淺論金融貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化_0

1、淺論金融貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化 【內(nèi)容提要】 摘要貿(mào)易結(jié)構(gòu)是一國參與國際分工的國內(nèi)生產(chǎn)的組織方式，決定獲取貿(mào)易利益多寡。我國的貿(mào)易結(jié)構(gòu)長期以來以勞動(dòng)力和自然資源為貿(mào)易主要優(yōu)勢，缺乏在高技術(shù)層面上的貿(mào)易結(jié)構(gòu)單元和多元化。探討了如何借助于當(dāng)前我國金融發(fā)展的局面構(gòu)建我國中高層次的貿(mào)易結(jié)構(gòu)。 論文分類 國際經(jīng)濟(jì)國際貿(mào)易行業(yè)經(jīng)濟(jì)新經(jīng)濟(jì)學(xué)中國經(jīng)濟(jì)國債研究發(fā)展戰(zhàn)略稅收理論稅務(wù)研討財(cái)政稅收財(cái)政政策財(cái)稅法規(guī)財(cái)政研究金融研究證券金融證券投資債務(wù)市場地方戰(zhàn)略銀行管理公司研究經(jīng)濟(jì)學(xué)理論保險(xiǎn)學(xué)西方經(jīng)濟(jì)經(jīng)濟(jì)貿(mào)易保險(xiǎn)信托計(jì)量經(jīng)濟(jì)財(cái)務(wù)分析期貨市場 摘要貿(mào)易結(jié)構(gòu)是一國參與國際分工的國內(nèi)生產(chǎn)的組織方式，決定獲取貿(mào)易利益多寡。我國的貿(mào)易結(jié)構(gòu)

2、長期以來以勞動(dòng)力和自然資源為貿(mào)易主要優(yōu)勢，缺乏在高技術(shù)層面上的貿(mào)易結(jié)構(gòu)單元和多元化。探討了如何借助于當(dāng)前我國金融發(fā)展的局面構(gòu)建我國中高層次的貿(mào)易結(jié)構(gòu)。 關(guān)鍵詞金融發(fā)展貿(mào)易結(jié)構(gòu)高級生產(chǎn)要素金融效率 近幾年來，我國對外貿(mào)易發(fā)展呈現(xiàn)出強(qiáng)勁趨勢，既使國際貿(mào)易環(huán)境出現(xiàn)各種不利的事件，我國的對外貿(mào)易規(guī)模及貿(mào)易上所獲取的利益都出乎經(jīng)濟(jì)預(yù)言的料想之外，似乎中國對外貿(mào)易在現(xiàn)時(shí)代的“無約束”發(fā)展超脫了現(xiàn)存貿(mào)易理論的普遍解釋范圍，抑或是否中國所表現(xiàn)出來的貿(mào)易現(xiàn)象成為貿(mào)易理論界中一個(gè)值得探討的新課題。其實(shí)則不然，中國的對外貿(mào)易在改革的進(jìn)程中，一直堅(jiān)持自我為中心的貿(mào)易方針，即以自我所擁有的貿(mào)易上的比較優(yōu)勢廉價(jià)的勞動(dòng)力成

3、本為主導(dǎo)，大力開展出口導(dǎo)向型貿(mào)易，以此來帶動(dòng)其他相關(guān)產(chǎn)業(yè)的興起。同時(shí)以這些新興產(chǎn)業(yè)為依托，更深層次地改良優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)，增強(qiáng)產(chǎn)品的國際競爭能力。其次，多年來的貿(mào)易成果積累了充盈的資本，為產(chǎn)業(yè)進(jìn)行結(jié)構(gòu)升級和優(yōu)化提供了資金上的支持。無論是從產(chǎn)品規(guī)模和質(zhì)量上，都隨著貿(mào)易成果擴(kuò)大而增強(qiáng)，延續(xù)了產(chǎn)品在國際市場上的成本優(yōu)勢，而且也在產(chǎn)品的國際信譽(yù)市場上異軍突起，為產(chǎn)品在國際市場上的市場擴(kuò)充提供了保證。但在這個(gè)過程中，我國開放貿(mào)易在以勞動(dòng)力成本為依托的貿(mào)易商品延續(xù)了幾十年，固然已取得不菲的經(jīng)濟(jì)效益，從長遠(yuǎn)看整體國家貿(mào)易商品結(jié)構(gòu)也出現(xiàn)了嚴(yán)重傾斜，沒有形成一個(gè)立體層次的貿(mào)易結(jié)構(gòu)，即在高、中、低貿(mào)易層次中沒有形成一個(gè)均

4、衡的結(jié)構(gòu)。而高、中層次的貿(mào)易商品在信息和科技為當(dāng)今經(jīng)濟(jì)發(fā)展動(dòng)力的局面中，往往成為一個(gè)國家經(jīng)濟(jì)持續(xù)發(fā)展的支柱產(chǎn)業(yè)。因此，穩(wěn)妥而快速地推動(dòng)我國貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化是關(guān)乎經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要議題。長期以來，國家金融體系一直在開放的貿(mào)易環(huán)境下遵循著計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)的經(jīng)營體制，在對國有的金融界進(jìn)行大幅度的整合之后，我國的金融業(yè)將迎來一個(gè)全新的經(jīng)營市場。本文就是從當(dāng)前我國金融體系改革中，以金融發(fā)展推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的過程中，討論如何借助于金融層面的經(jīng)濟(jì)發(fā)展力量來優(yōu)化我國對外貿(mào)易結(jié)構(gòu)。 1貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化概述 從貿(mào)易理論來分，大致可分為靜態(tài)貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化理論和動(dòng)態(tài)貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化理論。 靜態(tài)貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化理論中主要有兩種代表性理論：一是以大衛(wèi)李

5、嘉圖和赫克歇爾-俄林為代表的古典貿(mào)易理論。其代表觀點(diǎn)是產(chǎn)品在國際市場上的價(jià)格差是國際貿(mào)易產(chǎn)生的原因，而導(dǎo)致價(jià)格差的原因則歸結(jié)于勞動(dòng)生產(chǎn)率或技術(shù)差異；而赫克歇爾-俄林則是從生產(chǎn)要素的價(jià)格差異來討論國際貿(mào)易起因，進(jìn)而指出生產(chǎn)要素的豐裕和稀缺程度決定生產(chǎn)要素價(jià)格差，從而致使商品的國際價(jià)格差異。二是以克魯格曼為代表的新貿(mào)易理論。該理論的構(gòu)建框架為規(guī)模經(jīng)濟(jì)、產(chǎn)品差異和不完全競爭三大分析要素上。在不完全競爭的市場條件下，追求產(chǎn)品規(guī)模的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)和產(chǎn)品差異上的消費(fèi)效應(yīng)是國際貿(mào)易產(chǎn)生的又一動(dòng)因。新貿(mào)易理論是在突破古典貿(mào)易理論假設(shè)前提下對國際貿(mào)易理論的補(bǔ)充。但這兩種理論的出發(fā)點(diǎn)都只強(qiáng)調(diào)了現(xiàn)存的資源，是在資源總量恒

6、定不變的前提下對生產(chǎn)要素的最佳配置的理論探討，是一個(gè)靜態(tài)過程。 從動(dòng)態(tài)貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化理論分析：一是動(dòng)態(tài)比較優(yōu)勢理論。通過專業(yè)化學(xué)習(xí)、投資創(chuàng)新等后天因素人為地創(chuàng)造出來，強(qiáng)調(diào)的是規(guī)模報(bào)酬遞增，不完全競爭，技術(shù)創(chuàng)新。該理論的兩大支撐是技術(shù)和資本，以技術(shù)創(chuàng)新為主要手段，加快產(chǎn)品中生產(chǎn)要素的轉(zhuǎn)換比率，同時(shí)把技術(shù)作為比較優(yōu)勢的內(nèi)生變量，強(qiáng)調(diào)“干中學(xué)”的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)。通過“干中學(xué)” 以及技術(shù)創(chuàng)新鞏固產(chǎn)品在國際市場上的價(jià)格差異，資本的作用在于技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)品生命周期成長和成熟兩個(gè)階段，是產(chǎn)品生產(chǎn)在生產(chǎn)要素中的突出因素。因此，在這兩個(gè)階段由于技術(shù)外溢資本的作用尤為重要。二是波特的競爭優(yōu)勢理論。波特認(rèn)為比較優(yōu)勢可以人為地

7、有意識地選擇策略來配置稀缺資源，將比較優(yōu)勢轉(zhuǎn)化為競爭優(yōu)勢。在波特的競爭理論中，有四個(gè)基本的要素：生產(chǎn)要素、需求結(jié)構(gòu)、相關(guān)與支撐產(chǎn)業(yè)、企業(yè)的戰(zhàn)略和競爭程度。波特將生產(chǎn)要素細(xì)分為基本要素和高級要素?；疽刂傅氖遣恍枰ㄙM(fèi)太大代價(jià)就能得到的要素；高級要素則需要通過長期投資或培育才能夠創(chuàng)造出來的要素。他認(rèn)為高級要素最為重要，它們是取得高級國際分工層次的關(guān)鍵，一國基本要素的不足可以通過高級要素獲得補(bǔ)償，但是在高級要素上處于劣勢則無法用其他方式有效彌補(bǔ)。競爭優(yōu)勢注重企業(yè)的非價(jià)格競爭和創(chuàng)新競爭，關(guān)注要素的質(zhì)量和產(chǎn)品的需求情況，主動(dòng)地創(chuàng)造比較優(yōu)勢，在改善貿(mào)易結(jié)構(gòu)中，高級要素的決定作用越來越明顯。 通過以上分

8、析，我們可以把貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化的過程分為三個(gè)階段。第一階段是貿(mào)易動(dòng)力主要由自然稟賦的比較優(yōu)勢來決定，在這個(gè)階段貿(mào)易結(jié)構(gòu)主要是表現(xiàn)為具有比較優(yōu)勢行業(yè)的貿(mào)易發(fā)展。第二階段中推動(dòng)貿(mào)易發(fā)展的動(dòng)力主要是比較優(yōu)勢的動(dòng)態(tài)階段，即以規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)實(shí)現(xiàn)貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化，通過技術(shù)外溢和“干中學(xué)”效應(yīng)帶來貿(mào)易部門的制度創(chuàng)新，使得比較優(yōu)勢建立在高級要素稟賦的基礎(chǔ)上，從而上升到后天稟賦層次。第三階段，競爭優(yōu)勢成為推動(dòng)貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化的主要?jiǎng)恿Γ饕w現(xiàn)在三個(gè)層次上：技術(shù)優(yōu)勢、規(guī)模優(yōu)勢和創(chuàng)新優(yōu)勢。此階段以吸收貿(mào)易發(fā)展帶來的先進(jìn)技術(shù)，逐漸發(fā)展成為規(guī)模和技術(shù)優(yōu)勢為特征。而在這三個(gè)階段的進(jìn)化過程中，生產(chǎn)技術(shù)的改進(jìn)和生產(chǎn)要素的高級化是發(fā)展中國

9、家在優(yōu)化貿(mào)易結(jié)構(gòu)上的兩個(gè)關(guān)鍵。在當(dāng)今經(jīng)濟(jì)發(fā)展的秉性中，這兩個(gè)因素?zé)o不與高投入的資本量相關(guān)。我國的對外貿(mào)易要保持持續(xù)的發(fā)展，就需要結(jié)合當(dāng)前金融發(fā)展的大前提，繼續(xù)保持在自我特有貿(mào)易低層次上的優(yōu)勢，同時(shí)也要借助于金融促進(jìn)的力量來構(gòu)建我國中高層次的貿(mào)易體系。 2金融發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長中的貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化 在世界經(jīng)濟(jì)越來越趨于一體化的時(shí)候，一國的對外貿(mào)易規(guī)模幾乎可以代表該國參與全球經(jīng)濟(jì)程度的高低。因此經(jīng)濟(jì)增長中貿(mào)易結(jié)構(gòu)的取向和相關(guān)調(diào)整都對經(jīng)濟(jì)增長率和其發(fā)展的持續(xù)性至關(guān)重要。2006年，中國成為世界第四大經(jīng)濟(jì)體，外匯儲備第一大國。由此可以看出，中國在多年中的貿(mào)易策略無疑是成功的，同時(shí)在貿(mào)易成果展現(xiàn)的主要方面外匯規(guī)

10、模的龐大也證明了這一點(diǎn)，即中國金融體系是長期滯后于快速增長的貿(mào)易發(fā)展勢頭。特別是加入WTO后金融將面臨整體開放的形勢和國內(nèi)對金融促進(jìn)貿(mào)易發(fā)展不利的雙重壓力下，中國金融的發(fā)展應(yīng)更有效地對抗外來金融的競爭以及促進(jìn)國家貿(mào)易在結(jié)構(gòu)上的優(yōu)化，為經(jīng)濟(jì)的持續(xù)增長和貿(mào)易進(jìn)程的良性延續(xù)提供恒久的動(dòng)力推動(dòng)環(huán)境。 首先，從金融發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長之間的理論聯(lián)系來看貿(mào)易優(yōu)化的問題，金融發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長的關(guān)系大致可以表述如下：Patrick把金融發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長關(guān)系分成兩類，主張金融發(fā)展能促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長的叫做供給主導(dǎo)，主張金融發(fā)展只是經(jīng)濟(jì)增長對金融服務(wù)需求的被動(dòng)反映稱為需求遵從。無論是供給主導(dǎo)還是需求遵從的觀點(diǎn)，都明確地指出金融發(fā)

11、展水平和經(jīng)濟(jì)增長率之間存在較強(qiáng)的正相關(guān)：隨著交易成本理論，信息不對稱理論和內(nèi)生增長理論研究成果的引入，打破了新古典增長理論中技術(shù)進(jìn)步是保持經(jīng)濟(jì)增長的唯一影響因素的觀點(diǎn)，而把金融發(fā)展和技術(shù)進(jìn)步聯(lián)系起來；同時(shí)也對金融系統(tǒng)的基本功能在對經(jīng)濟(jì)發(fā)展的路徑分析中重新界定，并提出了獨(dú)特的觀點(diǎn)即通過資本積累和技術(shù)進(jìn)步促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長（Levine，1997），金融市場通過增加專業(yè)化和技術(shù)創(chuàng)新促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長（Smith，1997）。以上研究表明金融發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長存在顯著正相關(guān)，即擁有發(fā)達(dá)金融系統(tǒng)的國家經(jīng)濟(jì)增長也較快。筆者在貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化概述中已經(jīng)得出技術(shù)進(jìn)步和生產(chǎn)要素的高級化是改善一國對外貿(mào)易結(jié)構(gòu)的關(guān)鍵，而這兩者在現(xiàn)代

12、經(jīng)濟(jì)中無不與資本量投入的多少相聯(lián)系。生產(chǎn)要素的高級化我們已經(jīng)指出了是要需要大量長期的資金投入才可以獲得的，而技術(shù)與資本的關(guān)系在貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化中的關(guān)系可以用?？怂沟募夹g(shù)進(jìn)步理論中與資本的聯(lián)系獲得。?？怂箤⒓夹g(shù)進(jìn)步分為中性、勞動(dòng)節(jié)約型和資本節(jié)約型三種。中性技術(shù)進(jìn)步指的是勞動(dòng)和資本的生產(chǎn)效率同比例增加，其后果是生產(chǎn)原有產(chǎn)量只需要較少的勞動(dòng)和資本；勞動(dòng)節(jié)約型技術(shù)進(jìn)步指的是生產(chǎn)中的資本要素的生產(chǎn)效率的增加大于勞動(dòng)的生產(chǎn)效率的增加，結(jié)果是達(dá)到原有的產(chǎn)量可使用較少單位的勞動(dòng)和資本，但資本/勞動(dòng)比例上升；資本節(jié)約型技術(shù)進(jìn)步指的是勞動(dòng)要素的生產(chǎn)效率的增加大于資本的生產(chǎn)效率的增加，導(dǎo)致生產(chǎn)原有產(chǎn)量現(xiàn)在只需要較少的勞

13、動(dòng)和資本，但此時(shí)勞動(dòng)/資本比例上升。由此可以看出，在以生產(chǎn)要素投入比例來衡量貿(mào)易結(jié)構(gòu)時(shí)，生產(chǎn)要素的投入比例在貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu) 化過程中，資本投入量在生產(chǎn)中所起的作用是決定性的，尤以資本在生產(chǎn)過程中所發(fā)揮的效率對改變生產(chǎn)要素的投入比例以及貿(mào)易結(jié)構(gòu)的高級進(jìn)程是資本是否起作用的標(biāo)準(zhǔn)。因此，在金融發(fā)展中提高資本在貿(mào)易商品生產(chǎn)中的生產(chǎn)效率是替代貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化中有關(guān)金融各方面相關(guān)問題的一個(gè)核要議題。 我國的金融發(fā)展是立足于金融業(yè)在混業(yè)經(jīng)營上的趨同，而金融業(yè)借助于混業(yè)經(jīng)營的方式來發(fā)展，其本身就是追求在經(jīng)濟(jì)增長中金融效率的提升。金融效率從區(qū)分上可以從金融的生產(chǎn)性效率和目的性效率來看，生產(chǎn)性效率簡單來看就是企業(yè)從金融發(fā)

14、展中可以獲得得益于金融效率提高所帶來的收益，目的性效率則是指金融業(yè)因?yàn)樾实奶嵘龠M(jìn)了經(jīng)濟(jì)的增長。而這些內(nèi)在的關(guān)系為對外貿(mào)易在金融發(fā)展的推動(dòng)下，如何借助于金融資本在企業(yè)生產(chǎn)中的運(yùn)用來通過技術(shù)或者是生產(chǎn)要素高級化的實(shí)現(xiàn)來優(yōu)化該國的貿(mào)易結(jié)構(gòu)提供了方法。 我國金融的發(fā)展在促進(jìn)貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化的過程中將通過以下途徑來實(shí)現(xiàn)：首先，借助于整體金融業(yè)經(jīng)營方式的轉(zhuǎn)變，即可以在混業(yè)經(jīng)營方式下多渠道地獲得風(fēng)險(xiǎn)資金從而解決中小企業(yè)的融資困境，為企業(yè)在生產(chǎn)轉(zhuǎn)型過程中提供金融支持；其次，金融發(fā)展中體現(xiàn)出的金融產(chǎn)品功能，可以幫企業(yè)以多樣化方式來應(yīng)付對外貿(mào)易經(jīng)營中的風(fēng)險(xiǎn)，規(guī)避全球經(jīng)濟(jì)負(fù)面作用下的貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn)，改善企業(yè)對外經(jīng)營中的

15、貿(mào)易環(huán)境，營造企業(yè)以技術(shù)運(yùn)用為主體的貿(mào)易氣氛，為企業(yè)進(jìn)行改良式的貿(mào)易運(yùn)作奠定基礎(chǔ)；第三，可以合理和充分地利用金融發(fā)展帶來的機(jī)遇實(shí)現(xiàn)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新。無論是技術(shù)引進(jìn)還是合資生產(chǎn)，都會(huì)對中國這樣一個(gè)成熟的貿(mào)易大國的相關(guān)產(chǎn)業(yè)產(chǎn)生激勵(lì)作用，并在此基礎(chǔ)上進(jìn)行必要的技術(shù)創(chuàng)新，從另一方面來增加我國貿(mào)易商品的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)。而更為重要的是以此形成我國貿(mào)易發(fā)展的新格局，為長遠(yuǎn)的貿(mào)易結(jié)構(gòu)優(yōu)化和貿(mào)易利益獲取建立起有生命力的貿(mào)易單元；第四，金融效率在金融發(fā)展中的提升不僅可以使得企業(yè)在生產(chǎn)中獲得放大性的效應(yīng)，而且也為企業(yè)在產(chǎn)品生產(chǎn)過程中提高資本在生產(chǎn)要素中的比例，促使企業(yè)在擴(kuò)大再生產(chǎn)中為了追求貿(mào)易利率而加大對資本的投入量，優(yōu)化國家貿(mào)易結(jié)構(gòu)創(chuàng)造基礎(chǔ)；最后，金融發(fā)展對貿(mào)易結(jié)構(gòu)良性促進(jìn)作用反過來又會(huì)降低金融系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)，尤其在開放的經(jīng)濟(jì)和對外貿(mào)易中，兩者在發(fā)展的過程是相互促進(jìn)的。正如我國多年來貿(mào)易成果同樣也為國家的匯率和金融安全提供了保障。 3結(jié)論 金融和對外貿(mào)易是一個(gè)國家經(jīng)濟(jì)的兩個(gè)方面。對外貿(mào)易是積聚金融成果的方式，而金融是經(jīng)濟(jì)發(fā)展和對外貿(mào)易的保障層面。我國對外貿(mào)易的競爭優(yōu)勢要在金融發(fā)展的推動(dòng)下不僅只能停留在低附加值產(chǎn)品和加工貿(mào)易上，還要在高速發(fā)展的高技術(shù)和高附