淺析我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理有效性的思考

1、淺析我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理有效性的思考摘要：我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理起步較晚， 與國際先進(jìn)銀行相比差距較大。 面對我國銀行業(yè)全面開放后更為激烈的競爭環(huán)境， 我國商業(yè)銀行亟需研究提高風(fēng)險管理有效性。為此，本文以國際先進(jìn)銀行為標(biāo)桿，借鑒經(jīng)驗、尋找差距，并就如何提高我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理有效性問題提出若干建議。關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；風(fēng)險管理；銀行監(jiān)管風(fēng)險管理是商業(yè)銀行永恒的主題。 當(dāng)前，現(xiàn)代銀行風(fēng)險管理的思想、 理論和方法已經(jīng)形成較為齊備的體系， 而我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理起步較晚， 與國際先進(jìn)銀行相比差距較大。 面對我國銀行業(yè)全面開放后更為激烈的競爭環(huán)境， 我國商業(yè)銀行亟需研究提高風(fēng)險管理能力和有效性。為此，本文

2、以國際先進(jìn)銀行為標(biāo)桿，借鑒經(jīng)驗、尋找差距，并就如何提高我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理有效性問題略談拙見。一、國際先進(jìn)銀行的風(fēng)險管理經(jīng)驗國際權(quán)威雜志對全球銀行的排名，經(jīng)常被作為衡量銀行先進(jìn)性的重要指標(biāo)，如英國雜志銀行家 (Banker) 每年排出的世界前 1000 名大銀行名單。通過對國際先進(jìn)銀行的風(fēng)險管理實踐的歸納，可以發(fā)現(xiàn)如下經(jīng)驗：( 一) 科學(xué)的風(fēng)險管理理念。商業(yè)銀行的生存與發(fā)展始終伴隨著風(fēng)險。花旗銀行前董事長瑞斯頓將銀行視為基于風(fēng)險處理能力而盈利的組織，從本質(zhì)上講，商業(yè)銀行的經(jīng)營目的就是在可控的風(fēng)險內(nèi)獲得最大利潤。 國際先進(jìn)銀行通常都有正確的風(fēng)險管理理念，認(rèn)為應(yīng)當(dāng)積極、主動去管理風(fēng)險，并通過提高風(fēng)

3、險管控能力的來獲取收益，而非消極、簡單地回避面臨的風(fēng)險。1992 年，瑞典因房地產(chǎn)信貸風(fēng)險引發(fā)了嚴(yán)重的金融危機，危機結(jié)束后全國僅剩下4 家商業(yè)銀行。 之后，瑞典銀行業(yè)積極尋找防范房地產(chǎn)信貸風(fēng)險的方法，提高對房地產(chǎn)貸款操作風(fēng)險的防范能力。( 二) 健全的公司治理結(jié)構(gòu)。公司治理結(jié)構(gòu)是現(xiàn)代銀行制度的核心， 其優(yōu)劣成敗直接決定了銀行的市場競爭力。由國際銀行業(yè)的風(fēng)險管理實踐可知， 金融外部監(jiān)管無論如何有效， 也無法取代商業(yè)銀行自身的公司治理結(jié)構(gòu)建設(shè)， 后者是銀行風(fēng)險管理的根本保障。 國際先進(jìn)銀行一般都有健全有效的公司治理結(jié)構(gòu)， 以及分工明確、 職責(zé)清晰的決策機構(gòu)和保證其相關(guān)制度落實的銀行文化， 其股東大

4、會、董事會和管理層之間既有明確的委托一代理關(guān)系， 又存在有效的權(quán)力制衡機制。 完善的公司治理結(jié)構(gòu)有利于防范內(nèi)部人控制的風(fēng)險， 降低代理成本， 同時又保證了銀行經(jīng)營運作的高效和效益，實現(xiàn)對管理者的約束與激勵，以最大限度地保證股東和相關(guān)利益者的權(quán)益。( 三) 重視合規(guī)風(fēng)險管理。20 世紀(jì) 90 年代，全球銀行業(yè)發(fā)生的一系列重大風(fēng)險事件說明，不遵守法律和規(guī)章的經(jīng)營最終會損害銀行的長遠(yuǎn)利益。 合規(guī)風(fēng)險管理日益受到國際先進(jìn)銀行重視：明晰董事會和高級管理層的合規(guī)職責(zé)， 確保合規(guī)部門的獨立性， 并給予足夠的資源支持。 同時，強調(diào)合規(guī)并不只是專業(yè)合規(guī)人員的責(zé)任， 而是銀行內(nèi)部的一項核心風(fēng)險管理活動， 與每位員

5、工相關(guān)， 應(yīng)從高層做起并成為銀行文化的一部分。如德意志銀行在全球分支機構(gòu)設(shè)立獨立的合規(guī)部門， 強調(diào)合規(guī)與業(yè)務(wù)的協(xié)調(diào)發(fā)展，通過合規(guī)文化建設(shè)使全體員工認(rèn)識到合規(guī)的重要性， 應(yīng)努力發(fā)現(xiàn)問題、 揭示風(fēng)險，而不是掩飾問題、遮蓋風(fēng)險。( 四) 先進(jìn)科學(xué)的風(fēng)險管理流程。國際先進(jìn)銀行都有一整套先進(jìn)科學(xué)的風(fēng)險管理流一般包括風(fēng)險目標(biāo)設(shè)定、風(fēng)險識別、風(fēng)險分析、風(fēng)險監(jiān)測、風(fēng)險應(yīng)對和控制等全過程，把銀行不同客戶種類( 如公司、零售、金融機構(gòu)等) 的不同性質(zhì)業(yè)務(wù) ( 如資產(chǎn)業(yè)務(wù)、負(fù)債業(yè)務(wù)、中間業(yè)務(wù)等 ) 所產(chǎn)生的不同類型風(fēng)險 ( 如信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、操作風(fēng)險等) 都統(tǒng)一納入有效地風(fēng)險管理范圍。同時，通過流程的規(guī)范從根本

6、上改變銀行基層組織的認(rèn)識，樹立起全員、全過程的風(fēng)險管理意識，并在此基礎(chǔ)上形成全員的風(fēng)險管理文化。( 五) 采用先進(jìn)的風(fēng)險管理技術(shù)。國際先進(jìn)銀行的風(fēng)險管理越來越重視定量分析，風(fēng)險管理技術(shù)趨于計量化、模型化和 IT 化。重視采用最新的 IT 技術(shù)建立信息管理系統(tǒng)， 運用大量數(shù)理統(tǒng)計模型來識別、 衡量和監(jiān)測風(fēng)險， 從而實現(xiàn)風(fēng)險信息在全球范圍的收集、 傳導(dǎo)和整理。既體現(xiàn)風(fēng)險管理的客觀性和科學(xué)性特征， 也使風(fēng)險管理決策成為藝術(shù)性和科學(xué)性相結(jié)合的行為。如 1997 年，摩根大通銀行聯(lián)合美國銀行、瑞士銀行等國際先進(jìn)銀行率先推出了信用風(fēng)險計量法 (CreditMetrics) ，從證券組合、貸款組合的角度全方

7、位衡量信用風(fēng)險，同時還可以計量信用資產(chǎn)的預(yù)期損失和非預(yù)期損失。二、我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理的主要差距近年來，隨著我國銀行業(yè)改革的逐步深化和外部監(jiān)管力量的加強， 商業(yè)銀行對風(fēng)險管理日益重視， 陸續(xù)引入了授信管理、 貸款風(fēng)險分類制度， 并成立了專門的風(fēng)險管理機構(gòu)，風(fēng)險管理框架已經(jīng)初步形成。但由于我國商業(yè)銀行長期屬于國有， 一直在政策保護(hù)下運行， 缺乏風(fēng)險管理的實踐與經(jīng)驗， 在管理理念、制度落實、全面風(fēng)險管理等方面與國際先進(jìn)銀行仍存在較大差距。( 一) 風(fēng)險管理理念尚未全面確立。目前，我國部分商業(yè)銀行仍存在著重業(yè)務(wù)、輕管理的思想，風(fēng)險意識淡薄。當(dāng)業(yè)務(wù)發(fā)展與風(fēng)險管理制度相悖時， 往往以各種理由加以變通或回

8、避， 致使內(nèi)控機制有效性難以發(fā)揮。 此外，我國不少商業(yè)銀行未將風(fēng)險管理納入管理者的考核指標(biāo)中，對暴露出來的違規(guī)問題，往往大事化小、小事化了，少有商業(yè)銀行高管層因為風(fēng)險管理問題惡化面受到懲戒， 往往是案件或風(fēng)險事件發(fā)生后才受到懲處罰。上述現(xiàn)象在銀行基層點更加突出。( 二) 風(fēng)險管理制度有效性不足。當(dāng)前，我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理體系的“形似神不似”問題依然存在。 我國商業(yè)銀行雖然學(xué)習(xí)、 引進(jìn)了西方商業(yè)銀行特別是國際先進(jìn)銀行的風(fēng)險管理制度、 方法，但卻缺乏發(fā)揮這些風(fēng)險管理制度效力的配套機制， 在具體操作中往往變形走樣。例如，我國商業(yè)銀行多為“部門銀行”，各部門之間職責(zé)存在交叉地帶，客戶的一筆業(yè)務(wù)要跨多個

9、部門才能完成， 而且“鐵路警察各管一段”， 這種情況下，銀行難以做到內(nèi)控有力。 結(jié)果，一方面是銀行的風(fēng)險管理架構(gòu)建設(shè)取得了明顯進(jìn)步，另一方面則是風(fēng)險管理體系的有效性難以發(fā)揮， 商業(yè)銀行基層點普遍存在的有章不循、有法不依、屢查屢犯問題，制度的執(zhí)行力和有效性不強。( 三) 公司治理結(jié)構(gòu)改革有待深化。近年來，我國商業(yè)銀行的公司治理結(jié)構(gòu)發(fā)生了較大變化，從形式上建立了“股東大會一董事會監(jiān)事會一經(jīng)營者”的治理結(jié)構(gòu)， 但實際上仍未真正確立現(xiàn)代商業(yè)銀行制度。 商業(yè)銀行組織形式的改變和產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)的調(diào)整， 包括戰(zhàn)略投資者的引進(jìn)，并不必然帶來良好的公司治理。 商業(yè)銀行的股份制改造及上市， 也未能解決舊有的問題： 一是

10、所有者對董事或高管人員的約束虛置或弱化； 二是現(xiàn)有干部管理制度下， 董事會或高管層缺乏重視銀行風(fēng)險控制以及長期發(fā)展的激勵。 主要表現(xiàn)在“約束過度”和“約束不足”并存， “零風(fēng)險”的要求會導(dǎo)致約束過度 ( 或激勵不足 ) 管理者能上不能下、員工能進(jìn)不能出，則導(dǎo)致約束不足。( 四) 合規(guī)文化尚未真正建立。近年來，我國商業(yè)銀行案件仍時有發(fā)生， 這與銀行未能合規(guī)經(jīng)營， 缺乏良好的合規(guī)文化有關(guān)。 因為風(fēng)險管理制度設(shè)計得再完美， 如果沒有合規(guī)經(jīng)營理念和深入扎實的合規(guī)性監(jiān)督管理， 在執(zhí)行時也會出問題， 銀行違規(guī)案件時有發(fā)生。 以國有重點銀行監(jiān)事會對某大型銀行的現(xiàn)場檢查結(jié)果為例，該行早已成立了合規(guī)部門，卻沒有

11、覆蓋至業(yè)務(wù)流程，也未建立向一把手或董事會匯報的直線管理體系，合規(guī)工作也被分散于各部門， 如外匯管理的合規(guī)性由結(jié)算部門負(fù)責(zé)等， 結(jié)果導(dǎo)致合規(guī)部門事實上被弱化。( 五 ) 風(fēng)險管理技術(shù)滯后。目前，我國商業(yè)銀行的風(fēng)險管理仍然以經(jīng)驗分析為主， 在風(fēng)險識別、 度量和監(jiān)測等方面主觀性比較強， 科學(xué)性不夠。不少銀行還停留在資產(chǎn)負(fù)債指標(biāo)管理和頭寸匹配管理的水平上，風(fēng)險價值 VaR、 IRB、AMA、RAROC等概念剛剛引入，但尚未完全建立與商業(yè)銀行業(yè)務(wù)性質(zhì)、 規(guī)模和復(fù)雜程度相一致的內(nèi)部風(fēng)險監(jiān)測、 評價和控制系統(tǒng)， 且缺乏精通風(fēng)險管理理論和風(fēng)險計量技術(shù)的專業(yè)人才， 因而難以對各類風(fēng)險進(jìn)行有效識別、 計量、監(jiān)測和

12、管理。 而國際先進(jìn)銀行的風(fēng)險管理技術(shù)豐富，分類科學(xué)、量化準(zhǔn)確。不僅有針對市場風(fēng)險開發(fā)的 VaR計量模型，還有針對信用風(fēng)險、操作風(fēng)險的計量模型。三、提高我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理有效性的政策建議( 一) 樹立風(fēng)險管理理念，提高制度執(zhí)行力。銀行風(fēng)險管理有效性的提高， 首先要有積極的風(fēng)險管理理念， 讓員工認(rèn)識到“風(fēng)險無處不在”，合規(guī)經(jīng)營才是風(fēng)險管理的正確態(tài)度。 對中小違規(guī)問題要及時、嚴(yán)肅處理，從而有利于預(yù)防重大違規(guī)問題和風(fēng)險事件的發(fā)生。 其次，建立正向的激勵約束機制，合理設(shè)計薪酬差距和檔次，使其與職位、等級、責(zé)權(quán)利相匹配，增強員工歸屬感與忠誠度。 再次，提高制度的執(zhí)行力， 對國際先進(jìn)銀行的經(jīng)驗和借鑒，不能

13、僅停留在引進(jìn)先進(jìn)的風(fēng)險管理制度、 方法和技術(shù)上， 關(guān)鍵是要將引進(jìn)的制度、方法和技術(shù)落到實處，充分發(fā)揮作用。( 二) 繼續(xù)深化公司治理結(jié)構(gòu)改革，打造流程銀行?，F(xiàn)代公司治理機構(gòu)的建設(shè)改革， 有利于商業(yè)銀行的風(fēng)險管理。 未來改革的著力點可以放在：首先，按照風(fēng)險管理戰(zhàn)略的要求， 改革銀行組織架構(gòu)，實現(xiàn)從“部門銀行”向“流程銀行”的轉(zhuǎn)變， 消除部門之間的職責(zé)交叉地帶。 其次，按照識別、評估、監(jiān)測和控制風(fēng)險的要求，梳理和健全風(fēng)險管理制度與業(yè)務(wù)流程，并通過先進(jìn)的信息管理系統(tǒng)來為風(fēng)險管理提供基礎(chǔ)支持。( 三) 營造良好的制度環(huán)境，創(chuàng)建社會信用體系。金融運行外部環(huán)境對銀行的穩(wěn)健經(jīng)營也有重要影響， 要構(gòu)建完善的銀

14、行風(fēng)險管理體系，需要不斷完善外部制度環(huán)境。 積極研究對銀行業(yè)金融機構(gòu)的風(fēng)險補償機制和政策支撐體系。落實物權(quán)法，修訂完善擔(dān)保法和破產(chǎn)法等，在完善立法基礎(chǔ)上加大執(zhí)法力度，特別要注重發(fā)揮司法力量打擊金融逃廢債行為， 維護(hù)金融秩序。盡快建立覆蓋全社會的征信體系， 運用信息技術(shù)手段， 準(zhǔn)確記錄各類客戶的經(jīng)濟(jì)狀況、收入來源、違約情況等重要數(shù)據(jù)， 改善銀行與客戶之間借貸雙方信息不對稱的狀況，切實防范信用風(fēng)險。( 四) 加強市場約束，提高信息披露真實性。隨著金融業(yè)改革的不斷深入，我國商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)日益重視自身的市場評價。建議按照巴塞爾新資本協(xié)議的信息披露要求，依據(jù)由內(nèi)到外、逐步公開的原則，推動實現(xiàn)信息披露的規(guī)范

15、化、 市場化。在條件成熟時， 引入外部審計機構(gòu)等中介機構(gòu)，建立和完善獨立審計與內(nèi)部審計相結(jié)合的監(jiān)督體系， 提高銀行信息的準(zhǔn)確性和可信度， 樹立良好的形象。 與此同時， 監(jiān)管部門應(yīng)加大對會計信息披露真實性的審計監(jiān)督和處罰力度， 對虛假信息披露的機構(gòu)， 要強化法律約束， 依法嚴(yán)肅追究其 CEO和 CFO的責(zé)任。( 五) 強化外部監(jiān)督，提高監(jiān)管有效性。按照中國銀監(jiān)會“管法人、管風(fēng)險、管內(nèi)控、提高透明度”的監(jiān)管新理念，提高監(jiān)管有效性。 一是加強非現(xiàn)場監(jiān)管力度， 關(guān)注被監(jiān)管機構(gòu)的風(fēng)險管理、內(nèi)部控制政策的完善和有效執(zhí)行， 并結(jié)合現(xiàn)場檢查情況進(jìn)行監(jiān)管評估，督促商業(yè)銀行提高風(fēng)險管控能力。 二是適時把監(jiān)管思路由規(guī)制導(dǎo)向逐步轉(zhuǎn)向以原則為基礎(chǔ)的監(jiān)管，增加原則性導(dǎo)向， 減少約束性細(xì)則和非審慎限制，明確被監(jiān)管機構(gòu)高管層對機構(gòu)營運和風(fēng)險管理的責(zé)任，促其改善銀行的運行效率，提高競爭力。 三是