pwc -在華跨國企業(yè)高管洞察：中國中西部投資機(jī)遇 2024 春季版

在華跨國企業(yè)高管洞察：2024年春1第一章：外資在中國的地域分布情況04第二章：市場(chǎng)和政策是跨國企業(yè)投資中西部的最重要考慮因素06第三章：市場(chǎng)和生產(chǎn)基地是跨國企業(yè)對(duì)中西部投資的主要定位08第五章：跨國企業(yè)將積極考慮投資中西部市場(chǎng)開展業(yè)務(wù)12220242024年1月，普華永道中國于上海舉辦年度在華跨國企業(yè)高管會(huì)議，超過100名高管通過現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研的方式表達(dá)了他們對(duì)投資中國中西部地區(qū)的調(diào)研發(fā)現(xiàn)，人口、市場(chǎng)規(guī)模（67%），地方政府的外資優(yōu)惠政策（47%），勞動(dòng)力和土地成本優(yōu)勢(shì)（43%）是吸引跨國企業(yè)投資中西部地區(qū)的三77%的受訪企業(yè)將中西部地區(qū)定位為其產(chǎn)品或服務(wù)的市場(chǎng)；47%則認(rèn)為是生產(chǎn)基地；兩成受訪企業(yè)認(rèn)為中西部地區(qū)有其他定位，分別是連接南亞受訪企業(yè)在中西部的主要投資包括：銷售/批發(fā)點(diǎn)（14%）、采購（11%）和數(shù)據(jù)中心（6%）。29%則表示尚未在中西部地區(qū)投資。稅收優(yōu)惠（65%）、財(cái)政補(bǔ)貼（50%）、簡(jiǎn)化外匯管理（36%）、改善基礎(chǔ)設(shè)施（35%）是跨國企業(yè)投資中西部地區(qū)最希望獲得的政策支持。超七成的受訪企業(yè)曾考慮在中國中西部開展業(yè)務(wù)，這意味著中西部地區(qū)已經(jīng)進(jìn)入大部分受訪企業(yè)視野。對(duì)于市場(chǎng)機(jī)遇的判斷，跨國企業(yè)高管呈現(xiàn)出分化狀態(tài)——30%認(rèn)為機(jī)遇巨大；15%認(rèn)為機(jī)遇巨大，甚至可以改變局勢(shì)。17%的受訪企業(yè)在未來1至3年會(huì)將至少一半的投資放在中西部地區(qū)。總體來看，受訪企業(yè)對(duì)投資中西部地區(qū)持積極態(tài)度，52%的受訪企業(yè)打算將小比例的投資放在中西部地區(qū)，17%仍將全部投3改革開放四十多年以來，中國已成為全球吸引外商直接投資的重要目的地。商務(wù)部數(shù)據(jù)顯示，2023年，實(shí)際使用外資1632.5億美元，規(guī)模僅次于2021年和2022年，處于歷史第三高。長(zhǎng)期以來，外商直接投資主要集中在中國沿海地區(qū)。隨著區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展戰(zhàn)略的不斷推進(jìn)，以四川、重慶、湖北、湖南、陜西、山西為代表的中西部地區(qū)亦對(duì)外資構(gòu)成強(qiáng)勁的吸引力。中西部地區(qū)中，有河南、四川這樣的人口大省，也有湖北、陜西這樣的教育高地，意味著這里有成為跨國企業(yè)目標(biāo)市場(chǎng)及研發(fā)和生產(chǎn)基地的巨大潛力。近年來，通過地方政府不斷改善營商環(huán)境，完善基礎(chǔ)設(shè)施，加大補(bǔ)貼力度等舉措，中西部地區(qū)對(duì)外資的吸引力不斷提升。2024年1月，普華永道中國于上海舉辦年度在華跨國企業(yè)高管會(huì)議，超過100名高管通過現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研的方式表達(dá)了他們對(duì)投資中國中西部地區(qū)的看法，由上海國際問題研究院院長(zhǎng)陳東曉主持，幾位著名大型跨國企業(yè)高管以圓桌討論的形式，交流了在中西部地區(qū)的經(jīng)營管理經(jīng)驗(yàn)。普華永道相關(guān)領(lǐng)域合伙人亦分享了投資中西部地區(qū)的時(shí)代機(jī)我們整理和分析了跨國企業(yè)高管現(xiàn)場(chǎng)填寫的問卷、會(huì)議過程中的觀點(diǎn)以及受邀專家的建議，4外資在中國的地域分布情況外資在中國的地域分布情況5商務(wù)部發(fā)布的《中國外資統(tǒng)計(jì)公報(bào)》顯示，2022年實(shí)際利用外資金額排名前十的省和直轄市共吸其他均為沿海地區(qū)。近三年數(shù)據(jù)也顯示，江蘇、廣東、上海、山東、浙江、北京六地一直保持第一到第六的位次，顯示出其在吸引外資上的絕對(duì)表1：2022年中國實(shí)際使用外資金額前10省、直轄市12278.93239.64228.75678949.9排名前10合計(jì)264.1內(nèi)陸地區(qū)整體吸收外資金額遠(yuǎn)低于沿海地區(qū)，但近年來部分內(nèi)陸省份的實(shí)際利用外資金額增速高于全國平均水平?！吨袊赓Y統(tǒng)計(jì)公報(bào)》顯示，2020至2022年，湖南、湖北、陜西、山西、內(nèi)蒙古等省、自治區(qū)的實(shí)際利用外資金額呈現(xiàn)良好增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。表表2：2020-2022年部分省、自治區(qū)實(shí)際使用外資金額(億美元)24.145.0%25.026.525.6%4.62023年，在全國實(shí)際利用外資金額有所下滑的背2023年，在全國實(shí)際利用外資金額有所下滑的背景下，中西部地區(qū)仍取得不錯(cuò)的成績(jī)。四川的外商直接投資到資金額達(dá)到245.2億元，同比增長(zhǎng)6.5%；陜西實(shí)際使用外資99.9億元，同比增長(zhǎng)體廣泛報(bào)道。圍繞電影院事業(yè)，韓國CJ集團(tuán)在長(zhǎng)沙、岳陽已累計(jì)投資約2億元。西門子宣布，該公司的工業(yè)自動(dòng)化產(chǎn)品中國智造基地將落戶成都。德國埃貝赫集團(tuán)則將生產(chǎn)50萬套汽車排氣系統(tǒng)的項(xiàng)目落戶在河南許昌。6市場(chǎng)和政策是跨國企業(yè)投資市場(chǎng)和政策是跨國企業(yè)投資中西部的最重要考慮因素7物流基礎(chǔ)設(shè)施的便利度外國投資者社區(qū)受訪企業(yè)認(rèn)為，人口、市場(chǎng)規(guī)模（67%）、地方政府的外資優(yōu)惠政策（47%）以及勞動(dòng)力和土地成本優(yōu)勢(shì)（43%）是推動(dòng)其投資中西部市場(chǎng)的主要因素。11圖1：跨國企業(yè)到中國中西部地區(qū)投資的驅(qū)動(dòng)因素47%47%43%顯示，2022年，上海和浙江的城鎮(zhèn)私營單位就業(yè)顯示，2022年，上海和浙江的城鎮(zhèn)私營單位就業(yè)人員平均工資分別為104,560元和71,934元，遠(yuǎn)高于四川（59,121元）、湖北（57,043元）、湖人才資源也是跨國企業(yè)在中西部地區(qū)投資的重要考慮。英飛凌高級(jí)副總裁兼首席財(cái)務(wù)官ThomasZimmerle先生表示，雖然目前的規(guī)模并不大，但公司的創(chuàng)新及應(yīng)用中心仍選擇在西安落戶，主要是由于其在半導(dǎo)體領(lǐng)域有優(yōu)秀的大學(xué)和人才。他進(jìn)一步解釋稱，高新科技需要完整的產(chǎn)業(yè)生態(tài)系統(tǒng)和專業(yè)人員支撐其發(fā)展，地方產(chǎn)業(yè)鏈、人才及生態(tài)系統(tǒng)的完善程度將有助于吸引外資。地區(qū)人口僅占全國的3成左右。中西部地區(qū)人口眾多，以2022年常住人口計(jì)算，河南（9,872北（5,844萬）均為中西部人口大省。龐大的市場(chǎng)尤其有利于消費(fèi)行業(yè)。中西部地區(qū)的飲料市場(chǎng)基數(shù)低，年增長(zhǎng)率在近年遠(yuǎn)高于東部沿海。根據(jù)新華財(cái)經(jīng)的報(bào)導(dǎo)，2023年初，可口可樂在鄭州的銷量創(chuàng)下建廠27年來單月新紀(jì)錄，2月份銷售收入增長(zhǎng)近30%?？煽诳蓸酚?jì)劃在河南投資9億元建設(shè)新廠區(qū)，以滿足日益增長(zhǎng)的消費(fèi)需中西部地區(qū)的勞動(dòng)力成本低于沿海地區(qū)，這將有助于降低跨國企業(yè)的運(yùn)營成本。國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)8市場(chǎng)和生產(chǎn)基地是跨國企業(yè)市場(chǎng)和生產(chǎn)基地是跨國企業(yè)對(duì)中西部投資的主要定位9生產(chǎn)基地物流樞紐銷售/批發(fā)生產(chǎn)設(shè)施生產(chǎn)基地物流樞紐銷售/批發(fā)生產(chǎn)設(shè)施44%和中亞的陸上通道（21%）以及物流樞紐（20%）位居之后。47%47%中西部多個(gè)地區(qū)被視為連接南亞和中亞的區(qū)域樞紐，西部陸海通道建設(shè)惠及重慶、貴州、四川、陜西等多個(gè)中西部省份。數(shù)據(jù)顯示，西部陸海新通道鐵海聯(lián)運(yùn)班列開行量已由2017年的178列增加到目前的9,000列。中老鐵路和中泰鐵路也將擴(kuò)大中國內(nèi)陸地區(qū)與東南亞地區(qū)的連接。以中老鐵路為例，其開通運(yùn)營兩年來，累計(jì)發(fā)送旅客超受訪企業(yè)已在中西部地區(qū)開展多元化投資，主要包括銷售/批發(fā)點(diǎn)（44%）、生產(chǎn)設(shè)施（31%）和支持部門（31%），這些實(shí)際投資與其對(duì)中西部地區(qū)的定位高度契合。地區(qū)總部（20%）、物流設(shè)施（17%）、研發(fā)機(jī)構(gòu)（14%）、采購（11%）、數(shù)據(jù)中心（6%）也是受訪企業(yè)的選擇。29%的受訪企業(yè)尚未投資。跨國企業(yè)投資中西部的政跨國企業(yè)投資中西部的政策期待稅收優(yōu)惠（65%）和財(cái)政補(bǔ)貼（50%）是最吸引受訪企業(yè)到中西部地區(qū)投資的政策因素。簡(jiǎn)化外匯管理（36%）和改善基礎(chǔ)設(shè)施（35%）也是受訪企業(yè)較為關(guān)注的內(nèi)容。此外，受訪企業(yè)期待較為綜合的政策稅收優(yōu)惠 增加監(jiān)管透明度政策補(bǔ)貼是中西部地方政府吸引外資的重要方式。湖北省級(jí)財(cái)政對(duì)新設(shè)外資總投資1億美元及以上、且首年實(shí)際使用外資3,000萬美元及以上的先進(jìn)制造業(yè)項(xiàng)目的獎(jiǎng)勵(lì)累計(jì)最高可達(dá)2億元。湖南對(duì)世界500強(qiáng)企業(yè)新設(shè)立中國區(qū)總部、且注冊(cè)資本在2,000萬元以上的，最高獎(jiǎng)勵(lì)1,000萬元。這些政策顯示了中西部地區(qū)對(duì)于外資的重視企業(yè)與政府間關(guān)系也是重要的考慮因素。參加會(huì)議的一位跨國企業(yè)高管表示，多個(gè)省份均出臺(tái)了針對(duì)其所在行業(yè)投資的優(yōu)惠政策補(bǔ)貼和激勵(lì)措施，但其最終選擇落戶在西南部某城市，其中一個(gè)原因是一直以來與地方政府保持良好合作關(guān)跨國企業(yè)將積極考慮投資中西部市場(chǎng)開展業(yè)務(wù)44%調(diào)研結(jié)果顯示，超過七成的受訪企業(yè)考慮過在中西部投資開展業(yè)務(wù)，這意味著中西部市場(chǎng)已經(jīng)進(jìn)入大部但在對(duì)中西部市場(chǎng)機(jī)遇的判斷上，受訪企業(yè)的態(tài)度呈現(xiàn)出明顯的分化狀態(tài)——30%的受訪企業(yè)認(rèn)為中西部地區(qū)機(jī)遇巨大；15%更是認(rèn)為機(jī)遇巨圖6：跨國企業(yè)對(duì)中國中西部地區(qū)發(fā)展機(jī)遇的判斷區(qū)區(qū)在具體的投資計(jì)劃上，17%的受訪企業(yè)計(jì)劃未來將把至少一半的投資放在中西部地區(qū)?？傮w來說，跨國企業(yè)對(duì)投資中西部地區(qū)仍保持積極態(tài)度，高達(dá)52%的受訪企業(yè)打算將小比例的投資放在中西部地區(qū)，17%仍將全部投資沿海地區(qū)。圖圖7：跨國企業(yè)未來1-3年在中國沿海及中西部地大部分在中4%份在中西部截至2022年底，中國外商直接投資存量與GDP的比率為21.1%，低于主要發(fā)達(dá)國家。中國吸引外資仍有巨大的發(fā)展空間，中西部地區(qū)有望為跨國在跨國企業(yè)的中國戰(zhàn)略中，中西部地區(qū)正在變得更加重要?？鐕髽I(yè)在選擇中西部地區(qū)作為市場(chǎng)和生產(chǎn)基地的基礎(chǔ)上，也逐漸將其定位為研發(fā)和但跨國企業(yè)也需要認(rèn)識(shí)到，中西部地區(qū)在基礎(chǔ)設(shè)施、營商環(huán)境、人才供給、產(chǎn)業(yè)鏈成熟度方面與沿海地區(qū)仍然有差距。對(duì)在中西部地區(qū)投資的跨國企業(yè)而言，在關(guān)注市場(chǎng)潛力、引資政策、營商環(huán)境等宏觀因素外，還需要因地制宜，提高自身產(chǎn)品和服務(wù)與當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)的契合度，并與地方政府、員工以及供應(yīng)鏈上下游企業(yè)建立良好的關(guān)對(duì)于希望引入外資以促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的內(nèi)陸地方政府而言，需要持續(xù)優(yōu)化營商環(huán)境，結(jié)合地方產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向和生產(chǎn)要素稟賦，為跨國企業(yè)量身定制具有吸引力的政策組合，有效降低其生產(chǎn)和經(jīng)營普華永道全球跨境服務(wù)中國主管合伙人普華永道購并交易服務(wù)中國市場(chǎng)主管合伙人普華永道企業(yè)融資與并購部中國主管合伙人普華永道中國美國跨國企業(yè)業(yè)務(wù)部主管合伙人普華永道中國亞太區(qū)轉(zhuǎn)讓定價(jià)服務(wù)主管合伙人普華永道中國企業(yè)重整服務(wù)主管合伙人普華永道中國財(cái)務(wù)管理咨詢合伙人普華永道中國稅務(wù)及商務(wù)咨詢合伙人普華永道中國咨詢部企業(yè)并購增值與整合服務(wù)合普華永道中國交易戰(zhàn)略合伙人普華永道中國企業(yè)融資與并購服務(wù)合伙人普華永道中國客戶與市場(chǎng)部—市場(chǎng)調(diào)研與分析普華永道中國全球跨境服務(wù)業(yè)務(wù)總監(jiān)普華永道中國客戶與市場(chǎng)部—市場(chǎng)調(diào)研與分析普華永道中國歐洲跨國企業(yè)業(yè)務(wù)部主管合伙人普華永道中國審計(jì)部變革管理主管合伙人普華永道中國亞洲跨國企業(yè)業(yè)務(wù)部高級(jí)顧問普華永道中國中區(qū)網(wǎng)絡(luò)安全與隱私服務(wù)主管合伙人普華永道中國財(cái)務(wù)管理咨詢合伙人普華永道中國企業(yè)并購服務(wù)合伙人普華永道中國人才和組織咨詢服務(wù)合伙人普華永道思略特中國醫(yī)藥醫(yī)療