基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)題庫(kù)附答案【鞏固】

基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)題庫(kù)

第一部分單選題（500題）

1、下列不屬于貨幣市場(chǎng)工具的是（）。

A.銀行回購(gòu)協(xié)議

B.銀行承兌匯票

C.短期國(guó)債

D.股票

【答案】：D

2、關(guān)于收益率曲線，以下表述正確的是（）。

A.I.III

B.II.III

C.I.IV

D.II.IV

【答案】：C

3、截至2016年12月31日，某股票型基金規(guī)模18億元，股票投資總

市值10億元。前十大重倉(cāng)股票投資總市值3.7億元。則該基金的持

股集中度為（）。

A.50%

B.20.56%

C.55.56%

D.37%

【答案】：D

4、（）是可以通過(guò)分散化投資來(lái)降低的風(fēng)險(xiǎn)。

A.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

B.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

C.政策風(fēng)險(xiǎn)

D.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

5、根據(jù)人民銀行的規(guī)定，目前我國(guó)銀行間質(zhì)押式回購(gòu)的最長(zhǎng)期限是

()O

A.三個(gè)月

B.一年

C.六個(gè)月

D.一個(gè)月

【答案】：B

6、下面哪一類投資者屬于QFII投資者()

A.被我國(guó)相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者

B.被我國(guó)相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境內(nèi)職業(yè)投資者

C.被我國(guó)相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境外機(jī)構(gòu)投資者

D.被我國(guó)相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境外職業(yè)投資者

【答案】：C

7、股份有限公司所有者權(quán)益不包括()。

A.利潤(rùn)總額

B.股本

C.盈余公積

D.資本公積

【答案】：A

8、()是一種按照票面金額計(jì)算利息，票面上附有作為定期支付

利息憑證的期票的債券。

A.零息債券

B.固定利率債券

C.公債

D.國(guó)債

【答案】：B

9、以下不屬于基金業(yè)績(jī)必須考慮的因素是（）

A.綜合考慮風(fēng)險(xiǎn)和收益

B.基金管理規(guī)模

C.時(shí)間區(qū)間

D.基金的價(jià)格

【答案】：D

10、下列不屬于國(guó)際上知名的獨(dú)立信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的是（）。

A.標(biāo)準(zhǔn)普爾評(píng)級(jí)服務(wù)公司

B.晨星資訊（深圳）有限公司

C.穆迪投資者服務(wù)公司

D.惠譽(yù)國(guó)際信用評(píng)級(jí)有限公司

【答案】：B

11、在成熟市場(chǎng)中幾乎所有利率衍生品的定價(jià)都依賴于（）。

A.即期利率

B.遠(yuǎn)期利率

C.貼現(xiàn)因子

D.到期利率

【答案】：B

12、（）指按照目前市場(chǎng)價(jià)格回購(gòu)企業(yè)股票，此法透明度較高。

A.場(chǎng)外協(xié)議回購(gòu)

B.場(chǎng)內(nèi)公開(kāi)市場(chǎng)回購(gòu)

C.要約回購(gòu)

D.憑證回購(gòu)

【答案】：B

13、遠(yuǎn)期價(jià)格是遠(yuǎn)期市場(chǎng)為當(dāng)前交易的一個(gè)遠(yuǎn)期合約而提供的交割價(jià)

格，它使得遠(yuǎn)期合約的當(dāng)前價(jià)值為O0

A.零

B.正

C.負(fù)

D.以上選項(xiàng)均正確

【答案】：A

14、下列不屬于最常用的VaR估算方法的是（）.5

A.參數(shù)法

B.久期分析法

C.蒙特卡羅模擬法

D.歷史模擬法

【答案】：B

15、以下關(guān)于貨幣市場(chǎng)工具特點(diǎn)的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）

A.均是債務(wù)契約

B.流動(dòng)性低

C.期限在1年以內(nèi)（含1年）

D.本金安全性高，風(fēng)險(xiǎn)較低

【答案】：B

16、以下哪一項(xiàng)投資的回報(bào)可以被視作無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益（)

A.投資貨幣基金回報(bào)

B.投資銀行理財(cái)產(chǎn)品回報(bào)

C.一年期國(guó)債的利息

D.投資保險(xiǎn)公司理財(cái)產(chǎn)品回報(bào)

【答案】：C

17、按債券的（）分類，債券可分為政府債券、金融債券和公司

債券。

A.發(fā)行主體

B.償還期限

C.嵌入的條款

D.債券持有人收益方式

【答案】：A

18、單個(gè)境外投資者通過(guò)合格投資者持有一家上市公司股票的，持股

比例不得超過(guò)該公司股份總數(shù)的（）。

A.2%

B.5%

C.10%

D.20%

【答案】：C

19、股票型基金的投資者在辦理贖回業(yè)務(wù)時(shí)，贖回份數(shù)（）

A.由基金管理人進(jìn)行計(jì)算的得出

B.無(wú)需計(jì)算，由投資者直接提交得出

C.由基金份額登記機(jī)構(gòu)進(jìn)行計(jì)算得出

D.由基金托管進(jìn)行計(jì)算得出

【答案】：B

20、與平均收益率低的基金相比，平均收益高的基金經(jīng)理的投資能力

()

A.信息不足，無(wú)法比較

B.低

C.高

D.一樣

【答案】：A

21、以下關(guān)于基金托管人的基金估值責(zé)任的表述，不正確的是

()O

A.基金托管人對(duì)基金管理人的估值原則和程序有異議的，以基金管理

人的意見(jiàn)為準(zhǔn)

B.基金托管人對(duì)基金管理人的估值結(jié)果負(fù)有復(fù)核責(zé)任

C.我國(guó)基金資產(chǎn)估值的責(zé)任人是基金管理人

D.在復(fù)核基金管理人的估值結(jié)果之前，基金托管人應(yīng)該審閱基金管理

人的估值原則和程序

【答案】：A

22、()貼現(xiàn)模型可以分為零增長(zhǎng)模型、不變?cè)鲩L(zhǎng)模型、三階

段增長(zhǎng)模型和多元增長(zhǎng)模型。

A.股利

B.自由現(xiàn)金流

C.股權(quán)資本自由現(xiàn)金流

D.以上選項(xiàng)都對(duì)

【答案】：A

23、下列關(guān)于到期收益率影響因素的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是()。

A.在其他因素相同的情況下，債券市場(chǎng)價(jià)格與到期收益率呈反方向增

減

B.在其他因素相同的情況下，固定利率債券比零息債券的到期收益率

要低

C.在其他因素相同的情況下，票面利率與債券到期收益率呈同方向增

減

D.在市場(chǎng)利率波動(dòng)的情況下，再投資收益率變動(dòng)會(huì)影響投資者實(shí)際的

到期收益率

【答案】：B

24、關(guān)于基金業(yè)績(jī)歸因，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.絕對(duì)收益歸因和相對(duì)收益歸因可以同時(shí)運(yùn)用

B.相對(duì)收益歸因也適用于對(duì)指數(shù)基金的評(píng)價(jià)

C.混合型基金超額收益由資產(chǎn)配置決定

D.基金運(yùn)作的各項(xiàng)費(fèi)用對(duì)絕對(duì)收益有影響

【答案】：C

25、下列關(guān)于基金系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)則是可以通過(guò)分散化投資來(lái)降低的風(fēng)險(xiǎn)

B.系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)可以通過(guò)分散化投資來(lái)降低的風(fēng)險(xiǎn)

C.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的存在是由于某些因素能夠通過(guò)多種作用機(jī)制同時(shí)對(duì)市

場(chǎng)上大多數(shù)資產(chǎn)的價(jià)格或收益造成同向影響

D.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)又被稱為特定風(fēng)險(xiǎn)、異質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)、個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)等

【答案】：B

26、下列屬于從事可轉(zhuǎn)讓證券集合投資計(jì)劃業(yè)務(wù)的投資基金的是

（）O

A.證券投資基金

B.對(duì)沖基金

C.不動(dòng)產(chǎn)基金

D.私募股權(quán)和風(fēng)險(xiǎn)投資基金

【答案】：A

27、深訓(xùn)證券交易所的收盤價(jià)通過(guò)（）的方式產(chǎn)生。

A.柜臺(tái)競(jìng)價(jià)

B.自由競(jìng)價(jià)

C.連續(xù)競(jìng)價(jià)

D.集合競(jìng)價(jià)

【答案】：D

28、假設(shè)某結(jié)算參與人某日成交的股票為：買入四川長(zhǎng)虹（600839）

700萬(wàn)股，賣出四川長(zhǎng)虹600萬(wàn)股；買入深發(fā)展A（00001）400萬(wàn)股,

賣出深發(fā)展八600萬(wàn)股，根據(jù)凈額清算原則，其清算結(jié)果是（）。

A.應(yīng)付有價(jià)證券100萬(wàn)股

B.應(yīng)收四川長(zhǎng)虹700萬(wàn)股，應(yīng)付四川長(zhǎng)虹600萬(wàn)股，應(yīng)收深發(fā)展A400

萬(wàn)股，應(yīng)付深發(fā)展A600萬(wàn)股

C.應(yīng)收四川長(zhǎng)虹100萬(wàn)股；應(yīng)付深發(fā)展A200萬(wàn)股

I）.應(yīng)收有價(jià)證券110（）萬(wàn)股，應(yīng)付有價(jià)證券1200萬(wàn)股

【答案】：C

29、滬港通的開(kāi)展，在內(nèi)地與香港之間搭建起資本流通的橋梁。滬港

通的雙向交易所采用的結(jié)算貨幣是（）。

A.人民幣

B.人民幣或港幣

C.多元

D.港幣

【答案】：A

30、基金會(huì)計(jì)則以（）為會(huì)計(jì)核算主體。

A.證券投資基金

B.基金管理人

C.基金托管人

D.基金持有人

【答案】：A

31、關(guān)于債券利率風(fēng)險(xiǎn)，以下表述正確的是（）。

A.當(dāng)市場(chǎng)利率上升時(shí)，債券價(jià)格不變

B.債券價(jià)格與市場(chǎng)利率呈反方向變動(dòng)

C.債券價(jià)格與市場(chǎng)利率變動(dòng)方向一致

I）.當(dāng)市場(chǎng)利率上升時(shí)，債券價(jià)格上升

【答案】：B

32、某基金某年度收益為22%,同期其業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的收益為18%,

滬深300指數(shù)的收益為25%,則該基金的超額收益為（）。

A.-4%

B.4%

C.-7%

D.-3%

【答案】：B

33、以下關(guān)于零息債券的說(shuō)法正確的是（）。

A.貼現(xiàn)發(fā)行，到期按票面利息償還本金和利息

B.貼現(xiàn)發(fā)行，到期按債券面值償還本金和利息

C.溢價(jià)發(fā)行.到期按票面利息償還本金和利息

D.溢價(jià)發(fā)行，到期按債券面值償還本金

【答案】：B

34、形成資本市場(chǎng)預(yù)期，建立戰(zhàn)略資產(chǎn)配置，是役資組合管理中哪一

階段的主要內(nèi)容（）

A.規(guī)劃階段

B.監(jiān)控階段

C.執(zhí)行階段

D.反饋階段

【答案】：A

35、投資決策委員會(huì)一般的組成中不包括（）。

A.公司總經(jīng)理

B.投資總監(jiān)、投資部經(jīng)理

C.基金管理公司的副總經(jīng)理

D.分管投資的副總經(jīng)理

【答案】：C

36、一只UCITS基金投資于同一機(jī)構(gòu)發(fā)行的貨幣市場(chǎng)工具、銀行存款

或OTC衍生產(chǎn)品的資產(chǎn)總值不能超過(guò)基金資產(chǎn)的（）。

A.50%

B.10%

C.20%

D.30%

【答案】：C

37、投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力取決于投資者的境況，不包括（）。

A.資產(chǎn)負(fù)債狀況

B.現(xiàn)金流入情況

C.投資期限

D.收入狀況

【答案】：B

38、（）只要求負(fù)債的久期和債券投資組合的久期相同即可。

A.所得免疫策略

B.久期配比策略

C.面值免疫策略

D.現(xiàn)金配比策略

【答案】：B

39、價(jià)格一收益率曲線的曲率就是債券的（）。

A.修正久期

B.凸性

C.久期

D.收益率

【答案】：B

40、我國(guó)債券市場(chǎng)剛剛起步的階段，債券投資者以（）為主體。

A.外國(guó)投資者

B.個(gè)人投資者和機(jī)構(gòu)投資者

C.機(jī)構(gòu)投資者

D.個(gè)人投資者

【答案】：D

41、在成員國(guó)監(jiān)管機(jī)關(guān)允許的情況下，基金投資于國(guó)際組織擔(dān)保的證

券，應(yīng)投資于不少于（）個(gè)主體發(fā)行的證券，對(duì)每個(gè)主休發(fā)行

證券的投資比例不得超過(guò)（）。

A.5；20%

B.5；30%

C.6；25%

D.6；30%

【答案】：D

42、以下關(guān)于股票的特征錯(cuò)誤的是（）。

A.流動(dòng)性是指股票可以依法自由地進(jìn)行交易的特征

B.永久性是指股票所載有權(quán)利的有效性是始終不變的，但它是一種有

期限的法律憑證

C.收益性是指持有股票可以為持有人帶來(lái)收益的特性，包括股息紅利

及資本利得

D.參與性是指股票持有人有權(quán)參與公司重大決策的特性

【答案】：B

43、關(guān)于財(cái)務(wù)報(bào)表，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.財(cái)務(wù)報(bào)表按照財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則定期編制，用以顯示企業(yè)實(shí)際的財(cái)務(wù)狀

況和經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)優(yōu)劣

B.利潤(rùn)表反映一定時(shí)期內(nèi)企業(yè)的總體經(jīng)營(yíng)成果，揭示企業(yè)獲取利潤(rùn)的

能力和經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)，又被稱為“第一會(huì)計(jì)報(bào)表”

C.資產(chǎn)負(fù)債表記錄企業(yè)某一時(shí)點(diǎn)的資產(chǎn)、負(fù)債和圻有者權(quán)益的狀況

D.所有者權(quán)益主要由股本、資本公積、盈余公積和未分配利潤(rùn)構(gòu)成

【答案】：B

44、（）是指上市公司利用現(xiàn)金等方式從股票市場(chǎng)上購(gòu)回本公

司發(fā)行在外股票的行為。

A.再融資

B.股票回購(gòu)

C.股票拆分

D.首次公開(kāi)發(fā)行

【答案】：B

45、關(guān)于可轉(zhuǎn)換債券的價(jià)值，下列說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.可轉(zhuǎn)換債券價(jià)值二純料債券價(jià)值+轉(zhuǎn)換權(quán)利價(jià)值

B.股價(jià)上升，轉(zhuǎn)換價(jià)值上升，相反，若普通股的價(jià)格遠(yuǎn)低于轉(zhuǎn)換價(jià)格,

則轉(zhuǎn)換價(jià)值就很低

C.可轉(zhuǎn)債的市場(chǎng)價(jià)值通常低于轉(zhuǎn)換價(jià)值

D.可轉(zhuǎn)債的價(jià)值必須高于普通債券的價(jià)值，因?yàn)榭蓚膬r(jià)值實(shí)際上

是一個(gè)普通債券加上一個(gè)有價(jià)值的看漲期權(quán)

【答案】：C

46、私募股權(quán)投資起源和盛行于（）。

A.歐洲

B.美國(guó)

C.中國(guó)

D.英國(guó)

【答案】：B

47、金融期貨中率先出現(xiàn)的是（）。

A.股票指數(shù)期貨

B,利率期貨

C.外匯期貨

D.股票期貨

【答案】：C

48、浮動(dòng)利率債券通常是在一個(gè)基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上加上（）以反映

不同債券發(fā)行人的信用。

A.利率

B.利差

C.基點(diǎn)

D.利息

【答案】：B

49、關(guān)于戰(zhàn)略資產(chǎn)配置以及戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置，以下表述正確的是（）

A.II.III

B.II、IV

C.I、II

D.I、IV

【答案】：B

50、2014年3月4日，A股上市公司“*ST超日”（股票代碼：002506）

公告稱“11超日債”本期利息將無(wú)法于原定付息日3月7日按期全額

支付，付息比例僅為4.5%,并正式宣告違約，成為國(guó)內(nèi)首例違約債

券，這種風(fēng)險(xiǎn)屬于債券的（）。

A.提前贖回風(fēng)險(xiǎn)

B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.利率風(fēng)險(xiǎn)

D.信用風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

51、關(guān)于債券投資的通脹風(fēng)險(xiǎn)，以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）

A.對(duì)通脹風(fēng)險(xiǎn)特別敏感妁投資者可購(gòu)買通貨膨脹秩結(jié)債券

B.浮動(dòng)利息債券因其利息是浮動(dòng)的，因此避免了通脹風(fēng)險(xiǎn)

C.大多數(shù)種類的債券都是面臨通脹風(fēng)險(xiǎn)

1）.隨著物價(jià)上漲，債券持有者獲得的利息和本金的購(gòu)買力下降

【答案】：B

52、（）是指在一定程度上無(wú)法通過(guò)一定范圍內(nèi)的分散化投資來(lái)降低

的風(fēng)險(xiǎn)。

A.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

B.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

C.政策風(fēng)險(xiǎn)

D.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：A

53、人民幣利率互換是指交易雙方同意在約定期限內(nèi)，根據(jù)人民幣本

金交換現(xiàn)金流的行為，交易雙方的現(xiàn)金流分別根據(jù)O計(jì)算。

A.固定利率、貸款利率

B.浮動(dòng)利率、固定利率

C.存款利率、貸款利率

D.存款利率、浮動(dòng)利率

【答案】：B

54、下列有關(guān)私募股權(quán)投資的退出機(jī)制的說(shuō)法中，正確的有（）。

A.I、II、III

B.I、III、IV

C.II、III、IV

D.I、II、III、IV

【答案】：D

55、只能在交易所進(jìn)行交易的衍生品合約是（）。

A.互換合約

B.期權(quán)合約

C.期貨合約

D.遠(yuǎn)期合約

【答案】：C

56、根據(jù)會(huì)計(jì)恒等式，資產(chǎn)負(fù)債表的基本邏輯關(guān)系是（）。

A.所有者權(quán)益二負(fù)債+資產(chǎn)

B.負(fù)債二所有者權(quán)益+資產(chǎn)

C.資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益

D.資產(chǎn)二所有者權(quán)益

【答案】：C

57、下列關(guān)于基金份額的分拆合并，敘述錯(cuò)誤的是（）。

A.當(dāng)基金的凈值過(guò)低時(shí)，通過(guò)基金份額的合并可以提高其凈值，這種

行為被稱為逆向分拆

B.基金份額的分拆有利于基金持續(xù)營(yíng)銷，有利于改善基金份額持有人

結(jié)構(gòu)

C.當(dāng)基金的凈值過(guò)高時(shí)，通過(guò)基金份額的合并可以提高其凈值

D.分拆比例大于1的分拆定義為基金份額的分拆，而分拆比例小于1

的分拆則定義為基金份額的合并

【答案】：C

58、下列屬于企業(yè)再融資行為的是（）。

A.I、II、IV

B.I、III、N

C.II.III.IV

D.I、II、III

【答案】：B

59、以下選項(xiàng)中不屬于反映貨幣市場(chǎng)基金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)是（）。

A.浮動(dòng)利率債券投資情況

B.投資組合平均剩余期限

C.巨額贖回

D.融資比例

【答案】；C

60、下列關(guān)于遠(yuǎn)期合約缺點(diǎn)的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。

A.不利于市場(chǎng)信息的披露

B.靈活性不如期貨合約

C.流動(dòng)性比較差

D.違約風(fēng)險(xiǎn)會(huì)比較高

【答案】：B

61、美式期權(quán)是指（）。

A.指賦予期權(quán)的買方在事先約定好的時(shí)間以執(zhí)行價(jià)格從期權(quán)賣方手中

買入一定數(shù)量的標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利的合約

B.是指買方此時(shí)的現(xiàn)金流為零

C.指期權(quán)的買方只有在期權(quán)到期日才能執(zhí)行期權(quán)，既不能提前也不能

推遲

D.允許期權(quán)買方在期權(quán)到期前的任何時(shí)間執(zhí)行期權(quán)

【答案】：D

62、關(guān)于全球投資業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)（GTPS）收益率的相關(guān)規(guī)定，下列表述錯(cuò)

誤的是（）。

A.所有的收益計(jì)算必須扣除期內(nèi)的實(shí)際買賣開(kāi)支，如果無(wú)法得出實(shí)際

買賣開(kāi)支，可以使用估計(jì)的買賣開(kāi)支

B.投資組合的收益必須以期初資產(chǎn)值加權(quán)計(jì)算，或采用其他能夠反映

期初價(jià)值及對(duì)外現(xiàn)金流的方法

C.若實(shí)際的直接買賣開(kāi)支無(wú)法從綜合費(fèi)用中確定并分離出來(lái)，則在計(jì)

算未扣除費(fèi)用收益時(shí)，從收益中減去全部綜合費(fèi)用或綜合費(fèi)用中包含

直接買賣開(kāi)支的部分，而不得使用估計(jì)出的買賣開(kāi)支

D.若實(shí)際的直接買賣開(kāi)支無(wú)法從綜合費(fèi)用中確定并分離出來(lái)，計(jì)算已

扣除費(fèi)用收益時(shí)，必須從收益中減去全部綜合費(fèi)用或綜合費(fèi)用中包含

直接買賣開(kāi)支及投資管理費(fèi)用的部分，而不得使用估計(jì)的買賣開(kāi)支

【答案】：A

63、大規(guī)模的組合調(diào)整被稱為（）。

A.資產(chǎn)轉(zhuǎn)持

B.資本轉(zhuǎn)持

C.資金轉(zhuǎn)持

D.資本轉(zhuǎn)移

【答案】：A

64、下列可以列入基金費(fèi)用的有（）。

A.基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務(wù)導(dǎo)致的賽用支

出或基金財(cái)產(chǎn)的損失

B.基金管理人和基金托管人處理與基金運(yùn)作無(wú)關(guān)的事項(xiàng)發(fā)生的費(fèi)用

C.基金合同生效前的相關(guān)費(fèi)用，包括但不限于險(xiǎn)資賽、會(huì)計(jì)師和律師

費(fèi)、信息披露費(fèi)用等費(fèi)用

D.基金份額持有人大會(huì)費(fèi)用

【答案】：D

65、（）是銀行采用內(nèi)的模型計(jì)算市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本要求的主要依據(jù)。

A.貝塔系數(shù)

B.標(biāo)準(zhǔn)差

C.跟蹤誤差

D.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值

【答案】：D

66、下列關(guān)于QFII的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.QFII是我國(guó)在資本項(xiàng)目完全開(kāi)放背景下選擇的一種資本市場(chǎng)開(kāi)放制

度

B.允許符合條件的境外機(jī)構(gòu)投資者匯入一定額度的外匯資金

C.QFII在境內(nèi)的資本利得、股息紅利等經(jīng)相關(guān)機(jī)構(gòu)審核后方可匯出境

外

D.QFH制度旨在實(shí)現(xiàn)在利用外資的同時(shí)，又通過(guò)外匯管制和宏觀調(diào)控

的手段避免外資對(duì)國(guó)內(nèi)證券市場(chǎng)沖擊的目標(biāo)

【答案】：A

67、某公司2015年的銷售利潤(rùn)率為20%,總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為0.8,權(quán)益

乘數(shù)為2,則該公司的凈資產(chǎn)收益率為（）。

A.32%

B.30%

C.33%

D.31%

【答案】：A

68、交貨人用交易所認(rèn)可的替代品代替標(biāo)準(zhǔn)品進(jìn)行實(shí)物交割時(shí)，收貨

人（）。

A.可以拒收

B.不能拒收

C.不能接受

D.視具體情況而定

【答案】：B

69、下列不屬于資產(chǎn)項(xiàng)目的是（）。

A.貨幣資金

B.應(yīng)收票據(jù)

C.無(wú)形資產(chǎn)

D.資本公積

【答案】：D

70、并購(gòu)?fù)顿Y包含多種不同類型，（）是應(yīng)用最廣泛的形式。

A.杠桿收購(gòu)

B.管理層收購(gòu)

C.借殼并購(gòu)

D.承債式并購(gòu)

【答案】：A

71、下列不屬于目前常用的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值模型技術(shù)的是（）。

A.換元法

B.歷史模擬法

C.參數(shù)法

D.蒙特卡洛法

【答案】：A

72、（）是指貨幣隨看時(shí)間推移而發(fā)生的增值。

A.貨幣的流通價(jià)值

B.貨幣的使用價(jià)值

C.貨幣的互換價(jià)值

I）.貨幣的時(shí)間價(jià)值

【答案】：D

73、目前，（）以發(fā)展成為歐洲最大的資產(chǎn)管理中心。

A.英國(guó)

B.盧森堡

C.法國(guó)

D.愛(ài)爾蘭

【答案】：A

74、下列關(guān)于優(yōu)先股的表述中，錯(cuò)誤的是（）

A.在公司盈利和剩余財(cái)產(chǎn)的分配順序上，優(yōu)先股股東優(yōu)于普通股股東

B.優(yōu)先股持有者無(wú)經(jīng)營(yíng)管理權(quán)

C'.優(yōu)先股的股息率是隨市場(chǎng)變化的

D.優(yōu)先股一般無(wú)表決權(quán)

【答案】：C

75、關(guān)于交易成本，以下表述正確的是（）

A.交易成本僅包括交易傭金、印花稅和過(guò)戶費(fèi)

B.由于隱性成本無(wú)法測(cè)量，交易過(guò)程中需關(guān)注顯性成本

C.由于交易傭金費(fèi)率很低，交易成本對(duì)投資收益率的影響可以忽略不

計(jì)

D.隱性成本包含買賣價(jià)差、市場(chǎng)沖擊、對(duì)沖費(fèi)用、機(jī)會(huì)成本等。

【答案】：D

76、關(guān)于買斷式回購(gòu)，以下表述正確的是（）。

A.買斷式回購(gòu)到期由逆回購(gòu)方以約定價(jià)格從正回購(gòu)方購(gòu)回回購(gòu)債券

B.買斷式回購(gòu)首期由正回購(gòu)方將回購(gòu)債券出售給逆回購(gòu)方

C.買斷式回購(gòu)到期由逆回購(gòu)方向正回購(gòu)方支付到期結(jié)算資金

D.買斷式回購(gòu)首期由逆回購(gòu)方將回購(gòu)債券出售給正回購(gòu)方

【答案】：B

77、下列關(guān)于期權(quán)合約價(jià)值的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。

A.一份期權(quán)合約的價(jià)值等于其內(nèi)在價(jià)值與時(shí)間價(jià)值之和

B.時(shí)間價(jià)值是指在期權(quán)有效期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)為期權(quán)持有者帶來(lái)

收益的可能性所隱含的價(jià)值

C.內(nèi)在價(jià)值是指在期權(quán)有效期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)為期權(quán)持有者帶來(lái)

收益的可能性所隱含的價(jià)值

D.期權(quán)合約的價(jià)值可以分為內(nèi)在價(jià)值和時(shí)間價(jià)值

【答案】：C

78、哪個(gè)選項(xiàng)不是債券基金主要的投資風(fēng)險(xiǎn)（）

A.A：債券到期風(fēng)險(xiǎn)

B.提前贖回風(fēng)險(xiǎn)

C.利率風(fēng)險(xiǎn)

D.信用風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：A

79、下列利用期貨進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理的論述中，錯(cuò)誤的是（）

A.可以利用商品期貨管理商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

B.可以利用利率期貨管理利率風(fēng)險(xiǎn)

C.可以利用外匯期貨管理匯率風(fēng)險(xiǎn)

D.可以利用股指期貨管理個(gè)股的財(cái)務(wù)危機(jī)風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

80、根據(jù)國(guó)家外匯管理局對(duì)合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者（QDII）的現(xiàn)行管理

規(guī)定，以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者在境外投資時(shí)，應(yīng)就每一筆資金的使用再次向國(guó)家

外匯管理局提出申請(qǐng)

B.境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者應(yīng)按規(guī)定向國(guó)家外匯管理局申請(qǐng)境外證券投資額度

C.境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者應(yīng)在國(guó)家外匯管理局核準(zhǔn)的境外證券投資額度內(nèi)進(jìn)

行投資

D.境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者應(yīng)當(dāng)定期向國(guó)家外匯管理局報(bào)告額度使用和資金匯

出入情況

【答案】：A

81、根據(jù)A公司2015年的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，其總資產(chǎn)為10億元，總負(fù)債為6

億元，銷售凈利潤(rùn)為1億元，則A公司2015的凈資產(chǎn)收益率為（）。

A.10%

B.25%

C.12.5%

D.16.7%

【答案】：B

82、投資本金20萬(wàn)元，在年復(fù)利5.5%情況下，大約需要（）年可使本

金達(dá)到40萬(wàn)元

A.14.4

B.13.09

C.13.5

D.14.21

【答案】：B

83、某分析師希望采用經(jīng)濟(jì)附加值（EVA）模型衡量甲、乙和丙三家公

司的經(jīng)營(yíng)績(jī)效，計(jì)算后得到以下數(shù)據(jù)。

A.丙＞乙＞甲

B.乙＞丙＞甲

C.甲＞乙＞丙

D.甲＞丙＞乙

【答案】：D

84、久期是用來(lái)衡量債券的價(jià)格對(duì)（）變動(dòng)的敏感性指標(biāo)。

A.收益率

B.匯率風(fēng)險(xiǎn)

C.到期時(shí)間

D.票面利率

【答案】：A

85、利潤(rùn)表是反映在（）財(cái)務(wù)成果的報(bào)表。

A.某一特定日期

B.某一特定時(shí)間

C.一定會(huì)計(jì)期間

D.某一特定時(shí)期

【答案】：C

86、短期融資券由（）承銷并采用無(wú)擔(dān)保的方式發(fā)行，通過(guò)市

場(chǎng)招標(biāo)確定發(fā)行利率。

A.中國(guó)人民銀行

B.證券公司

C.商業(yè)銀行

D.政策性銀行

【答案】：C

87、下列關(guān)于股票收益互換的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）。

A.交易一方或雙方支付妁金額與特定股票、指數(shù)等權(quán)益類標(biāo)的證券的

表現(xiàn)掛鉤

B.雙方按照收益軋差后的凈額進(jìn)行支付，會(huì)發(fā)生本金交換

C.股票收益互換可以幫助投資者鎖定買入成本，對(duì)沖買入期間價(jià)格波

動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)

1）,股票收益互換的模式包括固定利率和股票收益的互換，股票收益和

固定利率的互換，股票收益和股票收益的互換

【答案】：B

88、目前，國(guó)際上可交易的農(nóng)產(chǎn)品類大宗商品不包括（）

A.玉米

B.白砂糖

C.棕桐油

D.橡膠

【答案】：D

89、（）負(fù)責(zé)根據(jù)投資決策委員會(huì)制定的投資原則和計(jì)劃制定投資組

合的具體方案，向交易部下達(dá)投資指令。

A.營(yíng)業(yè)部

B.投資部

C.財(cái)務(wù)部

I）.研究部

【答案】：B

90、（）近似于看漲期權(quán)，行權(quán)時(shí)其持有人可按照約定的價(jià)格

購(gòu)買約定數(shù)量的標(biāo)的資產(chǎn)。

A.認(rèn)股權(quán)證

B.認(rèn)沽權(quán)證

C.認(rèn)購(gòu)權(quán)證

D.備兌權(quán)證

【答案】：C

91、關(guān)于主動(dòng)投資和被動(dòng)投資的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。

A.被動(dòng)投資的目標(biāo)是減少跟蹤偏離度和跟蹤誤差

B.被動(dòng)投資是在市場(chǎng)有效假定下的一種投資方式

C.主動(dòng)投資是在市場(chǎng)有效假定下的一種投資方式

D.主動(dòng)投資的業(yè)績(jī)主要取決于投資者使用信息的能力和投資者所掌握

的投資機(jī)會(huì)的個(gè)數(shù)

【答案】：C

92、現(xiàn)金配比策略限制性（），彈性很（），這就可能會(huì)排

斥許多缺乏良好現(xiàn)金流量特性的債券。

A.強(qiáng)；大

B.弱；大

C.強(qiáng)；小

D.弱：小

【答案】：C

93、以下不屬于盈利能力指標(biāo)的是（）

A.銷售利潤(rùn)率（ROS）

B.資產(chǎn)收益率（ROA）

C.凈資產(chǎn)收益率（ROE）

D.應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率

【答案】：D

94、以下選項(xiàng)中納入強(qiáng)制集中清算的品種有（）。

A.II、HI、IV

B.I、III、IV

C.I、II.IV

D.I、II、III、IV

【答案】：D

95、假設(shè)某基金第一年的收益率為6%,第二年的收益率是10%,第三年

的收益率是8%,其算術(shù)平均收益率為（）。

A.6%

B.8%

C.10%

D.無(wú)法判斷

【答案】：B

96、下列關(guān)于信用利差特點(diǎn)的表述，錯(cuò)誤的是（）。

A.信用利差的變化本質(zhì)上是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)偏好的變化，受經(jīng)濟(jì)預(yù)期影響

B.對(duì)于給定的非政府部門的債券、紿定的信用評(píng)級(jí)，信用利差隨著期

限增加而擴(kuò)大

C.信用利差隨著經(jīng)濟(jì)周期的擴(kuò)張而擴(kuò)張，隨著經(jīng)濟(jì)周期的收縮而縮小

I）.從實(shí)際數(shù)據(jù)看，信用利差的變化一般發(fā)生在經(jīng)濟(jì)周期發(fā)生轉(zhuǎn)換之前,

因此，信用利差可以作為預(yù)測(cè)經(jīng)濟(jì)周期活動(dòng)的指標(biāo)

【答案】：C

97、以下不屬于風(fēng)險(xiǎn)敏感度指標(biāo)的是（）.

A.特雷諾比率

B.久期

C.凸性

D.P系數(shù)

【答案】：A

98、目前，我國(guó)的基金會(huì)計(jì)核算均已細(xì)化到（）o

A.每季

B.每日

C.每月

D.年度

【答案】：B

99、某日，A投資者在場(chǎng)內(nèi)申購(gòu)了B貨幣基金ETF,則該筆交易適用的

交收規(guī)則是（）O

A.T+O貨銀對(duì)付擔(dān)保交收

B.T+1逐筆非擔(dān)保交收

C.T+1貨銀對(duì)付擔(dān)保交收

D.T+O逐筆非擔(dān)保交收

【答案】；C

100、下列關(guān)于普通股的表述中，錯(cuò)誤的是()

A.普通股一般具有表決權(quán)

B.普通股具有股權(quán)和債券雙重屬性

C.普通股是公司通常發(fā)行的無(wú)特別權(quán)利的股票

D.普通股的股利是變動(dòng)的

【答案】：B

101、假定某投資者欲在3年后獲得133100元，年投資收益率為10虬

那么他現(xiàn)在需要投資()元。

A.93100

B.100000

C.103100

D.100310

【答案】：B

102、關(guān)于主動(dòng)管理基金和股票型指數(shù)基全。以下表述正確的是

()O

A.股票型指數(shù)基金投資人收益大幅超越指數(shù)的可能性低

B.股票型指數(shù)基金的收益總是低于主動(dòng)管理基金的收益

C.股票型指數(shù)基金的管理費(fèi)率高于主動(dòng)管理基金的管理費(fèi)率

D.股票型指數(shù)基金的交易費(fèi)用高于主動(dòng)管理基金的交易費(fèi)用

【答案】：A

103、若證券A與證券E的相關(guān)系數(shù)為0.5,則兩者之間的關(guān)系是

()O

A.不相關(guān)

B.負(fù)相關(guān)

C.比例相關(guān)

D.正相關(guān)

【答案】：D

104、如果某債券基金的久期為4年，市場(chǎng)利率由5%上升到6樂(lè)則該

債券基金的資產(chǎn)凈值約（）。

A.上升4%

B.上升6%

C下降4%

D.下降5%

【答案】：C

105、證券X的期望收益率為12%,標(biāo)準(zhǔn)差為20%；證券Y的期望收益率

為15%,標(biāo)準(zhǔn)差為27%。如果這兩個(gè)證券在組合的比重相同，則組合的

期望收益率為（）。

A.12.00%

B.13.50%

C.15.50%

D.27.00%

【答案】：B

106、負(fù)債權(quán)益比二（）o

A.1/（1-資產(chǎn)負(fù)債率）

B.負(fù)債/資產(chǎn)

C.所有者權(quán)益/負(fù)債

D.資產(chǎn)負(fù)債率/（1-資產(chǎn)負(fù)債率）

【答案】：D

107、（）的指標(biāo)體現(xiàn)了公司所有權(quán)利要求者，包括普通股股東、

優(yōu)先股股東和債權(quán)人的現(xiàn)金流總和。

A.股利貼現(xiàn)模型

B.自由現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型

C.股權(quán)資本自由貼現(xiàn)模型

D.超額收益現(xiàn)模型

【答案】：B

108、下列關(guān)于期權(quán)合約要素的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.期權(quán)費(fèi)是期權(quán)合約中唯一的變量

B.期權(quán)合約的買方為買入期權(quán)的一方，即支付費(fèi)用從而獲得權(quán)利的一

方，也稱期權(quán)的多頭

C.期權(quán)合約的賣方為賣出期權(quán)的一方，即獲得費(fèi)用因而承擔(dān)著在規(guī)定

的時(shí)間內(nèi)履行該期權(quán)合約義務(wù)的一方，也稱期權(quán)的空頭

D.期權(quán)合約的標(biāo)的資產(chǎn)即期權(quán)合約中約定交易的資產(chǎn)，必須是金融資

產(chǎn)

【答案】：D

109、面額為100元，期限為10年的零息債券，按年計(jì)息，當(dāng)市場(chǎng)利

率為6%時(shí)，其目前的價(jià)格是（）元。

A.55.84

B.56.73

C.59.21

D.54.69

【答案】：A

110、商業(yè)票據(jù)的利率較低，通常比銀行優(yōu)惠利率（），比同期國(guó)

債利率（）。

A.高;高

B.低；低

C.高；低

D.低；高

【答案】：D

111、關(guān)于投資債券的風(fēng)險(xiǎn)，以下表述正確的是（）

A.II、IH、IV

B.HEIV

C.II、IV

D.I、II、III

【答案】：A

112、某基金總資產(chǎn)為50億元，總負(fù)債為20億元，發(fā)行在外的基金份

數(shù)為30億份，則該基金的基金份額凈值為（）。

A.1.00元

B.1.67元

C.2.33元

D.0.60元

【答案】：A

113、在CAPM上發(fā)展出的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整差異衡量指標(biāo)是（）。

A.夏普比率

B.特雷諾比率

C.詹森a

D.五力模型

【答案】：C

114、下列哪項(xiàng)不是影響期權(quán)價(jià)格的因素（）。

A.合約標(biāo)的資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格與期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格

B.期權(quán)的有效期

C.無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率水平

D.權(quán)利金的波動(dòng)率

【答案】：D

115、期權(quán)買方只能在期權(quán)到期日?qǐng)?zhí)行的期權(quán)叫做（）

A.認(rèn)購(gòu)期權(quán)

B.美式期權(quán)

C.認(rèn)沽期權(quán)

D.歐式期權(quán)

【答案】：D

116、以下關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)容忍度的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）

A.投資者的風(fēng)險(xiǎn)容忍度取決于其承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能力和意愿兩個(gè)方面

B.具備高于平均水平的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)意愿意味著具備高于

平均水平的風(fēng)險(xiǎn)容忍度

C.具備低于平均水平的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)意愿意味著具備低于

平均水平的風(fēng)險(xiǎn)容忍度

D.其他條件相同的條件下，相比投資期限較長(zhǎng)的投資者而言，投資期

限較短的投資者具有更高的風(fēng)險(xiǎn)承受能力

【答案】：D

117、債券投資風(fēng)險(xiǎn)不包括（）。

A.信用風(fēng)險(xiǎn)

B.再投資風(fēng)險(xiǎn)

C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.操作風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

118、目前，我國(guó)法規(guī)要求貨幣市場(chǎng)基金投資組合平均剩余期限在每個(gè)

交易日均不得超過(guò)（）天。

A.90

B.150

C.180

D.360

【答案】：C

119、根據(jù)資本資產(chǎn)定價(jià)模型，市場(chǎng)價(jià)格偏高的證券將會(huì)（）o

A.位于證券市場(chǎng)線上

B.位于證券市場(chǎng)線下方

C.位于資本市場(chǎng)線上

D.位于證券市場(chǎng)線上方

【答案】：D

120、如果按照個(gè)人投資所處生命周期的不同階段來(lái)選擇基金產(chǎn)品類型，

一般來(lái)說(shuō)，適合老年人的投資原則是（）。

A.首選高風(fēng)險(xiǎn)、投資周期長(zhǎng)的產(chǎn)品

B.以保值增值為目標(biāo)，選擇中高風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品進(jìn)行組合投資

C.以低風(fēng)險(xiǎn)為核心，不宜過(guò)多配置股票型基金

D.堅(jiān)持穩(wěn)健原則，分散風(fēng)險(xiǎn)，選擇收益與風(fēng)險(xiǎn)均衡化的產(chǎn)品

【答案】：C

121、當(dāng)基金份額凈值匕價(jià)錯(cuò)誤率達(dá)到或超過(guò)基金資產(chǎn)凈值的（）

時(shí)，基金管理公司應(yīng)及時(shí)向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)告。當(dāng)計(jì)價(jià)錯(cuò)誤率達(dá)到（）

時(shí)，基金管理公司應(yīng)當(dāng)公告并報(bào)監(jiān)管機(jī)構(gòu)備案。

A.0.25%；0.5%

B.0.25%；0.3%

C.0.5%；0.25%

D.0.3%；0.25%

【答案】；A

122、關(guān)于遠(yuǎn)期合約，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.遠(yuǎn)期合約是一種最簡(jiǎn)單的衍生品合約

B.遠(yuǎn)期合約流動(dòng)性通常較差

C.遠(yuǎn)期合約是一種標(biāo)準(zhǔn)化合約

D.遠(yuǎn)期合約不能形成統(tǒng)一的市場(chǎng)價(jià)格

【答案】：C

123、下列不屬于基金會(huì)計(jì)報(bào)表附注的內(nèi)容的是（）。

A.會(huì)計(jì)期間基金經(jīng)營(yíng)成果

B.會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)變更以及差錯(cuò)更正的說(shuō)明

C.報(bào)表重要項(xiàng)目的說(shuō)明

D.關(guān)聯(lián)方關(guān)系及其交易

【答案】：A

124、股票型基金的投資風(fēng)格分析指標(biāo)不包括（）。

A.持有全部股票的平均市值

B.平均市盈率

C.平均市凈率

D.周轉(zhuǎn)率

【答案】：D

125、相關(guān)系數(shù)的理論取值區(qū)間為（）

A.小于等于1,大于T

B.小于等于1,大于等于T

C.小于1,大于T

D.小于1,大于等于T

【答案】：B

126、相比于股票投資組合，債券投資組合構(gòu)建時(shí)需考慮的因素包括

()。

A.I、IV

B.II.III

C.IILIV

D.I、in

【答案】：A

127、以下不屬于我國(guó)證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)職能的是()

A.結(jié)算

B.登記

C.交易

D.存管

【答案】：C

128、()的主要收益來(lái)自穩(wěn)定的股息和證券價(jià)格增值

A.房地產(chǎn)有限合伙

B.房地產(chǎn)權(quán)益基金

C.房地產(chǎn)投資信托基金

D.房地產(chǎn)股權(quán)合伙

【答案】：C

129、關(guān)于企業(yè)盈利能力比率，以下表述錯(cuò)誤的是()

A.銷售利潤(rùn)率低，說(shuō)明企業(yè)的凈利潤(rùn)總額較低

B.凈資產(chǎn)收益率強(qiáng)調(diào)每單位的所有者權(quán)益能夠帶來(lái)的利潤(rùn)

C.企業(yè)的資產(chǎn)收益率越高，說(shuō)明企業(yè)有較強(qiáng)的利用資產(chǎn)創(chuàng)造利潤(rùn)的能力

D.計(jì)算銷售利潤(rùn)率和資產(chǎn)收益率都需要使用凈利潤(rùn)總額這個(gè)指標(biāo)

【答案】；A

130、下列不屬于影響公司發(fā)行在外股本的行為是（）。

A.兼收并購(gòu)

B.權(quán)證的行權(quán)

C.再融資

D.權(quán)益投資

【答案】：D

131、基金資產(chǎn)中扣除基金所有負(fù)債是（）。

A.基金資產(chǎn)總值

B.基金資產(chǎn)估值

C.基金資產(chǎn)凈值

D.基金份額凈值

【答案】：C

132、基金利潤(rùn)分配對(duì)投資者的影響是（）

A.基金份額凈值上升,投資者獲益

B.基金份額凈值上升,投資者的利益沒(méi)有實(shí)際影響

C.基金份額凈值下降,投資者的利益沒(méi)有實(shí)際影響

D.基金份額凈值下降,投資者受損失

【答案】：C

133、下列選項(xiàng)中，不屬于另類投資局限性的是（）o

A.估值難度大，難以對(duì)資產(chǎn)價(jià)值進(jìn)行準(zhǔn)確評(píng)估

B.缺乏監(jiān)管和信息透明度

C.與傳統(tǒng)資產(chǎn)相關(guān)性高，難以分散風(fēng)險(xiǎn)

D.流動(dòng)性較差

【答案】：C

134、我國(guó)QDH基金產(chǎn)品的特點(diǎn)不包括（）。

A.專業(yè)性強(qiáng)、投資較為被動(dòng)

B.投資組合較為豐富

C.投資范圍較為廣泛

D.門檻較低

【答案】：A

135、關(guān)于戰(zhàn)略資產(chǎn)配置，以下理解錯(cuò)誤的是（）。

A.是一種事前的規(guī)劃和安排

B.需考慮投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力

C.需經(jīng)常根據(jù)資產(chǎn)的短期波動(dòng)進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整

D.確定的是資產(chǎn)組合中個(gè)主要大類資產(chǎn)的投資比例

【答案】：C

136、以下反映投資組合市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)中屬于基于收益率及方差的風(fēng)

險(xiǎn)指標(biāo)有（）。

A.I、II、III、IV

B.I、III、MV

C.H、III、IV、V

D.IILMV

【答案】：D

137、以下關(guān)于主動(dòng)比重的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）。

A.主動(dòng)比重衡量一個(gè)投資組合與基準(zhǔn)指數(shù)的相似程度

B.主動(dòng)比重用來(lái)衡量投資組合相對(duì)于基準(zhǔn)的偏離程度

C.與基準(zhǔn)不同并不意味著投資組合一定會(huì)跑贏或跑輸基準(zhǔn)

D.與基準(zhǔn)不同就意味著投資組合的業(yè)績(jī)表現(xiàn)會(huì)與基準(zhǔn)有顯著區(qū)別

【答案】；D

138、債券借貸的期限由借貸雙方協(xié)商確定，但最長(zhǎng)不得超過(guò)（）天。

A.60

B.91

C.100

D.365

【答案】：D

139、按照現(xiàn)行法規(guī)要求，個(gè)人持有公開(kāi)發(fā)行上市公司股票股息紅利免

征個(gè)人所得稅的前提是持股期限（）。

A.1個(gè)月至1年

B.2年以上

C.1個(gè)月以內(nèi)（含1個(gè)月）

D.1年以上

【答案】：D

140、關(guān)于基金公司投資交易流程，下列表述錯(cuò)誤的是（）。

A.交易員收到投資指令后有權(quán)選擇適當(dāng)時(shí)機(jī)完成指令

B.基金經(jīng)理可以直接向交易所下達(dá)交易指令

C.交易員必須嚴(yán)格遵照公司公平交易制度執(zhí)行交易指令

1）.基金公司投資交易流程包括風(fēng)險(xiǎn)控制環(huán)節(jié)

【答案】：B

141、關(guān)于場(chǎng)內(nèi)證券交易結(jié)算原則，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.根據(jù)中國(guó)結(jié)算公司深圳分公司的規(guī)定，開(kāi)立非擔(dān)保結(jié)算備付金賬戶

的機(jī)構(gòu)，交易所場(chǎng)內(nèi)證券或資金

B.在共同對(duì)手方制度下，即使買賣雙方中的一方不能履約，結(jié)算機(jī)構(gòu)

也要向守約一方先行墊其應(yīng)收的證券或資金

C.根據(jù)貨銀對(duì)付原則，一旦結(jié)算參與人未能履行對(duì)證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)

的資金交收義務(wù)，結(jié)算機(jī)構(gòu)就可以暫不向其交付其買入的證券

I）.根據(jù)分級(jí)結(jié)算原則，當(dāng)證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)作為共同對(duì)手方提供多邊

凈額結(jié)算服務(wù)時(shí)，結(jié)算機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人與結(jié)算參與人之間的集中清算交收

【答案】：A

142、盧森堡之所以能夠率先成為基金管理中心，一方面是因?yàn)樗?dú)特

的基金稅收環(huán)境，另一方面則是因?yàn)樗転橥顿Y者提供有利于投資的

基礎(chǔ)條件。這些有利條件不包括（）。

A.保護(hù)投資者的優(yōu)艮傳統(tǒng)

B.管理層綜合素質(zhì)很高

C.專業(yè)水平高且反應(yīng)快速的監(jiān)管機(jī)構(gòu)

D.涵蓋幾乎所有相關(guān)專業(yè)領(lǐng)域的金融機(jī)構(gòu)

【答案】：B

143、通過(guò)對(duì)（）和（）的比較分析，可以了解投資者對(duì)

該基金的認(rèn)可程度。

A.基金份額變動(dòng)情況；持有人結(jié)構(gòu)

B.基金分紅能力；持有人結(jié)構(gòu)

C.基金盈利能力；持有人結(jié)構(gòu)

D.基金份額變動(dòng)情況；基金盈利能力

【答案】：A

144、下列關(guān)于普通股的表述錯(cuò)誤的是（）。

A.普通股一般具有表決權(quán)

B.普通股具有股權(quán)和債權(quán)雙重屬性

C.普通股的股利是變動(dòng)的

D.普通股是公司通常發(fā)行的無(wú)特別權(quán)利的股票

【答案】：B

145、關(guān)于估值責(zé)任，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.基金管理人在計(jì)算份額凈值時(shí)參考估值工作小組意見(jiàn)的，則可免除

其估值責(zé)任

B.基金托管人應(yīng)該審閱基金管理人采用的估值原則和程序

C.基金托管人對(duì)基金管理人的估值結(jié)果負(fù)有復(fù)核責(zé)任

D.基金估值的責(zé)任人是基金管理人

【答案】：A

146、隨著企業(yè)債務(wù)增加而提高的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和可能產(chǎn)生的破產(chǎn)成本，會(huì)

增加企業(yè)的額外成本，而最佳的資本結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)是負(fù)債和所有者之間的

一個(gè)均衡點(diǎn)，這一均衡點(diǎn)被稱為（）。

A.最佳收益比率

B.最佳負(fù)債比率

C.最佳權(quán)益比率

D.最佳股本比率

【答案】：B

147、下列投費(fèi)標(biāo)的不屬于貨幣基金投資范圍的是（）

A.現(xiàn)金

B.剩余期限397天以內(nèi)的資產(chǎn)支持證券

C.期限在1年以內(nèi)的同業(yè)存單

D.剩余期限1年以內(nèi)的可轉(zhuǎn)換債

【答案】：D

148、浮動(dòng)利率債券通常是在一個(gè)基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上加上（）以反映

不同債券發(fā)行人的信用。

A.利率

B.利差

C.基點(diǎn)

I）.利息

【答案】：B

149、為了實(shí)現(xiàn)決策人與執(zhí)行人的分離，防止基金經(jīng)理決策的隨意性與

道德風(fēng)險(xiǎn)，投資交易的實(shí)現(xiàn)應(yīng)該做到（）o

A.基金經(jīng)理下達(dá)的投資指令應(yīng)經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)控制部門審核，確認(rèn)其合法、合

規(guī)與完整后方可執(zhí)行

B.基金經(jīng)理直接向交易員下達(dá)投資指令，交易員才可執(zhí)行交易

C.基金經(jīng)理可直接進(jìn)行交易，從而提高效率

D.基金經(jīng)理下達(dá)的個(gè)股投資指令須征得研究員的認(rèn)可

【答案】：A

150、相關(guān)系數(shù)的大小范圍為（）。

A.0和1之間

B.+1和-1之間

C.-1和0之間

D.1到正無(wú)窮

【答案】：B

15k一個(gè)60歲的投資者當(dāng)前有70萬(wàn)元現(xiàn)金，測(cè)評(píng)結(jié)果顯示他屬于風(fēng)

險(xiǎn)厭惡型投資者，最不合適進(jìn)入他的投資組合的金融產(chǎn)品是

（）O

A.股票型基金

B.債券基金

C.保本基金

D.混合型基金

【答案】：A

152、下列關(guān)于個(gè)人投資者需求的影響因素，說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.投資能力

B.家庭情況

C.對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和收益的要求

D.道德觀念

【答案】：D

153、關(guān)于主動(dòng)投資，以下表述正確的是（）

A.主動(dòng)投資在強(qiáng)有效市場(chǎng)下較被動(dòng)投資更能體現(xiàn)價(jià)值

B.主動(dòng)投資經(jīng)理擴(kuò)展投資機(jī)會(huì)往往能增加投資機(jī)會(huì)的使用

C.主動(dòng)投資的業(yè)績(jī)?nèi)Q于投資者使用信息的能力，與其掌握的投資機(jī)

會(huì)的個(gè)數(shù)無(wú)關(guān)

I）.合理價(jià)格下的成長(zhǎng)策略是主動(dòng)投資策略的一種

【答案】：D

154、對(duì)于舉債經(jīng)營(yíng)的企業(yè)來(lái)說(shuō)，為了維持正常的償債能力，利息倍數(shù)

至少應(yīng)該為（）o

A.0

B.0.5

C.1

D.2

【答案】：C

155、私募股權(quán)投資基金在完成投資項(xiàng)目之后，退出的最佳渠道是

（）O

A.首次公開(kāi)發(fā)行

B.買殼上市或借殼上市

C.管理層回購(gòu)

D.二次出售，破產(chǎn)清算

【答案】：A

156、股票的價(jià)值不包括（）。

A.票面價(jià)值

B.折舊價(jià)值

C.清算價(jià)值

D.內(nèi)在價(jià)值

【答案】：B

157、已知通貨膨脹率為3玳實(shí)際利率4%,則名義利率為（）。

A.0.04

B.0.01

C.0.03

D.0.07

【答案】：D

158、假設(shè)市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)是7.5%,無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率是3.7機(jī)A股票的期望

收益為14.2%,該股票的貝塔系數(shù)是（）。

A.2.76

B.1

C.1.89

D.1.4

【答案】：D

159、目前在我國(guó)，基金賣出股票按照1%。的稅率征收（）。

A.營(yíng)業(yè)稅

B.股票交易印花稅

C.所得稅

D.流轉(zhuǎn)稅

【答案】：B

160、我國(guó)開(kāi)放式基金每（）估值并于（）公告基金份額

凈值。

A.交易日次日

B.周次周

C.月當(dāng)日

D.月次月

【答案】：A

16k以下關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債表的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）

A.資產(chǎn)負(fù)債表也稱為企業(yè)的“第一會(huì)計(jì)報(bào)表”

B.資產(chǎn)負(fù)債表反映了企業(yè)一定會(huì)計(jì)區(qū)間的財(cái)務(wù)狀況，是企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理

活動(dòng)結(jié)果的集中體現(xiàn)

C.所有者權(quán)益又稱股東權(quán)益或凈資產(chǎn)，是指企業(yè)總資產(chǎn)中扣除負(fù)債所

余下的部分

I）.資產(chǎn)部分表示企業(yè)所擁有的或掌握的，以及被其他企業(yè)所欠的各種

資源或財(cái)產(chǎn)

【答案】：B

162、1938年，麥考利為全面反映債券現(xiàn)金流的期限特性，引入

（）的概念。

A.凸度

B.信用利差

C.收益率曲線

D.久期

【答案】：D

163、國(guó)債回購(gòu)最長(zhǎng)期限不超過(guò)（）

A.半年

B.一年

C.兩年

D.三年

【答案】：B

164、基金估值的第一責(zé)任主體是（）

A.基金托管人

B.基金管理人

C.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

D.中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：B

165、關(guān)于滬深300指數(shù)，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.滬深300價(jià)格指數(shù)實(shí)時(shí)發(fā)布，全收益指數(shù)每日收盤后發(fā)布

B.以2004年12月31日為基期，基點(diǎn)為1000點(diǎn)

C.以總股本為權(quán)重，采用幾何平均法計(jì)算

D.由中證指數(shù)公司編制

【答案】：C

166、基金管理費(fèi)率通常與基金規(guī)模成_____,與風(fēng)險(xiǎn)成_____。（）

A.正比；正比

B.正比;反比

C.反比；正比

D.反比；反比

【答案】：C

167、（）是指投資者在短期內(nèi)以一個(gè)合理的價(jià)格將投資資產(chǎn)變現(xiàn)

的容易程度。

A.變現(xiàn)性

B.流動(dòng)性

C.收益性

D.永久性

【答案】：B

168、在固定收益平臺(tái)進(jìn)行的固定收益證券現(xiàn)券交易實(shí)行凈價(jià)申報(bào)，申

報(bào)價(jià)格變動(dòng)單位為（）元，申報(bào)數(shù)量單位為1手（1手為1000

元面值），交易價(jià)格實(shí)行漲跌幅限制，漲跌幅比例為10機(jī)

A.1

B.0.1

C.0.01

D.0.001

【答案】：D

169、某基金根據(jù)歷史數(shù)據(jù)計(jì)算出來(lái)的貝塔系數(shù)為1.3,以下表述錯(cuò)誤

的是（）。

A.當(dāng)市場(chǎng)上漲K時(shí)，該基金凈值上漲幅度為1.3%

B.該基金對(duì)市場(chǎng)變化的敏感度不高

C.該基金的凈值變動(dòng)方向與市場(chǎng)一致

D.該基金的凈值變動(dòng)幅度比市場(chǎng)大

【答案】：B

170、若某資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的預(yù)期收益率高于與其貝塔值對(duì)應(yīng)的預(yù)期收

益率，也就是說(shuō)位于證券市場(chǎng)線的上方，則（）將更偏好于該

資產(chǎn)或資產(chǎn)組合，市場(chǎng)對(duì)該資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的需求超過(guò)其供給，最終抬

升其價(jià)格，導(dǎo)致其預(yù)期收益率降低，使其向證券市場(chǎng)線回歸。

A.無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資者

B.理性投資者

C.非理性投資者

【）.風(fēng)險(xiǎn)投資者

【答案】：B

17k一般來(lái)說(shuō)，（）伴隨著巨大的資本利得，被認(rèn)為是退出的最佳渠

道。

A.首次公開(kāi)發(fā)行

B.買殼上市或借殼上市

C.管理層回購(gòu)

D.二次出售

【答案】：A

172、逐筆全額結(jié)算是最基本的結(jié)算方式，適用（）市場(chǎng)。

A.中度自動(dòng)化系統(tǒng)的單筆交易規(guī)模較小的

B.高度自動(dòng)化系統(tǒng)的單筆交易規(guī)模較大的

C.高度自動(dòng)化系統(tǒng)的多筆交易規(guī)模較大的

D.高度自動(dòng)化系統(tǒng)的單筆交易規(guī)模較小的

【答案】：B

173、不動(dòng)產(chǎn)投資不包括（）。

A.酒店投資

B.高速公路投資

C.商業(yè)房地產(chǎn)投資

D.養(yǎng)老地產(chǎn)投資

【答案】：B

174、投資組合A、B的主動(dòng)比重分別為30%、60%,且A、B的基準(zhǔn)指

數(shù)相同，可以得出以下結(jié)論()。

A.投資組合A與基準(zhǔn)的相關(guān)性較投資組合B與基準(zhǔn)的相關(guān)性要低

B.市場(chǎng)上漲時(shí)，投資組合B一定會(huì)跑贏投資組合A

C.投資組合B與基準(zhǔn)的表現(xiàn)可能比投資組合A與基準(zhǔn)的表現(xiàn)差別大

D.市場(chǎng)上漲時(shí)，投資組合A一定會(huì)跑贏投資組合B

【答案】：C

175、面值在每個(gè)支付日會(huì)根據(jù)某一消費(fèi)價(jià)格指教調(diào)整來(lái)反映通貨膨脹

變化的債券是()。

A.通貨膨脹聯(lián)結(jié)債券

B.結(jié)構(gòu)化債券

C.可贖回債券

D.浮動(dòng)利率債券

【答案】：A

176、基金托管人對(duì)基金管理人的估值原則和程序有異議時(shí)，應(yīng)

()

A.與基金管理公司的估值原則和程序?yàn)闇?zhǔn)，因?yàn)榛鸸芾砣耸枪乐地?zé)

任人，基金托管人根據(jù)基金管理人的估值原則和程序復(fù)核基金資產(chǎn)凈

值以及基金份額申購(gòu)、贖回價(jià)格

B.保有質(zhì)詢基金管理公司作出合理解釋的權(quán)利

C.報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)

D.有義務(wù)要求基金管理公司作出合理解釋

【答案】：D

177、()是指除了信用登記不同外，其他條件全部相同兩種債券

收益率的差額。

A.信用評(píng)級(jí)

B.信用利差

C.債券評(píng)級(jí)

D.債券利差

【答案】：B

178、下列關(guān)于貨幣市場(chǎng)基金的利潤(rùn)分配的表述，不正確的是（）。

A.每日進(jìn)行收益分配

B.當(dāng)日申購(gòu)的基金份額自本日起享有基金的分配權(quán)益

C.當(dāng)日申購(gòu)的基金份額自下一個(gè)工作日起享有基金的分配權(quán)益

D.當(dāng)日贖回的基金份額自下一個(gè)工作日起不享有基金的分配權(quán)益

【答案】：B

179、關(guān)于中期票據(jù)的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）

A.中期債券的期限一般為1年以上，10年以下

B.我國(guó)中期票據(jù)大多采用信用發(fā)行；接受擔(dān)保增信

C.發(fā)行人的發(fā)行費(fèi)用較高

D.中期票據(jù)募集資金的用途并無(wú)嚴(yán)格限制

【答案】：C

180、股票持有人作為股份公司的股東，有權(quán)出席股東大會(huì)，通過(guò)選舉

公司董事來(lái)實(shí)現(xiàn)其參與權(quán)。這說(shuō)明股票具有（）的特征。

A.收益性

B.風(fēng)險(xiǎn)性

C.參與性

D.永久性

【答案】：C

181、下列關(guān)于影響期權(quán)價(jià)格因素的表述，不正確的是（）。

A.波動(dòng)率越大，對(duì)期權(quán)多頭越有利，期權(quán)價(jià)格也應(yīng)越高

B.對(duì)于美式期權(quán)和歐式期權(quán)來(lái)說(shuō)，石效期越長(zhǎng)，期權(quán)價(jià)格越高

C.標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格越低、執(zhí)行價(jià)格越高，看漲期權(quán)的價(jià)格就越高

D.在期權(quán)有效期內(nèi)，標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)生的紅利將使看漲期權(quán)價(jià)格下降，而

使看跌期權(quán)價(jià)格上升

【答案】：C

182、以下不屬于風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益指標(biāo)的是（）。

A.夏普比率

B.信息比率

C.特雷諾比率

D.速動(dòng)比率

【答案】：D

183、我國(guó)債券市場(chǎng)形成的三個(gè)子市場(chǎng)為主的統(tǒng)一分層體系中，三個(gè)基

本子市場(chǎng)不包括（）。

A.銀行間債券市場(chǎng)

B.交易所市場(chǎng)

C.場(chǎng)外市場(chǎng)

D.商業(yè)銀行柜臺(tái)市場(chǎng)

【答案】：C

184、下列不屬于衍生工具組成要素的是（）。

A.合約標(biāo)的資產(chǎn)

B.結(jié)算方式

C.抵押品

D.到期日

【答案】：C

185、下列不屬于跟蹤誤差產(chǎn)生原因的是（）。

A.復(fù)制誤差

B.分紅

C.現(xiàn)金留存

D.追加投資

【答案】：D

186、減少回購(gòu)交易信用風(fēng)險(xiǎn)的方法有（）。

A.對(duì)抵押品進(jìn)行限定，且傾向于對(duì)流動(dòng)性高、容易變現(xiàn)抵押物的要求

B.降低抵押率的要求

C.不接受短期國(guó)債為抵押品

D.接受不容易變現(xiàn)抵押物的要求

【答案】：A

187、（）是用來(lái)衡量企業(yè)長(zhǎng)期償債能力的指標(biāo)。

A.流動(dòng)性比率

B.財(cái)務(wù)杠桿比率

C.營(yíng)運(yùn)效率比率

D.盈利能力比率

【答案】：B

188、某企業(yè)稅后凈利為60萬(wàn)元，所得稅率25%,利息費(fèi)用為50萬(wàn)元,

則該企業(yè)利息保障倍數(shù)為（）

A.1.96

B.2.2

C.3.4

D.2.6

【答案】：I）

189、有保證債券根據(jù)［）不同，可分為抵押債券、質(zhì)押債券和擔(dān)

保債券。

A.保證的形式

B.交易方式

C.計(jì)息與付息

D.按嵌入的條款分類

【答案】：A

190、如果基金的貝塔系數(shù)大于1,說(shuō)明該基金是（）

A.價(jià)值型基金

B.激進(jìn)型基金

C.成長(zhǎng)型基金

D.防御型基金

【答案】：B

191、基金會(huì)計(jì)核算中，（）是基金會(huì)計(jì)核算的責(zé)任主體。

A.證監(jiān)會(huì)

B.基金管理公司

C.基金托管人

D.基金持有人

【答案】：B

192、下列關(guān)于房地產(chǎn)投資信托基金特點(diǎn)，描述錯(cuò)誤的是（）。

A.流動(dòng)性強(qiáng)

B.抵補(bǔ)通貨膨脹效應(yīng)

C.風(fēng)險(xiǎn)較低

I）.信息不對(duì)稱程度較高

【答案】：D

193、貨銀對(duì)付原則又稱（）o

A.分級(jí)結(jié)算原則

B.款券兩訖原則

C.多邊凈額清算原則

D.國(guó)際交易原則

【答案】：B

194、某附息國(guó)債面值為100元，票面利率為8%,市場(chǎng)利率為5%,期

限2年，每年付息一次，該債券內(nèi)在價(jià)值為（）。

A.108.58元

B.105.58元

C.110.85元

D.90.85元

【答案】：B

195、以下關(guān)于房產(chǎn)投資信托基金，說(shuō)法正確的是（）。

A.信息不對(duì)稱程度對(duì)于其他房地產(chǎn)投資工具低的多

B.收益波動(dòng)幅度大，抗通脹能力差

C.風(fēng)險(xiǎn)大，收益局

D.不能在二級(jí)市場(chǎng)進(jìn)行交易，變現(xiàn)能力差

【答案】：A

196、藝術(shù)品與收藏品市場(chǎng)主要以（）為主，其投資價(jià)值建立在藝

術(shù)家的聲望、銷售紀(jì)錄等條件之上

A.市場(chǎng)售賣

B.拍賣

C.展覽

D.匿名買賣

【答案】：B

197、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的特征不包括（）。

A.可以轉(zhuǎn)讓流通

B.金額較大

C.不記名

D.能提前支取

【答案】：D

198、跟蹤偏離度二（）。

A.證券組合的真實(shí)收益率+基準(zhǔn)組合的收益率

B.證券組合的真實(shí)收益率/基準(zhǔn)組合的收益率

C.證券組合的真實(shí)收益率*基準(zhǔn)組合的收益率

D.證券組合的真實(shí)收益率-基準(zhǔn)組合的收益率

【答案】：D

199、一般情況下，通過(guò)證券交易所達(dá)成的交易需采?。ǎ┑姆?/p>

式。

A.凈額清算

B.全額結(jié)算

C.雙邊凈額清算

D.單邊凈額清算

【答案】：A

200、境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者開(kāi)展境外證券投資業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)由具有證券投資

基金托管資格的銀行（簡(jiǎn)稱托管人）負(fù)責(zé)費(fèi)產(chǎn)托管業(yè)務(wù)。而托管人可

以委托符合條件的境外資產(chǎn)托管人負(fù)責(zé)境外資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)，下列關(guān)于

符合條件說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.在中國(guó)大陸以外的國(guó)家或地區(qū)設(shè)立，受當(dāng)?shù)卣?、金融或證券監(jiān)管

機(jī)構(gòu)的監(jiān)管

B.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本不少于5億美元或等值貨幣，或托管資

產(chǎn)規(guī)模不少于1000美元或等值貨幣

C.有足夠的熟悉境外托管業(yè)務(wù)的專職人員

D.具備安全保管資產(chǎn)的條件

【答案】：B

201、關(guān)于基金利潤(rùn)來(lái)源，以下表述正確的是（）。

A.買賣可轉(zhuǎn)換債券獲得的價(jià)差收益屬于投資收益

B.股票分配股息獲得的收入屬于利息收入

C.買賣債券獲得的價(jià)差收益屬于利息收入

D.買入返售金融贊產(chǎn)收入屬于投資收益

【答案】：A

202、投資風(fēng)險(xiǎn)管理分為事前、事中以及事后三人環(huán)節(jié)，以下對(duì)于事前、

事中以及事后說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.事前風(fēng)險(xiǎn)管理主要包括對(duì)可投證券池、交易對(duì)手庫(kù)的管理、以及按

照法律法規(guī)、公司制度和產(chǎn)品合同規(guī)定設(shè)置基金的投資限制和需要監(jiān)

控的風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)

B.事前風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估包括風(fēng)驗(yàn)險(xiǎn)指標(biāo)計(jì)算、壓力測(cè)試、風(fēng)險(xiǎn)收益歸因等。

風(fēng)險(xiǎn)管理貫穿基金整體投資流程。

C.事中風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)管理體現(xiàn)為，在投資過(guò)程中，對(duì)持倉(cāng)證券和基金整體風(fēng)

險(xiǎn)指標(biāo)進(jìn)行監(jiān)控，對(duì)不符合投資限制的投資指令進(jìn)行預(yù)警或攔截，風(fēng)險(xiǎn)

指標(biāo)超過(guò)投資的時(shí)候及時(shí)調(diào)整組合

D.事后風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估包括風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)指標(biāo)計(jì)算、壓力測(cè)試、風(fēng)險(xiǎn)收益歸因等。

風(fēng)險(xiǎn)管理貫穿基金整體投資流程。

【答案】：B

203、不動(dòng)產(chǎn)投資是指土地以及建筑物等土地定著物，相對(duì)動(dòng)產(chǎn)而言，

強(qiáng)調(diào)財(cái)產(chǎn)和權(quán)利載體在地理位置上的相對(duì)固定性。（）是指未被開(kāi)發(fā)的,

可作為未來(lái)開(kāi)發(fā)房地產(chǎn)基礎(chǔ)的商業(yè)地產(chǎn)之一。

A.地產(chǎn)

B.寫字樓

C.酒店

D.養(yǎng)老地產(chǎn)

【答案】：A

204、封閉式基金（）披露一次基金份額凈值，但每個(gè)交易日也都

進(jìn)行估值。

A.每日

B.每周

C.每月

D.每季

【答案】：B

205、下列關(guān)普通股的表述錯(cuò)誤的是（）。

A.普通股具有股權(quán)和債券雙重屬性

B.普通股的股利是變動(dòng)的

C.普通股一般具有表決權(quán)

D.普通股是公司通常發(fā)行的無(wú)特別權(quán)利的股票

【答案】：A

206、普通股股東享有的基本權(quán)利，包括（）。

A.I.II.III

B.II.III

C.III.IV

D.I.II

【答案】：D

207、()是指企業(yè)資本總額中各種資本的構(gòu)成比例。

A.資本構(gòu)成

B.資本結(jié)構(gòu)

C.資產(chǎn)構(gòu)成

D.資產(chǎn)結(jié)構(gòu)

【答案】：B

208、()給出了所有有效投資組合風(fēng)險(xiǎn)與預(yù)期收益率之間的關(guān)

系。

A.證券市場(chǎng)線

B.資本市場(chǎng)線

C.投資組合

D.資本資產(chǎn)定價(jià)模型

【答案】：B

209、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單發(fā)行時(shí)按面額平價(jià)發(fā)行，票面利率取決于

()O

A.I、ILIV

B.I、III、IV

C.I、II、III、IV

D.I、II.III

【答案】：C

210、下列關(guān)于遠(yuǎn)期和期貨合約的論述，錯(cuò)誤的是()。

A.兩者都是雙方約定在未來(lái)的某一確定時(shí)間，按約定的價(jià)格買入或賣

出一定數(shù)量的合約標(biāo)的資產(chǎn)的合約

B.期貨合約沒(méi)有違約風(fēng)卷，而遠(yuǎn)期合約存在違約風(fēng)險(xiǎn)

C.期貨合約通常在交易所交易，而遠(yuǎn)期合約在場(chǎng)外交易

D.兩種合約通常都在到期日之前被投資者平倉(cāng)

【答案】：I）

21k基金為股票指數(shù)增強(qiáng)型基金，投資策略如下（1）將不低于80%的資

產(chǎn)投資與標(biāo)的指數(shù)成分股和各選成分股，（2）將不低于5%的資產(chǎn)投資于

現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券：（3）對(duì)剩余的資產(chǎn)進(jìn)行主動(dòng)投

資。據(jù)此，以下判斷錯(cuò)誤的是（）

A.該類型基金的投資目標(biāo)是獲得超越標(biāo)的指數(shù)的收益率

B.般股票型指數(shù)基金相比，該類型基金對(duì)基金經(jīng)理的管理能力要求更高

C.與一般股票型指數(shù)基金相比，該類型基金的跟蹤誤差更大

D.該類型基金的風(fēng)險(xiǎn)和預(yù)期收益率低于混合型基金

【答案】：D

212、下列關(guān)于基金管理費(fèi)和托管費(fèi)的敘述，錯(cuò)誤的是（）。

A.衍生工具基金的管理費(fèi)率最高

B.貨幣市場(chǎng)基金的管理費(fèi)率最低

C.基金托管費(fèi)是支付給基金管理人的管理報(bào)酬，其數(shù)額一般按照基金

資產(chǎn)凈值的一定比例，從基金資產(chǎn)中提取

D.基金托管費(fèi)是指基金托管人為基金提供托管服務(wù)而向基金收取的費(fèi)

用

【答案】：C

213、可轉(zhuǎn)換債券的期限最短為1年，最長(zhǎng)為6年，自發(fā)行結(jié)束之日

起（）后才能轉(zhuǎn)換為公司股票。

A.3個(gè)月

B.6個(gè)月

C.9個(gè)月

D.1年

【答案】：B

214、投資風(fēng)險(xiǎn)不包括（）o

A.信用風(fēng)險(xiǎn)

B.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.操作風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

215、銀行承兌匯票的業(yè)務(wù)主要體現(xiàn)在銀行承兌匯票的承兌和貼現(xiàn)業(yè)務(wù)

上，在我國(guó)全部票據(jù)業(yè)務(wù)中占比超過(guò)（）。

A.90%

B.80%

C.70%

D.60%

【答案】：A

216、個(gè)人投資者從基金分配中獲得的下列收入，目前需要征收個(gè)人所

得稅的是（）

A.買賣股票差價(jià)收入

B.股利收入

C.定期存款利息收入

D.國(guó)債利息收入

【答案】：B

217、關(guān)于普通股和優(yōu)先股的風(fēng)險(xiǎn)，以下說(shuō)法正確的是（）。

A.優(yōu)先股較低

B.不能確定

C.普通股較低

D.兩者一致

【答案】：A

218、下列關(guān)于資本資產(chǎn)定價(jià)模型的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.資本資產(chǎn)定價(jià)模型（CAPM）以馬可維茨證券組合理論為基礎(chǔ)，研究如

果投資者都按照分散化的理念去投資，最終證券市場(chǎng)達(dá)到均衡時(shí)，價(jià)

格和收益率如何決定的問(wèn)題

B.資本資產(chǎn)定價(jià)模型認(rèn)為只有證券或證券組合的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)才能獲得

收益補(bǔ)償，其非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)將得不到收益補(bǔ)償

C.現(xiàn)實(shí)中并不是所有的投資者都會(huì)完全按照分散化的理念去投資

D.投資者要想獲得更高的報(bào)酬，必須承擔(dān)更高的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)；承擔(dān)額

外的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)將會(huì)給投資者帶來(lái)收益

【答案】：D

219、杜邦恒等式為（）。

A.凈資產(chǎn)收益率=凈利澗/所有者權(quán)益

B.資產(chǎn)收益率=銷售利潤(rùn)率X總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

C.資產(chǎn)收益率=凈利潤(rùn)/總資產(chǎn)

D.凈資產(chǎn)收益率=銷售利潤(rùn)率X總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率義權(quán)益乘數(shù)

【答案】：D

220、銀行間債券市場(chǎng)的中介服務(wù)機(jī)構(gòu)一般不包括（）。

A.全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心

B.上海清算所