信用風(fēng)險緩釋憑證創(chuàng)設(shè)說明書示范文本2021年版

1、信用風(fēng)險緩釋憑證創(chuàng)設(shè)說明書示范文本（2021年版）說明1、為規(guī)范和便利市場參與者開展信用風(fēng)險緩釋憑證業(yè)務(wù)，根據(jù)銀行間市場信用風(fēng)險緩釋工具試點業(yè)務(wù)規(guī)則和信用風(fēng)險緩釋憑證業(yè)務(wù)指引等規(guī)則和指引，制定本示范文本。2、本示范文本借鑒市場參與者在類似交易中使用的文本，基于中國場外信用衍生產(chǎn)品交易基本術(shù)語與適用規(guī)則（2016年版）（包括其不時的修訂或更新）中的相關(guān)基本術(shù)語及其適用規(guī)則起草，為市場參與者在信用風(fēng)險緩釋憑證的創(chuàng)設(shè)、投資及交易方面提供示范文本。3、市場參與者應(yīng)根據(jù)具體交易需求及適用法律使用、修改及補充本示范文本。本示范文本并非中國銀行間市場交易商協(xié)會要求市場參與者在信用風(fēng)險緩釋憑證業(yè)務(wù)中須使用的文

2、本，市場參與者應(yīng)獨立評估及決定在此類業(yè)務(wù)中使用的交易文件及其具體條款。【創(chuàng)設(shè)機構(gòu)全稱】 括號內(nèi)容為提示性內(nèi)容，添加相關(guān)內(nèi)容后應(yīng)刪除括號。下同。（腳注為提示性內(nèi)容，添加使用時應(yīng)刪除，下同。）【】年第【】期【標(biāo)的債務(wù)簡稱】信用風(fēng)險緩釋憑證創(chuàng)設(shè)說明書【創(chuàng)設(shè)機構(gòu)全稱】本期計劃創(chuàng)設(shè)名義本金：【】萬元【】年【】月聲明本期憑證根據(jù)銀行間市場信用風(fēng)險緩釋工具試點業(yè)務(wù)規(guī)則和信用風(fēng)險緩釋憑證業(yè)務(wù)指引等規(guī)則和指引創(chuàng)設(shè)。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)承諾本創(chuàng)設(shè)說明書中不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并對其真實性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)法律責(zé)任。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)負(fù)責(zé)人和主管會計工作的負(fù)責(zé)人、會計機構(gòu)負(fù)責(zé)人保證本創(chuàng)設(shè)說明書所述本機構(gòu)的財務(wù)信息真實、

3、準(zhǔn)確、完整、及時。凡通過認(rèn)購、受讓等合法手段取得并持有本期憑證，均視同自愿接受本創(chuàng)設(shè)說明書對本期憑證各項權(quán)利義務(wù)的約定。本期憑證屬于信用風(fēng)險緩釋工具，請投資人仔細(xì)閱讀本創(chuàng)設(shè)說明書全文及有關(guān)的信息披露文件，獨立判斷投資價值，自行承擔(dān)投資風(fēng)險。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)承諾根據(jù)法律法規(guī)的規(guī)定和本創(chuàng)設(shè)說明書的約定履行義務(wù)，接受投資人監(jiān)督。截至本創(chuàng)設(shè)說明書簽署日，除已披露信息外，無其他影響償付能力的重大事項。目錄聲明 3第一章釋義7第二章風(fēng)險提示及特別說明9一、投資風(fēng)險提示9二、關(guān)聯(lián)方關(guān)系說明10三、信用事件條款說明10四、其他事項說明10第三章創(chuàng)設(shè)條款11一、創(chuàng)設(shè)要素11二、創(chuàng)設(shè)安排13第四章信息披露安排17一、創(chuàng)設(shè)

4、信息披露17二、存續(xù)期定期披露17三、存續(xù)期重大事項披露17四、信用事件觸發(fā)的信息披露19第五章創(chuàng)設(shè)機構(gòu)基本情況19一、基本情況19二、歷史沿革及股東情況19三、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)的信用資質(zhì)19四、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)公司治理情況20五、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)業(yè)務(wù)開展情況20六、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)風(fēng)險管理體系20七、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)財務(wù)情況及分析20八、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)內(nèi)部管理制度20九、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)合規(guī)情況20第六章參考實體及標(biāo)的債務(wù)基本情況20一、參考實體情況20二、標(biāo)的債務(wù)情況21第七章信用事件的類型及定義21第八章結(jié)算安排21一、提前終止注銷21二、結(jié)算條件22三、結(jié)算方式23四、發(fā)生信用事件后的結(jié)算安排23第九章通知方式和生效24第十章稅收25第十

5、一章 憑證持有人會議25一、憑證持有人會議的召開情形25二、憑證持有人會議的召集25三、憑證持有人會議相關(guān)要求27四、持有人會議決議導(dǎo)致憑證的終止30第十二章 爭議的解決30一、適用法律30二、爭議的解決方式30三、棄權(quán)31第十三章 備查文件32一、備查文件清單32二、查詢地址32附件1：申購要約34附件2：配售結(jié)果通知36附件3：預(yù)配售情況公告37附件4：信用保護(hù)費支付通知38附件5：創(chuàng)設(shè)情況公告40第一章 釋義除非文中另有所指，下列詞語具有如下含義：1、 交易商協(xié)會：指中國銀行間市場交易商協(xié)會；2、 上海清算所：指銀行間市場清算所股份有限公司；3、 北金所：指北京金融資產(chǎn)交易所有限公司；4

6、、 信用風(fēng)險緩釋憑證：指根據(jù)銀行間市場信用風(fēng)險緩釋工具試點業(yè)務(wù)規(guī)則和信用風(fēng)險緩釋憑證業(yè)務(wù)指引等規(guī)則和指引創(chuàng)設(shè)的信用風(fēng)險緩釋憑證；5、 本期憑證：指【本期憑證全稱】，是交易雙方共同簽署的中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）項下交易；6、 本創(chuàng)設(shè)說明書：指【本期憑證全稱】的創(chuàng)設(shè)說明書，是交易雙方共同簽署的中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）項下的交易有效約定；7、 創(chuàng)設(shè)機構(gòu)：指【創(chuàng)設(shè)機構(gòu)全稱及簡稱】；8、 憑證持有人/投資人：指認(rèn)購并持有本期憑證的投資人或在二級市場購買并持有本期憑證的投資人；9、 交易雙方：指已簽署中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）、且

7、受本創(chuàng)設(shè)說明書約束的本期憑證的創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人；10、 憑證簿記建檔 視定價方式選擇是否納入釋義。：指由憑證簿記管理人按照簿記建檔流程為本期憑證定價及配售的程序；11、 簿記管理人 視定價方式選擇是否納入釋義。：指負(fù)責(zé)本期信用風(fēng)險緩釋憑證簿記建檔具體運作的機構(gòu)；12、 登記托管機構(gòu)：指本期憑證登記托管機構(gòu)；13、 營業(yè)日：指北京的商業(yè)銀行正常營業(yè)時間（不包括國家規(guī)定的法定節(jié)假日或休息日）；14、 元：如無特別說明，指人民幣元；15、 本創(chuàng)設(shè)說明書中涉及信用衍生產(chǎn)品交易的術(shù)語含義適用中國場外信用衍生產(chǎn)品交易基本術(shù)語與適用規(guī)則（2016年版） 中國場外信用衍生產(chǎn)品交易基本術(shù)語與適用規(guī)則（2016年

8、版）可能根據(jù)市場發(fā)展進(jìn)行修訂或更新，應(yīng)準(zhǔn)確寫明本期憑證適用的中國場外信用衍生產(chǎn)品交易基本術(shù)語與適用規(guī)則（簡稱基本術(shù)語與適用規(guī)則）版本。下同。，除非在本創(chuàng)設(shè)說明書中另有定義或修改；16、 中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版） 中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）可能根據(jù)市場發(fā)展進(jìn)行修訂或更新，應(yīng)準(zhǔn)確寫明本期憑證適用的中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）版本。下同。：指由交易商協(xié)會制定和發(fā)布的中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）。第二章 風(fēng)險提示及特別說明一、投資風(fēng)險提示 本節(jié)列舉的風(fēng)險提示類型僅供參考，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)應(yīng)根據(jù)自身情況和本期憑證情況予

9、以調(diào)整和補充。本期憑證屬于信用風(fēng)險緩釋工具，在評價和購買本期憑證時，應(yīng)特別認(rèn)真考慮以下各項風(fēng)險因素。（一）流動性風(fēng)險本期憑證在轉(zhuǎn)讓時存在一定的交易流動性風(fēng)險，可能由于無法找到交易對手而難以將其變現(xiàn)。（二）償付風(fēng)險在本期憑證的存續(xù)期內(nèi)，如果由于不可控制的市場及環(huán)境變化，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)可能出現(xiàn)經(jīng)營狀況不佳或創(chuàng)設(shè)機構(gòu)的現(xiàn)金流與預(yù)期發(fā)生一定的偏差，從而影響本期憑證的按期足額兌付。（三）與創(chuàng)設(shè)機構(gòu)相關(guān)的主要風(fēng)險如果創(chuàng)設(shè)機構(gòu)在經(jīng)營管理中，受到自然環(huán)境、經(jīng)濟形勢、國家政策和自身管理等有關(guān)因素的影響，使其經(jīng)營效益惡化或流動性不足，可能導(dǎo)致其無法履行本期憑證項下支付義務(wù)。在本期憑證存續(xù)期內(nèi)，可能出現(xiàn)由于創(chuàng)設(shè)機構(gòu)經(jīng)營情

10、況變化，導(dǎo)致信用評級機構(gòu)調(diào)整對創(chuàng)設(shè)機構(gòu)的信用級別，從而引起本期憑證交易價格波動，使本期憑證投資人的利益受到影響。（四）不可抗力風(fēng)險因不可抗力可能導(dǎo)致本期憑證認(rèn)購失敗、交易中斷、資金清算延誤、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)無法正常履約等。（五）操作或技術(shù)風(fēng)險相關(guān)當(dāng)事人在業(yè)務(wù)各環(huán)節(jié)操作過程中，因內(nèi)部控制存在缺陷或者人為因素造成操作失誤或違反操作規(guī)程等引致的風(fēng)險，例如越權(quán)違規(guī)交易、交易錯誤、IT系統(tǒng)故障等風(fēng)險。二、關(guān)聯(lián)方關(guān)系說明 若創(chuàng)設(shè)機構(gòu)與本期憑證參考實體存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，應(yīng)予以說明；若沒有，應(yīng)填寫無。三、信用事件條款說明 若本期憑證信用事件與基本術(shù)語與適用規(guī)則列明的信用事件類型及表述存在差異，應(yīng)說明差異及潛在影響；若沒有

11、，應(yīng)填寫無。四、其他事項說明創(chuàng)設(shè)機構(gòu)未向投資人就與本期憑證相關(guān)的標(biāo)的債務(wù)做出任何性質(zhì)的聲明或陳述。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人均有權(quán)就參考實體的債務(wù)、標(biāo)的債務(wù)進(jìn)行任何交易，或接受參考實體的存款、向其放款或與其進(jìn)行任何金融或商業(yè)業(yè)務(wù)活動，不受本期憑證的影響，即使上述交易或業(yè)務(wù)活動可能對參考實體或另一方在本期憑證項下的權(quán)利義務(wù)產(chǎn)生不利影響（包括但不限于任何可能構(gòu)成或產(chǎn)生一項信用事件的行為）。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人均有權(quán)在交易日后獲取或掌握與參考實體有關(guān)的信息，該信息可能與本期憑證有關(guān)且不為公眾或另一方所知悉，但該方或計算機構(gòu)沒有義務(wù)向另一方披露該信息（無論其是否為保密信息）。第三章 創(chuàng)設(shè)條款一、創(chuàng)設(shè)要素以下為本期憑

12、證創(chuàng)設(shè)要素。為了解本期憑證的全面情況，投資人應(yīng)閱讀本創(chuàng)設(shè)說明書全文。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)全稱憑證全稱標(biāo)的債務(wù)全稱及簡稱投資人范圍已簽署和備案中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）的銀行間債券市場投資人。其中，未在交易商協(xié)會備案為信用風(fēng)險緩釋工具核心交易商或一般交易商的，須在交易達(dá)成后30個自然日內(nèi)備案成為一般交易商。 為支持債券發(fā)行、與標(biāo)的債務(wù)聯(lián)動創(chuàng)設(shè)的，參考表述為“擬認(rèn)購【標(biāo)的債務(wù)簡稱】的銀行間債券市場投資人，并已簽署和備案中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）。其中，未在交易商協(xié)會備案為信用風(fēng)險緩釋工具核心交易商或一般交易商的，須在交易達(dá)成后30個自然日內(nèi)備案成為一般交易商?！?/p>

13、名義本金/交易名義本金不超過人民幣【】萬元創(chuàng)設(shè)日/簿記建檔日 視定價方式選擇是否稱為簿記建檔日。憑證登記日上市流通日信用保護(hù)費支付日信用保護(hù)起始日/起始日 為支持債券發(fā)行、與標(biāo)的債務(wù)聯(lián)動創(chuàng)設(shè)的，與標(biāo)的債務(wù)登記日為同一日。信用保護(hù)到期日/約定到期日約定到期日適用營業(yè)日準(zhǔn)則【適用】或【不適用】信用保護(hù)買方信用保護(hù)賣方付費方式信用保護(hù)費費率信用保護(hù)費簿記建檔區(qū)間（年化） 視定價方式選擇是否稱為簿記建檔區(qū)間?！尽?計息基準(zhǔn)營業(yè)日營業(yè)日準(zhǔn)則信用事件結(jié)算方式參考比例實物結(jié)算日/實物交割日 若采用現(xiàn)金結(jié)算等其他結(jié)算方式，應(yīng)予以調(diào)整。由投資人在實物交割通知中指定的某一個營業(yè)日，在結(jié)算條件滿足之日后的【】個營業(yè)

14、日內(nèi) 原則上不少于10個營業(yè)日。憑證登記托管機構(gòu)二、創(chuàng)設(shè)安排（一）憑證的簿記建檔安排 憑證可以采用詢價、簿記建檔等定價方式。如采用簿記建檔方式定價，可以參考本節(jié)表述，如采用其他方式定價，應(yīng)調(diào)整本節(jié)內(nèi)容。本期憑證簿記管理人為【】，聯(lián)系人為【】，聯(lián)系方式為【】，傳真為【】，郵箱為【】。本期憑證的簿記場所為【】。簿記管理人按照憑證簿記建檔的相關(guān)要求及該簿記場所相關(guān)操作規(guī)程完成簿記建檔工作。憑證的簿記建檔將分為預(yù)配售和正式配售兩個階段。 為支持債券發(fā)行、與標(biāo)的債務(wù)聯(lián)動創(chuàng)設(shè)的，可參考本段內(nèi)容。若不涉及與標(biāo)的債務(wù)聯(lián)動創(chuàng)設(shè)，應(yīng)調(diào)整本段內(nèi)容。所有申購本期憑證的投資人須在申購要約中承諾申購本期憑證標(biāo)的債務(wù)，且申

15、購標(biāo)的債務(wù)的金額應(yīng)不少于其獲得的本期憑證預(yù)配售名義本金金額。1、憑證的預(yù)配售安排 創(chuàng)設(shè)機構(gòu)可設(shè)置超過標(biāo)的債券發(fā)行金額的計劃創(chuàng)設(shè)名義本金上限開展預(yù)配售，并要求單一投資人的憑證預(yù)配售申購金額不超過標(biāo)的債券發(fā)行金額，否則不予配售。在這種情況下，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)需要提示投資人本期憑證在預(yù)配售階段存在超額配售的可能性。本期憑證申購時間為【】年【】月【】日【】時至【】年【】月【】日【】時整，安排如下：（1）簿記管理人按照本創(chuàng)設(shè)說明書中的定價方式先通過預(yù)配售的方式確定信用保護(hù)費費率和預(yù)配售名義本金金額，并做好書面記錄和說明。（2）預(yù)配售結(jié)果確定后，簿記管理人向獲得預(yù)配售的投資人發(fā)送預(yù)配售通知，通知相關(guān)投資人本期憑證

16、信用保護(hù)費費率及其預(yù)配售名義本金金額，并在標(biāo)的債務(wù)簿記建檔結(jié)束前進(jìn)行本期憑證預(yù)配售結(jié)果公告。憑證申購時間內(nèi)，投資人通過【】方式加蓋單位公章的申購要約發(fā)送至簿記管理人。2.憑證的正式配售安排 若本期憑證由上海清算所提供正式配售服務(wù)，可以參考本節(jié)表述。若采用其他方式進(jìn)行正式配售，應(yīng)調(diào)整本節(jié)內(nèi)容。上海清算所為本期憑證提供正式配售服務(wù)，對標(biāo)的債務(wù)發(fā)行結(jié)果和本期憑證預(yù)配售結(jié)果進(jìn)行匹配，匹配規(guī)則如下：（1）對于標(biāo)的債務(wù)分銷繳款結(jié)果高于或等于憑證預(yù)配售名義本金金額的，按照憑證預(yù)配售名義本金金額予以正式配售；（2）對于標(biāo)的債務(wù)分銷繳款結(jié)果少于憑證預(yù)配售名義本金金額的，按照標(biāo)的債務(wù)分銷繳款結(jié)果予以正式配售。上海

17、清算所對標(biāo)的債務(wù)發(fā)行結(jié)果和本期憑證預(yù)配售結(jié)果進(jìn)行匹配，并依據(jù)匹配后的正式配售結(jié)果（預(yù)配售結(jié)果在正式配售時實際配售金額被調(diào)整為0的投資人，不在正式配售結(jié)果表中體現(xiàn)）當(dāng)日進(jìn)行憑證登記，信用保護(hù)自本期憑證登記日起生效，信用保護(hù)費支付不作為登記和信用保護(hù)生效的前提。本期憑證實際配售的名義本金金額以上海清算所正式配售結(jié)果為準(zhǔn)。上海清算所將正式配售結(jié)果告知簿記管理人。簿記管理人向獲得正式配售的投資人發(fā)送正式配售確認(rèn)及信用保護(hù)費支付通知，通知正式配售名義本金金額以及其需要繳納的信用保護(hù)費金額、付款日期、劃款賬戶等信息。3、憑證的定價和配售方式（1）定價方式在本期憑證申購時間內(nèi)足額或超募的，申購時間截止后，簿

18、記管理人將全部合規(guī)申購要約按申購費率由高到低逐一排列，取募滿計劃創(chuàng)設(shè)名義本金時對應(yīng)的費率作為本期憑證信用保護(hù)費費率。若全部合規(guī)申購額小于計劃創(chuàng)設(shè)名義本金，可縮減本期憑證名義本金。（2）配售方式簿記管理人對本期憑證全部合規(guī)申購進(jìn)行配售。投資人的配售金額不得超過其合規(guī)申購中相應(yīng)的申購金額。簿記管理人采用如下方式安排配售：如簿記區(qū)間內(nèi)的合規(guī)申購總金額低于或等于計劃創(chuàng)設(shè)名義本金金額，原則上應(yīng)對全部合規(guī)申購進(jìn)行全額配售；如簿記區(qū)間內(nèi)的合規(guī)申購總金額超過計劃創(chuàng)設(shè)名義本金金額，原則上應(yīng)對本期憑證信用保護(hù)費費率以上的全部合規(guī)申購進(jìn)行全額配售，對等于本期憑證信用保護(hù)費費率的合規(guī)申購按申購金額比例配售。3、不予配

19、售情況簿記管理人應(yīng)當(dāng)對擬配售對象的情況進(jìn)行核查。對有下列情形之一的，經(jīng)簿記管理人團隊集體議定，可不予配售：（1）擬配售對象的名稱、賬戶資料與其登記的不一致的；（2）擬配售對象有違法違規(guī)或者違反誠信原則歷史的；（3）擬配售對象未按約定認(rèn)購標(biāo)的債務(wù)的；（4）未簽署和備案中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）的。（二）信用保護(hù)費支付安排創(chuàng)設(shè)機構(gòu)將向投資人發(fā)送信用保護(hù)費支付通知。投資人收到信用保護(hù)費支付通知后，如無疑義，應(yīng)按該通知相關(guān)要求將信用保護(hù)費劃至以下指定賬戶：戶名：開戶行：賬號：支付系統(tǒng)行號：若投資人不能按時足額支付信用保護(hù)費，則視為違約，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)有權(quán)按照中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品

20、交易主協(xié)議（憑證特別版） 中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）可能根據(jù)市場發(fā)展進(jìn)行修訂或更新，具體條款應(yīng)予以更新。有關(guān)約定，與未按時足額支付信用保護(hù)費的投資人提前終止交易，并注銷相應(yīng)份額。（三）憑證登記托管安排本期憑證以實名記賬方式創(chuàng)設(shè)，在上海清算所進(jìn)行登記托管。上海清算所作為本期憑證的登記托管機構(gòu)，負(fù)責(zé)向創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人提供有關(guān)服務(wù)。（四）憑證的流通交易在完成本期憑證初始登記手續(xù)后的下一個營業(yè)日，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)將進(jìn)行本期憑證創(chuàng)設(shè)情況公告，通過交易商協(xié)會指定的信息平臺進(jìn)行披露。本期憑證于該日起，在銀行間市場交易流通。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)可買入本期憑證并予以注銷，將在完成憑證注銷手續(xù)后的次一營業(yè)日通

21、過交易商協(xié)會指定平臺向市場披露。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)買入憑證后、憑證注銷前，不享有持有人會議表決權(quán)等權(quán)利。第四章 信息披露安排一、創(chuàng)設(shè)信息披露本期憑證創(chuàng)設(shè)披露文件包括本創(chuàng)設(shè)說明書、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)最近三年經(jīng)審計的財務(wù)報告和最近一期半年度會計報表、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)的主體信用評級報告 創(chuàng)設(shè)機構(gòu)視情況決定是否披露其主體信用評級報告及跟蹤主體信用評級報告。如選擇不披露，應(yīng)刪除相關(guān)條款。完成本期憑證登記手續(xù)后的次一個營業(yè)日，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)將披露創(chuàng)設(shè)結(jié)果。在本期憑證創(chuàng)設(shè)過程中，若創(chuàng)設(shè)機構(gòu)變更價格區(qū)間或延長申購截止時間，將在原申購時間截止前進(jìn)行披露，通知所有已申購?fù)顿Y人，并做好相關(guān)記錄。投資人可以在變更后的申購截止時間前撤回或者變更申購要約

22、；未撤回或變更的，申購要約繼續(xù)有效。二、存續(xù)期定期披露本期憑證存續(xù)期間內(nèi)，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)將于每年4月30日之前披露上一年度的財務(wù)報告和審計報告，在每年8月31日之前披露本年度上半年會計報表。 已是上市公司的創(chuàng)設(shè)機構(gòu)可豁免在存續(xù)期內(nèi)定期披露財務(wù)信息，但須按其上市地監(jiān)管機構(gòu)的有關(guān)要求進(jìn)行披露，同時按照信用風(fēng)險緩釋憑證信息披露渠道同步披露信息網(wǎng)頁鏈接或用文字注明其披露途徑。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)在存續(xù)期內(nèi)需要披露跟蹤主體信用評級報告的，將在相關(guān)主體評級報告出具后五個營業(yè)日內(nèi)完成披露。 創(chuàng)設(shè)機構(gòu)視情況決定是否披露其主體信用評級報告及跟蹤主體信用評級報告。如選擇不披露，應(yīng)刪除相關(guān)條款。三、存續(xù)期重大事項披露本期憑證存續(xù)期間

23、，若發(fā)生可能影響創(chuàng)設(shè)機構(gòu)賠付能力的重大事項，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)將在有關(guān)事項發(fā)生之日后一個營業(yè)日內(nèi)披露重大事項公告，說明事件的起因、目前的狀態(tài)和可能產(chǎn)生的法律后果。重大事項包括：1、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)名稱變更；2、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)股權(quán)結(jié)構(gòu)發(fā)生重大變化，包括但不限于控股股東或者實際控制人變更；3、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)變更財務(wù)報告審計機構(gòu)；4、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)三分之一以上董事、三分之二以上監(jiān)事、董事長、總經(jīng)理或具有同等職責(zé)的人員發(fā)生變動，或者法定代表人、董事長、總經(jīng)理或具有同等職責(zé)的人員無法履行職責(zé)；5、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)經(jīng)營狀況發(fā)生重大變化，包括但不限于發(fā)生超過上年末凈資產(chǎn)百分之十的重大損失；6、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)（不含分支機構(gòu)）涉嫌違法違規(guī)被有權(quán)機關(guān)調(diào)查，以及受

24、到刑事處罰、重大行政處罰或行政監(jiān)管措施；7、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)法定代表人、控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員涉嫌犯罪被司法機關(guān)采取強制措施；8、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)股權(quán)、經(jīng)營權(quán)涉及被委托管理；9、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)（不含分支機構(gòu)）涉及重大訴訟、仲裁事項；10、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)（不含分支機構(gòu)）出現(xiàn)可能影響其償付能力的資產(chǎn)被查封、扣押或凍結(jié)的情況；11、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)未能清償?shù)狡谥卮髠鶆?wù)或?qū)χ卮髠鶆?wù)進(jìn)行債務(wù)重組；12、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)作出減資、合并、分立、解散及申請破產(chǎn)的決定，或者依法進(jìn)入破產(chǎn)程序、被責(zé)令關(guān)閉；13、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)未履行憑證類信用衍生品交易項下對信用保護(hù)買方的結(jié)算支付義務(wù)；14、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)為憑證類信用衍生品提供的履約保障品或者其他

25、償付保障措施發(fā)生重大變化；15、創(chuàng)設(shè)說明書約定或創(chuàng)設(shè)機構(gòu)承諾的其他應(yīng)當(dāng)披露事項；16、其他可能影響創(chuàng)設(shè)機構(gòu)償付能力或投資人權(quán)益的事項。四、信用事件觸發(fā)的信息披露信用事件發(fā)生后，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)將在信用事件確定日后一個營業(yè)日內(nèi)向投資人披露關(guān)于觸發(fā)信用事件的公告，內(nèi)容包括信用事件的說明、信用事件確定日的確認(rèn)等。第五章 創(chuàng)設(shè)機構(gòu)基本情況一、基本情況 包括公司名稱、法定代表人、設(shè)立日期、注冊資本、實繳資本、住所、郵編、本期憑證聯(lián)系人及其聯(lián)系方式（包括姓名、部門、地址、電話、傳真、郵箱等）、所屬行業(yè)、經(jīng)營范圍、主管部門批準(zhǔn)的業(yè)務(wù)資格與資質(zhì)等。二、歷史沿革及股東情況 包括成立時間、歷史沿革、增資擴股情況、股東持股

26、情況等。三、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)的信用資質(zhì) 包括針對創(chuàng)設(shè)機構(gòu)的信用評級、信用評級機構(gòu)名稱。視創(chuàng)設(shè)機構(gòu)情況決定是否予以披露。四、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)公司治理情況 包括公司組織架構(gòu)、管理層情況、內(nèi)部決策機制等。五、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)業(yè)務(wù)開展情況 包括其所從事的主要業(yè)務(wù)、主要產(chǎn)品（或服務(wù)）的用途、所在行業(yè)狀況、經(jīng)營方針及戰(zhàn)略。六、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)風(fēng)險管理體系 包括風(fēng)險管理制度、風(fēng)險狀況分析等。七、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)財務(wù)情況及分析 包括最近三年財務(wù)報表及最近一期半年度會計報表審計情況、財務(wù)報表適用的會計準(zhǔn)則、主要財務(wù)數(shù)據(jù)、財務(wù)概要分析等，以列表形式披露最近三年及最近一期半年度資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表及現(xiàn)金流量表，注明數(shù)據(jù)來源。企業(yè)編制合并財務(wù)報表的，同時披露

27、合并和母公司財務(wù)報表。八、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)內(nèi)部管理制度 包括公司治理制度、內(nèi)控管理制度、業(yè)務(wù)管理制度、財務(wù)管理制度等。九、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)合規(guī)情況 包括最近兩年內(nèi)創(chuàng)設(shè)機構(gòu)（不含分支機構(gòu)）是否存在違法違規(guī)及受處罰的情況，說明董事、監(jiān)事、高級管理人員的任職是否符合公司法等相關(guān)法律法規(guī)及公司章程要求進(jìn)行說明。第六章 參考實體及標(biāo)的債務(wù)基本情況一、參考實體情況 包括中文名稱、住所、法定代表人、統(tǒng)一社會信用代碼、全球法人機構(gòu)識別編碼（如有）等信息。參考實體為信托等非法人實體的，包括信托名稱及受托人等信息。二、標(biāo)的債務(wù)情況 若標(biāo)的債務(wù)為債券，列舉標(biāo)的債務(wù)名稱、發(fā)行人、主承銷商、發(fā)行金額或存續(xù)金額、期限、面值、發(fā)行利率（如

28、有）、發(fā)行日、起息日、繳款日、債權(quán)登記日、交易流通日、兌付日、登記和托管機構(gòu)、擔(dān)保增信情況、信用評級機構(gòu)及評級結(jié)果（如有）等信息；若標(biāo)的債務(wù)為資產(chǎn)證券化產(chǎn)品，列舉標(biāo)的債務(wù)名稱、發(fā)起機構(gòu)、發(fā)行人、主承銷商、基礎(chǔ)資產(chǎn)類型、發(fā)行金額或存續(xù)金額、期限、面值、發(fā)行利率（如有）、發(fā)行日、起息日、繳款日、債權(quán)登記日、交易流通日、預(yù)期到期日、法定到期日、登記和托管機構(gòu)、擔(dān)保增信情況、信用評級機構(gòu)及評級結(jié)果（如有）等信息；若標(biāo)的債務(wù)為貸款等，列舉合同名稱、合同編號、借據(jù)（如有）編號、借款人、貸款人、簽署日、到期日、貸款金額、貸款本金余額等信息。第七章 信用事件的類型及定義本期憑證適用以下一種或多種信用事件 視情

29、況確定本期憑證適用的一個或多個信用事件，可適用基本術(shù)語與適用規(guī)則列明的破產(chǎn)、支付違約、債務(wù)加速到期、債務(wù)潛在加速到期、債務(wù)重組等相關(guān)術(shù)語及適用規(guī)則，或根據(jù)需求進(jìn)行修改。若進(jìn)行了修改，應(yīng)在本創(chuàng)設(shè)說明書第二章“風(fēng)險提示及特別說明”中予以說明。：（一）破產(chǎn)（二）支付違約 若設(shè)置寬限期與起點金額，應(yīng)明確具體天數(shù)及金額。為避免約定到期日早于寬限期到期日，寬限期應(yīng)補充如下表述“本期憑證適用寬限期順延，即在一項潛在支付違約發(fā)生于約定到期日或之前，即使適用的寬限期到期之日晚于約定到期日，標(biāo)的債務(wù)仍然適用該寬限期，不受約定到期日的影響。該寬限期到期之日為本期憑證的到期日?！保ㄈ﹤鶆?wù)加速到期 若設(shè)置起點金額，應(yīng)

30、明確具體金額。（四）債務(wù)潛在加速到期 若設(shè)置起點金額，應(yīng)明確具體金額。（五）債務(wù)重組 若設(shè)置起點金額，應(yīng)明確具體金額。第八章 結(jié)算安排一、提前終止注銷若本期憑證提前終止，本期憑證所約定的各項權(quán)利義務(wù)即屆滿終止，憑證登記托管機構(gòu)根據(jù)創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人申請辦理注銷。 視情況進(jìn)一步約定提前終止情形，包括但不限于憑證持有人會議決議、標(biāo)的債務(wù)提前償付、標(biāo)的債務(wù)未實際成立等。二、結(jié)算條件對于任一投資人，本期憑證結(jié)算條件為有效送達(dá)信用事件通知、公開信息通知 視情況確定是否適用公開信息通知，若不適用，應(yīng)刪除。和實物交割通知 結(jié)算方式為實物結(jié)算時適用，否則應(yīng)刪除。（一）信用事件通知本期憑證信用事件通知方為【】。

31、視情況確定信用事件通知方。本期憑證信用事件通知送達(dá)期始于本期憑證信用保護(hù)起始日（含），止于本期憑證信用保護(hù)到期日之后的第十四個自然日（含）。 視情況約定信用事件通知送達(dá)期期限。信用事件確定日為首份信用事件通知有效送達(dá)之日。 視情況約定，需要考慮是否適用公開信息通知以及是否選擇分別送達(dá)通知確定多個信用事件確定日等情況。若選擇分別送達(dá)通知確定多個信用事件確定日，則本段內(nèi)容需要作出相應(yīng)調(diào)整。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)將在信用事件確定日后一個營業(yè)日內(nèi)向本期憑證投資人披露關(guān)于觸發(fā)信用事件的公告或通知，內(nèi)容包括信用事件的說明、信用事件確定日的確認(rèn)等。信用事件通知送達(dá)時間晚于該公告或通知載明的信用事件確定日的，以該公告或通知

32、載明的信用事件確定日為準(zhǔn)。投資人收到該公告或通知后，可不再向創(chuàng)設(shè)機構(gòu)發(fā)送信用事件通知。（二）公開信息通知 視情況確定是否適用公開信息通知，若不適用，應(yīng)刪除。本期憑證適用公開信息通知。（三）實物交割通知 結(jié)算方式為實物結(jié)算時適用，否則應(yīng)刪除。本期憑證適用實物交割通知。實物交割通知應(yīng)在信用事件確定日后三十個自然日內(nèi) 視情況約定該通知期限。有效送達(dá)信用保護(hù)賣方，否則自該第三十個自然日起創(chuàng)設(shè)機構(gòu)可不再向未有效送達(dá)實物交割通知的投資人履行結(jié)算義務(wù)。實物交割通知送達(dá)之日為結(jié)算條件滿足之日。實物交割通知 視情況選擇是否適用電話方式進(jìn)行實物交割通知。應(yīng)包含用于結(jié)算的可交付債務(wù)的具體信息、交割方式、交割地點、是

33、否需要第三方同意以及是否已獲得第三方同意、是否需要另一方的配合等內(nèi)容。三、結(jié)算方式 視情況進(jìn)行選擇，包括實物結(jié)算、現(xiàn)金結(jié)算等方式，可適用基本術(shù)語與適用規(guī)則相關(guān)術(shù)語及適用規(guī)則，或根據(jù)需求進(jìn)行修改。四、發(fā)生信用事件后的結(jié)算安排 根據(jù)本期憑證選擇的結(jié)算方式進(jìn)行填寫。以下未選擇的結(jié)算方式相關(guān)結(jié)算安排內(nèi)容應(yīng)刪除。（一）適用實物結(jié)算本期憑證的可交付債務(wù)為標(biāo)的債務(wù)。實物結(jié)算日由投資人在實物交割通知中指定，在結(jié)算條件滿足之日后的【】個營業(yè)日內(nèi)。實物結(jié)算金額=投資人持有的憑證名義本金金額 視情況約定是否包含截至標(biāo)的債務(wù)到期日或?qū)嵨锝Y(jié)算日標(biāo)的債務(wù)對應(yīng)面值的應(yīng)付未付利息等。滿足結(jié)算條件的，投資人按照實物交割通知約定

34、，以標(biāo)的債務(wù)票面金額向創(chuàng)設(shè)機構(gòu)交割與憑證名義本金金額等值的標(biāo)的債務(wù)，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)在同日向投資人支付實物結(jié)算金額。上海清算所將依據(jù)創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人提交的相關(guān)結(jié)算申請辦理結(jié)算。當(dāng)實物結(jié)算完成后，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)在本期憑證項下的所有義務(wù)視為全部履行完畢，且不再向投資人負(fù)有任何其他義務(wù)。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人需要按照適用于有關(guān)標(biāo)的債務(wù)的法律規(guī)定各自承擔(dān)應(yīng)付的相關(guān)稅費。結(jié)算交割產(chǎn)生的相關(guān)費用由投資人自行負(fù)擔(dān)。（二）適用現(xiàn)金結(jié)算本期憑證計算機構(gòu)為【】。 視情況約定計算機構(gòu)，可以為創(chuàng)設(shè)機構(gòu)、投資人或其他第三方機構(gòu)?，F(xiàn)金結(jié)算金額=投資人持有的憑證名義本金金額(參考比例最終比例) 視情況約定具體計算公式。最終比例確定的方式為【】

35、。 視情況約定最終比例的確定方式，可以參考基本術(shù)語與適用規(guī)則相關(guān)內(nèi)容，也可約定為固定比例等?，F(xiàn)金結(jié)算日為計算機構(gòu)向交易雙方發(fā)送的確認(rèn)最終比例的書面通知有效送達(dá)交易雙方之日后的第【】個營業(yè)日。滿足結(jié)算條件的，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)在向現(xiàn)金結(jié)算日向投資人支付現(xiàn)金結(jié)算金額。上海清算所將依據(jù)創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人提交的相關(guān)結(jié)算申請辦理結(jié)算。當(dāng)現(xiàn)金結(jié)算完成后，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)在本期憑證項下的所有義務(wù)視為全部履行完畢，且不再向投資人負(fù)有任何其他義務(wù)。結(jié)算產(chǎn)生的相關(guān)費用由投資人自行負(fù)擔(dān)。第九章 通知方式和生效本期憑證的通知送達(dá)生效規(guī)則適用中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）第十九條 中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（

36、憑證特別版）可能根據(jù)市場發(fā)展進(jìn)行修訂或更新，具體條款應(yīng)予以更新。通知方式與生效的約定。第十章 稅收根據(jù)國家稅收法律法規(guī)，投資人投資本期憑證應(yīng)繳納的有關(guān)稅費由投資人自行承擔(dān)。第十一章 憑證持有人會議一、憑證持有人會議的召開情形在本期憑證存續(xù)期內(nèi)，出現(xiàn)對本期憑證具有重大影響的事件 視情況約定具體情形。，或者創(chuàng)設(shè)機構(gòu)出現(xiàn)中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）約定的違約事件或終止事件，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人均有權(quán)召開持有人會議，對本期憑證提前終止等事項進(jìn)行審議和表決。 視情況約定其他應(yīng)當(dāng)召開持有人會議的情形、審議和表決事項。二、憑證持有人會議的召集（一）召集人憑證持有人會議由創(chuàng)設(shè)機構(gòu)或投資人召集

37、。若僅由投資人召集，則召集人應(yīng)單獨或合計持有30%以上本期憑證存續(xù)名義本金金額。（二）召開憑證持有人會議的公告憑證持有人會議召集人應(yīng)至少于憑證持有人會議召開日前十個營業(yè)日在交易商協(xié)會認(rèn)可的渠道披露召開憑證持有人會議的公告。召開憑證持有人會議的公告內(nèi)容包括但不限于下列事項：1、本期憑證創(chuàng)設(shè)情況、憑證持有人會議召開背景；2、會議召集人、會務(wù)負(fù)責(zé)人姓名及聯(lián)系方式；3、會議時間和地點；4、會議召開形式：憑證持有人會議可以采用現(xiàn)場、非現(xiàn)場或兩者相結(jié)合的形式；5、會議議事程序：包括憑證持有人會議的召集方式、表決方式、表決截止日和其他相關(guān)事宜；6、持有份額登記日：應(yīng)為憑證持有人會議召開日前一個營業(yè)日；7、提

38、交憑證賬務(wù)資料以確認(rèn)參會資格的截止時點：投資人在憑證持有人會議召開前未向召集人證明其參會資格的，不得參加憑證持有人會議和享有表決權(quán)；8、參會證明要求：參會人員應(yīng)出具參會回執(zhí)、授權(quán)委托書、身份證明及持有份額登記日憑證賬務(wù)資料，在授權(quán)范圍內(nèi)參加憑證持有人會議并履行受托義務(wù)。（三）憑證持有人會議議題召集人應(yīng)與創(chuàng)設(shè)機構(gòu)、投資人等相關(guān)方溝通，擬定憑證持有人會議議案。召集人應(yīng)當(dāng)至少于憑證持有人會議召開日前七個營業(yè)日將議案發(fā)送至投資人。議案內(nèi)容與創(chuàng)設(shè)機構(gòu)有關(guān)的，議案應(yīng)同時發(fā)送至創(chuàng)設(shè)機構(gòu)。投資人和創(chuàng)設(shè)機構(gòu)如未收到議案，可向召集人獲取。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)、單獨或合計持有10%以上本期憑證余額的投資人可以于會議召開日前五個

39、營業(yè)日以書面形式向召集人提出補充議案。召集人可對議案進(jìn)行增補，或在不影響提案人真實意思表示的前提下對議案進(jìn)行整理，形成最終議案，并提交憑證持有人會議審議。召集人應(yīng)當(dāng)在不晚于會議召開日前三個營業(yè)日將最終議案發(fā)送至投資人及創(chuàng)設(shè)機構(gòu)，并披露最終議案概要。最終議案概要包括議案標(biāo)題、議案主要內(nèi)容、議案執(zhí)行程序及答復(fù)時限要求。三、憑證持有人會議相關(guān)要求憑證持有人會議的具體要求如下：1、參會機構(gòu)：投資人應(yīng)向本期憑證的登記托管機構(gòu)查詢其于持有人份額登記日持有本期憑證的賬務(wù)信息，并于會議召開前向召集人提供相關(guān)資料以證明參會資格。召集人應(yīng)對投資人或其授權(quán)代表的參會資格進(jìn)行確認(rèn)，并登記其名稱以及持有份額。持有人份額

40、登記日應(yīng)為憑證持有人會議召開日前一個營業(yè)日。投資人在持有人會議召開前未向召集人證明其參會資格的，不得參加憑證持有人會議和享有表決權(quán)。委托事項：參會人員應(yīng)出具授權(quán)委托書和身份證明，在授權(quán)范圍內(nèi)參加憑證持有人會議并履行受托義務(wù)。交易商協(xié)會可以派員列席憑證持有人會議。憑證持有人會議應(yīng)當(dāng)至少有2名律師進(jìn)行現(xiàn)場見證。見證律師原則上由召集人聘任。非交易商協(xié)會會員單位的律師事務(wù)所的律師見證憑證持有人會議并出具法律意見的，該律師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)在法律意見書中聲明接受交易商協(xié)會自律管理，遵守交易商協(xié)會的相關(guān)自律規(guī)則。見證律師對會議的召集、召開、表決程序、出席會議人員資格、表決權(quán)有效性、議案類型、會議有效性、決議生效情

41、況等事項出具法律意見書。法律意見書應(yīng)當(dāng)與持有人會議決議一同披露。2、投資人或其授權(quán)代表行使表決權(quán)，其憑證持有份額即表決權(quán)數(shù)額。出席憑證持有人會議的投資人所持有的表決權(quán)數(shù)額應(yīng)超過本期憑證總表決權(quán)數(shù)額的75%，會議方可生效。 視情況約定具體比例，原則上比例不低于50%。3、創(chuàng)設(shè)機構(gòu)及其重要關(guān)聯(lián)方持有本期憑證的，應(yīng)主動向召集人表明關(guān)聯(lián)關(guān)系，并不得參與表決，其所持有的表決權(quán)數(shù)額不計入總表決權(quán)數(shù)額。利用、隱瞞關(guān)聯(lián)關(guān)系侵害其他人合法利益的，承擔(dān)相應(yīng)法律責(zé)任。上述所稱重要關(guān)聯(lián)方包括但不限于：創(chuàng)設(shè)機構(gòu)控股股東、實際控制人；創(chuàng)設(shè)機構(gòu)合并范圍內(nèi)子公司；憑證清償義務(wù)承繼方；其他可能影響表決公正性的關(guān)聯(lián)方。4、持有人

42、會議對列入議程的各項議案分別審議，逐項表決。持有人會議不得對公告通知中未列明的事項進(jìn)行決議。5、持有人會議的全部議案應(yīng)當(dāng)在會議召開首日后的三個營業(yè)日內(nèi)表決結(jié)束。6、召集人應(yīng)當(dāng)向本期憑證的登記托管機構(gòu)查詢表決截止日持有人名冊，并核對相關(guān)投資人憑證賬務(wù)信息。表決截止日終無對應(yīng)本期憑證份額的表決票視為無效票，無效票不計入議案表決的統(tǒng)計中。投資人未做表決、投票不規(guī)范或投棄權(quán)票的，視為該投資人放棄投票權(quán)，其所持有的本期憑證份額計入議案表決的統(tǒng)計中。7、憑證持有人會議決議應(yīng)當(dāng)由持有本期憑證表決權(quán)數(shù)額超過總表決權(quán)數(shù)額75%的投資人同意后方可生效。 視情況約定具體比例，原則上比例不低于50%。8、憑證持有人會

43、議應(yīng)有書面會議記錄作為備查文件。憑證持有人會議記錄由出席會議的召集人代表和見證律師簽名，并由召集人向交易商協(xié)會報備。9、召集人應(yīng)當(dāng)在憑證持有人會議表決截止日后的兩個營業(yè)日內(nèi)將會議決議公告在交易商協(xié)會認(rèn)可的渠道披露。會議決議公告包括但不限于以下內(nèi)容：（1）出席會議的本期憑證投資人所持表決權(quán)情況；（2）會議有效性；（3）各項議案的概要、表決結(jié)果及生效情況。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)應(yīng)對憑證持有人會議決議進(jìn)行答復(fù)。召集人應(yīng)在會議表決截止日后的兩個營業(yè)日內(nèi)將會議決議提交至創(chuàng)設(shè)機構(gòu)，并代表投資人及時就有關(guān)決議內(nèi)容與創(chuàng)設(shè)機構(gòu)進(jìn)行溝通。創(chuàng)設(shè)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自收到會議決議之日后的五個營業(yè)日內(nèi)對憑證持有人會議決議情況進(jìn)行答復(fù)。召集人應(yīng)于

44、收到創(chuàng)設(shè)機構(gòu)答復(fù)的次一個營業(yè)日內(nèi)在交易商協(xié)會認(rèn)可的渠道披露。憑證持有人會議的會議公告、會議議案、參會機構(gòu)與人員以及表決機構(gòu)與人員名冊、會議記錄、表決文件、會議決議公告、持有人會議決議答復(fù)（如需）、法律意見書、召集人自登記托管機構(gòu)獲取的持有人份額登記日日終和會議表決截止日日終本期憑證持有人名單等會議文件和資料由召集人保管，并至少保管至本期憑證注銷后5年。四、持有人會議決議導(dǎo)致憑證的終止本期憑證自提前終止日（含該日）起終止，交易雙方按照中國銀行間市場金融衍生產(chǎn)品交易主協(xié)議（憑證特別版）的相關(guān)約定支付提前終止應(yīng)付額。但是，若在提前終止日前（不含該日）發(fā)生下列事件，則該提前終止決定自動失效，本期憑證仍

45、按照本創(chuàng)設(shè)說明書相關(guān)規(guī)定進(jìn)行結(jié)算安排：1、 參考實體發(fā)生本期憑證約定的信用事件；2、 參考實體發(fā)生潛在支付違約事件，且寬限期的最后一日在提前終止日之后（含該日），并且該等潛在支付違約事件未能得到糾正。若在提前終止日之前（不含該日），參考實體發(fā)生潛在支付違約事件，且寬限期的最后一個自然日在提前終止日之后（含該日），并且該等潛在支付違約事件得到糾正，則本期憑證仍提前終止。第十二章 爭議的解決一、適用法律本創(chuàng)設(shè)說明書適用中國法律，應(yīng)根據(jù)中國法律解釋。二、爭議的解決方式當(dāng)創(chuàng)設(shè)機構(gòu)或投資人發(fā)生下列事件時，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和投資人可通過協(xié)商方式解決交易雙方之間在本創(chuàng)設(shè)說明書下的任何爭議、索賠或糾紛：1、 未按照本

46、創(chuàng)設(shè)說明書約定履行相應(yīng)的支付或交付義務(wù)，且在未履行義務(wù)之日起三個營業(yè)日內(nèi)未糾正；2、 對本創(chuàng)設(shè)說明書下的全部或部分義務(wù)予以否認(rèn)或明示拒絕履行，且在否認(rèn)或明示拒絕履行之日起三個營業(yè)日內(nèi)未糾正。若交易雙方不進(jìn)行協(xié)商或協(xié)商未果，交易雙方同意應(yīng)將爭議、索賠或糾紛提交中國國際經(jīng)濟貿(mào)易仲裁委員會按照屆時有效的中國國際經(jīng)濟貿(mào)易仲裁委員會仲裁規(guī)則在北京以仲裁方式解決。仲裁庭由三名仲裁員組成，仲裁裁決是終局的，對交易雙方具有約束力。但是，因投資人資金匯劃路徑變更未及時通知本期憑證登記托管機構(gòu)而不能及時收到資金的，創(chuàng)設(shè)機構(gòu)和憑證登記托管機構(gòu)不承擔(dān)由此產(chǎn)生的任何損失。三、棄權(quán)本創(chuàng)設(shè)說明書的任何一方當(dāng)事人未能行使或延遲行使本創(chuàng)設(shè)說明書約定的任何權(quán)利，或宣布對方違約僅適用某一特定情勢，不能視作棄權(quán)，也不能視為繼續(xù)對權(quán)利的放棄，致使無法對今后違約方的違約行為行使權(quán)利。任何一方當(dāng)事人未行使任何權(quán)利，也不會構(gòu)成對對方當(dāng)事人的棄權(quán)。第十三章 備查文件一、備查文件清單1、 本期憑證創(chuàng)設(shè)說明書；2、 創(chuàng)設(shè)機構(gòu)近三年經(jīng)審計財務(wù)報告和近一期半年度