金融衍生品投資實(shí)務(wù)（山東聯(lián)盟）智慧樹知到期末考試答案2024年

金融衍生品投資實(shí)務(wù)（山東聯(lián)盟）智慧樹知到期末考試答案2024年金融衍生品投資實(shí)務(wù)（山東聯(lián)盟）以下關(guān)于信用評(píng)級(jí)的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（

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A:信用級(jí)別越低的債券信用風(fēng)險(xiǎn)越大B:信用級(jí)別越高的債券利率風(fēng)險(xiǎn)越小C:信用級(jí)別越高的債券違約率越低D:主權(quán)信用評(píng)級(jí)是對(duì)一個(gè)國(guó)家進(jìn)行評(píng)級(jí)答案:信用級(jí)別越高的債券利率風(fēng)險(xiǎn)越小期權(quán)的最大特征是

A:必須每日計(jì)算盈虧B:風(fēng)險(xiǎn)與收益的對(duì)稱性C:賣方有執(zhí)行或放棄執(zhí)行期權(quán)的選擇權(quán)D:風(fēng)險(xiǎn)與收益的不對(duì)稱性

答案:風(fēng)險(xiǎn)與收益的不對(duì)稱性下面關(guān)于我國(guó)利率衍生品市場(chǎng)的說(shuō)法，正確的是（

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A:我國(guó)銀行間市場(chǎng)推出的第一個(gè)利率衍生產(chǎn)品是遠(yuǎn)期利率協(xié)議。B:我國(guó)銀行間市場(chǎng)的利率衍生品主要包括債券遠(yuǎn)期、利率互換、遠(yuǎn)期利率協(xié)議三個(gè)品種。C:2013年9月，中金所推出5年期國(guó)債期貨合約，這是國(guó)債期貨在我國(guó)的首次亮相。D:與發(fā)達(dá)國(guó)家主要以場(chǎng)外交易為主不同，我國(guó)的利率衍生品市場(chǎng)主要是以中金所國(guó)債期貨為代表的場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)。答案:與發(fā)達(dá)國(guó)家主要以場(chǎng)外交易為主不同，我國(guó)的利率衍生品市場(chǎng)主要是以中金所國(guó)債期貨為代表的場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)。下面哪個(gè)不是交易金融衍生品可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)？

A:流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)B:操作風(fēng)險(xiǎn)C:巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)D:法律風(fēng)險(xiǎn)答案:巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)不適合外匯市場(chǎng)的交易是？（

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A:波動(dòng)率交易B:日內(nèi)頻繁交易C:事件驅(qū)動(dòng)交易D:均值回歸交易答案:日內(nèi)頻繁交易金融衍生品的作用不包括？（

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A:避險(xiǎn)保值B:價(jià)值發(fā)現(xiàn)C:價(jià)格發(fā)現(xiàn)D:投機(jī)答案:價(jià)值發(fā)現(xiàn)關(guān)于套期保值交易，正確的做法是？（

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A:預(yù)期什么漲就買什么，需要考慮后續(xù)走勢(shì)B:預(yù)期什么漲就買什么，不需要考慮后續(xù)走勢(shì)C:預(yù)期什么漲就賣什么，需要考慮后續(xù)走勢(shì)D:預(yù)期什么漲就賣什么，不需要考慮后續(xù)走勢(shì)答案:預(yù)期什么漲就買什么，需要考慮后續(xù)走勢(shì)遠(yuǎn)期合約的多頭是（

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A:合約的買方B:合約的賣方C:交割資產(chǎn)的人D:經(jīng)紀(jì)人答案:合約的買方中金所推出的5年期國(guó)債期貨合約規(guī)定，合約標(biāo)的是面值為100萬(wàn)元人民幣、票面利率為3%的名義中期國(guó)債。關(guān)于該合約說(shuō)法不正確的是（

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A:可交割國(guó)債包括所有合約到期月份首日剩余期限在4-5.25年的附息國(guó)債。B:報(bào)價(jià)方式是百元凈價(jià)報(bào)價(jià)，這相當(dāng)于，每張期貨合約的標(biāo)的數(shù)量是1萬(wàn)張面值為100元的國(guó)債。C:如果報(bào)價(jià)為95.665，則意味著每張期貨合約的價(jià)值為95.665萬(wàn)元。D:交易時(shí)間和國(guó)債現(xiàn)貨的交易時(shí)間雖然不完全相同，但基本覆蓋了現(xiàn)貨交易成交最為密集的時(shí)間段。答案:可交割國(guó)債包括所有合約到期月份首日剩余期限在4-5.25年的附息國(guó)債。容易造成巨額虧損的行為是？

A:長(zhǎng)期投資B:做空C:逆勢(shì)，重倉(cāng)，不止損D:投資期權(quán)答案:逆勢(shì)，重倉(cāng)，不止損衍生品本質(zhì)上是把證券、商品、匯率、利率等金融資產(chǎn)的（

）屬性，從資產(chǎn)的其他屬性中剝離出來(lái)單獨(dú)交易

A:價(jià)格B:資產(chǎn)C:價(jià)值D:負(fù)債答案:價(jià)格期貨和遠(yuǎn)期之間的主要差別是？（

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A:質(zhì)量B:標(biāo)的C:場(chǎng)所D:價(jià)格答案:場(chǎng)所下列說(shuō)法哪一個(gè)是錯(cuò)誤的（

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A:場(chǎng)外交易能按需定制B:交易所交易缺乏靈活性C:場(chǎng)外交易的主要問(wèn)題是信用風(fēng)險(xiǎn)D:互換市場(chǎng)是一種場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)答案:互換市場(chǎng)是一種場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)期權(quán)的最大特征是（

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A:風(fēng)險(xiǎn)與收益的對(duì)稱性B:風(fēng)險(xiǎn)與收益的不對(duì)稱性C:賣方有執(zhí)行或放棄執(zhí)行期權(quán)的選擇權(quán)D:必須每日計(jì)算盈虧答案:風(fēng)險(xiǎn)與收益的不對(duì)稱性買方向賣方在規(guī)定期限內(nèi)支付一定的費(fèi)用，賣方則承諾當(dāng)合約中所指參考資產(chǎn)發(fā)生規(guī)定的信用事件時(shí)，向買方賠付參考資產(chǎn)所遭受的損失，這種金融合約是

A:ABSB:CDSC:CDOD:CLN答案:CDS期權(quán)與期貨的主要差別是？（

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A:基礎(chǔ)資產(chǎn)B:投資者C:交易時(shí)間D:權(quán)利義務(wù)答案:權(quán)利義務(wù)以下哪個(gè)方面是設(shè)計(jì)交易系統(tǒng)時(shí)最不需要考慮的？（

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A:資金管理B:出入場(chǎng)點(diǎn)的確定C:持倉(cāng)風(fēng)險(xiǎn)D:持倉(cāng)時(shí)間答案:持倉(cāng)時(shí)間以下關(guān)于CDO的說(shuō)法不正確的是

A:發(fā)行的產(chǎn)品通常風(fēng)險(xiǎn)較低收益穩(wěn)定B:本質(zhì)上是一種資產(chǎn)證券化產(chǎn)品C:分為現(xiàn)金型CDO與合成CDOD:特殊目的實(shí)體SPV在CDO發(fā)行過(guò)程中起到重要作用答案:發(fā)行的產(chǎn)品通常風(fēng)險(xiǎn)較低收益穩(wěn)定下面哪個(gè)不是交易金融衍生品可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)？（

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A:流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)B:法律風(fēng)險(xiǎn)C:巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)D:操作風(fēng)險(xiǎn)答案:巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)期貨投資基金主要投資于政府債券和衍生品。衍生品主要包括商品期貨、金融期貨、遠(yuǎn)期合約、商品和金融期權(quán)、金融合約。（

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A:錯(cuò)B:對(duì)答案:對(duì)美式期權(quán)是指在規(guī)定的有效期限內(nèi)的任何時(shí)候可以行使權(quán)利。(

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A:對(duì)B:錯(cuò)答案:對(duì)K線理論認(rèn)為價(jià)格的變動(dòng)主要體現(xiàn)在開盤價(jià)、收盤價(jià)、結(jié)算價(jià)和平均價(jià)四個(gè)價(jià)格上。(

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A:正確B:錯(cuò)誤答案:錯(cuò)誤會(huì)員在期貨交易中違約的，期貨交易所先以該會(huì)員的保證金承擔(dān)違約責(zé)任。(

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A:正確B:錯(cuò)誤答案:正確期權(quán)買方不可能產(chǎn)生巨額虧損（

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A:對(duì)B:錯(cuò)答案:錯(cuò)豆粕期權(quán)合約的最后交易日早于標(biāo)的期貨合約的最后交易日。

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A:對(duì)B:錯(cuò)答案:對(duì)期貨業(yè)協(xié)會(huì)是期貨業(yè)的自律性組織，是公司法人。(

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A:對(duì)B:錯(cuò)答案:錯(cuò)風(fēng)險(xiǎn)承受能力最低類別的投資者只可購(gòu)買或接受R1風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的產(chǎn)品或服務(wù)。(

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A:錯(cuò)誤B:正確答案:正確期貨市場(chǎng)出現(xiàn)異常情況時(shí)，中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)可以采取必要的風(fēng)險(xiǎn)處置措施。(

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A:錯(cuò)B:對(duì)答案:錯(cuò)期貨業(yè)協(xié)會(huì)的業(yè)務(wù)活動(dòng)與證監(jiān)會(huì)無(wú)關(guān)。(

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A:錯(cuò)誤B:正確答案:錯(cuò)誤依《期貨交易管理?xiàng)l例》的規(guī)定，內(nèi)幕信息是指可能對(duì)期貨交易價(jià)格產(chǎn)生重大影響的已經(jīng)公開的信息。(

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A:錯(cuò)B:對(duì)答案:錯(cuò)股票指數(shù)期貨和股票期貨的合約標(biāo)的物是不同的，股票期貨合約的對(duì)象是單一的股票，而股指期貨合約的對(duì)象是代表一組股票價(jià)格的指數(shù)。(

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A:錯(cuò)B:對(duì)答案:對(duì)期權(quán)交易同期貨交易一樣，買賣雙方都需要交納保證金。(

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A:對(duì)B:錯(cuò)答案:錯(cuò)期貨交易所、非期貨公司結(jié)算會(huì)員不發(fā)布價(jià)格預(yù)測(cè)信息的，責(zé)令改正，給予警告，沒(méi)收違法所得。(

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A:錯(cuò)誤B:正確答案:錯(cuò)誤“交割”是指期貨合約到期時(shí)，根據(jù)期貨交易所的規(guī)則和程序，交易雙方通過(guò)該期貨合約的轉(zhuǎn)移，了結(jié)到期未平倉(cāng)合約的過(guò)程。(

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A:錯(cuò)B:對(duì)答案:對(duì)看漲期權(quán)又稱賣出期權(quán)，因?yàn)橥顿Y者預(yù)期這種金融資產(chǎn)的價(jià)格將會(huì)上漲，從而可以市價(jià)賣出而獲利。(

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A:錯(cuò)誤B:正確答案:錯(cuò)誤價(jià)格跌一段相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)間，出現(xiàn)恐慌性賣出，隨著日益擴(kuò)大的成交量，價(jià)格大幅度下跌，繼恐慌性賣出之后，預(yù)期價(jià)格可能上漲，同時(shí)恐慌性賣出所創(chuàng)的低價(jià)，將不可能在極短時(shí)間內(nèi)跌破。隨著恐慌性大量賣出之后，往往是空頭的開始。(

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A:對(duì)B:錯(cuò)答案:錯(cuò)大豆提油套利是大豆加工商在市場(chǎng)價(jià)格關(guān)系基本正常時(shí)進(jìn)行的。(

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A:對(duì)B:錯(cuò)答案:對(duì)成立對(duì)沖基金的本意就是想通過(guò)買空賣空交易方式最大限度地避免、降低金融市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)，提高投資的保險(xiǎn)率。(

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A:對(duì)B:錯(cuò)答案:對(duì)期貨公司涉及重大訴訟時(shí)，期貨公司及其相關(guān)股東、實(shí)際控制人應(yīng)當(dāng)自該事件發(fā)生之日起10日內(nèi)向國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)提交書面報(bào)告。(

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A:對(duì)B:錯(cuò)答案:錯(cuò)以下說(shuō)法正確的是（

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A:次貸危機(jī)爆發(fā)前，美國(guó)基于次級(jí)貸款的衍生品已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)貸款本身的規(guī)模B:次貸危機(jī)爆發(fā)后，美國(guó)信用衍生品交易被全面取締C:次貸危機(jī)爆發(fā)后，美國(guó)并沒(méi)有加強(qiáng)對(duì)場(chǎng)外衍生品的監(jiān)管D:次貸危機(jī)爆發(fā)前，美國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)發(fā)展健康答案:AI參考:正確選項(xiàng)是D:次貸危機(jī)爆發(fā)前，美國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)發(fā)展健康。\n\n其他選項(xiàng)可能有部分正確信息，但不足以構(gòu)成正確答案。A選項(xiàng)提到次貸危機(jī)爆發(fā)前，美