2022年證券從業(yè)資格考試-證券市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)-27模擬題考試試卷（含答案）

2022年證券從業(yè)資格考試-證券市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)-27模擬題考

試試卷（含答案）

姓名年級(jí)學(xué)號(hào)

題型選擇題填空題解答題判斷題計(jì)算題附加題總分

得分

評(píng)卷人得分

一、單選題

1.新上證綜合指數(shù)選擇（）組成樣本。

A.已完成股權(quán)分置改革的滬市上市公司V

B.滬市排名前300的上市公司

C.滬市全部上市公司

D.已完成股權(quán)分置改革的滬深兩市上市公司

［解析］新上證綜合指數(shù)，簡(jiǎn)稱新綜指，指數(shù)代碼為000017,于2006年1月4

日首次發(fā)布。新上證綜指選擇已完成股權(quán)分置改革的滬市上市公司組成樣本，

實(shí)施股權(quán)分置改革的股票在方案實(shí)施后的第2個(gè)交易日納入省數(shù)。

2.下列屬于目前我國(guó)貨幣市場(chǎng)基金能夠進(jìn)行投資的金融工具的是（）。

A.剩余期限在397天以內(nèi)（含397天）的資產(chǎn)支持證券J

B.流通受限的證券

C.可轉(zhuǎn)換債券

D.股票

［解析］目前我國(guó)貨幣市場(chǎng)基金能夠進(jìn)行投資的金融工具主要包括：①現(xiàn)金；

②1年以內(nèi)（含1年）的銀行定期存款、大額存單；③剩余期限在397天以內(nèi)

（含397天）的債券；④期限在1年以內(nèi)（含1年）的債券回購(gòu)；⑤期限在1

年以內(nèi)（含1年）的中央銀行票據(jù)；⑥剩余期限在397天以內(nèi)（含397天）的

資產(chǎn)支持證券；⑦中國(guó)證監(jiān)會(huì)、中國(guó)人民銀行認(rèn)可的其他具有良好流動(dòng)性的貨

幣市場(chǎng)工具。

3.（）的買賣價(jià)格受市場(chǎng)供求關(guān)系的影響。

A.開(kāi)放式基金

B.封閉式基金V

C.契約型基金

D.公司型基金

［解析］封閉式基金的買賣價(jià)珞受市場(chǎng)供求關(guān)系的影響，常出現(xiàn)溢價(jià)或折價(jià)現(xiàn)

象，并不必然反映單位基金份額的凈資產(chǎn)值。

4.我國(guó)《證券法》關(guān)于證券交易的規(guī)定內(nèi)容不包括（）。

A.申請(qǐng)證券上市交易的審核，申請(qǐng)股票上市和公司債券上市交易的條件以及

報(bào)送文件、公告文件方式和內(nèi)容的規(guī)定，暫?；蚪K止上市交易的情形

B.要約收購(gòu)的條件及收購(gòu)要約的內(nèi)容V

C.依法買賣證券的一般規(guī)定，上市交易的方式

D.信息披露的一般原則規(guī)定及要求

［解析］要約收購(gòu)的條件及收購(gòu)要約的內(nèi)容屬于《證券法》對(duì)上市公司的收購(gòu)所

規(guī)定的內(nèi)容。

5.現(xiàn)階段我國(guó)社會(huì)保險(xiǎn)基金的部分積累項(xiàng)目主要是（）。

A.醫(yī)療保險(xiǎn)基金

B.養(yǎng)老保險(xiǎn)基金V

C.失業(yè)保險(xiǎn)基金

D.工傷保險(xiǎn)基金

［解析］社會(huì)保險(xiǎn)基金一般由養(yǎng)老、醫(yī)療、失業(yè)、工傷、生育五項(xiàng)保險(xiǎn)基金組

成。在現(xiàn)階段，我國(guó)社會(huì)保險(xiǎn)基金的部分積累項(xiàng)目中主要是養(yǎng)老保險(xiǎn)基金。

6.若按照附新股認(rèn)股權(quán)和債券本身能否分開(kāi)來(lái)劃分，債券可分為（）。

A.獨(dú)立性與非獨(dú)立性

B.可分型與不可分型

C.獨(dú)立性與分離型

D.可分離型與非分離型Y

［解析］按附新股認(rèn)股權(quán)和債券本身能否分開(kāi)來(lái)劃分，債券可分為：①可分離

型，即可分離交易的附認(rèn)股權(quán)證公司債券，其債券與認(rèn)股權(quán)可以分開(kāi)，可獨(dú)立

轉(zhuǎn)讓；②非分離型，即不能把認(rèn)股權(quán)從債券上分離，認(rèn)股權(quán)不能成為獨(dú)立買賣

對(duì)象的債券。

7.國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)決定對(duì)證券公司證券經(jīng)紀(jì)等涉及客戶的業(yè)務(wù)進(jìn)行托

管的，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定程序選擇證券公司等專業(yè)機(jī)構(gòu)成立托管組，托管期限一般

不超過(guò)（）個(gè)月。

A.3

B.6

C.12V

D.24

［解析］《證券公司風(fēng)險(xiǎn)處置條例》第九條規(guī)定，托管期限一般不超過(guò)12個(gè)

月。滿12個(gè)月，確需繼續(xù)托管的，國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)可以決定延長(zhǎng)托管

期限，但延長(zhǎng)托管期限最長(zhǎng)不得超過(guò)12個(gè)月。

8.證券公司股東會(huì)的職權(quán)范圍、會(huì)議的召集和表決程序都需要在（）明確規(guī)

定。

A.證券法規(guī)中

B.股東會(huì)召開(kāi)時(shí)

C.公司制度中

D.公司章程中V

［解析］證券公司股東會(huì)的職權(quán)范圍、會(huì)議的召集和表決程序都需要在公司章程

中明確規(guī)定。證券公司股東會(huì)授權(quán)董事會(huì)行使股東會(huì)的部分職權(quán)，授權(quán)內(nèi)容應(yīng)

當(dāng)明確具體，并且在公司章程中作出規(guī)定或經(jīng)股東會(huì)決議批準(zhǔn)。

9.《證券法》規(guī)定，向不特定對(duì)象發(fā)行的證券票面總值超過(guò)人民幣（）元的,

應(yīng)當(dāng)由承銷團(tuán)承銷。

A.3000萬(wàn)

B.5000萬(wàn)V

C.8000萬(wàn)

D.1億

［解析］我國(guó)《證券法》規(guī)定了承銷團(tuán)的承銷方式。按照《證券法》，向不特定

對(duì)象發(fā)行的證券票面總值超過(guò)人民幣5000萬(wàn)元的，應(yīng)由承銷團(tuán)承銷，承銷團(tuán)由

主承銷商和參與承銷的證券公司組成。

10.我國(guó)現(xiàn)行法規(guī)規(guī)定，包括啜行、財(cái)務(wù)公司、信用合作社等在內(nèi)的金融機(jī)構(gòu)對(duì)

于因處置貸款質(zhì)押資產(chǎn)而被動(dòng)持有的股票（）。

A.只能進(jìn)行再質(zhì)押

B.只能進(jìn)行抵押

C.只能同業(yè)回購(gòu)

D.只能單向賣出V

［解析］我國(guó)現(xiàn)行法規(guī)規(guī)定，強(qiáng)行業(yè)金融機(jī)構(gòu)可用自有資金及根監(jiān)會(huì)規(guī)定的可用

于投資的表內(nèi)資金買賣政府債券和金融債券。對(duì)于因處置貸款質(zhì)押資產(chǎn)而被動(dòng)

持有的股票，只能單向賣出。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)經(jīng)中國(guó)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)后，也可通過(guò)

理財(cái)計(jì)劃募集資金進(jìn)行有價(jià)證券投資。

11.清算價(jià)值是公司清算時(shí)每一股份所代表的（）。

A.票面價(jià)值

B.賬面價(jià)值

C.內(nèi)在價(jià)值

D.實(shí)際價(jià)值J

［解析］股票的價(jià)值有多種提法，具體如表2所示。

表2股票的價(jià)值

種類含義

票面價(jià)

即在股票票面上標(biāo)明的金額，票面價(jià)值在初次發(fā)行時(shí)有一定的參考意義

值

賬面價(jià)每股股票所代表的實(shí)際資產(chǎn)的價(jià)值，每股賬面價(jià)值是以公司凈資產(chǎn)除以

值發(fā)行在外的普通股票的股數(shù)求得的

清算價(jià)公司清算時(shí)每一股份所代表的實(shí)際價(jià)值；大多數(shù)公司的實(shí)際清算價(jià)值低

值于其賬面價(jià)值

內(nèi)在價(jià)

股票的內(nèi)在價(jià)值即理論價(jià)值，也即股票未來(lái)收益的現(xiàn)值

值

12.我國(guó)現(xiàn)行法規(guī)規(guī)定，可轉(zhuǎn)次公司債券的最短期限為（）。

A.半年

B.1年J

C.2年

D.3年

［解析］我國(guó)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定，可轉(zhuǎn)換公司債券的期限最短

為1年，最長(zhǎng)為6年，自發(fā)行結(jié)束之日起6個(gè)月后方可轉(zhuǎn)換為公司股票。

13.下列關(guān)于股票的敘述，不正確的是（）。

A.股票是一種有價(jià)證券，它是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證

B.股票不屬于物權(quán)證券，也不屬于債權(quán)證券

C.股票的票面價(jià)值又稱面值，即在股票票面上標(biāo)明的金額

D.股票的賬面價(jià)值決定股票的市場(chǎng)價(jià)格，股票的市場(chǎng)價(jià)格總是圍繞其賬面價(jià)

值波動(dòng)V

［解析］D項(xiàng)，股票的內(nèi)在價(jià)值決定股票的市場(chǎng)價(jià)格，股票的市場(chǎng)價(jià)格總是圍繞

其內(nèi)在價(jià)值波動(dòng)。

14.以個(gè)人為目標(biāo)的（）一般吸收個(gè)人小額儲(chǔ)蓄資金，又被你為儲(chǔ)蓄債券。

A.流通國(guó)債

B.非流通國(guó)債V

C.短期國(guó)債

D.中長(zhǎng)期國(guó)債

［解析］流通國(guó)債（儲(chǔ)蓄國(guó)債）是指不允許在流通市場(chǎng)上交易的國(guó)債。這種國(guó)債

不能自由轉(zhuǎn)讓，它可以記名，也可以不記名。非流通國(guó)債吸收資金，有的以個(gè)

人為目標(biāo)，有的以一些特殊的機(jī)構(gòu)為對(duì)象。以個(gè)人為目標(biāo)的非流通國(guó)債，一般

吸收個(gè)人小額儲(chǔ)蓄資金，故有時(shí)稱之為儲(chǔ)蓄債券。

15.下列關(guān)于現(xiàn)貨市場(chǎng)與期貨市場(chǎng)投機(jī)的區(qū)別的說(shuō)法，不正確的是（）。

A.目前我國(guó)股票市場(chǎng)實(shí)行T+0清算制度，而期貨市場(chǎng)是T+lV

B.期貨市場(chǎng)可以進(jìn)行日內(nèi)投機(jī)

C.期貨投機(jī)具有較高的杠桿率

D.期貨交易的保證金制度使期貨投機(jī)具有更高的風(fēng)險(xiǎn)性

［解析］與現(xiàn)貨市場(chǎng)投機(jī)相比較，期貨市場(chǎng)投機(jī)有兩個(gè)重要區(qū)別：一是目前我國(guó)

股票市場(chǎng)實(shí)行T+1清算制度，而期貨市場(chǎng)是T+0,可以進(jìn)行日內(nèi)投機(jī)；二是

期貨交易的保證金制度導(dǎo)致期貨投機(jī)具有較高的杠桿率，盈虧相應(yīng)放大，具有

更高的風(fēng)險(xiǎn)性。

16.關(guān)于債券的基本性質(zhì)，下列描述錯(cuò)誤的是（）。

A.債券本身有一定的面值，通常它是債券投資者投入資金的量化表現(xiàn)

B.債券與其代表的權(quán)利聯(lián)系在一起，擁有債券也就擁有了債券所代表的權(quán)

利，轉(zhuǎn)讓債券也就將債券代表的權(quán)利一并轉(zhuǎn)移

C.債券的流動(dòng)意味著它所代表的實(shí)際資本也同樣流動(dòng)J

D.債券代表債券投資者的權(quán)利，這種權(quán)利是一種債權(quán)

［解析］債券的流動(dòng)并不意味著它所代表的實(shí)際資本也同樣流動(dòng)，債券獨(dú)立于實(shí)

際資本之外。

17.可轉(zhuǎn)換公司債是指發(fā)行人依照法定程序發(fā)行，在一定期限內(nèi)依據(jù)約定的條件

可以轉(zhuǎn)換成股份的公司債券。這種債券享受轉(zhuǎn)換特權(quán)，在轉(zhuǎn)換前與轉(zhuǎn)換后的形

式分別是（）。

A.股票、公司債券

B.公司債券、股票V

C.都屬于股票

D.都屬于債券

［解析］可轉(zhuǎn)換公司債券是指發(fā)行人依照法定程序發(fā)行，在一定期限內(nèi)依據(jù)約定

的條件可以轉(zhuǎn)換成股份的公亙債券。這種債券附加轉(zhuǎn)換選擇雙，在轉(zhuǎn)換前是公

司債券形式，轉(zhuǎn)換后相當(dāng)于增發(fā)了股票。

18.上證50指數(shù)根據(jù)（）對(duì)股票進(jìn)行綜合排名，從上證180指數(shù)樣本中選擇排

名前50位的股票組成樣本。

A.流通市值、成交量

B.成交量、成交金額

C.股價(jià)平均數(shù)、流通市值

D.流通市值、成交金額V

［解析］2004年1月2日，上海證券交易所發(fā)布了上證50指數(shù)。上證50指數(shù)

根據(jù)流通市值、成交金額對(duì)股票進(jìn)行綜合排名，從上證180暗數(shù)樣本中選擇排

名前50位的股票組成樣本。指數(shù)以2003年12月31日為基E1,以該日50只成

分股的調(diào)整市值為基期，基數(shù)為1000點(diǎn)。

19.關(guān)于基金資產(chǎn)凈值，下列說(shuō)法不正確的是（）。

A.基金資產(chǎn)凈值是指基金資產(chǎn)總值減去負(fù)債后的價(jià)值

B.基金資產(chǎn)凈值是基金份額交易價(jià)格的內(nèi)在價(jià)值和計(jì)算依據(jù)

C.基金資產(chǎn)凈值是衡量一個(gè)基金經(jīng)營(yíng)好壞的主要指標(biāo)

D.基金份額價(jià)格與資產(chǎn)凈值經(jīng)常不一致V

［解析］一般情況下，基金份額價(jià)格與資產(chǎn)凈值趨于一致，即資產(chǎn)凈值增長(zhǎng)，基

金份額價(jià)格也隨之提高。

20.證券公司凈資本不得低于其對(duì)外負(fù)債的（）。

A.5%

B.8%J

C.10%

D.15%

［解析］證券公司必須持續(xù)符合下列風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)：①凈資本與各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)

備之和的比例不得低于100%；②凈資本與凈資產(chǎn)的比例不得低于40%；③凈資

本與負(fù)債的比例不得低于8%；④凈資產(chǎn)與負(fù)債的比例不得低于20%；⑤流動(dòng)資

產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的比例不得低于100%o

21.上市公司和公司債券上市交易的公司，應(yīng)當(dāng)在每一會(huì)計(jì)年度的上半年結(jié)束之

日起（）個(gè)月內(nèi)，提交中期報(bào)告。

A.2V

B.3

C.5

D.6

［解析］《證券法》第六十五條規(guī)定，上市公司和公司債券上市交易的公司，應(yīng)

當(dāng)在每一會(huì)計(jì)年度的上半年結(jié)束之日起二個(gè)月內(nèi)，向國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

和證券交易所報(bào)送中期報(bào)告，并予公告。

22.中國(guó)存托憑證（CDR）是指（）。

A.在大陸發(fā)行的代表境外或者香港特區(qū)證券市場(chǎng)上某一種證券的證券V

B.在境外或者香港特區(qū)發(fā)行的代表大陸證券市場(chǎng)上某一種證券的證券

C.在境外發(fā)行的代表香港特區(qū)證券市場(chǎng)上某一種證券的證券

D.在香港特區(qū)發(fā)行的代表境外證券市場(chǎng)上某一種證券的證券

［解析］存托憑證（DepositaryReceipts,簡(jiǎn)稱"DR”）是指"在一國(guó)證券市場(chǎng)

流通的代表外國(guó)公司有價(jià)證券的可轉(zhuǎn)讓憑證。存托憑證一般代表外國(guó)公司股

票，有時(shí)也代表債券。目前我國(guó)也開(kāi)始醞釀推出中國(guó)存托憑證（CDR）,即在大

陸發(fā)行的代表境外或者香港特區(qū)證券市場(chǎng)上某一種證券的證券。

23.影響股價(jià)的宏觀經(jīng)濟(jì)與政策因素不包括（）。

A.戰(zhàn)爭(zhēng)V

B.財(cái)政政策

C.經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)

D.貨幣政策

［解析］影響股價(jià)的宏觀經(jīng)濟(jì)與政策因素主要包括：①經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)；②經(jīng)濟(jì)周期循

環(huán)；③貨幣政策；④財(cái)政政策；⑤市場(chǎng)利率；⑥通貨膨脹；⑦匯率變化；⑧國(guó)

際收支狀況。A項(xiàng)，戰(zhàn)爭(zhēng)屬于政治及其他不可抗力因素。

24.由于中央政府擁有稅收、貨幣發(fā)行等特權(quán)，通常情況下，中央政府債券不存

在違約風(fēng)險(xiǎn)，因此，這一類證券被視為（）°

A.低風(fēng)險(xiǎn)證券

B.無(wú)風(fēng)險(xiǎn)證券V

C.風(fēng)險(xiǎn)證券

D.高風(fēng)險(xiǎn)證券

［解析］中央政府債券可被視為無(wú)風(fēng)險(xiǎn)證券。與中央政府債券相對(duì)應(yīng)的證券收益

率被稱為無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率，是金融市場(chǎng)上最重要的價(jià)格指標(biāo)。

25.若期貨交易保證金為合約金額的5%,則期貨交易者可以控制的合約資產(chǎn)為

所投資金額的（）倍。

A.5

B.10

C.20J

D.50

［解析］金融衍生工具具有杠桿性，一般只需要支付少量的保證金或權(quán)利金就可

簽訂遠(yuǎn)期大額合約或互換不同的金融工具，若期貨交易保證金為合約金額的

5%,則期貨交易者可以控制20倍于所投資金額的合約資產(chǎn)，即1/5%=20

（倍）。

26.發(fā)行國(guó)際債券的信用級(jí)別評(píng)定必須由（）進(jìn)行。

A.發(fā)行國(guó)資信評(píng)估機(jī)構(gòu)

B.國(guó)際資信評(píng)估機(jī)構(gòu)V

C.投資者所在國(guó)資信評(píng)估機(jī)構(gòu)

D.國(guó)際金融機(jī)構(gòu)指定的資信評(píng)估機(jī)構(gòu)

［解析］發(fā)行人進(jìn)入國(guó)際債券市場(chǎng)的門檻比較高，必須由國(guó)際著名的資信評(píng)估機(jī)

構(gòu)進(jìn)行債券信用級(jí)別評(píng)定，只有高信譽(yù)的發(fā)行人才能順利地進(jìn)行籌資。

27.龍債券的投資者來(lái)自（）的主要國(guó)家。

A.歐洲

B.亞洲J

C.非洲

D.美洲

［解析］龍債券是指在除日本以外的亞洲地區(qū)發(fā)行的一種以非亞洲國(guó)家和地區(qū)貨

幣標(biāo)價(jià)的債券。龍債券的發(fā)行人來(lái)自亞洲、歐洲、北美洲和南美洲，投資者則

來(lái)自亞洲的主要國(guó)家，而且他們都是債券發(fā)行的原始購(gòu)買者。

28.如果中央銀行在公開(kāi)市場(chǎng)上大量出售證券，則證券價(jià)格會(huì)（）。

A.下跌V

B.無(wú)變化

C.上升

D.無(wú)法確定

［解析］中央銀行在公開(kāi)市場(chǎng)上大量出售證券，收緊銀根，在收回中央銀行供應(yīng)

的基礎(chǔ)貨幣的同時(shí)又增加了證券的供應(yīng)，使證券價(jià)格下降。

29.按照《證券投資基金法》的規(guī)定，基金管理人由（）擔(dān)任。

A.證券公司

B.保險(xiǎn)公司

C.基金管理公司J

D.商業(yè)銀行

［解析］我國(guó)《基金法》規(guī)定，基金管理人由依法設(shè)立的基金管理公司擔(dān)任。基

金管理公司通常由證券公司、信托投資公司或其他機(jī)構(gòu)等發(fā)起成立，有獨(dú)立法

人地位?；鹜泄苋擞梢婪ㄔO(shè)立并取得基金托管資格的商業(yè)銀行擔(dān)任。

30.基金管理人必須按規(guī)定對(duì)基金凈資產(chǎn)進(jìn)行估值，出現(xiàn)（）情況時(shí)，基金無(wú)

權(quán)暫停估值。

A.基金投資所涉及的證券交易所遇到法定節(jié)假日

B.出現(xiàn)巨額贖回的情形

C.出現(xiàn)無(wú)法抗拒的原因，致使管理人無(wú)法準(zhǔn)確評(píng)估基金的凈資產(chǎn)

D.基金管理人為降低管理費(fèi)用而減少評(píng)估次數(shù)V

［解析］基金管理人雖然必須衣規(guī)定對(duì)基金凈資產(chǎn)進(jìn)行估值，但遇到下列特殊情

況，可以暫停估值：①基金投資所涉及的證券交易所遇法定節(jié)假日或因其他原

因暫停營(yíng)業(yè)時(shí)；②因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金托管人無(wú)法準(zhǔn)

確評(píng)估基金資產(chǎn)價(jià)值時(shí)；③占基金相當(dāng)比例的投資品種的估值出現(xiàn)重大轉(zhuǎn)變，

而基金管理人為保障投資人的利益，已決定延遲估值；④如出現(xiàn)基金管理人認(rèn)

為屬于緊急事故的任何情況，會(huì)導(dǎo)致基金管理人不能出售或評(píng)估基金資產(chǎn)的；

⑤中國(guó)證監(jiān)會(huì)和基金合同認(rèn)定的其他情形。

31.1992年10月，深圳有色金屬交易所推出了中國(guó)第一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約一

（）,實(shí)現(xiàn)了由遠(yuǎn)期合同向期貨交易的過(guò)渡。

A.特級(jí)銅期貨標(biāo)準(zhǔn)合同

B.特級(jí)鋁期貨標(biāo)準(zhǔn)合同V

C.特級(jí)錫期貨標(biāo)準(zhǔn)合同

D.特級(jí)鉛期貨標(biāo)準(zhǔn)合同

［解析］1990年10月，鄭州糧食批發(fā)市場(chǎng)開(kāi)業(yè)并引入期貨交易機(jī)制，成為中國(guó)

期貨交易的實(shí)質(zhì)性發(fā)端。1992年10月，深圳有色金屬交易所推出了中國(guó)第一

個(gè)標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約一一特級(jí)鋁期貨標(biāo)準(zhǔn)合同，實(shí)現(xiàn)了由遠(yuǎn)期合同向期貨交易的

過(guò)渡。

32.下列各項(xiàng)簡(jiǎn)稱為L(zhǎng)0F的是（）。

A.交易所交易基金

B.上市開(kāi)放式基金V

C.上證50ETF

D.交易型開(kāi)放式指數(shù)基金

［解析］上市開(kāi)放式基金（英文名稱為L(zhǎng)istedOpen-endedFunds,簡(jiǎn)稱

LOF）,是一種可以同時(shí)在場(chǎng)外市場(chǎng)進(jìn)行基金份額申購(gòu)、贖叵，在交易所進(jìn)行基

金份額交易，并通過(guò)份額轉(zhuǎn)托管機(jī)制將場(chǎng)外市場(chǎng)與場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)有機(jī)地聯(lián)系在一起

的一種新的基金運(yùn)作方式。

33.在我國(guó)，依照法定條件和法定程序?qū)Πl(fā)行人的股票發(fā)行申請(qǐng)文件做出予以核

準(zhǔn)或者不予核準(zhǔn)股票發(fā)行申請(qǐng)的決定，并出具相關(guān)文件的機(jī)溝是（）。

A.證券公司

B.發(fā)行審核委員會(huì)

C.中國(guó)證監(jiān)會(huì)V

D.證券交易所

［解析］發(fā)行審核委員會(huì)對(duì)發(fā)行人的股票發(fā)行申請(qǐng)文件和中匡證監(jiān)會(huì)有關(guān)職能部

門的初審報(bào)告進(jìn)行審核，提出審核意見(jiàn)。中國(guó)證監(jiān)會(huì)依照法定條件和法定程序

做出予以核準(zhǔn)或者不予核準(zhǔn)股票發(fā)行申請(qǐng)的決定，并出具相關(guān)文件。

34.證券交易所設(shè)總經(jīng)理1人，由（）任免。

A.財(cái)政部

B.中國(guó)人民銀行

C.國(guó)家發(fā)展與改革委員會(huì)

D.國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)J

［解析］我國(guó)《證券法》第一百零七條規(guī)定，證券交易所設(shè)總經(jīng)理1人，由國(guó)務(wù)

院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)任免。

35.資本公積金轉(zhuǎn)增股本所獲取的收益屬于（）

A.股票股息

B.財(cái)產(chǎn)股息

C.資本損益

D.資本增值收益V

［解析］股票投資資本增值收益的主要形式是送股，送股的資金主要來(lái)源于公司

提取的公積金。因此，資本公積金轉(zhuǎn)增股本所獲取的收益屬于資本增值收益。

36.證券投資基金資產(chǎn)的名義持有人是（）。

A.基金投資者

B.基金管理人

C.基金托管人V

D.基金監(jiān)管人

［解析］證券投資基金的托管人負(fù)責(zé)基金的保管，是基金資產(chǎn)的名義持有人；而

基金的實(shí)際持有人是基金份額持有人，即投資者。

37.根據(jù)我國(guó)相關(guān)法規(guī)的規(guī)定，基金管理公司為單一客戶辦理特定費(fèi)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

的，客戶委托的（）。

A.全部資產(chǎn)不得低于3000萬(wàn)元人民幣

B.全部資產(chǎn)不得低于5000萬(wàn)元人民幣

C.初始資產(chǎn)不得低于3000萬(wàn)元人民幣

D.初始資產(chǎn)不得低于5000萬(wàn)元人民幣V

38.甲、乙、丙、丁共同出資沒(méi)立了一有限責(zé)任公司，注冊(cè)資本為50萬(wàn)元。下

列做法錯(cuò)誤的是（）。

A.因公司的經(jīng)營(yíng)規(guī)模較小，所以公司決定不設(shè)立董事會(huì)，由甲擔(dān)任執(zhí)行董事

B.該公司的注冊(cè)資本是符合規(guī)定的

C.公司決定不設(shè)監(jiān)事會(huì)，由乙和丙擔(dān)任監(jiān)事

D.如果甲擔(dān)任執(zhí)行董事，還可以同時(shí)兼任監(jiān)事V

［解析］《公司法》規(guī)定，董事、高級(jí)管理人員不得兼任監(jiān)事。本題中，甲擔(dān)任

該公司執(zhí)行董事，不能再兼任公司的監(jiān)事。

39.股份有限公司申請(qǐng)其股票上市交易，應(yīng)當(dāng)向（）報(bào)送有關(guān)文件。

A.證券交易所V

B.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

C.發(fā)行審核委員會(huì)

D.國(guó)家工商局

［解析］股份有限公司申請(qǐng)其股票上市交易，應(yīng)向證券交易所報(bào)送有關(guān)文件。證

券交易所依法決定是否接受其股票上市交易。交易所有權(quán)決定暫停和終止股票

上市。

40.封閉式基金的期限是指（）。

A.基金從成立起到終止之間的時(shí)間V

B.從開(kāi)始認(rèn)購(gòu)到全部份額認(rèn)購(gòu)?fù)瓿蓵r(shí)的時(shí)間

C.從終止時(shí)開(kāi)始清算到清算完畢之間的時(shí)間

D.從每年的1月1日到該年的12月31日

［解析］封閉式基金的期限是指基金的存續(xù)期，即基金從成立起到終止之間的時(shí)

間。

41.我國(guó)證券業(yè)在加入WTO后的5年過(guò)渡期允許外國(guó)機(jī)構(gòu)設(shè)立合營(yíng)公司，從事我

國(guó)證券投資基金管理業(yè)務(wù)，外資比例不超過(guò)33%；加入后3年內(nèi)，外資比例不

超過(guò)（）。

A.40%

B.45%

C.49%V

D.50%

［解析］根據(jù)我國(guó)政府對(duì)WTO的承諾，我國(guó)證券業(yè)在5年過(guò)渡期對(duì)外開(kāi)放的內(nèi)容

主要包括：①外國(guó)證券機(jī)構(gòu)可以（不通過(guò)中方中介）直接從事B股交易；②外

國(guó)證券機(jī)構(gòu)駐華代表處可以成為所有中國(guó)證券交易所的特別會(huì)員；③允許外國(guó)

機(jī)構(gòu)設(shè)立合營(yíng)公司，從事我國(guó)國(guó)內(nèi)證券投資基金管理業(yè)務(wù)，外資比例不超過(guò)

33%；加入后3年內(nèi)，外資比例不超過(guò)49%；④加入后3年內(nèi)，允許外國(guó)證券公

司設(shè)立合營(yíng)公司，外資比例不超過(guò)1/3。合營(yíng)公司可以（不通過(guò)中方中介）從

事A股的承銷，從事B股和H股、政府和公司債券的承銷和交易，以及發(fā)起設(shè)

立基金；⑤允許合資券商開(kāi)展咨詢服務(wù)及其他輔助性金融服務(wù)，包括信用查詢

與分析，投資與有價(jià)證券研究、咨詢，公開(kāi)收購(gòu)及公司重組等；對(duì)所有新批準(zhǔn)

的證券業(yè)務(wù)給予國(guó)民待遇，允許在中國(guó)設(shè)立分支機(jī)構(gòu)。

42.根據(jù)《證券法》規(guī)定，證券公司設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，必須經(jīng)（）批準(zhǔn)。

A.中國(guó)人民銀行

B.當(dāng)?shù)卣?/p>

C.財(cái)政部

D.國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)J

［解析］《證券法》笫一百二十九條規(guī)定，證券公司設(shè)立、收購(gòu)或者撤銷分支機(jī)

構(gòu)，變更業(yè)務(wù)范圍或者注冊(cè)資本，變更持有5%以上股權(quán)的股東、實(shí)際控制人，

變更公司章程中的重要條款，合并、分立、變更公司形式，停業(yè)、解散、破

產(chǎn)，必須經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。

43.關(guān)于股票基金，下列描述正確的是（）。

A.股票基金是指以上市股票為惟一投資對(duì)象的證券投資基金

B.股票基金的投資目標(biāo)側(cè)重于追求資本利得和短期資本增值

C.按基金投資的標(biāo)的劃分，可將股票基金劃分為一般股票基金和專門化股票基

金

D.基金管理人擬定投資組合，將資金投放到一個(gè)或幾個(gè)國(guó)家甚至全球的股票市

場(chǎng)，以達(dá)到分散投資、降低風(fēng)險(xiǎn)的目的J

［解析］A項(xiàng)，股票基金是指以上市股票為主要投資對(duì)象的證券投資基金；B

項(xiàng)，股票基金的投資目標(biāo)側(cè)重于追求資本利得和長(zhǎng)期資本增值；C項(xiàng)，按基金

投資的分散化程度，可將股票基金劃分為一般股票基金和專門化股票基金。

44.我國(guó)《公司法》規(guī)定，發(fā)行無(wú)記名股票的，公司應(yīng)當(dāng)記載的事項(xiàng)不包括

（）O

A.股票數(shù)量

B.股票編號(hào)

C.股票發(fā)行日期

D.各股東所持股份數(shù)J

［解析］我國(guó)《公司法》規(guī)定，發(fā)行無(wú)記名股票的，公司應(yīng)當(dāng)記載其股票數(shù)量、

編號(hào)及發(fā)行日期；D項(xiàng)，“各股東所持股份數(shù)”屬于記名股票應(yīng)當(dāng)記載的事

項(xiàng)。

45.單個(gè)投資管理人管理的企業(yè)年金基金財(cái)產(chǎn)，投資于一家企業(yè)所發(fā)行的證券或

單只證券投資基金，按市場(chǎng)價(jià)計(jì)算，不得超過(guò)該企業(yè)所發(fā)行證券或該基金份額

的（）。

A.5%J

B.10%

C.15%

D.20%

［解析］單個(gè)投資管理人管理的企業(yè)年金基金財(cái)產(chǎn)，投資于一家企業(yè)所發(fā)行的證

券或單只證券投資基金，按市場(chǎng)價(jià)計(jì)算，不得超過(guò)該企業(yè)所發(fā)行證券或該基金

份額的5%；也不得超過(guò)其管理的企業(yè)年金基金財(cái)產(chǎn)總值的10%0

46.“合格境外機(jī)構(gòu)投資者(QFII)的審批及監(jiān)管，境外資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)在華設(shè)立

代表處的審批”屬于中國(guó)證監(jiān)會(huì)內(nèi)設(shè)()的職責(zé)。

A.市場(chǎng)監(jiān)管部

B.機(jī)構(gòu)監(jiān)管部

C.期貨監(jiān)管部

D.基金監(jiān)管部V

［解析］基金監(jiān)管部的主要職責(zé)有：①草擬監(jiān)管證券投資基金的規(guī)則、實(shí)施細(xì)

則；②審核證券投資基金、證券投資基金管理公司的設(shè)立，監(jiān)管證券投資基金

管理公司的業(yè)務(wù)活動(dòng)；③與有關(guān)部門共同審批證券投資基金托管機(jī)構(gòu)的基金托

管業(yè)務(wù)資格，并監(jiān)管其基金托管業(yè)務(wù)；④監(jiān)管證券投資基金的銷售和運(yùn)作；⑤

合格境外機(jī)構(gòu)投資者(QFII)的審批及監(jiān)管，境外資產(chǎn)管理磯構(gòu)在華設(shè)立代表

處的審批；⑥負(fù)責(zé)擬訂托管銀行業(yè)務(wù)規(guī)則并實(shí)施監(jiān)管，負(fù)責(zé)基金信息披露、基

金投資與交易行為監(jiān)管；⑦負(fù)責(zé)擬訂基金產(chǎn)品的業(yè)務(wù)規(guī)則并實(shí)施監(jiān)管；⑧負(fù)責(zé)

擬訂合格境外機(jī)構(gòu)投資者(QFII).基金管理公司合格境內(nèi)磯構(gòu)投資者

(QD1I)等國(guó)際業(yè)務(wù)規(guī)則并實(shí)施監(jiān)管；⑨負(fù)責(zé)擬訂基金銷售的業(yè)務(wù)規(guī)則并實(shí)施

監(jiān)管。

47.關(guān)于證券發(fā)行注冊(cè)制，下列說(shuō)法不正確的是()。

A.實(shí)行證券發(fā)行注冊(cè)制可以向投資者提供證券發(fā)行的有關(guān)資料，并保證發(fā)行的

證券資質(zhì)優(yōu)良、價(jià)格適當(dāng)V

B.要求發(fā)行人提供關(guān)于證券發(fā)行本身以及同證券發(fā)行有關(guān)的一切信息

C.發(fā)行人不僅要完全公開(kāi)有關(guān)信息，不得有重大遺漏，并且要對(duì)所提供信息的

真實(shí)性、完整性和可靠性承擔(dān)法律責(zé)任

D.發(fā)行人只要充分披露了有關(guān)信息，在注冊(cè)申報(bào)后的規(guī)定時(shí)間內(nèi)未被證券監(jiān)管

機(jī)構(gòu)拒絕注冊(cè)，即可進(jìn)行證券發(fā)行，無(wú)須再經(jīng)過(guò)批準(zhǔn)

［解析］A項(xiàng)，證券發(fā)行注冊(cè)制實(shí)行公開(kāi)管理原則，實(shí)質(zhì)上是一種發(fā)行公司的財(cái)

務(wù)公布制度。實(shí)行證券發(fā)行注冊(cè)制可以向投資者提供證券發(fā)行的有關(guān)資料，但

并不保證發(fā)行的證券資質(zhì)優(yōu)良，價(jià)格適當(dāng)。

48.道-瓊斯股價(jià)平均數(shù)采用（）來(lái)計(jì)算股價(jià)平均數(shù)。

A.簡(jiǎn)單算術(shù)股價(jià)平均數(shù)法

B.加權(quán)股價(jià)平均數(shù)法

C.修正股價(jià)平均數(shù)法V

D.幾何股價(jià)平均數(shù)法

［解析］道-瓊斯股價(jià)平均數(shù)以1928年10月1日為基期，基期指數(shù)為100o道-

瓊斯指數(shù)的編制方法原為簡(jiǎn)單算術(shù)平均法，由于這一方法的不足，從1928年起

采用除數(shù)修正的簡(jiǎn)單平均法，使平均數(shù)能連續(xù)、真實(shí)地反映股價(jià)變動(dòng)情況。

49.對(duì)于金融期權(quán)交易雙方開(kāi)立保證金賬戶的規(guī)定，下列說(shuō)法正確的是（）。

A.交易雙方均需開(kāi)立保證金賬戶

B.交易賣方必須開(kāi)立保證金賬戶，而買方無(wú)要求J

C.交易買方必須開(kāi)立保證金賬戶，而賣方無(wú)要求

D.交易雙方均無(wú)需開(kāi)立保證金賬戶

［解析］金融期貨交易雙方均需開(kāi)立保證金賬戶，并按規(guī)定繳納履約保證金。而

在金融期權(quán)交易中，只有期權(quán)出售者，尤其是無(wú)擔(dān)保期權(quán)的出售者才需開(kāi)立保

證金賬戶，并按規(guī)定繳納保證金，以保證其履約的義務(wù)。至于期權(quán)的購(gòu)買者，

因期權(quán)合約未規(guī)定其義務(wù)，無(wú)需開(kāi)立保證金賬戶，也無(wú)需繳納保證金。

50.證券公司應(yīng)當(dāng)有_______名以上在證券業(yè)擔(dān)任高級(jí)管理人員滿_______年的

高級(jí)管理人員。（）

A.2；3

B.2；5

C.3；2V

D.3；5

［解析］《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》第十一條規(guī)定，證券公司應(yīng)當(dāng)有3名以上在

證券業(yè)擔(dān)任高級(jí)管理人員滿2年的高級(jí)管理人員。

51.目前，中國(guó)外匯交易中心人民幣利率互換參考利率不包括（）。

A.國(guó)債回購(gòu)利率（7天）

B.上海銀行間同業(yè)拆放利率

C.1年期定期存款利率

D.活期存款利率V

［解析］目前，中國(guó)外匯交易中心人民幣利率互換參考利率包括上海銀行間同業(yè)

拆放利率（Shibor,含隔夜、1周、3個(gè)月期等品種）、國(guó)債回購(gòu)利率（7

天）、1年期定期存款利率，互換期限從7天到3年，交易雙方可協(xié)商確定付

息頻率、利率重置期限、計(jì)息方式等合約條款。

52.在我國(guó)，國(guó)有股權(quán)行政管理的專職機(jī)構(gòu)是（）。

A.國(guó)務(wù)院

B.國(guó)有資產(chǎn)管理部門J

C.國(guó)有投資公司

D.資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)公司

［解析］根據(jù)《股份有限公司國(guó)有股權(quán)管理暫行辦法》的規(guī)定，國(guó)有資產(chǎn)管理部

門是國(guó)有股權(quán)行政管理的專職機(jī)構(gòu)。

53.下列各項(xiàng)中，屬于嵌入式衍生工具的是（）。

A.期權(quán)合約

B.期貨合約

C.公司債券條款中包含的贖回條款V

D.互換交易合約

［解析］嵌入式衍生工具是指嵌入到非衍生合同中的衍生金融工具，該衍生工具

使主合同的部分或全部現(xiàn)金流量將按照特定利率、金融工具價(jià)格、匯率、價(jià)格

或利率指數(shù)、信用等級(jí)或信層指數(shù)，或類似變量的變動(dòng)而發(fā)生調(diào)整，如目前公

司債券條款中包含的贖回條款、返售條款、轉(zhuǎn)股條款、重設(shè)條款等等。

54.由金融投資或與金融投資有直接聯(lián)系的活動(dòng)而產(chǎn)生的證券是指（）。

A.貨幣證券

B.資本證券V

C.商品證券

D.憑證證券

［解析］A項(xiàng)，貨幣證券是指本身能使持有人或第三者取得貨幣索取權(quán)的有價(jià)證

券，包括商業(yè)證券和銀行證券；C項(xiàng)，商品證券是證明持有人對(duì)這種證券所代

表的商品擁有所有權(quán)的憑證；D項(xiàng)，憑證證券又稱無(wú)價(jià)證券，是指本身不能使

持有人或第三者取得一定收入的證券。

55.某股價(jià)平均數(shù)，選擇A、B、C三種股票為樣本股，這三種樣本股的發(fā)行股

數(shù)，某日收盤價(jià)如表1所示，則該日這三種股票的以發(fā)行量為權(quán)數(shù)的加權(quán)股價(jià)

平均數(shù)為（）元。

A.9.37V

B.9.52

C.9.61

D.9.85

表1

股票ABC

發(fā)行股數(shù)1000080006000

收盤價(jià)（元）109.608

［解析］加權(quán)平均股價(jià)：樣本股市價(jià)總額/同期樣本股發(fā)行總量，因此以發(fā)行量

為權(quán)數(shù)的加權(quán)股價(jià)平均數(shù)為：P=（10.00X10000+9.60X8000+8.00X6000）

4-（10000+8000+6000）=9.37（元）。

56.發(fā)行人通過(guò)中介機(jī)構(gòu)向不特定的社會(huì)公眾投資者公開(kāi)發(fā)行的證券是（）。

A.上市證券

B.公募證券V

C.私募證券

D.非上市證券

［解析］按募集方式分類，上市證券可以分為公募證券和私募證券兩種，公募證

券是通過(guò)中介機(jī)構(gòu)向不特定的社會(huì)公眾投資者公開(kāi)發(fā)行的證券，而私募證券是

指向少數(shù)特定的投資者發(fā)行的證券，非上市證券同樣是向特定的投資者發(fā)行的

證券。

57.當(dāng)公司盈利較少時(shí)，可轉(zhuǎn)痍優(yōu)先股的投資者通常（）轉(zhuǎn)換請(qǐng)求權(quán)。

A.行使V

B.不行使

C.保留

D.轉(zhuǎn)讓

［解析］優(yōu)先股票的根本特征就是股息固定。當(dāng)企業(yè)盈利較少時(shí)，優(yōu)先股的股息

收入多于普通股，故持有優(yōu)先股合算；當(dāng)企業(yè)盈利較多時(shí)，優(yōu)先股的股息收入

少于普通股，故不行使轉(zhuǎn)換權(quán)較為有利。

58.可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股可以轉(zhuǎn)換成為普通股或（）。

A.另一種優(yōu)先股V

B.公眾股

C.國(guó)家股

D.流通股

［解析］可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票是指發(fā)行后，在一定條件下允許持有者將它轉(zhuǎn)換成其他

種類股票的優(yōu)先股票。在大多數(shù)情況下，股份公司的轉(zhuǎn)換股票是由優(yōu)先股票轉(zhuǎn)

換成普通股票，或者由某種優(yōu)先股票轉(zhuǎn)換成另一種優(yōu)先股票。

59.通過(guò)各種通訊方式、不通過(guò)集中的交易所，實(shí)行分散的、一對(duì)一交易的衍生

工具屬于（）。

A.內(nèi)置型衍生工具

B.交易所交易的衍生工具

C.信用創(chuàng)造型的衍生工具

D.OTC交易的衍生工具V

［解析］OTC交易的衍生工具是指通過(guò)各種通訊方式，不通過(guò)集中的交易所，實(shí)

行分散的、一對(duì)一交易的衍生工具，如金融機(jī)構(gòu)之間、金融磯構(gòu)與大規(guī)模交易

者之間進(jìn)行的各類互換交易和信用衍生品交易。

60.下列各項(xiàng)不屬于證券投資系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的是（）。

A.本幣匯率貶值

B.行業(yè)普遍經(jīng)營(yíng)不景氣V

C.通貨膨脹率逐年提高

D.發(fā)生金融危機(jī)

［解析］B項(xiàng)，行業(yè)普遍經(jīng)營(yíng)不景氣為經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，可以分散，屬于證券投資的非

系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

二、多選題

61.在編制股價(jià)指數(shù)時(shí)，選擇樣本股需要考慮的標(biāo)準(zhǔn)有（）。

A.樣本股的市價(jià)總值要占在交易所上市的全部股票市價(jià)總值的大部分V

B.樣本股近期的市場(chǎng)價(jià)格一直保持穩(wěn)定狀態(tài)

C.樣本股必須已經(jīng)發(fā)行了一定年限

D.樣本股票價(jià)格變動(dòng)趨勢(shì)必須能反映股票市場(chǎng)價(jià)格變動(dòng)的總趨勢(shì)V

［解析］在編制股價(jià)指數(shù)時(shí)，樣本股的選擇主要考慮兩條標(biāo)準(zhǔn)：①樣本股的市價(jià)

總值要占在交易所上市的全部股票市價(jià)總值的大部分；②樣本股票價(jià)格變動(dòng)趨

勢(shì)必須能反映股票市場(chǎng)價(jià)格變動(dòng)的總趨勢(shì)。

62.關(guān)于香港恒生指數(shù)，下列說(shuō)法正確的有（）。

A.恒生指數(shù)是由香港恒生銀行于1969年11月24日起編制公布、系統(tǒng)反映香

港股票市場(chǎng)行情變動(dòng)最有代表性和影響最大的指數(shù)V

B.香港恒生指數(shù)成分股編制規(guī)則沿用37年，于2006年2月提出改制，首次將

B股納入恒生指數(shù)成分股

C.恒生指數(shù)的成分股是固定的

D.恒生指數(shù)將H股納入恒生指數(shù)成分股，其編算方法為以流通市值調(diào)整計(jì)算，

并為成分股設(shè)定15%的比重上限V

［解析］B項(xiàng)，香港恒生指數(shù)成分股編制規(guī)則沿用37年，于2006年2月提出改

制，首次將H股納入恒生指數(shù)成分股；C項(xiàng)，恒生指數(shù)的成分股并不固定，自

1969年以來(lái)，已作了10多次調(diào)整，從而使成分股更具有代表性，使恒生指數(shù)

更能準(zhǔn)確反映市場(chǎng)變動(dòng)狀況。

63.國(guó)際債券同國(guó)內(nèi)債券相比，具有的特殊性表現(xiàn)在（）。

A.資金來(lái)源廣、發(fā)行規(guī)模大J

B.存在利率風(fēng)險(xiǎn)

C.有國(guó)家主權(quán)保障V

D.受國(guó)際金融市場(chǎng)影響

［解析］國(guó)際債券是一種跨國(guó)發(fā)行的債券，涉及兩個(gè)或兩個(gè)以上的國(guó)家。同國(guó)內(nèi)

債券相比，其特殊性表現(xiàn)在：①資金來(lái)源廣，發(fā)行規(guī)模大；②存在匯率風(fēng)險(xiǎn)；

③有國(guó)家主權(quán)保障；④以自由兌換貨幣作為計(jì)量貨幣。B項(xiàng)，國(guó)際債券和國(guó)內(nèi)

債券均存在利率風(fēng)險(xiǎn)，國(guó)際債券的特殊性表現(xiàn)在存在匯率風(fēng)險(xiǎn)。

64.《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》對(duì)客戶資產(chǎn)保護(hù)措施的規(guī)定有（）。

A.明確規(guī)定證券公司客戶資產(chǎn)的存管、托管制度V

B.明確證券公司客戶資產(chǎn)屬于客戶V

C.明確規(guī)定證券自營(yíng)業(yè)務(wù)和證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的賬戶應(yīng)當(dāng)實(shí)名，證券賬戶應(yīng)當(dāng)

報(bào)備

D.明確了證券公司、指定商業(yè)銀行、資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)以及證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的信

息報(bào)送制度

［解析］依據(jù)《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》，客戶資產(chǎn)保護(hù)的內(nèi)容包括：①明確規(guī)

定證券公司客戶資產(chǎn)的存管、托管制度；②明確證券公司客戶資產(chǎn)屬于客戶，

應(yīng)當(dāng)與證券公司、指定商業(yè)銀行、資產(chǎn)托管機(jī)構(gòu)的自有資產(chǎn)用互獨(dú)立、分別管

理；③對(duì)交易信息、資金信息的寄送、查詢作了具體規(guī)定。

65.金融衍生工具產(chǎn)生和發(fā)展的基本原因有（）。

A.避險(xiǎn)V

B.全球一體化

C.利潤(rùn)驅(qū)動(dòng)V

D.新技術(shù)革命V

［解析］金融衍生工具產(chǎn)生和發(fā)展的基本原因包括：①金融衍生工具產(chǎn)生的最基

本原因是避險(xiǎn)；②金融自由化進(jìn)一步推動(dòng)了金融衍生工具的發(fā)展；③金融機(jī)構(gòu)

的利潤(rùn)驅(qū)動(dòng)是金融衍生工具產(chǎn)生和迅速發(fā)展的又一重要原因；④技術(shù)創(chuàng)新為金

融衍生工具的產(chǎn)生與發(fā)展提供了物質(zhì)基礎(chǔ)與手段。

66.下列各項(xiàng)不屬于申請(qǐng)從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)許可證的注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)符合的條件的

有（）。

A.所在事務(wù)所已取得許可證

B.具有證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)資格考試合格證書

C.有執(zhí)行獨(dú)立審計(jì)業(yè)務(wù)1年以上的經(jīng)歷V

D.年齡不超過(guò)50歲J

［解析］注冊(cè)會(huì)計(jì)師申請(qǐng)證券許可證，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：①所在會(huì)計(jì)師事務(wù)所

已取得證券許可證或者符合《注冊(cè)會(huì)計(jì)師執(zhí)行證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)許可證管理

規(guī)定》第六條所規(guī)定的條件并已提出申請(qǐng)；②具有證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)資格考

試合格證書；③取得注冊(cè)會(huì)計(jì)師證書1年以上；④不超過(guò)60周歲；⑤執(zhí)業(yè)質(zhì)量

和職業(yè)道德良好，在以往3年執(zhí)業(yè)活動(dòng)中沒(méi)有違法違規(guī)行為。

67.下列各項(xiàng)屬于公司稅后利潤(rùn)分配程序的有（）。

A.如果有未彌補(bǔ)虧損，首先用于彌補(bǔ)虧損J

B.按《公司法》規(guī)定提取法定公積金V

C.如果有優(yōu)先股，按固定股息率對(duì)優(yōu)先股股東分配J

D.經(jīng)股東大會(huì)同意，提取法定公益金

［解析］通常，稅后利潤(rùn)的分配程序?yàn)椋孩偃绻形磸浹a(bǔ)虧損，首先用于彌補(bǔ)虧

損；②按《公司法》規(guī)定提取法定公積金；③如果有優(yōu)先股，按固定股息率對(duì)

優(yōu)先股股東分配；④經(jīng)股東大會(huì)同意，提取任意公積金；⑤剩余部分按股東持

有的股份比例對(duì)普通股股東分配。

68.國(guó)際證券市場(chǎng)發(fā)展現(xiàn)狀與趨勢(shì)主要表現(xiàn)在（）。

A.證券市場(chǎng)一體化V

B.投資者法人化V

C.金融創(chuàng)新深化V

D.金融機(jī)構(gòu)混業(yè)化V

［解析］除ABCD四項(xiàng)外，國(guó)際證券市場(chǎng)發(fā)展現(xiàn)狀與趨勢(shì)還表現(xiàn)為：交易所重組

與公司化、證券市場(chǎng)網(wǎng)絡(luò)化、金融風(fēng)險(xiǎn)復(fù)雜化和金融監(jiān)管合作化。

69.證券市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)有多種類型，下列屬于證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的有（）。

A.財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)V

B.資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)V

C.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

D.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)

［解析］證券服務(wù)機(jī)構(gòu)是指依法設(shè)立的從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機(jī)構(gòu)，主要包括

證券投資咨詢機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)、資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師事

務(wù)所、律師事務(wù)所等。

70.關(guān)于可贖回優(yōu)先股票，下列說(shuō)法正確的有（）。

A.可贖回優(yōu)先股票在發(fā)行后一定時(shí)期，可按特定的贖買價(jià)格來(lái)發(fā)行V

B.可贖回優(yōu)先股票有兩種類型：強(qiáng)制贖回和任意贖回V

C.在實(shí)踐中，大部分可贖回股票屬于強(qiáng)制贖回，股份公司贖回往往是在能夠以

股息較低的股票取代已發(fā)行的優(yōu)先股票時(shí)予以贖回V

D.可贖回優(yōu)先股票保證了公司資本的長(zhǎng)期穩(wěn)定

［解析］D項(xiàng)，可贖回優(yōu)先股票可以依照該股票發(fā)行時(shí)所附的贖回條款，由公司

出價(jià)贖回。股份公司一旦贖回自己的股票，必須在短期內(nèi)予以注銷。不可贖回

優(yōu)先股票一經(jīng)投資者認(rèn)購(gòu)，在任何條什下都不能由股份公司贖回。由于股票投

資者不能再?gòu)墓境榛毓杀?，這就保證了公司資本的長(zhǎng)期穩(wěn)定。

71.流通國(guó)債是指可以在流通市場(chǎng)上交易的國(guó)債，它具有（）的特點(diǎn)。

A.自由認(rèn)購(gòu)V

B.自由轉(zhuǎn)讓V

C.主要吸納儲(chǔ)蓄資金

D.通常不記名V

［解析］流通國(guó)債的特點(diǎn)是自由認(rèn)購(gòu)、自由轉(zhuǎn)讓，通常不記名，轉(zhuǎn)讓價(jià)格取決于

對(duì)該國(guó)債的供給和需求。

72.證券交易所的主要職責(zé)有（）。

A.提供交易場(chǎng)所與設(shè)施V

B.制定交易規(guī)則V

C.監(jiān)管在該交易所上市的證券以及會(huì)員交易行為的合規(guī)性與合法性V

D.決定證券交易的價(jià)格

［解析］證券交易所是為證券集中交易提供場(chǎng)所和設(shè)施，組織和監(jiān)督證券交易，

實(shí)行自律管理的法人。其主要職責(zé)有：①提供交易場(chǎng)所與設(shè)施；②制定交易規(guī)

則；③監(jiān)管在該交易所上市的證券以及會(huì)員交易行為的合規(guī)性、合法性，確保

市場(chǎng)的公開(kāi)、公平和公正。

73.按照期權(quán)合約所規(guī)定的履約時(shí)間的不同，金融期權(quán)可分為（）。

A.看漲期權(quán)

B.百慕大期權(quán)V

C.歐式期權(quán)V

D.美式期權(quán)V

［解析］歐式期權(quán)只能在期權(quán)到期日當(dāng)天執(zhí)行；美式期權(quán)則可在期權(quán)到期日或到

期日之前的任何一個(gè)營(yíng)業(yè)日?qǐng)?zhí)行。修正的美式期權(quán)又稱為百慕大期權(quán)或大西洋

期權(quán)，可以在期權(quán)到期日之前的一系列規(guī)定日期執(zhí)行。

74.我國(guó)最早出現(xiàn)的證券交易機(jī)構(gòu)是外商開(kāi)辦的（）。

A.上海股份公所V

B.上海眾業(yè)公所V

C.天津市企業(yè)交易所

D.北平證券交易所

［解析］在我國(guó)，證券屬于舶來(lái)品，最早出現(xiàn)的股票是外商股票，最早出現(xiàn)的證

券交易機(jī)構(gòu)也是由外商開(kāi)辦的上海股份公所和上海眾業(yè)公所。上市證券主要是

外國(guó)公司股票和債券。1918總夏天成立的北平證券交易所是中國(guó)人自己創(chuàng)辦的

第一家證券交易所。

75.參與美國(guó)存托憑證發(fā)行與交易的中介機(jī)構(gòu)包括（）。

A.存券銀行V

B.托管銀行V

C.基礎(chǔ)證券發(fā)行公司

D.外匯交易所

［解析］參與ADR發(fā)行與交易的中介機(jī)構(gòu)包括存券銀行（發(fā)行ADR）、托管銀行

（保管ADR的基礎(chǔ)證券）、曰央存托公司（保管ADR并清算）。

76.證券監(jiān)管部門通過(guò)采?。ǎ┑却胧┙鉀Q制約我國(guó)證券市場(chǎng)發(fā)展的制度性問(wèn)

題。

A.實(shí)施股權(quán)分置改革J

B.通過(guò)完善上市公司監(jiān)管體制、強(qiáng)化信息披露等方式全面提高上市公司質(zhì)量V

C.對(duì)證券公司進(jìn)行綜合治理，進(jìn)一步健全發(fā)行制度J

D.大力發(fā)展機(jī)構(gòu)投資者，改善投資者結(jié)構(gòu)J

［解析］證券監(jiān)管部門解決制約證券市場(chǎng)發(fā)展的制度性問(wèn)題的措施主要包括：①

實(shí)施股權(quán)分置改革；②通過(guò)完善上市公司監(jiān)管體制、強(qiáng)化信息披露、規(guī)范公司

治理、清欠違規(guī)占用上市公司資金等方式全面提高上市公司質(zhì)量；③對(duì)證券公

司進(jìn)行綜合治理，進(jìn)一步健全發(fā)行制度，大力發(fā)展機(jī)構(gòu)投資者，改善投資者結(jié)

構(gòu)等。

77.下列關(guān)于證券市場(chǎng)的說(shuō)法錯(cuò)誤的有（）。

A.按證券進(jìn)入市場(chǎng)的順序，可劃分為場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)和場(chǎng)外市場(chǎng)V

B.向投資者出售新證券所形成的市場(chǎng)是初級(jí)市場(chǎng)

C.開(kāi)放式基金存在二級(jí)交易市場(chǎng)V

D.證券市場(chǎng)是價(jià)值間接交換的場(chǎng)所V

［解析］A項(xiàng)，按證券進(jìn)入市場(chǎng)的順序，證券市場(chǎng)可分為發(fā)行市場(chǎng)和交易市場(chǎng)；

C項(xiàng)，對(duì)于開(kāi)放式基金而言，投資者只能向基金發(fā)行人申購(gòu)，或者要求基金發(fā)

行人贖回，不存在基金持有人之間的轉(zhuǎn)讓與交易，因此開(kāi)放式基金不存在二級(jí)

交易市場(chǎng)；D項(xiàng)，證券市場(chǎng)本質(zhì)上是價(jià)值直接交換的場(chǎng)所。

78.4個(gè)重要日期屬于股利政笈的內(nèi)容。下列關(guān)于4個(gè)重要日期的含義敘述有誤

的有（）。

A.股利宣布日指公司董事會(huì)將分紅派息的消息公布于眾的時(shí)間

B.股權(quán)登記日指統(tǒng)計(jì)和確認(rèn)參加本期股利分配的股東的日期，在此日期持有公

司股票的股東方能享受股利發(fā)放

C.除息除權(quán)日，通常為股權(quán)登記日之前的1個(gè)工作日，本日之后（含本日）買

入的股票不再享有本期股利J

D.派發(fā)日指股份公司通知發(fā)放給股東股票的日期V

［解析］C項(xiàng)，除息除權(quán)日，通常為股權(quán)登記日之后的1個(gè)工作日，本日之后

（含本日）買入的股票不再享有本期股利。D項(xiàng)，派發(fā)日指股利正式發(fā)放給股

東的日期。

79.上海證券交易所從1991年7月15日起編制并公布上海證券交易所股價(jià)指

數(shù)，即上證綜合指數(shù)，它是（）。

A.以1990年12月19日為基期V

B.以全部上市股票為樣本J

C.以股票成交量為權(quán)數(shù)

D.以股票發(fā)行量為權(quán)數(shù)V

［解析］上證綜合指數(shù)以1990年12月19日為基期，以全部上市股票為樣本,

以股票發(fā)行量為權(quán)數(shù)，按加權(quán)平均法計(jì)算。

80.下列關(guān)于ETF特征的描述，錯(cuò)誤的有（）。

A.ETF為投資者提供了一種交易方式：二級(jí)市場(chǎng)交易ETF,即在交易所掛牌交

易J

B.ETF的雙重交易特點(diǎn)表現(xiàn)在它的申購(gòu)和贖回與ETF本身的市場(chǎng)交易是分離

的，在二級(jí)市場(chǎng)分別進(jìn)行V

C.ETF同時(shí)為投資者提供了兩種不同的交易方式：一方面，投資者可以在一級(jí)

市場(chǎng)交易ETF,即進(jìn)行申購(gòu)與贖回；另一方面，投資者可以在二級(jí)市場(chǎng)交易

ETF,即在交易所掛牌交易

D.ETF的重要特征在于它獨(dú)特的雙重交易機(jī)制

［解析］A項(xiàng)，ETF同時(shí)為投資者提供了兩種不同的交易方式：一方面投資者可

以在一級(jí)市場(chǎng)交易ETF,即進(jìn)行申購(gòu)與贖回；另一方面，投資者可以在二級(jí)市

場(chǎng)交易ETF,即在交易所掛牌交易。B項(xiàng)，ETF的雙重交易特點(diǎn)表現(xiàn)在它的申購(gòu)

和贖回與ETF本身的市場(chǎng)交易是分離的，分別在一級(jí)市場(chǎng)和二級(jí)市場(chǎng)進(jìn)行。

81.下列各項(xiàng)不屬于設(shè)立證券公司應(yīng)當(dāng)具備的條件的有（）。

A.有合格的經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所和業(yè)務(wù)設(shè)施

B.必須已經(jīng)在國(guó)內(nèi)或者國(guó)外證券市場(chǎng)上市J

C.有符合《證券法》規(guī)定的注冊(cè)資本

D.董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員具有證券從業(yè)資格V

［解析］B項(xiàng)，設(shè)立證券公司不必要求其是否已上市；D項(xiàng)，設(shè)立證券公司要求

董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員具備任職資格，從業(yè)人員具有從業(yè)資格。

82.對(duì)證券投資基金的投資進(jìn)行限制的主要目的是（）。

A.引導(dǎo)基金分散投資、降低風(fēng)險(xiǎn)V

B.避免基金操縱市場(chǎng)J

C.增強(qiáng)證券市場(chǎng)的穩(wěn)定性

D.增加基金資產(chǎn)的收益水平

［解析］對(duì)基金投資進(jìn)行限制的主要目的有：①引導(dǎo)基金分散投資、降低風(fēng)險(xiǎn)；

②避免基金操縱市場(chǎng)；③發(fā)揮基金引導(dǎo)市場(chǎng)的積極作用。

83.取得從業(yè)資格的人員，可以通過(guò)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)申請(qǐng)統(tǒng)一的執(zhí)業(yè)證書，需要符

合的條件包含（）。

A.已被機(jī)構(gòu)聘用V

B.最近1年未受過(guò)刑事處罰

C.品行端正，具有良好的職業(yè)道德J

D.未被中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定為證券市場(chǎng)禁人者J

［解析］取得證券業(yè)從業(yè)資格的人員，符合下列條件的，可以通過(guò)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)

申請(qǐng)統(tǒng)一的執(zhí)業(yè)證書：①已被機(jī)構(gòu)聘用；②最近3年未受過(guò)刑事處罰；③不存

在我國(guó)《證券法》第一百三十二條規(guī)定的情形；④未被中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定為證券

市場(chǎng)禁入者，或者已過(guò)禁入期的；⑤品行端正，具有良好的職業(yè)道德；⑥法

律、行政法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。

84.公開(kāi)披露基金信息時(shí)，不得（）。

A.虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏J

民對(duì)證券投資業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)J

C.違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失V

D.承諾收益或承擔(dān)損失

［解析］公開(kāi)披露基金信息，不得有下列行為：①虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重

大遺漏；②對(duì)證券投資業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)；③違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失；④詆毀

其他基金管理人、基金托管人或者基金份額發(fā)售機(jī)構(gòu)；⑤依照法律、行政法規(guī)

有關(guān)規(guī)定，由國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定禁止的其他行為。

85.下列關(guān)于憑證式國(guó)債的說(shuō)法，正確的有（）。

A.憑證式國(guó)債是由財(cái)政部發(fā)行J

B.憑證式國(guó)債有固定的票面利率V

C.憑證式國(guó)債不需要紙質(zhì)媒介記錄債權(quán)債務(wù)關(guān)系

D.憑證式國(guó)債一般不印制實(shí)物券面V

［解析］憑證式國(guó)債是由財(cái)政部發(fā)行的、有固定票面利率、通過(guò)紙質(zhì)媒介記錄債

權(quán)債務(wù)關(guān)系的國(guó)債。發(fā)行憑證式國(guó)債一般不負(fù)責(zé)印制實(shí)物券面。

86.關(guān)于基金持有人在公司型基金中的地位，下列說(shuō)法正確的有（）。

A.基金持有人即基金資產(chǎn)的實(shí)際所有者V

B.基金持有人也就是基金的投資者V

C.基金持有人可以是自然人，也可以是法人V

D.基金持有人只能是自然人，不能是法人

［解析］基金份額持有人是指持有基金份額或基金股份的自然人和法人，即基金

的投資人，他們是基金資產(chǎn)的實(shí)際所有者，享有基金信息的知情權(quán)、表決權(quán)和

收益權(quán)。

87.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的種類可以分為（）。

A.為單一客戶辦理定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)V

B.為多個(gè)客戶辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)V

C.為客戶辦理特定目的的專項(xiàng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)V

D.為多個(gè)客戶辦理定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

［解析］經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，任券公司可以從事為單一客戶辦理定向資產(chǎn)管理業(yè)

務(wù)、為多個(gè)客戶辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、為客戶辦理特定目的的專項(xiàng)資產(chǎn)管理

業(yè)務(wù)。

88.債券根據(jù)券面形態(tài)可以分為（）。

A.實(shí)物債券V

B.憑證式債券V

C.特種債券

D.記賬式債券V

［解析］根據(jù)券面形態(tài)，債券可以分為：①實(shí)物債券，是一種具有標(biāo)準(zhǔn)格式實(shí)物

券面的債券；②憑證式債券，是債權(quán)人認(rèn)購(gòu)債券的一種收款憑證，而不是債券

發(fā)行人制定的標(biāo)準(zhǔn)格式的債券；③記賬式債券，是沒(méi)有實(shí)物形態(tài)的票券，利用

賬戶通過(guò)電腦系統(tǒng)完成國(guó)債發(fā)行、交易及兌付的全過(guò)程。

89.關(guān)于國(guó)債，下列說(shuō)法正確的有（）°

A.中期國(guó)債是指償還期限在一年以上，十年以下的國(guó)債J

B.政府發(fā)行短期國(guó)債，一般用于彌補(bǔ)赤字或用于投資

C.從償還期限上來(lái)說(shuō)，除了短期國(guó)債、中期國(guó)債和長(zhǎng)期國(guó)債外，還有無(wú)期國(guó)

債J

D.國(guó)債是政府債券市場(chǎng)上最主要的投資工具V

［解析］政府發(fā)行短期國(guó)債，一般是為滿足國(guó)庫(kù)暫時(shí)的入不敷出之需；發(fā)行中期

國(guó)債籌集的資金或用于彌補(bǔ)赤字，或用于投資，不再用于臨時(shí)周轉(zhuǎn)。

90.封閉式基金與開(kāi)放式基金的區(qū)別在于（）。

A.投資者的身份不同

B.期限和發(fā)行規(guī)模限制不同J

C.基金份額的交易價(jià)格計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)不同V

D.投資策略不同V

［解析］封閉式基金與開(kāi)放式基金的主要區(qū)別有：①期限不同；②發(fā)行規(guī)模限制

不同；③基金份額交易方式不同；④基金份額的交易價(jià)格計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)不同；⑤基

金份額資產(chǎn)凈值公布的時(shí)間不同；⑥交易費(fèi)用不同；⑦投資策略不同。

91.B股是以人民幣標(biāo)明面值的，以（）買賣的特種股票。

A.人民幣

B.美元V

C.港元V

D.歐元

［解析］B股的正式名稱是人民幣特種股票，是以人民幣標(biāo)明面值，以外幣認(rèn)購(gòu)

和買賣，在境內(nèi)（上海、深圳）證券交易所上市交易的外資股。在深圳交易所

上市交易的B股按港元單位計(jì)價(jià)，在上海交易所上市交易的B股按美元單位計(jì)

價(jià)。

92.公司治理結(jié)構(gòu)是一種聯(lián)系并規(guī)范（）之間權(quán)利和義務(wù)分配，以及與此有關(guān)

的選聘、監(jiān)督等問(wèn)題的制度框架。

A.股東V

B.董事會(huì)V

C.監(jiān)事會(huì)

D.高級(jí)管理人員V

［解析］公司治理結(jié)構(gòu)是一種朕系并規(guī)范股東、董事會(huì)、高級(jí)管理人員權(quán)利和義

務(wù)分配，以及與此有關(guān)的聘選、監(jiān)督等問(wèn)題的制度框架，即通過(guò)一種制度安排

來(lái)合理地配置所有者與經(jīng)營(yíng)者之間的權(quán)利與責(zé)任關(guān)系。

93.大宗交易系統(tǒng)可采?。ǎ┓绞竭M(jìn)行，達(dá)成協(xié)議后提出成交申報(bào)。

A.報(bào)價(jià)

B.協(xié)商V

C.詢價(jià)V

D.投標(biāo)V

［解析］大宗交易系統(tǒng)可采取辦商、詢價(jià)、投標(biāo)等方式進(jìn)行，達(dá)成協(xié)議后提出成

交申報(bào)，成交結(jié)果以交易所大宗交易系統(tǒng)記錄的成交數(shù)據(jù)為準(zhǔn)。

94.貨幣期權(quán)也可以稱為（）。

A.外幣期權(quán)V

B.本幣期權(quán)

C.資金期權(quán)

D.外匯期權(quán)V

［解析］貨幣期權(quán)又稱外幣期權(quán)、.外匯期權(quán)，指買方在支付了期權(quán)費(fèi)后，即取

得在合約有效期內(nèi)或到期時(shí)以約定的匯率購(gòu)買或出售一定數(shù)額某種外匯資產(chǎn)的

權(quán)利。

95.根據(jù)不同的條件，可以將優(yōu)先股票分為（）。

A.累積優(yōu)先股票與非累積優(yōu)先股票V

B.參與優(yōu)先股票與非參與優(yōu)先股票V

C.可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票與不可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票V

D.可回售優(yōu)先股票和不可回售優(yōu)先股票

［解析］優(yōu)先股票的分類有：①根據(jù)優(yōu)先股股息在當(dāng)年未能足額分派時(shí)，能否在

以后年度補(bǔ)發(fā)，可分為累積優(yōu)先股和非累積優(yōu)先股；②根據(jù)優(yōu)先股票在公司盈

利較多的年份里，除了獲得固定的股息以外，能否參與或部分參與本期剩余盈

利的分配，可分為參與優(yōu)先股和非參與優(yōu)先股；③根據(jù)優(yōu)先股票在一定的條件

下能否轉(zhuǎn)換成其他品種，可分為可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股和不可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股；④根據(jù)股息

率是否允許變動(dòng)，可分為股息可調(diào)整優(yōu)先股和股息固定優(yōu)先股；⑤根據(jù)在一定

條件下，該優(yōu)先股票能否由原發(fā)行的股份公司出價(jià)贖回，可分為可贖回優(yōu)先股

和不可贖回優(yōu)先股。

96.當(dāng)上市公司出現(xiàn)（）情況時(shí)，證券交易所應(yīng)當(dāng)暫停上市公司的股票交易，

并要求上市公司立即公布有關(guān)信息。

A.公司的股票交易發(fā)生異常波動(dòng)V

B.證監(jiān)會(huì)依法作出暫停股票交易的決定V

C.上市公司依據(jù)上市協(xié)議提出停牌申請(qǐng)V

D.未按規(guī)定履行信息披露義務(wù)

［解析］證券交易所對(duì)上市公司未按規(guī)定履行信息披露義務(wù)的行為，可以按照上

市協(xié)議的規(guī)定予以處理，同時(shí)可以就其違反證券法規(guī)的行為提出處罰意見(jiàn)，報(bào)

證監(jiān)會(huì)予以處罰。如發(fā)生以下情況，證券交易所應(yīng)當(dāng)暫停上市公司的股票交

易，并要求上市公司立即公布有關(guān)信息：①該公司的股票交易發(fā)生異常波動(dòng)；

②有投資者發(fā)出收購(gòu)該公司股票的公開(kāi)要約；③上市公司依據(jù)上市協(xié)議提出停

牌申請(qǐng)；④證監(jiān)會(huì)依法作出暫停股票交易的決定以及證券交易所認(rèn)為必要時(shí)。

97.證券公司凈資本或其他風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)達(dá)到預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)的，證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)區(qū)別

情形，對(duì)其采取的措施包括（）。

A.要求公司采取措施調(diào)整業(yè)務(wù)規(guī)模和資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，提高凈資本水平V

B.責(zé)令公司合規(guī)部門增加對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)檢查的頻率，并提交有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制指

標(biāo)水平的報(bào)告J

C.要求公司進(jìn)行重大業(yè)務(wù)決策時(shí)至少提前10個(gè)工作日?qǐng)?bào)送專門報(bào)告

D.向其出具監(jiān)管關(guān)注函并抄送公司主要股東，要求公司說(shuō)明潛在風(fēng)險(xiǎn)和控制措

施J

［解析］C項(xiàng)，證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)有權(quán)要求公司進(jìn)行重大業(yè)務(wù)決策時(shí)至少提前5個(gè)

工作日?qǐng)?bào)送專門報(bào)告，說(shuō)明有關(guān)業(yè)務(wù)對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況和凈資本等風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)

的影響。

98.在辦理美國(guó)存托憑證業(yè)務(wù)中，托管銀行提供的服務(wù)有（）。

A.負(fù)責(zé)ADR的注冊(cè)和過(guò)戶

B.代理ADR持有者行使投票權(quán)等股東權(quán)益

C.保管ADR所代表的基礎(chǔ)證券J

D.向存券銀行提供當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)信息V

［解析］托管銀行負(fù)責(zé)保管ADR所代表的基礎(chǔ)證券；根據(jù)存券銀行的指令領(lǐng)取紅

利或利息，用于再投資或匯回ADR發(fā)行國(guó)；向存券銀行提供當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)信息。AB

兩項(xiàng)屬于存券銀行提供的服務(wù)。

99.在實(shí)際經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，債券收益可以表現(xiàn)的形式有（）。

A.利息收入V

B.資本損益V

C.債權(quán)增值

D.再投資收益V

［解析］債券收益可以表現(xiàn)為三種形式：①利息收入，即債權(quán)人在持有債券期間

按約定的條件分期、分次取得利息或者到期一次取得利息；②資本損益，即債

權(quán)人到期收回的本金與買入債券或中途賣出債券與買入債券之間的價(jià)差收入；

③再投資收益，即投資債券所獲現(xiàn)金流量再投資的利息收入，受市場(chǎng)收益率變

化的影響。

100.對(duì)于虛擬密本的定義，下列描述不正確的有（）。

A.虛擬資本是獨(dú)立于實(shí)際資本之外的一種資本存在形式，在實(shí)體經(jīng)濟(jì)運(yùn)行過(guò)程

中發(fā)揮一定作用V

B.虛擬資本是指以有價(jià)證券形式存在，并能給持有者帶來(lái)一定收益的資本

C.有價(jià)證券是虛擬資本的一種形式

D.虛擬資本的價(jià)格總額等于所代表的真實(shí)資本的賬面價(jià)格，與真實(shí)資本的重置

價(jià)格也相等，其變化能完全反映實(shí)際資本額的變化V

［解析］A項(xiàng)，虛擬資本本身無(wú)能在實(shí)體經(jīng)濟(jì)運(yùn)行過(guò)程中發(fā)揮作用；D項(xiàng)，虛擬

資本的價(jià)格總額并不等于所代表的真實(shí)費(fèi)本的賬面價(jià)格，甚至與真實(shí)資本的重

置價(jià)格也不一定相等，其變化并不完全反映實(shí)際資本額的變化。

101.下列屬于投資咨詢機(jī)構(gòu)從業(yè)人員的禁止性行為的有（）。

A.接受他人委托從事證券投資J

B.與委托人約定分享證券投資收益V

C.向委托人承諾證券投資收益J

D.依據(jù)虛假信息發(fā)布分析報(bào)告J

［解析］證券投資咨詢機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)、證券資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員的特

定禁止行為包括：①接受他人委托從事證券投資；②與委托人約定分享證券投

資收益，分擔(dān)證券投資損失，或者向委托人承諾證券投資收益；③依據(jù)虛假信

息、內(nèi)幕信息或者市場(chǎng)傳言撰寫和發(fā)布分析報(bào)告或評(píng)級(jí)報(bào)告；④中國(guó)證監(jiān)會(huì)、

中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)禁止的其他行為。

102.關(guān)于可交換債券和可轉(zhuǎn)換債券，下列說(shuō)法正確的是（）.

A.在我國(guó)發(fā)行可交換債券的適用法規(guī)是《上市公司證券發(fā)行管理辦法》，可轉(zhuǎn)

換債券的適用法規(guī)是《公司債券發(fā)行試點(diǎn)辦法》

B.可交換債券與可轉(zhuǎn)換債券的發(fā)行目的均是用于投資項(xiàng)目

C.可交換債券的發(fā)行要素包括票面利率、期限、換股價(jià)格和換股比率、換股期

限等V

D.可交換債券的換股不會(huì)導(dǎo)致標(biāo)的公司的總股本發(fā)生變化，而可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)

股會(huì)使發(fā)行人的總股本擴(kuò)大J

［解析］A項(xiàng)，在我國(guó)發(fā)行可交換債券的適用法規(guī)是《公司債券發(fā)行試點(diǎn)辦

法》，可轉(zhuǎn)換債券的適用法規(guī)是《上市公司證券發(fā)行管理辦法》；B項(xiàng)，可交

換債券的發(fā)行目的包括投資退出、市值管理、資產(chǎn)流動(dòng)性管理等，不一定要用

于投資項(xiàng)目，可轉(zhuǎn)換債券和其他債券的發(fā)債目的一般是將募集資金用于投資項(xiàng)

目。

103.關(guān)于利率變化與證券價(jià)格變化的關(guān)系，下列說(shuō)法正確的有（）。

A.利率與證券價(jià)格呈反方向變化V

B.利率的提高會(huì)改變資金流向，使得債券需求降低，從而導(dǎo)致債券價(jià)格降低J

C.利率提高，公司融資成本提高，凈盈利下降，派發(fā)股息減少，引起股票價(jià)格

下降V

D.利率提高，債券價(jià)格將先降低再升高到原來(lái)水平

［解析］D項(xiàng)，利率與證券價(jià)格呈反方向變化，當(dāng)利率提高時(shí)，債券的價(jià)格將會(huì)

下降。

104.現(xiàn)代證券交易所的計(jì)算機(jī)化運(yùn)作系統(tǒng)通常包括（）。

A.交易系統(tǒng)V

B.結(jié)算系統(tǒng)V

C.信息系統(tǒng)V

D.監(jiān)察系統(tǒng)V

［解析］現(xiàn)代證券交易所的運(yùn)作普遍實(shí)現(xiàn)了高度的計(jì)算機(jī)化和無(wú)形化，建立起安

全、高效的電腦運(yùn)行系統(tǒng)，該系統(tǒng)通常包括交易系統(tǒng)、結(jié)算系統(tǒng)、信息系統(tǒng)和

監(jiān)察系統(tǒng)四部分。

105.涉及證券市場(chǎng)的法律、法規(guī)，可分為（）。

A.由全國(guó)人民代表大會(huì)或全國(guó)人民代表大會(huì)常務(wù)委員會(huì)制定并頒布的國(guó)家法

律V

B.由國(guó)務(wù)院制定并頒布的行政法規(guī)V

C.由證券監(jiān)管部門和相關(guān)部門制定的部門規(guī)章制度J

D.地方政府制定并頒布的行政規(guī)章

［解析］涉及證券市場(chǎng)的法律、法規(guī)分為三個(gè)層次：第一個(gè)層次是指由全國(guó)人民

代表大會(huì)或全國(guó)人民代表大會(huì)常務(wù)委員會(huì)制定并頒布的法律，主要包括《中華

人民共和國(guó)證券法》、《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》、《中華人民共和

國(guó)公司法》以及《中華人民共和國(guó)刑法》等相關(guān)法律；第二個(gè)層次是指由國(guó)務(wù)

院制定并頒布的行政法規(guī)；第三個(gè)層次是指由證券監(jiān)管部門和相關(guān)部門制定的

部門規(guī)章。

106.關(guān)于公司股權(quán)分置改革的動(dòng)議，下列敘述錯(cuò)誤的有（）。

A.原則上應(yīng)當(dāng)由全體非流通股股東的2/3以上提出J

B.非流通股股東提出改革動(dòng)議，應(yīng)委托公司董事會(huì)召集A股市場(chǎng)相關(guān)股東舉行

會(huì)議，審議公司股權(quán)分置改革方案

C.對(duì)于同時(shí)存在H股或B股的A股上市公司，由A股市場(chǎng)相關(guān)股東協(xié)商解決股

權(quán)分置問(wèn)題

D.改革方案應(yīng)當(dāng)兼顧非流通股東的即期利益和長(zhǎng)遠(yuǎn)利益，有利于公司發(fā)展和市

場(chǎng)穩(wěn)定」

［解析］A項(xiàng)，公司股權(quán)分置改革的動(dòng)議，原則上應(yīng)當(dāng)由全體非流通股股東一致

同意提出；D項(xiàng)，改革方案應(yīng)當(dāng)兼顧全體股東的即期利益和長(zhǎng)遠(yuǎn)利益，有利于

公司發(fā)展和市場(chǎng)穩(wěn)定。

107.下列關(guān)于指數(shù)基金特點(diǎn)的描述正確的有（）。

A.基金因始終保持即期的市場(chǎng)平均收益水平，因而收益不會(huì)太高，也不會(huì)太

低V

B.當(dāng)價(jià)格指數(shù)上升時(shí)，基金收益增加；反之，收益減少V

C.投資組合模仿某一股價(jià)指數(shù)或債券指數(shù)，收益隨著即期的價(jià)格指數(shù)上下波

動(dòng)J

D.基金因收益隨著即期的價(jià)格指數(shù)上下波動(dòng)+因而收益波動(dòng)會(huì)很大，往往落差

很大

［解析］D項(xiàng)，指數(shù)基金的收益隨著即期的價(jià)格指數(shù)上下波動(dòng)，因始終保持即期

的市場(chǎng)平均收益水平，因而收益不會(huì)太高，也不會(huì)太低。

108.關(guān)于證券公司制定經(jīng)理層工作章程，下列各項(xiàng)正確的有（）。

A.經(jīng)理層人員不得經(jīng)營(yíng)與所任職公司相競(jìng)爭(zhēng)的業(yè)務(wù)V

B.經(jīng)理層人員不得直接或間接投資于與所任職公司競(jìng)爭(zhēng)的企業(yè)V

C.總經(jīng)理應(yīng)當(dāng)向董事會(huì)或監(jiān)事會(huì)報(bào)告公司重大合同的簽訂、執(zhí)行情況，資金運(yùn)

用情況和盈虧情況V

D.經(jīng)理層有權(quán)提議召開(kāi)臨時(shí)股東會(huì)

［解析］證券公司章程應(yīng)當(dāng)明確經(jīng)理層人員的構(gòu)成、職責(zé)范圍。證券公司應(yīng)當(dāng)采

取公開(kāi)、透明的方式，聘任專業(yè)人士為經(jīng)理層人員。經(jīng)理層人員無(wú)權(quán)提議召開(kāi)

臨時(shí)股東會(huì)，獨(dú)立董事具有提議召開(kāi)臨時(shí)股東會(huì)的權(quán)力。

109.我國(guó)證券交易所的理事會(huì)具有的職權(quán)包括（）。

A.制定和修改證券交易所章程

B.選舉和罷免會(huì)員理事

C.執(zhí)行會(huì)員大會(huì)的決議V

D.制定、修改證券交易所的業(yè)務(wù)規(guī)則J

［解析］AB兩項(xiàng)屬于證券交易所的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)一一會(huì)員大會(huì)的職權(quán)。

110.芝加哥商業(yè)交易所外匯期貨交易的主要上市品種有（）。

A.外幣期貨合約V

B.外幣對(duì)外幣的交叉匯率期貨V

C.美元指數(shù)期貨（CME$INDEX）V

D.日元指數(shù)期貨

［解析］芝加哥商業(yè)交易所（CME）外匯期貨交易上市品種不僅包括以美元標(biāo)價(jià)

的外幣期貨合約（如歐元期貨、日元期貨、瑞士法郎期貨、英鎊期貨等等），

還包括外幣對(duì)外幣的交叉匯率期貨（如歐元對(duì)日元、歐元對(duì)英鎊、歐元對(duì)瑞士

法郎等等）以及CME自行開(kāi)發(fā)的美元指數(shù)期貨（CME$INDEX）o2005年，CME

推出了以美元、日元、歐元報(bào)價(jià)和現(xiàn)金結(jié)算的人民幣期貨及期貨期權(quán)交易。

111.認(rèn)股權(quán)證的要素有（）。

A.認(rèn)股數(shù)量V

B.認(rèn)股地點(diǎn)

C.認(rèn)股期限V

D.認(rèn)股人

［解析］認(rèn)股權(quán)證的要素包括認(rèn)股數(shù)量、認(rèn)股價(jià)格、認(rèn)股期限。

112.《公司法》明確了關(guān)聯(lián)交易的概念，具體規(guī)定包括（）。

A.出席董事會(huì)的無(wú)關(guān)聯(lián)關(guān)系董事人數(shù)不足三人的，應(yīng)將該事項(xiàng)提交上市公司董

事會(huì)審議

B.明確規(guī)定公司控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及其他人

不得利用關(guān)聯(lián)關(guān)系侵占公司利益V

C.利用關(guān)聯(lián)交易致使公司遭受損害的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任J

D.上市公司董事與董事會(huì)會(huì)議決議事項(xiàng)所涉及的企業(yè)有關(guān)聯(lián)關(guān)系的，不得對(duì)該

項(xiàng)決議行