確保接觸網(wǎng)產(chǎn)品的安全可靠性。公司建立了相應的質(zhì)量管理體系，保證了公司提供的產(chǎn)品從設(shè)計、原料及組件采購、生產(chǎn)工藝、制造過程、性能指標、測試檢驗、儲存、包裝、運輸及服務(wù)等全過程處于質(zhì)量監(jiān)控狀態(tài)。4）行業(yè)品牌優(yōu)勢行業(yè)技術(shù)壁壘較高，涉及技術(shù)領(lǐng)域廣泛。進入該領(lǐng)域的企業(yè)需要具備較強的技術(shù)研發(fā)能力，客觀上限制了該行業(yè)的企業(yè)數(shù)量。軌道交通領(lǐng)域產(chǎn)品復雜，安全性和可靠性要求很高，一旦出現(xiàn)故障會對人民生命財產(chǎn)安全造成巨大影響，因此，企業(yè)的產(chǎn)品必須經(jīng)行業(yè)內(nèi)專業(yè)檢測機構(gòu)的檢測，并具有大量、長期的現(xiàn)場運行經(jīng)驗，才能得到用戶的全面認可。在行業(yè)市場中，供應商的實力、經(jīng)驗、品牌和信譽是確定投標資格和決定中標結(jié)果的重要依據(jù)，只有長期從事該項業(yè)務(wù)，在市場中樹立了良好品牌形象，并在用戶中享有較高信譽的企業(yè)才能保持競爭優(yōu)勢和良好的發(fā)展態(tài)勢，客觀上對潛在競爭者構(gòu)成了較高的業(yè)績壁壘。公司是較早進入電氣化鐵路接觸網(wǎng)領(lǐng)域的企業(yè)之一，產(chǎn)品廣泛應用于多項國家重點工程以及全國多條地鐵工程項目。憑借公司多年來成功的項目實施經(jīng)驗、良好的技術(shù)支持及全面的售后服務(wù)，公司已經(jīng)成為行業(yè)領(lǐng)域內(nèi)的一個知名品牌。5）人才優(yōu)勢公司核心管理團隊具有多年的接觸網(wǎng)行業(yè)經(jīng)驗，其學習能力、創(chuàng)新能力和進取精神是公司發(fā)展的主要動力。同時，公司自成立以來始終重視研發(fā)技術(shù)隊伍建設(shè)，在研發(fā)、生產(chǎn)中，培養(yǎng)了一批專業(yè)人才，保證公司在行業(yè)中具有較強的人才優(yōu)勢。此外，同時,公司注重技術(shù)和研發(fā)人員的業(yè)務(wù)交流，通過參加各項培訓和課題，不斷提高技術(shù)研發(fā)團隊的業(yè)務(wù)能力，保證了公司的研發(fā)和技術(shù)創(chuàng)新能力。5.4高鐵電氣的競爭劣勢1）融資渠道有限，面臨資金瓶頸公司雖然已經(jīng)具有一定的產(chǎn)業(yè)規(guī)模，但與行業(yè)內(nèi)國際知名企業(yè)相比，公司業(yè)務(wù)規(guī)模偏小，僅靠自身積累難以充分把握行業(yè)快速發(fā)展帶來的機遇。隨著公司業(yè)務(wù)的快速發(fā)展,需要大量的資本投入到研發(fā)、采購、生產(chǎn)、日常運營等各個環(huán)節(jié)。公司現(xiàn)有資金規(guī)模不能滿足公司快速發(fā)展的需要，已經(jīng)成為制約公司發(fā)展的瓶頸。為把握機遇，加快發(fā)展,公司需要更加豐富的融資渠道。2）經(jīng)營依賴鐵路和城市軌道交通行業(yè)公司主要客戶為各鐵路局、鐵路專線公司、鐵路施工相關(guān)總包單位及城市軌道交通各類公司，該類客戶的需求與鐵路和城市軌道交通建設(shè)的規(guī)劃高度相關(guān)，公司的客戶群數(shù)量有限，每年建設(shè)項目的數(shù)量也有限。這一經(jīng)營特點使得公司的下游市場相對集中，公司對下游客戶的依賴性較強，對公司提升毛利率、增加盈利能力有一定約束。此外，如果鐵路和城市軌道交通建設(shè)計劃出現(xiàn)不利調(diào)整，會降低鐵路建設(shè)投資的安排，進而會對公司的經(jīng)營產(chǎn)生直接影響。第6章2023-2028年下游需求應用行業(yè)發(fā)展分析及趨勢預測電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品及城市軌道交通供電設(shè)備所屬行業(yè)的上游行業(yè)主要為鋼鐵、有色金屬行業(yè)，原材料包括鋼、銅、鋁、標準件等；下游主要是鐵路及城市軌道交通工程建設(shè)領(lǐng)域，主要客戶是各鐵路局、鐵路專線公司、鐵路施工相關(guān)總包單位及城市軌道交通各類公司。?電氣化鐵路接觸網(wǎng)所處行業(yè)與軌道交通行業(yè)有著密不可分的關(guān)系，鐵路電氣化改造程度、高鐵里程數(shù)、城市軌道交通里程數(shù)等情況是影響電氣化鐵路接觸網(wǎng)所處行業(yè)發(fā)展的主要影響因素。6.1鐵路行業(yè)鐵路作為交通運輸?shù)闹匾M成部分，可看作國民經(jīng)濟的大動脈，在我國經(jīng)濟社會發(fā)展中發(fā)揮著重要的作用。近年來，國家持續(xù)加大對鐵路行業(yè)尤其是對高速鐵路的投資力度，鐵路行業(yè)得到了快速發(fā)展且未來仍具有較大的增長潛力。截至2020年末，中國鐵路營業(yè)里程達到14.63萬公里，同比增長5.25%，呈現(xiàn)逐年遞增趨勢；此外，國家鐵路電氣化里程也逐年遞增，2020年末已達到10.65萬公里。截至2020年末，全國高鐵營業(yè)里程達到3.8萬公里，高鐵營業(yè)里程在鐵路營業(yè)里程中所占的比重也呈現(xiàn)出逐年快速上升的趨勢，由2013年的10.68%迅速上升到2020年的25.97%。?《中長期鐵路網(wǎng)規(guī)劃》提出，到2020年，鐵路網(wǎng)規(guī)模達到15萬公里，其中高速鐵路3萬公里，覆蓋80%以上的大城市，到2025年，鐵路網(wǎng)規(guī)模達到17.5萬公里左右,其中高速鐵路3.8萬公里左右，網(wǎng)絡(luò)覆蓋進一步擴大。到2030年，遠期鐵路網(wǎng)規(guī)模將達到20萬公里左右，其中咼速鐵路4.5萬公里左右?！秶揖C合立體交通網(wǎng)規(guī)劃綱要》提出，到2035年，國家綜合立體交通網(wǎng)實體線網(wǎng)總規(guī)模合計70萬公里左右，其中鐵路20萬公里左右，高速鐵路7萬公里（含部分城際鐵路），普速鐵路13萬公里（含部分市域鐵路）。形成由“八縱八橫”高速鐵路主通道為骨架、區(qū)域性高速鐵路銜接的高速鐵路網(wǎng)；由若干條縱橫普速鐵路主通道為骨架、區(qū)域性普速鐵路銜接的普速鐵路網(wǎng)；京津冀、長三角、粵港澳大灣區(qū)、成渝地區(qū)雙城經(jīng)濟圈等重點城市群率先建成城際鐵路網(wǎng)，其他城市群城際鐵路逐步成網(wǎng)。同時，在我國倡導“一帶一路”戰(zhàn)略實施下，中國鐵路迎來了新的發(fā)展，“一帶一路”建設(shè)促進了中國鐵路的技術(shù)及裝備等走向全世界，目前在建的雅萬高鐵，線路總長約150公里；匈塞鐵路，總里程350公里；還包括中老鐵路、中緬鐵路等一系列重大項目，預計總里程超過1萬公里?！耙粠б宦贰睉?zhàn)略的推進為拓展國外市場帶來重大契機，為中國鐵路發(fā)展提供了新的市場。鐵路行業(yè)廣闊的發(fā)展前景尤其是高速鐵路的高速發(fā)展將給電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品制造行業(yè)帶來較為旺盛的市場需求，促進電氣化鐵路接觸網(wǎng)產(chǎn)品制造行業(yè)的快速發(fā)展。6.2城市軌道交通行業(yè)根據(jù)中國城市軌道交通協(xié)會發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，截至2020年末，中國內(nèi)地共計45個城市開通城市軌道交通并投入運營，運營線路長度達到7,978.19公里。2020年作為“十三五”規(guī)劃的收官之年，國家發(fā)改委批復新增城市軌道交通線路587.95公里，新增投資總額4,709.86億元，保持了較高的增長速度。整個“十三五”期間，全國城市軌道交通線路長度累計增加4,360.19