共同基金和投資組合資產(chǎn)配置練習(xí)試卷1（共140題）

共同基金和投資組合資產(chǎn)配置練習(xí)試卷1（共6套）（共140題）共同基金和投資組合資產(chǎn)配置練習(xí)試卷第1套一、單選題（單題）(本題共22題，每題1.0分，共22分。)1、投資人財務(wù)生命周期不包括哪個階段()A、累積階段B、鞏固階段C、調(diào)整階段D、支出階段標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：投資人的財務(wù)生命周期分為3個階段:累積階段(periodofaccumula-tion),鞏固階段(periodofpreservation),支出階段(periodoftheuseoftheinvestor＇sas-sets)。2、投資者家庭的生命周期包括哪幾個階段()①家庭的形成期;②家庭的成長期;③家庭的成熟期;④家庭的衰老期A、①②③B、①③④C、②③④D、①②③④標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：就像產(chǎn)品的生命周期包括研發(fā)期、成長期、成熟期和衰退期一樣,家庭的生命周期也可以進(jìn)行相似的劃分,即家庭的形成期、成長期、成熟期和衰老期。3、除生命周期因素以外,影響投資決策的其他因素還包括()①投資者的現(xiàn)實財務(wù)狀況;②賦稅狀況;③投資區(qū)間;④投資態(tài)度A、①②③B、①③④C、②③④D、①②③④標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析4、對投資者現(xiàn)實的財務(wù)狀況進(jìn)行考察,主要包括以下哪幾個方面()①家庭資產(chǎn)分析;②家庭負(fù)債分析;③人力資本(未來收入)分析;④個人所得稅率A、①②③B、①③④C、②③④D、①②③④標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析5、以下按投資人風(fēng)險承受能力從高到低排序,正確的是()A、冒險型—積極型—保守型—穩(wěn)健型B、冒險型—積極型—穩(wěn)健型—保守型C、積極型—冒險型—穩(wěn)健型—保守型D、冒險型—穩(wěn)健型—積極型—保守型標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：根據(jù)對投資人風(fēng)險承受能力的分析,可以將投資人劃分成幾種類型,如風(fēng)險承受能力極高的投資人為冒險型;風(fēng)險承受能力中等偏高的投資人為積極型;風(fēng)險承受能力中等偏低的投資人為穩(wěn)健型;風(fēng)險承受能力極低的投資人為保守型。6、下列關(guān)于投資組合管理的四個步驟的順序描述正確的是()A、(1)撰寫投資政策說明書(policystatement);(2)制訂投資策略;(3)制訂并執(zhí)行投資計劃;(4)追蹤考核投資績效監(jiān)督反饋B、(1)制定投資策略;(2)撰寫投資政策說明書;(3)制訂并執(zhí)行投資計劃;(4)追蹤考核投資績效監(jiān)督反饋C、(1)撰寫投資政策說明書;(2)制訂并執(zhí)行投資計劃;(3)制訂投資策略;(4)追蹤考核投資績效監(jiān)督反饋D、(1)制訂并執(zhí)行投資計劃;(2)撰寫投資政策說明書;(3)制訂投資策略;(4)追蹤考核投資績效監(jiān)督反饋標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析7、投資組合管理的四個步驟中,最重要且對投資者影響最大的是()A、撰寫投資政策說明書B、制訂投資策略C、制訂并執(zhí)行投資計劃D、追蹤考核投資績效監(jiān)督反饋標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：在投資組合管理中,最重要且對投資者影響最大的是投資政策說明書的撰寫。投資政策說明書主要是為了幫助投資人了解投資所帶來的成本和風(fēng)險。8、投資目標(biāo)的核心問題為()A、期限—流動性比較B、風(fēng)險—收益權(quán)衡C、風(fēng)險—期限權(quán)衡D、風(fēng)險—流動性考量標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：投資目標(biāo)的核心問題為風(fēng)險一收益權(quán)衡(risk-returntrade-off),即投資者希望得到的預(yù)期收益與他們的風(fēng)險承擔(dān)能力之間的權(quán)衡。9、個人投資者在進(jìn)行投資組合管理時應(yīng)包括以下一些基本構(gòu)成()①教育投資與保險;②住宅投資;③養(yǎng)老金投資與風(fēng)險承擔(dān)能力;④避稅A、①②③B、①③④C、②③④D、①②③④標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析10、下列資產(chǎn)組合管理決策制定的步驟中,最重要的部分為()A、資產(chǎn)配置B、分散經(jīng)營C、風(fēng)險與稅收定位D、收益生成標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：資產(chǎn)組合管理決策制定的步驟包括資產(chǎn)配置、分散經(jīng)營、風(fēng)險與稅收定位以及收益生成等,其中最重要的部分是資產(chǎn)配置,即決定投資于資產(chǎn)組合的各種主要資產(chǎn)類型的比例和數(shù)額。11、保守型的投資者最可能將其大部分資產(chǎn)投向如下哪種投資產(chǎn)品()A、國債B、期貨C、房地產(chǎn)D、國內(nèi)股票標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：保守型客戶的資產(chǎn)分配策略主要是在確保資產(chǎn)安全的基礎(chǔ)上獲得穩(wěn)定的收入,投資于風(fēng)險較低的現(xiàn)金投資和國內(nèi)定息投資比例高,而風(fēng)險較高的股票投資則低。12、進(jìn)取型的投資者最可能將其大部分資產(chǎn)投向如下哪種投資產(chǎn)品()A、國債B、國內(nèi)股票或房地產(chǎn)C、國內(nèi)公司債券D、銀行定期存款標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：進(jìn)取型客戶的資產(chǎn)組合策略強(qiáng)調(diào)的是中長期收益最大化。資產(chǎn)組合中股票和房地產(chǎn)等高風(fēng)險高成長性的資產(chǎn)占絕大部分,因此市場狀況的波動會給資產(chǎn)組合的市值帶來很大影響。13、下列不屬于資產(chǎn)配置的三大獨立類別的是()A、政策資產(chǎn)配置B、中期資產(chǎn)配置C、戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置D、動態(tài)資產(chǎn)配置標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：資產(chǎn)配置可以被分成三大獨立類別:政策資產(chǎn)配置、戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置和動態(tài)資產(chǎn)配置。14、在投資管理中,以下哪種資產(chǎn)配置對長期投資組合收益的影響最大()A、中期資產(chǎn)配置B、政策資產(chǎn)配置C、戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置D、動態(tài)資產(chǎn)配置標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：在投資管理中,沒有其他因素比政策資產(chǎn)配置對長期投資組合收益的影響更大的了。它用來描述長期投資政策的制定,使投資組合受益于市場大規(guī)模變化和一些最具進(jìn)攻性的短期戰(zhàn)術(shù)戰(zhàn)略。15、長期管理資產(chǎn)組合時,不屬于投資者經(jīng)常采用的方法的是()A、購買并持有B、恒定混合法C、投資組合保險D、集中投資法標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：長期管理資產(chǎn)組合時,投資者可以采用三種方法。第一種是確定恰當(dāng)?shù)馁Y產(chǎn)組合,并在諸如3~5年的適當(dāng)持有時間保持這種組合,這種方法被稱為購買并持有法。第二種方法為恒定混合法,這種方法是按長期保持投資組合中各類資產(chǎn)的恒定比例而設(shè)計的。第三種方法為投資組合保險,這種方法在本質(zhì)上最具有動態(tài)性,所需要的再平衡和交易的程度最高。16、基金的一般特征主要有()①組合投資;②專家管理;③共同投資;④可選擇性強(qiáng);⑤流動性好;⑥收益率高A、①②③④⑤B、①②③⑤⑥C、①②④⑤⑥D(zhuǎn)、①②④⑤⑥標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：基金的一般特征主要有:①組合投資;②專家管理;③共同投資;④可選擇性強(qiáng);⑤流動性好。但基金作為一種投資方式,其收益同樣具有不確定性,并不能簡單得認(rèn)為基金的收益就一定高。17、根據(jù)組織形態(tài)的不同,投資基金可以劃分為()A、公司型基金和契約型基金B(yǎng)、開放型基金和封閉型基金C、收入型、成長型和平衡型基金D、私募基金和公募基金標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析18、根據(jù)基金單位變現(xiàn)方式的不同,投資基金可分為()A、公司型基金和契約型基金B(yǎng)、開放型基金和封閉型基金C、收入型、成長型和平衡型基金D、私募基金和公募基金標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析19、按照投資風(fēng)險與收益目標(biāo)的不同,投資基金可分為()A、公司型基金和契約型基金B(yǎng)、開放型基金和封閉型基金C、收入型、成長型和平衡型基金D、私募基金和公募基金標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析20、按照資金的募集方式不同,投資基金可以分為()A、公司型基金和契約型基金B(yǎng)、開放型基金和封閉型基金C、收入型、成長型和平衡型基金D、私募基金和公募基金標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析21、按照投資對象的不同,投資基金又可分為()①股票基金;②貨幣市場基金;③債券基金;④指數(shù)基金;⑤私募基金;⑥成長型基金A、①②③④B、①②③⑤C、①②④⑤D、①④⑤⑥標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析22、下列不屬于貨幣市場基金投資對象的是()A、大額定期存單B、銀行承兌匯票C、短期國債D、股票標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：貨幣市場基金。是指投資于各類貨幣市場工具的基金,如大額定期存單,銀行承兌匯票,商業(yè)票據(jù),短期國債等。投資與股票的基金,一般為股票基金。共同基金和投資組合資產(chǎn)配置練習(xí)試卷第2套一、單選題（單題）(本題共22題，每題1.0分，共22分。)1、在下列()情況下,看漲期權(quán)是實值的。A、股票價格高于執(zhí)行價格B、股票價格低于執(zhí)行價格C、股票價格等于執(zhí)行價格D、以上情況均不正確標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：當(dāng)市場價格大于執(zhí)行價格時,看漲期權(quán)是實值期權(quán);當(dāng)市場價格小于執(zhí)行價格時,看跌期權(quán)是實值期權(quán)。2、下列有關(guān)期權(quán)的4種說法,不正確的是()A、看跌期權(quán)的持有者有權(quán)在期權(quán)到期日或之前以指定的價格賣出資產(chǎn)B、只有當(dāng)原生資產(chǎn)的市場價值高于執(zhí)行價格時,看漲期權(quán)才會被執(zhí)行C、當(dāng)原生資產(chǎn)價值增加時,看跌期權(quán)的利潤增加D、只有當(dāng)原生資產(chǎn)的市場價值低于執(zhí)行價格時,看跌期權(quán)才會被執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析3、某股票的看跌期權(quán)的執(zhí)行價格為40元/股,看跌期權(quán)的價格為2元/股,該股票的看漲期權(quán)的執(zhí)行價格也為40元/股,但看漲期權(quán)的價格為5元/股。那么,該看跌期權(quán)的賣方最大損失為()元/股,該看漲期權(quán)的買方最大損失為()元/股。A、38.03.5B、38.036.5C、40.03.5D、40.040.0標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：看跌期權(quán)賣方的最大損失為期權(quán)執(zhí)行價格減去期權(quán)費(fèi);看漲期權(quán)買方的最大損失為期權(quán)費(fèi)。4、你的客戶購買了某股票的看漲期權(quán)2份,看跌期權(quán)1份,執(zhí)行價格均為45元/股,看漲期權(quán)成本為5元/股,看跌期權(quán)成本為4元/股。當(dāng)該股票的價格為55元/股時,如果該客戶對沖頭寸,那么他的每股盈利或損失是()A、損失4元/股B、盈利6元/股C、盈利10元/股D、盈利20元/股標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：由于股票的市場價格高于執(zhí)行價格,故該客戶執(zhí)行看漲期權(quán),不執(zhí)行看跌期權(quán)。其每股盈利為(55-45-5)×2-4=6。5、在其他條件相同的情況下,美式期權(quán)比歐式期權(quán)價值更大,這是因為()A、歐式期權(quán)合約不對股票分拆和股票紅利進(jìn)行調(diào)整B、美式期權(quán)可以在期權(quán)到期日或之前任何時候執(zhí)行,而歐式期權(quán)必須在到期日執(zhí)行C、歐式期權(quán)不遵循布萊克-斯科爾斯模型,而且定價經(jīng)常出錯D、美式期權(quán)在美國交易所交易,美國交易所交易量更大,流動性更強(qiáng)標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：歐式期權(quán)的買方只能在到期日執(zhí)行期權(quán)(即行使買進(jìn)或賣出標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利),而美式期權(quán)的買方可以在到期日及其之前的任何時間執(zhí)行期權(quán)。6、某資產(chǎn)當(dāng)前價格為100元,該資產(chǎn)的美式看跌期權(quán)執(zhí)行價格為90元。某投資者買入該資產(chǎn)的同時買入該資產(chǎn)的看跌期權(quán)進(jìn)行套期保值。如果當(dāng)該資產(chǎn)的價格為114元時,投資者剛好達(dá)到盈虧平衡,那么投資者在購買該看跌期權(quán)時支付的價格為()A、0元B、4元C、10元D、14元標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析7、某資產(chǎn)當(dāng)前價格為75元,該資產(chǎn)的3個月期,美式看漲期權(quán)處于實值狀態(tài),該期權(quán)的當(dāng)前價值為5元。當(dāng)該資產(chǎn)在到期時價格為()時,其拋補(bǔ)期權(quán)達(dá)到盈虧平衡A、70元B、75元C、80元D、85元標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析8、某投資者購買了執(zhí)行價格為25元、期權(quán)價值為4元的看漲期權(quán)合約,并賣出執(zhí)行價格為40元、期權(quán)價值為2.5元的看漲期權(quán)合約。如果該期權(quán)的原生資產(chǎn)的價格在到期時上升到50元,并且在到期日期權(quán)被執(zhí)行,那么該投資者在到期時的凈利潤為(忽略交易成本)()A、8.5元B、13.5元C、16.5元D、23.5元標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：期權(quán)執(zhí)行后,買入看漲期權(quán)合約的利潤為50-25-4=21,賣出看漲期權(quán)的利潤為40-50+2.5=-7.5。故其純利潤為21+(-7.5)=13.5。9、如果某股票銷售價格為25元,該股票的看跌期權(quán)的執(zhí)行價格為20元,如果該期權(quán)還有90天到期,那么,該看跌期權(quán)目前的最低和最高價格為()A、0元和5元B、0元和20元C、5元和20元D、5元和25元標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：對于看跌期權(quán),由于標(biāo)的資產(chǎn)的價格一般不可能低于零,因此,期權(quán)價格的上限不可能超過執(zhí)行價格。這是因為,當(dāng)價格越來越接近于零時,買方幾乎肯定的要執(zhí)行期權(quán),期權(quán)的時間價值趨近于0,內(nèi)在價值趨近于執(zhí)行價格,只要標(biāo)的資產(chǎn)價格不小于0,期權(quán)的價格就不可能超過執(zhí)行價格;看跌期權(quán)價格的下限仍然為期權(quán)的內(nèi)在價值。10、某投資者以40元/股的價格購買某股票,同時賣出該股票的執(zhí)行價格為42元/股的看漲期權(quán),期權(quán)費(fèi)3元/股。該投資者如果持有該拋補(bǔ)期權(quán)到期,那么他可能獲得的最大利潤是(忽略紅利和交易成本)()A、2元B、3元C、5元D、8元標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析11、對于看跌期權(quán),在下面()情況下處于虛值狀態(tài)A、執(zhí)行價格比股票價格高B、執(zhí)行價格比股票價格低C、執(zhí)行價格與股票價格相等D、看跌期權(quán)的價格高于看漲期權(quán)的價格標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：當(dāng)市場價格小于執(zhí)行價格時,看漲期權(quán)是虛值期權(quán);當(dāng)市場價格大于執(zhí)行價格時,看跌期權(quán)是虛值期權(quán)。12、某股票的看漲期權(quán)買者承受的最大損失等于()A、執(zhí)行價格減去股票市價B、股票市價減去期權(quán)價格C、期權(quán)價格D、股票價格標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析13、當(dāng)看漲期權(quán)處于虛值狀態(tài)時,其內(nèi)在價值等于()A、期權(quán)價格B、零C、股票價格減執(zhí)行價格D、執(zhí)行價格標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：期權(quán)的內(nèi)在價值是指期權(quán)買方立即執(zhí)行合約可獲得的收益。當(dāng)看漲期權(quán)處于虛值狀態(tài)時,買方不執(zhí)行合約,故期權(quán)內(nèi)在價值為0。14、你的客戶購買了執(zhí)行價格為70元/股的某公司股票的看漲期權(quán)合約,期權(quán)價格為6元/股。如果忽略交易成本,該客戶的盈虧平衡價格是()A、98元B、64元C、76元D、70元標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析15、看漲期權(quán)的持有者()繳納保證金,看跌期權(quán)的出售者()繳納保證金A、需要不需要B、需要需要C、不需要需要D、不需要不需要標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析16、拋補(bǔ)看漲期權(quán)的頭寸是()A、買進(jìn)股票同時賣出該股票的看跌期權(quán)B、賣出股票同時賣出該股票的看漲期權(quán)C、買進(jìn)股票同時賣出該股票的看漲期權(quán)D、買進(jìn)股票的看漲期權(quán)同時賣出該股票的看跌期權(quán)標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析17、看漲期權(quán)在到期之前的時間價值等于()A、零B、實際的看漲期權(quán)價格減去期權(quán)的內(nèi)在價值C、期權(quán)的內(nèi)在價值D、實際的看漲期權(quán)價格加上期權(quán)的內(nèi)在價值標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：在期權(quán)到期之前,標(biāo)的資產(chǎn)的價格超過執(zhí)行價格或跌破執(zhí)行價格都是有可能的,這種可能性使得期權(quán)具有一定的價值,這個價值被稱為期權(quán)的時間價值(timevalue)。實際上,期權(quán)的時間價值是期權(quán)的價值與內(nèi)在價值之差。18、以下因素中不會影響股票期權(quán)價格的是()A、無風(fēng)險利率B、股票的風(fēng)險C、到期日D、股票的預(yù)期收益率標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：影響期權(quán)價格的因素有:標(biāo)的資產(chǎn)價格、執(zhí)行價格、到期期限、波動率、無風(fēng)險利率和紅利。19、某公司股票的當(dāng)前價格為48元,該股票的一年期、執(zhí)行價格為55元的看漲期權(quán)的價格為9元,無風(fēng)險利率為6%,那么,該股票的一年期執(zhí)行價格為55元的看跌期權(quán)的價格是()A、9.00元B、12.89元C、16.00元D、18.72元標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析20、可贖回債券的定價必須與()相等A、可轉(zhuǎn)換債券B、債券加上看跌期權(quán)C、債券加上看漲期權(quán)D、債券加上認(rèn)股權(quán)證標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：可贖回債券(callablebond),一種債券,它的發(fā)行人有權(quán)在特定的時間按照某個價格強(qiáng)制從債券持有人手中將其贖回。可認(rèn)為是債券與看漲期權(quán)(calloption)的結(jié)合體。在市場利率跌至比可贖回債券的票面利率低得多的時候,債務(wù)人如果認(rèn)為將債券贖回并且按照較低的利率重新發(fā)行債券,比按現(xiàn)有的債券票面利率繼續(xù)支付利息要合算,就會將其贖回。21、在到期之前,股票期權(quán)的時間價值總是()A、為0B、為正C、為負(fù)D、股票價格減去到期日價格標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析22、在到期之前()A、看漲期權(quán)的內(nèi)在價值比實際價值大B、看漲期權(quán)的內(nèi)在價值總是正的C、看漲期權(quán)的實際價值比內(nèi)在價值大D、看漲期權(quán)的內(nèi)在價值總是大于它的時間價值標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：期權(quán)的價值由內(nèi)在價值和時間價值兩部分構(gòu)成。共同基金和投資組合資產(chǎn)配置練習(xí)試卷第3套一、單選題（單題）(本題共24題，每題1.0分，共24分。)1、美國晨星公司的基金投資“風(fēng)格箱”,將基金分為()類A、7B、8C、9D、10標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：作為世界知名的共同基金評估機(jī)構(gòu),美國晨星公司(Morningstar)一向以獨特的基金投資“風(fēng)格箱”來區(qū)分基金形態(tài),判定基金屬性。共把基金分為9類:大盤價值型、大盤平衡型、大盤成長型,中盤價值型、中盤平衡型、中盤成長型,小盤價值型、小盤平衡型、小盤成長型。2、以下哪種風(fēng)格的基金被認(rèn)為是最安全的投資()A、大盤價值型B、小盤成長型C、中盤平衡型D、大盤成長型標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：通常,大盤價值型基金被認(rèn)為是最安全的投資,因為一來大盤股的穩(wěn)定性要比小盤股好,二則當(dāng)投資者擔(dān)心股票價格過高而恐慌性拋售,造成市場下跌時,價值型股票的抗跌性較強(qiáng)。3、以下哪種風(fēng)格的基金通常風(fēng)險最大()A、大盤價值型B、小盤成長型C、中盤平衡型D、大盤成長型標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：小盤成長型股票的風(fēng)險則通常較大,因為其某個產(chǎn)品的成功與否,可以影響公司成敗;同時由于其股價較高,如果產(chǎn)品收益未能達(dá)到市場預(yù)期,股價可能會有災(zāi)難性的下跌。4、基金單位凈資產(chǎn)的計算公式為()A、NAV=基金凈資產(chǎn)/預(yù)計發(fā)行的基金單位數(shù)B、NAV=基金凈資產(chǎn)/發(fā)行在外的基金單位數(shù)C、NAV=基金總份額/預(yù)計發(fā)行的基金單位數(shù)D、NAV=基金總份額/發(fā)行在外的基金單位數(shù)標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析5、如果投資者認(rèn)購的基金證券低于法定最低額,則證券投資基金不能成立,從這個意義上說,證券投資基金的集資能否成功是由()導(dǎo)向的A、投資者B、管理人C、發(fā)起人D、監(jiān)管者標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析6、基金公司發(fā)行基金證券募集資金,通過()將這些資金交給基金管理人運(yùn)作A、委托機(jī)制B、信用機(jī)制C、代客理財機(jī)制D、信托機(jī)制標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析7、所謂“基金投資能夠跑贏大市”的B導(dǎo)向認(rèn)為證券投資基金是專家理財,其投資于股市的收益水平將高于()的平均收益水平A、股市B、銀行利率C、債券利率D、國債利率標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析8、()是基金資產(chǎn)的名義持有人和保管人A、基金管理人B、基金托管人C、基金持有人D、基金管理公司標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析9、()是基金持有人和基金管理人、基金托管人之間的契約A、基金契約B、招募說明書C、托管協(xié)議D、發(fā)起人協(xié)議標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析10、證券投資基金托管人是()權(quán)益的代表A、基金監(jiān)管人B、基金持有人C、基金發(fā)起人D、基金管理人標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析11、()是基金市場交易價格的價值基礎(chǔ),基金的市場價格以這為中心上下波動A、基金面值B、基金的發(fā)行價格C、1.01元D、基金單位的資產(chǎn)凈值標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析12、對于封閉式基金來說,我國兩家交易所規(guī)定投資者買賣基金,僅需交付交易傭金,基金交易傭金為成交金額的(),不足5元按5元收取A、0.1%B、0.15%C、0.25%D、0.5%標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析13、我國《開放式證券投資基金試點辦法》規(guī)定,開放式基金可收取申購費(fèi),申購費(fèi)不得高于申購金額的(),申購費(fèi)可在基金申購時收取,也可從贖回金額中扣除,目前此項費(fèi)率水平約為()A、5%1%~2%B、5%2%~3%C、3%1%~2%D、3%2%~3%標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析14、我國《開放式證券投資基金試點辦法》規(guī)定,開放式基金可收取贖回費(fèi),但贖回費(fèi)不得超過贖回金額的(),贖回費(fèi)收入在扣除基本手續(xù)費(fèi)后,余額歸入基金資產(chǎn),目前的費(fèi)率水平在()左右A、3%0.5%B、5%1%C、4%0.5%D、3%1%標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析15、對于開放式基金來說,下列費(fèi)用不屬于買賣基金單位的費(fèi)用的是()A、申購費(fèi)B、贖回費(fèi)C、托管費(fèi)D、轉(zhuǎn)換費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：對于開放式基金來說,這部分費(fèi)用包括申購費(fèi)(認(rèn)購費(fèi))、贖回費(fèi)、轉(zhuǎn)換費(fèi)、紅利再投資費(fèi)等。16、有關(guān)基金管理費(fèi)的說法正確的是()A、基金管理費(fèi)通常與基金規(guī)模成正比,與風(fēng)險成正比B、基金管理費(fèi)通常與基金規(guī)模成反比,與風(fēng)險成正比C、基金管理費(fèi)通常與基金規(guī)模成正比,與風(fēng)險成反比D、基金管理費(fèi)通常與基金規(guī)模成反比,與風(fēng)險成反比標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析17、基金的托管費(fèi)按照()的一定比例逐日計提,按月支付A、基金資產(chǎn)凈值B、申購費(fèi)C、贖回費(fèi)D、基金總資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：在我國,基金托管費(fèi)是按前一天基金資產(chǎn)凈值的一定比例逐日計提。目前我國基金托管費(fèi)是按前一日基金資產(chǎn)凈值的一定比例逐日計提。基金托管費(fèi)逐日計提累計至每月月末,按月支付。18、基金投資者欲了解基金持有人和其他基金當(dāng)事人的權(quán)利和義務(wù),以及基金的其他詳細(xì)情況,應(yīng)當(dāng)查閱()A、基金契約B、招募說明書C、公開說明書D、基金資產(chǎn)凈值公告標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析19、對基金概要、基金產(chǎn)品說明、基金投資組合、基金經(jīng)營業(yè)績、重要變更事項和其他按法律規(guī)定應(yīng)披露的事項進(jìn)行披露的是以下哪種法律文件()A、基金契約B、招募說明書C、公開說明書D、基金資產(chǎn)凈值公告標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析20、以下屬于投資于基金的缺點的是()①收取管理費(fèi);②短期投資的高成本;③對巨額贖回的敏感性高;④專家理財不絕對可靠A、①②③B、①③④C、②③④D、①②③④標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析21、基金管理公司的最高權(quán)力組織是()A、董事會B、基金經(jīng)理C、基金管理公司的董事長D、基金持有人大會標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析22、基金的后端收費(fèi)是指在贖回時收取()A、申購費(fèi)B、贖回費(fèi)C、管理費(fèi)D、托管費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：如果申購費(fèi)是在購買基金時收取,稱為前端收費(fèi);在贖回時收取,稱為后端收費(fèi)。23、目前國內(nèi)封閉式基金管理費(fèi)率為()A、1%B、2%C、1.5%D、1.75%標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析24、我國封閉式基金在發(fā)行期限內(nèi)募集的資金超過該基金批準(zhǔn)規(guī)模的()方可成立A、70%B、80%C、90%D、60%標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析共同基金和投資組合資產(chǎn)配置練習(xí)試卷第4套一、單選題（單題）(本題共22題，每題1.0分，共22分。)1、如果股票價格上升,則該股票的看跌期權(quán)價格(),它的看漲期權(quán)價格()A、下跌上漲B、下跌下跌C、上漲下跌D、上漲上漲標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析2、股票看跌期權(quán)價格與股票價格()相關(guān),與執(zhí)行價格()相關(guān)A、正正B、負(fù)正C、負(fù)負(fù)D、正負(fù)標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：標(biāo)的資產(chǎn)的價格與期權(quán)的執(zhí)行價格直接確定了期權(quán)的內(nèi)在價值。如果看漲期權(quán)在未來被執(zhí)行,則其收益為標(biāo)的資產(chǎn)價格超過期權(quán)執(zhí)行價格的部分,因此,看漲期權(quán)的價值隨著標(biāo)的資產(chǎn)價格上升而增加,隨著期權(quán)執(zhí)行價格上升而下降?？吹跈?quán)的情況則剛好相反:如果看跌期權(quán)在未來被執(zhí)行,則其收益為期權(quán)執(zhí)行價格超過標(biāo)的資產(chǎn)價格的部分,因此,看跌期權(quán)的價值隨著標(biāo)的資產(chǎn)價格上升而下降,隨著期權(quán)執(zhí)行價格上升而上升。3、相對于歐式看跌期權(quán)而言,美式看跌期權(quán)()A、價值較低B、價值較高C、有同樣的價值D、總是早一些執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析4、假設(shè)某公司的股票當(dāng)前價格為20元,1年后其價格有兩種可能結(jié)果,24元或18元,出現(xiàn)這兩種結(jié)果的概率分別是0.3和0.7?，F(xiàn)有一份關(guān)于該股票的看漲期權(quán)合約,執(zhí)行價格為19元,無風(fēng)險收益率為8%(連續(xù)復(fù)利),那么,看漲期權(quán)的價格是()A、2.820元B、2.778元C、0.359元D、0.370元標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析5、期貨合約的條款()標(biāo)準(zhǔn)化的,遠(yuǎn)期合約的條款()標(biāo)準(zhǔn)化的。A、是是B、不是是C、是不是D、不是不是標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析6、期貨合約的條款由()確定的A、買方和賣方B、買方C、交易所D、中間人和交易商標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：期貨合約是指交易雙方約定在未來某一特定時間、以某一特定價格、買賣某一特定數(shù)量和質(zhì)量的金融資產(chǎn)或?qū)嵨锷唐返臉?biāo)準(zhǔn)化協(xié)議。7、下列()項敘述是對的A、維持保證金是當(dāng)你買或賣一份期貨合約時你存入經(jīng)紀(jì)人賬戶的一定數(shù)量的資金B(yǎng)、維持保證金是最低保證金,低于這一水平期貨合約的持有者將收到要求追加保證金的通知C、保證金存款只能用現(xiàn)金支付D、所有的期貨合約都要求同樣多的保證金標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：保證金賬戶中必須維持的最低金額叫維持保證金。維持保證金=結(jié)算價×持倉量×保證金比率×k(k為常數(shù),稱維持保證金比率,在我國通常為0.75)。當(dāng)保證金賬面金額低于維持保證金時,交易者必須在規(guī)定時間內(nèi)補(bǔ)充保證金至初始保證金水平或以上,也就是使保證金賬戶的余額≥結(jié)算價×持倉量×保證金比率,否則在下一交易日,交易所或代理機(jī)構(gòu)有權(quán)實施強(qiáng)行平倉。這部分需要新補(bǔ)充的保證金被稱為追加保證金。8、在下列關(guān)于“基差”的敘述中,不正確的是()A、基差是期貨價格和現(xiàn)貨價格的差B、基差風(fēng)險源于套期保值者C、當(dāng)基差減小時,空頭套期保值者可以忍受損失D、當(dāng)期貨價格的上漲超過現(xiàn)貨價格的標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：基差是指某一特定商品在某一特定時間和地點的現(xiàn)貨價格與該商品在期貨市場的期貨價格之差,即基差=現(xiàn)貨價格-期貨價格?；羁梢允钦龜?shù)也可以是負(fù)數(shù),這主要取決于現(xiàn)貨價格是高于還是低于期貨價格。基差包含著兩個成分,即分隔現(xiàn)貨與期貨市場間的“時”與“空”兩個因素。因此,基差包含著兩個市場之間的運(yùn)輸成本和持有成本。前者反映著現(xiàn)貨與期貨市場間的空間因素,這也正是在同一時間里,兩個不同地點的基差不同的基本原因;后者反映著兩個市場間的時間因素,即兩個不同交割月份的持有成本,它又包括儲藏費(fèi)、利息、保險費(fèi)和損耗費(fèi)等,其中利率變動對待有成本的影響很大。9、假定一種股票指數(shù)為每份1000元,預(yù)計股息30元,無風(fēng)險利率為6%,一份指數(shù)期貨合約的價值是()A、943.40元B、970.00元C、913.40元D、915.09元標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析10、商品期貨的定價()A、必須與現(xiàn)貨價格相連B、包括運(yùn)輸成本C、在交割日趨同于現(xiàn)貨價格D、以上各項均正確標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析11、下面幾項不是金融衍生工具的是()A、金融期貨B、金融期權(quán)C、存托憑證D、股票標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析12、賦予期權(quán)購買者有買入的權(quán)利,這種期權(quán)被稱為()A、看跌期權(quán)B、看漲期權(quán)C、利率期權(quán)D、外匯期權(quán)標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析13、看漲期權(quán)合約買方可能形成的收益或損失狀況是()。A、收益無限大,損失有限大B、收益有限大,損失無限大C、收益有限大,損失有限大D、收益無限大,損失無限大標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：看漲期權(quán)買方的利潤是看漲期權(quán)買方的收益max(ST-E,0)與看漲期權(quán)的期權(quán)費(fèi)c之差,即max(ST-E,0)-c。當(dāng)ST>E時,看漲期權(quán)可能被執(zhí)行,買方的利潤等于ST-E-c;當(dāng)ST14、下列關(guān)于認(rèn)股權(quán)證的杠桿作用說法正確的一項是()A、認(rèn)股權(quán)證價格的漲跌能夠引起其可選購股票價格更大幅度的漲跌B、對于某一認(rèn)股權(quán)證來說,其溢價越高,杠桿因素就越高C、認(rèn)股權(quán)證價格同其可選購股票價格保持相同的漲跌數(shù)D、認(rèn)股權(quán)證價格要比其可選購股票價格的上漲或下跌的速度快得多標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析15、影響期權(quán)價格的最主要原因是()A、期權(quán)的執(zhí)行價格B、標(biāo)的物資產(chǎn)的現(xiàn)價C、標(biāo)的物資產(chǎn)價格的波動D、合約的期限標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析16、看漲期權(quán)的買方具有在約定期限內(nèi)按()價格買入一定數(shù)量金融資產(chǎn)的權(quán)利。A、市場B、買入C、賣出D、約定標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：看漲期權(quán)是指賦予合約的埋伏在未來某一特定時期以交易雙方約定的價格買入標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利。17、看跌期權(quán)的買方對標(biāo)的金融資產(chǎn)具有的()權(quán)利A、買入B、賣出C、持有D、以上都是標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：看跌期權(quán)是指賦予合約的埋伏在未來某一特定時期以交易雙方約定的價格賣出標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利。18、可在期權(quán)到期日或到期日之前的任一個營業(yè)日執(zhí)行的期權(quán)是()A、美式期權(quán)B、歐式期權(quán)C、看漲期權(quán)D、看跌期權(quán)標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析19、認(rèn)股權(quán)的認(rèn)購期限一般為()A、2~10年B、3~10年C、兩周到30天D、3個月到1年標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析20、金融期貨的交易對象是()A、金融商品B、金融商品合約C、金融期貨合約D、金融期權(quán)標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析21、可轉(zhuǎn)換證券實際上是一種普通股票的()A、長期看漲期權(quán)B、長期看跌期權(quán)C、短期看漲期權(quán)D、短期看跌期權(quán)標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析22、優(yōu)先認(rèn)股權(quán)實際上是一種普通股票的()A、長期看漲期權(quán)B、長期看跌期權(quán)C、短期看漲期權(quán)D、短期看跌期權(quán)標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析共同基金和投資組合資產(chǎn)配置練習(xí)試卷第5套一、單選題（單題）(本題共24題，每題1.0分，共24分。)1、股票型基金是以股票為投資對象的投資基金,它的投資收益(),風(fēng)險()A、較高較大B、較高較小C、較低較大D、較低較小標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析2、貨幣市場基金所投資的貨幣市場工具所具有的特點()A、期限短、風(fēng)險高B、期限長、風(fēng)險高C、期限短、風(fēng)險低D、期限長、風(fēng)險低標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析3、關(guān)于債券基金的描述正確的是()A、風(fēng)險較小、回報率較穩(wěn)定、適合長期投資B、風(fēng)險較大、回報率較高、適合短期投資C、風(fēng)險較小、回報率較低、適合長期投資D、風(fēng)險較小、回報率較穩(wěn)定、適合短期投資標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：債券基金。是指以債券為投資對象的投資基金。這類基金能保證投資者獲得穩(wěn)定的投資收益,而且風(fēng)險較小。一般情況下定期派息,回報率較穩(wěn)定,適合長期投資。4、指數(shù)型基金最適合的投資者類型是()A、冒險型B、積極型C、穩(wěn)健型D、保守型標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：指數(shù)基金的收益隨當(dāng)期的某種價格指數(shù)上下波動,始終保持當(dāng)期的市場平均收益水平,不會過高也不會過低,故這類基金適合穩(wěn)健的投資者。5、下列描述中,描述成長型基金的是()A、追求為投資者帶來高水平的當(dāng)期收入為目的的投資基金B(yǎng)、指把追求資本的長期成長作為其投資目的的投資基金C、以支付當(dāng)期收入和追求資本的長期成長作為共同目的的投資基金D、以追求風(fēng)險最小化為投資目的的投資基金標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析6、收入型基金的分類主要是()A、固定收入型和股票收入型B、即期收入型和遠(yuǎn)期收入型C、短期收入型和長期收入型D、利息收入型和利差收入型標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：積極成長型基金追求資本的最大增值,把基金的資產(chǎn)投資于有高成長潛力的股票或其他證券,這種基金的投機(jī)性相當(dāng)高,適合愿意承擔(dān)高風(fēng)險的投資者。7、下列哪種基金的投機(jī)性最高()A、固定收入型B、穩(wěn)定成長型C、積極成長型D、平衡型基金標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析8、關(guān)于平衡型基金的描述正確的是()A、穩(wěn)定性較好,股利和股息都較低,但成長潛力大B、穩(wěn)定性較差,但股利和股息都較高,成長潛力不大C、穩(wěn)定性較好,股利和股息都較高,但成長潛力不大D、穩(wěn)定性較差,股利和股息都較高,成長潛力大標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析9、開放型基金與封閉型基金的主要區(qū)別,不會體現(xiàn)在以下哪個方面()A、買賣價格B、買賣費(fèi)用C、對基金經(jīng)理的約束D、融資渠道標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析10、關(guān)于開放型基金的買賣價格說法正確的是()A、單位價格一定高于其資產(chǎn)凈值B、單位價格一定低于其資產(chǎn)凈值C、單位價格一定等于其資產(chǎn)凈值D、單位價格不一定等于其資產(chǎn)凈值標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：開放型基金的買賣價格,單位價格一定等于其資產(chǎn)凈值。11、開放型基金和封閉型基金對基金經(jīng)理的約束強(qiáng)弱情況分別為()A、很強(qiáng)很強(qiáng)B、很強(qiáng)不是很強(qiáng)C、不強(qiáng)很強(qiáng)D、不強(qiáng)不強(qiáng)標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析12、關(guān)于公司型基金的概念的描述正確的是()A、公司型基金是按照公司法成立的通過發(fā)行股票或受益憑證籌集資金并由專門的公司進(jìn)行管理的投資基金B(yǎng)、公司型基金按照公司法組成,但它本身不是一個股份有限公司即投資公司,它通過發(fā)行股票或受益憑證的方式來籌集資金,然后交給某一選定的基金管理公司進(jìn)行投資,投資者憑其持有的股份依法分享投資收益C、公司型基金按照公司法組成,它本身就是一個股份有限公司即投資公司,它通過發(fā)行股票或受益憑證的方式來籌集資金,然后直接進(jìn)行投資,投資者憑其持有的股份依法分享投資收益D、公司型基金是通過各個關(guān)系人之間簽訂契約而成立的發(fā)行基金單位籌集資金并由專門的公司進(jìn)行管理的投資基金標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析13、契約型基金中投資者的地位是()A、投資者是投資公司的股東B、投資者可以直接對基金進(jìn)行管理C、投資者是信托契約中規(guī)定的受益人D、投資者享有投票權(quán)標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析14、公司型基金和契約型基金的主要區(qū)別體現(xiàn)在以下哪些方面()①資金的性質(zhì);②投資者地位;③資本結(jié)構(gòu);④融資渠道;⑤買賣價格A、①③④⑤B、①②④⑤C、①②③④D、①②③⑤標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析15、私募基金的主要構(gòu)成形式是()A、對沖基金B(yǎng)、債券基金C、指數(shù)基金D、貨幣市場基金標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：私募基金在國際上發(fā)展迅速,私募基金的主要構(gòu)成形式是對沖基金(hedgefund),是為謀取最大回報的投資者而設(shè)計的合伙制私募發(fā)行的投資工具。16、基金的組織結(jié)構(gòu)作為一種投資組織形式,包括如下當(dāng)事人()①基金的投資人;②基金的管理人;③基金托管人;④基金承銷人A、①②③B、①③④C、②③④D、①②③④標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析17、以下不屬于基金管理人職責(zé)的是()A、根據(jù)信托契約或委托管理契約負(fù)責(zé)擬訂基金投資計劃B、與投資人進(jìn)行基金單位的買賣活動C、指示托管機(jī)構(gòu)按照其投資決策處理基金資產(chǎn)D、監(jiān)督托管機(jī)構(gòu)不得違反有關(guān)契約規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析18、在我國,基金托管人必須由符合特定條件的()擔(dān)任A、保險公司B、商業(yè)銀行C、證券公司D、咨詢公司標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析19、在我國,基金承銷人一般由()和()擔(dān)任A、商業(yè)銀行咨詢公司B、商業(yè)銀行證券公司C、證券公司保險公司D、保險公司基金公司標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析20、投資基金的風(fēng)險主要有以下的哪些風(fēng)險()①系統(tǒng)性風(fēng)險;②非系統(tǒng)性風(fēng)險;③流動性風(fēng)險;④管理風(fēng)險;⑤系統(tǒng)運(yùn)作風(fēng)險;⑥經(jīng)營風(fēng)險A、①③⑤B、①③④⑤C、①②④⑤⑥D(zhuǎn)、①②③④⑤⑥標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：基金作為投資方式的風(fēng)險主要有以下幾種:①基金投資風(fēng)險,這種證券價格波動造成的風(fēng)險可以分解為系統(tǒng)風(fēng)險(市場風(fēng)險)和非系統(tǒng)風(fēng)險;②流動性風(fēng)險;③管理風(fēng)險;④機(jī)構(gòu)運(yùn)作風(fēng)險,主要包括系統(tǒng)運(yùn)作風(fēng)險和經(jīng)營風(fēng)險。21、以下哪種風(fēng)險可以通過投資組合技術(shù)分散和化解()A、系統(tǒng)性風(fēng)險B、非系統(tǒng)性風(fēng)險C、流動性風(fēng)險D、管理風(fēng)險標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析22、機(jī)構(gòu)運(yùn)作風(fēng)險包括以下哪些風(fēng)險()①系統(tǒng)性風(fēng)險;②非系統(tǒng)性風(fēng)險;③流動性風(fēng)險;④管理風(fēng)險;⑤系統(tǒng)運(yùn)作風(fēng)險;⑥經(jīng)營風(fēng)險A、③⑤B、④⑤C、⑤⑥D(zhuǎn)、④⑥標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析23、以下不屬于基金的投資風(fēng)格的是()A、成長型B、價值型C、收益型D、平衡型標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：暫無解析24、價值型基金所不具有的特點有()A、尋找價值被低估的股票B、追求較低風(fēng)險C、注重風(fēng)險控制D、兼顧資本利得需要高超的投資技巧標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析共同基金和投資組合資產(chǎn)配置練習(xí)試卷第6套一、單選題（單題）(本題共26題，每題1.0分，共26分。)1、投資者之所以買入看漲期權(quán),是因為他預(yù)期這種金融資產(chǎn)的價格在近期內(nèi)將會()A、上漲B、下跌C、不變D、都有標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：當(dāng)標(biāo)的資產(chǎn)的市場價格高于期權(quán)合約的執(zhí)行價格時,看漲期權(quán)的買方如果執(zhí)行期權(quán),則會以執(zhí)行價格買入標(biāo)的資產(chǎn),然后以市場價格賣出標(biāo)的資產(chǎn),從而獲得二者之間的差價。2、下列幾項中屬于實物期貨的是()A、外匯期貨B、利率期貨C、股票期貨D、有色金屬期貨標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：其他三項都屬于金融期貨。3、認(rèn)股權(quán)證價格比其可選購股票價格的漲跌速度要()A、快B、慢C、同步D、不確定標(biāo)準(zhǔn)答案：A知識點解析：暫無解析4、下列不屬于外匯期貨相對于外匯遠(yuǎn)期的優(yōu)點的是()A、交易集中B、數(shù)量靈活C、范圍廣泛D、規(guī)格統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析5、利率對匯率變動的影響有()A、利率上升,本國匯率上升B、利率下降,本國匯率下降C、需比較國外利率及本國的通貨膨脹率后而定D、無法確定標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：如果本國利率上升,但幅度不如外國利率的上升幅度,或不如國內(nèi)通貨膨脹率的上升,則不能導(dǎo)致本國貨幣匯率的上升。6、金幣本位制度下,匯率決定的基礎(chǔ)是()A、法定平價B、鑄幣平價C、通貨膨脹率差D、利率差標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：在金本位制度下,各國都規(guī)定金幣的法定含金量。兩種不同貨幣之間的比價,由它們各自的含金量對比來決定。這種以兩種金屬鑄幣含金量之比得到的匯價被稱為鑄幣平價。它是金本位制度下,匯率決定的基礎(chǔ)。7、與金幣本位制度相比,金塊本位和金匯兌本位匯率的穩(wěn)定程度已()A、升高B、降低C、不變D、不能確定標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：暫無解析8、在匯率理論中,具有強(qiáng)烈的政策性和可操作性的是()A、購買力平價說B、利率平價說C、彈性價格貨幣分析法D、國際收支說標(biāo)準(zhǔn)答案：B知識點解析：利率平價說具有特別的實踐價值。由于利率的變動非常迅速,同時利率又可對匯率產(chǎn)生立竿見影的影響,利率與匯率間存在的這一關(guān)系為中央銀行對外匯市場進(jìn)行靈活的調(diào)節(jié)提供了有效的途徑。9、英鎊的年利率為27%,美元的年利率為9%,假如一家美國公司投資英鎊1年,為符合利率平價,英鎊應(yīng)該對美元()A、升值18%B、貶值36%C、貶值14%D、升值14%標(biāo)準(zhǔn)答案：C知識點解析：根據(jù)利率平價說,有(1+27%)(1+x)=1+9%,得x=-14%。即英鎊應(yīng)對美元升值14%。10、采用貨幣記賬對沖操作(Netting)可使()A、跨國公司子公司之間的跨境交易減少B、交易成本減少C、貨幣兌換成本減少D、交易風(fēng)險減少標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識點解析：暫無解析11、假設(shè)美國投資者投資英鎊CDs,6個月收益5%,此期間英鎊貶值9%,則投資英鎊的有效收益率為()A、14.45%B、-1.45%C、14%D、-4%標(biāo)準(zhǔn)答案：D知識