塑料加工設(shè)備項(xiàng)目財(cái)務(wù)分析表

1、塑料加工設(shè)備項(xiàng)目財(cái)務(wù)分析表一、項(xiàng)目投資背景分析今后一個(gè)時(shí)期，世界經(jīng)濟(jì)在深度調(diào)整中曲折復(fù)蘇，新一輪科技革命和產(chǎn)業(yè)變革蓄勢(shì)待發(fā)，我國經(jīng)濟(jì)將保持中高速增長，我地區(qū)加快發(fā)展面臨諸多有利因素。我地區(qū)在全國率先系統(tǒng)推進(jìn)全面創(chuàng)新改革試驗(yàn)，有利于有效集聚創(chuàng)新要素資源，加快培育新的競爭優(yōu)勢(shì)；全面深化改革扎實(shí)推進(jìn)，將為全省發(fā)展持續(xù)注入新動(dòng)力；國家大力實(shí)施制造強(qiáng)國戰(zhàn)略、“互聯(lián)網(wǎng)+”行動(dòng)計(jì)劃等，有利于我地區(qū)加快調(diào)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)方式促升級(jí)；新型城鎮(zhèn)化試點(diǎn)省建設(shè)扎實(shí)推進(jìn)，將進(jìn)一步挖掘經(jīng)濟(jì)增長潛力；國家加快完善基礎(chǔ)設(shè)施網(wǎng)絡(luò)，將為經(jīng)濟(jì)增長提供有力支撐。但也面臨不少壓力和挑戰(zhàn)，發(fā)展不足、發(fā)展不優(yōu)、發(fā)展不平衡問題依然突出，創(chuàng)新能力不強(qiáng)，

2、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不盡合理，部分產(chǎn)業(yè)產(chǎn)能過剩，發(fā)展方式較為粗放，資源環(huán)境約束趨緊，城鄉(xiāng)區(qū)域發(fā)展差距明顯，城鎮(zhèn)化水平較低，市場(chǎng)主體總量不多，對(duì)外開放程度不高，基本公共服務(wù)供給不足，扶貧攻堅(jiān)任務(wù)繁重，公民文明素質(zhì)和社會(huì)文明程度有待提高，法治建設(shè)任務(wù)艱巨，政府治理能力和服務(wù)意識(shí)有待增強(qiáng)。綜合判斷，我地區(qū)發(fā)展雖面臨不少風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)，但經(jīng)濟(jì)長期向好的基本面沒有改變，新的增長動(dòng)力加速孕育的態(tài)勢(shì)沒有改變，總體上機(jī)遇大于挑戰(zhàn)，處于大有可為的重要戰(zhàn)略機(jī)遇期。要認(rèn)清形勢(shì)、堅(jiān)定信心，趨利避害、主動(dòng)作為，著力突破瓶頸制約、補(bǔ)齊發(fā)展短板，努力把地區(qū)發(fā)展推向新的更高水平。塑料加工專用設(shè)備制造業(yè)，是指塑料加工工業(yè)所使用的各類專用機(jī)械和裝

3、置的制造工業(yè)。作為重要的技術(shù)裝備，塑料加工機(jī)械廣泛應(yīng)用于建筑材料工業(yè)、包裝工業(yè)、電器電子信息工業(yè)、農(nóng)業(yè)、汽車及交通業(yè)、輕工業(yè)、石油化學(xué)工業(yè)、機(jī)械工業(yè)、國防工業(yè)等國民經(jīng)濟(jì)各個(gè)部門及人們生活的各個(gè)領(lǐng)域，在國民經(jīng)濟(jì)中日益顯示出極為重要的作用。我國塑料加工專用設(shè)備產(chǎn)量總體呈波動(dòng)增長態(tài)勢(shì)，2019年設(shè)備產(chǎn)量為38.05萬臺(tái)，2019年塑料加工專用設(shè)備制造行業(yè)規(guī)模以上企業(yè)營收為650.81億元。2019年我國塑料加工專用設(shè)備產(chǎn)量排在前五位的地區(qū)依次是重慶市、廣東省、浙江省、江蘇省和上海市，累計(jì)產(chǎn)量達(dá)36.7萬臺(tái)。近年來我國塑料加工專用設(shè)備出口額大于進(jìn)口額，2019年出口額為16.55億美元。2015-20

4、19年我國塑料加工專用設(shè)備產(chǎn)量總體呈波動(dòng)增長態(tài)勢(shì)。2019年我國塑料加工專用設(shè)備產(chǎn)量為38.05萬臺(tái)，同比增長33.27%。2015-2019年期間我國塑料加工專用設(shè)備制造行業(yè)規(guī)模以上企業(yè)完成主營業(yè)務(wù)收入總體呈波動(dòng)增長態(tài)勢(shì)。2019年塑料加工專用設(shè)備制造行業(yè)規(guī)模以上企業(yè)完成主營業(yè)務(wù)收入650.81億元，同比增長1.01%。據(jù)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，2019年我國塑料加工專用設(shè)備產(chǎn)量排在前五位的地區(qū)依次是重慶市、廣東省、浙江省、江蘇省和上海市。其中重慶市完成累計(jì)產(chǎn)量14.46萬臺(tái)，占比38.02%;廣東省完成累計(jì)產(chǎn)量10.27萬臺(tái)，占比27%;浙江省完成累計(jì)產(chǎn)量9.22萬臺(tái)，占比24.24%;江蘇省完成產(chǎn)

5、量1.4萬臺(tái)，占比3.69%;上海市完成產(chǎn)量1.35萬臺(tái)，占比3.55%。2015-2019年整體來看我國塑料加工專用設(shè)備出口額大于進(jìn)口額。2019年，全國塑料加工專用設(shè)備完成進(jìn)口額11.23億美元，同比下降3.25%;完成出口額16.55億美元同比增長0.67%。2019年塑料加工專用設(shè)備出口額排在前五位的國家依次是越南、印度尼西亞、印度、墨西哥、馬來西亞。其中越南完成累計(jì)出口額1.97億美元，占比11.89%;印度尼西亞完成累計(jì)出口額0.8億美元，占比4.84%;墨西哥完成累計(jì)出口額0.77億美元，占比4.64%;馬來西亞完成累計(jì)出口額0.71億美元，占比4.29%。二、企業(yè)背景分析當(dāng)前，

6、國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)發(fā)展形勢(shì)依然錯(cuò)綜復(fù)雜。從國際看，世界經(jīng)濟(jì)深度調(diào)整、復(fù)蘇乏力，外部環(huán)境的不穩(wěn)定不確定因素增加，中小企業(yè)外貿(mào)形勢(shì)依然嚴(yán)峻，出口增長放緩。從國內(nèi)看，發(fā)展階段的轉(zhuǎn)變使經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)入新常態(tài)，經(jīng)濟(jì)增速從高速增長轉(zhuǎn)向中高速增長，經(jīng)濟(jì)增長方式從規(guī)模速度型粗放增長轉(zhuǎn)向質(zhì)量效率型集約增長，經(jīng)濟(jì)增長動(dòng)力從物質(zhì)要素投入為主轉(zhuǎn)向創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)為主。新常態(tài)對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來新挑戰(zhàn)，企業(yè)遇到的困難和問題尤為突出。面對(duì)國際國內(nèi)經(jīng)濟(jì)發(fā)展新環(huán)境，公司依然面臨著較大的經(jīng)營壓力，資本、土地等要素成本持續(xù)維持高位。公司發(fā)展面臨挑戰(zhàn)的同時(shí)，也面臨著重大機(jī)遇。隨著改革的深化，新型工業(yè)化、城鎮(zhèn)化、信息化、農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化的推進(jìn)，以及“大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾

7、創(chuàng)新”、中國制造2025、“互聯(lián)網(wǎng)+”、“一帶一路”等重大戰(zhàn)略舉措的加速實(shí)施，企業(yè)發(fā)展基本面向好的勢(shì)頭更加鞏固。公司將把握國內(nèi)外發(fā)展形勢(shì)，利用好國際國內(nèi)兩個(gè)市場(chǎng)、兩種資源，抓住發(fā)展機(jī)遇，轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，提高發(fā)展質(zhì)量，依靠創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新開辟發(fā)展新路徑，贏得發(fā)展主動(dòng)權(quán)，實(shí)現(xiàn)發(fā)展新突破。未來，在保持健康、穩(wěn)定、快速、持續(xù)發(fā)展的同時(shí)，公司以“和諧發(fā)展”為目標(biāo)，踐行社會(huì)責(zé)任，秉承“責(zé)任、公平、開放、求實(shí)”的企業(yè)責(zé)任，服務(wù)全國。三、項(xiàng)目基本情況新時(shí)期是全面建設(shè)小康社會(huì)的關(guān)鍵時(shí)期，站在新的歷史起點(diǎn)上，產(chǎn)業(yè)發(fā)展要把握好這個(gè)重要的戰(zhàn)略機(jī)遇期，按照貫徹落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀的要求，結(jié)合產(chǎn)業(yè)自身發(fā)展的現(xiàn)狀和趨勢(shì)，科學(xué)制定具有戰(zhàn)略性

8、、前瞻性和導(dǎo)向性的發(fā)展規(guī)劃，全面提升產(chǎn)業(yè)的發(fā)展水平，對(duì)擴(kuò)大就業(yè)，調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)全面建設(shè)小康社會(huì)的宏偉目標(biāo)都具有重要的意義。本期項(xiàng)目總投資包括建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動(dòng)資金。根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)估算，項(xiàng)目總投資28726.13萬元，其中：建設(shè)投資22535.52萬元，占項(xiàng)目總投資的78.45%；建設(shè)期利息510.89萬元，占項(xiàng)目總投資的1.78%；流動(dòng)資金5679.72萬元，占項(xiàng)目總投資的19.77%。項(xiàng)目正常經(jīng)營年份每年?duì)I業(yè)收入67000.00萬元，綜合總成本費(fèi)用51955.21萬元，稅金及附加343.56萬元，凈利潤11025.92萬元，財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率30.44%，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值24857.64萬元

9、，全部投資回收期5.11年。四、投資估算的編制說明（一）投資估算的依據(jù)本期項(xiàng)目其投資估算范圍包括：建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動(dòng)資金，估算的主要依據(jù)包括：1、建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)方法與參數(shù)（第三版）2、投資項(xiàng)目可行性研究指南3、建設(shè)項(xiàng)目投資估算編審規(guī)程4、建設(shè)項(xiàng)目可行性研究報(bào)告編制深度規(guī)定5、建設(shè)工程工程量清單計(jì)價(jià)規(guī)范6、企業(yè)工程設(shè)計(jì)概算編制辦法7、建設(shè)工程監(jiān)理與相關(guān)服務(wù)收費(fèi)管理規(guī)定（二）項(xiàng)目費(fèi)用與效益范圍界定本期項(xiàng)目費(fèi)用界定為工程建設(shè)費(fèi)用和項(xiàng)目運(yùn)營期所發(fā)生的各項(xiàng)費(fèi)用；項(xiàng)目效益界定為運(yùn)營期所產(chǎn)生的各項(xiàng)收益，并嚴(yán)格遵循財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)過程中費(fèi)用與效益計(jì)算范圍相一致性的原則。五、建設(shè)投資估算本期項(xiàng)目建設(shè)投資225

10、35.52萬元，包括：工程建設(shè)費(fèi)用、工程建設(shè)其他費(fèi)用和預(yù)備費(fèi)三個(gè)部分。（一）工程費(fèi)用工程建設(shè)費(fèi)用包括建筑工程投資（含土地費(fèi)用）、設(shè)備購置費(fèi)、安裝工程費(fèi)等；工程建設(shè)其他費(fèi)用包括：建設(shè)管理費(fèi)、勘察設(shè)計(jì)費(fèi)、生產(chǎn)準(zhǔn)備費(fèi)、其他前期工作費(fèi)用，合計(jì)19326.87萬元。1、建筑工程投資估算根據(jù)估算，本期項(xiàng)目建筑工程投資為9043.39萬元。建筑工程投資一覽表單位：、萬元序號(hào)工程類別占地面積建筑面積投資金額備注1生產(chǎn)工程13259.9044155.475582.401.11#生產(chǎn)車間3977.9713246.641674.721.22#生產(chǎn)車間3314.9711038.871395.601.33#生產(chǎn)車間31

11、82.3810597.311339.781.44#生產(chǎn)車間2784.589272.651172.302倉儲(chǔ)工程6759.9512843.901147.462.11#倉庫2027.983853.17344.242.22#倉庫1689.993210.97286.872.33#倉庫1622.393082.54275.392.44#倉庫1419.592697.22240.973行政辦公及生活服務(wù)設(shè)施1416.997892.631180.253.1行政辦公樓921.045130.21767.163.2宿舍及食堂495.952762.42413.094公共工程4679.968236.73962.32輔助用

12、房等5綠化工程7531.28145.11綠化率17.38%6其他工程9801.9225.85場(chǎng)地、道路、景觀亮化等7合計(jì)43333.0073128.739043.392、設(shè)備購置費(fèi)估算設(shè)備購置費(fèi)的估算是根據(jù)國內(nèi)外制造廠家（商）報(bào)價(jià)和類似工程設(shè)備價(jià)格，同時(shí)參照機(jī)電產(chǎn)品報(bào)價(jià)手冊(cè)和建設(shè)項(xiàng)目概算編制辦法及各項(xiàng)概算指標(biāo)規(guī)定的相應(yīng)要求進(jìn)行，并考慮必要的運(yùn)雜費(fèi)進(jìn)行估算。本期項(xiàng)目設(shè)備購置費(fèi)為9784.70萬元。3、安裝工程費(fèi)估算本期項(xiàng)目安裝工程費(fèi)為498.78萬元。（二）工程建設(shè)其他費(fèi)用本期項(xiàng)目工程建設(shè)其他費(fèi)用為2645.30萬元。（三）預(yù)備費(fèi)本期項(xiàng)目預(yù)備費(fèi)為563.35萬元。建設(shè)投資估算表單位：萬元序號(hào)工程

13、費(fèi)用名稱建筑工程費(fèi)設(shè)備購置費(fèi)安裝工程費(fèi)其他費(fèi)用合計(jì)所占比例1工程費(fèi)用9043.399784.70498.7819326.8785.76%1.1建筑工程費(fèi)9043.399043.3940.13%1.2設(shè)備購置費(fèi)9784.709784.7043.42%1.3安裝工程費(fèi)498.78498.782.21%2工程建設(shè)其他費(fèi)用2645.302645.3011.74%2.1土地出讓金1233.461233.465.47%2.2其他前期費(fèi)用1411.841411.846.26%3預(yù)備費(fèi)563.35563.352.50%3.1基本預(yù)備費(fèi)274.20274.201.22%3.2漲價(jià)預(yù)備費(fèi)289.15289.151

14、.28%4建設(shè)投資合計(jì)22535.52100.00%六、建設(shè)期利息按照建設(shè)規(guī)劃，本期項(xiàng)目建設(shè)期為24個(gè)月，其中申請(qǐng)銀行貸款10426.43萬元，貸款利率按4.9%進(jìn)行測(cè)算,建設(shè)期利息510.89萬元。建設(shè)期利息估算表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目合計(jì)第1年第2年1借款1.1建設(shè)期利息510.89127.72383.171.1.1期初借款余額5213.2151.1.2當(dāng)期借款10426.435213.225213.221.1.3當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息510.89127.72383.171.1.4期末借款余額5213.21510426.431.2其他融資費(fèi)用1.3小計(jì)（1.1+1.2）510.89127.72383.1

15、72債券2.1建設(shè)期利息2.1.1期初債務(wù)余額2.1.2當(dāng)期債務(wù)金額2.1.3當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息2.1.4期末債務(wù)余額2.2其他融資費(fèi)用2.3小計(jì)（2.1+2.2）3合計(jì)（1.3+2.3）510.89127.72383.173.1建設(shè)期利息合計(jì)510.89127.72383.173.2其他融資費(fèi)用合計(jì)七、流動(dòng)資金流動(dòng)資金是指項(xiàng)目建成投產(chǎn)后，為進(jìn)行正常運(yùn)營，用于購買輔助材料、燃料、支付工資或者其他經(jīng)營費(fèi)用等所需的周轉(zhuǎn)資金。流動(dòng)資金測(cè)算一般采用分項(xiàng)詳細(xì)測(cè)算法或擴(kuò)大指標(biāo)法，根據(jù)企業(yè)流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)情況及本項(xiàng)目產(chǎn)品生產(chǎn)特點(diǎn)和項(xiàng)目運(yùn)營特點(diǎn)，該項(xiàng)目流動(dòng)資金測(cè)算參照同行業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的合理周轉(zhuǎn)天數(shù)，采用分項(xiàng)詳細(xì)

16、測(cè)算法進(jìn)行測(cè)算。根據(jù)測(cè)算，本期項(xiàng)目流動(dòng)資金為5679.72萬元。流動(dòng)資金估算表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年1流動(dòng)資產(chǎn)0.0035008.6439676.4546678.1846678.1846678.1846678.1846678.1846678.181.1應(yīng)收賬款0.0015753.8917854.4021005.1821005.1821005.1821005.1821005.1821005.181.2存貨0.0012253.0213886.7616337.3616337.3616337.3616337.3616337.3616337.36

17、1.2.1原輔材料0.003675.914166.034901.214901.214901.214901.214901.214901.211.2.2燃料動(dòng)力0.00183.80208.30245.06245.06245.06245.06245.06245.061.2.3在產(chǎn)品0.005636.396387.917515.197515.197515.197515.197515.197515.191.2.4產(chǎn)成品0.002756.933124.523675.913675.913675.913675.913675.913675.911.3現(xiàn)金0.002800.693174.113734.253734

18、.253734.253734.253734.253734.251.4預(yù)付賬款0.004201.034761.175601.385601.385601.385601.385601.385601.382流動(dòng)負(fù)債0.0030748.8534848.6940998.4640998.4640998.4640998.4640998.4640998.462.1應(yīng)付賬款0.0011069.5912545.5314759.4514759.4514759.4514759.4514759.4514759.452.2預(yù)收賬款0.0019679.2622303.1626239.0126239.0126239.01262

19、39.0126239.0126239.013流動(dòng)資金0.004259.794827.765679.725679.725679.725679.725679.725679.724流動(dòng)資金增加0.004259.79567.97851.965鋪底流動(dòng)資金0.0010502.5911902.9314003.4514003.4514003.4514003.4514003.4514003.45八、項(xiàng)目總投資本期項(xiàng)目總投資包括建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動(dòng)資金。根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)估算，項(xiàng)目總投資28726.13萬元，其中：建設(shè)投資22535.52萬元，占項(xiàng)目總投資的78.45%；建設(shè)期利息510.89萬元，占項(xiàng)目總投資

20、的1.78%；流動(dòng)資金5679.72萬元，占項(xiàng)目總投資的19.77%。九、資金籌措與投資計(jì)劃本期項(xiàng)目總投資28726.13萬元，其中申請(qǐng)銀行長期貸款10426.43萬元，其余部分由企業(yè)自籌。十、經(jīng)濟(jì)測(cè)算基本假設(shè)及參數(shù)選?。ㄒ唬┥a(chǎn)規(guī)模和產(chǎn)品方案本期項(xiàng)目所有基礎(chǔ)數(shù)據(jù)均以近期物價(jià)水平為基礎(chǔ)，項(xiàng)目運(yùn)營期內(nèi)不考慮通貨膨脹因素，只考慮裝產(chǎn)品及服務(wù)相對(duì)價(jià)格變化，同時(shí)，假設(shè)當(dāng)年裝產(chǎn)品及服務(wù)產(chǎn)量等于當(dāng)年產(chǎn)品銷售量。（二）項(xiàng)目計(jì)算期及達(dá)產(chǎn)計(jì)劃的確定為了更加直觀的體現(xiàn)項(xiàng)目的建設(shè)及運(yùn)營情況，本期項(xiàng)目計(jì)算期為10年，其中建設(shè)期2年（24個(gè)月），運(yùn)營期8年。項(xiàng)目自投入運(yùn)營后逐年提高運(yùn)營能力直至達(dá)到預(yù)期規(guī)劃目標(biāo)，即滿負(fù)荷

21、運(yùn)營。十一、經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)財(cái)務(wù)測(cè)算（一）營業(yè)收入估算本期項(xiàng)目正常經(jīng)營年份預(yù)計(jì)每年可實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入67000.00萬元。營業(yè)收入、稅金及附加和增值稅估算表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年1營業(yè)收入0.0050250.0056950.0067000.0067000.0067000.0067000.0067000.0067000.002增值稅0.002366.792682.362862.972862.972862.972862.972862.972862.972.1銷項(xiàng)稅0.006532.507403.508710.008710.008710.008710.0

22、08710.008710.002.2進(jìn)項(xiàng)稅0.004165.714721.145847.035847.035847.035847.035847.035847.033稅金及附加0.00284.02321.89343.56343.56343.56343.56343.56343.563.1城市維護(hù)建設(shè)稅0.00165.68187.77200.41200.41200.41200.41200.41200.413.2教育費(fèi)附加0.0071.0080.4785.8985.8985.8985.8985.8985.893.3地方教育附加0.0047.3453.6557.2657.2657.2657.2657.2

23、657.26（二）正常經(jīng)營年份增值稅估算根據(jù)中華人民共和國增值稅暫行條例的規(guī)定和關(guān)于全國實(shí)施增值稅轉(zhuǎn)型改革若干問題的通知及相關(guān)規(guī)定，本期項(xiàng)目正常經(jīng)營年份應(yīng)繳納增值稅計(jì)算如下：正常經(jīng)營年份應(yīng)繳增值稅=銷項(xiàng)稅額-進(jìn)項(xiàng)稅額=2862.97萬元。（三）綜合總成本費(fèi)用估算本期項(xiàng)目總成本費(fèi)用主要包括外購原材料費(fèi)、外購燃料動(dòng)力費(fèi)、工資及福利費(fèi)、修理費(fèi)、其他費(fèi)用（其他制造費(fèi)用、其他管理費(fèi)用、其他營業(yè)費(fèi)用）、折舊費(fèi)、攤銷費(fèi)和利息支出等。本期項(xiàng)目年綜合總成本費(fèi)用的估算是以產(chǎn)品的綜合總成本費(fèi)用為基點(diǎn)進(jìn)行，根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)測(cè)算，當(dāng)項(xiàng)目達(dá)到正常生產(chǎn)年份時(shí)，按正常經(jīng)營年份經(jīng)營能力計(jì)算，本期項(xiàng)目綜合總成本費(fèi)用51955.21萬

24、元，其中：可變成本45341.60萬元，固定成本6613.61萬元。正常經(jīng)營年份項(xiàng)目經(jīng)營成本50220.70萬元。具體測(cè)算數(shù)據(jù)詳見綜合總成本費(fèi)用估算表所示。無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)攤銷估算表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目折舊年限123456789101無形資產(chǎn)50年1.1原值1233.461233.461233.461233.461233.461233.461233.461233.461233.461233.461.2當(dāng)期攤銷費(fèi)24.6724.6724.6724.6724.6724.6724.6724.6724.6724.671.3凈值1208.791184.121159.451134.781110.11108

25、5.441060.771036.101011.43986.762其他資產(chǎn)50年2.1原值2.2當(dāng)期攤銷費(fèi)2.3凈值3合計(jì)3.1原值1233.461233.461233.461233.461233.461233.461233.461233.461233.461233.463.2當(dāng)期攤銷費(fèi)24.6724.6724.6724.6724.6724.6724.6724.6724.6724.673.3凈值1208.791184.121159.451134.781110.111085.441060.771036.101011.43986.76（四）稅金及附加本期項(xiàng)目稅金及附加主要包括城市維護(hù)建設(shè)稅、教育費(fèi)附

26、加和地方教育附加。根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)測(cè)算，本期項(xiàng)目正常經(jīng)營年份應(yīng)納稅金及附加343.56萬元。（五）利潤總額及企業(yè)所得稅根據(jù)國家有關(guān)稅收政策規(guī)定，本期項(xiàng)目正常經(jīng)營年份利潤總額（PFO）：利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費(fèi)用-稅金及附加=14701.23（萬元）。企業(yè)所得稅稅率按25.00%計(jì)征，根據(jù)規(guī)定本期項(xiàng)目應(yīng)繳納企業(yè)所得稅，正常經(jīng)營年份應(yīng)納企業(yè)所得稅：企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額稅率=14701.2325.00%=3675.31（萬元）。（六）利潤及利潤分配該項(xiàng)目正常經(jīng)營年份可實(shí)現(xiàn)利潤總額14701.23萬元，繳納企業(yè)所得稅3675.31萬元，其正常經(jīng)營年份凈利潤：凈利潤=正常經(jīng)營年份利潤總額-企業(yè)所

27、得稅=14701.23-3675.31=11025.92（萬元）。十二、項(xiàng)目盈利能力分析（一）財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（所得稅后）項(xiàng)目財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR），系指項(xiàng)目在整個(gè)計(jì)算期內(nèi)各年凈現(xiàn)金流量現(xiàn)值累計(jì)為零時(shí)的折現(xiàn)率，本期項(xiàng)目財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率為：財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR）=30.44%。本期項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率30.44%，高于行業(yè)基準(zhǔn)內(nèi)部收益率，表明本期項(xiàng)目對(duì)所占用資金的回收能力要大于同行業(yè)占用資金的平均水平，投資使用效率較高。（二）財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（所得稅后）所得稅后財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV）系指項(xiàng)目按設(shè)定的折現(xiàn)率（采用基準(zhǔn)收益率ic=12.00%），計(jì)算項(xiàng)目經(jīng)營期內(nèi)各年現(xiàn)金流量的現(xiàn)值之和：財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV）=24857.64（萬元）。以上計(jì)算結(jié)果表明，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值24857.64萬元（大于0），說明本期項(xiàng)目具有較強(qiáng)的盈利能力，在財(cái)務(wù)上是可以接受的。（三）投資回收期（所得稅后）投資回收期是指以項(xiàng)目的凈收益抵償全部投資所需要的時(shí)間，是財(cái)務(wù)上投資回收能力的主要靜態(tài)指標(biāo)；全部投資回收期（Pt）=（累計(jì)現(xiàn)金流量開始出現(xiàn)正值年份數(shù)）-1+上年累計(jì)現(xiàn)金凈流量的絕對(duì)值/當(dāng)年凈現(xiàn)金流量，本期項(xiàng)目投資回收期：投資回收