私人財(cái)富傳承的觀念x27路徑與工具(最新版)

1、私人財(cái)富傳承與律師業(yè)務(wù)概說(shuō)全球化時(shí)代的財(cái)富傳承法律、路徑和工具黨俊平主任律師廣東耀圣律師事務(wù)所耀圣財(cái)富傳承與家族治理研究中心2013 31、財(cái)富傳承的現(xiàn)實(shí)問(wèn)題2、財(cái)富傳承的基木目標(biāo)與社會(huì)價(jià)值分析3、中國(guó)社會(huì)財(cái)富存在的文化社會(huì)歷史背景4、財(cái)富安全與財(cái)富傳承的基本要素5、冃前國(guó)內(nèi)財(cái)富管理存在重大隱患 宏觀6、冃前國(guó)內(nèi)財(cái)富管理存在重大隱患 微觀7、財(cái)富傳承服務(wù)業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)8、全球視野下的財(cái)富傳承解決方案9、中國(guó)遺產(chǎn)稅討論10、傳富工具之遺囑11、傳富工具之私人財(cái)產(chǎn)信托12、傳富工具之家族基金13、傳富工具之人壽保險(xiǎn)14、傳富工具之比較15【全務(wù)化亦代的財(cái)富路徑一財(cái)富管理地16、離岸公司在財(cái)富傳承中的

2、應(yīng)用17、全球化時(shí)代的財(cái)富路徑二 財(cái)富傳承平臺(tái)選擇18、全球化時(shí)代的財(cái)富路徑三財(cái)富傳承工具選擇19-25、財(cái)富傳承中的律師業(yè)務(wù)一、財(cái)富傳承的現(xiàn)實(shí)問(wèn)題 1、原始資本積累以超乎想象的速度完成了向資本 投資化時(shí)代的到來(lái)，讓人措手不及。 2、制度（社會(huì)、政治、法律制度）的嚴(yán)重滯后給 社會(huì)財(cái)富安全和傳承帶來(lái)極大威脅。 3、法律無(wú)語(yǔ)是社會(huì)財(cái)富和私人財(cái)富傳承恐懼癥的 根未因素逐一。 4、財(cái)富管理路徑與工具的簡(jiǎn)陋和粗糙已經(jīng)也將繼 續(xù)成為私人財(cái)富安全，乃至國(guó)家競(jìng)爭(zhēng)力的威脅。 5、職業(yè)經(jīng)理人制度缺失，經(jīng)理人市場(chǎng)的幼稚態(tài)。 6、缺少專(zhuān)業(yè)的財(cái)富管理與傳承專(zhuān)業(yè)人才。 7、人文缺失，信仰缺無(wú)、信任危機(jī)。二、財(cái)富傳承的基本

3、目標(biāo)與社會(huì)價(jià)值分析：宏觀分析1、財(cái)富傳承是全社會(huì)共享發(fā)展成果的必要 條件。2、財(cái)富傳承是社會(huì)持續(xù)發(fā)展和進(jìn)步的基本 支撐。3、財(cái)富傳承涉及的不只是私人財(cái)產(chǎn)的安全, 更是國(guó)家安全、竟?fàn)幜Φ闹匾画h(huán)。4、財(cái)富的社會(huì)用益性。二、財(cái)富傳承的基本目標(biāo)與社會(huì)價(jià)值分析：微觀分析 1、財(cái)富的持續(xù)存在 2、財(cái)富的安全 3、財(cái)富的保值 4、財(cái)富增值5、財(cái)富的私人用益三、中國(guó)社會(huì)財(cái)富依存的文化社會(huì)歷史背景 1、以太極文化為背景的社會(huì)發(fā)展基礎(chǔ)，嚴(yán)重影響 社會(huì)財(cái)富的持續(xù)增長(zhǎng)性和有效性 2、皇權(quán)社會(huì)遺留的人文觀念是社會(huì)財(cái)富的依托的 法律和社會(huì)形式貽害的根源。在中國(guó)社會(huì)建立信 托制度存在文化上的根本障礙。 3、政治生活的大一

4、統(tǒng)與財(cái)富的多樣化之間的矛盾 不可調(diào)和。 4、信任缺失給社會(huì)財(cái)富管理增加了極大的社會(huì)、 經(jīng)濟(jì)和法律成本。四、財(cái)富安全與財(cái)富傳承的基本要素法律層面的財(cái)富需要有其存在的基本條件:1、長(zhǎng)期持續(xù)穩(wěn)定的社會(huì)條件。2、穩(wěn)定的政治制度和政治環(huán)境。3、法制環(huán)境發(fā)達(dá)、健全、穩(wěn)定。4、稅負(fù)狀況，種類(lèi)簡(jiǎn)單、稅負(fù)便捷輕松。5、財(cái)富管理手段多樣、人才具足。五、目前國(guó)內(nèi)財(cái)富管理存在重大隱患：宏觀一、以財(cái)富的法定為主導(dǎo)的財(cái)富形式對(duì)社會(huì)財(cái)富的 侵腐。與西方信托社會(huì)基礎(chǔ)的對(duì)照。二、以投資和發(fā)展為財(cái)富導(dǎo)向的私人財(cái)富管理缺失。三、機(jī)會(huì)性財(cái)富給社會(huì)帶來(lái)的浮躁和民眾財(cái)富觀念 的錯(cuò)愕。四、法律制度體系不完善、私人財(cái)產(chǎn)保護(hù)法律的穩(wěn) 定性差，

5、法律手段嚴(yán)重滯后。五、財(cái)富管理手段、產(chǎn)品，法律關(guān)系混亂，邊緣不 清晰，缺少系統(tǒng)對(duì)沖，持續(xù)增長(zhǎng)難以保證。六、目前國(guó)內(nèi)財(cái)富管理存在重大隱患：微觀1、家族企業(yè)（包括私人企業(yè)治理）隱患3、經(jīng)理人階層的信任危機(jī)4、財(cái)富管理意識(shí)七、財(cái)富傳承服務(wù)業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)1、財(cái)富傳承與財(cái)富管理的趨合2、專(zhuān)業(yè)化已成不爭(zhēng)事實(shí)3、平臺(tái)化、社會(huì)化勢(shì)在必行4、整體性管理已經(jīng)顯現(xiàn)5、系統(tǒng)化管理方興未艾6、私密化是本來(lái)之意7、階層化趨勢(shì)已成定局八、全球視野下的財(cái)富傳承解決方案1、家族基金已成逐步成為富豪們的俱樂(lè)部。2、作為萬(wàn)能傳富工具的私人財(cái)產(chǎn)信托引人注目。3、全方位家族治理逐步成為企業(yè)財(cái)富擁有 者的共識(shí)。4、海外信托、海外保險(xiǎn)和全球

6、基金成為更多人的傳冨選擇。5、家族辦公室，才露尖尖角九、遺產(chǎn)稅開(kāi)征?加蠶品語(yǔ)踽薦豔種之一,但并1994年，我國(guó)進(jìn)行稅制改革，遺產(chǎn)稅再次被列入方案，不過(guò)依然沒(méi)能開(kāi)征。 1零6年，全國(guó)人大批準(zhǔn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展“九五”計(jì)劃和2010年遠(yuǎn)景 目標(biāo)綱要，提出要“逐步開(kāi)征遺產(chǎn)稅與詼稅” o£2筋憊財(cái)五大報(bào)告中提出“調(diào)節(jié)過(guò)高稅收，完善個(gè)人所得稅，開(kāi)征 遺產(chǎn)稅等新稅種” O從2012年至今，有關(guān)遺產(chǎn)稅的討論越來(lái)越多。2012年11月底，深圳市委常 委、統(tǒng)戰(zhàn)部部長(zhǎng)張思平在第十屆中國(guó)改革論壇上發(fā)言，透露深圳市在收入分 配方面的十大改革思路，其最后一條就是調(diào)節(jié)高收入，“如果國(guó)家要搞試點(diǎn), 深圳商以試點(diǎn)遺

7、聲鱉。1n E C j rjwi2004年，遺產(chǎn)稅暫行條例（草案）沒(méi)有通過(guò)。-篇焦當(dāng)麟臨啟收入分配制度改革的外意見(jiàn)提出 -鑫蠶關(guān)麴范擬麟溯踽鑑稱(chēng)中國(guó)已基本具十、傳富工具之家庭憲法（遺囑）家庭憲法（又稱(chēng)平安紙、遺囑）。是財(cái)產(chǎn)所有人對(duì)身后財(cái)產(chǎn)分配和歸屬 的法律安排。遺囑既可能是一句話(huà)，更可能是一個(gè)冗長(zhǎng)的法律文本； 既可能是好財(cái)產(chǎn)的直接分配，也可能是一個(gè)財(cái)產(chǎn)信托的法律文書(shū)。一份合法有效、周到具體的遺囑能夠起到定紛止訟，完整地實(shí)現(xiàn)自己的 財(cái)富傳承意志，達(dá)到滿(mǎn)意效果。優(yōu)缺點(diǎn)：1、無(wú)論是受益人還是需要分配的財(cái)產(chǎn)安排具體、直接。2、身后發(fā)生法律效力，因此財(cái)產(chǎn)所有人掌控性差。3、安排的彈性差。就財(cái)產(chǎn)而言遺囑本

8、身不能帶來(lái)增值作用。4、繼承人（受益人）多的情況下容易引起糾紛。5、遺囑繼承需要做認(rèn)證和公證，才能轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)。 需要在一定程度上公開(kāi)其內(nèi)容。k 、傳富工具之私人財(cái)產(chǎn)信托信托是為特定目的的財(cái)產(chǎn)所有權(quán)轉(zhuǎn)移、其核心是 駅髀辱盤(pán)翩成立信托是管理資產(chǎn)及信托的作用：1、子女與家族教育、健康2、投資資產(chǎn)保值增值3、避稅4、防火墻5、隱富6、公益信托7、財(cái)富傳承十二、傳富工具之 家族基金財(cái)富傳承的體系平臺(tái)、可以起到凝聚家族向心力的作用。大致有三種法律形態(tài)：1、家族信托基金：（冃前國(guó)內(nèi)缺少理想的法律環(huán)境和信任基礎(chǔ)），其特 點(diǎn)就是把財(cái)產(chǎn)委托給專(zhuān)業(yè)信托機(jī)構(gòu)、指定特定收益人和特定的受益方式。 優(yōu)勢(shì)在于：A、財(cái)產(chǎn)隔離，B

9、、財(cái)富傳承靈活，C、保密2、家族基金會(huì):非政府、非盈利、自有資金的，用于教育、社會(huì)、慈善、 醫(yī)療、宗教。其木質(zhì)是利他特性，它在維持家族企業(yè)控制權(quán)上是起間接 和輔助作用。3、家族投資控股機(jī)構(gòu):就是在家族和企業(yè)之間介入一個(gè)機(jī)構(gòu)，讓家族成 員個(gè)人和企業(yè)所有權(quán)隔離，同時(shí)實(shí)現(xiàn)控制權(quán)的集中行使。優(yōu)點(diǎn)：可以靈 活運(yùn)用、搭建復(fù)雜法律結(jié)構(gòu)、適應(yīng)家族特殊需要；不依賴(lài)第三方減少了 道德風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)了私密性。愛(ài)馬士集團(tuán)反收購(gòu)。一一三、傳富工具之人壽保險(xiǎn)（海外）例如美國(guó)保險(xiǎn)：A、美國(guó)的人壽保險(xiǎn)，保費(fèi)全球最 低，是香港的1/2,是臺(tái)灣的1/3,是中國(guó)大陸的1/5。 B.以美國(guó)最優(yōu)質(zhì)的保單，保護(hù)和擴(kuò)大財(cái)富。外國(guó)人可買(mǎi)高達(dá)寥0

10、0萬(wàn)美元的美國(guó)人壽保險(xiǎn) C.以美國(guó)信托法律保障資產(chǎn)，達(dá)成資產(chǎn)保全，不受債權(quán)追 討。美國(guó)的法律最健全，在美國(guó)規(guī)劃的保險(xiǎn)信托，既安全 又可靠。-D以美國(guó)保險(xiǎn)信托，進(jìn)行稅務(wù)及遺產(chǎn)規(guī)劃，完成資產(chǎn)轉(zhuǎn)移 和傳承的目的。因?yàn)?，美?guó)的富人大多以資產(chǎn)保全規(guī)劃來(lái) 管理和創(chuàng)造財(cái)富。十四、財(cái)富傳承工具比較遺囑遺囑人生前在法律允許的范圍內(nèi)J按程法:律瞥灌左亶書(shū)武 簡(jiǎn)單，方式。無(wú)法規(guī)避高額人壽保單被保險(xiǎn)人的生命發(fā)生保險(xiǎn)事故時(shí)，保險(xiǎn)人支付的保險(xiǎn)金，俗性 皇前指畫(huà)夏益人。標(biāo)準(zhǔn)合約，難以實(shí)現(xiàn)投保人個(gè)性化的財(cái)冨傳承詁乗。 贈(zèng)與無(wú)償將財(cái)產(chǎn)給予受贈(zèng)人，財(cái)產(chǎn)所有權(quán)的轉(zhuǎn)移。誓：定國(guó)酸各£曾自 煩茲 容易執(zhí)行。一般要交契稅、印花

11、稅、個(gè)人所倚稅，在海外贈(zèng)與額 度有限制，超過(guò)的部分要征贈(zèng)與、信托將財(cái)產(chǎn)交由第三方管理并處分有著期弊匚（”它爰乎續(xù)簣護(hù)丿心%動(dòng)性好、獨(dú)立性強(qiáng)（信托財(cái)產(chǎn)的所有與支益松”置b盍姿仝的 需）、較小的稅務(wù)支出以及財(cái)產(chǎn)的多蘿性（可燈扌睜羽蜚盔形的資產(chǎn) 都裝進(jìn)信托進(jìn)行打理）等其它財(cái)冨傳承工具無(wú)法比擬的優(yōu)勢(shì)。慈善基金利用捐贈(zèng)的財(cái)產(chǎn)，以從事公益事業(yè)為目的成立的組織。符合 "監(jiān)管要求就可免稅，期限無(wú)限制。缺乏流動(dòng)性。十五、全球化時(shí)代的財(cái)富路徑一一 陸 坡島 大 士港加西國(guó)國(guó)國(guó) 瑞命新澤英美中一理想的財(cái)富管理地選擇:BVI等島國(guó)十六、離岸公司在財(cái)富傳承中的應(yīng)用1之一：方便投資融資，海外上市第一步恢企業(yè)，紅

12、籌股嚴(yán)格控制的外匯制度和復(fù)朵的海外上市審批于續(xù)，直接影響到企業(yè)的國(guó)際引資。通過(guò)注冊(cè)一家海 外離岸公司，以該公司的名義進(jìn)行海外融資及上市，可以極大地簡(jiǎn)化海外上市的運(yùn)作于續(xù)。如中國(guó) 的著名企業(yè)SOHU就借用一間開(kāi)曼 一 一在香港上市的準(zhǔn)備中也會(huì)注冊(cè)疹 之二：注冊(cè)程序便捷，開(kāi)設(shè)成本低廉 離岸公司的注冊(cè)程序非常簡(jiǎn)單，可由專(zhuān)業(yè)的注冊(cè)代理機(jī)構(gòu)，如CIL ,代為完成，無(wú)須注冊(cè)人親臨 注冊(cè)地。一般成立一間新公司的于續(xù)費(fèi)在一力丿I：人民幣以匚 實(shí)繳注冊(cè)資木為2美兀，所有注冊(cè)程 斥在2-3周左右就可完歳。之三：合法避稅 所有離岸法區(qū)均不同程度的規(guī)定了離岸公司所取得的營(yíng)業(yè)收入和利潤(rùn)免交當(dāng)?shù)囟惢蛞詷O低的稅率 （如1%

13、）交納，有的甚至免交遺產(chǎn)稅等。利用離岸公司做為控股公司投資中國(guó)，如果使用得當(dāng)， 也可以幫助客戶(hù)節(jié)約人筆的預(yù)提稅，因?yàn)閺?008年起，外國(guó)投資者稅后利潤(rùn)轉(zhuǎn)回母公司都要繳稅, 而不同的屬地稅率不同，目前香港公司拿到的稅率最低。之四：簡(jiǎn)便的公司管理翡總飜鬆翩普蠶繚臨測(cè):其地點(diǎn)也可任意選擇。另外只要委托一個(gè)公之五：公司注冊(cè)資料及文件高度保密 海外離岸公司的股東身份，董事名冊(cè)，股權(quán)比例，收益狀況等資料高度保密并受法律保護(hù)，公眾人 士不能查閱。只有今法取得對(duì)離岸公司進(jìn)行監(jiān)管資格的信托管理公司才可以查閱公司的背景資料， 同時(shí)，法律禁止信托管理公司對(duì)外任意泄露有關(guān)材料。雖然各離岸屬地關(guān)于不記名股票都有更嚴(yán)格

14、的要求，但靈活的使用離岸信托和基金仍然能夠?qū)崿F(xiàn)靈活與保密的離岸結(jié)構(gòu)。十六、離岸公司在財(cái)富傳承中的應(yīng)用2之六：資產(chǎn)的有效保護(hù)耀驛評(píng)明海外離岸公司是對(duì)各類(lèi)資產(chǎn)：比如股權(quán)、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、不動(dòng)產(chǎn)進(jìn)行保護(hù)之七：方便國(guó)際貿(mào)易如果該企業(yè)擁有一間海外離岸公司，企業(yè)就可直接向離岸公司出口產(chǎn)品。之八：沒(méi)有營(yíng)業(yè)范圍的限制除了個(gè)別限制性行業(yè)，比如銀行、保險(xiǎn)、軍事等，離岸公司的經(jīng)營(yíng)范圍幾乎沒(méi)有限制。 之九：發(fā)展跨國(guó)業(yè)務(wù)，提升企業(yè)形象當(dāng)今世界經(jīng)濟(jì)日趨一體化，商業(yè)越來(lái)越呈現(xiàn)跨國(guó)界的發(fā)展趨勢(shì)，企業(yè)也經(jīng)常用跨國(guó)經(jīng) 營(yíng)來(lái)增強(qiáng)企業(yè)實(shí)力，擴(kuò)大企業(yè)的經(jīng)營(yíng)區(qū)域。而注冊(cè)成立海外離岸公司是企業(yè)走向世界, 開(kāi)展跨國(guó)業(yè)務(wù)，提升企業(yè)國(guó)際形彖的捷徑。而

15、利用離岸公司控制的無(wú)形資產(chǎn)轉(zhuǎn)移沒(méi)有 任何稅費(fèi)。之十：對(duì)投資人、股東、董事沒(méi)有限制對(duì)股東和董事的國(guó)籍、年齡、資產(chǎn)等均沒(méi)有限制，大多離岸區(qū)可以接受法人出任公 司董事一職。很多人會(huì)提及離岸公司的缺點(diǎn)，或者說(shuō)離岸公司的利弊，在這里可以簡(jiǎn) 單的提醒客戶(hù)朋友，所謂的離岸公司的缺點(diǎn)一般是指對(duì)離岸公司的錯(cuò)誤和不當(dāng)?shù)睦谩?刀可以用來(lái)切菜，也可以用來(lái)殺人，用來(lái)殺人不是刀的錯(cuò)，而是使用者的錯(cuò)誤想法。十七、全球化時(shí)代的財(cái)富路徑一傳富平臺(tái)選擇公司？信托？卜八、全球化時(shí)代的財(cái)富路徑三財(cái)品傳承工具選擇信托（海外、離岸和在岸）保險(xiǎn)基金#環(huán)球基金土玄金皆由專(zhuān)芯藪魏場(chǎng)、透養(yǎng)專(zhuān)臨、爲(wèi)翔追1蠶鶴證:投資、商品投資等，給予投資者豐富

16、的選擇。財(cái)富傳承律師能做什么?十九、財(cái)富傳承中的律師業(yè)務(wù)一一結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)與法律規(guī)制（一）家庭憲法（遺囑）服務(wù)家庭憲法（又稱(chēng)平安紙、遺囑）。是財(cái)產(chǎn)所有人對(duì)身后財(cái)產(chǎn) 分配和歸屬的法律安排。遺囑既可能是一句話(huà)，更可能是 一個(gè)冗長(zhǎng)的法律文本；既可能是對(duì)財(cái)產(chǎn)的直接分配，也可 能是一個(gè)財(cái)產(chǎn)信托的法律文書(shū)。一份合法有效、周到具體的遺囑能夠起到定紛止訟，完整地實(shí)現(xiàn)自己的財(cái)富傳承意志，達(dá)到滿(mǎn)意效果。廠(chǎng)二十、財(cái)富傳承中的律師業(yè)務(wù)一一結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)與法律規(guī)制（二）私人財(cái)產(chǎn)信托1、信托咨詢(xún)2、信托架構(gòu)設(shè)計(jì)3、信托法律定制4、擔(dān)任資產(chǎn)受托人5、擔(dān)任信托監(jiān)察人（保護(hù)人）6、信托受益人利益保護(hù)和行權(quán)代理人7、信托糾紛處理#我將在基于

17、基于不同模型下的信托律師業(yè)務(wù)講稿中做詳細(xì)說(shuō)明二一、財(cái)富傳承中的律師業(yè)務(wù) 結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)與法律規(guī)制（三）私人企業(yè)（家族企業(yè)）治理良好的家族治理是財(cái)富傳承的基礎(chǔ)1、家族治理咨詢(xún)、規(guī)劃2、私人法律顧問(wèn)3、私人家族企業(yè)治理咨詢(xún)、規(guī)劃二十二、財(cái)富傳承中的律師業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)與法律規(guī)制（四）家族基金的規(guī)劃、設(shè)立與管理二十三、財(cái)富傳承中的律師業(yè)務(wù)|_結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)與法律規(guī)制（五）海外（離岸）信托、保險(xiǎn)信托地選擇信托地法律查證信托機(jī)構(gòu)的選擇海外信托設(shè)立保險(xiǎn)法律二十四、財(cái)富傳承中的律師業(yè)務(wù)一一結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)與法律規(guī)制(六)私人銀行業(yè)務(wù)私人銀行業(yè)務(wù)(private banking)是金融機(jī) 構(gòu)向高凈值客戶(hù)(high net worth

18、 individuals, HNWIs)提供的個(gè)性化、綜合 性財(cái)富管理、財(cái)富傳承服務(wù)。V腔'I二十五、財(cái)富傳承中的律師業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)與法律規(guī)制（七）家族辦公室指專(zhuān)為某一個(gè)富豪家族提供綜合財(cái)富管理服務(wù)的專(zhuān)業(yè) 團(tuán)隊(duì)，通常包括來(lái)自財(cái)務(wù)顧問(wèn)、律師、注冊(cè)會(huì)計(jì)師、投資 經(jīng)理、證券經(jīng)紀(jì)、保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)、銀行、信托等領(lǐng)域經(jīng)驗(yàn)豐富 的專(zhuān)才。家族辦公室受雇于富豪家族，發(fā)揮專(zhuān)業(yè)技能打理 他們的巨額財(cái)產(chǎn)一處理投資管理、稅務(wù)規(guī)劃、慈善捐贈(zèng)、 信托和相頭法律事宜，確凍家族財(cái)富的永續(xù)彳專(zhuān)叡 是匸匕彳厶 人銀行更高端的理財(cái)服務(wù)形態(tài)。早在19世紀(jì)中葉，西方的富豪家庭就開(kāi)始設(shè)立家族辦公室來(lái)為他們進(jìn)行 投資和信托管理?，F(xiàn)今，美國(guó)境內(nèi)有大約4000個(gè)家族辦公室，歐洲有1200個(gè) 左右，直接為富豪與超級(jí)富豪群體服務(wù)。由花旗私人銀行與商端房地產(chǎn)業(yè)咨 詢(xún)機(jī)構(gòu)采坊公司（Knight Frank）聯(lián)合編制的年度財(cái)富報(bào)告+，援引波士頓 大學(xué)*土參福利研究隕SWEI）的數(shù)據(jù)稱(chēng)，未來(lái)50年，全球?qū)⒂?1兆到136兆美 元的財(cái)富需要進(jìn)行世彳弋間的傳承。研究同時(shí)