2022年證券從業(yè)資格考試《金融市場基礎(chǔ)知識(shí)》模擬真題三

2022年證券從業(yè)資格考試《金融市場基礎(chǔ)知識(shí)》模擬真題三

1［單選題］關(guān)于證券公司中間介紹業(yè)務(wù)的說法錯(cuò)誤的是（）。

A.根據(jù)我國現(xiàn)行相關(guān)制度的規(guī)定，證券公司可以直接代理客戶進(jìn)行期貨買賣，從

事期貨交易的中間介紹業(yè)務(wù)

B.證券公司申請IB業(yè)務(wù)資格的，申請日前6個(gè)月各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)應(yīng)符合規(guī)定

標(biāo)準(zhǔn)

C.證券公司申請IB業(yè)務(wù)資格的，需配備必要的業(yè)務(wù)人員，公司總部至少有5名

具有期貨從業(yè)人員資格的業(yè)務(wù)人員

D.證券公司申請IB業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)會(huì)提交介紹業(yè)務(wù)資格申請書等規(guī)定的

申請材料

正確答案：A

參考解析：A項(xiàng)說法錯(cuò)誤。根據(jù)我國現(xiàn)行相關(guān)制度的規(guī)定，證券公司不能直接

代理客戶進(jìn)行期貨買賣，但可以從事期貨交易的中間介紹業(yè)務(wù)。故本題選A。

證券公司申請中間介紹業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：

申請日前6個(gè)月各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)；（B選項(xiàng)正確）

已按規(guī)定建立客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度；

全資擁有或者控股一家期貨公司，或者與一家期貨公司被同一機(jī)構(gòu)控制，且該期

貨公司具有實(shí)行會(huì)員分級(jí)結(jié)算制度期貨交易所的會(huì)員資格、申請日前2個(gè)月的風(fēng)

險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)持續(xù)符合規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)；

配備必要的業(yè)務(wù)人員，公司總部至少有5名、擬開展中間介紹業(yè)務(wù)的營業(yè)部至

少有2名具有期貨從業(yè)人員資格的業(yè)務(wù)人員；（C選項(xiàng)正確）

已按規(guī)定建立健全與中間介紹業(yè)務(wù)相關(guān)的業(yè)務(wù)規(guī)則、內(nèi)部控制、風(fēng)險(xiǎn)隔離及合規(guī)

檢查等制度；

具有滿足業(yè)務(wù)需要的技術(shù)系統(tǒng)；

中國證監(jiān)會(huì)根據(jù)市場發(fā)展情況和審慎監(jiān)管原則規(guī)定的其他條件。

證券公司申請中間介紹業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)會(huì)提交“介紹業(yè)務(wù)資格申請書”等

規(guī)定的申請材料。（D選項(xiàng)正確）

2［單選題］地方政府一般債券采用（）付息形式，地方政府一般債券實(shí)行自發(fā)自

還。

A.記賬式浮動(dòng)利率

B.記賬式固定利率

C.憑證式固定利率

D.憑證式浮動(dòng)利率

正確答案：B

參考解析：一般債券采用記賬式固定利率付息形式，地方政府一般債券實(shí)行自

發(fā)自還，債券資金收支列入一般公共預(yù)算管理。

3［單選題］以下關(guān)于債券的基本性質(zhì)中，說法有誤的是（）。

A.債券本身有一定的面值，持有債券可按期取得利息

B.債券本身有一定的面值，是真實(shí)資本

C.債券代表債券投資者的權(quán)利，這種權(quán)利不是直接支配財(cái)產(chǎn)權(quán)，而是一種債權(quán)

D.轉(zhuǎn)讓債券意味著將債券代表的權(quán)利一并轉(zhuǎn)移

正確答案：B

參考腦析：考查債券的基本性質(zhì)。

B選項(xiàng)錯(cuò)誤，債券盡管有面值，代表了一定的財(cái)產(chǎn)價(jià)值，但它也只是一種虛擬資

本，而非真實(shí)資本。因?yàn)閭谋举|(zhì)是證明債權(quán)債務(wù)關(guān)系的證書，在債權(quán)債務(wù)關(guān)

系建立時(shí)所投入的資金已被債務(wù)人占用，債券是實(shí)際運(yùn)用的真實(shí)資本的證書。

A選項(xiàng)正確，債券本身有一定的面值,通常它是債券投資者投入資金的量化表現(xiàn)；

另外，持有債券可按期取得利息，利息也是債券投資者收益的價(jià)值表現(xiàn)。

C選項(xiàng)正確，債券代表債券投資者的權(quán)利，這種權(quán)利不是直接支配財(cái)產(chǎn)權(quán)，也不

是資產(chǎn)所有權(quán)的表現(xiàn)，而是一種債權(quán)。

D選項(xiàng)正確，債券與其代表的權(quán)利聯(lián)系在一起，擁有債券就擁有了債券所代表的

權(quán)利，轉(zhuǎn)讓債券也就將債券代表的權(quán)利一并轉(zhuǎn)移。

故本題選B。

4［單選題］按照市場功能的不同，資本市場可分為（）。

A.股票市場和發(fā)行市場

B.發(fā)行市場和交易市場

C.基金市場和交易市場

D.場外市場和發(fā)行市場

正確答案：B

參考解析：多層次資本市場是對現(xiàn)代資本市場復(fù)雜形態(tài)的一種表述，是資本市

場有機(jī)聯(lián)系的各要素總和，具有豐富的內(nèi)涵。

B選項(xiàng)正確，按照市場功能的不同，可以將資本市場劃分為發(fā)行市場和交易市場。

按照資本市場的組織形式和交易活動(dòng)是否集中統(tǒng)一，可以將資本市場劃分為場內(nèi)

交易市場和場外交易市場。

按照所交易產(chǎn)品品種的不同，可以將資本市場劃分為股票市場、債券市場、衍生

品證券市場和基金市場。

5［單選題］傳統(tǒng)的交易所債券市場通常只采用（）的交易方式，即按照時(shí)

間優(yōu)先、價(jià)格優(yōu)先的原則，由交易系統(tǒng)對投資者買賣指令進(jìn)行匹配，最后達(dá)成交

易。

A.競價(jià)撮合

B.場外交易

C.場內(nèi)交易

D.現(xiàn)券交易

正確答案：A

參考解析：A選項(xiàng)符合題意。傳統(tǒng)的交易所債券市場通常只采用競價(jià)撮合的交

易方式，即按照時(shí)間優(yōu)先、價(jià)格優(yōu)先的原則，由交易系統(tǒng)對投資者買賣指令進(jìn)行

匹配，最后達(dá)成交易。我國上海證券交易所和深圳證券交易所除了沿用傳統(tǒng)的競

價(jià)撮合交易方式外，近年也在相應(yīng)的平臺(tái)上引入了場外交易方式。

6［單選題］目前基金注冊程序分為簡易程序和普通程序，對其他產(chǎn)品，按照（）

注冊，注冊審查時(shí)間不超過（）。

A.簡易程序，20個(gè)工作日

B.簡易程序，6個(gè)月

C.普通程序，20個(gè)工作日

D.普通程序，6個(gè)月

正確答案：D

參考解析：目前基金注冊程序分為簡易程序和普通程序。對常規(guī)基金產(chǎn)品，如

常規(guī)股票基金、混合基金、債券基金、指數(shù)基金、貨幣基金、QDII基金、ETF等，

按簡易程序注冊，注冊審查時(shí)間原則上不超過20個(gè)工作日；對其他產(chǎn)品，按照

普通程序注冊，注冊審查時(shí)間不超過6個(gè)月。故本題選D。

7［單選題］單一司法轄域內(nèi)的金融市場是（）。

A.交易所市場

B.場外交易市場

C.國際金融市場

D.國內(nèi)金融市場

正確答案：D

參考解析：考查國內(nèi)金融市場的概念。

國內(nèi)金融市場，是指單一司法轄域內(nèi)的金融市場，也可以進(jìn)一步分為全國性金融

市場和地區(qū)性金融市場。故本題選D。

國際金融市場，是指涉及多個(gè)司法轄域的居民之間進(jìn)行各種國際金融業(yè)務(wù)活動(dòng)的

市場，一般還可以進(jìn)一步分為全球性金融市場和區(qū)域性金融市場。

8［單選題］按照《慈善組織保值增值投資活動(dòng)管理暫行辦法》規(guī)定，在下列活

動(dòng)中，慈善組織可以開展的投資活動(dòng)是（）。

A.直接購買商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的資產(chǎn)管理產(chǎn)品

B.直接購買商品及金融衍生品類產(chǎn)品

C.直接買賣股票

D.投資人身保險(xiǎn)產(chǎn)品

正確答案：A

參考解析：考點(diǎn)：考查社會(huì)公益基金。《慈善組織保值增值投資活動(dòng)管理暫行

辦法》規(guī)定，慈善組織的財(cái)產(chǎn)不得直接買賣股票；不得直接購買商品及金融衍生

品類產(chǎn)品；不得投資人身保險(xiǎn)產(chǎn)品；不得以投資名義向個(gè)人、企業(yè)提供借款等等。

慈善組織開展投資活動(dòng)應(yīng)采用下列方式：（1）直接購買銀行、信托、證券、基金、

期貨、保險(xiǎn)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)、金融資產(chǎn)投資公司等金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的資產(chǎn)管理產(chǎn)品；

⑵通過發(fā)起設(shè)立、并購、參股等方式直接進(jìn)行股權(quán)投資；（3）將財(cái)產(chǎn)委托給受

金融監(jiān)督管理部門監(jiān)管的機(jī)構(gòu)進(jìn)行投資。

9［單選題］證券金融公司應(yīng)當(dāng)自每一會(huì)計(jì)年度結(jié)束之日起（）內(nèi)，向中國證監(jiān)會(huì)

報(bào)送年度報(bào)告。自每月結(jié)束（）個(gè)工作日內(nèi)，向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)送月度報(bào)告。

A.3個(gè)月；10

B.3個(gè)月;7

C.4個(gè)月；10

D.4個(gè)月;7

正確答案：D

參考解析：考點(diǎn)：是信息報(bào)送制度，即根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)，證券公司應(yīng)當(dāng)自每

一個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束之日起4個(gè)月內(nèi)，向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)送年度報(bào)告；自每月結(jié)束之

日起7個(gè)工作日內(nèi)，報(bào)送月度報(bào)告。

10［單選題］2018年3月6日，某年息5%、面值100元、每半年付息1次的1

年期債券，上次付息為2017年12月31日。如市場凈價(jià)報(bào)價(jià)為97元，按30/180

計(jì)算，實(shí)際支付價(jià)格為（）元。

A.97.51

B.97.88

C.97.90

D.98.05

正確答案：C

參考解析：考點(diǎn)：考查債券利息的計(jì)算。

30/180即每半年付息1次，按每月30天計(jì)算。

累計(jì)天數(shù)（算頭不算尾）=30天（1月）+30天（2月）+5天（3月）=65天。

累計(jì)利息=100X5%+2X65/180公。90。實(shí)際支付價(jià)格=97+0.90=97.90（元）。

注意：題目中30/180意思是每半年付息1次，按每月30天計(jì)算，所以2月按

照的30天算，而不是按照實(shí)際的28天算。

11［單選題］資本市場的種類不包括（）。

A.股票市場

B.衍生品市場

C.短中期資金借貸品市場

D.債券市場

正確答案：C

參考解析：資本市場包括股票及衍生品市場、債券及衍生品市場、中長期資金

借貸品市場；廣義的資本市場還包括為國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展和企業(yè)經(jīng)營運(yùn)行發(fā)揮穩(wěn)定作

用的期貨市場。故本題選C。

12［單選題］下面對證券交易所總經(jīng)理及副總經(jīng)理的表述錯(cuò)誤的是()。

A.證券交易所的總經(jīng)理每屆任期3年

B.總經(jīng)理由中國證監(jiān)會(huì)任免

C.副總經(jīng)理按照中國證監(jiān)會(huì)相關(guān)規(guī)定任免或聘任

D.提議召開臨時(shí)監(jiān)事會(huì)會(huì)議

正確答案：D

參考解析：考點(diǎn)：考查證券交易所總經(jīng)理副總經(jīng)理。提議召開臨時(shí)監(jiān)事會(huì)會(huì)議

是監(jiān)事會(huì)的職能。D項(xiàng)錯(cuò)誤。

證券交易所的總經(jīng)理、副總經(jīng)理、首席專業(yè)技術(shù)管理人員每屆任期三年。

總經(jīng)理由中國證監(jiān)會(huì)任免。副總經(jīng)理按照中國證監(jiān)會(huì)相關(guān)規(guī)定任免或聘任?？偨?jīng)

理因故臨時(shí)不能履行職責(zé)時(shí)，由總經(jīng)理指定的副總經(jīng)理代其履行職責(zé)。

13［單選題］按照有關(guān)規(guī)定，投資者適當(dāng)性管理工作主要是以經(jīng)營機(jī)構(gòu)適當(dāng)性義

務(wù)為主線展開的，不包括以下()。

A.以判斷投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力為目標(biāo)的投資者分類義務(wù)

B.以判斷產(chǎn)品收益水平為目標(biāo)的產(chǎn)品組合義務(wù)

C.以判斷產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為目標(biāo)的產(chǎn)品分級(jí)義務(wù)

D.以“將適當(dāng)?shù)漠a(chǎn)品銷售給適當(dāng)?shù)耐顿Y者”為目標(biāo)的銷售匹配義務(wù)

正確答案：B

參考解析：考點(diǎn)：考查投資者適當(dāng)性管理。

投資者適當(dāng)性管理工作主要是以經(jīng)營機(jī)構(gòu)適當(dāng)性義務(wù)為主線展開的，應(yīng)當(dāng)包括三

類：

一是以判斷投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力為目標(biāo)的投資者分類義務(wù)；

二是以判斷產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為目標(biāo)的產(chǎn)品分級(jí)義務(wù)；

三是以“將適當(dāng)?shù)漠a(chǎn)品銷售給適當(dāng)?shù)耐顿Y者”為目標(biāo)的銷售匹配義務(wù)。

故本題選B。

14［單選題］股票風(fēng)險(xiǎn)較()，債券風(fēng)險(xiǎn)較()。

A.小、大

B.大、小

C.大、大

D.小、小

正確答案：B

參考解析：考點(diǎn)：考查債券與股票的區(qū)別。債券和股票有不同的風(fēng)險(xiǎn)，股票風(fēng)

險(xiǎn)較大，債券風(fēng)險(xiǎn)相對較小。

15［單選題］中央銀行在履行三大基本職能時(shí)，其業(yè)務(wù)集中反映在（）上。

A.資產(chǎn)負(fù)債表

B.損益表

C.所有者權(quán)益變動(dòng)表

D.現(xiàn)金流量表

正確答案：A

參考解析：A選項(xiàng)正確，中央銀行在履行三大基本職能時(shí)，其業(yè)務(wù)活動(dòng)集中反

映在某一時(shí)點(diǎn)上的資產(chǎn)負(fù)債表這一綜合會(huì)計(jì)記錄上。

中央銀行正是通過自身的業(yè)務(wù)操作來調(diào)節(jié)商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債和社會(huì)貨幣總量，

借以實(shí)現(xiàn)宏觀金融調(diào)控的近期和遠(yuǎn)期目標(biāo)。

16［單選題］國務(wù)院對基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的投資運(yùn)行作出了明確規(guī)定，養(yǎng)老基金

的投資范圍不包括（）。

A.銀行存款

B.外國政府債券

C.中央銀行票據(jù)

D.企業(yè)（公司）債

正確答案：B

參考解析：按照《基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資管理辦法》規(guī)定，養(yǎng)老基金投資限于

境內(nèi)投資。

投資范圍包括：銀行存款，中央銀行票據(jù)，同業(yè)存單；國債，政策性、開發(fā)性銀

行債券，信用等級(jí)在投資級(jí)以上的金融債、企業(yè)（公司）債、地方政府債券、可

轉(zhuǎn)換債（含分離交易可轉(zhuǎn)換債）、短期融資券、中期票據(jù)、資產(chǎn)支持證券，債券

回購；養(yǎng)老金產(chǎn)品，上市流通的證券投資基金，股票，股權(quán)，股指期貨，國債期

貨。

17［單選題］資產(chǎn)證券化交易比較復(fù)雜，涉及的當(dāng)事人較多。關(guān)于相關(guān)當(dāng)事人在

證券化過程中具有的重要作用說法正確的是0。

A.如果證券化交易涉及金額較大，可能會(huì)組成承銷團(tuán)

B.服務(wù)機(jī)構(gòu)通常由第三方擔(dān)任

C.信用增級(jí)機(jī)構(gòu)由發(fā)起人擔(dān)任

D.受托人是資產(chǎn)支持證券的真正發(fā)行人

正確答案：A

參考解析：考查資產(chǎn)證券化參與者的職能。

A選項(xiàng)正確，承銷商是指負(fù)責(zé)證券設(shè)計(jì)和發(fā)行承銷的投資銀行。如果證券化交易

涉及金額較大，可能會(huì)組成承銷團(tuán)。

B選項(xiàng)錯(cuò)誤，服務(wù)機(jī)構(gòu)通常由發(fā)起人擔(dān)任；

C選項(xiàng)錯(cuò)誤，信用增級(jí)機(jī)構(gòu)分別是發(fā)起人和獨(dú)立的第三方；

D選項(xiàng)錯(cuò)誤，特殊目的機(jī)構(gòu)是資產(chǎn)支持證券的真正發(fā)行人。

故本題選A。

18［單選題］對于機(jī)構(gòu)投資者在境內(nèi)買賣基金份額獲得的差價(jià)收入，正確的稅收

處理方式為()0

A.稅法規(guī)定暫免征企業(yè)所得稅

B.征收個(gè)人所得稅

C.并入企業(yè)應(yīng)納稅所得額，征收企業(yè)所得稅

D.免征個(gè)人所得稅

正確答案：C

參考解析：機(jī)構(gòu)投資者在境內(nèi)買賣基金份額獲得的差價(jià)收入，應(yīng)并入企業(yè)的應(yīng)

納稅所得額，征收企業(yè)所得稅。故本題選C。

19［單選題］(),在第十一屆陸家嘴論壇開幕式上，中國證監(jiān)會(huì)和上海市人民

政府聯(lián)合舉辦了上海證券交易所科創(chuàng)板開板儀式。

A.2019年6月13日

B.2019年1月23日

C.2019年3月22日

D.2018年11月5日

正確答案：A

參考解析：2019年6月13日，在第十一屆陸家嘴論壇開幕式上，中國證監(jiān)會(huì)

和上海市人民政府聯(lián)合舉辦了上海證券交易所科創(chuàng)板開板儀式。

20［單選題］()也被稱為“看漲期權(quán)”。

A.修正的美式期權(quán)

B.美式期權(quán)

C.認(rèn)購期權(quán)

D.認(rèn)沽期權(quán)

正確答案：C

參考解析：C選項(xiàng)正確，認(rèn)購期權(quán)也被稱為“看漲期權(quán)”，指期權(quán)的買方具有

在約定期限內(nèi)(或合約到期日)按行權(quán)價(jià)格(也被稱為敲定價(jià)格或執(zhí)行價(jià)格)向

期權(quán)的賣方買入一定數(shù)量標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利。

D選項(xiàng)，認(rèn)沽期權(quán)也被稱為“看跌期權(quán)”，指期權(quán)的買方具有在約定期限內(nèi)按行

權(quán)價(jià)格向期權(quán)的賣方賣出一定數(shù)量標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利。

B選項(xiàng)，美式期權(quán)則可在期權(quán)到期日或到期日之前的任何一個(gè)營業(yè)日執(zhí)行。

A選項(xiàng)，修正的美式期權(quán)也被稱為百慕大期權(quán)或大西洋期權(quán)，可以在期權(quán)到期日

之前的一系列規(guī)定日期執(zhí)行。

21［單選題］基金管理人是基金的募集者和管理者，在整個(gè)基金的運(yùn)作中起著核

心的作用。在我國，公開募集基金的基金管理人由（）或者經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管

理機(jī)構(gòu)按照規(guī)定核準(zhǔn)的其他機(jī)構(gòu)擔(dān)任。

A.投資公司

B.監(jiān)管機(jī)構(gòu)

C.銷售機(jī)構(gòu)

D.基金公司

正確答案：D

參考解析：考點(diǎn)：考查我國基金管理人的要求?；鸸芾砣耸腔鸬哪技吆?/p>

管理者，在整個(gè)基金的運(yùn)作中起著核心的作用。它不僅負(fù)責(zé)基金的投資管理，而

且還承擔(dān)著產(chǎn)品設(shè)計(jì)、基金營銷、基金注冊登記、基金估值、會(huì)計(jì)核算等多方面

的職責(zé)。在我國，公開募集基金的基金管理人，由基金公司或者經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)

督管理機(jī)構(gòu)按照規(guī)定核準(zhǔn)的其他機(jī)構(gòu)擔(dān)任。

22［單選題］以下（）不是1981年后我國發(fā)行的其他類型國債的種類。

A.國家重點(diǎn)建設(shè)債券

B.財(cái)政債券

C.普通債券

D.保值債券

正確答案：C

參考解析：考點(diǎn)：考查我國其他類型國債的種類。

1981年后我國發(fā)行的國債品種有普通國債及其他類型國債。

我國其他類型國債的種類有：國家重點(diǎn)建設(shè)債券、國家建設(shè)債券、財(cái)政債券、特

種債券、保值債券、基本建設(shè)債券、特別國債、長期建設(shè)國債。

23［單選題］競價(jià)結(jié)果的三種可能不包括（）。

A.不成交

B.部分成交

C.全部成交

D.提前成交

正確答案：D

參考解析：競價(jià)結(jié)果有三種可能：全部成交、部分成交、不成交。故本題選D。

24［單選題］證券公司甲預(yù)設(shè)立一家私募基金子公司乙，乙公司根據(jù)稅收、政策、

監(jiān)管等需求預(yù)設(shè)立基金管理機(jī)構(gòu)丙，下列甲、乙、丙的做法錯(cuò)誤的是（）。

A.甲以自有資金全資設(shè)立乙

B.乙持有丙45%的股權(quán)，但不擁有管理控制權(quán)

C.乙不得成為對所投資企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任的出資人

D.丙不得對外提供擔(dān)保

正確答案：B

參考腦析：考點(diǎn)：私募基金子公司根據(jù)稅收、政策、監(jiān)管、合作方需求等需要

下設(shè)基金管理機(jī)構(gòu)等特殊目的機(jī)構(gòu)的，應(yīng)當(dāng)持有該機(jī)構(gòu)35%以上的股權(quán)或出資,

且擁有管理控制權(quán)。

25［單選題］（）逐步發(fā)展成為中國資本市場“傳統(tǒng)行業(yè)龍頭企業(yè)+新興成長行

業(yè)領(lǐng)軍企業(yè)”的組合。

A.上證綜指

B.深證100指數(shù)

C.深證成分指數(shù)

D.行業(yè)分類指數(shù)

正確答案：B

參考解析：深證100指數(shù)于2003年初發(fā)布，由深圳證券市場市值規(guī)模最大、

成交最活躍的100家A股上市公司組成，不僅包含了深市主板中的藍(lán)籌價(jià)值型企

業(yè)，還不斷吸納更多來自中小板和創(chuàng)業(yè)板的成長型優(yōu)質(zhì)企業(yè)，從而更好地體現(xiàn)深

市多層次、高成長、創(chuàng)新型等特征，逐步發(fā)展成為中國資本市場“傳統(tǒng)行業(yè)龍頭

企業(yè)+新興成長行業(yè)領(lǐng)軍企業(yè)”的組合。故本題選B。

26［單選題］按照組織方式，可以將金融市場劃分為（）和（）。

A.債權(quán)市場、權(quán)益市場

B.一級(jí)市場、二級(jí)市場

C.貨幣市場、資本市場

D.交易所市場、場外交易市場

正確答案：D

參考解析：本題主要考查金融市場的分類，不同的劃分標(biāo)準(zhǔn)，劃分結(jié)果不同。

根據(jù)不同的分類標(biāo)準(zhǔn)，可以將金融市場分成不同的子市場。常見的分類標(biāo)準(zhǔn)主要

有以下幾種：

（一）按金融資產(chǎn)到期期限分為貨幣市場和資本市場；

（二）按交易工具分為債權(quán)市場和權(quán)益市場；

（三）按照發(fā)行流通性質(zhì)分為一級(jí)市場和二級(jí)市場；

（四）按組織方式分為交易所市場和場外交易市場；

（五）按交割方式分為現(xiàn)貨市場和衍生品市場；

（六）按金融資產(chǎn)的種類分為證券市場和非證券金融市場;

（七）按輻射地域分為國際金融市場和國內(nèi)金融市場

27［單選題］（）通常來源于整個(gè)經(jīng)濟(jì)體系，而不是交易對手或金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部。

A.信用風(fēng)險(xiǎn)

B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.市場風(fēng)險(xiǎn)

D.操作風(fēng)險(xiǎn)

正確答案：C

參考解析：考點(diǎn)：考查市場風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)。

市場風(fēng)險(xiǎn)，是指因市場價(jià)格變量波動(dòng)而給經(jīng)濟(jì)主體帶來損益的風(fēng)險(xiǎn)。

市場風(fēng)險(xiǎn)通常來源于整個(gè)經(jīng)濟(jì)體系，而不是交易對手或金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部。

28［單選題］理事會(huì)作為證券交易所的決策機(jī)構(gòu)，可以行使的職權(quán)不包括（）。

A.審議和通過監(jiān)事會(huì)和總經(jīng)理的工作報(bào)告

B.審定總經(jīng)理提出的工作計(jì)劃

C.審定證券交易所業(yè)務(wù)規(guī)則

D.審定證券交易所重大財(cái)務(wù)管理事項(xiàng)

正確答案：A

參考解析：考查證券交易所理事會(huì)的職能。審議和通過理事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和總經(jīng)

理的工作報(bào)告是會(huì)員大會(huì)的職能。故本題選A。

理事會(huì)是證券交易所的決策機(jī)構(gòu)，行使下列職權(quán)：（1）召集會(huì)員大會(huì)，并向會(huì)員

大會(huì)報(bào)告工作；（2）執(zhí)行會(huì)員大會(huì)的決議；（3）審定總經(jīng)理提出的工作計(jì)劃；（B

選項(xiàng)正確）（4）審定總經(jīng)理提出的年度財(cái)務(wù)預(yù)算、決算方案；（5）審定對會(huì)員的

接納和退出；（6）審定取消會(huì)員資格的紀(jì)律處分；（7）審定證券交易所業(yè)務(wù)規(guī)則；

（C選項(xiàng)正確）（8）審定證券交易所上市新的證券交易品種或者對現(xiàn)有上市證券

交易品種作出較大調(diào)整；（9）審定證券交易所收費(fèi)項(xiàng)目、收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)及收費(fèi)管理辦

法；（10）審定證券交易所重大財(cái)務(wù)管理事項(xiàng)；（D選項(xiàng)正確）

（H）審定證券交易所重大風(fēng)險(xiǎn)管理和處置事項(xiàng)，管理證券交易所風(fēng)險(xiǎn)基金；（12）

審定重大投資者教育和保護(hù)工作事項(xiàng)；（13）決定高級(jí)管理人員的聘任、解聘及

薪酬事項(xiàng)，但中國證監(jiān)會(huì)任免的除外；（14）會(huì)員大會(huì)授予和證券交易所章程規(guī)

定的其他職權(quán)。

29［單選題］（）的優(yōu)點(diǎn)是資本安全性高，因此，通常被認(rèn)為是低風(fēng)險(xiǎn)的投資工

具。

A.貨幣市場基金

B.混合型基金

C.債券基金

D.股票基金

正確答案：A

參考解析：貨幣市場基金是僅以貨幣市場工具為投資對象的一種基金，其投資

對象期限較短，一般在1年以內(nèi)，包括銀行短期存款、國庫券、公司短期債券、

銀行承兌票據(jù)及商業(yè)票據(jù)等貨幣市場工具。貨幣市場基金的優(yōu)點(diǎn)是資本安全性高,

因此，貨幣市場基金通常被認(rèn)為是低風(fēng)險(xiǎn)的投資工具。

30［單選題］短期融資融券是指具有法人資格的非金融企業(yè)在銀行間債券市場發(fā)

行的，約定在()內(nèi)還本付息的債務(wù)融資工具。

A.3個(gè)月

B.6個(gè)月

C.1年

D.1個(gè)月

正確答案：C

參考解析：考點(diǎn)：融資融券期限。短期融資融券是指具有法人資格的非金融

企業(yè)在銀行間債券市場發(fā)行的，約定在1年內(nèi)還本付息的債務(wù)融資工具。

31［單選題］證券金融公司的組織形式為股份有限公司，其注冊資本不少于()

億元，注冊資本為實(shí)收資本，其股東應(yīng)當(dāng)用()出資。

A.60；實(shí)物

B.50；實(shí)物

C.60；貨幣

D.50；貨幣

正確答案：c

參考解析：證券金融公司的組織形式為股份有限公司，根據(jù)國務(wù)院的決定設(shè)立，

其注冊資本不少于人民幣60億元。注冊資本應(yīng)當(dāng)為實(shí)收資本，其股東應(yīng)當(dāng)用貨

幣出資。故本題選C。

32［單選題］下列不是國際證監(jiān)會(huì)組織1998年公布的證券監(jiān)管目標(biāo)的是()。

A.防止人為操作、欺詐等不法行為

B.保護(hù)投資者利益

C.保證證券市場的公平、效率和透明

D,降低系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

正確答案：A

參考解析：國際證監(jiān)會(huì)組織于1998年制定的《證券監(jiān)管目標(biāo)和原則》中公布

了證券監(jiān)管的三個(gè)目標(biāo)：

一是保護(hù)投資者利益；

二是保證證券市場的公平、效率和透明；

三是降低系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

故本題選A。

33［單選題］中央政府債券按資金用途分類，可分為（）。

A.本幣國債和外幣國債

B.赤字國債、建設(shè)國債、戰(zhàn)爭國債和特種國債

C.短期國債、中期國債和長期國債

D.貼現(xiàn)國債和附息國債

正確答案：B

參考解析：考點(diǎn)：考查中央政府債券的分類。按資金用途，可分為赤字國債、

建設(shè)國債、戰(zhàn)爭國債和特種國債。

依照幣種，國債可以分為本幣國債和外幣國債。

按償還期限分類。國債的償還期限是國債的存續(xù)時(shí)間，以此為標(biāo)準(zhǔn)，習(xí)慣上把

國債分為短期國債、中期國債和長期國債。

按付息方式分類。貼現(xiàn)國債和附息國債是按照國債利息的支付方式不同而劃分的。

34［單選題］作為距離中央銀行的貨幣工具最近，是中央銀行貨幣政策工具的直

接調(diào)節(jié)對象，可控性極強(qiáng)的貨幣政策目標(biāo)是（）。

A.最終目標(biāo)

B.中介目標(biāo)

C.操作目標(biāo)

D.貨幣供應(yīng)量

正確答案：C

參考解析：從貨幣政策作用的全過程看，操作目標(biāo)距離中央銀行的政策工具最

近，是中央銀行貨幣政策工具的直接調(diào)控對象，可控性極強(qiáng)。故本題選C。

操作目標(biāo)的選擇同樣要符合可測性、可控性、相關(guān)性、抗干擾性和適應(yīng)性等標(biāo)準(zhǔn)。

除此之外，很重要的一點(diǎn)是，操作目標(biāo)的選擇在很大程度上還取決于中介目標(biāo)的

選擇。

具體而言，如果以總量作為中介目標(biāo)，則操作目標(biāo)也應(yīng)該選取總量指標(biāo)；如果以

利率作為中介目標(biāo)，則操作目標(biāo)就應(yīng)該以選擇利率指標(biāo)為宜。經(jīng)常被選作操作目

標(biāo)的主要有短期貨幣市場利率、銀行準(zhǔn)備金及基礎(chǔ)貨幣等。

35［單選題］《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》的實(shí)施對我國金融市場的意義

不包括（）。

A.為投資者適當(dāng)性管理提供了多樣化的標(biāo)尺

B.對代銷機(jī)構(gòu)適當(dāng)性管理方面提出了統(tǒng)一的要求

C.標(biāo)志著我國投資者適當(dāng)性管理制度體系基本確立

D.體現(xiàn)了經(jīng)營機(jī)構(gòu)和投資者利益的辯證統(tǒng)一

正確答案：A

參考解析：《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》的出臺(tái)，建立了統(tǒng)一的適當(dāng)性

管理制度，為投資者適當(dāng)性管理提供了統(tǒng)一的標(biāo)尺。

36［單選題］下列公式是用來計(jì)算到期收益率的是()。

AY=”oo%

p=y-c!~；+—

B.與(1+y)(1*y)

C.￡(i+y、)'(1+yJ

正確答案：B

參考解析：B選項(xiàng)符合題意。

A選項(xiàng)是當(dāng)期收益率的公式；C選項(xiàng)是持有期收益率的公式；D選項(xiàng)是贖回收益率

的公式。

37［單選題］地方政府專項(xiàng)債券的期限為()。

年35

A.1年、2

年

57Io年

B.1年、3X

年

年47IO

C.1年、3X

年

年

357VO年

D.1年、2.一

D

正確答案：

參考解析：考點(diǎn)：地方政府專項(xiàng)債券的期限。專項(xiàng)債券期限為1年、2年、3

年、5年、7年和10年，由各地綜合考慮項(xiàng)目建設(shè)、運(yùn)營、回收周期和債券市場

狀況等合理確定，但7年和10年期債券的合計(jì)發(fā)行規(guī)模不得超過專項(xiàng)債券全年

發(fā)行規(guī)模的50%。

38［單選題］關(guān)于優(yōu)先股，下列說法正確的是()。

A.優(yōu)先股二級(jí)市場價(jià)格波動(dòng)大，適合投機(jī)交易

B.優(yōu)先股股息一般來自稅前利潤

C.優(yōu)先股股東享有與普通股股東相同的決策權(quán)力

D.優(yōu)先股股息收益并不總是高于普通股

正確答案：D

參考解析：A選項(xiàng)錯(cuò)誤，優(yōu)先股因收入穩(wěn)定，二級(jí)市場價(jià)格波動(dòng)小，風(fēng)險(xiǎn)較低，

適宜中長線投資；

B選項(xiàng)錯(cuò)誤，優(yōu)先股的股息一般來自可分配稅后利潤；

C選項(xiàng)錯(cuò)誤，優(yōu)先股股東一般不參與公司經(jīng)營決策，表決權(quán)受到限制；

D選項(xiàng)正確，在公司經(jīng)營有方、盈利豐厚的情況下，優(yōu)先股的股息收益可能會(huì)大

大低于普通股。

故本題選D。

39［單選題］下面關(guān)于地方政府債券的發(fā)行與承銷，說法正確的是()。

A.地方政府債券只能由財(cái)政部代理發(fā)行

B.地方政府債券只能自行發(fā)行

C.地方政府債券只能由中國人民銀行代理發(fā)行

D.地方政府債券有財(cái)政部代理發(fā)行和自行發(fā)行兩種方式

正確答案：D

參考解析：地方政府債券的發(fā)行包括財(cái)政部代理發(fā)行和地方政府自行發(fā)債兩種

方式。故本題選D。

40［單選題］通常情況下，股票價(jià)格的變動(dòng)和經(jīng)濟(jì)景氣循環(huán)的關(guān)系是()。

A.股票價(jià)格的變動(dòng)先于經(jīng)濟(jì)景氣循環(huán)

B.股票價(jià)格的變動(dòng)與經(jīng)濟(jì)景氣循環(huán)同時(shí)進(jìn)行

C.股票價(jià)格的變動(dòng)晚于經(jīng)濟(jì)景氣循環(huán)

D.股票價(jià)格的變動(dòng)與經(jīng)濟(jì)景氣循環(huán)無關(guān)

正確答案：A

參考解析：考查股票價(jià)格的變動(dòng)和經(jīng)濟(jì)景氣循環(huán)的關(guān)系，即在經(jīng)濟(jì)高漲后期,

股價(jià)已率先下跌，在經(jīng)濟(jì)尚未全面復(fù)蘇之際，股價(jià)已先行上漲。

即股票價(jià)格的變動(dòng)先于經(jīng)濟(jì)景氣循環(huán)，本題選A。

41［單選題］客戶在委托買賣證券時(shí)，支付的()由證券公司經(jīng)紀(jì)傭金、證券交

易所手續(xù)費(fèi)及證券交易監(jiān)管費(fèi)等組成。

A.過戶費(fèi)

B.印花稅

C.傭金

D.契稅

正確答案：C

參考解析：客戶在委托買賣證券時(shí)，支付的傭金由證券公司經(jīng)紀(jì)傭金、證券交

易所手續(xù)費(fèi)及證券交易監(jiān)管費(fèi)等組成。

42［單選題］按照券面形態(tài)分類，債券不包括()。

A.金融債券

B.實(shí)物債券

C.憑證式債券

D.記賬式債券

正確答案：A

參考解析：考點(diǎn)：債券按債券形態(tài)的分類。按照券面形態(tài)，債券可以分為實(shí)物

債券、憑證式債券和記賬式債券。

根據(jù)發(fā)行主體的不同，債券可以分為政府債券、金融債券和公司債券等主要類型。

43［單選題］()是商業(yè)銀行業(yè)務(wù)活動(dòng)的總括性反應(yīng)。

A.現(xiàn)金流量表

B.資產(chǎn)負(fù)債表

C.利潤表

D.所有者權(quán)益變動(dòng)表

正確答案：B

參考解析：考點(diǎn)：考查考生對財(cái)務(wù)報(bào)表在商業(yè)銀行中作用的理解，其中資產(chǎn)負(fù)

債表是商業(yè)銀行業(yè)務(wù)活動(dòng)的總括反應(yīng)。

44［單選題］個(gè)人投資者投資行為的特點(diǎn)不包括()。

A.隨意性

B.專業(yè)性

C.分散性

D.短期性

正確答案：B

參考解析：個(gè)人投資者的投資行為具有隨意性、分散性和短期性。

故特點(diǎn)不包括專業(yè)性，本題選B。

45［單選題］債券按付息方式分類，可以分為()。

A.政府債券、金融債券和公司債券

B.零息債券、附息債券和息票累積債券

C.實(shí)物債券、憑證式債券和記賬式債券

D.短期債券、中期債券和長期債券

正確答案：B

參考解析:B選項(xiàng)正確，按付息方式，債券可以分為零息債券、附息債券和息

票累積債券。

A選項(xiàng)，按發(fā)行主體分類。根據(jù)發(fā)行主體的不同，債券可以分為政府債券、金融

債券和公司債券等主要類型。

C選項(xiàng)，按債券形態(tài)分類。債券有不同的形式，根據(jù)債券券面形態(tài)可以分為實(shí)物

債券、憑證式債券和記賬式債券。

D選項(xiàng)，按期限長短分類。根據(jù)償還期限的不同，債券可分為長期債券、短期債

券和中期債券。

故本題選B。

46［單選題］1944年布雷頓森林會(huì)議確立了以美元為中心的國際貨幣體系，

()成為世界金融中心。

A.倫敦

B.紐約

C.巴黎

D.日內(nèi)瓦

正確答案：B

參考解析：1944年布雷頓森林會(huì)議宣布成立國際復(fù)興開發(fā)銀行(世界銀行前身)

和國際貨幣基金組織兩大機(jī)構(gòu)，確立了以美元為中心的國際貨幣體系，使美元成

為主要的國際儲(chǔ)備貨幣和結(jié)算貨幣，紐約成為世界金融中心。故本題選B。

47［單選題］()是上市公司最常見、最主要的資本公積金來源。

A.接受的贈(zèng)與

B,資產(chǎn)增值

C.因合并而接受其他公司資產(chǎn)凈額

D.股票發(fā)行的溢價(jià)收入

正確答案：D

參考解析：股份公司的資本公積金主要來源于股票發(fā)行的溢價(jià)收入、接受的贈(zèng)

與、資產(chǎn)增值、因合并而接受其他公司資產(chǎn)凈額等。

其中，股票發(fā)行溢價(jià)是上市公司最常見、最主要的資本公積金來源。

故本題選D。

48［單選題］下列關(guān)于債券和股票的說法中，有誤的是()。

A.股票和債券一樣，到期時(shí)都需要債務(wù)人支付本息

B.債券通常有票面利率，意味著可獲得固定的利息

C.股票的股息紅利不確定，一般視公司經(jīng)營情況而定

D.股票風(fēng)險(xiǎn)較大，債券風(fēng)險(xiǎn)相對較小

正確答案：A

參考解析：考查債券和股票的區(qū)別。

A選項(xiàng)錯(cuò)誤，股票通常是無須償還的，一旦投資入股，股東便不能從股份有限公

司抽回本金，因此股票是一種無期證券。

B、C選項(xiàng)正確，債券通常有規(guī)定的票面利率，可獲得固定的利息。股票的股息紅

利不固定，一般視公司經(jīng)營情況而定。

D選項(xiàng)正確，股票風(fēng)險(xiǎn)較大，債券風(fēng)險(xiǎn)相對較小。

故本題選A。

49［單選題］認(rèn)為貨幣政策傳遞過程中即使利率沒有發(fā)生變化也會(huì)通過信用途徑

來影響國民經(jīng)濟(jì)總量的是（）。

A.伯南克

B.凱恩斯

C.莫迪利安尼

D.托賓

正確答案：A

參考腦析：A選項(xiàng)正確，伯南克提出了銀行借貸渠道和資產(chǎn)負(fù)債渠道兩種信用

傳導(dǎo)機(jī)制，并得出貨幣政策傳遞過程中即使利率沒有發(fā)生變化，也會(huì)通過信用途

徑來影響國民經(jīng)濟(jì)總量。B選項(xiàng)，以利率為渠道是傳統(tǒng)凱恩斯主義學(xué)派貨幣政策

傳導(dǎo)機(jī)制的核心觀點(diǎn)。

C選項(xiàng)，莫迪利安尼的生命周期理論。

D選項(xiàng)，貨幣學(xué)派的托賓q理論。

50［單選題］將金融市場劃分為證券市場和非證券金融市場的標(biāo)準(zhǔn)是（）。

A.交易工具

B.發(fā)行流通性質(zhì)

C.交割方式

D.金融資產(chǎn)的種類

正確答案：D

參考解析：D選項(xiàng)正確，按金融資產(chǎn)的種類金融市場分為證券市場和非證券金

融市場。

A選項(xiàng)，按交易工具分為債權(quán)市場和權(quán)益市場。

B選項(xiàng)，按發(fā)行流通性質(zhì)分為一級(jí)市場和二級(jí)市場。

C選項(xiàng)，按交割方式分為現(xiàn)貨市場和衍生品市場。

故本題選D。

51［單選題］利率期貨品種主要包括（）o

I.債券期貨

II.主要參考利率期貨

m.股票組合期貨

IV.貨幣期貨

A.I、II、III

B.I、II、IV

C.II、IILIV

D.I、II

正確答案：D

參考解析：利率期貨品種主要包括債券期貨和主要參考利率期貨。I、II正確，

故本題選D。

in項(xiàng)不符合題意，股票組合期貨屬于股權(quán)類期貨。

IV項(xiàng)不符合題意，外匯期貨又被稱為貨幣期貨，是以外匯為基礎(chǔ)工具的期貨合約,

是金融期貨中最先產(chǎn)生的品種，主要用于規(guī)避外匯風(fēng)險(xiǎn)。

52［單選題］政治及不可抗力因素會(huì)影響股票的價(jià)格水平，影響股票價(jià)格水平的

政治及不可抗力因素主要包括()。

I.戰(zhàn)爭

II.政權(quán)更迭、領(lǐng)袖更替等政治事件

III.國際社會(huì)政治、經(jīng)濟(jì)的變化

IV.不可預(yù)料和不可抵抗的自然災(zāi)害或不幸事件

A.II、IILIV

B.I、III

C.I、IkIV

D.I、IkIILIV

正確答案：D

參考解析：政治及其他不可抗力因素對股票價(jià)格的影響很大，往往很難預(yù)料,

主要有：

(1)戰(zhàn)爭。

⑵政權(quán)更迭、領(lǐng)袖更替等政治事件。

⑶政府重大經(jīng)濟(jì)政策的出臺(tái)、社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃的制訂、重要法規(guī)的頒布等。

⑷國際社會(huì)政治、經(jīng)濟(jì)的變化。

⑸因發(fā)生不可預(yù)料和不可抵抗的自然災(zāi)害或不幸事件，給社會(huì)經(jīng)濟(jì)和上市公司

帶來重大財(cái)產(chǎn)損失而又得不到相應(yīng)賠償，股價(jià)會(huì)下跌。

53［單選題］根據(jù)發(fā)行主體的不同，債券的主要種類分為()o

I.國庫券

II.政府債券

III.公司債券

IV.金融債券

A.I、IV

B.I、II、III

C.II、IILIV

D.I、II、III、IV

正確答案：C

參考解析：本題考查債券的分類。根據(jù)發(fā)行主體的不同，債券可以分為政府債

券、金融債券和公司債券等主要類型。

因此，n、m、w項(xiàng)符合題意，故本題選c選項(xiàng)。

54［單選題］創(chuàng)業(yè)板市場的特點(diǎn)包括()。

I.前瞻性

II.高風(fēng)險(xiǎn)

III.與主板相比，準(zhǔn)入門檻更高

IV.高技術(shù)產(chǎn)業(yè)導(dǎo)向

A.I、II、IV

B.in、iv

C.I、II、III

D.I、II

正確答案：A

參考解析：創(chuàng)業(yè)板市場是不同于主板市場的獨(dú)特的資本市場，具有前瞻性、高

風(fēng)險(xiǎn)、監(jiān)管要求嚴(yán)格以及明顯的高技術(shù)產(chǎn)業(yè)導(dǎo)向的特點(diǎn)。

55［單選題］股票的發(fā)行監(jiān)管制度包括()o

I.審批制

II.登記制

III.核準(zhǔn)制

IV.注冊制

A.II、IILIV

B.I、III、IV

C.I、II、III

D.I、II

正確答案：B

參考解析：股票發(fā)行監(jiān)管制度主要有三種，即審批制、核準(zhǔn)制和注冊制，每一

種發(fā)行監(jiān)管制度都對應(yīng)一定的市場發(fā)展?fàn)顩r。I、m、W正確，故本題選B。

表4-1審批制、核準(zhǔn)制和注冊制的比較

審批JW核準(zhǔn)制注冊制

發(fā)行指標(biāo)和釉度旬無無

發(fā)行上市標(biāo)布有fl

主要推薦人政府或行業(yè)主管部門中介機(jī)構(gòu)中介機(jī)構(gòu)

時(shí)發(fā)行作實(shí)質(zhì)判斷的此券交易所、中介機(jī)

中闞濟(jì)監(jiān)會(huì)證券交外所、中介機(jī)構(gòu)

主體構(gòu).中保證監(jiān)會(huì)

證券交物所、中介機(jī)證券攵肪所和中介機(jī)構(gòu)實(shí)

發(fā)行監(jiān)管性城中國證監(jiān)會(huì)實(shí)質(zhì)性審核構(gòu)和中國證監(jiān)會(huì)分擔(dān)質(zhì)審核、中國證監(jiān)會(huì)形式

實(shí)質(zhì)性審核職責(zé)審核

56［單選題］下列關(guān)于基金費(fèi)用列支的表述中，正確的有（）。

I.基金合同生效前的律師費(fèi)，不得列入基金管理過程中發(fā)生費(fèi)用

II.基金管理人和基金托管人因未履行義務(wù)導(dǎo)致的基金費(fèi)用支出可以列入基金管

理過程中發(fā)生費(fèi)用

III.基金管理費(fèi)可以從基金財(cái)產(chǎn)中列支

IV.基金的申購費(fèi)可以從基金資產(chǎn)中列支

A.I、IkIV

B.II、HI、IV

C.I、III

D.I、II、IILIV

正確答案：C

參考解析：下列費(fèi)用不列入基金管理過程中發(fā)生費(fèi)用：（1）基金管理人和基金

托管人因未履行或未完全履行義務(wù)導(dǎo)致的費(fèi)用支出或基金財(cái)產(chǎn)的損失。（2）基金

管理人和基金托管人處理與基金運(yùn)作無關(guān)的事項(xiàng)發(fā)生的費(fèi)用。（3）基金合同生效

前的相關(guān)費(fèi)用，包括但不限于驗(yàn)資費(fèi)、會(huì)計(jì)師和律師費(fèi)、信息披露費(fèi)等費(fèi)用。

根據(jù)有關(guān)規(guī)定，下列與基金有關(guān)的費(fèi)用可以從基金財(cái)產(chǎn)中列支：基金管理人的管

理費(fèi)、基金托管人的托管費(fèi)、基金合同生效后的會(huì)計(jì)師費(fèi)和律師費(fèi)、基金份額持

有人大會(huì)費(fèi)用、基金的證券交易費(fèi)用、按照國家有關(guān)規(guī)定和基金合同規(guī)定可以在

基金財(cái)產(chǎn)中列支的其他費(fèi)用。

基金的申購費(fèi)由投資者自己承擔(dān)。

57［單選題］證券投資基金的當(dāng)事人包括（）o

I.基金業(yè)協(xié)會(huì)

II.基金投資者

III.基金管理人

IV.基金托管人

A.I、II、IV

B.II、IILIV

C.I、II、III、IV

D.I、II、III

正確答案：B

參考腦析：我國的證券投資基金依據(jù)基金合同設(shè)立，基金份額持有人(即基金

投資者)、基金管理人與基金托管人是基金合同的當(dāng)事人，簡稱基金當(dāng)事人。故

本題選B。

58［單選題］開放式基金申購、贖回的原則為()o

I.金額贖回

II.金額申購

III.份額贖回

IV.份額申購

A.I、IV

B.I、III

C.II、IV

D.II.III

正確答案：D

參考解析：開放式基金的申購、贖回采取“金額申購、份額贖回”的原則。即

申購以金額申請，贖回以份額申請。II、III正確，故本題選D。

59［單選題］基金收入的來源有()o

I.利息收入

II.投資收益

III.ETF替代損益

IV.公允價(jià)值變動(dòng)損益

A.I、II

B.I、II、III

C.II、HI、IV

D.I、II、IILIV

正確答案：B

參考解析：基金收入主要包括利息收入、投資收益以及其他收入，其他收入包

括贖回費(fèi)扣除基本手續(xù)費(fèi)后的余額、手續(xù)費(fèi)返還、ETF替代損益，以及基金管理

人等機(jī)構(gòu)為彌補(bǔ)基金財(cái)產(chǎn)損失而支付給基金的賠償款項(xiàng)等。

基金利潤主要來自基金收入減去基金費(fèi)用后的凈額、公允價(jià)值變動(dòng)損益等。

60［單選題］下列股份變動(dòng)中，一般情況下，有可能會(huì)導(dǎo)致股價(jià)下降的是()o

I.增發(fā)和定向增發(fā)

II.配股

III.可轉(zhuǎn)換債券轉(zhuǎn)換為股票

W.股份回購

A.II、IILIV

B.I、II、III

C.I、IV

D.II、III

正確答案：B

參考解析：IV錯(cuò)誤，股份回購減少供給增加需求，向市場傳達(dá)積極信息，通常

會(huì)導(dǎo)致股價(jià)上漲；

in正確，可轉(zhuǎn)換債券由于具有稀釋效應(yīng)，有可能導(dǎo)致股價(jià)下跌；

I、n正確，配股和增發(fā)，根據(jù)增發(fā)價(jià)格、公司運(yùn)營情況等因素，既可能導(dǎo)致股

票價(jià)格下降，又可能導(dǎo)致股票價(jià)格上漲。

故I、n、in符合題意，本題選B。

61［單選題］我國境外上市外資股主要由o構(gòu)成。

I.s股

II.H股

III.N股

IV.B股

A.I、II、III

B.IILIV

C.I、IkIV

D.I、IkIILIV

正確答案：A

參考解析：境外上市外資股是指股份有限公司向境外投資者募集并在境外上市

的股份。境外上市外資股主要由H股、N股、S股等構(gòu)成。

B股屬于境內(nèi)上市外資股。

故本題選擇A選項(xiàng)。

62［單選題］下列關(guān)于指定交易的撤銷，說法正確的是()o

I.投資者應(yīng)當(dāng)與指定交易的會(huì)員簽訂指定交易協(xié)議，明確雙方的權(quán)利、義務(wù)和

責(zé)任

n.指定交易協(xié)議一經(jīng)簽訂，會(huì)員即可根據(jù)投資者的申請向上海證券交易所交易

主機(jī)申報(bào)辦理指定交易手續(xù)

III.投資者變更指定交易的，應(yīng)當(dāng)向已指定的會(huì)員提出撤銷申請，由該會(huì)員申報(bào)

撤銷指令

IV.指定交易撤銷后不可重新申辦指定交易

A.I、II、III

B.II、IILIV

C.I、II、IV

D.I、IILIV

正確答案：A

參考解析：全面指定交易是指參與上海證券交易所證券買賣的投資者必須事先

指定一家會(huì)員作為其買賣證券的受托人，通過該會(huì)員參與本所市場證券買賣。

I項(xiàng)正確，投資者應(yīng)當(dāng)與指定交易的會(huì)員簽訂指定交易協(xié)議，明確雙方的權(quán)利、

義務(wù)和責(zé)任。

II項(xiàng)正確，指定交易協(xié)議一經(jīng)簽訂，會(huì)員即可根據(jù)投資者的申請向上海證券交易

所交易主機(jī)申報(bào)辦理指定交易手續(xù)。

m項(xiàng)正確，投資者變更指定交易的，應(yīng)當(dāng)向已指定的會(huì)員提出撤銷申請，由該會(huì)

員申報(bào)撤銷指令。

w項(xiàng)錯(cuò)誤，指定交易撤銷后即可重新申辦指定交易。

故本題選擇A選項(xiàng)。

63［單選題］債券可附有一定的選擇權(quán)條款，即發(fā)行契約中賦予債券發(fā)行人或持

有人具有某種選擇的權(quán)利，包括()等。

I.附有贖回選擇權(quán)條款

II.附有可轉(zhuǎn)換條款

III.附有交換條款

IV.附有新股認(rèn)購權(quán)條款

A.II、IILIV

B.I、II、HI、IV

C.I、II、III

D.I、IV

正確答案：B

參考解析：有的債券附有一定的選擇權(quán)，即發(fā)行契約中賦予債券發(fā)行人或持有

人具有某種選擇的權(quán)利，包括附有贖回選擇權(quán)條款的債券、附有出售選擇權(quán)條款

的債券、附有可轉(zhuǎn)換條款的債券、附有交換條款的債券、附有新股認(rèn)購權(quán)條款的

債券等。

64［單選題］證券市場上的主體，是指進(jìn)入證券市場進(jìn)行證券買賣的各類投資者,

其中()屬于機(jī)構(gòu)投資者。

I.證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)

II.銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)

m.保險(xiǎn)經(jīng)營機(jī)構(gòu)

w.家庭

A.I、II

B.I、II、III

c.n、IILiv

D.I、III、IV

正確答案：B

參考解析：家庭不屬于機(jī)構(gòu)投資者。

證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)、銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)、保險(xiǎn)經(jīng)營機(jī)構(gòu)屬于機(jī)構(gòu)投資者，故本題選B。

65［單選題］上海證券交易所目前公布的指數(shù)包括()等。

I.上證綜合指數(shù)

II.上證50指數(shù)

III.上證180指數(shù)

IV.上證380指數(shù)

A.I、II、III、IV

B.I、II、W

C.II.IILIV

D.I、IkIII

正確答案：A

參考解析：上海證券交易所目前公布的指數(shù)包括上證綜指、上證180指數(shù)、上

證50指數(shù)、上證380指數(shù)、上證綜合指數(shù)、上證100指數(shù)和上證150指數(shù)。

I、II、III、IV符合題意，故本題選A。

66［單選題］債券買賣交易中有公開報(bào)價(jià)、對話報(bào)價(jià)、雙邊報(bào)價(jià)和小額報(bào)價(jià)四種

報(bào)價(jià)方式，()屬于詢價(jià)交易方式的范疇。

I.公開報(bào)價(jià)

II.雙邊報(bào)價(jià)

III.小額報(bào)價(jià)

IV.對話報(bào)價(jià)

A.I、II、III

B.I、IILIV

C.I、IV

D.I、II、III、IV

正確答案：C

參考解析：第n、in項(xiàng)中的雙邊報(bào)價(jià)、小額報(bào)價(jià)是點(diǎn)擊確認(rèn)、單向撮合的方式。

67［單選題］普通股股東行使資產(chǎn)收益權(quán)有一定的限制條件，其中包括法律上的

限制，一般原則是（）o

I.股份公司只能用留存收益支付紅利

II.紅利的支付不能減少其注冊資本

III.公司在無力償還債務(wù)時(shí)不能支付紅利

IV.公司在無力償還債務(wù)時(shí)依然可以支付紅利

A.I、II、III

B.II、IV

C.I、II、W

D.I、IV

正確答案：A

參考解析：普通股票股東行使資產(chǎn)收益權(quán)有一定的限制條件，其中，在法律上

的限制的一般原則包括：

①股份公司只能用留存收益支付紅利；（I項(xiàng)正確）

②紅利的支付不能減少其注冊資本；（II項(xiàng)正確）

③公司在無力償債時(shí)不能支付紅利。an項(xiàng)正確）

I、n、III項(xiàng)正確，故本題選A。

68［單選題］股利政策體現(xiàn)了公司的發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營思路，穩(wěn)定可預(yù)測的股利政

策有利于股東利益最大化，是股份公司穩(wěn)健經(jīng)營的重要指標(biāo)。實(shí)務(wù)中通常有（）。

I.零股利政策

II.剩余股利政策

III.固定股利支付率政策

IV.固定股利政策

A.II、IILIV

B.I、IILIV

C.I、II、III、IV

D.I、III

正確答案：C

參考解析：股利政策體現(xiàn)了公司的發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營思路，穩(wěn)定可預(yù)測的股利政

策有利于股東利益最大化，是股份公司穩(wěn)健經(jīng)營的重要指標(biāo)。實(shí)務(wù)中通常有固定

股利政策、固定股利支付率政策、零股利政策和剩余股利政策四種股利政策。故

本題選C。

69［單選題］關(guān)于期貨交易，下列說法錯(cuò)誤的有（）o

I.期貨合約在交易所內(nèi)交易，具有公開性

II.期貨合約是標(biāo)準(zhǔn)化合約

III.期貨合約的結(jié)算通過專門的結(jié)算公司，投資者需要對對方負(fù)責(zé)，存在信用

風(fēng)險(xiǎn)

IV.期貨合約具備對沖機(jī)制，履約回旋余地較大，實(shí)物交割比例極低，交易價(jià)

格不受最小價(jià)格變動(dòng)單位限定和日交易振幅規(guī)定

A.IILIV

B.I、IV

C.I、III

D.II、III

正確答案：A

參考解析：第HI項(xiàng)說法錯(cuò)誤。期貨合約的結(jié)算通過專門的結(jié)算公司，這是獨(dú)立

于買賣雙方的第三方，投資者無須對對方負(fù)責(zé)，不存在信用風(fēng)險(xiǎn)，而只有價(jià)格變

動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。

第IV項(xiàng)說法錯(cuò)誤。期貨合約具備對沖機(jī)制、履約回旋余地較大，實(shí)物交割比例極

低，交易價(jià)格受最小價(jià)格變動(dòng)單位限定和日交易振幅限定。

I、n說法正確。期貨合約在交易所內(nèi)交易，具有公開性。期貨合約是標(biāo)準(zhǔn)化合

約，除了價(jià)格，合約的品種、規(guī)格、質(zhì)量、交貨地點(diǎn)、結(jié)算方式等也有統(tǒng)一規(guī)

定。

故本題選A。

70［單選題］下列交易者中，潛在盈利有可能無限大的是（）。

I.期貨購買者

II.期權(quán)出售者

III.期權(quán)購買者

IV.期貨出售者

A.I、II、III、IV

B.I、II、III

C.II、IILIV

D.I、IILIV

正確答案：D

參考解析：從理論上說，金融期貨交易中雙方潛在的盈利和虧損都是無限的。

期權(quán)購買者在交易中的潛在虧損是有限的，僅限于所支付的期權(quán)費(fèi)，而可能取得

的盈利卻是無限的；相反，期權(quán)出售者在交易中所取得的盈利是有限的，僅限于

所收取的期權(quán)費(fèi)，而可能遭受的損失卻是無限的。

所以潛在盈利有可能無限大的是期權(quán)的購買者和期貨的購買者、出售者，本題選

擇D選項(xiàng)。

71［單選題］對于我國基金利潤分配的分紅再投資方式，以下說法中正確的有（）。

I.封閉式基金不能采用分紅投資方式分配利潤

II.若基金份額持有人事先沒有做出選擇的，開放式基金默認(rèn)采用分紅再投資

方式分配利潤

III.開放式基金的基金份額持有人可以事先選擇分紅再投資

IV.紅利再投資是指將投資人應(yīng)分配的凈利潤折算為等值的新的基金份額記入

投資人基金賬戶

A.I、II、III

B.I、IILIV

C.II、IILIV

D.I、IkIILIV

正確答案：B

參考解析：根據(jù)有關(guān)規(guī)定，一般開放式基金利潤分配默認(rèn)的方式應(yīng)當(dāng)采用現(xiàn)金

分紅。開放式基金的基金份額持有人可以事先選擇分紅再投資?；鸱蓊~持有人

事先未作出選擇的，基金管理人應(yīng)當(dāng)支付現(xiàn)金。(II錯(cuò)誤)

根據(jù)有關(guān)規(guī)定，封閉式基金的收益分配每年不得少于一次，封閉式基金年度收益

分配比例不得低于基金年度可供分配利潤的90%。基金分配后，基金份額凈值不

得低于面值。封閉式基金只能采用現(xiàn)金方式分紅。

72［單選題］下列有關(guān)金融期貨的說法，正確的有()o

I.金融期貨交易雙方的權(quán)利與義務(wù)是對稱的

II.金融期貨交易雙方的權(quán)利和義務(wù)是不對稱的

III.金融期貨交易雙方均需開立保證金賬戶

IV.金融期貨交易雙方都必須在交易所保有一定的流動(dòng)性較高的資產(chǎn)

A.II、III

B.II、IILIV

C.I、IILIV

D.I、IV

正確答案：C

參考解析：本題考查期貨的內(nèi)容。

I項(xiàng)正確，II項(xiàng)錯(cuò)誤，金融期貨交易雙方的權(quán)利與義務(wù)是對稱的。

III項(xiàng)正確，金融期貨交易雙方均需開立保證金賬戶。

IV項(xiàng)正確，當(dāng)虧損方保證金賬戶余額低于規(guī)定的維持保證金時(shí)，虧損方必須按規(guī)

定及時(shí)繳納追加保證金。因此，金融期貨交易雙方都必須保有一定的流動(dòng)性較高

的資產(chǎn)。

故本題選C選項(xiàng)。

73［單選題］下列屬于債券收益率特性的有()o

I.當(dāng)期收益率可以反映每單位投資的資本收益

II.到期收益率是使債券未來現(xiàn)金流現(xiàn)值等于當(dāng)前價(jià)格所用的相同貼現(xiàn)率

III.即期利率也稱“零利率”，是零息債券到期收益率的簡稱

W.持有期收益率是指買入債券到賣出債券期間所獲得的年平均收益

A.I、II、III

B.I、II、W

C.II、IILW

D.I、II、III、IV

正確答案：c

參考腦析：第I項(xiàng)錯(cuò)誤，在投資學(xué)中，當(dāng)期收益率被定義為債券的年利息收入

與買入債券的實(shí)際價(jià)格的比率；

第n項(xiàng)正確，債券的到期收益率是使債券未來現(xiàn)金流現(xiàn)值等于當(dāng)前價(jià)格所用的相

同的貼現(xiàn)率，也就是金融學(xué)中所謂的內(nèi)部報(bào)酬率；

第in項(xiàng)正確，即期利率也稱“零利率”，是零息票債券到期收益率的簡稱；

第IV項(xiàng)正確，持有期收益率是指買入債券到賣出債券期間所獲得的年平均收益。

n、in、w項(xiàng)正確，故本題選c。

74［單選題］目前，我國證券市場上的投資者包括()o

I.個(gè)人投資者

II.政府機(jī)構(gòu)類投資者

III.合格境外機(jī)構(gòu)投資者

IV.金融機(jī)構(gòu)類投資者

A.I、II、IV

B.II、III

C.I、IV

D.I、II、III、IV

正確答案：D

參考解析：證券投資者根據(jù)投資者身份，可分為機(jī)構(gòu)投資者和個(gè)人投資者兩大

類。

我國機(jī)構(gòu)投資者主要包括政府機(jī)構(gòu)類投資者、金融機(jī)構(gòu)類投資者、合格境外機(jī)構(gòu)

投資者(QFH)、合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者(QDH)、企業(yè)和事業(yè)法人類投資者及基金類

投資者等。

第I、II、m、IV項(xiàng)均正確。故本題選D。

75［單選題］中證規(guī)模指數(shù)包括()o

I.中證100指數(shù)

II.中證300指數(shù)

III.中證500指數(shù)

IV.中證600指數(shù)

A.I、II

B.I、III

C.IILIV

D.i、n、in、iv

正確答案：B

參考解析：中證規(guī)模指數(shù)包括中證100指數(shù)、中證200指數(shù)、中證500指數(shù)、

中證700指數(shù)、中證800指數(shù)和中證流通指數(shù)。這些指數(shù)與滬深300指數(shù)共同構(gòu)

成中證規(guī)模指數(shù)體系。

76［單選題］芝加哥商業(yè)交易所上市的外匯期貨品種包括()o

I.歐元期貨

II.英鎊期貨

III.美元指數(shù)期貨

IV.歐元對日元的交叉匯率期貨

A.I、II、III

B.I、IILIV

C.II、IILIV

D.I、II、III、IV

正確答案：D

參考腦析：芝加哥商業(yè)交易所上市的外匯期貨品種不僅包括以美元標(biāo)價(jià)的外幣

期貨合約(如歐元期貨、日元期貨、瑞士法郎期貨、英鎊期貨等)，還包括外幣對

外幣的交叉匯率期貨(如歐元對日元、歐元對英鎊、歐元對瑞士法郎等)以及芝加

哥商業(yè)交易所自行開發(fā)的美元指數(shù)期貨。

77［單選題］下列關(guān)于證券投資基金的說法中，正確的有()o

I.反映的是債權(quán)債務(wù)關(guān)系，是一種債權(quán)憑證

II.集中眾多投資者的資金，積少成多，有利于發(fā)揮資金的規(guī)模優(yōu)勢，降低投

資成本

III.基金財(cái)產(chǎn)獨(dú)立于基金管理人、基金托管人的固有財(cái)產(chǎn)

IV.可以投資于眾多金融工具或產(chǎn)品，能有效分散風(fēng)險(xiǎn)

A.I、II、III

B.II、HI、IV

C.IILIV

D.I、II、IILIV

正確答案：B

參考解析：基金反映的是一種信托關(guān)系，是一種受益憑證，投資者購買基金份

額就成為基金的受益人。故第I項(xiàng)說法錯(cuò)誤。

II、III、IV項(xiàng)說法正確，故本題選B。

78［單選題］下列關(guān)于保險(xiǎn)公司次級(jí)債說法正確的是（）o

I.為了彌補(bǔ)臨時(shí)性或者階段性資本不足

II.期限在5年以上（含5年）

III.本金和利息的清償順序列于保單責(zé)任之后，其他負(fù)債之前

IV.本金和利息的清償順序先于保險(xiǎn)公司股權(quán)資本

A.I、II、III

B.II、IILIV

C.I、IkIV

D.I、III、IV

正確答案：C

參考解析：保險(xiǎn)公司次級(jí)債是指“保險(xiǎn)公司為了彌補(bǔ)臨時(shí)性或者階段性資本不

足，經(jīng)批準(zhǔn)募集、期限在5年以上（含5年），且本金和利息的清償順序列于保

單責(zé)任和其他負(fù)債之后、先于保險(xiǎn)公司股權(quán)資本的保險(xiǎn)公司債務(wù)”。

79［單選題］按照《中華人民共和國證券法》的規(guī)定，我國證券自律管理機(jī)構(gòu)包

括（）。

I.證券交易所

II.證券業(yè)協(xié)會(huì)

III.全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司

IV.證監(jiān)會(huì)

A.I、II

B.II、IILIV

C.IILIV

D.I、II、W

正確答案：A

參考解析：按照《證券法》的規(guī)定，我國的證券自律管理機(jī)構(gòu)是證券交易所、

國務(wù)院批準(zhǔn)的其他全國性證券交易場所、證券業(yè)協(xié)會(huì)。

80［單選題］證券承銷是指證券公司代理證券發(fā)行人發(fā)行證券的行為，證券承銷

業(yè)務(wù)可以采取的方式有（）o

I.代銷

II.全額包銷

III.余額包銷

IV.自銷

A.II、III

B.I、II、III、IV

C.I、IV

D.I、II、III

正確答案：D

參考解析：本題考查證券承銷業(yè)務(wù)。證券承銷是指證券公司代理證券發(fā)行人發(fā)

行證券的行為。證券承銷業(yè)務(wù)可以采取代銷或者包銷方式。其中，包銷可分為全

額包銷和余額包銷。

因此，I、II、III項(xiàng)符合題意，故本題選D選項(xiàng)。

81［單選題］股票退市制度是資本市場重要的基礎(chǔ)性制度體現(xiàn)在()o

I.降低市場經(jīng)營成本

II.懲戒重大違法行為

III.實(shí)現(xiàn)優(yōu)勝劣汰

IV.提高市場競爭能力

A.I、II、III

B.I、II、III、IV

C.II、IILIV

D.I、IILIV

正確答案：B

參考解析：股票退市制度是資本市場重要的基礎(chǔ)性制度：

(1)有利于健全資本市場功能，降低市場經(jīng)營成本，增強(qiáng)市場主體活力，提高

市場競爭能力；

(2)有利于實(shí)現(xiàn)優(yōu)勝劣汰，懲戒重大違法行為，引導(dǎo)理性投資，保護(hù)投資者特

別是中小投資者的合法權(quán)益。

故本題選B。

82［單選題］下列選項(xiàng)中，應(yīng)當(dāng)有保薦人推薦的有()。

I.申請首次公開發(fā)行股票并上市

II.申請資產(chǎn)重組

III.申請公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券

IV.申請公開發(fā)行法律法規(guī)規(guī)定實(shí)行保薦制度的其他證券

A.II、IILIV

B.I、IILIV

C.I、II、HI、IV

D.I、II

正確答案：B

參考解析：發(fā)行人申請公開發(fā)行股票、可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券，依法采取承

銷方式的，或者公開發(fā)行法律、行政法規(guī)規(guī)定實(shí)行保薦制度的其他證券的，應(yīng)當(dāng)

聘請證券公司擔(dān)任保薦人。

83［單選題］一般而言，基金投資管理的流程包含（）環(huán)節(jié)。

I.研究部門提供研究報(bào)告

II.投資決策委員會(huì)決定基金總體投資計(jì)劃

III.基金經(jīng)理制訂投資組合具體方案

IV.交易部門依據(jù)基金經(jīng)理的投資指令執(zhí)行交易

A.I、II、III

B.I、IILIV

C.I、IkIV

D.I、II、III、IV

正確答案：D

參考解析：以上都屬于基金投資管理流程中的步驟。

一般而言，基金投資管理的流程包括以下環(huán)節(jié)：（1）研究部門提供研究報(bào)告。

（2）投資決策委員會(huì)決定基金總體投資計(jì)劃。（3）基金經(jīng)理擬訂投資組合具體

方案。（4）交易部門依據(jù)基金經(jīng)理的投資指令執(zhí)行交易。

84［單選題］關(guān)于基金資產(chǎn)估值，下列表述正確的有（）。

I.對流動(dòng)性差的證券，估值時(shí)需要注意“濫估”問題

II.封閉式基金每個(gè)交易日都進(jìn)行估值

III.我國的開放式基金于每個(gè)交易日的次日估值

IV.基金變更估值方法，需要及時(shí)進(jìn)行披露

A.I、II、HI、IV

B.II、III、IV

C.I、II、IV

D.I、III

正確答案：C

參考解析：我國的開放式基金于每個(gè)交易日估值，并不晚于下一交易日公告份

額凈值。ni項(xiàng)錯(cuò)誤。

85［單選題］下列關(guān)于普通股股東重大決策參與權(quán)的論述，正確的是（）o

I.普通股股東基于股票的持有而享有股東權(quán)，這是一種綜合權(quán)利，其中首要的

是可以以股東身份參與股份公司的重大事項(xiàng)決策

II.普通股股東出席股東大會(huì)會(huì)議，所持每一股份有一表決權(quán)

III.對于普通股股東來說，其表決權(quán)的數(shù)量視其購買的股票份數(shù)而定

IV.普通股股東委托的代理人，可以行使股東的一切權(quán)利

A.II、III

B.II、IILIV

C.I、IV

D.I、II、III

正確答案：D

參考解析：W項(xiàng)錯(cuò)誤，普通股股東可以委托代理人出席股東大會(huì)會(huì)議，代理人

應(yīng)當(dāng)向公司提交股東授權(quán)委托書，并在授權(quán)范圍內(nèi)行使表決權(quán)。

86［單選題］企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券必須符合的條件有()o

I,具有償債能力

II.企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券的總面額不得大于該企業(yè)的自有資產(chǎn)凈值

m.企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度符合國家規(guī)定

IV.企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益良好，發(fā)行企業(yè)債券前連續(xù)3年盈利

A.I、IV

B.IILIV

C.I、II

D.I、II、III、IV

正確答案：D

參考解析：企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券必須符合下列條件：①企業(yè)規(guī)模達(dá)到國家規(guī)定的

要求；②企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度符合國家規(guī)定；③具有償債能力；④企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益良

好，發(fā)行企業(yè)債券前連續(xù)3年盈利；⑤企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券的總面額不得大于該企

業(yè)的自有資產(chǎn)凈值；⑥所籌資金用途符合國家產(chǎn)業(yè)政策。

87［單選題］下列屬于中央銀行主要職能的是()o

I.發(fā)行的銀行

II.銀行的銀行

III.人民的銀行

IV.政府的銀行

A.I、II、III

B.II、IILIV

C.I、II、IV

D.I、II、III、IV

正確答案：C

參考解析：一般來說，中央銀行的主要職能可概括為“發(fā)行的銀行”“銀行

的銀行”“政府的銀行”。故本題選C。

(1)”發(fā)行的銀行”?！鞍l(fā)行的銀行”是指中央銀行壟斷貨幣發(fā)行權(quán)，是全國唯

一有權(quán)發(fā)行貨幣的機(jī)構(gòu)。

(2)“銀行的銀行”?！般y行的銀行”是指中央銀行與商業(yè)銀行之間帶有管理和

被管理性質(zhì)的特殊關(guān)系，它只與商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)發(fā)生業(yè)務(wù)往來，并不與

企業(yè)和個(gè)人發(fā)生直接的信用關(guān)系。

(3)“政府的銀行”?！罢你y行”是指中央銀行代表國家制定和執(zhí)行貨幣政

策，處理對外金融關(guān)系，為國家提供各種金融服務(wù)。

88［單選題］按照不同標(biāo)準(zhǔn)分類，金融市場可劃分為（）。

I.貨幣市場和資本市場

II.交易所市場和場外交易市場

III.債權(quán)市場和權(quán)益市場

IV.一級(jí)市場和二級(jí)市場

A.I