北京智響通訊公司發(fā)行信托計(jì)劃項(xiàng)目調(diào)研報(bào)告模板

北京智響通訊企業(yè)發(fā)行信托計(jì)劃項(xiàng)目調(diào)研匯報(bào)項(xiàng)目概述北京智響世紀(jì)通訊技術(shù)（以下簡(jiǎn)稱智響通訊）是一家為教育產(chǎn)業(yè)提供信息服務(wù)企業(yè)，其開(kāi)發(fā)家校通?EduToHome系統(tǒng)平臺(tái)軟件關(guān)鍵為教育事業(yè)各方參與者（學(xué)校和家庭，老師、家長(zhǎng)和學(xué)生）建立一個(gè)通暢溝通橋梁，該系統(tǒng)經(jīng)過(guò)兩年不停完善和市場(chǎng)推廣，現(xiàn)在已初步得到市場(chǎng)認(rèn)可。為加大投入，立即推廣和占領(lǐng)市場(chǎng)，智響通訊委托我企業(yè)向社會(huì)發(fā)行信托計(jì)劃，計(jì)劃融資2500萬(wàn)元，期限為十二個(gè)月，北京迪斯電子數(shù)據(jù)系統(tǒng)為此次融資提供確保擔(dān)保并承諾余額包銷，智響通訊可負(fù)擔(dān)總成本為10%。第一部分項(xiàng)目企業(yè)及擔(dān)保企業(yè)基礎(chǔ)情況一、智響通訊基礎(chǔ)情況（一）概況北京智響世紀(jì)通訊技術(shù)是一家民營(yíng)高科技企業(yè)，成立于11月11日，現(xiàn)在注冊(cè)資金1000萬(wàn)元人民幣，是中國(guó)一家教育信息服務(wù)運(yùn)行商。企業(yè)含有較強(qiáng)研發(fā)實(shí)力，前后研究成功了輔助教學(xué)（CAI）——“助講通”系統(tǒng)、家校通?EduToHome系統(tǒng)，并于4月8日成功開(kāi)通中國(guó)第一條家校通?EduToHome熱線（1605888）。（二）股權(quán)結(jié)構(gòu)股東明細(xì)表股東名稱出資額（萬(wàn)元）占比蔣志祥（自然人）42042%丁偉明（自然人）19019%商剛（自然人）19019%唐小成（自然人）909%北京京佳房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)11011%合計(jì)1000100% （三）組織結(jié)構(gòu)蔣志祥蔣志祥總裁（CEO）張文高技術(shù)總監(jiān)蔣志祥營(yíng)銷（暫兼）黃劍國(guó)運(yùn)行管理部特許經(jīng)營(yíng)管理總監(jiān)（狄青）研發(fā)部測(cè)試部質(zhì)量管理部岳奎峰財(cái)務(wù)總監(jiān)全國(guó)各地市特許加盟伙伴（四）職員及管理團(tuán)體企業(yè)現(xiàn)在在職職員35人，全部含有大專以上學(xué)歷，其中博士?jī)扇?，碩士9名。管理團(tuán)體介紹以下：蔣志祥，總裁（創(chuàng)始人），1995年計(jì)算機(jī)學(xué)士畢業(yè)，在職MBA。曾工作于教育部信息管理中心網(wǎng)絡(luò)處，任軟件工程師；1998年11月任億陽(yáng)信通軟件研究院商業(yè)通訊事業(yè)部總經(jīng)理；任迪斯數(shù)碼集團(tuán)副總裁兼通訊事業(yè)部總經(jīng)理；11月11日創(chuàng)辦北京智響世紀(jì)通訊技術(shù)。曾前后主持開(kāi)發(fā)過(guò)教育部高考語(yǔ)音查詢系統(tǒng)、中國(guó)移動(dòng)1860用戶服務(wù)中心系統(tǒng)、中國(guó)聯(lián)通1000用戶服務(wù)中心系統(tǒng)、中國(guó)電信189話費(fèi)查詢系統(tǒng)、廣東電力用戶服務(wù)中心系統(tǒng)、家校通EduToHome系統(tǒng)、助講通(e-Assistant)系統(tǒng)。張文高，技術(shù)總監(jiān)，中國(guó)科學(xué)院計(jì)算機(jī)碩士，曾主持過(guò)中國(guó)聯(lián)通191尋呼，中國(guó)電信97工程系統(tǒng)、用戶服務(wù)中心系統(tǒng)，中國(guó)移動(dòng)、中國(guó)聯(lián)通監(jiān)控系統(tǒng)等大型項(xiàng)目。岳奎峰，財(cái)務(wù)總監(jiān)，中南工學(xué)院學(xué)士、會(huì)計(jì)師、曾任中國(guó)核工業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)司，處長(zhǎng)，中國(guó)核工業(yè)管理干部學(xué)院財(cái)務(wù)四處長(zhǎng)。黃劍國(guó)，營(yíng)運(yùn)總監(jiān)，行政管理學(xué)士，原科利華集團(tuán)方案中心總經(jīng)理。（五）商業(yè)模式及收入起源企業(yè)運(yùn)作模式關(guān)鍵是和各地教委建立良好合作關(guān)系，無(wú)償為各學(xué)校和家長(zhǎng)提供家校通?EduToHome軟件，并經(jīng)過(guò)電信運(yùn)行商代收費(fèi)機(jī)制及互聯(lián)網(wǎng)互動(dòng)廣告取得利潤(rùn)。在智響世紀(jì)通訊企業(yè)家校通?EduToHome平臺(tái)，用戶不僅能夠經(jīng)過(guò)電話(Tel)、傳真(Fax)、手機(jī)(Mobile)、PDA、短信息(SMS)、計(jì)算機(jī)(PC)等任何一個(gè)通訊工具，即可取得學(xué)生在學(xué)校情況，或直接和老師進(jìn)行即時(shí)和非即時(shí)溝通；還能夠在這個(gè)平臺(tái)得到個(gè)性化教育電子商務(wù)服務(wù)。智響通訊企業(yè)無(wú)償為學(xué)校提供家校通?EduToHome軟件，并經(jīng)過(guò)各通信企業(yè)代收家長(zhǎng)少許信息費(fèi)用，這是智響世紀(jì)通訊企業(yè)商業(yè)模式最新奇，最具魅力方面。企業(yè)將在用戶拔打企業(yè)特定信息服務(wù)號(hào)碼，使用手機(jī)短信息、或計(jì)算機(jī)收取信息服務(wù)費(fèi)，信息服務(wù)費(fèi)將在用戶通信費(fèi)中自動(dòng)扣除，處理了電子商務(wù)支付難問(wèn)題。市場(chǎng)方面，在北京現(xiàn)在已經(jīng)有800多所中小學(xué)約60多萬(wàn)學(xué)生使用了該產(chǎn)品,對(duì)于北京以外市場(chǎng)，企業(yè)將經(jīng)過(guò)特許加盟形式吸引加盟商，共同開(kāi)發(fā)市場(chǎng)，收益分成方法運(yùn)作。企業(yè)經(jīng)過(guò)多種商業(yè)活動(dòng)取得收入，其中包含：銷售用戶定制教參教輔、音像資料取得電子商務(wù)收入經(jīng)過(guò)家長(zhǎng)打電話取得電話信息費(fèi)收入經(jīng)過(guò)家長(zhǎng)手機(jī)注冊(cè)取得手機(jī)短信查詢及包月短信息收入特級(jí)老師開(kāi)班師資共享協(xié)同上網(wǎng)服務(wù)課件資源共享取得互聯(lián)網(wǎng)互動(dòng)廣告收入（六）財(cái)務(wù)情況1、資產(chǎn)負(fù)債情況資產(chǎn)負(fù)債簡(jiǎn)表單位：萬(wàn)元項(xiàng)目末末項(xiàng)目末末貨幣資金7387短期借款100162預(yù)付賬款74應(yīng)付賬款16065其它應(yīng)收款25預(yù)收賬款648存貨45其它應(yīng)付款3061流動(dòng)資產(chǎn)累計(jì)11491應(yīng)付福利費(fèi)511流動(dòng)負(fù)債累計(jì)297947固定資產(chǎn)325606負(fù)債累計(jì)297947實(shí)收資本1001000無(wú)形資產(chǎn)61791資本公積1其它資產(chǎn)60全部者權(quán)益累計(jì)1001001資產(chǎn)總計(jì)3971948負(fù)債及全部者權(quán)益總計(jì)3971948從上表能夠看出，企業(yè)自年底成立以來(lái)，現(xiàn)在還處于創(chuàng)業(yè)期，其資產(chǎn)和負(fù)債全部相對(duì)比較簡(jiǎn)單。截至底，資產(chǎn)關(guān)鍵為貨幣資金、固定資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)，分別占到總資產(chǎn)19.9%、31.1%和40.6%。這些資產(chǎn)相對(duì)比較真實(shí)，水分較少。負(fù)債全部為流動(dòng)負(fù)債，關(guān)鍵有短期借款和預(yù)收賬款（特許加盟商預(yù)付款），分別占到總負(fù)債17.1%和68.4%，無(wú)長(zhǎng)久負(fù)債。企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率48.6%，流動(dòng)比率0.52，速動(dòng)比率0.51，償債能力通常。2、盈利情況損益表單位：萬(wàn)元項(xiàng)目末末一、營(yíng)業(yè)收入503250減：營(yíng)業(yè)費(fèi)用312375營(yíng)業(yè)稅金及附加3178二、主營(yíng)利潤(rùn)16696減：管理費(fèi)用15648財(cái)務(wù)費(fèi)用-1三、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)249四、利潤(rùn)總額249五、凈利潤(rùn)249作為一家高科技企業(yè)，企業(yè)成立兩年來(lái)投入了大量人力、財(cái)力和物力開(kāi)發(fā)研究輔助教學(xué)（CAI）——“助講通”系統(tǒng)、家校通?EduToHome系統(tǒng)，并取得了成功。企業(yè)能夠在創(chuàng)業(yè)期即取得利潤(rùn)，是相當(dāng)不輕易。另外，企業(yè)產(chǎn)品助講通現(xiàn)在已經(jīng)比較成熟，每個(gè)月可取得收入穩(wěn)定在240萬(wàn)元以上；而家校通系統(tǒng)自去年推出以來(lái)，一直處于市場(chǎng)推廣無(wú)償使用狀態(tài)，現(xiàn)在全國(guó)用戶已經(jīng)有200多萬(wàn)，其中收費(fèi)約8萬(wàn)，估計(jì)今年將全方面實(shí)施收費(fèi)使用，企業(yè)營(yíng)業(yè)收入將會(huì)大大增加。從現(xiàn)在情況看，企業(yè)產(chǎn)品已經(jīng)基礎(chǔ)成熟，各項(xiàng)研發(fā)費(fèi)用將大大降低，假如市場(chǎng)推廣進(jìn)行順利，未來(lái)利潤(rùn)是可期。二、擔(dān)保方基礎(chǔ)情況（一）基礎(chǔ)情況北京迪斯電子數(shù)據(jù)系統(tǒng)（以下簡(jiǎn)稱迪斯電子）是一家專業(yè)從事信息產(chǎn)業(yè)技術(shù)開(kāi)發(fā)、新產(chǎn)品研制、銷售和服務(wù)中外合資高新技術(shù)企業(yè)，企業(yè)始創(chuàng)于1993年，經(jīng)過(guò)近發(fā)展，前后成功地為電力、公安、冶金、水利、核工業(yè)、科技院校及政府機(jī)關(guān)提供了200多套大中型信息管理系統(tǒng)。迪斯電子注冊(cè)資本1000萬(wàn)美元，法人代表丁偉明，在北京市中關(guān)村南大街11號(hào)，其控股股東為北京迪斯數(shù)碼科技（以下簡(jiǎn)稱迪斯科技），占股百分比92.5%。迪斯科技8月在香港創(chuàng)業(yè)板上市，代碼8057，它本身就是一家為上市而成立控股型企業(yè)，除迪斯電子外不再擁有其它實(shí)業(yè)。迪斯科技93年成立時(shí)注冊(cè)資本30萬(wàn)美元，股東為美國(guó)硅谷數(shù)據(jù)系統(tǒng)和北京市中環(huán)迪斯數(shù)據(jù)系統(tǒng)企業(yè)。1999年企業(yè)注冊(cè)資本增加至200萬(wàn)美元，股東變更為英屬維爾京群島迪斯數(shù)碼科技（股權(quán)百分比92.5%）和北京市中環(huán)迪斯數(shù)據(jù)系統(tǒng)企業(yè)（股權(quán)百分比7.5%）。下六個(gè)月，企業(yè)再次進(jìn)行了增資，注冊(cè)資本由200萬(wàn)美元增加到了1000萬(wàn)美元，新增部分全部由迪斯數(shù)碼科技所出。（二）財(cái)務(wù)情況因?yàn)榈纤箍萍际且患以谙愀凵鲜衅髽I(yè)，而香港聯(lián)交所對(duì)企業(yè)信息披露要求很嚴(yán)格，所以我們無(wú)法取得企業(yè)年報(bào)，但因?yàn)槿〉昧?月份資產(chǎn)負(fù)債表，所以資產(chǎn)負(fù)債數(shù)據(jù)已實(shí)際取得。資產(chǎn)組成簡(jiǎn)表單位：萬(wàn)元資產(chǎn)項(xiàng)目末期占總資產(chǎn)百分比末期貨幣資金526129.6%7732應(yīng)收票據(jù)2040應(yīng)收股利400應(yīng)收賬款14878.4%2920其它應(yīng)收款356920%2241預(yù)付賬款238513.4%2585存貨407522.9%2416流動(dòng)資產(chǎn)累計(jì)1681694.4%18338長(zhǎng)久投資4602.6%820固定資產(chǎn)4662.6%300其它資產(chǎn)6378總資產(chǎn)17805100%19537從上表看，企業(yè)資產(chǎn)情況良好，流動(dòng)資產(chǎn)占到資產(chǎn)94%，其中貨幣資金更占到總資產(chǎn)30%，說(shuō)明企業(yè)現(xiàn)金充沛，經(jīng)營(yíng)情況良好，資產(chǎn)流動(dòng)性很好，資產(chǎn)使用效率高。負(fù)債組成表單位：萬(wàn)元項(xiàng)目末期占總負(fù)債百分比末短期借款750068.6%6250應(yīng)付票據(jù)5475%69應(yīng)付賬款6856.3%預(yù)收賬款10649.7%1036應(yīng)付福利費(fèi)3333%362應(yīng)付股利1000應(yīng)交稅金6893其它應(yīng)交款其它應(yīng)付款6866.3%8324十二個(gè)月內(nèi)到期長(zhǎng)久借款流動(dòng)負(fù)債累計(jì)10932100%17134長(zhǎng)久借款負(fù)債總計(jì)10932100%17134企業(yè)負(fù)債比較簡(jiǎn)單，全部為流動(dòng)負(fù)債，其中短期銀行借款占比69%，預(yù)收賬款占比約10%。資產(chǎn)負(fù)債率61.4%，流動(dòng)比率1.54，速動(dòng)比率1.17，含有較強(qiáng)長(zhǎng)短期還債能力。迪斯科技實(shí)現(xiàn)銷售收入10670萬(wàn)元，主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)2030萬(wàn)元，最終凈利潤(rùn)678萬(wàn)元。因?yàn)闊o(wú)法取得年報(bào)，所以企業(yè)經(jīng)營(yíng)及盈利具體情況不明?？倎?lái)看，作為一家上市企業(yè)，迪斯科技總資產(chǎn)1.78億元，其中貨幣資產(chǎn)5261萬(wàn)元（末數(shù)據(jù)），且經(jīng)營(yíng)情況良好，含有為智響通訊融資2500萬(wàn)元提供確保擔(dān)保能力。第二部分項(xiàng)目可行性分析項(xiàng)目產(chǎn)品（服務(wù)）介紹（一）系統(tǒng)介紹家校通?EduToHome系統(tǒng)平臺(tái)軟件開(kāi)發(fā)推廣是國(guó)家教育部“十五”計(jì)劃關(guān)鍵研究課題，它目標(biāo)是為學(xué)校和家庭、老師和家長(zhǎng)、學(xué)生和家長(zhǎng)、學(xué)生和學(xué)生之間建立一個(gè)很通暢溝通橋梁。在智響通訊企業(yè)家校通?EduToHome平臺(tái)，家長(zhǎng)能夠經(jīng)過(guò)電話(Tel)、傳真(Fax)、手機(jī)(Mobile)、PDA、短信息(SMS)、計(jì)算機(jī)(PC)等任何一個(gè)通訊工具，直接和老師或自己兒女進(jìn)行即時(shí)和非即時(shí)溝通，以取得學(xué)生在家庭以外任何情況，同時(shí)還能夠在這個(gè)平臺(tái)得到個(gè)性化教育電子商務(wù)服務(wù)。（二）系統(tǒng)功效1、基于家校通?EduToHome平臺(tái)師資共享服務(wù)智響通訊以家校通?EduToHome系統(tǒng)平臺(tái)210余萬(wàn)學(xué)生用戶，10余萬(wàn)老師資源為基礎(chǔ)，聯(lián)合全國(guó)10余萬(wàn)優(yōu)異中小學(xué)各學(xué)科老師，以最供低廉價(jià)格(10元/月)和最便捷付費(fèi)方法(手機(jī)代扣)，為全國(guó)老師和學(xué)生提供全程學(xué)習(xí)指導(dǎo)和分享優(yōu)質(zhì)教育教學(xué)資源。學(xué)生經(jīng)過(guò)簡(jiǎn)單注冊(cè)就能分享到愈加優(yōu)質(zhì)老師資源，并經(jīng)過(guò)自由智能配置，滿足學(xué)生學(xué)習(xí)多樣需求，全程精心教導(dǎo)學(xué)生預(yù)復(fù)習(xí)、制訂學(xué)習(xí)計(jì)劃、跟蹤學(xué)習(xí)、解難答疑。2、基于家校通?EduToHome平臺(tái)協(xié)同上網(wǎng)服務(wù)家校通?EduToHome系統(tǒng)協(xié)同上網(wǎng)功效是家校通軟件一部分。此功效含有程序保護(hù)、防刪除、防卸載、防關(guān)閉等優(yōu)異技術(shù)。二者有機(jī)地結(jié)合，完成以下一系列實(shí)用功效∶控制上網(wǎng)：經(jīng)過(guò)設(shè)置，可控制青少年只能訪問(wèn)家長(zhǎng)指定網(wǎng)站、或限制訪問(wèn)不良網(wǎng)站、也可限制QQ類聊天軟件和玩網(wǎng)絡(luò)游戲。鎖游戲∶鎖2D/3D游戲軟件，限制青少年無(wú)節(jié)制玩游戲。時(shí)間控制功效：在鎖上網(wǎng)和鎖游戲功效中，加入了時(shí)間控制機(jī)制，使孩子更輕易接收家長(zhǎng)管理。真正地實(shí)現(xiàn)讓孩子放心地用電腦。用戶使用以上功效每個(gè)月將經(jīng)過(guò)手機(jī)代收2元運(yùn)行費(fèi)用，如包年將一次性收取10元，費(fèi)用收取統(tǒng)一由通信運(yùn)行商代收。3、基于家校通?EduToHome平臺(tái)特級(jí)老師開(kāi)班服務(wù)邀請(qǐng)一批善于指導(dǎo)學(xué)生學(xué)習(xí)、學(xué)科功底深厚、能很好把握學(xué)科知識(shí)體系、對(duì)學(xué)生學(xué)習(xí)習(xí)慣和存在問(wèn)題癥結(jié)有充足了解名校老師，在網(wǎng)上講課并互動(dòng)問(wèn)答，努力爭(zhēng)取最有效地幫助學(xué)生提升學(xué)習(xí)能力，在競(jìng)爭(zhēng)中獲勝。 采取最優(yōu)異桌面共享，IP語(yǔ)音技術(shù)，實(shí)現(xiàn)了老師講課聲音和操作板書桌面一致，達(dá)成桌面共享，讓學(xué)生不僅能在聽(tīng)到特級(jí)老師講課聲音，同時(shí)還可看到老師用板書在桌面解題書寫過(guò)程，破除單一視頻點(diǎn)播乏味學(xué)習(xí)模式。現(xiàn)在，臨時(shí)只開(kāi)展初中，高中兩個(gè)學(xué)段，五個(gè)科目(語(yǔ)文、數(shù)學(xué)、英語(yǔ)、物理、化學(xué))，收取每個(gè)學(xué)生30元/月聽(tīng)課費(fèi)，并經(jīng)過(guò)手機(jī)代收。4、基于家校通?EduToHome平臺(tái)課件共享服務(wù) 現(xiàn)在很多企業(yè)經(jīng)營(yíng)部分老師課件及教案資源，從老師手中獲取后相關(guān)課件及教案資源后作為企業(yè)全部，侵犯了老師知識(shí)產(chǎn)權(quán)。為此，家校通開(kāi)發(fā)了一套全國(guó)老師和學(xué)生互動(dòng)課件資源交易平臺(tái)，即優(yōu)異老師課件能夠放到課件資源交易平臺(tái)，學(xué)生或老師全部能夠下載此課件，還經(jīng)過(guò)下載次數(shù)排行來(lái)評(píng)價(jià)課件等級(jí)。下載時(shí)須經(jīng)過(guò)手機(jī)支付0.5元知識(shí)產(chǎn)權(quán)使用費(fèi)，我企業(yè)將經(jīng)過(guò)老師收益0.3元，企業(yè)收益0.2元收益模式實(shí)施分配，并經(jīng)過(guò)和銀行合作自動(dòng)結(jié)算至老師銀行帳戶。 老師和學(xué)生能夠經(jīng)過(guò)此功效查詢自己所需要課程、章節(jié)課件，并下載使用管理。5、基于家校通?EduToHome平臺(tái)出租服務(wù)因?yàn)榛ヂ?lián)網(wǎng)技術(shù)、寬帶技術(shù)、通信技術(shù)飛速發(fā)展，很多著名中小學(xué)校全部期望找一個(gè)合作伙伴企業(yè)共同組建***網(wǎng)校，但總是存在多個(gè)原因如資金短缺，招生投入大、學(xué)校和企業(yè)不能協(xié)調(diào)發(fā)展等多個(gè)原因，使得學(xué)校難以開(kāi)啟，無(wú)法發(fā)揮本身教學(xué)優(yōu)勢(shì)。經(jīng)過(guò)家校通?EduToHome系統(tǒng)平臺(tái)，學(xué)校只需要交少許平臺(tái)資源占用費(fèi)，或不交平臺(tái)資源占用費(fèi)，而經(jīng)過(guò)合作辦學(xué)，共同分成措施，處理了學(xué)校為難之處。（三）系統(tǒng)關(guān)鍵技術(shù)家校通?EduToHome系統(tǒng)采取目前最流行Microsoft.NET技術(shù)架構(gòu),和融合了優(yōu)異交互式語(yǔ)音應(yīng)答技術(shù)（IVR）、計(jì)算機(jī)電話集成（CTI）技術(shù)、文本轉(zhuǎn)語(yǔ)音技術(shù)（TTS）、短消息（SMS）、Internet技術(shù)、數(shù)據(jù)庫(kù)技術(shù)等。家校通?EduToHome系統(tǒng)使用技術(shù)備注表項(xiàng)目分類說(shuō)明技術(shù)對(duì)等網(wǎng)絡(luò)計(jì)算應(yīng)用