2015年4月自考00075證券投資與管理試題及答案含解析

證券投資與管理年月真題

0007520154

1、【單選題】場外交易市場又稱為（）。

柜臺交易市場

一級市場

A:

二級市場

B:

基金市場

C:

答D:案：A

解析：本題考查交易市場的分類。場外交易市場，又稱為柜臺交易市場或店頭交易市場，

指在交易所外進行證券交易的市場。參見教材P7。

2、【單選題】紐約證券交易所正式成立的時間是（）。

1861年

1862年

A:

1863年

B:

1864年

C:

答D:案：C

解析：本題考查證券市場的起源。1863年，紐約證券交易所正式成立。參見教材P13。

3、【單選題】股份有限公司的資本必須遵守的資本原則包括（）。

股本確定原則和股本配比原則

股本充實原則和股本配比原則

A:

股本不變原則、股本配比原則和股本充實原則

B:

股本確定原則、股本充實原則和股本不變原則

C:

答D:案：D

解析：本題考查股份有限公司的股份資本原則。股份資本必須遵循以下三條資本的原則：

股本確定原則、股本充實原則和股本不變原則。參見教材P39。

4、【單選題】按照債券發(fā)行主體性質(zhì)的不同，債券可以分為（）。

國內(nèi)債券和國際債券

政府債券和公司債券

A:

固定利率債券和浮動利率債券

B:

C:

普通債券和含權債券

答D:案：B

解析：本題考查債券分類。按發(fā)行主體分可分為：政府債券、金融債券和公司債券。參見

教材P59。

5、【單選題】地方政府債券中，只以發(fā)行者的資信作擔保，與政府的稅收能力和有限的財政

收入無關的債券是指（）。

一般責任債券

有限責任債券

A:

收益?zhèn)?/p>

B:

住宅公債

C:

答D:案：B

解析：本題考查地方債券分類。有限責任債券只以發(fā)行者的資信作擔保，與政府的稅收能

力無關，與有限的財政收入也無關。這種債券的風險相對而言就要大一些。參見教材

P66。

6、【單選題】根據(jù)基金是否可以贖回，投資基金可以分為（）。

開放型基金和封閉型基金

契約型基金和公司型基金

A:

開放型基金和公司型基金

B:

成長型基金和平衡型基金

C:

答D:案：A

解析：本題考查投資基金的分類。根據(jù)基金是否可以贖回，投資基金可分為開放型基金和

封閉型基金。參見教材P88。

7、【單選題】下列關于公司型基金的說法正確的是（）。

公司型基金是基于一定的信托契約原理而組織起來的代理投資行為

公司型基金與契約型基金的法律依據(jù)相同

A:

公司型基金本身就是投資公司

B:

公司型基金與契約型基金的融資渠道相同

C:

答D:案：C

解析：本題考查公司型基金。契約型基金是基于一定的信托契約原理而組織起來的代理投

資行為。契約型基金是依據(jù)基金契約組建的，信托法是契約型基金設立的依據(jù)；公司型基

金是依據(jù)公司法組建的。公司型基金與契約型基金的融資渠道不同。參見教材P90。

8、【單選題】綜合類證券公司注冊資本最低限額為（）。

0.5億元

1億元

A:

2億元

B:

5億元

C:

答D:案：D

解析：本題考查綜合類證券公司注冊條件。綜合類證券公司必須具備以下條件：（1）注

冊資本最低限額為人民幣5億元；（2）主要管理人員和業(yè)務人員必須具有證券從業(yè)資

格；（3）有固定的經(jīng)營場所和合格的交易設施；（4）有健全的管理制度和規(guī)范的自營業(yè)

務與經(jīng)紀業(yè)務分業(yè)管理的體系。參見教材P110。

9、【單選題】證券經(jīng)營機構(gòu)的主要業(yè)務中，以買賣證券的差價以及持有證券的其它收益為收

入來源的業(yè)務是（）。

證券自營業(yè)務

證券經(jīng)紀業(yè)務

A:

證券承銷業(yè)務

B:

公司理財業(yè)務

C:

答D:案：A

解析：本題考查證券經(jīng)營機構(gòu)的主要業(yè)務。自營業(yè)務的收入來源于證券公司買賣證券的差

價以及持有證券的其他收益，例如分紅派息。參見教材P113。

10、【單選題】下列關于證券投資基金當事人的說法正確的是（）。

基金托管人不是基金的當事人

基金管理人是基金的所有者

A:

基金托管人是基金產(chǎn)品的募集者

B:

基金份額持有人是基金的出資人

C:

答D:案：D

解析：本題考查基金當事人。投資基金的創(chuàng)立和運行涉及四方：投資人、發(fā)起人、管理人

和托管人?；鸸芾砣?，又稱基金管理公司，是指具體運營基金的操作機構(gòu)。基金托管

人，又稱信托人，是受益人權益的代表，是基金資產(chǎn)的名義持有人和保管人。參見教材

P82。

11、【單選題】下列關于招股說明書的說法錯誤的是（）。

招股說明書是公開發(fā)行股票必須準備的申請材料之一

招股說明書通常由股票發(fā)行人和主承銷商共同編制

A:

主承銷商無需對招股說明書披露信息的真實性、準確性和完整性負責

B:

公司經(jīng)營業(yè)績和股本情況是招股說明書主要披露的信息之一

C:

答D:案：C

解析：本題考查招股說明書。招股說明書通常由股票發(fā)行人和主承銷商共同編制，他們對

招股說明書披露信息的真實性、準確性和完整性負責，保證招股說明書沒有虛假、嚴重誤

導和遺漏，并且承擔連帶責任。參見教材P141。

12、【單選題】將證券承銷分為代銷、全額包銷和余額包銷的標準是（）。

按證券經(jīng)營機構(gòu)在承銷過程中所獲得的收益的不同

按證券經(jīng)營機構(gòu)在承銷過程中所承擔的責任和風險的不同

A:

按證券經(jīng)營機構(gòu)在承銷過程中所承擔的責任的不同

B:

按證券經(jīng)營機構(gòu)在承銷過程中所承擔的風險的不同

C:

答D:案：B

解析：本題考查承銷方式。根據(jù)證券經(jīng)營機構(gòu)在承銷過程中所承擔的責任和風險的不同，

承銷可分為代銷、全額包銷、余額包銷三種形式。參見教材P144。

13、【單選題】專門從事不足一個交易單位的證券買賣業(yè)務的經(jīng)紀人是（）。

傭金經(jīng)紀人

二元經(jīng)紀人

A:

專家經(jīng)紀人

B:

零股經(jīng)紀人

C:

答D:案：D

解析：本題考查證券經(jīng)紀人的分類。零股經(jīng)紀人專門從事不足一個交易單位的證券買賣業(yè)

務。參見教材P180。

14、【單選題】下列不屬于基本分析方法的是（）。

宏觀經(jīng)濟分析

行業(yè)分析

A:

公司分析

B:

K線趨勢分析

C:

答D:案：D

解析：本題考查基本分析?；痉治鲋饕ê暧^經(jīng)濟分析、產(chǎn)業(yè)分析以及上市公司分析

三個方面。參見教材P196。

15、【單選題】在明顯的上升或下跌趨勢中，第二根K線實體包含第一根K線實體所形成的

圖形稱為（）。

“穿頭破足”形態(tài)

“烏云蓋頂”形態(tài)

A:

“曙光初現(xiàn)”形態(tài)

B:

“包容”形態(tài)

C:

答D:案：A

解析：本題考查K線組合分析。在明顯的上升或下跌趨勢中，第二根K線實體包含第一根

K線實體所形成的圖形稱為“穿頭破足”形態(tài)。參見教材P222。

16、【單選題】甲企業(yè)2012年6月30日的流動資產(chǎn)凈額為1000萬元，流動負債額為200

萬元，存貨為300萬元，速凍比率為（）。

1.5

2.5

A:

3.5

B:

4.5

C:

答D:案：C

解析：本題考查速動比率的計算。速動比率＝（流動資產(chǎn)－存貨）/流動負債＝（1000－

300）/200＝3.5。參見教材P213。

17、【單選題】證券投資風險管理的基本程序中，第一步是（）。

選擇風險管理技術

風險評價

A:

風險評估

B:

風險識別

C:

答D:案：D

解析：本題考查證券投資風險管理的基本程序。主要有：風險識別、風險估測、風險評

價、選擇風險管理技術、風險管理效果評價、風險管理周期。參見教材P255。

18、【單選題】下列指標中，可以反映單個證券相對于市場證券組合的變動程度并用于衡量

單個證券系統(tǒng)風險的是（）。

α

A:

β

方差

B:

標準差

C:

答D:案：B

解析：本題考查β系數(shù)。計量單個證券隨市場移動趨勢變動的指標稱為“β系數(shù)”，它反

映單個證券相對于市場證券組合的變動程度，可以衡量單個證券的系統(tǒng)風險。參見教材

P275。

19、【單選題】上市公司信息持續(xù)披露的內(nèi)容包括（）。

中期報告、年度報告和臨時報告

月度報告、中期報告和年度報告

A:

月度報告、年度報告和臨時報告

B:

招股說明書、年度報告和臨時報告

C:

答D:案：A

解析：本題考查上市公司信息持續(xù)披露制度。上市公司信息持續(xù)披露的內(nèi)容有：中期報

告、年度報告和臨時報告。參見教材P289。

20、【單選題】我國證券市場的監(jiān)管機構(gòu)為（）。

財政部

中國人民銀行

A:

中國證券監(jiān)督管理委員會

B:

中國證券業(yè)協(xié)會

C:

答D:案：C

解析：本題考查我國證券市場的監(jiān)管機構(gòu)。目前，中國證券監(jiān)督管理委員會是直屬國務院

的證券監(jiān)督管理機構(gòu)，全權負責對我國證券、期貨業(yè)的監(jiān)管和建立全國統(tǒng)一的證券期貨監(jiān)

管體系。參見教材P12。

21、【多選題】證券市場的功能包括（）。

融通資金

配置資源

A:

轉(zhuǎn)換機制

B:

宏觀調(diào)控

C:

分散風險

D:

答E:案：ABCDE

解析：本題考查證券市場的功能。主要有：融通資金、配置資源、轉(zhuǎn)換機制、宏觀調(diào)控、

分散風險。參見教材P25。

22、【多選題】債券的票面要素包括（）。

面值

還本和付息的期限

A:

票面利率

B:

贖回條款

C:

償債基金

D:

答E:案：ABCDE

解析：本題考查債券的票面要素。構(gòu)成債券的票面要素有以下幾方面：面值、還本和付息

期限、票面利率、贖回條款、償債基金。參見教材P55。

23、【多選題】股票發(fā)行價格的確定方法包括（）。

議價法

折價法

A:

競價法

B:

擬定價

C:

定價法

D:

答E:案：ACDE

解析：本題考查股票發(fā)行價格的確定方法。股票價格的確定方法包括：議價法、競價法、

擬定價和定價法。參見教材P150。

24、【多選題】移動平均線的特點包括（）。

追蹤趨勢

領先性

A:

不穩(wěn)定性

B:

助漲助跌性

C:

支撐線和壓力線的特性

D:

答E:案：ADE

解析：本題考查移動平均線的特點。移動平均線的特點主要有：追蹤趨勢、滯后性、穩(wěn)定

性、助漲助跌性、支撐線和壓力線的特性。參見教材P238。

25、【多選題】系統(tǒng)性風險包括（）。

宏觀經(jīng)濟風險

財務風險

A:

匯率風險

B:

流動性風險

C:

操作性風險

D:

答E:案：AC

解析：本題考查系統(tǒng)風險。系統(tǒng)風險主要有以下幾種形式：宏觀經(jīng)濟風險；購買力風險；

利率風險；匯率風險；市場風險；社會、政治風險。參見教材P257。

26、【問答題】簡述股份有限公司的特點。

答案：（1）股份有限公司是通過發(fā)行股票集資，資本總額分為等額的股份。（2）股份

有限公司股東的責任是有限的。（3）股份有限公司是一個獨立的公司法人。（4）股份

有限公司實行財務公開原則。（5）股份有限公司的股票可以自由轉(zhuǎn)讓，具有流通性。

（6）股份有限公司的股權是分散的多元的。參見教材P32。

27、【問答題】簡述證券交易的方式。

答案：目前證券市場上常用的方式有現(xiàn)貨交易、期貨交易、信用交易和期權交易等。參見

教材P167。

28、【問答題】簡述證券發(fā)行市場的功能。

答案：（1）證券發(fā)行市場提供了直接融資的場所。（2）證券發(fā)行市場促進了融資的規(guī)

范化和高效率。（3）證券發(fā)行市場是證券交易市場發(fā)展的前提。參見教材P137。

29、【問答題】簡述技術分析的假設前提。

答案：技術分析理論是基于三項合理的市場假設：（1）價格反映一切市場信息。（2）

價格沿趨勢運動。（3）歷史會重演。參見教材P217。

30、【問答題】簡述風險的特征。

答案：（1）風險是客觀存在的。（2）風險具有負面性。（3）風險具有可測定性。

（4）風險與收益的對立統(tǒng)一性。參見教材P253。

31、【問答題】試述我國投資基金對經(jīng)濟發(fā)展和證券市場的作用。

答案：（1）開辟新的投資渠道和投資形式，有利于居民家庭收入向投資的轉(zhuǎn)化。（2）

增加證券品種，緩解當前證券市場供求失衡的矛盾。（3）有利于金融和投資的宏觀調(diào)

控。（4）創(chuàng)建規(guī)范化的投資基金，可以將