第十二章 個(gè)人外匯交易.ppt

1、第十二章第十二章 個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)12.1個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)12.2我國(guó)銀行個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)介我國(guó)銀行個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)介紹紹學(xué)習(xí)目標(biāo)學(xué)習(xí)目標(biāo)l知識(shí)目標(biāo)：知識(shí)目標(biāo)：了解個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)的的含義、特點(diǎn)、一般交易策略；掌握個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)的開(kāi)戶(hù)流程、交易方式及手段；掌握套匯套利的交易原理。l技能目標(biāo)：技能目標(biāo)：掌握個(gè)人外匯交易的一般流程及交易方式；掌握個(gè)人外匯結(jié)算業(yè)務(wù)操作，能獨(dú)立為客戶(hù)完成各項(xiàng)外匯結(jié)算業(yè)務(wù)；掌握套匯套利是如何進(jìn)行操作的。l能力目標(biāo)：能力目標(biāo)：具備從事個(gè)人外匯交易的一般能力，具備套利套匯的基本知識(shí)和相應(yīng)的操作方法。引入案例引入案例l 一筆實(shí)盤(pán)個(gè)人外匯交易 討論 1、生活中，有進(jìn)行

2、過(guò)外匯交易嗎？如何進(jìn)行？ 2、外匯交易與股票交易有何不同？第一節(jié) 個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)一、個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)概述一、個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)概述 個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)，俗稱(chēng)“外匯寶”，是指?jìng)€(gè)人客戶(hù)在銀行通過(guò)柜臺(tái)服務(wù)人員或其它電子金融服務(wù)方式進(jìn)行的可自由兌換外匯（或外幣）間的交易，該種交易不可進(jìn)行透支，必須交足交易貨幣的金額。個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)不需要另交手續(xù)費(fèi)。銀行的費(fèi)用體現(xiàn)在買(mǎi)賣(mài)價(jià)格的不同上。 種類(lèi)：種類(lèi)：個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)一般有實(shí)盤(pán)和虛盤(pán)（保證金）之分。途徑：途徑：居民個(gè)人可以持現(xiàn)鈔去銀行開(kāi)戶(hù)，也可以將已有的現(xiàn)匯賬戶(hù)存款轉(zhuǎn)至開(kāi)辦個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)的銀行。小知識(shí)：小知識(shí)：合約合約現(xiàn)匯現(xiàn)匯 合約現(xiàn)貨外匯交易，又稱(chēng)外匯保證金交易、按

3、金交易、虛盤(pán)交易，指投資者和專(zhuān)業(yè)從事外匯買(mǎi)賣(mài)的金融公司（銀行、交易商或經(jīng)紀(jì)商），簽定委托買(mǎi)賣(mài)外匯的合同。 這種合約形式的買(mǎi)賣(mài)只是對(duì)某種外匯的某個(gè)價(jià)格作出書(shū)面或口頭的承諾，然后等待價(jià)格出現(xiàn)上升或下跌時(shí)，再作買(mǎi)賣(mài)的結(jié)算，從變化的價(jià)差中獲取利潤(rùn)，當(dāng)然也承擔(dān)了虧損的風(fēng)險(xiǎn)。 簽定委托買(mǎi)賣(mài)外匯的合同，繳付一定比率（一般不超過(guò)10%）的交易保證金，便可按一定融資倍數(shù)買(mǎi)賣(mài)10萬(wàn)、幾十萬(wàn)甚至上百萬(wàn)美元的外匯。 舉例而言舉例而言l趙先生要做等值100 000 美元的交易，采用合約現(xiàn)匯方式，假設(shè)保證金比例為1%，趙先生只需要有100 000*1%=1000的美元資金，便可以進(jìn)行此交易。換句話(huà)說(shuō)，只要1000元的資金

4、便可以進(jìn)行100 000元的交易，意即資金放大了100倍。因此，若投資了1萬(wàn)元 ，即可從事100萬(wàn)美元的交易。l假設(shè)在1美元兌換135.00日元： 實(shí)盤(pán)交易 合約現(xiàn)匯交易購(gòu)入12 500 000日元需要美元 92 592.59美元 1 000美元若日元匯率上升100點(diǎn)點(diǎn)，贏(yíng)利為 680美元 680美元 贏(yíng)利率為 680/92 592.59*100%=0.734% 680/1000*100%=68%若日元匯率下降100點(diǎn)，虧損為 680美元 680美元 虧損率 680/92 592.59*100%=0.734% 680/1000*100%=68%l從上述例子可以看出 實(shí)盤(pán)與合約現(xiàn)匯方式在盈利和虧

5、損的金額上是完全相同的，所不同的是投資者投入的資金在數(shù)量上的差距。采取合約形式對(duì)投資者來(lái)說(shuō)投入小，產(chǎn)出多，比較適合大眾的投資，可以用較小的資金贏(yíng)得較多的利潤(rùn)。二、二、 參與外匯買(mǎi)賣(mài)的益處參與外匯買(mǎi)賣(mài)的益處（一）保值投資者可以通過(guò)不同的外匯組合，規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)，以達(dá)到保值的目的。歷史經(jīng)驗(yàn)表明，外匯市場(chǎng)的波動(dòng)小于股票、債券等市場(chǎng)。 （二）套利投資者可以將所持利率較低的外匯通過(guò)買(mǎi)賣(mài)轉(zhuǎn)換成另一種利率較高的外匯，從而增加存款的利息收入。就是將存款利率較低的外幣兌換成利率較高的外幣，獲取更高的利息收益。（三）增值投資者可以利用外匯市場(chǎng)匯率的頻繁波動(dòng)，通過(guò)買(mǎi)賣(mài)獲取匯差收益。套匯的基本原則是低買(mǎi)高賣(mài)。三、個(gè)人外

6、匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)的交易方式三、個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)的交易方式l方式：方式：柜臺(tái)交易、電話(huà)交易 、自助交易、網(wǎng)絡(luò)交易、手機(jī)交易l交易價(jià)格分為時(shí)價(jià)交易（又稱(chēng)市價(jià)交易）和限定價(jià)格交易。 限價(jià)交易是一種委托交易，往往需要有最低交易資金的限制。l一般情況下，交易資金越多，其價(jià)格越優(yōu)惠，體現(xiàn)在買(mǎi)賣(mài)價(jià)差縮小。（手續(xù)費(fèi)的減少） 思考思考l三種交易手段的區(qū)別？柜臺(tái)交易柜臺(tái)交易柜臺(tái)交易：客戶(hù)可以到銀行柜臺(tái)辦理交易。具體過(guò)程如下： 1、客戶(hù)在柜臺(tái)領(lǐng)取個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)申請(qǐng)書(shū)或委托書(shū)，按表中要求填寫(xiě)完畢（一般填寫(xiě)買(mǎi)賣(mài)外幣種類(lèi)、金額、認(rèn)可的牌價(jià)并簽字），連同本人身份證、存折或現(xiàn)金交柜臺(tái)經(jīng)辦員審核清點(diǎn)。 2、經(jīng)辦員審核無(wú)誤，（如為存單將

7、做全額支取或部分支取操作，并打印交易水單）將外匯買(mǎi)賣(mài)證實(shí)書(shū)或確認(rèn)單，交客戶(hù)確認(rèn)。成交匯率即以該確認(rèn)單上的匯率為準(zhǔn)。 3、客戶(hù)確認(rèn)后簽字，即為成交。成交后該筆交易不得撤消。 4、經(jīng)復(fù)核員復(fù)核無(wú)誤后，經(jīng)辦員將確認(rèn)書(shū)、身份證和客戶(hù)的存折或現(xiàn)金交給客戶(hù)。 電話(huà)交易電話(huà)交易 電話(huà)交易：客戶(hù)通過(guò)音頻電話(huà)或手機(jī)完成買(mǎi)賣(mài)交易而不需要到銀行柜臺(tái)辦理。 1、客戶(hù)須先持身份證到銀行開(kāi)立個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)電話(huà)交易專(zhuān)用存折，預(yù)留密碼。 2、進(jìn)行電話(huà)交易之前，客戶(hù)先領(lǐng)取電話(huà)委托交易規(guī)程和操作說(shuō)明，將填好的電話(huà)交易申請(qǐng)書(shū)（或委托書(shū)）和身份證、外幣存折交柜臺(tái)，設(shè)定電話(huà)委托交易的專(zhuān)用密碼（該密碼可與存折密碼不同）。 3、按照各銀行的

8、交易規(guī)程進(jìn)行交易。 4、電話(huà)交易完成后客戶(hù)可以通過(guò)電話(huà)或傳真查詢(xún)證實(shí)，成交后該筆交易不得撤消。 網(wǎng)絡(luò)交易（個(gè)人外匯模擬操作）網(wǎng)絡(luò)交易（個(gè)人外匯模擬操作）lhttp:/ 1、選擇開(kāi)戶(hù)銀行2、開(kāi)戶(hù)并存入外匯3、本人攜帶有效身份證明到銀行開(kāi)戶(hù)外匯買(mǎi)賣(mài)賬戶(hù)，簽署個(gè)人實(shí)盤(pán)外匯買(mǎi)賣(mài)交易協(xié)議書(shū)，存入外匯4、辦理網(wǎng)上交易和電話(huà)委托交易開(kāi)戶(hù)手續(xù)5、確定交易策略和制定交易計(jì)劃，建立日常的匯市信息來(lái)源渠道。招商銀行的個(gè)人實(shí)盤(pán)外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)申請(qǐng)實(shí)例招商銀行的個(gè)人實(shí)盤(pán)外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)申請(qǐng)實(shí)例l1、客戶(hù)攜帶本人身份證明和“一卡通” 到招商銀行當(dāng)?shù)厝我痪W(wǎng)點(diǎn)，填妥招商銀行個(gè)人實(shí)盤(pán)外匯買(mǎi)賣(mài)功能申請(qǐng)表并簽署招商銀行個(gè)人實(shí)盤(pán)外匯買(mǎi)賣(mài)協(xié)議書(shū)，經(jīng)招商銀行柜臺(tái)人員確認(rèn)后即可開(kāi)通外匯買(mǎi)賣(mài)功能?？蛻?hù)按“一卡通”活期賬戶(hù)上的外幣存款鈔匯類(lèi)分別轉(zhuǎn)入個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)現(xiàn)鈔或現(xiàn)匯專(zhuān)戶(hù)后即可進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)委托。l2、網(wǎng)上申請(qǐng)。登陸網(wǎng)上銀行專(zhuān)業(yè)版，選擇“功能申請(qǐng)”項(xiàng)下的“外匯實(shí)盤(pán)買(mǎi)賣(mài)”，閱讀“招商銀行個(gè)人實(shí)盤(pán)外匯買(mǎi)賣(mài)協(xié)議書(shū)”后，選擇“