銀行從業(yè)資格考試個人理財串講.ppt

2015年銀行從業(yè)資格考試財富管理師初級教材 個人理財,黃 群,取證考試介紹,試題難度不是很高，題型結(jié)構(gòu)分單選、多選和判斷。共140題，80單選，50多選，10判斷 題目側(cè)重理解和辨析，也有部分記憶類型 計算題側(cè)重于現(xiàn)金流的計算，財務(wù)計算器、EXCEL財務(wù)函數(shù)的使用，這是新教材的特色之一,法律法規(guī)知識、理財師專業(yè)業(yè)務(wù)知識考點較多，需要仔細(xì)學(xué)習(xí)；職業(yè)道德方面也有一些題。這些題都不用太用理解，能記憶就能得分 會有題目不在教材的范圍內(nèi)，但是不會很難。,考情介紹,本次考試是銀行初級理財師入門考試，考試題目不會太難，所以大家不要擔(dān)心考題的難度，重點的是要掌握知識的寬度和廣度。 計算題：重視財務(wù)計算器和EXCEL的使用方法,計算題不會太難，主要是一些基本的計算。,溫習(xí)次序,看教材的附錄2：P279的“商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)相關(guān)法律法規(guī)，從整個教材的知識體系來說，前面所有章節(jié)的知識點都是這個附錄的解釋、細(xì)化、說明和補充， 復(fù)習(xí)可以根據(jù)一下步驟： 1、先學(xué)習(xí)附錄2內(nèi)容 2、學(xué)習(xí)(復(fù)習(xí))2、3、4、5章，要多看，都是一些理解記憶的知識點 3、再學(xué)習(xí)前面的第1章、第6、7章，附錄1; 學(xué)習(xí)方法 不猜題，認(rèn)真讀書 針對考試的特點，最好是以練帶學(xué)，通過做題，來鞏固相應(yīng)的知識點。 選題不必多：因時間有限，要選擇有質(zhì)量的練習(xí)題來做。 做題的目的：是為了了解自己掌握知識的程度，促使自己回到教材上，找到更細(xì)致的復(fù)習(xí)點，使您的復(fù)習(xí)達(dá)到事半功倍的效果,取證考試四字箴言,背書+做題=通過,了解教材的新舊變化 見講義,第一章 個人理財概述,第一節(jié)個人理財相關(guān)定義 一、個人理財相關(guān)定義（熟悉） 二、個人理財業(yè)務(wù)的相關(guān)主體（熟悉）； 三、銀行個人理財業(yè)務(wù)的分類（了解）； 第二節(jié) 個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展與狀況； 一、個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展（了解） 二、個人理財業(yè)務(wù)迅速發(fā)展的原因（了解） 第三節(jié) 理財師的執(zhí)業(yè)資格和要求 一、理財師的隊伍狀況（了解） 二、理財師的職業(yè)特征（掌握）； 三、掌握理財師的執(zhí)業(yè)資格（掌握）,單選： 商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)管理暫行辦法明確規(guī)定，（ ）是指商業(yè)銀行為個人客戶提供的財務(wù)分析，財務(wù)規(guī)劃，投資顧問，資產(chǎn)管理專業(yè)化服務(wù)活動。 A. 綜合理財業(yè)務(wù)。 B. 個人理財業(yè)務(wù)。 C.理財計劃。 D.私人銀行業(yè)務(wù)。 B,第二章 個人理財涉及的法律法規(guī),第一節(jié)理財師的法律法規(guī)基礎(chǔ)知識 一、法律知識的重要性（熟悉） 二、中國的法律體系（熟悉） 三、民事法律關(guān)系介紹（熟悉） 四、合同法律關(guān)系（熟悉） 第二節(jié)理財規(guī)劃中的法律法規(guī) 一、物權(quán)法（掌握） 二、婚姻法 （掌握） 三、個人獨資企業(yè)法和合伙企業(yè)法（熟悉） 第三節(jié)商業(yè)銀行理財產(chǎn)品及銷售相關(guān)的法律法規(guī)（熟悉） 一、商業(yè)銀行理財產(chǎn)品涉及的主要法律法規(guī) 二、基金代銷業(yè)務(wù)涉及的法律法規(guī) 三、保險代理涉及的相關(guān)法律法規(guī) 四、銀信理財涉及的法律法規(guī) 五、黃金期貨交易業(yè)務(wù)涉及的法律法規(guī) 六、個人外匯管理涉及的法律法規(guī),本章結(jié)構(gòu),單選題,按照個人外匯管理辦法，對經(jīng)常項目個人外匯管理描述錯誤的是( D )。 A經(jīng)常項目的外匯管理按照可兌換原則管理 B從事貨物進(jìn)出口的個人對外貿(mào)易經(jīng)營者，在商務(wù)部門辦理對外貿(mào)易備案后，其貿(mào)易外匯資金的管理按照機構(gòu)外匯收支進(jìn)行管理 C個人進(jìn)行工商登記后，可以憑有關(guān)單證辦理委托具有對外貿(mào)易經(jīng)營權(quán)的企業(yè)代理進(jìn)出口項下的外匯資金收付.劃轉(zhuǎn).結(jié)匯 D境內(nèi)個人外匯匯出境外用于經(jīng)常項目支出，單筆或當(dāng)日累計匯出在規(guī)定金額以上的，應(yīng)憑本人有效身份證件P67第十二條在銀行辦理,多選題,保險代理人.保險經(jīng)紀(jì)人在辦理保險業(yè)務(wù)活動中不得有( )行為。( ABCDE) A隱瞞與保險合同有關(guān)的重要情況 B以本機構(gòu)名義進(jìn)行保險產(chǎn)品宣傳 C阻礙投保人履行保險法規(guī)定的如實告知義務(wù)，或者誘導(dǎo)其不履行本法規(guī)定的如實告知義務(wù) D承諾向投保人.被保險人或者受益人給予保險合同規(guī)定以外的其他利益 E利用行政權(quán)力.職務(wù)或職業(yè)便利以及其他不正當(dāng)手段強迫.引誘或者限制投保人訂立保險合同,第三章 理財投資市場概述,第一節(jié)金融市場概述（掌握） 一、金融市場概念 二、掌握金融市場的特點 三、金融市場的構(gòu)成要素 四、金融市場功能及分類； 第二節(jié)金融市場分類（掌握） 一、有形市場和無形市場 二、發(fā)行市場和流通市場 三、貨幣市場與資本市場 四、直接融資市場和間接融資市場 第三節(jié)理財投資市場介紹 一、貨幣市場介紹（掌握） 二、掌握債券市場介紹（掌握） 三、股票市場介紹（掌握） 四、金融衍生品市場介紹（掌握） 五、外匯市場介紹（掌握） 六、保險市場介紹（掌握） 七、貴金屬市場及其他投資市場介紹（了解）,單選題,將金融產(chǎn)品一某種標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行通常狀況下的排序，則下列說法正確的是（ ）。 A. 金融產(chǎn)品的風(fēng)險由大到小排序為：衍生品.股票.儲蓄產(chǎn)品.可轉(zhuǎn)換債券 B. 金融產(chǎn)品的流動性由大到小排序為：國庫券.定期存款.大額可轉(zhuǎn)讓存單 C. 金融產(chǎn)品的收益率由大到小排序為：外幣理財計劃.期貨.儲蓄產(chǎn)品 D. 金融產(chǎn)品的利率由大到小排序為：定期存款.定活兩便儲蓄存款.活期存款,例題-多選題,債券市場的功能包括如下內(nèi)容（ACD ）。 A.融資功能 B.資本轉(zhuǎn)讓功能 C.價格發(fā)現(xiàn)功能 D.宏觀調(diào)控功能,例題,多選題 貨幣市場基金的投資對象包括( )。 A銀行短期存款 B短期國庫券 C股票 D銀行承兌匯票 E股指期貨 A B D 按照交易標(biāo)的物來對金融市場進(jìn)行分類，可以分為( )。 A外匯市場 B柜臺市場 C貨幣市場 D資本市場 E金融衍生品市場 ACDE,以下哪項不是黃金的供給方（ ）。 A. 黃金加工商 B.出售或供出黃金給中央銀行 C.打算出手黃金的私人或集團 D.產(chǎn)金商 AB,單選題,將金融產(chǎn)品一某種標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行通常狀況下的排序，則下列說法正確的是（ ）。 A. 金融產(chǎn)品的風(fēng)險由大到小排序為：衍生品.股票.儲蓄產(chǎn)品.可轉(zhuǎn)換債券 B. 金融產(chǎn)品的流動性由大到小排序為：國庫券.定期存款.大額可轉(zhuǎn)讓存單 C. 金融產(chǎn)品的收益率由大到小排序為：外幣理財計劃.期貨.儲蓄產(chǎn)品 D. 金融產(chǎn)品的利率由大到小排序為：定期存款.定活兩便儲蓄存款.活期存款,第四章 理財產(chǎn)品概述,第一節(jié) 銀行理財產(chǎn)品（熟悉） 一、銀行理財產(chǎn)品概述 二、銀行理財產(chǎn)品的分類與特點 三、銀行理財產(chǎn)品的風(fēng)險及法律約束 第二節(jié) 銀行代理理財產(chǎn)品 一、銀行代理理財產(chǎn)品概述 二、基金（掌握） 三、保險（掌握） 四、國債（掌握） 五、信托產(chǎn)品（掌握） 六、貴金屬（了解） 七、券商資產(chǎn)管理計劃（了解） 第三節(jié)其他理財產(chǎn)品（熟悉） 一、股票 二、中小企業(yè)私募債 三、基金子公司產(chǎn)品 四、合伙制私募基金,本章結(jié)構(gòu),多選題 1 下列金融工具中，貨幣型理財產(chǎn)品可以投資的有( )。 A新股申購 B金融債 C中央銀行票據(jù) D債券回購 E外匯 B C D,關(guān)于信托類產(chǎn)品的流動性，下列說法錯誤的是( D)。 A.流動性強 B.在通常情況下，信托資金不可以提前支取 C.轉(zhuǎn)讓時，轉(zhuǎn)讓人應(yīng)到信托公司辦理轉(zhuǎn)讓手續(xù)，并繳納手續(xù)費 D.轉(zhuǎn)讓時，受讓人應(yīng)到信托公司辦理轉(zhuǎn)讓手續(xù)，但不需繳納手續(xù)費,第五章 客戶分類與需求分析,第一節(jié) 了解客戶需求的重要性（熟悉） 一、企業(yè)經(jīng)營管理的趨勢 二、理財師工作職責(zé)的需求 三、理財服務(wù)規(guī)范與質(zhì)量的要求 第二節(jié) 了解客戶的主要內(nèi)容（熟悉） 一、 了解客戶的主要內(nèi)容 二、客戶需求分析 第三節(jié)客戶分類與客戶需求分析 一、不同客戶的分類方法（熟悉） 二、掌握生命周期理論與客戶需求的關(guān)系（掌握） 第四節(jié)了解客戶的方法（掌握） 一、開戶資料 二、調(diào)查問卷 三、面談溝通 四、電話溝通,本章結(jié)構(gòu),單選： 1根據(jù)生命周期理論，家庭生命周期各階段中可承受投資風(fēng)險最高的是(A )。 A家庭形成期 B家庭成長期 C家庭成熟期 D家庭衰老期 2 在家庭生命周期各階段的理財規(guī)劃中，將家庭核心資產(chǎn)配置為股票60 %.債券30 %.貨幣10%，這是屬于家庭生命周期的哪個階段?(B ) A家庭形成期 B家庭成長期 C家庭成熟期 D家庭衰老期,下列( )沒有參與生命周期理論的創(chuàng)建。 A.R布倫博格 B.哈里馬柯維茨 C.F莫迪利安尼 D.A安多,第六章 理財規(guī)劃計算工具與方法,第一節(jié) 貨幣時間價值的基本概念 一、貨幣時間價值概念與影響因素（熟悉）； 二、貨幣時間價值的基本參數(shù)（掌握） 三、現(xiàn)值與終值的計算（掌握） 四、72法則（掌握） 五、有效利率的計算（掌握） 第二節(jié)規(guī)則現(xiàn)金流的計算（掌握） 一、期末年金與期初年金 二、永續(xù)年金 三、增長型年金 第三節(jié)不規(guī)則現(xiàn)金流的計算（掌握） 一、凈現(xiàn)值（NPV） 二、內(nèi)部回報率（IRR） 第四節(jié)理財規(guī)劃計算工具 一、復(fù)利與年金系數(shù)表（掌握的計算方法及運用）； 二、財務(wù)計算器(了解) 三、Excel的使用（了解）； 四、金融理財工具的特點及比較（了解）； 五、貨幣時間價值在理財規(guī)劃中的使用（熟悉）。,本章結(jié)構(gòu),現(xiàn)值和終值的計算,計算多期中終值的公式為：FV=PV（1+r）t 計算多期中現(xiàn)值的公式為：PV=FV/（1+r）t 其中，（1+r）t是終值復(fù)利因子，1/（1+r）t是現(xiàn)值貼現(xiàn)因子。 【例題】陳太太購買某公司股票，該公司的分紅為每股1.10元，預(yù)計未來5年內(nèi)以每年40%的速度增長，5年后的股利為多少? 1.1 （1+40%）5,復(fù)利期間和有效年利率的計算,復(fù)利期間。一年內(nèi)對金融資產(chǎn)計m次復(fù)利，t年后，得到的價值是,【例題】將50元進(jìn)行投資，年利率為l2%，每半年計息一次，3年后的終值為多少? 3年后能給人們回報的年收益率即為有效年利率(EAR)，即 FV=501+0.12/232=70.93（元） 0.12/2=r/m=EAR 501+0.12/2 32=501+r/m(0.12/2 3m(2)=501+EAR3 1+EAR=(1+r/m) m,72法則,金融學(xué)上的72法則是用作估計一定投資額倍增或減半所需要的時間的方法， 用72除以收益率或通脹率就可以得到固定一筆投資(錢)翻番或減半所需的時間。 計算公式：72/投資期=預(yù)期收益率 P190實例6-7 假設(shè)以6%的復(fù)利來計息，那么需要72/6=12年就可完成翻一番這個目標(biāo)。 這個法則只適用于利率(或通貨膨脹率)在一個合適的區(qū)間內(nèi)的情況下，若利率太高則不適用。 72法則可以有效地節(jié)約計算時間，估算結(jié)果也與公式計算出的答案非常接近。,規(guī)則現(xiàn)金流的計算,年金是一組在某個特定的時段內(nèi)金額相等、方向相同、時間間隔相同的現(xiàn)金流。 期末年金現(xiàn)值的公式為,【例題】張先生在未來10年內(nèi)每年年底獲得1000元，年利率為8%，則這筆年金的現(xiàn)值為,年金的計算,期初年金現(xiàn)值的公式為,【例題】張先生在未來10年內(nèi)每年年初獲得1000元，年利率為8%，則這筆年金的現(xiàn)值為,永續(xù)年金,增長型永續(xù)年金,是指在無限期內(nèi)，時間間隔相同，、不間斷、金額不相等但每年增長率相等、方向相同的一系列現(xiàn)金流； 公式： 期末增長型永續(xù)年金現(xiàn)值（rg）=C/(r-g) 實例：P196 實例6-21,不規(guī)則的現(xiàn)金流的計算-凈現(xiàn)值,內(nèi)部回報率,實例P197,財務(wù)計算器,復(fù)利與年金系數(shù)表,復(fù)利終值 復(fù)利終值通常指單筆投資在若干年后所反映的投資價值，包括本金、利息、紅利和資本利得。理論上，復(fù)利終值計算公式為： FV=PV(1+r)n 其中，F(xiàn)V代表終值(本金+利息); PV代表現(xiàn)值(本金); r代表利率、投資報酬率或通貨膨脹率; n代表期數(shù); (1+r)n代表復(fù)利終值系數(shù)。 以上參數(shù)中，n與r為查表時對照的變量。復(fù)利終值系數(shù)表中PV(現(xiàn)值)已假定為l，F(xiàn)V(終值)即為終值系數(shù)。,復(fù)利現(xiàn)值 復(fù)利現(xiàn)值一般指當(dāng)要實現(xiàn)期末期望獲得的投資價值時，在給定的投資報酬率和投資期限的情況下，以復(fù)利計算出投資者在期初應(yīng)投入的金額。 理論上，復(fù)利現(xiàn)值計算公式為：PV=FV/(1+r)n=FV(1+r)-n PV代表現(xiàn)值(期初投資金額); FV代表終值(期末獲得投資價值); r代表折現(xiàn)率、投資報酬率或通貨膨脹率; n代表期數(shù); (1+r)-n代表復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)。 以上參數(shù)中，n與r為查表時對照的變量，復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)表中已假定終值(FV)為1，現(xiàn)值(PV)就是復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)。,調(diào)用Excel財務(wù)函數(shù)方法,打開Excel電子表格，在菜單中選擇【公式】的功能。 選擇插入【函數(shù)】中的【財務(wù)】。 在財務(wù)函數(shù)中選擇需要用的終值、現(xiàn)值或年金函數(shù)： FV 終值函數(shù)。PV 現(xiàn)值函數(shù)。PMT 年金函數(shù)。NPER 期數(shù)函數(shù)。RATE 利率函數(shù)。 輸入剩下四個變量： RATE要輸入10%或者0.1; TYPE中1表示期初，0表示期末; 輸入數(shù)字的時候，投資、存款、生活費用支出、房貸本息支出等為現(xiàn)金流出，輸入負(fù)號; 收入、贖回投資、借入本金等為現(xiàn)金流入，記為正號。 輸完所有數(shù)字之后按確定鍵即可求出所需函數(shù)。,IRR與NPV的計算,IRR內(nèi)部報酬率函數(shù)：現(xiàn)金流量為正數(shù)，就表示現(xiàn)金流入，負(fù)數(shù)為流出; 運用Excel表格來計算內(nèi)部報酬率比財務(wù)計算器要便捷許多。 在退休規(guī)劃中，工作期現(xiàn)金流如果設(shè)定為正數(shù)，那么退休期則為負(fù)數(shù)，計算出的IRR就是實現(xiàn)退休規(guī)劃所需要的報酬率。 NPV凈現(xiàn)值函數(shù)：NPV通常用于比較兩個投資方案哪個更優(yōu)，NPV越高的方案越劃算。,第七章 理財師的工作流程和方法,第一節(jié)概述（掌握理財師工作流程的基本步驟） 第二節(jié)接觸客戶、建立信任關(guān)系 一、接觸客戶 二、建立信任關(guān)系（掌握獲得客戶信任的要點） 三、需要告知客戶的理財服務(wù)信息（了解）； 第三節(jié) 分析客戶家庭的財務(wù)狀況（了解） 一、收集客戶信息必要性和技巧； 二、客戶信息的內(nèi)容 三、分析客戶的財務(wù)狀況 第四節(jié)明確客戶的財務(wù)目標(biāo)