期貨分析師考試試卷及答案

期貨分析師考試試卷姓名_________________考試時(shí)間_________________分?jǐn)?shù)_________________一、選擇題（每題3分，共30分）1.期貨市場(chǎng)中，套期保值的基本原理是（）A.期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)趨勢(shì)相同B.期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格始終相等C.期貨交易能獲取高額利潤(rùn)D.期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)為零答案：A2.根據(jù)《期貨交易管理?xiàng)l例》，期貨公司不得從事的業(yè)務(wù)是（）A.為客戶辦理期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)B.為客戶提供期貨投資咨詢C.用客戶保證金進(jìn)行自營(yíng)交易D.為客戶提供風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)答案：C3.以下哪種情況會(huì)導(dǎo)致期貨合約的持倉(cāng)量增加？（）A.新的多頭開(kāi)倉(cāng)，新的空頭平倉(cāng)B.多頭平倉(cāng)，空頭平倉(cāng)C.新的多頭開(kāi)倉(cāng)，新的空頭開(kāi)倉(cāng)D.多頭開(kāi)倉(cāng)，空頭平倉(cāng)答案：C4.期貨技術(shù)分析中，移動(dòng)平均線（MA）的主要作用不包括（）A.揭示價(jià)格趨勢(shì)B.提供買(mǎi)賣(mài)信號(hào)C.預(yù)測(cè)價(jià)格波動(dòng)幅度D.顯示支撐和阻力位答案：C5.商品期貨的交割方式通常不包括（）A.現(xiàn)金交割B.滾動(dòng)交割C.集中交割D.期轉(zhuǎn)現(xiàn)交割答案：A6.下列關(guān)于期貨保證金的說(shuō)法，正確的是（）A.保證金比例越高，杠桿效應(yīng)越大B.保證金是期貨交易者履約的擔(dān)保C.保證金只能用現(xiàn)金繳納D.保證金金額固定不變答案：B7.期貨市場(chǎng)的基本功能是（）A.價(jià)格發(fā)現(xiàn)和投機(jī)獲利B.套期保值和資產(chǎn)配置C.價(jià)格發(fā)現(xiàn)和套期保值D.風(fēng)險(xiǎn)投資和資產(chǎn)增值答案：C8.當(dāng)期貨市場(chǎng)出現(xiàn)異常情況時(shí)，期貨交易所不可以采取的措施是（）A.調(diào)整漲跌停板幅度B.暫停交易C.限制會(huì)員或者客戶的最大持倉(cāng)量D.直接參與期貨交易答案：D9.利率期貨的標(biāo)的資產(chǎn)是（）A.利率B.債券C.股票指數(shù)D.外匯答案：B10.期貨期權(quán)的買(mǎi)方擁有（）A.必須行權(quán)的義務(wù)B.在規(guī)定時(shí)間內(nèi)按約定價(jià)格買(mǎi)入或賣(mài)出標(biāo)的期貨合約的權(quán)利C.賣(mài)出標(biāo)的期貨合約的義務(wù)D.與賣(mài)方相同的權(quán)利和義務(wù)答案：B二、填空題（每題3分，共30分）11.期貨合約是由__________統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來(lái)某一特定的時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。答案：期貨交易所12.期貨市場(chǎng)的參與者包括套期保值者、__________和套利者。答案：投機(jī)者13.期貨交易實(shí)行當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度，又稱__________制度。答案：逐日盯市14.技術(shù)分析中的相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)（RSI）取值范圍在__________之間。答案：0-10015.期貨公司接受客戶委托進(jìn)行期貨交易，應(yīng)當(dāng)事先向客戶出示__________。答案：風(fēng)險(xiǎn)說(shuō)明書(shū)16.股指期貨的標(biāo)的是__________。答案：股票價(jià)格指數(shù)17.期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)控制的核心是__________管理。答案：保證金18.跨期套利是利用同一期貨品種不同__________的合約之間的價(jià)差進(jìn)行套利。答案：交割月份19.期貨交易所會(huì)員的保證金分為結(jié)算準(zhǔn)備金和__________。答案：交易保證金20.期權(quán)的價(jià)格由__________和時(shí)間價(jià)值兩部分構(gòu)成。答案：內(nèi)在價(jià)值三、判斷題（每題2分，共20分）21.期貨價(jià)格總是高于現(xiàn)貨價(jià)格。（）答案：×22.期貨公司可以向客戶承諾獲利。（）答案：×23.技術(shù)分析在期貨市場(chǎng)中可以準(zhǔn)確預(yù)測(cè)價(jià)格走勢(shì)。（）答案：×24.套期保值者的目的是為了在期貨市場(chǎng)上賺取利潤(rùn)。（）答案：×25.期貨合約的交割日期可以由交易雙方自行約定。（）答案：×26.保證金制度使期貨交易具有高收益、高風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)。（）答案：√27.期貨交易所可以隨意調(diào)整交易手續(xù)費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)。（）答案：×28.期權(quán)的賣(mài)方收取權(quán)利金后，負(fù)有必須履約的義務(wù)。（）答案：√29.跨品種套利是指在不同期貨交易所進(jìn)行套利交易。（）答案：×30.期貨市場(chǎng)的存在可以穩(wěn)定現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格。（）答案：√四、簡(jiǎn)答題（每題10分，共20分）31.簡(jiǎn)述期貨套期保值的操作原則。32.說(shuō)明期貨市場(chǎng)價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能的實(shí)現(xiàn)過(guò)程。期貨分析師考試試卷答案一、選擇題1.A2.C3.C4.C5.A6.B7.C8.D9.B10.B二、填空題11.期貨交易所12.投機(jī)者13.逐日盯市14.0-10015.風(fēng)險(xiǎn)說(shuō)明書(shū)16.股票價(jià)格指數(shù)17.保證金18.交割月份19.交易保證金20.內(nèi)在價(jià)值三、判斷題21.×22.×23.×24.×25.×26.√27.×28.√29.×30.√四、簡(jiǎn)答題31.期貨套期保值應(yīng)遵循四大原則：交易方向相反，即現(xiàn)貨與期貨買(mǎi)賣(mài)方向相反；商品種類(lèi)相同或相關(guān)，確保價(jià)格波動(dòng)關(guān)聯(lián)；商品數(shù)量相當(dāng)，使盈虧盡可能相抵；月份相同或相近，保證