公司金融計(jì)算公式匯總

公司金融計(jì)算公式匯總1.現(xiàn)值（PresentValue）現(xiàn)值是指將未來的現(xiàn)金流折算到當(dāng)前時(shí)點(diǎn)所得到的金額?，F(xiàn)值的公式如下：\[PV=\frac{CF}{(1+r)^n}\]其中：PV表示現(xiàn)值；CF表示現(xiàn)金流量；r表示貼現(xiàn)率；n表示現(xiàn)金流發(fā)生的期數(shù)。2.內(nèi)部收益率（InternalRateofReturn，IRR）內(nèi)部收益率是指使得投資項(xiàng)目凈現(xiàn)值等于零的折現(xiàn)率。IRR的公式如下：\[0=\sum\frac{CF}{(1+IRR)^n}\]其中：CF表示現(xiàn)金流量；IRR表示內(nèi)部收益率；n表示現(xiàn)金流發(fā)生的期數(shù)。內(nèi)部收益率可以用來評(píng)估投資項(xiàng)目的盈利能力。一般來說，如果IRR大于預(yù)期收益率，那么投資就是可行的。3.數(shù)期增長率（CompoundAnnualGrowthRate，CAGR）數(shù)期增長率是指投資在一定期間內(nèi)的年均增長率。CAGR的公式如下：\[CAGR=\left(\frac{FV}{PV}\right)^{\frac{1}{n}}-1\]其中：CAGR表示數(shù)期增長率；FV表示未來價(jià)值；PV表示現(xiàn)值；n表示投資年限。數(shù)期增長率可以幫助投資者衡量投資的長期增長潛力。4.期權(quán)定價(jià)公式（OptionsPricingModel）期權(quán)定價(jià)是指根據(jù)一系列的參數(shù)計(jì)算期權(quán)的價(jià)格。其中最著名的期權(quán)定價(jià)模型是Black-Scholes模型。Black-Scholes模型的公式如下：\[C=S\cdotN(d_1)-X\cdote^{-rT}\cdotN(d_2)\]\[P=X\cdote^{-rT}\cdotN(-d_2)-S\cdotN(-d_1)\]其中：C表示看漲期權(quán)的價(jià)格；P表示看跌期權(quán)的價(jià)格；S表示標(biāo)的資產(chǎn)的現(xiàn)在價(jià)格；X表示期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格；r表示無風(fēng)險(xiǎn)利率；T表示期權(quán)的剩余期限；N表示標(biāo)準(zhǔn)正態(tài)分布的累積分布函數(shù)；d1和d2的計(jì)算公式如下：\[d_1=\frac{ln(S/X)+(r+\frac{1}{2}\cdot\sigma^2)\cdotT}{\sigma\sqrt{T}}\]\[d_2=d_1-\sigma\sqrt{T}\]其中：ln表示自然對(duì)數(shù)；\sigma表示標(biāo)的資產(chǎn)的波動(dòng)率。Black-Scholes模型是期權(quán)交易中最常用的模型之一。5.資本資產(chǎn)定價(jià)模型（CapitalAssetPricingModel，CAPM）資本資產(chǎn)定價(jià)模型是一種用于確定資產(chǎn)預(yù)期收益率的模型。CAPM的公式如下：\[E(R_i)=R_f+\beta_i\cdot(E(R_m)-R_f)\]其中：E(R_i)表示資產(chǎn)i的預(yù)期收益率；R_f表示無風(fēng)險(xiǎn)利率；\beta_i表示資產(chǎn)i與市場收益率之間的相關(guān)系數(shù)；E(R_m)表示市場收益率的預(yù)期收益率。資本資產(chǎn)定價(jià)模型通過測量資產(chǎn)與市場的關(guān)系，幫助投資者確定資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)和預(yù)期收益率。6.估值公式（ValuationFormula）估值公式是用于確定公司或資產(chǎn)的價(jià)值的數(shù)學(xué)公式。常見的估值公式包括：企業(yè)價(jià)值（EnterpriseValue）=市值+凈債務(wù)每股價(jià)值（PerShareValue）=企業(yè)價(jià)值/總股本凈現(xiàn)值（NetPresentValue，NPV）=現(xiàn)金流入-現(xiàn)金流出盈利能力指標(biāo)（ProfitabilityRatios）=凈利潤/銷售收入不同的估值公式適用于不同的情況和目的，投資者應(yīng)根據(jù)具體情況選擇合適的公式。以上是一些常用的公司金融計(jì)算公式的匯總