企業(yè)研究論文-淺談中小企業(yè)融資難的主要癥結(jié)及對策思考.doc

企業(yè)研究論文-淺談中小企業(yè)融資難的主要癥結(jié)及對策思考論文關(guān)鍵詞:中小企業(yè)融資；問題；對策論文摘要:中小企業(yè)是改革開放后出現(xiàn)的新的企業(yè)群體,對我國國民經(jīng)濟和社會發(fā)展做出積極貢獻(xiàn)。但是,融資難的問題一直制約著中小企業(yè)的發(fā)展,尤其全球金融危機爆發(fā)以來,融資問題更是成了中小企業(yè)生存發(fā)展的瓶頸。同時,這一問題也受到了國家和社會各界的高度關(guān)注。本文主要針對當(dāng)前我國中小企業(yè)融資中存在的問題,提出了幾點有針對性的政策建議。金融危機視角下,我國實施了適度寬松的貨幣政策,金融機構(gòu)貸款大幅增加,但絕大部分貸款貸給了“鐵公基”,中小企業(yè)融資難、貸款難的呼聲愈來愈高。據(jù)報道,2009年4月底,一大批中小企業(yè)倒閉。本文主要針對當(dāng)前我國中小企業(yè)融資中存在的問題,提出了幾點有針對性的政策建議。一、發(fā)展中小企業(yè)的重要性中小企業(yè)是城市經(jīng)濟的主力軍,滿足內(nèi)需的主保障,社會就業(yè)的主渠道,農(nóng)民增收的主板塊,結(jié)構(gòu)調(diào)整的主載體,科技創(chuàng)新的主動力。其穩(wěn)定而持續(xù)的發(fā)展對國民經(jīng)濟的穩(wěn)定,市場經(jīng)濟體制的完善,國家經(jīng)濟的整體競爭力乃至社會的安定均具有廣泛而深遠(yuǎn)的意義。按照我國政府確定的中小企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn),有關(guān)統(tǒng)計資料顯示,2009年初,我國共有中小企業(yè)1000萬個,占企業(yè)總數(shù)的90%以上,從業(yè)人員1.74億人。從貢獻(xiàn)上看我國中小企業(yè)所創(chuàng)造的最終產(chǎn)品和服務(wù)的價值已占全國GDP的50%以上,所解決的就業(yè)量占全國城鎮(zhèn)總就業(yè)量的75%,所提供的產(chǎn)品、技術(shù)和服務(wù)出口約占出口總量的60%,中小企業(yè)所完成的稅收占全國全部稅收收入的40%以上。隨著我國經(jīng)濟體制改革的深入,中小企業(yè)的經(jīng)濟權(quán)重將持續(xù)增加。目前中小企業(yè)已占到全國產(chǎn)出的50%以上,但獲得的貸款不到總貸款的20%。二、目前中小企業(yè)融資困難的原因分析中小企業(yè)處于資本快速積累、規(guī)?？焖贁U張的階段,其對于資金的需求巨大,因此在發(fā)展中小企業(yè)過程中如何解決融資是不可回避的問題。不可否認(rèn),其融資存在著若干較為嚴(yán)重的問題。(一)中小企業(yè)經(jīng)營規(guī)模不大,業(yè)績不穩(wěn)定,風(fēng)險大尤其是中小企業(yè)由于資產(chǎn)少、底子薄、抗外部沖擊能力弱,加之缺乏自己的自有品牌和穩(wěn)定的主營業(yè)務(wù)等,使小企業(yè)與大企業(yè)相比有著較高的倒閉率和歇業(yè)率。據(jù)統(tǒng)計,目前我國中小企業(yè)的平均壽命只有短短的3.5年,容易給投資者帶來較大風(fēng)險。(二)擔(dān)保、抵押難,嚴(yán)重制約貸款的發(fā)放從抵押情況看,多數(shù)小企業(yè)由于資產(chǎn)少、抵押物價值低,難以達(dá)到借款銀行的要求；即使有達(dá)到銀行要求的抵押物,由于需要對抵押物進(jìn)行評估、公證、保險、登記、封存保管等環(huán)節(jié),往往因為辦理抵押環(huán)節(jié)多、手續(xù)繁、時間長、費用高,難以滿足企業(yè)的臨時急需。從擔(dān)保情況看,商業(yè)銀行對擔(dān)保企業(yè)應(yīng)具備的條件做了嚴(yán)格的規(guī)定,如必須是AA級以上有一定資金實力的企業(yè)等,而小企業(yè)由于自身經(jīng)濟實力弱、還款保證性低等原因,要找到銀行認(rèn)可的擔(dān)保單位也非常困難。加之隨著市場化意識的增強,即使一些小企業(yè)找到具備擔(dān)保條件的企業(yè),也往往因為這些企業(yè)防范風(fēng)險的需要而拒絕承擔(dān)保人責(zé)任,從而使小企業(yè)的擔(dān)保鏈條難以延續(xù)。(三)財務(wù)管理與內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)不健全,誠信度普遍較差很少有中小企業(yè)做過資信評級,許多企業(yè)產(chǎn)權(quán)不清晰及公司治理結(jié)構(gòu)不完善,個別企業(yè)財務(wù)管理不規(guī)范,數(shù)據(jù)不真,資料不全、信息失真、以單代帳、帳外帳等問題突出,并有抽逃資金、拖欠賬款現(xiàn)象,影響了整體的信用形象。在一些中小企業(yè)中,少數(shù)人或個別人控制現(xiàn)象比較普遍,多數(shù)存在法人資產(chǎn)與自然人資產(chǎn)沒有嚴(yán)格的區(qū)分,當(dāng)企業(yè)發(fā)生經(jīng)營困難時,抽逃企業(yè)資產(chǎn)問題時常發(fā)生而且很難控制,貸款的保證往往得不到落實。(四)經(jīng)營組織形式的多樣性及信息內(nèi)部化,信息不對稱問題突出中小企業(yè)的組織形式多種多樣,部分中小企業(yè)的財務(wù)報告制度落后,信息不透明,缺乏審計部門確認(rèn)的財務(wù)報表和良好的經(jīng)營業(yè)績,增加了銀行對企業(yè)財務(wù)信息的審查難度,銀行經(jīng)營面臨的風(fēng)險較大。目前,大部分小企業(yè)規(guī)模小、分布散、成立時間短、企業(yè)經(jīng)營組織形式多樣,使商業(yè)銀行對這些企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)、法人素質(zhì)、經(jīng)營業(yè)績等資料難以準(zhǔn)確掌握,無疑使得金融機構(gòu)平均成本和邊際成本比較高,增大了銀行審查、監(jiān)管的難度,也使銀行對貸款的發(fā)放難以做到心中有數(shù),銀行不愿因此支付較高的成本,而企業(yè)也無力承受過高的融資成本。(五)國際國內(nèi)經(jīng)濟形勢變化,進(jìn)一步增大了中小企業(yè)的競爭壓力目前,拉動經(jīng)濟的三駕馬車投資、消費與內(nèi)需仍存在一定的運行失衡。今年世界各國經(jīng)濟增長速度放緩,次貸危機及人民幣持續(xù)升值固然在一定程度上緩解了我國貿(mào)易順差過大,抑制了投資過快增長,有利于促進(jìn)經(jīng)濟增長由主要依靠投資、出口拉動向依靠消費、投資、出口協(xié)調(diào)拉動轉(zhuǎn)變,但也不得不承認(rèn),內(nèi)需相對不足、出口不斷萎縮對大多數(shù)中小企業(yè)產(chǎn)生了致命的威脅。三、解決中小企業(yè)貸款難的幾點政策建議(一)動產(chǎn)質(zhì)押是解決中小企業(yè)貸款擔(dān)保難的較好方式長期以來,銀行貸款業(yè)務(wù)的擔(dān)保方式較為單一,主要以不動產(chǎn)抵押和保證為主,因而“擔(dān)保難”無疑是融資難的一大核心問題,進(jìn)而也成為制約銀行業(yè)做大做強資產(chǎn)業(yè)務(wù)的一大障礙。在安泰資產(chǎn)監(jiān)管公司了解到,針對部分企業(yè)因采用租賃的土地、廠房進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營活動,而融資時無可供抵押的土地廠房；部分企業(yè)原有的土地、廠房(商鋪)、設(shè)備已向他行設(shè)定抵押,因再無固定資產(chǎn)可供抵押而無法取得更多的銀行貸款支持；設(shè)定抵押的機器設(shè)備、尤其是專用設(shè)備,難以變現(xiàn),一旦依法處置相當(dāng)困難,且價值難以實現(xiàn)；貸款客戶之間相互提供保證擔(dān)保,構(gòu)成了事實上的銀行貸款自己給自己擔(dān)保,一旦出現(xiàn)風(fēng)險依法追索擔(dān)保單位的連帶保證責(zé)任,難免會導(dǎo)致貸款企業(yè)間的連鎖風(fēng)險等諸多問題,動產(chǎn)質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)應(yīng)運而生。動產(chǎn)質(zhì)押貸款業(yè)務(wù),顧名思義,就是以出質(zhì)人合法取得所有權(quán)的動產(chǎn)作質(zhì)押,獲取貸款行人民幣短期貸款,并引進(jìn)專業(yè)管理公司作為第三方監(jiān)管質(zhì)押物,質(zhì)押物存放于銀行、監(jiān)管公司和出質(zhì)人均無異議的監(jiān)管倉庫,實行信貸資金歸還與質(zhì)押物出庫的同步實施。以企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的、大宗的、高流動性的主要原材料(如石油、煤炭、成品金屬及其他礦產(chǎn)品、等級糧油制品、木材、通用化工原料等)等動產(chǎn)設(shè)定質(zhì)押擔(dān)保,具有易保值、易保管、易變現(xiàn)、易處置等顯著特點,是一種極佳的信貸擔(dān)保方式,也一定是貸款擔(dān)保的新趨勢。(二)地方政府應(yīng)大力推進(jìn)中小企業(yè)信用體系建設(shè),營造良好的金融環(huán)境政府應(yīng)從推動新一輪經(jīng)濟發(fā)展的高度,進(jìn)一步深化對中小企業(yè)發(fā)展重大意義的認(rèn)識,以科學(xué)發(fā)展觀進(jìn)一步引領(lǐng)、保障和促進(jìn)中小企業(yè)的健康快速發(fā)展；從堅持嚴(yán)格依法辦事的角度進(jìn)一步加大對“兩法”貫徹實施的力度,形成合力為中小企業(yè)的發(fā)展提供良好的外部環(huán)境,想方設(shè)法緩解中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營中的難題,整體推進(jìn)中小企業(yè)的轉(zhuǎn)型升級。尤其是在創(chuàng)業(yè)扶持、創(chuàng)新推動、市場開拓、資金支持、人才培訓(xùn)等方面,為中小企業(yè)提供全方位的服務(wù)指導(dǎo)和支持。改善、提高中小企業(yè)信用,對于提升中小企業(yè)整體素質(zhì)和綜合競爭力,抵御信用風(fēng)險,提高自身的融資能力,促進(jìn)中小企業(yè)健康發(fā)展具有重要意義。要逐步建立和完善中小企業(yè)征信系統(tǒng)和信用評價體系,向銀行等機構(gòu)提供企業(yè)信用信息；表彰守信用的中小企業(yè),樹立信用典型,大力宣傳和推廣信用管理先進(jìn)模式和經(jīng)驗。地方政府要積極組織建立和完善中小企業(yè)融資擔(dān)保體系,為中小企業(yè)融資提供保障。要鼓勵和支持設(shè)立中小企業(yè)擔(dān)保機構(gòu),充分發(fā)