數(shù)字智慧方案5445丨企業(yè)碳資產(chǎn)管理案例分享北京環(huán)境交

企業(yè)碳資產(chǎn)管理案例分享大型企業(yè)碳資產(chǎn)管理制度構(gòu)建大型企業(yè)碳資產(chǎn)管理案例碳資產(chǎn)管理基本概念123目錄l

碳排放權(quán)：即配額

，是通過政府分配或進行配額交得的資產(chǎn)

，它是在“總量配額交（Cap-and-Trade）”下產(chǎn)生的

，特征是稀缺性、強制性和實用性稀缺性：基于總量控制原則

，配額發(fā)放量將不斷減少

，愈發(fā)稀缺強制性：由于履約的強制性

，在每年清繳前

，大量的剛性交產(chǎn)生實用性：配額并非虛擬的投資品

，而是具有實用價值的商品l

碳減排量：減排項目產(chǎn)生的抵消信用

，如中國核證減排量（CCER）等l

其他衍生品與石油等能源產(chǎn)品一樣，碳資產(chǎn)既有商品屬性，又有金融屬性；既有經(jīng)濟價值，又是政治博弈的產(chǎn)物配額中國核證自愿減排量（CCER）來源政府免費發(fā)放或有償發(fā)放減排項目產(chǎn)生初始持有者控排企業(yè)非控排企業(yè)可使用量無限制抵消比例限制跨區(qū)域可以（試點階段不可以）可以價格市場定價市場定價，一般為配額價格的50-70%目標控排企業(yè)配額有缺口控排企業(yè)所有控排企業(yè)共性?

是資產(chǎn)，不是負債?

具有存續(xù)期、跨當前時點?

可量化、可定價、可流通、可轉(zhuǎn)換、可抵押、可儲存，是成熟的大宗商品中國碳市場主要交（碳資產(chǎn)）?重視企業(yè)在行業(yè)內(nèi)排位、數(shù)據(jù)、能力建設(shè)、信息化建設(shè)

、碳管理體系建設(shè)，積極

參與交易，創(chuàng)新使用碳金融工具?目標是實現(xiàn)企業(yè)低碳發(fā)展?將碳交業(yè)務(wù)形態(tài)，以盈利為目的，頻繁交易，愿意使用碳金融工具?目標是增值保值，實現(xiàn)碳獲利?以遵守碳排放法律法規(guī)為最主要目的，參與交，接受增加成本的情況下滿足

政府需求完成履約?目標是最低成本合規(guī)履約實現(xiàn)碳資產(chǎn)保值增值實現(xiàn)低成本履約合規(guī)型大多數(shù)控排企業(yè)交少數(shù)積極控排企業(yè)戰(zhàn)略性大型集團企業(yè)實現(xiàn)低碳發(fā)展開發(fā)運用節(jié)能產(chǎn)品

改變能源結(jié)構(gòu)因地制宜構(gòu)建碳資

產(chǎn)管理組織體系?專門機構(gòu)/人員?交/工具?決策流程?開展碳資產(chǎn)管理

的基本前提低成本實現(xiàn)碳排放

總量控制?企業(yè)參與碳交易

市場的核心目標尋找減排空間，做

好碳排放預(yù)算管理?碳排放情況跟蹤

和形勢分析?優(yōu)化減排途徑制

定減排策略能效提高

引入低碳技術(shù)大型企業(yè)碳資產(chǎn)管理制度構(gòu)建大型企業(yè)碳資產(chǎn)管理案例碳資產(chǎn)管理基本概念123目錄

明確碳排放權(quán)交的范圍

確認管理層級，明確組織管理和機構(gòu)職責，確認邊界，建立溝通機制

明確交，明確碳交及資金專用賬戶的管理

明確碳市場交的決策流程和風險管理

明確碳交

明確監(jiān)督與考核機制集團企業(yè)碳資產(chǎn)管理制度 “1+N”的制度體系配套管理制度編號構(gòu)成要點與問題1總則適用范圍：集團各分公司、子公司（含全資或控股公司、項目公司，也包括相

對控股的有某著名企業(yè)、合資企業(yè)、合作企業(yè)等）適用于國內(nèi)碳交遵守國家和各個分公司、子公司所在地的相關(guān)法律法規(guī)2組織管理與職責集團公司負責碳交的綜合協(xié)調(diào)和監(jiān)督碳資產(chǎn)管理公司負責配額交、交倉、履約配額保障倉和CCER減排量倉的運行與管理控排單位與碳資產(chǎn)管理公司實行碳交托管CCER項目公司與碳資產(chǎn)管理公司實行CCER交托管交賬戶管理編號構(gòu)成要點與問題3交控排單位排放權(quán)年度預(yù)算制度（年度配額短缺單位的履約預(yù)算資金的形成機制：指數(shù)法、交價法

……預(yù)算決策流程）CCER項目減排量預(yù)算制度（年度CCER項目減排量預(yù)算的形成機制，基準價法、交價法

……）控排單位碳交托管制度收益分享機制CCER交托管制度交賬戶托管制度履約配額保障倉制度4排放信息報

送控排企業(yè)實際排放量月度數(shù)據(jù)報送制度控排企業(yè)碳排放核算與報告、核查數(shù)據(jù)分享機制CCER減排量備案進度報送制度編號構(gòu)成要點與問題5履約交與履約賬戶的配額劃轉(zhuǎn)機制CCER減排量劃轉(zhuǎn)機制6風險控制交的制訂與完善機制重大交險控制7考核與監(jiān)督碳資產(chǎn)管理公司的期末考核制度（期末配額、CCER減排量資產(chǎn)評價）控排企業(yè)的期末考核制度（期末配額資產(chǎn)評價）CCER項目公司的期末考核制度（期末CCER減排量資產(chǎn)評價）8其他控排企業(yè)節(jié)能減碳項目的碳資產(chǎn)評估大型企業(yè)碳資產(chǎn)管理制度構(gòu)建大型企業(yè)碳資產(chǎn)管理案例碳資產(chǎn)管理基本概念123目錄殼牌于1998年開展氣候變化及其對殼牌全球業(yè)務(wù)潛在影響研究并創(chuàng)建二氧化碳交

，主要參與EU-ETS及加拿大的碳交。

低碳發(fā)展戰(zhàn)略?

積極發(fā)展天然氣?

碳捕集及儲存（CCS）?

尋找低碳能源?

提高能源利用效率

應(yīng)對策略及實踐結(jié)果?殼牌注重與政府、行業(yè)及非政府組織一起制定有效的低碳政策?創(chuàng)建二氧化碳交，參與先于歐盟碳排放交運行的丹麥和英國的排放交?成立新的二氧化碳部門，包括參與制定殼牌公司的二氧化碳戰(zhàn)略并開發(fā)支撐該戰(zhàn)略的相關(guān)技術(shù)。實踐中

除滿足集團內(nèi)履約需求外，還將碳交新的市場機遇，通過專業(yè)化碳資產(chǎn)運作獲得額外的收益?將低碳能源業(yè)務(wù)的發(fā)展重點放在車用先進生物燃料及氫燃料、用于發(fā)電的風力和薄膜太陽能等技術(shù)

，并盡力降低這些燃料的成本u

殼牌石油公司殼牌二氧化碳歐盟合同及治理委員會殼牌二氧化碳交易_____________」合同：商業(yè)顧問及確認團隊財務(wù)（MI）、風險與合規(guī)性信用與法律顧問財務(wù)運營業(yè)務(wù)后勤辦公室、交付、授權(quán)代表與結(jié)算團隊u

殼牌石油公司殼牌碳資產(chǎn)管理部門康安全環(huán)保、質(zhì)量與技術(shù)

團隊對內(nèi)客戶:殼牌各運營公

司管理煉廠生產(chǎn)計劃團隊主要商務(wù)聯(lián)系人對外客戶:商務(wù)談判財務(wù)顧問與運營授權(quán)代表____」

碳管理體系設(shè)計屏幕交易后勤辦公及結(jié)算區(qū)殼牌各運營公司BP于1998年9月建立碳交，目標為2010的碳排放在1990年排放基礎(chǔ)上減少10％

。

BP先加入歐洲碳排放交，后陸續(xù)加入了澳大利亞、新西蘭、美國加州、中國碳排放交。

低碳發(fā)展戰(zhàn)略

碳管理體系設(shè)計?減少過程工藝中的體排放?升級低碳產(chǎn)品?

投資低碳未來

應(yīng)對策略及實踐結(jié)果將體排放管理納入運營管理體系，要求運營部門評估自身的體排放表現(xiàn)，將其應(yīng)用到業(yè)務(wù)運營中。大型項目投資決策和設(shè)計中，引入了碳價作為額外需考慮的成本/收益。u

英國石油公司（BP）為外資石油企業(yè)的保守力量代表

，?？松梨诘膽?zhàn)略是短期增加能效，近期或中期內(nèi)實施被證明有效的減排術(shù)，長期尋求突破性的發(fā)展模式。它主要參與EU-ETS、美國加州、新西蘭及加拿大的碳交，其早期參

規(guī)則制定

，故獲利于政策影響力取得了超額的免費排放配額。

低碳發(fā)展戰(zhàn)略?減少作業(yè)中的排放?開發(fā)新技術(shù)方案?積極參與氣候變化政策制定u

埃克森美孚

應(yīng)對策略及實踐結(jié)果?

實施環(huán)境績效和體報告計劃?

減少生產(chǎn)過程中的直接排放及間接排放（2030年石油開采零常規(guī)

放空燃燒計劃?

提高能源使用效率（2008年發(fā)布《能源績效管理指南》?

CCS技術(shù)應(yīng)用?

發(fā)展低碳能源（化石燃料業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型、加大對太陽能應(yīng)用的投入、

推廣生物質(zhì)能源）道達爾主要參與EU-ETS

，2016年，實現(xiàn)市場內(nèi)的交量為兩千萬噸CO2e。同BP及殼牌，道達爾在大型項目投資決策中，引入了碳價作為額外需要考慮的成本/收益，同時，在現(xiàn)有資產(chǎn)績效評價中，也使用碳價來評價運營資產(chǎn)的體概況以及績效改進方案。道達爾重視未來可能征收的碳稅對其業(yè)務(wù)經(jīng)營

的影響。

低碳發(fā)展戰(zhàn)略?

降低排放強度?

尋找低碳能源?

提高能源利用效率u

道達爾17?

從國外能源集團經(jīng)驗來看，

BP、殼牌、道達爾、埃克森美孚等企業(yè)均設(shè)定了各自的低碳戰(zhàn)略并采取了切實可行的低碳舉措，設(shè)置了專門的碳排放管理部門及集團支撐平臺，從集團層面掌握全集團碳排放狀況，規(guī)?；?、專業(yè)化管理及運營集團碳資產(chǎn)。他們開展低碳管理研究，建立了完善的低碳管理體系，積極參與碳排放權(quán)交易，努力主導行業(yè)低碳規(guī)則與相關(guān)標準的形成。某著名企業(yè)開始布局中國碳市場，在樹立企業(yè)綠色形象的同時，積極開始碳交，并涉足碳匯

項目的投資開發(fā)。參與某著名企業(yè)公司內(nèi)容BP全球碳交管理，成立專業(yè)交。中國的業(yè)務(wù)新加坡方面負責商務(wù)和管理，上海有交，除了交配額外，還負責化工品的交易。SHELL全球碳交管理，成立交，目前在上海負責交易，在上海、廣州、北京有開戶，試點期間交

。u

結(jié)論與啟示

應(yīng)對策略及行動列表2010年在倫敦完成首單國際碳排放交易參與編制《中國石油和天然氣生產(chǎn)企業(yè)

體排放核算方法與報告指南（試行）》。加入“國家支撐氣候變化談判專項項目”研究團隊，負責“推動中國綠色發(fā)展的重大戰(zhàn)略及技術(shù)問題研究”和“碳關(guān)稅、碳市場相關(guān)研究”

項目研究工作；參與OGCI國際組織及其碳排放信息披露研究

，2016年發(fā)布《OGCI-2040年低碳排放路線圖》報告、《CCUS商業(yè)化可持續(xù)發(fā)展方案》；2017年發(fā)布《油氣行業(yè)2100年凈零排放情景方案》；008年

，中國石油開始體排放核算和管控工作，設(shè)立了體排放領(lǐng)導小組。逐步建立了體排核算與報告制度，開展了第三方核查；制定并發(fā)布了綠色行動計劃，提出了《低碳發(fā)展路線圖》

；積極

與碳交u

中國石油

碳管理體系設(shè)計歸口管理機構(gòu)：質(zhì)量安全環(huán)保部建立組織保障體系（建章立制；建立燃動能耗一體化考核新體系）新建改擴建項目進行體評測，逐步實行碳定價機制從源頭、過程及末端治理三方面發(fā)揮節(jié)能減排降碳一體化優(yōu)勢實施“能效提升”計劃參與上海、北京、湖北首單碳交易組織能力建設(shè)公司碳資產(chǎn)歸口管理部歸口管理機構(gòu)：能源管理與環(huán)境保護部綠色低碳處門，負責總管理和統(tǒng)籌能效管理碳捕集與利用甲烷回收與減排積極減少火炬氣排放

發(fā)展可再生能源u

中國石化2012年4月，總部生產(chǎn)經(jīng)營管

理部成立節(jié)能減排處2013年2月，成立能源管理與環(huán)境保護部

低碳戰(zhàn)略碳管理體系設(shè)計

應(yīng)對策略及行動列表?2008年啟動集團首個CDM項目開發(fā)?2010年開發(fā)國際第一個冷能利用CDM方法學AM0088?2010年發(fā)布《中國海油應(yīng)對氣候變化政策》和《2010年中國海油應(yīng)

對氣候變化行動方案》?2011年啟動集團體盤查，梳理體控排潛力、控排

方向和重點控排領(lǐng)域?2012年制定《行業(yè)體排放量化標準》?2012年成功開發(fā)“交通領(lǐng)域LNG利用CDM方法學”?2013年起開發(fā)中國海油和外部近20個CCER項目u

中國海油

碳管理體系設(shè)計歸口管理機構(gòu)：集團QHSE部制定總公司低碳發(fā)展專項規(guī)劃加強與國家政策制定、考核管理部門溝通開展新建項目“碳評”針對擬控排企業(yè)實施碳盤查，摸清家底

應(yīng)對策略及行動列表建立和完善碳排放管理制度體系某著名企業(yè)制度體系及碳資產(chǎn)公司（國家電投集團北某著名企業(yè)）制度體系，

建立四統(tǒng)一管理原則參與碳市場建設(shè)-參與制定國家《燃煤電廠二氧化碳排放核算方法》、《電解鋁企業(yè)碳排放權(quán)交指南；

交-參與上海、廣東、湖北、重慶4個試點碳市場，年度配額規(guī)模2000余萬噸，各試點控排企業(yè)履約

率100%信息化建設(shè)-建立國內(nèi)首個集團碳排放管理系統(tǒng)減排項目開發(fā)-在聯(lián)合國注冊50余個CDM項目，減排量簽發(fā)70余次，實現(xiàn)核證減排量（CER）銷售收入近4

億元22u

國家電投

碳管理體系設(shè)計

歸口管理機構(gòu)：

安全環(huán)保部

應(yīng)對策略及行動列表華能集團綠色發(fā)展行動計劃（2010-2020）-2010年7某著名企業(yè)制度建設(shè)-建立體減排管理辦法，從綱領(lǐng)性文件到實施細則的一系列規(guī)范性文件與系統(tǒng)建設(shè)，建立四統(tǒng)一管理原則2014年全面完成非試點地區(qū)電廠碳盤查，開展數(shù)據(jù)報送優(yōu)化策略研究，建立體數(shù)據(jù)報送系統(tǒng)，建立排放統(tǒng)計、指標調(diào)劑及優(yōu)化系統(tǒng)減排項目開發(fā)-設(shè)立自愿減排項目開發(fā)專項資金，建立自愿減排量調(diào)劑系統(tǒng)，利用華能碳基金投資外部項

目碳金某著名企業(yè)新-2014年，發(fā)起設(shè)立國內(nèi)第一支經(jīng)證監(jiān)會備案的碳交；與興業(yè)銀行合作在深圳發(fā)行掛鉤碳交產(chǎn)品；開展碳指標互換期權(quán)及碳指標托管業(yè)務(wù)u

中國華能

應(yīng)對策略及行動列表

碳管理體系設(shè)計歸口管理機構(gòu)：集團創(chuàng)新發(fā)展部碳排放管理處

應(yīng)對策略及行動列表?建立了較完善的碳管理體系，在某著名企業(yè)率先成立集團層面的碳排放管理處?開展集團碳排放約束應(yīng)對策略研究、碳戰(zhàn)略規(guī)劃，編寫《未來國際國內(nèi)碳排放約束對中國集團發(fā)展帶來的影響及應(yīng)對策略研究》、《應(yīng)對當前國內(nèi)外碳市場形勢的工作建議》?完成集團中國境內(nèi)下屬108家電廠的體數(shù)據(jù)報送和排放摸底工作?開發(fā)了碳排放電子報送系統(tǒng)，為未來碳排放數(shù)據(jù)的統(tǒng)計核算開展技術(shù)支撐?在某著名企業(yè)中率先發(fā)布十二五體排放白皮書u

中國華電2005年成立中國某著名企業(yè)CDM辦公室；2016年4月正式某著名企業(yè)作

為集團碳管