【金融科技對(duì)證券公司零售業(yè)務(wù)的積極和消極影響綜述4200字】

金融科技對(duì)證券公司零售業(yè)務(wù)的積極和消極影響綜述目錄TOC\o"1-2"\h\u12192金融科技對(duì)證券公司零售業(yè)務(wù)的積極和消極影響綜述 174211.1金融科技對(duì)證券公司零售業(yè)務(wù)的積極影響 160231.1.1金融科技擴(kuò)大了證券公司零售業(yè)務(wù)的服務(wù)范圍 1158691.1.2金融科技提升了客戶服務(wù)的水平 2119201.1.3金融科技豐富了零售業(yè)務(wù)的產(chǎn)品類型 2323611.1.4金融科技優(yōu)化了零售業(yè)務(wù)的業(yè)務(wù)開展模式 24711.1.5金融科技有助于推動(dòng)零售業(yè)務(wù)的財(cái)富管理方向轉(zhuǎn)型 3224161.2金融科技對(duì)證券公司零售業(yè)務(wù)的消極影響 3193381.2.1金融科技給金融業(yè)務(wù)帶來(lái)了新的風(fēng)險(xiǎn) 342511.2.2金融科技加劇了零售業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng) 51.1金融科技對(duì)證券公司零售業(yè)務(wù)的積極影響1.1.1金融科技擴(kuò)大了證券公司零售業(yè)務(wù)的服務(wù)范圍證券市場(chǎng)經(jīng)過長(zhǎng)期發(fā)展，證券公司在經(jīng)濟(jì)政策解讀、市場(chǎng)投資機(jī)會(huì)尋找等方面相較于普通投資者都具備很大的優(yōu)勢(shì)，并且由于其專業(yè)性可以迅速而大量地處理信息與數(shù)據(jù)，對(duì)外進(jìn)行輸出，在傳播速度和影響范圍方面具備優(yōu)勢(shì)。隨著金融科技的發(fā)展，在人工智能、互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)等現(xiàn)代科技的完善發(fā)展下，證券公司的優(yōu)勢(shì)將進(jìn)一步被放大，在空間和時(shí)間上擴(kuò)大零售業(yè)務(wù)的服務(wù)范圍。在空間上，以往的證券市場(chǎng)零售業(yè)務(wù)中，業(yè)務(wù)開展依托于線下網(wǎng)點(diǎn)進(jìn)行，線下的營(yíng)銷方式包括舉辦投資會(huì)議、向客戶提供專業(yè)講解等，這顯然成本較高，不僅僅需要投入大量的人力，還需要投入一定的物力和財(cái)力。在金融科技背景下，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)用戶不斷增長(zhǎng)，零售業(yè)務(wù)也不在依托于線下“人海戰(zhàn)術(shù)”，轉(zhuǎn)移線上，通過線上應(yīng)用的信息分發(fā)，可以使證券公司的產(chǎn)品與觀點(diǎn)推送到任意地點(diǎn)的客戶手中，相較于以往線下活動(dòng)只能在小空間內(nèi)面向個(gè)人用戶，金融科技打破了空間限制擴(kuò)大了證券公司零售業(yè)務(wù)的空間服務(wù)范圍。同時(shí)，在金融科技的加持下，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展減少了因地域操縱而形成的壟斷現(xiàn)象，在線上，各家證券公司平等競(jìng)爭(zhēng)，減少因區(qū)域限制的零售產(chǎn)品出售，服務(wù)范圍更廣。在時(shí)間上，傳統(tǒng)線下模式，受到工作時(shí)間的限制，證券公司對(duì)客戶的服務(wù)是集中且有限的。隨著金融科技的發(fā)展，證券公司信息的分發(fā)與零售產(chǎn)品的銷售不再受到時(shí)間限制，客戶可以隨時(shí)得到當(dāng)前的投資資訊，便捷的線上支付可以使客戶隨時(shí)選擇購(gòu)買金融產(chǎn)品，然后等待交易確認(rèn)即可。金融科技擴(kuò)大了證券公司零售業(yè)務(wù)的時(shí)間范圍。1.1.2金融科技提升了客戶服務(wù)的水平目前證券市場(chǎng)的零售業(yè)務(wù)服務(wù)分為線下營(yíng)業(yè)部渠道和線上移動(dòng)應(yīng)用渠道。線下營(yíng)業(yè)部渠道為傳統(tǒng)的服務(wù)模式，但存在諸多問題，一是服務(wù)容量有限，證券公司通過對(duì)客戶進(jìn)行分類，對(duì)服務(wù)窗口的類型進(jìn)行劃分，建立貴賓、普通等窗口，對(duì)客戶問題及時(shí)進(jìn)行處理或貴賓優(yōu)先處理，將高凈值客戶劃分到提供優(yōu)先服務(wù)的梯隊(duì)，提供有針對(duì)性、專業(yè)化、系統(tǒng)化的服務(wù)，這將會(huì)導(dǎo)致占據(jù)大部分比例中小用戶排隊(duì)時(shí)間過長(zhǎng)的問題。在金融科技發(fā)展的影響下，線上移動(dòng)應(yīng)用渠道發(fā)展迅速，在線上移動(dòng)應(yīng)用渠道可以對(duì)客戶實(shí)現(xiàn)相同的待遇，從而提升客戶服務(wù)水平。二是傳統(tǒng)模式主要應(yīng)對(duì)客戶常見的普遍性問題，無(wú)法滿足客戶的個(gè)性化需求，引起客戶不滿。金融科技發(fā)展中，人工智能等技術(shù)引入到證券公司零售業(yè)務(wù)中，可以針對(duì)性為每一位客戶提供個(gè)性化服務(wù)，其可以通過用戶的基本信息，消費(fèi)行為、信用屬性、行為特征等為用戶畫像，通過用戶畫像理解客戶的需求、風(fēng)險(xiǎn)偏好、消費(fèi)能力等，實(shí)現(xiàn)精準(zhǔn)的零售業(yè)務(wù)服務(wù)，提高客戶滿意度，提升客服服務(wù)的水平。1.1.3金融科技豐富了零售業(yè)務(wù)的產(chǎn)品類型傳統(tǒng)模式下，客戶進(jìn)入金融市場(chǎng)的過程比較繁瑣，客戶數(shù)量相對(duì)較少，市場(chǎng)上所能提供的金融產(chǎn)品也較為單一且同質(zhì)化，無(wú)法滿足客戶的個(gè)性化需求。證券公司零售業(yè)務(wù)也聚焦于頭部用戶的需求，無(wú)法照顧到尾部用戶的需求。根據(jù)長(zhǎng)尾理論，當(dāng)銷售總量和市場(chǎng)交易份額足夠大時(shí)，即便是需求量相對(duì)較低的產(chǎn)品也可能與需求量大的產(chǎn)品所占市場(chǎng)份額持平。金融科技的發(fā)展使客戶進(jìn)入金融市場(chǎng)的過程得到簡(jiǎn)化，市場(chǎng)中的客戶數(shù)量顯著增加，市場(chǎng)變得更為活躍，需求量小的產(chǎn)品也得到注意。同時(shí)金融科技有助于了解用戶需求，創(chuàng)新產(chǎn)品，滿足客戶需要。金融科技的出現(xiàn)豐富了零售業(yè)務(wù)的產(chǎn)品類型。1.1.4金融科技優(yōu)化了零售業(yè)務(wù)的業(yè)務(wù)開展模式傳統(tǒng)模式下，零售業(yè)務(wù)開展依托下線下業(yè)務(wù)平臺(tái)，以交易功能為導(dǎo)向，智能化程度不高。隨著金融科技的發(fā)展，零售業(yè)務(wù)開展模式變?yōu)橐劳芯€上APP的智能化金融科技業(yè)務(wù)平臺(tái)，可以利用海量數(shù)據(jù)和先進(jìn)的技術(shù)為業(yè)務(wù)賦能。對(duì)于零售業(yè)務(wù)一線員工而言，智能化金融科技業(yè)務(wù)平臺(tái)中擁有海量數(shù)據(jù)，并且具備海量數(shù)據(jù)處理能力，通過將復(fù)雜的數(shù)據(jù)整理成有用的業(yè)務(wù)信息，可以滿足員工業(yè)務(wù)需要，及時(shí)發(fā)現(xiàn)業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)。人工智能技術(shù)可以為平臺(tái)提供各項(xiàng)智能化輔助工具，將各項(xiàng)業(yè)務(wù)連接起來(lái)形成集成工具，可以幫助員工有效解決工作痛點(diǎn)，為客戶提供智能化輔助，使工作更加高效。智能化業(yè)務(wù)平臺(tái)不單單覆蓋零售業(yè)務(wù)一線員工，其覆蓋的業(yè)務(wù)領(lǐng)域內(nèi)各相關(guān)部門，在新的服務(wù)需求出現(xiàn)時(shí)，可以直達(dá)相關(guān)部門，快速制定服務(wù)方案，做到對(duì)客戶的快速響應(yīng)。金融科技帶來(lái)的全新技術(shù)變革將零售業(yè)務(wù)主戰(zhàn)場(chǎng)從線下搬到線上，優(yōu)化了零售業(yè)務(wù)的業(yè)務(wù)開展模式，使業(yè)務(wù)開展更加便捷高效，促進(jìn)了零售業(yè)務(wù)的發(fā)展。1.1.5金融科技有助于推動(dòng)零售業(yè)務(wù)的財(cái)富管理方向轉(zhuǎn)型傳統(tǒng)模式下，中國(guó)證券公司主要采用浮動(dòng)傭金管理系統(tǒng)開展零售業(yè)務(wù)，按照傭金是每筆交易最高上限3‰的標(biāo)準(zhǔn)。到2017年，以市場(chǎng)為導(dǎo)向的傭金標(biāo)準(zhǔn)已達(dá)到萬(wàn)分之幾。一些證券公司甚至將傭金降低到萬(wàn)分之二左右以吸引客戶。當(dāng)前的傭金水平僅為十年前的十分之一，證券公司為了吸引更多客戶，降低酬金，因此，證券交易所獲得的傭金也急速減少，傭金收入水平降至冰點(diǎn)。證券公司之間傭金之戰(zhàn)的地位日趨激烈，這使它們的收入轉(zhuǎn)變?yōu)榈屠麧?rùn)時(shí)代。甚至導(dǎo)致了“零傭金”的現(xiàn)象發(fā)生。處在這個(gè)大環(huán)境下，證券公司需要實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級(jí)。零售端的金融科技轉(zhuǎn)型對(duì)于推動(dòng)證券公司財(cái)富管理轉(zhuǎn)型具有重要意義。隨著我國(guó)財(cái)富管理需求，尤其是互聯(lián)網(wǎng)用戶理財(cái)需求的快速增長(zhǎng)，智能投顧憑借降本增效的優(yōu)勢(shì)，可以大幅提升對(duì)于中小長(zhǎng)尾用戶的覆蓋率，滿足更多用戶的財(cái)富管理需求。金融科技賦能個(gè)性化服務(wù)，證券公司能夠更加重視客戶需求，服務(wù)文化有望從以銷售為導(dǎo)向逐漸轉(zhuǎn)換為以客戶需求為核心。為未來(lái)收費(fèi)模式的轉(zhuǎn)變培育土壤。在海外成熟資本市場(chǎng)，投資顧問只收取投資顧問費(fèi)和ETF管理費(fèi)，按照資產(chǎn)總額階梯式收費(fèi)。長(zhǎng)期來(lái)看，證券行業(yè)的財(cái)富管理轉(zhuǎn)型為大勢(shì)所趨，隨著未來(lái)投顧服務(wù)愈加普及、財(cái)富管理轉(zhuǎn)型深化，證券公司有望“以費(fèi)代傭”，降低對(duì)于日漸下滑的經(jīng)紀(jì)傭金費(fèi)率和波動(dòng)較大的成交金額的依賴。1.2金融科技對(duì)證券公司零售業(yè)務(wù)的消極影響1.2.1金融科技給金融業(yè)務(wù)帶來(lái)了新的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)金融科技在證券金融行業(yè)的應(yīng)用現(xiàn)狀進(jìn)行分析，金融科技在證券公司的實(shí)際應(yīng)用中仍然存在一定的局限性以及風(fēng)險(xiǎn)，出現(xiàn)這種情況的原因是人工智等新興技術(shù)的算法對(duì)軟件、硬件的要求較高。由于金融科技對(duì)數(shù)據(jù)儲(chǔ)存量較大，相應(yīng)對(duì)算法的要求也有所提升，算法需要強(qiáng)大的計(jì)算功能，對(duì)于軟硬件系統(tǒng)和物理架構(gòu)的構(gòu)建更加復(fù)雜。系統(tǒng)在運(yùn)行過程不可避免的伴隨著相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)，系統(tǒng)一旦出現(xiàn)死機(jī)等無(wú)法預(yù)料的事件將造成嚴(yán)重的影響，同時(shí)也會(huì)對(duì)證券公司的運(yùn)行造成一定程度的影響。人工智能等新興技術(shù)是對(duì)人類思維的模仿，但是人類思想的復(fù)雜性是很難被復(fù)制以及模仿的，人工智能在特定的場(chǎng)景中往往存在一定的缺陷，無(wú)法與人類思維達(dá)到同等級(jí)水平，在證券公司的重大決策中一旦出現(xiàn)錯(cuò)誤，將造成不必要的損失。隨著金融科技在證券行業(yè)中的應(yīng)用逐漸擴(kuò)展，數(shù)據(jù)在公司運(yùn)行過程中逐漸積累并且在線形成交匯，客戶的隱私存在泄漏的可能，在此過程中證券公司應(yīng)該積極提升信息安全防護(hù)。具體承擔(dān)責(zé)任主體風(fēng)險(xiǎn)，隨著人工智能在證券公司業(yè)務(wù)中的應(yīng)用越來(lái)越廣泛，具體承擔(dān)責(zé)任主體的風(fēng)險(xiǎn)也隨之誕生，美國(guó)金融監(jiān)管局曾指出：人工智能在單獨(dú)擔(dān)任投資顧問的過程中，沒有人參與的情況下所提供的服務(wù)與顧問受托標(biāo)準(zhǔn)偏離，從目前我國(guó)投資顧問機(jī)構(gòu)的情況來(lái)看，除了銀行、證券交易所、保險(xiǎn)公司之外還存在許多互聯(lián)網(wǎng)交易平臺(tái)以及第三方機(jī)構(gòu)，金融科技的使用會(huì)導(dǎo)致無(wú)法判斷承擔(dān)主要責(zé)任的主體機(jī)構(gòu)，回加劇證券公司的運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)激化各機(jī)構(gòu)之間的矛盾。認(rèn)知不足帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，由于部分中小投資者對(duì)金融工具的認(rèn)知存在一定局限性，隨著大數(shù)據(jù)和人工智能的應(yīng)用，網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)為了讓更多的客戶進(jìn)行資金投資，打著智能投資顧問的名號(hào)吸引客戶，網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)會(huì)給客戶提供錯(cuò)誤的投資信息，目的是為了誤導(dǎo)客戶，使其進(jìn)行高風(fēng)險(xiǎn)投資，甚至部分網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)違規(guī)開展期限錯(cuò)配、資金錯(cuò)配、承諾收益的資金池業(yè)務(wù)?，F(xiàn)階段我國(guó)對(duì)人工智能和大數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò)所披露的信息沒有相關(guān)的標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)定，這給不法分子創(chuàng)造了機(jī)會(huì)，這種情況下應(yīng)該維護(hù)金融科技系統(tǒng)的安全和保證投資者的知情權(quán)，減少不法分子利用信息披露的漏洞攻擊系統(tǒng)，降低不必要的損失。金融工具自身缺陷可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，由于金融科技正處在發(fā)展階段，沒有到達(dá)成熟階段，以區(qū)塊鏈技術(shù)為例，主要表現(xiàn)在兩個(gè)方面，金融工具自身的局限性和便捷性。局限性表現(xiàn)為由于技術(shù)不成熟，數(shù)據(jù)的質(zhì)量和分析失誤等方面存在漏洞；便捷性表現(xiàn)為金融工具的便捷性則會(huì)導(dǎo)致投資者忽視了信息，過分依賴投資工具，二者都會(huì)導(dǎo)致投資者做出不恰當(dāng)?shù)耐顿Y決策，由于技術(shù)的不成熟，安全性有所欠缺，一旦被用于金融市場(chǎng)拓展業(yè)務(wù)中，風(fēng)險(xiǎn)便會(huì)增加，帶來(lái)巨大的經(jīng)濟(jì)損失。數(shù)據(jù)利用與保護(hù)之間的矛盾所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，金融科技對(duì)數(shù)據(jù)運(yùn)用會(huì)產(chǎn)生數(shù)據(jù)保護(hù)與數(shù)據(jù)利用的矛盾，金融科技強(qiáng)調(diào)數(shù)據(jù)的共享與綜合利用，數(shù)據(jù)處理的大致流程是數(shù)據(jù)收集、人工智能對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行分類、區(qū)塊鏈進(jìn)行數(shù)據(jù)共享，數(shù)據(jù)處理過程中，對(duì)于客戶相關(guān)數(shù)據(jù)信息的獲取與保護(hù)是一大矛盾，互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代對(duì)于信息的保護(hù)是十分重要的，信息泄露帶來(lái)的損失是無(wú)法估量的。監(jiān)管復(fù)雜所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，金融科技高度虛擬化、網(wǎng)絡(luò)化以及分布式體系等特點(diǎn)給金融行業(yè)的監(jiān)管帶來(lái)了新的挑戰(zhàn)，這對(duì)技術(shù)資源和監(jiān)管力度的合理調(diào)整配合要求很高，只有進(jìn)行必要的調(diào)配才能維護(hù)市場(chǎng)秩序。自區(qū)塊鏈技術(shù)被應(yīng)用于金融行業(yè)之后，混業(yè)經(jīng)營(yíng)逐漸增多，證券公司在運(yùn)營(yíng)過程中金融業(yè)務(wù)的多樣化關(guān)聯(lián)不僅伴隨著相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)而且使得潛在風(fēng)險(xiǎn)更具傳染性。1.2.2金融科技加劇了零售業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)目前，金融產(chǎn)品的銷售仍然是公募基金、私募基金、資產(chǎn)管理產(chǎn)品等。證