上海自貿區(qū)的政策匯總(金融方面).doc

“一行三會”對上海自貿區(qū)的政策匯總中國人民銀行： 一、總體原則 （一）堅持金融服務實體經濟，進一步促進貿易投資便利化，擴大金融對外開放，推動試驗區(qū)在更高平臺參與國際競爭。 （二）堅持改革創(chuàng)新、先行先試，著力推進人民幣跨境使用、人民幣資本項目可兌換、利率市場化和外匯管理等領域改革試點。（三）堅持風險可控、穩(wěn)步推進，“成熟一項、推動一項”，適時有序組織試點。 二、創(chuàng)新有利于風險管理的賬戶體系（四）試驗區(qū)內的居民可通過設立本外幣自由貿易賬戶（以下簡稱居民自由貿易賬戶）實現(xiàn)分賬核算管理，開展本意見第三部分的投融資創(chuàng)新業(yè)務；非居民可在試驗區(qū)內銀行開立本外幣非居民自由貿易賬戶（以下簡稱非居民自由貿易賬戶），按準入前國民待遇原則享受相關金融服務。 （五）居民自由貿易賬戶與境外賬戶、境內區(qū)外的非居民賬戶、非居民自由貿易賬戶以及其他居民自由貿易賬戶之間的資金可自由劃轉。同一非金融機構主體的居民自由貿易賬戶與其他銀行結算賬戶之間因經常項下業(yè)務、償還貸款、實業(yè)投資以及其他符合規(guī)定的跨境交易需要可辦理資金劃轉。居民自由貿易賬戶與境內區(qū)外的銀行結算賬戶之間產生的資金流動視同跨境業(yè)務管理。（六）居民自由貿易賬戶及非居民自由貿易賬戶可辦理跨境融資、擔保等業(yè)務。條件成熟時，賬戶內本外幣資金可自由兌換。建立區(qū)內居民自由貿易賬戶和非居民自由貿易賬戶人民幣匯兌的監(jiān)測機制。 （七）上海地區(qū)金融機構可根據人民銀行規(guī)定，通過設立試驗區(qū)分賬核算單元的方式，為符合條件的區(qū)內主體開立自由貿易賬戶，并提供相關金融服務。三、探索投融資匯兌便利 （八）促進企業(yè)跨境直接投資便利化。試驗區(qū)跨境直接投資，可按上海市有關規(guī)定與前置核準脫鉤，直接向銀行辦理所涉及的跨境收付、兌換業(yè)務。 （九）便利個人跨境投資。在區(qū)內就業(yè)并符合條件的個人可按規(guī)定開展包括證券投資在內的各類境外投資。個人在區(qū)內獲得的合法所得可在完稅后向外支付。區(qū)內個體工商戶可根據業(yè)務需要向其在境外經營主體提供跨境貸款。在區(qū)內就業(yè)并符合條件的境外個人可按規(guī)定在區(qū)內金融機構開立非居民個人境內投資專戶，按規(guī)定開展包括證券投資在內的各類境內投資。 （十）穩(wěn)步開放資本市場。區(qū)內金融機構和企業(yè)可按規(guī)定進入上海地區(qū)的證券和期貨交易場所進行投資和交易。區(qū)內企業(yè)的境外母公司可按國家有關法規(guī)在境內資本市場發(fā)行人民幣債券。根據市場需求，探索在區(qū)內開展國際金融資產交易等。 （十一）促進對外融資便利化。根據經營需要，注冊在試驗區(qū)內的中外資企業(yè)、非銀行金融機構以及其他經濟組織（以下簡稱區(qū)內機構）可按規(guī)定從境外融入本外幣資金，完善全口徑外債的宏觀審慎管理制度，采取有效措施切實防范外債風險。 （十二）提供多樣化風險對沖手段。區(qū)內機構可按規(guī)定基于真實的幣種匹配及期限匹配管理需要在區(qū)內或境外開展風險對沖管理。允許符合條件的區(qū)內企業(yè)按規(guī)定開展境外證券投資和境外衍生品投資業(yè)務。試驗區(qū)分賬核算單元因向區(qū)內或境外機構提供本外幣自由匯兌產生的敞口頭寸，應在區(qū)內或境外市場上進行平盤對沖。試驗區(qū)分賬核算單元基于自身風險管理需要，可按規(guī)定參與國際金融市場衍生工具交易。經批準，試驗區(qū)分賬核算單元可在一定額度內進入境內銀行間市場開展拆借或回購交易。四、擴大人民幣跨境使用 （十三）上海地區(qū)銀行業(yè)金融機構可在“了解你的客戶”、 “了解你的業(yè)務”和“盡職審查”三原則基礎上，憑區(qū)內機構（出口貨物貿易人民幣結算企業(yè)重點監(jiān)管名單內的企業(yè)除外）和個人提交的收付款指令，直接辦理經常項下、直接投資的跨境人民幣結算業(yè)務。 （十四）上海地區(qū)銀行業(yè)金融機構可與區(qū)內持有支付業(yè)務許可證且許可業(yè)務范圍包括互聯(lián)網支付的支付機構合作，按照支付機構有關管理政策，為跨境電子商務（貨物貿易或服務貿易）提供人民幣結算服務。 （十五）區(qū)內金融機構和企業(yè)可從境外借用人民幣資金，借用的人民幣資金不得用于投資有價證券、衍生產品，不得用于委托貸款。 （十六）區(qū)內企業(yè)可根據自身經營需要，開展集團內雙向人民幣資金池業(yè)務，為其境內外關聯(lián)企業(yè)提供經常項下集中收付業(yè)務。五、穩(wěn)步推進利率市場化 （十七）根據相關基礎條件的成熟程度，推進試驗區(qū)利率市場化體系建設。（十八）完善區(qū)內居民自由貿易賬戶和非居民自由貿易賬戶本外幣資金利率的市場化定價監(jiān)測機制。 （十九）將區(qū)內符合條件的金融機構納入優(yōu)先發(fā)行大額可轉讓存單的機構范圍，在區(qū)內實現(xiàn)大額可轉讓存單發(fā)行的先行先試。（二十）條件成熟時，放開區(qū)內一般賬戶小額外幣存款利率上限。 六、深化外匯管理改革 （二十一）支持試驗區(qū)發(fā)展總部經濟和新型貿易。擴大跨國公司總部外匯資金集中運營管理試點企業(yè)范圍，進一步簡化外幣資金池管理，深化國際貿易結算中心外匯管理試點，促進貿易投資便利化。 （二十二）簡化直接投資外匯登記手續(xù)。將直接投資項下外匯登記及變更登記下放銀行辦理，加強事后監(jiān)管。在保證交易真實性和數據采集完整的條件下，允許區(qū)內外商直接投資項下的外匯資金意愿結匯。 （二十三）支持試驗區(qū)開展境內外租賃服務。取消金融類租賃公司境外租賃等境外債權業(yè)務的逐筆審批，實行登記管理。經批準，允許金融租賃公司及中資融資租賃公司境內融資租賃收取外幣租金，簡化飛機、船舶等大型融資租賃項目預付貨款手續(xù)。 （二十四）取消區(qū)內機構向境外支付擔保費的核準，區(qū)內機構直接到銀行辦理擔保費購付匯手續(xù)。 （二十五）完善結售匯管理，支持銀行開展面向境內客戶的大宗商品衍生品的柜臺交易。 七、監(jiān)測與管理 （二十六）區(qū)內金融機構和特定非金融機構應按照法律法規(guī)要求切實履行反洗錢、反恐融資、反逃稅等義務，及時、準確、完整地向人民銀行和其他金融監(jiān)管部門報送資產負債表及相關業(yè)務信息，并根據相關規(guī)定辦理國際收支統(tǒng)計申報；配合金融監(jiān)管部門密切關注跨境異常資金流動。 （二十七）上海市人民政府可通過建立試驗區(qū)綜合信息監(jiān)管平臺，對區(qū)內非金融機構進行監(jiān)督管理?？砂茨甓葘^(qū)內非金融機構進行評估，并根據評估結果對區(qū)內非金融機構實施分類管理。（二十八）試驗區(qū)分賬核算單元業(yè)務計入其法人行的資本充足率核算，流動性管理以自求平衡為原則，必要時可由其上級行提供。 （二十九）區(qū)內實施金融宏觀審慎管理。人民銀行可根據形勢判斷，加強對試驗區(qū)短期投機性資本流動的監(jiān)管，直至采取臨時性管制措施。加強與其他金融監(jiān)管部門的溝通協(xié)調，保證信息的及時充分共享。 （三十）人民銀行將根據風險可控、穩(wěn)步推進的原則，制定相應細則后組織實施，并做好與其他金融監(jiān)管部門審慎管理要求的銜接。 2014年5月22日，央行上?？偛堪l(fā)布了中國(上海)自由貿易實驗區(qū)分賬核算業(yè)務實施細則和中國(上海)自由貿易實驗區(qū)分賬核算業(yè)務風險審慎管理細則分賬核算業(yè)務此前備受關注，但細則一直沒有落地，今日出臺的細則規(guī)定了自由貿易賬戶的開立、賬戶資金使用和管理等內容。兩項細則，全面規(guī)范了實驗區(qū)分賬核算業(yè)務及其風險審慎管理，兩者相互匹配，相輔相成。銀監(jiān)會：一、支持中資銀行入區(qū)發(fā)展。允許全國性中資商業(yè)銀行、政策性銀行、上海本地銀行在區(qū)內新設分行或專營機構。允許將區(qū)內現(xiàn)有銀行網點升格為分行或支行。在區(qū)內增設或升格的銀行分支機構不受年度新增網點計劃限制。二、支持區(qū)內設立非銀行金融公司。支持區(qū)內符合條件的大型企業(yè)集團設立企業(yè)集團財務公司；支持符合條件的發(fā)起人在區(qū)內申設汽車金融公司、消費金融公司；支持上海轄內信托公司遷址區(qū)內發(fā)展；支持全國性金融資產管理公司在區(qū)內設立分公司；支持金融租賃公司在區(qū)內設立專業(yè)子公司。三、支持外資銀行入區(qū)經營。允許符合條件的外資銀行在區(qū)內設立子行、分行、專營機構和中外合資銀行。允許區(qū)內外資銀行支行升格為分行。研究推進適當縮短區(qū)內外資銀行代表處升格為分行、以及外資銀行分行從事人民幣業(yè)務的年限要求。四、支持民間資本進入區(qū)內銀行業(yè)。支持符合條件的民營資本在區(qū)內設立自擔風險的民營銀行、金融租賃公司和消費金融公司等金融機構。支持符合條件的民營資本參股與中、外資金融機構在區(qū)內設立中外合資銀行。五、鼓勵開展跨境投融資服務。支持區(qū)內銀行業(yè)金融機構發(fā)展跨境融資業(yè)務，包括但不限于大宗商品貿易融資、全供應鏈貿易融資、離岸船舶融資、現(xiàn)代服務業(yè)金融支持、外保內貸、商業(yè)票據等。支持區(qū)內銀行業(yè)金融機構推進跨境投資金融服務，包括但不限于跨境并購貸款和項目貸款、內保外貸、跨境資產管理和財富管理業(yè)務、房地產信托投資基金等。六、支持區(qū)內開展離岸業(yè)務。允許符合條件的中資銀行在區(qū)內開展離岸銀行業(yè)務。七、簡化準入方式。將區(qū)內銀行分行級以下（不含分行）的機構、高管和部分業(yè)務準入事項由事前審批改為事后報告。設立區(qū)內銀行業(yè)準入事項綠色快速通道，建立準入事項限時辦理制度，提高準入效率。八、完善監(jiān)管服務體系。支持探索建立符合區(qū)內銀行業(yè)實際的相對獨立的銀行業(yè)監(jiān)管體制，貼近市場提供監(jiān)管服務，有效防控風險。建立健全區(qū)內銀行業(yè)特色監(jiān)測報表體系，探索完善符合區(qū)內銀行業(yè)風險特征的監(jiān)控指標。優(yōu)化調整存貸比、流動性等指標的計算口徑和監(jiān)管要求。2014年5月12日，銀監(jiān)會關于試行中國(上海)自由貿易試驗區(qū)銀行業(yè)監(jiān)管相關制度安排的通知覆蓋了簡化機構和高管準入實施細則、風險評估、檢測報表制度這三方面。其中建議在自貿區(qū)初期，銀行總行不要對試驗區(qū)業(yè)務和試驗區(qū)內分支機構下達單獨的存貸比考核標準。三個附件分別為三項針對試驗區(qū)銀行業(yè)的基礎性監(jiān)管制度，包括：關于簡化自由貿易試驗區(qū)內相關機構和高管準入方式的實施細則(試行)、自由貿易試驗區(qū)業(yè)務風險評估指導意見(試行)、自由貿易試驗區(qū)銀行業(yè)監(jiān)測報表制度(試行)。三項制度覆蓋了銀行業(yè)監(jiān)管的事前、事中、事后環(huán)節(jié)，涉及機構、高管、業(yè)務等重要領域，構成了自貿試驗區(qū)銀行業(yè)監(jiān)管的基本框架。證監(jiān)會：一、擬同意上海期貨交易所在自貿區(qū)內籌建上海國際能源交易中心股份有限公司，具體承擔推進國際原油期貨平臺籌建工作。依托這一平臺，全面引入境外投資者參與境內期貨交易。以此為契機，擴大中國期貨市場對外開放程度。二、支持自貿區(qū)內符合一定條件的單位和個人按照規(guī)定雙向投資于境內外證券期貨市場。區(qū)內金融機構和企業(yè)可按照規(guī)定進入上海地區(qū)的證券和期貨交易所進行投資和交易；在區(qū)內就業(yè)并符合條件的境外個人可按規(guī)定在區(qū)內證券期貨經營機構開立非居民個人境內投資專戶，開展境內證券期貨投資；允許符合條件的區(qū)內金融機構和企業(yè)按照規(guī)定開展境外證券期貨投資；在區(qū)內就業(yè)并符合條件的個人可按規(guī)定開展境外證券期貨投資。三、區(qū)內企業(yè)的境外母公司可按規(guī)定在境內市場發(fā)行人民幣債券。根據市場需要，探索在區(qū)內開展國際金融資產交易等。四、支持證券期貨經營機構在區(qū)內注冊成立專業(yè)子公司。目前，海通期貨、宏源期貨、廣發(fā)期貨、申萬期貨和華安基金等機構正在設立或準備設立風險管理子公司和資產管理子公司。五、支持區(qū)內證券期貨經營機構開展面向境內客戶的大宗商品和金融衍生品的柜臺交易。保監(jiān)會：一、支持在自貿區(qū)內試點設立外資專業(yè)健康保險機構。 二、支持保險公司在自貿區(qū)內設立分支機構，開展人民幣跨境再保險業(yè)務，支持上海研究探索巨災保險機制。三、支持自貿區(qū)保險機構開展境外投資試點，積極研究在自貿區(qū)試點擴大保險機構境外投資范圍和比例。四、支持國際著名的專業(yè)性保險中介機構等服務機構以及從事再保險業(yè)務的社會組織和個人在自貿區(qū)依法開展相關業(yè)務，為保險業(yè)發(fā)展提供專業(yè)技術配套服務。五、支持上海開展航運保險，培育航運保險營運機構和航運保險經紀人隊伍，發(fā)展上海航運保險協(xié)會。六、支持保險公司創(chuàng)新保險產品，不斷拓展責任保險服務領域。七、支持上海完善保險市場體系，推動航運保險定價中心、再保險中心和保險資金運用中心等功能型保