營運資金管理歷年真題

1、1 / 27第五章營運資金治理歷年真題一、單項選擇題1.在營運資金治理中，企業(yè) 將“從收到尚未付款的材料開始，到以現(xiàn)金支付該貨款之間所用的 時刻”稱為（）。（2007年）A.現(xiàn)金周轉期B.應付賬款周轉期C.存貨周轉期D.應收賬款周轉期2.持有過量現(xiàn)金可能導致的 不利后果是（）（2004年）A.財務風險加大B.收益水平下降C.償債能力下降D.資產(chǎn)流淌性下降3.某企業(yè)全年必要現(xiàn)金支付額2000萬元，除銀行同意在10月份貸款500萬元外，其他穩(wěn)定 可靠的現(xiàn)金流入為500萬元，企 業(yè)應收賬款總額為2000萬元，則 應收賬款收現(xiàn)保證率為（）。（2008年）A.25%B.50%C.75%2 / 27D.1

2、00%4.下列各項中，屬于現(xiàn)金支出治理方法的是（）。（2005年）A.銀行業(yè)務集中法3 / 27B.合理運用“浮游量”C.賬齡分析法D.郵政信箱法5.依照營運資金治理理論，下列各項中不屬于企業(yè)應收賬款 成本內容的是（）。（2007年）A.機會成本B.治理成本C.短缺成本D.壞賬成本6.下列各項中，屬于應收賬款機會成本的是（）o（2003年）A.應收賬款占用資金的應計 利息B.客戶資信調查費用C.壞賬損失D.收賬費用7.在企業(yè)應收賬款治理中， 明確規(guī)定了信用期限、折扣期限和現(xiàn)金折扣率等內容的是（）（2004年）A.客戶資信程度B.收賬 政策C.信用等級D.信用條件8.企業(yè)評價客戶等級，決定 給予

3、或拒絕客戶信用的依據(jù)是)o (2008年)9.假設某企業(yè)預測的年賒銷A.信用標準B.收賬政C.信用條件D.信用政4 / 27額為2000萬元，應收賬款平均收 賬天數(shù)為45天，變動成本率為60%,資金成本率為8%, 年按360天計算，則應收賬款的機會成本為（）萬元。（2006年）A.250B.200 C.15D.1210.采納ABC法對存貨進行操縱時，應當重點操縱的是（）（2003年）A.數(shù)量較多的存貨B.占用資金較多的存貨C.品種較多的存貨D.庫存時刻較長的存貨11.以下各項與存貨有關的 成本費用中，不阻礙經(jīng)濟進貨批 量的是（）。（2006年）A.專設采購機構的差不多開 支B.采購員的差旅費C

4、.存貨資金占用費D.存貨的保險費12.在計算存貨保本儲存天因素是（）。（2005年）A.銷售稅金（營業(yè)稅金）B.變動儲存費C.所 得 稅D.固定儲存費13.下列各項中，可用于計算營運資金的算式是（）。（2009年）A.資產(chǎn)總額-負債總額B.流淌資產(chǎn)總額-負債總額C.流淌資產(chǎn)總額-流淌負債總額D.速動資產(chǎn)總額-流淌負債總 額14.信用標準是客戶獲得企 業(yè)商業(yè)信用所具備的最低條件，通常表示為5 / 27（）。（2009年）A.預期的現(xiàn)金折扣率B.預期數(shù)時，以下各項中不需要考慮的的壞賬損失率6 / 27C.現(xiàn)金折扣期限D.信用期限15.下列各項中，不直接阻礙保險儲備量計算的是（）。（2009年）A.

5、平均每天正常耗用量B.可能最長訂貨提早期C.可能每天最小耗用量D.正常訂貨提早期二、多項選擇題1.企業(yè)在確定為應付緊急情 況而持有現(xiàn)金數(shù)額時， 需考慮的 因素有 （） 。（2003年）A.企業(yè)銷售水平的高低B.企業(yè)臨時舉債能力的強弱C.金融市場投資機會的多少D.企業(yè)現(xiàn)金流量預測的可靠2.運用成本分析模式確定最 佳現(xiàn)金持有量時，持有現(xiàn)金的相 關成本包括（ ）。（2007年）A.機會成本B.轉換成本C.短缺成本D.治理成本3.賒銷在企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營中所 發(fā)揮的作用有（）。（2005年）A.增加現(xiàn)金B(yǎng).減少存貨C.促進銷售D.減少借款4.下列各項中，屬于建立存 貨經(jīng)濟進貨批量差不多模型假設 前提的有（）

6、。（2004年）A.一定時期的進貨總量能夠較 為準確地預測B.同意出現(xiàn)缺貨C.倉儲條件不受限制程度D.存貨的價格穩(wěn)定7 / 275.企業(yè)假如延長信用期限，可能導致的結果有（）。（2009年）A.擴大當期銷售B.延長平均收賬期C.增加壞賬損失D.增加收賬費用二、推斷題1.企業(yè)之因此持有一定數(shù)量 的現(xiàn)金，要緊是出于交易動機、預防動機和投機動機。（）（2007年）2.與銀行業(yè)務集中法相比 較，郵政信箱法不僅能夠加快現(xiàn) 金回收，而且還能夠降低收賬成 本。（）（2008年）3.一般而言，企業(yè)存貨需要比，與存貨周轉一次所需天數(shù)成 反比。（）（2003年）4.利用存貨模式確定最佳現(xiàn) 金持有量，必須考慮機會成

7、本、轉換成本和短缺成本。（）（2009年）5.企業(yè)米納不附加追索權的 應收賬款轉讓方式籌資時，假如 應收賬款發(fā)生壞賬，其壞賬風險 必須由本企業(yè)承擔。（）（2009年）四、計算分析題1.已知：某公司現(xiàn)金收支平穩(wěn)，可能全年（按360天計算） 現(xiàn)金需要量為360000元，現(xiàn)金與 有價證券的轉換成本為每次300元，有價證券年均酬勞率為6%量與企業(yè)生產(chǎn)及銷售的規(guī)模成正要求:8 / 27（1）運用存貨模式計算蕞佳 現(xiàn)金持有理。（2）計算最佳現(xiàn)金持有量下 的最低現(xiàn)金治理相關總成本、全 年現(xiàn)金轉換成本和全年現(xiàn)金持有 機會成本。（3）計算最佳現(xiàn)金持有量下 的全年有價證券交易次數(shù)和有價 證券交易間隔期。（2008

8、年）2.已知：某公司現(xiàn)金收支平穩(wěn)，可能全年（按360天計算） 現(xiàn)金需要量為250000元，現(xiàn)金與 有價證券的轉換成本為每次500元，有價證券年利率為10%要求：（1）計算最佳現(xiàn)金持有量。（2）計算最佳現(xiàn)金持有量下 的全年現(xiàn)金治理總成本、全年現(xiàn) 金轉換成本和全年現(xiàn)金持有機會成本。（3）計算最佳現(xiàn)金持有量下 的全年有價證券交易次數(shù)和有價 證券交易間隔期。（2003年）3.某企業(yè)預測2005年度銷售 收入凈額為4500萬元， 現(xiàn)銷與賒 銷比例為1:4，應收賬款平均收 賬天數(shù)為60天，變動成本率為50%企業(yè)的資金成本率為10%一年按360天計算。要求：（1）計算2005年度賒銷額。（2）計算2005年

9、度應收賬款的平均余額。（3）計算2005年度維持賒銷業(yè)務所需要的資金額。（4）計算2005年度應收賬9 / 27款的機會成本額。（5）若2005年應收賬款需10 / 27要操縱在400萬元，在其他因素 不變的條件下，應收賬款平均收 賬天數(shù)應調整為多少天？ （2005年）4.某企業(yè)每年需耗用A材料45000件，單位材料年存儲成本20元，平均每次進貨費用為180元，A材料全年平均單價為240元。假定不存在數(shù)量折扣，可不 能出現(xiàn)陸續(xù)到貨和缺貨的現(xiàn)象。 要求：（1）計算A材料的經(jīng)濟進貨批量。（2）計算A材料年度最佳進貨批數(shù)。（3）計算A材料的相關進貨成本。（4）計算A材料的相關存儲（5）計算A材料經(jīng)濟

10、進貨批量平均占用資金。（2006年）同步練習題一、單項選擇題1.企業(yè)置存現(xiàn)金的緣故，要緊是為了滿足（）。A.交易性、預防性、收益性需 要B.交易性、投機性、收益性需 要C.交易性、預防性、投機性需 要D.預防性、收益性、投機性需 要2.下列項目中屬于持有現(xiàn)金的 機會成本的是（）。11 / 27A.現(xiàn)金治理人職員資C.現(xiàn)金被盜損失D.現(xiàn)金的再投資收益3.成本分析模式下的最佳現(xiàn)金 持有量是使以下各項成本之和最 小的現(xiàn)金持有量（）。A.機會成本和轉換成本B.機會成本和短缺成本C.持有成本和轉換成本D.持有成本、短缺成本和轉換 成本4.在現(xiàn)金治理成本中，與現(xiàn)金轉換成本呈線性相關的是（）。A.商品周轉次數(shù)B.應收賬 款周轉次數(shù)C.證券變現(xiàn)次數(shù)D.應收票 據(jù)變現(xiàn)次數(shù)5.某企業(yè)現(xiàn)金收支狀況比較穩(wěn)定，全年的現(xiàn)金需要量為200000元，每次轉換有價證券的轉換成本為400元，有價證券的年利率為10%達到最佳現(xiàn)金持有量的全 年機會成本是（）元。A.1000B.2000C.3000D.40006.對應收賬款信用期限的敘述，正確的是（）