家具項目預算分析報告

1、家具項目預算分析報告泓域咨詢產(chǎn)業(yè)研究中心一、行業(yè)發(fā)展宏觀環(huán)境分析2018年地產(chǎn)周期下行，家具行業(yè)遭遇寒潮。根據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，2018年，家具市場零售額與出口交貨值出現(xiàn)雙雙下滑，2018年家具市場零售額為2250億元，同比下降19.9%，家具出口交貨值為1750.6億元，同比下降7.5%。根據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，2018年，家具市場零售額與出口交貨值出現(xiàn)雙雙下滑，2018年家具市場零售額為2250億元，同比下降19.9%，家具出口交貨值為1750.6億元，同比下降7.5%；2019年1-2月，家具市場零售額累計為257億元，同比下降18.2%，出口交貨值累計為259.6億元，同比下降2.0%。20

2、18年家具行業(yè)出現(xiàn)了大規(guī)模的“提前春節(jié)返鄉(xiāng)潮”，很多家具企業(yè)11月份就給員工放長假，具體開工日期還要等工廠通知。國內(nèi)主要家具生產(chǎn)基地佛山有近千家家具廠提前一個月“打烊回家過年”。由于外部經(jīng)濟環(huán)境、地產(chǎn)環(huán)境不景氣，家具行業(yè)陷入“訂單荒”現(xiàn)狀。近年來中國房地產(chǎn)供需放緩。從供給端來看，根據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，2016-2018年，中國房屋竣工面積呈現(xiàn)連續(xù)下滑趨勢，2018年，中國房屋竣工面積為9.36億平米，同比下降7.82%。從需求端來看，2016-2019年，中國商品房銷售面積增速持續(xù)下行，2018年全國商品房銷售面積為17.17億平米，同比增長1.33%。2019年3月14日，國家統(tǒng)計局最新發(fā)布的

3、數(shù)據(jù)顯示，2019年1-2月商品房銷售面積為1.41億平米，同比下降3.63%。二、預算編制說明本預算報告是xxx科技發(fā)展公司本著謹慎性的原則，結(jié)合市場和業(yè)務(wù)拓展計劃，在公司預算的基礎(chǔ)上，按合并報表要求編制的，預算報告所選用的會計政策在各重要方面均與本公司實際采用的相關(guān)會計政策一致。本預算周期為5年，即2019-2023年。三、公司基本情況（一）公司概況公司將“以運營服務(wù)業(yè)帶動制造業(yè)，以制造業(yè)支持運營服務(wù)業(yè)”經(jīng)營模式，樹立起雙向融合的新格局，全面系統(tǒng)化擴展經(jīng)營領(lǐng)域。公司為以適應(yīng)本土化需求為導向，高度整合全球供應(yīng)鏈。本公司奉行“客戶至上，質(zhì)量保障”的服務(wù)宗旨，樹立“一切為客戶著想” 的經(jīng)營理念，

4、以高效、優(yōu)質(zhì)、優(yōu)惠的專業(yè)精神服務(wù)于新老客戶。 公司生產(chǎn)的項目產(chǎn)品系列產(chǎn)品，各項技術(shù)指標已經(jīng)達到國內(nèi)同類產(chǎn)品的領(lǐng)先水平，可廣泛應(yīng)用于國民經(jīng)濟相關(guān)的各個領(lǐng)域，產(chǎn)品受到了廣大用戶的一致好評；公司設(shè)備先進，技術(shù)實力雄厚，擁有一批多年從事項目產(chǎn)品研制、開發(fā)、制造、管理、銷售的人才團隊，企業(yè)管理人員經(jīng)驗豐富，其知識、年齡結(jié)構(gòu)合理，具備配合高端制造研發(fā)新品的能力，保障了企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展；在原料供應(yīng)鏈及產(chǎn)品銷售渠道方面，已經(jīng)與主要原材料供應(yīng)商及主要目標客戶達成戰(zhàn)略合作意向，在工藝設(shè)計和生產(chǎn)布局以及設(shè)備選型方面采用了系統(tǒng)優(yōu)化設(shè)計，充分考慮了自動化生產(chǎn)、智能化節(jié)電、節(jié)水和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的應(yīng)用，產(chǎn)品遠銷全國二十余個省、

5、市、自治區(qū)，并部分出口東南亞、歐洲各國，深受廣大客戶的歡迎。公司是按照現(xiàn)代企業(yè)制度建立的有限責任公司，公司最高機構(gòu)為股東大會，日常經(jīng)營管理為總經(jīng)理負責制，企業(yè)設(shè)有技術(shù)、質(zhì)量、采購、銷售、客戶服務(wù)、生產(chǎn)、綜合管理、后勤及財務(wù)等部門，公司致力于為市場提供品質(zhì)優(yōu)良的項目產(chǎn)品，憑借強大的技術(shù)支持和全新服務(wù)理念，不斷為顧客提供系統(tǒng)的解決方案、優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品和貼心的服務(wù)。未來，公司計劃依靠自身實力，通過引入資本、技術(shù)和人才等擴大生產(chǎn)規(guī)模，以“高效、智能、環(huán)?！弊鳛楫a(chǎn)品發(fā)展方向，持續(xù)加強新產(chǎn)品研發(fā)力度，實現(xiàn)行業(yè)關(guān)鍵技術(shù)突破，進一步夯實公司技術(shù)實力，全面推動產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級，優(yōu)化公司利潤來源，提高核心競爭能力，鞏固和

6、提升公司的行業(yè)地位。為了確保研發(fā)團隊的穩(wěn)定性，提升技術(shù)創(chuàng)新能力，公司在研發(fā)投入、技術(shù)人員激勵等方面實施了多項行之有效的措施。公司自成立以來，一直奉行“誠信創(chuàng)新、科學高效、持續(xù)改進、顧客滿意”的質(zhì)量方針，將產(chǎn)品的質(zhì)量控制貫穿研發(fā)、采購、生產(chǎn)、倉儲、銷售、服務(wù)等整個流程中。公司依靠先進的生產(chǎn)、檢測設(shè)備和品質(zhì)管理系統(tǒng)，確保了品質(zhì)的穩(wěn)定性，贏得了客戶的肯定。公司高度重視技術(shù)人才的培養(yǎng)和優(yōu)秀人才的引進，已形成一支多領(lǐng)域、高水平、穩(wěn)定性強、實戰(zhàn)經(jīng)驗豐富的研發(fā)管理團隊。公司團隊始終立足自主技術(shù)創(chuàng)新，整合公司市場采購部門、營銷部門的資源，將供應(yīng)市場的知識和經(jīng)驗結(jié)合到研發(fā)過程，及時響應(yīng)市場和客戶的需求，打造公司

7、研發(fā)隊伍的核心競爭優(yōu)勢。強有力的人才隊伍對公司持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展具有重大的支持作用。（二）公司經(jīng)濟指標分析2018年xxx科技發(fā)展公司實現(xiàn)營業(yè)收入7307.44萬元，同比增長19.62%（1198.48萬元）。其中，主營業(yè)務(wù)收入為6815.14萬元，占營業(yè)總收入的93.26%。2018年營收情況一覽表序號項目第一季度第二季度第三季度第四季度合計1營業(yè)收入1534.562046.081899.931826.867307.442主營業(yè)務(wù)收入1431.181908.241771.941703.796815.142.1家具(A)472.29629.72584.74562.252249.002.2家具(B)3

8、29.17438.90407.55391.871567.482.3家具(C)243.30324.40301.23289.641158.572.4家具(D)171.74228.99212.63204.45817.822.5家具(E)114.49152.66141.75136.30545.212.6家具(F)71.5695.4188.6085.19340.762.7家具(.)28.6238.1635.4434.08136.303其他業(yè)務(wù)收入103.38137.84128.00123.07492.30根據(jù)初步統(tǒng)計測算，2018年公司實現(xiàn)利潤總額1700.94萬元，較2017年同期相比增長306.72

9、萬元，增長率22.00%；實現(xiàn)凈利潤1275.70萬元，較2017年同期相比增長164.43萬元，增長率14.80%。2018年主要經(jīng)濟指標項目單位指標完成營業(yè)收入萬元7307.44完成主營業(yè)務(wù)收入萬元6815.14主營業(yè)務(wù)收入占比93.26%營業(yè)收入增長率（同比）19.62%營業(yè)收入增長量（同比）萬元1198.48利潤總額萬元1700.94利潤總額增長率22.00%利潤總額增長量萬元306.72凈利潤萬元1275.70凈利潤增長率14.80%凈利潤增長量萬元164.43投資利潤率42.82%投資回報率32.11%財務(wù)內(nèi)部收益率29.91%企業(yè)總資產(chǎn)萬元13624.82流動資產(chǎn)總額占比萬元31

10、.88%流動資產(chǎn)總額萬元4343.92資產(chǎn)負債率21.33%四、基本假設(shè)1、公司所遵循的國家及地方現(xiàn)行的有關(guān)法律、法規(guī)和經(jīng)濟政策無重大變化；2、公司經(jīng)營業(yè)務(wù)所涉及的國家或地區(qū)的社會經(jīng)濟環(huán)境無重大改變，所在行業(yè)形勢、市場行情無異常變化；3、國家現(xiàn)有的銀行貸款利率、通貨膨脹率和外匯匯率無重大改變；4、公司所遵循的稅收政策和有關(guān)稅優(yōu)惠政策無重大改變；5、公司的生產(chǎn)經(jīng)營計劃、營銷計劃、投資計劃能夠順利執(zhí)行，不受政府行為的重大影響，不存在因資金來源不足、市場需求或供求價格變化等使各項計劃的實施發(fā)生困難；6、公司經(jīng)營所需的原材料、能源、勞務(wù)等資源獲取按計劃順利完成，各項業(yè)務(wù)合同順利達成，并與合同方無重大爭

11、議和糾紛，經(jīng)營政策不需做出重大調(diào)整；7、無其他人力不可預見及不可抗拒因素造成重大不利影響。五、市場預測分析房地產(chǎn)行業(yè)作為家具行業(yè)主要下游應(yīng)用市場，兩者景氣程度高度相關(guān)。買房的人少了，裝修房子的人少了，對家具的需求也就變少了。家具行業(yè)需求放緩導致供給過剩，行業(yè)競爭加劇。根據(jù)已披露2018年報的25家上市企業(yè)業(yè)績來看，80%企業(yè)營收增長低于25%，凈利潤增長低于10%的企業(yè)有9家。從業(yè)績增幅上看，2018年全年營收數(shù)據(jù)增幅比2017年慘淡得多。索菲亞2018年營收增長18.66%，增速同比下滑17.36個百分點，兔寶寶2018年營收同比增長4.54%，增速同比下滑49.31個百分點。在家具行業(yè)市場

12、不景氣背景下，一二線城市市場趨于飽和，同質(zhì)化競爭嚴重，家具企業(yè)擁抱新零售開拓新零售市場，與AI企業(yè)合作發(fā)展智能家居，似乎成為當下企業(yè)的轉(zhuǎn)型破局出路。2018年2月，居然之家和阿里巴巴宣布達成新零售合作伙伴，2018年10月，紅星美美凱龍與騰訊建立全面合作伙伴關(guān)系，借助騰訊智慧零售助力行業(yè)數(shù)字化開啟。新零售在家具行業(yè)的主要表現(xiàn)包括：線上線下結(jié)合、體驗式消費、物流加速新零售、智能化新零售等。在互聯(lián)網(wǎng)大潮及消費升級背景下，新零售打通線上線下渠道，實現(xiàn)流量最大化，同時提高物流運輸效率、提升了消費者消費體驗。隨家具行業(yè)市場競爭加劇，行業(yè)并購成為趨勢，企業(yè)布局新零售、智能家居有助于企業(yè)在競爭中獲得更多優(yōu)勢

13、，搶占市場份額，擺脫當下經(jīng)營困境。六、預算編制依據(jù)1、營業(yè)成本依據(jù)公司各產(chǎn)品的不同毛利率測算，各項成本的變動與收入的變動進行匹配。2、財務(wù)費用依據(jù)公司資金使用計劃及銀行貸款利率測算。七、預算分析未來5年xxx科技發(fā)展公司將繼續(xù)擴大生產(chǎn)規(guī)模，主要投資用途包括：新建研發(fā)生產(chǎn)基地、補充流動資金等。（一）固定資產(chǎn)預算2019年計劃固定資產(chǎn)投資4309.67(萬元）。固定資產(chǎn)投資預算表序號項目單位建筑工程費設(shè)備購置及安裝費其它費用合計占總投資比例1項目建設(shè)投資萬元1753.661346.35193.784309.671.1工程費用萬元1753.661346.357388.931.1.1建筑工程費用萬元1

14、753.661753.6630.82%1.1.2設(shè)備購置及安裝費萬元1346.351346.3523.66%1.2工程建設(shè)其他費用萬元1209.661209.6621.26%1.2.1無形資產(chǎn)萬元586.37586.371.3預備費萬元623.29623.291.3.1基本預備費萬元351.78351.781.3.2漲價預備費萬元271.51271.512建設(shè)期利息萬元3固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬元4309.674309.67（二）流動資金預算預計新增流動資金預算1380.67萬元。流動資金投資預算表序號項目單位達產(chǎn)年指標第一年第二年第三年第四年第五年1流動資產(chǎn)萬元7388.932341.215453

15、.577388.937388.937388.931.1應(yīng)收賬款萬元2216.68886.671773.342216.682216.682216.681.2存貨萬元3325.021330.012660.013325.023325.023325.021.2.1原輔材料萬元997.51399.00798.00997.51997.51997.511.2.2燃料動力萬元49.8819.9539.9049.8849.8849.881.2.3在產(chǎn)品萬元1529.51611.801223.611529.511529.511529.511.2.4產(chǎn)成品萬元748.13299.25598.50748.13748.

16、13748.131.3現(xiàn)金萬元1847.23738.891477.791847.231847.231847.232流動負債萬元6008.262403.304806.616008.266008.266008.262.1應(yīng)付賬款萬元6008.262403.304806.616008.266008.266008.263流動資金萬元1380.67552.271104.541380.671380.671380.674鋪底流動資金萬元460.22184.09368.18460.22460.22460.22（三）總投資預算構(gòu)成分析1、總投資預算分析：總投資預算5690.34萬元，其中：固定資產(chǎn)投資4309.

17、67萬元，占項目總投資的75.74%；流動資金1380.67萬元，占項目總投資的24.26%。2、固定資產(chǎn)預算分析：本期工程項目固定資產(chǎn)投資包括：建筑工程投資1753.66萬元，占項目總投資的30.82%；設(shè)備購置費1346.35萬元，占項目總投資的23.66%；其它投資1209.66萬元，占項目總投資的21.26%。3、總投資=固定資產(chǎn)投資+流動資金。項目總投資=4309.67+1380.67=5690.34（萬元）?？偼顿Y預算一覽表序號項目單位指標占建設(shè)投資比例占固定投資比例占總投資比例1項目總投資萬元5690.34132.04%132.04%100.00%2項目建設(shè)投資萬元4309.67

18、100.00%100.00%75.74%2.1工程費用萬元3100.0171.93%71.93%54.48%2.1.1建筑工程費萬元1753.6640.69%40.69%30.82%2.1.2設(shè)備購置及安裝費萬元1346.3531.24%31.24%23.66%2.2工程建設(shè)其他費用萬元586.3713.61%13.61%10.30%2.2.1無形資產(chǎn)萬元586.3713.61%13.61%10.30%2.3預備費萬元623.2914.46%14.46%10.95%2.3.1基本預備費萬元351.788.16%8.16%6.18%2.3.2漲價預備費萬元271.516.30%6.30%4.77

19、%3建設(shè)期利息萬元4固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬元4309.67100.00%100.00%75.74%5建設(shè)期間費用萬元6流動資金萬元1380.6732.04%32.04%24.26%7鋪底流動資金萬元460.2210.68%10.68%8.09%八、未來五年經(jīng)濟效益測算根據(jù)規(guī)劃，第一年負荷40.00%,計劃收入3778.40萬元，總成本3489.68萬元，利潤總額768.21萬元，凈利潤576.16萬元，增值稅122.20萬元，稅金及附加74.00萬元，所得稅192.05萬元；第二年負荷80.00%,計劃收入7556.80萬元，總成本5983.97萬元，利潤總額2433.05萬元，凈利潤1824.7

20、9萬元，增值稅244.40萬元，稅金及附加88.66萬元，所得稅608.26萬元；第三年生產(chǎn)負荷100%，計劃收入9446.00萬元，總成本7231.12萬元，利潤總額2214.88萬元，凈利潤1661.16萬元，增值稅305.50萬元，稅金及附加96.00萬元，所得稅553.72萬元。（一）營業(yè)收入估算該“家具項目”經(jīng)營期內(nèi)不考慮通貨膨脹因素，只考慮家具行業(yè)設(shè)備相對價格變化，假設(shè)當年家具設(shè)備產(chǎn)量等于當年產(chǎn)品銷售量。項目達產(chǎn)年預計每年可實現(xiàn)營業(yè)收入9446.00萬元。（二）達產(chǎn)年增值稅估算達產(chǎn)年應(yīng)繳增值稅=銷項稅額-進項稅額=305.50萬元。營業(yè)收入稅金及附加和增值稅估算表序號項目單位第一年

21、第二年第三年第四年第五年1營業(yè)收入萬元3778.407556.809446.009446.009446.001.1家具萬元3778.407556.809446.009446.009446.002現(xiàn)價增加值萬元1209.092418.183022.723022.723022.723增值稅萬元122.20244.40305.50305.50305.503.1銷項稅額萬元1511.361511.361511.361511.361511.363.2進項稅額萬元482.34964.691205.861205.861205.864城市維護建設(shè)稅萬元8.5517.1121.3921.3921.395教育費附

22、加萬元3.677.339.169.169.166地方教育費附加萬元2.444.896.116.116.119土地使用稅萬元59.3459.3459.3459.3459.3410稅金及附加萬元74.0088.6696.0096.0096.00（三）綜合總成本費用估算根據(jù)謹慎財務(wù)測算，當項目達到正常生產(chǎn)年份時，按達產(chǎn)年經(jīng)營能力計算，本期工程項目綜合總成本費用7231.12萬元，其中：可變成本6235.73萬元，固定成本995.39萬元，具體測算數(shù)據(jù)詳見總成本費用估算一覽表所示。折舊及攤銷一覽表序號項目運營期合計第一年第二年第三年第四年第五年1建(構(gòu))筑物原值1753.661753.66當期折舊額1

23、402.9370.1570.1570.1570.1570.15凈值350.731683.511613.371543.221473.071402.932機器設(shè)備原值1346.351346.35當期折舊額1077.0871.8171.8171.8171.8171.81凈值1274.541202.741130.931059.13987.323建筑物及設(shè)備原值3100.01當期折舊額2480.01141.95141.95141.95141.95141.95建筑物及設(shè)備凈值620.002958.062816.112674.162532.212390.264無形資產(chǎn)原值586.37586.37當期攤銷額5

24、86.3714.6614.6614.6614.6614.66凈值571.71557.05542.39527.73513.075合計：折舊及攤銷3066.38156.61156.61156.61156.61156.61總成本費用估算一覽表序號項目單位達產(chǎn)年指標第一年第二年第三年第四年第五年1外購原材料費萬元4539.951815.983631.964539.954539.954539.952外購燃料動力費萬元394.66157.86315.73394.66394.66394.663工資及福利費萬元838.78838.78838.78838.78838.78838.784修理費萬元17.036.8

25、113.6217.0317.0317.035其它成本費用萬元1284.09513.641027.271284.091284.091284.095.1其他制造費用萬元417.62167.05334.10417.62417.62417.625.2其他管理費用萬元246.6998.68197.35246.69246.69246.695.3其他銷售費用萬元440.37176.15352.30440.37440.37440.376經(jīng)營成本萬元7074.512829.805659.617074.517074.517074.517折舊費萬元141.95141.95141.95141.95141.95141.

26、958攤銷費萬元14.6614.6614.6614.6614.6614.669利息支出萬元-10總成本費用萬元7231.123489.685983.977231.127231.127231.1210.1可變成本萬元6235.732494.294988.586235.736235.736235.7310.2固定成本萬元995.39995.39995.39995.39995.39995.3911盈虧平衡點58.86%58.86%達產(chǎn)年應(yīng)納稅金及附加96.00萬元。（五）利潤總額及企業(yè)所得稅利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費用-銷售稅金及附加+補貼收入=2214.88（萬元）。企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額

27、稅率=2214.8825.00%=553.72（萬元）。（六）利潤及利潤分配1、本期工程項目達產(chǎn)年利潤總額（PFO）：利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費用-銷售稅金及附加+補貼收入=2214.88（萬元）。2、達產(chǎn)年應(yīng)納企業(yè)所得稅：企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額稅率=2214.8825.00%=553.72（萬元）。3、本項目達產(chǎn)年可實現(xiàn)利潤總額2214.88萬元，繳納企業(yè)所得稅553.72萬元，其正常經(jīng)營年份凈利潤：企業(yè)凈利潤=達產(chǎn)年利潤總額-企業(yè)所得稅=2214.88-553.72=1661.16（萬元）。4、根據(jù)利潤及利潤分配表可以計算出以下經(jīng)濟指標。（1）達產(chǎn)年投資利潤率=38.92%。（2）

28、達產(chǎn)年投資利稅率=45.98%。（3）達產(chǎn)年投資回報率=29.19%。5、根據(jù)經(jīng)濟測算，本期工程項目投產(chǎn)后，達產(chǎn)年實現(xiàn)營業(yè)收入9446.00萬元，總成本費用7231.12萬元，稅金及附加96.00萬元，利潤總額2214.88萬元，企業(yè)所得稅553.72萬元，稅后凈利潤1661.16萬元，年納稅總額955.22萬元。利潤及利潤分配表序號項目單位達產(chǎn)指標第一年第二年第三年第四年第五年1營業(yè)收入萬元9446.003778.407556.809446.009446.009446.002稅金及附加萬元96.0074.0088.6696.0096.0096.003總成本費用萬元7231.123489.68

29、5983.977231.127231.127231.125增值稅萬元305.50122.20244.40305.50305.50305.506利潤總額萬元2214.88768.212433.052214.882214.882214.888應(yīng)納稅所得額萬元2214.88768.212433.052214.882214.882214.889企業(yè)所得稅萬元553.72192.05608.26553.72553.72553.7210稅后凈利潤萬元1661.16576.161824.791661.161661.161661.1611可供分配的利潤萬元1661.16576.161824.791661.16

30、1661.161661.1612法定盈余公積金萬元166.1257.62182.48166.12166.12166.1213可供投資者分配利潤萬元1495.04518.541642.311495.041495.041495.0414應(yīng)付普通股股利萬元1495.04518.541642.311495.041495.041495.0415各投資方利潤分配萬元1495.04518.541642.311495.041495.041495.0415.1項目承辦方股利分配萬元1495.04518.541642.311495.041495.041495.0416息稅前利潤萬元2214.88768.21243

31、3.052214.882214.882214.8817息稅折舊攤銷前利潤萬元2371.49924.822589.662371.492371.492371.4918銷售凈利潤率%17.59%15.25%24.15%17.59%17.59%17.59%19全部投資利潤率%38.92%13.50%42.76%38.92%38.92%38.92%20全部投資利稅率%45.98%45.98%45.98%45.98%21全部投資回報率%29.19%10.13%32.07%29.19%29.19%29.19%22總投資收益率%29.19%10.13%32.07%29.19%29.19%29.19%23資本金

32、凈利潤率%29.19%10.13%32.07%29.19%29.19%29.19%八、確保預算完成的措施1、進一步開拓市場，提高市場占有率。2、全方位推行精益化管理，降低成本、提高效率，實現(xiàn)經(jīng)營業(yè)績持續(xù)成長。3、以經(jīng)濟效益為中心，挖潛降耗，把降低成本作為首要目標。4、加強資金管理，提高資金利用率。5、強化財務(wù)管理，加強成本控制、財務(wù)預算的執(zhí)行、資金運行情況監(jiān)管等方面的工作，建立成本控制、預算執(zhí)行、資金運行的預警機制，降低財務(wù)風險，保證財務(wù)指標的實現(xiàn)。九、風險提示分析（一）政策風險分析項目承辦單位應(yīng)特別關(guān)注國家有關(guān)部門為避免相關(guān)產(chǎn)業(yè)過度競爭和實現(xiàn)節(jié)能減排，國家將對產(chǎn)能過剩的行業(yè)進行有效控制，可能

33、會導致國民經(jīng)濟對整個相關(guān)行業(yè)的后續(xù)能否快速發(fā)展產(chǎn)生不合理的擔憂；同時，隨著我國相關(guān)行業(yè)投資企業(yè)的不斷增加，將來國家政策支持和優(yōu)惠的程度可能會有所減少。從項目來看，項目承辦單位將面臨一般企業(yè)共有的政策風險，包括：國家宏觀調(diào)控政策、財政貨幣政策、稅收政策等，這些政策的實施均可能對投資項目今后的運作產(chǎn)生影響；就政策風險而言，政府對經(jīng)濟的宏觀調(diào)控所做出的政策變動，一定程度上會影響著企業(yè)的經(jīng)濟利益；因此，要求項目承辦單位在認真做好生產(chǎn)經(jīng)營的同時，要特別充分關(guān)注我國政府針對相關(guān)行業(yè)相應(yīng)的經(jīng)濟政策調(diào)控措施。項目承辦單位要積極響應(yīng)國家相關(guān)行業(yè)政策調(diào)整，最大程度地爭取國家政策扶持，同時，與社會各界以及各階層保持

34、友好的協(xié)作關(guān)系，成立相關(guān)公關(guān)部門，建立與政府之間的關(guān)系網(wǎng)；根據(jù)信息的交互狀況，建立信息分析系統(tǒng)，預測宏觀經(jīng)濟的變動；此外，結(jié)合政府政策與項目承辦單位實際情況進行利益讓步，通過政府平臺來獲得公司業(yè)務(wù)的拓展，并逐步將此作為項目產(chǎn)品市場開拓的重要方式之一。項目承辦單位要積極響應(yīng)國家相關(guān)行業(yè)政策調(diào)整，最大程度地爭取國家政策扶持，同時，與社會各界以及各階層保持友好的協(xié)作關(guān)系，成立相關(guān)公關(guān)部門，建立與政府之間的關(guān)系網(wǎng)；根據(jù)信息的交互狀況，建立信息分析系統(tǒng)，預測宏觀經(jīng)濟的變動；此外，結(jié)合政府政策與項目承辦單位實際情況進行利益讓步，通過政府平臺來獲得公司業(yè)務(wù)的拓展，并逐步將此作為項目產(chǎn)品市場開拓的重要方式之一

35、。項目承辦單位將努力關(guān)注和追蹤宏觀經(jīng)濟要素的動態(tài)，加強對宏觀經(jīng)濟形勢變化的預測，分析經(jīng)濟周期對相關(guān)行業(yè)及項目承辦單位的影響，并針對經(jīng)濟周期的變化，相應(yīng)調(diào)整經(jīng)營策略。（二）社會風險分析在項目的生產(chǎn)過程中，項目承辦單位牢固必須樹立“環(huán)境保護關(guān)系民生、決定企業(yè)未來”的理念，遵守嚴格的環(huán)境保護制度，確保各項環(huán)境保護措施全部落實到位，從根本上消除“三廢”對周邊自然環(huán)境的影響。對自然環(huán)境影響的規(guī)避措施；投資項目的“三廢”均采取有效的治理措施，達到國家有關(guān)環(huán)境保護的政策要求；雖然投資項目生產(chǎn)項目產(chǎn)品的過程對環(huán)境的不利影響非常小，但在社會日益重視環(huán)境保護的前提下，項目承辦單位有必要保證環(huán)境保護設(shè)施的投入，環(huán)境

36、保護設(shè)施是否能正常使用將對項目的正常生產(chǎn)經(jīng)營構(gòu)成了一個風險因素。（三）市場風險分析從當前中國經(jīng)濟形勢來看，我國仍處于一個經(jīng)濟平穩(wěn)增長階段，投資和建設(shè)一直是中國經(jīng)濟發(fā)展的熱點，國家出臺的各項優(yōu)惠政策，都預示著項目產(chǎn)品將有一個良好的發(fā)展前景；作為二十一世紀最具潛力的相關(guān)行業(yè)，使之具備較高的投資價值和發(fā)展后勁；目前，國內(nèi)已有較多企業(yè)進入該行業(yè)的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售；在這樣情況下，項目承辦單位能否后來者居上，通過自身的管理優(yōu)勢、成本優(yōu)勢、技術(shù)優(yōu)勢，生產(chǎn)出高質(zhì)量、低成本的項目產(chǎn)品，去占領(lǐng)更多的市場，將會面臨眾多的市場風險與挑戰(zhàn)。市場競爭環(huán)境分析：就國內(nèi)項目產(chǎn)品市場競爭環(huán)境而言，我國共有34個省級行政區(qū)，33

37、3個地級行政區(qū)劃單位，國內(nèi)基本建成交通互助調(diào)度網(wǎng)絡(luò)；在地域性強勢競爭態(tài)勢下，跨區(qū)域性、全國調(diào)度系統(tǒng)紛紛形成，投資項目面臨著地域性與非地域性雙重市場競爭的壓力。在全國人民的共同努力下，國內(nèi)疫情防控目前在少數(shù)地區(qū)仍有壓力，但總體上處于逐漸恢復正常工作、生活秩序階段。與此同時，境外疫情仍處在高峰。繼意大利首先失控后，歐洲告急，美國大范圍傳染，成全世界疫情最嚴重的國家。在疫情還未出現(xiàn)的1月，不少媒體就預測過2020年的趨勢和變化，而突如其來的新冠疫情，讓全球經(jīng)濟損失慘重，原來的預測顯然已經(jīng)過時。無論如何，疫情嚴重影響了今年的經(jīng)濟發(fā)展走向，也令家具行業(yè)充滿了變數(shù)。在此，對家具行業(yè)今年的走向，作出以下審慎

38、預測：海外疫情爆發(fā)，以美國為主的“北美外貿(mào)市場”，以德國、意大利為主的“歐盟外貿(mào)市場”，以日本和韓國為代表的“東亞外貿(mào)市場”，三大主流海外市場受疫情影響嚴重。對于出口到這些地方的家具制造企業(yè)來說，面臨著：海外采購客戶取消或者延遲定單，造成極大的庫存及現(xiàn)金流壓力；家居作為一種耐用消費品的需求會斷崖式下降；即便有少量的訂單，在疫情未徹底解除之前，國際物流進一步受挫也將影響外貿(mào)出口；海外展會延期，如2020米蘭家具展推遲至2021年舉行，意味著出口企業(yè)要努力開拓線上渠道。2020年對于做外貿(mào)出口的家具企業(yè)來說必定是一個“生死之年”。筆者預測，一些純外貿(mào)的小工廠將萎縮、倒閉，一些主要做國外市場的大企業(yè)

39、一邊要利用線上渠道拓客接單，一面會開拓國內(nèi)渠道。一季度財報月底會發(fā)布，大家可關(guān)注一些主要做外貿(mào)的上市企業(yè)財報，關(guān)注他們的經(jīng)營動作。改革開放以來，家具行業(yè)憑借勞動力紅利、房地產(chǎn)紅利的東風野蠻生長。不過，觀察最近幾年企業(yè)經(jīng)營數(shù)據(jù)就會發(fā)現(xiàn)，整個行業(yè)進入了增速放緩期。我們不可能再期望房地產(chǎn)還會有一個大的紅利爆發(fā)期，畢竟在國家政策引導上，已經(jīng)明確宣傳及堅持“房住不炒”。靠時代紅利、運氣就能賺錢的時代不會再有了。在行業(yè)蛋糕“分食者”越來越多、市場存量并沒有增加的情況下，家具企業(yè)必須靠實力賺錢，把公司做輕，在內(nèi)部管理上節(jié)約成本、降本增效；把客戶做大，把業(yè)務(wù)做精，廣開源頭活水。上游房地產(chǎn)大爆發(fā)不會再有的情況下

40、，一次裝修的家居需求將會減少，有遠見的家居企業(yè)已經(jīng)在挖掘二次裝修的市場，同時研究、整理二次裝修用戶的家居需求。經(jīng)濟基礎(chǔ)決定上層建筑。過去，國內(nèi)消費一直以國外為風向標，歐式、美式、日式、北歐大行其道。這場新冠疫情，讓全世界看到了中國效率，也暴露了西方國家很多的問題，加之西方經(jīng)濟增長率連年降低，最終大家發(fā)現(xiàn)中國是全球最具活力的市場，中國經(jīng)濟的影響力大增帶來中華文化的復興。家具市場的變化，也印證了這股東風壓倒西風的趨勢。比如當下歐式走得費力，大美已經(jīng)不好走了，小美開始血拼，小北歐泛濫叫好不叫座，唯新中式、現(xiàn)代極簡、輕奢這些處在風口浪尖，正在翹頭上！一些銷售美式家具的電商品牌營收額下降，企業(yè)裁員，這固

41、然有疫情大環(huán)境的影響，也從一定程度上反應(yīng)了歐式、美式、北歐、日式這些西式風格市場影響力的下降。未來，具有一定購買力，同時又具有文化審美水平的國內(nèi)消費者，將會青睞買得起的美好家居，可以預測新中式、輕奢風將繼續(xù)勁吹。（四）資金風險分析積極籌措資金，確保建設(shè)資金足額及時到位；確保資金籌措與項目的建設(shè)進度協(xié)調(diào)一致，進一步保障項目建設(shè)進度，如期發(fā)揮項目效益。投資項目計劃投入資金能否按時到位將對項目建設(shè)產(chǎn)生重大影響，投資項目的融資風險主要是指資金供應(yīng)不足或者來源中斷導致項目工期拖延或被迫中止，從而形成資金風險。項目承辦單位應(yīng)該選擇多種籌集建設(shè)資金的渠道，緊緊抓住國家鼓勵和支持相關(guān)行業(yè)發(fā)展的大好機遇，積極爭

42、取政府資金的支持和吸收社會其他資金投入，盡可能的降低債務(wù)投資的比例，從根本上降低償債壓力和債務(wù)風險。（五）技術(shù)風險分析產(chǎn)品研發(fā)及人才風險分析：由于項目產(chǎn)品市場需求潛力巨大，從而刺激相關(guān)行業(yè)的高速發(fā)展，產(chǎn)品的研發(fā)換代必須與時俱進，否則，終將慘遭淘汰，且類似項目產(chǎn)品的模仿在技術(shù)競爭中多方角逐，因此，研發(fā)中遇到的項目技術(shù)瓶頸是不可忽視的技術(shù)風險；此外，技術(shù)人才的缺乏及其流失是技術(shù)潛在的風險；投資項目主要工藝生產(chǎn)技術(shù)及設(shè)備都是經(jīng)過生產(chǎn)實踐證實是成熟、可靠的，所以，投資項目在項目產(chǎn)品生產(chǎn)技術(shù)上的風險較小。（六）財務(wù)風險分析項目承辦單位應(yīng)該提高對投產(chǎn)初期財務(wù)風險的認識，采取有效措施予以防范和抵御風險；在項

43、目建設(shè)過程中做到精打細算，并采用招投標方式控制和降低投資，規(guī)避或減少投產(chǎn)初期的財務(wù)風險。財務(wù)風險是指項目承辦單位由于不同的資本結(jié)構(gòu)而對企業(yè)投資者的收益產(chǎn)生的不確定性影響；財務(wù)風險來源于企業(yè)資金利潤率和借入資金利息率差額上的不確定因素以及借入資金與計劃自籌資金的比例的大??；借入資金比例越大，風險程度越大，反之則越小；投資項目的財務(wù)風險主要體現(xiàn)在項目實施之前，項目實施后則財務(wù)風險較小。（七）管理風險分析如何減少管理風險是投資項目運行過程中必須予以關(guān)注的；在項目的建設(shè)初期，項目承辦單位的管理承受著外部環(huán)境的沖擊，同時，團隊成員正處在分工協(xié)作的磨合期，存在巨大的管理風險；公司管理層結(jié)構(gòu)偏向年輕化，在公

44、司實際操作的實戰(zhàn)經(jīng)驗相對不足；隨著項目承辦單位的擴展，也可能造成管理、營銷人員數(shù)量和經(jīng)驗的相對缺乏；公司在發(fā)展初期，福利待遇相對欠缺，可能造成公司員工人數(shù)的不穩(wěn)定性等管理風險。經(jīng)營管理方面的風險主要是由于項目組織結(jié)構(gòu)不當、管理機制不完善或者主要經(jīng)營管理者能力不足，從而導致項目不能按計劃建成投產(chǎn)，或者投資超出估算；項目建成投產(chǎn)后，未能制定有效的企業(yè)競爭策略，在市場競爭中失敗。（八）其它風險分析原料關(guān)稅的下調(diào)有利于國產(chǎn)項目產(chǎn)品成本的降低，會加劇國內(nèi)項目產(chǎn)品生產(chǎn)能力的擴大進而加劇供需矛盾；因此，關(guān)稅的調(diào)整也使相關(guān)產(chǎn)業(yè)面臨一定的經(jīng)營風險。項目承辦單位聘請熟悉相關(guān)行業(yè)的專家就項目可能涉及的風險因素及其風

45、險程度進行判斷，采用專家評估法識別風險因素和估計風險程度，針對項目各類風險因素的風險程度進行了評定，并對結(jié)果進行整理分析表明：投資項目的建設(shè)與實施，既不存在嚴重風險，更沒有災(zāi)難性風險，較大風險主要是市場競爭能力風險、資金風險和管理風險；因此，項目承辦單位應(yīng)提高風險防范意識，積極采取應(yīng)對措施，通過風險控制和風險轉(zhuǎn)移等策略，以盡可能低的風險成本來降低風險發(fā)生的可能性，并將風險損失控制在最小程度，確保最終目標的實現(xiàn)。（九）社會影響評估1、社會影響分析項目建成投入運營后，將帶動和增加項目區(qū)域與周邊城鎮(zhèn)的商業(yè)來往，促進區(qū)域內(nèi)旅游業(yè)、休閑觀光業(yè)、商業(yè)、房地產(chǎn)等相關(guān)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，滿足人民日益增長的物質(zhì)、文化和

46、社會需求；因此，對當?shù)鼐用窬蜆I(yè)和收入有正面影響；綜上所述，投資項目對周邊地區(qū)居民就業(yè)和收入的提高具有很好的正面影響。投資項目社會影響評價范圍是以項目建設(shè)地為重點，分析項目對節(jié)約能源、減少排放、當?shù)厣鐣蜆I(yè)、居民收入、生活水平、不同群體、文教衛(wèi)生、弱勢群體、社會服務(wù)容量等方面的影響。當?shù)卣和ㄟ^項目建設(shè)帶動相關(guān)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展獲得各種稅收，增加財政收入促進和保障當?shù)亟逃?、文化、衛(wèi)生等各項社會事業(yè)的發(fā)展。當?shù)鼐用瘢和ㄟ^勞動就業(yè)獲得勞動收入，增加收入渠道；通過提供銷售、餐飲等各種服務(wù)，獲得服務(wù)收入從而在項目建設(shè)中獲益。2、社會影響效果投資項目的建設(shè)投產(chǎn)，能夠有效帶動項目建設(shè)地的相關(guān)上下游企業(yè)及其他行業(yè)，

47、例如：交通運輸業(yè)、基建業(yè)、餐飲服務(wù)業(yè)等行業(yè)的共同發(fā)展，從而促進項目建設(shè)地社會和經(jīng)濟的快速騰飛。投資項目的建設(shè)有利于強化地區(qū)景觀建設(shè)，提升當?shù)仄肺唬岣叩貐^(qū)知名度，對改善項目建設(shè)地的投資環(huán)境，建設(shè)和諧社會具有重要的推動作用。項目建成后，直接經(jīng)濟效益比較顯著，對項目建設(shè)地國民經(jīng)濟的發(fā)展具有較大的貢獻，同時，對項目建設(shè)地經(jīng)濟和社會可持續(xù)發(fā)展可起到示范帶動作用，項目的投資具有經(jīng)濟合理性；項目的實施對提高項目建設(shè)地相關(guān)行業(yè)發(fā)展，統(tǒng)籌人與自然和諧共處、建設(shè)節(jié)約型社會、走可持續(xù)發(fā)展之路具有較強的針對性、指導性。3、項目適應(yīng)性分析與投資項目直接相關(guān)的群體主要是項目區(qū)域內(nèi)的當?shù)鼐用?、從業(yè)人員以及行業(yè)內(nèi)的上、下游

48、企業(yè)；對投資項目的實施，他們中的絕大多數(shù)人持支持態(tài)度，并期待項目早日建成運營，以便獲得更優(yōu)越的工作與生活環(huán)境，增加收入，上、下游企業(yè)能優(yōu)勢互補、更好更快發(fā)展；因而，這些群體會各顯其能積極配合；在項目運營中他們是最直接的獲益者；項目所在地少數(shù)居民擔心投資項目的建設(shè)會對所在區(qū)域局部環(huán)境產(chǎn)生污染，對此存有疑慮；因而，需要進行必要宣傳，使他們也認識到：投資項目工藝技術(shù)先進，節(jié)約能源消費，從而間接減少排放，不會對環(huán)境產(chǎn)生不利影響；以便提高他們的認同度。項目施工期間會給周邊群體的出行帶來暫時不便；為了確保不同群體的切身利益，在具體執(zhí)行過程中，工作人員一定要堅持原則，嚴格執(zhí)行政府部門的有關(guān)政策，要密切與地方

49、政府部門配合，認真聽取各方面意見，做好有關(guān)人員的思想工作，使受補償者從中得到實惠，使他們的生活水平得到提高，設(shè)置安全防范措施，確保施工期周邊群眾的出行安全。4、社會風險對策分析工地廁所要有化糞池并防止?jié)B漏，定期用水沖洗、打掃，及時進行消毒、滅蚊蠅；化學藥品、外加劑要妥善保管庫內(nèi)存放；油料的保管和使用，防止跑、冒、滴、漏，污染道路、場所、水源；施工和生活廢水的排放要通過沉淀池后再按規(guī)定排入污水管或河流。變壓器及配電箱必須有明顯標志和相應(yīng)的安全防護；接線開關(guān)盒、配電箱力求統(tǒng)一購買或制作，內(nèi)部必須加裝與使用條件相匹配的漏電保護器；用電機具電源線應(yīng)避免隨意亂放亂拖，謹防觸漏電事故發(fā)生；各配電箱、接線盒

50、應(yīng)懸掛，并有防雨措施，不應(yīng)隨地設(shè)置；非持證電工不得進行接線和用電裝置、機具的修理。項目承辦單位擁有豐富的經(jīng)營、管理和適應(yīng)市場經(jīng)驗，但并不排除會有一些弊??；因此，應(yīng)加強企業(yè)管理，按照現(xiàn)代化的企業(yè)制度、財務(wù)管理制度去建設(shè)和經(jīng)營企業(yè)，減小管理風險，是新項目進行中應(yīng)予以關(guān)注的。項目承辦單位建立企業(yè)內(nèi)部生產(chǎn)安全保障措施，加強監(jiān)督消除安全隱患和由此帶來的社會問題；建立健全企業(yè)內(nèi)部治安保衛(wèi)體系，加強法制教育，減少治安事件的發(fā)生避免工人擾民。5、社會風險評價投資項目建成后增加了當?shù)厝嗣袢罕姷木蜆I(yè)機會，提高了當?shù)厝嗣竦氖杖耄岣吡司用竦纳钏?，為提高社會就業(yè)率做出很大的貢獻。投資項目的建設(shè)改變了當?shù)卦瓉韱我坏?/p>

51、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)結(jié)構(gòu)，帶來生產(chǎn)要素的流動和勞動力投向的變化，從當?shù)厣鐣顩r的資料可以看出，項目建設(shè)地具有豐富的勞動力資源，項目的實施增加了當?shù)厥Ｓ鄤趧恿Φ木蜆I(yè)機會，為農(nóng)民改變原來的生產(chǎn)方式提供了必要的條件，勞動力可以投入到工業(yè)生產(chǎn)中，從而提高農(nóng)民的生產(chǎn)水平和生活質(zhì)量。中國的家具行業(yè)市場進入門檻低，壓縮成本降低售價成為許多新進入市場的小廠家的殺手锏。伴隨著家具類產(chǎn)品包裝、物流和電商環(huán)境的日趨完善，家具品牌的競爭從區(qū)域競爭拓展為全國范圍的競爭，一些以低成本為競爭優(yōu)勢的品牌發(fā)現(xiàn)總能找到比自己價格還低的類似競品，就連許多高端家具品牌也受到了越來越多的競爭和壓力。中國家具品牌要思考清楚長遠發(fā)展的戰(zhàn)略問題，擺脫目光短淺的價格戰(zhàn)，不要被一